Đề tài phân tích tình hình tài chính của công ty cổ phần giống bò sữa mộc châu

BỘ TÀI CHÍNH

TRƯỜNG ĐẠI HỌC TÀI CHÍNH – MARKETINGKHOA QUẢN TRỊ KINH DOANH

BÁO CÁO NHÓM

MÔN: PHÂN TÍCH VÀ DỰ BÁO TRONG KINH DOANH

ĐỀ TÀI

PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNHCỦA CÔNG TY CỔ PHẦN GIỐNG BÒ

HỌC KỲ 1 – NĂM HỌC 2024

BỘ TÀI CHÍNH

TRƯỜNG ĐẠI HỌC TÀI CHÍNH – MARKETINGKHOA QUẢN TRỊ KINH DOANH

BÁO CÁO NHÓM

ĐỀ TÀI

PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN GIỐNG BÒ SỮA

HỌC KỲ 1 – NĂM HỌC 2024

LỜI CẢM ƠN

Lời đầu tiên, để hoàn thành báo cáo giữa kỳ, chúng em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến Trường Đại học Tài chính – Marketing đã đưa môn học Phân tích và dự báo trong kinh doanh vào chương trình giảng dạy Đặc biệt, chúng em xin trân trọng gửi lời cảm ơn đến giảng viên bộ môn – cô Nguyễn Kiều Oanh trong suốt 9 tuần học đã nhiệt tình dạy dỗ, truyền đạt, giải đáp thắc mắc cũng như bổ sung nội dung lý thuyết lẫn thực tiễn về tình hình thực tế và kiến thức chuyên ngành của nó.

Sau khi kết thúc buổi học, chúng em có được một tinh thần học tập hiệu quả, nghiêm túc, một lượng tri thức lớn phục vụ cho bản thân sau này Tuy nhiên vì vốn kiến thức còn hạn hẹp, lượng kiến thức được bổ sung khá mới mẻ nên bài báo cáo vẫn còn tồn tại nhiều thiếu sót, hạn chế cũng như từ ngữ chưa chính xác, chúng em kính mong có được sự nhận xét, phê bình và ý kiến đóng góp từ phía Cô để bài báo cáo được hoàn thiện hơn.

Chúc Cô sức khỏe và nhận được thật nhiều thành công trong cuộc sống Chúng em xin chân thành cảm ơn!

PHIẾU NHẬN XÉT VÀ CHẤM ĐIỂM CỦA GIẢNG VIÊN

BẢNG CHỮ VIẾT TẮT

DANH MỤC BẢNG

Bảng 2.1 Bảng cân đối kế toán của công ty Mộc Châu Milk giai đoạn 2020 – 2022 5

Bảng 2 2 Tình hình biến động tài sản giai đoạn năm 2020 - 2021 10

Bảng 2 3 Tình hình biến động tài sản giai đoạn năm 2021 -2022 16

Bảng 2.4 Tình hình biến động nguồn vốn năm 2020 - 2021 27

Bảng 2.5 Tình hình biến động nguồn vốn năm 2020 – 2022 30

Bảng 2.6 Mối liên hệ giữa tài sản và nguồn vốn 33

Bảng 2 9 Hệ số khả năng thanh toán của Công ty Cổ Phần Giống bò sữa Mộc Châu từ năm 2020 – 2022 42

Bảng 2.10 Tỷ trọng TSLĐ và đầu tư ngắn hạn trong tổng tài sản của công ty cổ phần Mộc Châu từ năm 2020 -2022 47

Bảng 2.11 Tỷ suất nợ của công ty cổ phần Mộc Châu từ năm 2020 -2022 48

Bảng 2.12 Tỷ suất tự tài trợ của công ty Mộc Châu từ năm 2020 - 2022 49

Bảng 2.13 Tỷ suất đầu tư tổng quát của công ty cổ phần Mộc Châu từ năm 2020

Bảng 2.17 Vòng quay tổng tài sản giai đoạn 2020 - 2022 53

Bảng 2.18 Bảng phân tích vòng quay hàng tồn kho giai đoạn 2020 - 2022 54

Bảng 2.19 Bảng phân tích vòng quay các khoản phải thu giai đoạn 2020 -2022 56

Bảng 2.20 Bảng phân tích chỉ tiêu về tỷ suất lợi nhuận sau thuế trên tổng tài sản giai đoạn 2020 -

