Tăng khối lượng tiêu thụ sản phẩm...68 Trang 5 Bảng 1: Kết quả hoạt động kinh doanh của công ty trong 3 năm 2011-2013...38Bảng số 02: Cơ cấu vốn kinh doanh của Cơng ty TNHH Thương Mại X
TỔNG QUAN VỀ CÁC CÔNG TRÌNH NGHIÊN CỨU CÓ LIÊN QUAN
Các công trình nghiên cứu có liên quan
Để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty TNHH Nhà nước một thành viên thực phẩm, cần áp dụng một số giải pháp như tăng cường quản lý và giám sát chặt chẽ việc sử dụng vốn lưu động, xây dựng kế hoạch tài chính và dự báo dòng tiền chính xác, áp dụng các biện pháp tiết kiệm chi phí và giảm thiểu lãng phí Ngoài ra, công ty cần đẩy mạnh công tác thu hồi nợ và quản lý hàng tồn kho, đồng thời áp dụng các công cụ tài chính hiện đại để tối ưu hóa việc sử dụng vốn lưu động.
Hà Nội” của tác giả Chu Văn Hạnh tại Đại Học Quốc Gia Hà Nội thực hiện năm
Luận văn đã hệ thống hóa các vấn đề lý luận cơ bản về nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty TNHH Nhà nước một thành viên thực phẩm Hà Nội, đồng thời đưa ra quan điểm về hiệu quả sử dụng vốn lưu động và các nhân tố ảnh hưởng đến nó Thông qua việc phân tích vốn lưu động bình quân, kết cấu vốn lưu động bình quân và sự thay đổi của nó, tác giả đã xác định được hạng mục chiếm tỷ trọng lớn trong cơ cấu vốn lưu động và ảnh hưởng của nó đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động Các số liệu về nguồn vốn lưu động bình quân của Công ty, bao gồm vốn vay ngắn hạn, tín dụng thương mại, tín dụng từ nhà cung cấp và tín dụng khách hàng, cũng được phân tích để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Công ty thông qua các chỉ tiêu cụ thể.
+ Thời gian một vòng luân chuyển
+ Số vòng quay hàng tồn kho
+ Kỳ thu tiền bình quân
+ Hệ số đảm nhiệm vốn lưu động
Dựa trên các vấn đề phân tích ở trên, tác giả đã xác định được một số hạn chế tồn tại và nguyên nhân dẫn đến những hạn chế đó Từ đó, tác giả đã đề xuất một số giải pháp cụ thể nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty, góp phần cải thiện hiệu suất hoạt động kinh doanh.
+ Tổ chức và huy động sử dụng vốn lưu động một cách hợp lý
+ Thực hiện tốt công tác kế hoạch hóa vốn lưu động
+ Đảm bảo tình hình dự trữ vật tư hàng hóa hợp lý
+ Nâng cao cơ sở vật chất kỹ thuật và công nghệ
+ Nâng cao năng lực cán bộ nhân viên
Qua quá trình nghiên cứu, luận văn đã chỉ ra tầm quan trọng của vốn lưu động đối với doanh nghiệp và ảnh hưởng của hiệu quả sử dụng vốn lưu động tới hiệu quả sản xuất kinh doanh Luận văn cũng đưa ra một số giải pháp cụ thể để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Công ty TNHH Nhà nước một thành viên thực phẩm Hà Nội Tuy nhiên, để đánh giá chính xác hiệu quả sử dụng vốn lưu động, cần có sự so sánh với các chỉ tiêu trong ngành và với đối thủ cạnh tranh.
Luận văn thạc sĩ "Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Công ty vật liệu xây dựng Bưu Điện" của Phạm Văn Hùng đã khái quát hóa hệ thống các vấn đề lý luận về hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp và chỉ ra các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu quả sử dụng vốn lưu động Thông qua việc phân tích tình hình sử dụng vốn lưu động và hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty, tác giả đã đưa ra các đánh giá cụ thể về cơ cấu vốn lưu động, tình hình thanh toán công nợ và các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động Các kết quả phân tích này đã giúp xác định sự ảnh hưởng của các yếu tố tới hiệu quả sử dụng vốn lưu động và đề xuất các giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty.