Bảng 2.23 Bảng so sánh nhóm chỉ tiêu khả năng sinh lời với đối thủ cùng nghành 60

Bảng 2.24 Phân tích chỉ tiêu ROE theo phương pháp DUPONT 61

DANH MỤC HÌ

Hình 1.1 Sơ đồ cơ cấu tổ chức của Công ty Cổ phần giống bò sữa Mộc Châu 5

YHình 2.1 Đồ thị biểu diễn hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn năm 2020 – 2022 49

Hình 2.2 Đồ thị biểu diễn hệ số khả năng thanh toán nhanh từ năm 2020 – 2022 49

Hình 2.3 Đồ thị biểu diễn hệ số nợ trên tổng tài sản từ năm 2020 – 2022 50

Hình 2.4 Đồ thị biểu diễn hệ số nợ trên nguồn vốn chủ sở hữu từ năm 2020 – 2022 51

Hình 2.5 Đồ thị biểu diễn hệ số hệ số khả năng thanh toán của tài sản lưu động từ năm 2020 – 2022 51

Hình 2.6 ĐỒ THỊ BIỂU DIỄN NHÓM CHỈ TIÊU TÌNH HÌNH ĐẦU TƯ GIAI ĐOẠN TỪ NĂM 2020 - 2022 56

Hình 2.7 ĐỒ THỊ BIỂU DIỄN VÒNG QUAY TỔNG TÀI SẢN TỪ NĂM 2020 – 2022 58 Hình 2.8 ĐỒ THỊ BIỂU DIỄN VÒNG QUAY HÀNG TỒN KHO TỪ NĂM 2020 - 202259 Hình 2.9 ĐỒ THỊ BIỂU DIỄN VÒNG QUAY CÁC KHỎAN PHẢI THU TỪ NĂM 2020 - 2022 600

Hình 2.10 ĐỒ THỊ BIỂU DIỄN NHÓM CHỈ TIÊU KHẢ NĂNG SINH LỜI TRONG GIAI ĐOẠN NĂM 2020 - 2022 633

MỤC LỤC

LỜI MỞ ĐẦU 1

FILE BÁO CÁO TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY 2

CHƯƠNG 1 KHÁI QUÁT CHUNG VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN GIỐNG BÒ SỮAMỘC CHÂU 3

1.1TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN GIỐNG BÒ SỮA MỘC CHÂU 3

1.1.1 Thông tin chung 3

1.1.2 Quá trình hình thành và phát triển của công ty cổ phần giống bò sữa Mộc Châu 4

1.2SƠ ĐỒ TỔ CHỨC CỦA CÔNG TY CP GIỐNG BÒ SỮA MỘC CHÂU6CHƯƠNG 2 PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TYMỘC CHÂU MILK 8

2.1PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CHUNG QUA BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN 8 2.1.1 Phân tích cơ cấu tài sản 12

2.1.2 Phân tích cơ cấu nguồn vốn 21

2.1.3 Mối liên hệ giữa tài sản và nguồn vốn 31

2.1.4 Tình hình đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh 32

2.1.5 Tổng kết 33

2.2PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH QUA BÁO CÁO KẾT QUẢ KINH DOANH 34

2.2.1 Phân tích tình hình tài chính qua báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh (chiều ngang) 35

2.2.2 Phân tích tình hình tài chính qua báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh (chiều dọc) 39

2.3 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH QUA BÁO CÁO LƯU CHUYỂN TIỀN TỆ 41

2.3.1 Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh 43

2.3.2 Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư 45

2.3.3 Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài chính 46

2.4PHÂN TÍCH CÁC NHÓM CHỈ TIÊU TÀI CHÍNH ĐẶC TRƯNG 47

2.4.1 Nhóm chỉ tiêu về khả năng thanh toán 47

2.4.2 Nhóm chỉ tiêu về cơ cấu tài chính 53

2.4.3 Nhóm chỉ tiêu tình hình đầu tư 56

2.4.4 Nhóm chỉ tiêu hoạt động 58

2.4.5 Nhóm chỉ tiêu khả năng sinh lời 62

CHƯƠNG 3 ĐÁNH GIÁ CHUNG VÀ ĐỀ XUẤT 69

3.1ĐÁNH GIÁ CHUNG 69

3.1.1 Những kết quả đạt được về mặt tài chính của công ty 69

3.1.2 Những điểm còn tồn tại về mặt tài chính công ty 70

3.2ĐỀ XUẤT GIẢI PHÁP 70

3.2.1 Về cấu trúc vốn 70

3.2.2 Về hiệu quả kinh doanh 71

3.2.3 Cải thiện công tác kiểm soát chi phí, gia tăng lợi nhuận 71

TÀI LIỆU THAM KHẢO 72

LỜI MỞ ĐẦU

Trong quá trình học tập và nghiên cứu về kinh tế, tài chính và quản trị doanh nghiệp, việc phân tích tình hình tài chính của một công ty là một bước quan trọng để hiểu rõ hơn về hoạt động và hiệu suất kinh doanh của doanh nghiệp đó Nhằm giúp các bạn sinh viên có cái nhìn sâu hơn về quá trình này, bài báo cáo dưới đây sẽ tập trung vào việc phân tích tình hình tài chính của Công ty Cổ phần Giống Bò Sữa Mộc Châu.

Đối với một doanh nghiệp, tình hình tài chính không chỉ là một con số đơn thuần, mà là một phản ánh toàn diện về hiệu suất sản xuất kinh doanh, khả năng cạnh tranh, và sự bền vững trên thị trường Công ty Cổ phần Giống Bò Sữa Mộc Châu, với sứ mệnh phát triển ngành chăn nuôi và nông nghiệp bền vững, đã đạt được những thành tựu đáng kể trong thời gian hoạt động Công ty Cổ phần Giống Bò Sữa Mộc Châu đã từng và đang là một trong những nhà sản xuất hàng đầu trong lĩnh vực giống bò sữa, đóng góp không nhỏ vào sự phát triển của ngành chăn nuôi và nông nghiệp Việt Nam Tuy nhiên, như mọi doanh nghiệp khác, Công ty cũng đối diện với nhiều thách thức và cơ hội trong hoạt động kinh doanh.

Bài báo cáo này sẽ đi sâu vào việc phân tích các chỉ số tài chính quan trọng của Công ty trong giai đoạn gần đây, nhằm cung cấp cái nhìn toàn diện về hiệu suất tài chính và sức khỏe kinh doanh của Công ty Nhóm em đã sử dụng các báo cáo tài chính, thông tin hợp đồng, và dữ liệu từ các nguồn đáng tin cậy để xây dựng bài báo cáo này.

Phân tích tài chính là một quá trình phức tạp và đòi hỏi sự tỉ mỉ, cân nhắc Bằng cách tiến hành phân tích chính xác và khách quan, nhóm em hy vọng rằng bài báo cáo này sẽ giúp các bạn sinh viên hiểu rõ hơn về tình hình tài chính của Công ty Cổ phần Giống Bò Sữa Mộc Châu, từ đó có cái nhìn chân thực và chi tiết về một doanh nghiệp hoạt động trong ngành chăn nuôi đầy triển vọng.

Nhóm em xin cảm ơn sự quan tâm và hỗ trợ của cô và các bạn trong quá trình thực hiện bài báo cáo này Mong rằng bài báo cáo sẽ hữu ích và đáng giá để giúp đỡ các bạn trong hành trình nghiên cứu và học tập.

FILE BÁO CÁO TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY

Báo cáo tài chính năm 2020

CHƯƠNG 1

KHÁI QUÁT CHUNG VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN GIỐNG BÒ SỮAMỘC CHÂU

1.1 TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN GIỐNG BÒ SỮA MỘC CHÂU

1.1.1 Thông tin chung

- Ngày thành lập: 1958

- Tên viết tắt: MOCCHAU MILK

- Trụ sở chính: Thị trấn Mộc Châu - Huyện Mộc Châu - Tỉnh Sơn La

- Website: https://mcmilk.com.vn/ - Email: Mocchaumilk @mcmilk.com.vn

1.1.2 Quá trình hình thành và phát triển của công ty cổ phần giống bò sữaMộc Châu.

Công ty cổ phần Giống bò sữa Mộc Châu tiền thân là Nông trường Quốc doanh Mộc Châu được thành lập ngày 8/4/1958 Từ một Nông trường quân đội, trải qua 64 năm với nhiều thay đổi hình thức và mô hình quản lý đến 1/2005 chính thức trở thành Công ty cổ phần Giống bò sữa Mộc Châu Đến nay vốn điều lệ 1.100 tỷ đồng Tổng diện tích đất nông nghiệp dành cho chăn nuôi bò sữa gần 1.000 ha Tổng số cán bộ, nhân viên của Công ty là 821 người.

1.2 CHỨC NĂNG VÀ NHIỆM CỤ CỦA CÔNG TY CP GIỐNG BÒ SỮA MỘC CHÂU

Chức năng nhiệm vụ chính của Công ty: Chăm sóc, nuôi dưỡng và phát triển đàn bò sữa; Chế biến và kinh doanh các sản phẩm từ sữa; Chế biến và bán thức ăn gia súc …

1.3 SƠ ĐỒ TỔ CHỨC CỦA CÔNG TY CP GIỐNG BÒ SỮA MỘC CHÂU

Hình 1.1 Sơ đồ cơ cấu tổ chức của Công ty Cổ phần giống bò sữa Mộc Châu Tổ chức bộ máy của Công ty có 5 phòng ban, 10 đơn vị chăn nuôi bò sữa, 3 Trung tâm Giống và Chuyển giao kỹ thuật, một Nhà máy chế biến sữa gồm 2 xưởng (Xưởng chế biến sữa Tiệt trùng, Xưởng chế biến sữa Thanh trùng), một Nhà máy chế biến Thức ăn chăn nuôi gồm 2 xưởng (Xưởng chế biến thức ăn tinh và Xưởng Chế biến Thức ăn TMR).

CHƯƠNG 2

PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNGTY MỘC CHÂU MILK

2.1 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CHUNG QUA BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN

Bảng 2.1 Bảng cân đối kế toán của công ty Mộc Châu Milk giai đoạn 2020 – 2022

Đơn vị tính: Triệu đồng

II Các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn 611.152 1.657.000 1.285.000 1 Chứng khoán kinh doanh

2 Dự phòng giảm giá chứng khoán kinh doanh

3 Đầu tư nắm giữ đến ngày đáo hạn 611.152 1.657.000 1.285.000 III Các khoản phải thu ngắn hạn 145.366 272.705 308.245 1 Phải thu ngắn hạn của khách hàng 112.863 178.448 191.007

3 Phải thu nội bộ ngắn hạn

4 Phải thu theo tiến độ kế hoạch hợp đồng

3 Thuế và các khoản khác phải thu Nhà 50.499 964 18.101

1 Phải thu dài hạn của khách hàng 2 Trả trước cho người bán dài hạn 3 Vốn kinh doanh ở đơn vị trực thuộc 4 Phải thu nội bộ dài hạn

5 Phải thu về cho vay dài hạn

7 Dự phòng phải thu dài hạn khó đòi

2 Tài sản cố định thuê tài chính - Nguyên giá

- Giá trị hao mòn lũy kế

III Bất động sản đầu tư - Nguyên giá

- Giá trị hao mòn lũy kế

1 Chi phí sản xuất kinh doanh dở dang dài

1 Đầu tư vào công ty con

2 Đầu tư vào công ty liên kết liên doanh

4 Dự phòng đầu tư tài chính dài hạn 5 Đầu tư nắm giữ đến ngày đáo hạn

2 Tài sản thuế thu nhập hoãn lại

3 Thiết bị vật tư phụ tùng thay thế dài hạn 4 Tài sản dài hạn khác

5 Lợi thế thương mại

1 Phải trả người bán dài hạn 2 Người mua trả tiền trước dài hạn 3 Chi phí phải trả dài hạn

4 Phải trả nội bộ về vốn kinh doanh 5 Phải trả nội bộ dài hạn

6 Doanh thu chưa thực hiện dài hạn

8 Vay và nợ thuê tài chính dài hạn 9 Trái phiếu chuyển đổi

10 Cổ phiếu ưu đãi

11 Thuế thu nhập hoãn lại phải trả

13 Quỹ phát triển khoa học và công nghệ

- Cổ phiếu phổ thông có quyền biểu quyết 668.000 1.100.000 1.100.000 - Cổ phiếu ưu đãi

2 Thặng dư vốn cổ phần 817.274 817.274 3 Quyền chọn chuyển đổi trái phiếu

4 Vốn khác của chủ sở hữu 5 Cổ phiếu quỹ

6 Chênh lệch đánh giá lại tài sản 7 Chênh lệch tỷ giá hối đoái

9 Quỹ hỗ trợ sắp xếp doanh nghiệp 10 Quỹ khác thuộc vốn chủ sở hữu

11 Lợi nhuận sau thuế chưa phân phối 199.142 179.431 181.671 - LNST chưa phân phối lũy kế đến cuối kỳ

12 Nguồn vốn đầu tư XDCB

13 Lợi ích cổ đông không kiểm soát II Nguồn kinh phí và quỹ khác 1 Nguồn kinh phí

2 Nguồn kinh phí đã hình thành TSCĐ

(Nguồn: Trích Bảng cân đối kế toán Công ty cổ phần giống bò sữa Mộc Châu)

2.1.1 Phân tích cơ cấu tài sản

Căn cứ vào bảng cân đối kế toán của công ty Cổ phần giống bò sữa Mộc Châu năm 2020 – 2021, có thể xây dựng bảng sau thể hiện cơ cấu tài sản từng năm và sự biến động tài sản năm 2021 so với năm 2020 như sau:

Bảng 2 2 Tình hình biến động tài sản giai đoạn năm 2020 - 2021

Đơn vị: Triệu đồng

TÀI SẢNNăm 2020Năm 2021 Năm 2022Chênh lệch năm 2021 so

II Các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn611,1521,657,0001,285,000 1,045,848 171.1% -372,000-22.4%

-3 Đầu tư nắm giữ đến ngày đáo hạn611,1521,657,0001,285,000 1,045,848 171.1% -372,000-22.4%

-4 Phải thu theo tiến độ kế hoạch hợp đồng xây dựng0000 - 0

-3 Thuế và các khoản khác phải thu Nhà nước50,49996518,102-49,535 -98.1% 17,1371776%

-B TÀI SẢN DÀI HẠN186,760268,235332,02681,47543.6%63,79123.78%

-3 Vốn kinh doanh ở đơn vị trực thuộc0000 - 0

-IV Tài sản dở dang dài hạn29,177115,08196,85685,903 294.4% -18,224-15.8%1 Chi phí sản xuất, kinh doanh dở dang dài hạn29,17712,96111,392-16,216 -55.6% -1,570-12.1%

Theo bảng 2.2, năm 2021 tài sản ngắn hạn chiếm tỷ trọng lớn hơn tài sản dài hạn, chiếm 89,2% trong tổng tài sản và tăng mạnh, từ 1,035,836 triệu đồng lên 2,218,732 triệu đồng, tăng 1,182,896 triệu đồng, tương đương cao hơn 114,2 % so với năm 2020 Sự tăng lên này có thể thấy mặc dù lượng hàng tồn kho năm 2021 giảm mạnh so với 2020, giảm 5,7% tương đương 11,662 triệu đồng, nhưng các khoản phải thu tăng 87,6% tương đương, 127,338 triệu đồng, đặc biệt là trong các khoản phải thu ngắn hạn của khách hàng tăng từ 112,864 triệu đồng năm 2020 lên 178,848 triệu đồng tăng 58,1%, và khoản trả trước cho người bán ngắn hạn tăng 14,679 triệu đồng, tức chênh lệch 2494,7% Điều này cho thấy để kích thích nguồn cung công ty đã phải tăng cuờng việc trả tiền trước cho người bán Từ việc khách hàng nợ nhiều kết hợp các khoản phải thu cao có thể kết luận năm 2021 công ty khá thuận lợi trong việc tìm kiếm nguồn cung cũng như tiêu thụ sản phẩm so với năm 2020 Về tài sản dài hạn so với năm 2020, năm 2021 tăng 43,6% với mức tăng 81,475 triệu đồng, chủ yếu do các khoản tài ản dở dang dài hạn tăng 85,903 triệu đồng và tài sản dài hạn khác tăng 5,131 triệu đồng Ngoài ra trong cơ cấu tài sản dài hạn năm 2021 tăng tài sản dở dang dài hạn nhưng chi phí sản xuất, kinh doanh dở dang dài hạn lại giảm so với năm 2020 55,6%, vì năm 2021 phát sinh thêm khoản chi phí xây dựng cơ bản dở dang với 102,120 triệu đồng mà năm 2020 không có.

Bảng 2 3 Tình hình biến động tài sản giai đoạn năm 2021 -2022

Đơn vị: Triệu đồng

2 Các khoản tương đương tiền 60,000 2.41%294,000 11.97%234,000390% II Các khoản đầu tư tài chính

-2 Dự phòng giảm giá chứng

-3 Đầu tư nắm giữ đến ngày đáo

-372,000 -22.4% III Các khoản phải thu ngắn hạn 272,705 10.97%308,246 12.55%35,54013.03% 1 Phải thu ngắn hạn của KH 178,448 7.18%191,007 7.78%12,5597.04% 2 Trả trước cho người bán ngắn

-4 Phải thu theo tiến độ kế hoạch

-3 Thuế và các khoản khác phải

4 Giao dịch mua bán lại trái phiếu

-B TÀI SẢN DÀI HẠN268,235 10.79%332,026 13.5%63,79123.78%

-3 Vốn kinh doanh ở đơn vị trực

7 Dự phòng phải thu dài hạn khó

-II.Tài sản cố định 141,766 5.70%226,824 9.24%85,05860.00% 1 Tài sản cố định hữu hình 140,546 5.65%226,519 9.23%85,97361.17%

- Giá trị hao mòn lũy kế (708,456)-28.4%(695,531)-28.3%12,925-1.82%

-3 Tài sản cố định vô hình 1,220 0.05%306 0.01%-914-74.9%

- Giá trị hao mòn lũy kế (2,768)-0.11%(3,682)-0.15%-91433.03%

Giá trị hao mòn lũy kế 0 0.00%0 0.00%0 -IV Tài sản dở dang dài hạn 115,081 4.63%96,856 3.94%-18,224-15.8% 1 Chi phí sản xuất, kinh doanh dở

2 Chi phí xây dựng dở dang 102,120 4.11%85,465 3.48%-16,655-16.3%

4 Dự phòng đầu tư tài chính dài

-5 Đầu tư nắm giữ đến ngày đáo

-VI Tài sản dài hạn khác 11,139 0.45%8,096 0.33%-3,043-27.3% 1 Chi phí trả trước dài hạn 11,139 0.45%8,096 0.33%-3,043-27.3%

-3 Thiết bị, vật tư, phụ tùng thay

-TỔNG CỘNG TÀI SẢN2,486,966100%2,455,246100%-31,720-1.28%

(Nguồn: Tính toán từ bảng cân đối kế toán Công ty cổ phần giống bò sữa Mộc Châu)

b) Phân tích theo chiều dọc:

Số tiềnSố tiềnSố tiềnNăm

II Các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn 611,152

3 Đầu tư nắm giữ đến ngày đáo hạn 611,152

4 Phải thu theo tiến độ kế hoạch hợp đồng xây

7 Dự phòng phải thu ngắn hạn khó đòi0000.0%0.0%0.00%

B TÀI SẢN DÀI HẠN186,760268,235332,02615.3%10.8%13.5%

6 Phải thu dài hạn khác1651651650.0%0.0%0.01%

1 Chi phí sản xuất, kinh doanh dở dang dài hạn29,17712,96111,3922.4%0.5%0.46%

1 Đầu tư vào công ty con0000.0%0.0%0%

Giai đoạn năm 2020 – 2021:

Năm 2021, tỷ trọng của tài sản ngắn hạn trong tổng tài sản đạt 89,2%, vượt cao hơn so với tài sản dài hạn Tổng giá trị tài sản ngắn hạn đã tăng mạnh từ 1,035,836 triệu đồng lên 2,218,732 triệu đồng, tăng 1,182,896 triệu đồng, tương đương với mức tăng 114,2% so với năm 2020 Mặc dù lưu lượng hàng tồn kho giảm đột ngột 5,7% (tức là 11,662 triệu đồng) so với năm 2020, nhưng các khoản phải thu đã tăng đáng kể lên 127,338 triệu đồng, khoảng 87,6% Điều đặc biệt là các khoản phải thu ngắn hạn từ khách hàng đã tăng từ 112,864 triệu đồng năm 2020 lên 178,848 triệu đồng, tăng 58,1%, và khoản trả trước cho người bán ngắn hạn tăng 14,679 triệu đồng, tăng đến 2494,7% Điều này cho thấy công ty đã tăng cường việc thanh toán trước cho người bán nhằm kích thích nguồn cung Kết hợp với việc khách hàng nợ nhiều, đặc biệt là các khoản phải thu cao, có thể kết luận rằng công ty đã gặt hái được nhiều thuận lợi trong việc tìm kiếm nguồn cung và tiêu thụ sản phẩm so với năm 2020.

Đối với tài sản dài hạn, so với năm 2020, năm 2021 đã ghi nhận mức tăng 43,6% với số liệu là 81,475 triệu đồng Sự tăng này chủ yếu đến từ tài sản dở dang dài hạn với mức tăng là 85,903 triệu đồng và tài sản dài hạn khác tăng 5,131 triệu đồng Cấu trúc tài sản dài hạn năm 2021 cũng thể hiện sự gia tăng trong tài sản dở dang dài hạn, nhưng chi phí sản xuất và kinh doanh dở dang dài hạn giảm 55,6% so với năm 2020 Nguyên nhân chủ yếu là do năm 2021 có chi phí xây dựng cơ bản dở dang tăng thêm 102,120 triệu đồng, trong khi năm 2020 không có chi phí này.

Giai đoạn năm 2021 – 2022:

Dữ liệu trong bảng cho thấy, so với năm 2021, tổng tài sản của Mộc Châu Milk giảm nhẹ 1,28%, tương đương với giảm 31,720 triệu đồng, đưa qui mô tổng tài sản xuống còn 2,445,246 triệu đồng Do đó, tài sản ngắn hạn cũng giảm 4,3%, tương đương với giảm 95,511 triệu đồng Sự sụt giảm này chủ yếu xuất phát từ việc giảm 372,000 triệu đồng trong các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn, chiếm tỷ lệ 22,45% Đáng chú ý, trong phần tài sản ngắn hạn, ngoại trừ tỷ trọng của tiền và các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn giảm, các tỷ trọng khác đều tăng Điều này thể hiện chiến lược phòng ngừa rủi ro khôn ngoan của công ty, khi tình hình lạm phát toàn

cầu trong năm 2022 không có dấu hiệu giảm sút Tài sản dài hạn của Mộc Châu Milk trong năm 2022 cũng tăng so với năm 2021 là 63,791 triệu đồng, tăng 23,78% Chủ yếu là do tài sản cố định tăng thêm 85,058 triệu đồng Trong phần tài sản dở dang dài hạn, giảm 15,84% so với năm 2021, trong đó chi phí sản xuất kinh doanh dài hạn giảm 12,11% so với năm trước, cho thấy công ty đã hoàn thiện các công trình xây dựng tài sản dài hạn Vì vậy, tài sản cố định của công ty trong năm 2022 tăng 60% so với năm 2021.

2.1.2 Phân tích cơ cấu và diễn biến nguồn vốn2.1.2.1 Phân tích theo chiều ngang

Bảng 2.4 Tình hình biến động nguồn vốn năm 2020 - 2021

Đơn vị tính: Triệu đồng

NGUỒN VỐNNăm 2020Năm 2021Năm 2022

-ngắn hạn

12 Quỹ khen thưởng

phúc lợi 33,309 30,412 31,987 -2,897 -8.70% 1,576 5.18% 13 Quỹ bình ổn giá0-0-14 Giao dịch mua bán

lại trái phiếu Chính phủ 0 - 0 -5 Phải trả nội bộ dài hạn0-0-6 Doanh thu chưa thực

-7 Phải trả dài hạn khác60,09021,9013,712-38,189-63.55%-18,189-83%8 Vay và nợ thuê tài

-9 Trái phiếu chuyển đổi0-0-10 Cổ phiếu ưu đãi0-0-11 Thuế thu nhập hoãn

quyền biểu quyết 668,000 1,100,000 1,100,000 432,000 64.67% 0 0.00%

9 Quỹ hỗ trợ sắp xếp

-10 Quỹ khác thuộc

-11 Lợi nhuận sau thuế

chưa phân phối 199,142 179,432 181,671 -19,71 -9.90% 2,239 1.25% LNST chưa phân phối

-II Nguồn kinh phí và

(Nguồn: Tính toán từ bảng cân đối kế toán Công ty cổ phần giống bò sữa Mộc Châu)

2.1.2.2 Phân tích theo chiều dọc:

Bảng 2.5 Tình hình biến động nguồn vốn năm 2020 – 2022

Đơn vị: Triệu đồng

NGUỒN VỐNNăm