+ Hệ số sinh lời vốn lưu động
+ Tốc độ chu chuyển vốn lưu động
+ Hệ số vòng quay vốn hàng hóa dự trữ
Sau khi phân tích thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Công ty vật liệu xây dựng Bưu Điện, luận văn đã chỉ ra những kết quả đạt được và hạn chế tồn tại, đồng thời xác định nguyên nhân của các hạn chế đó Trên cơ sở đó, tác giả đã đề xuất một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty, góp phần cải thiện tình hình tài chính và tăng cường khả năng cạnh tranh.
+ Tăng khối lượng tiêu thụ
+ Đẩy mạnh công tác thanh toán công nợ
+ Chú trọng mở rộng thị trường
+ Tăng cường công tác quản lý hàng tồn kho
+ Xây dựng phương án dự trữ hàng hóa hợp lý
+ Nâng cao năng lực quản lý của ban lãnh đạo
+ Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực
Luận văn đã nêu bật một số vấn đề trong việc sử dụng vốn lưu động tại Công ty vật liệu xây dựng Bưu Điện và đề xuất một số giải pháp cụ thể phù hợp với điều kiện kinh doanh của công ty Tuy nhiên, khi phân tích thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động, các chỉ tiêu phân tích còn hạn chế và thiếu một số chỉ tiêu quan trọng, dẫn đến công tác đánh giá hiệu quả sử dụng vốn chưa đạt độ chính xác cao.
Luận văn thạc sĩ "Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong Tổng công ty Dệt may Hà Nội" của tác giả Vũ Duy Toàn – K18 Đại học Kinh tế Quốc dân đã đề xuất các giải pháp nhằm cải thiện hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp Để đạt được mục tiêu này, luận văn đã phân tích thực trạng sử dụng vốn lưu động tại Tổng công ty Dệt may Hà Nội và xác định các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động Từ đó, tác giả đã đề xuất các giải pháp cụ thể như tối ưu hóa quản lý vốn lưu động, tăng cường quản lý hàng tồn kho, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động thông qua việc áp dụng các công cụ tài chính hiện đại.
Luận văn của tác giả Vũ Duy Toàn đã nêu rõ những vấn đề cơ bản về vốn lưu động và các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu quả sử dụng vốn này Đồng thời, luận văn cũng đưa ra một số kinh nghiệm nâng cao hiệu quả vốn lưu động của các doanh nghiệp dệt may trong và ngoài nước, từ đó rút ra những kinh nghiệm áp dụng cho Tổng công ty dệt may Hà Nội Qua việc đánh giá tình hình tài sản lưu động, phân tích cơ cấu vốn lưu động và huy động vốn ngắn hạn, luận văn đã chỉ ra được tình hình sử dụng vốn lưu động của Tổng công ty Từ đó, tác giả đã phân tích các chỉ tiêu cụ thể để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động và nêu lên một số hạn chế tồn tại, nguyên nhân và đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Tổng công ty.
Luận văn thạc sĩ "Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Công ty thiết bị thực phẩm" của tác giả Nguyễn Minh Hồng - K17 Đại học Kinh tế Quốc đã đề xuất các giải pháp nhằm cải thiện việc sử dụng vốn lưu động tại doanh nghiệp Theo đó, tác giả đã phân tích thực trạng sử dụng vốn lưu động tại Công ty thiết bị thực phẩm và chỉ ra những hạn chế, tồn tại cần khắc phục Từ đó, luận văn đã đưa ra các giải pháp cụ thể như tối ưu hóa quản lý hàng tồn kho, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động thông qua việc áp dụng các công cụ tài chính hiện đại và tăng cường quản lý dòng tiền.
Luận văn năm 2010 này tập trung vào việc làm rõ những đặc thù trong hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty thiết bị thực phẩm và hệ thống hóa các vấn đề lý luận cơ bản về vốn lưu động và hiệu quả sử dụng vốn lưu động Qua đó, đánh giá thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty thông qua phân tích hệ thống các chỉ tiêu đánh giá tình hình sử dụng vốn lưu động và hiệu quả sử dụng vốn lưu động Trên cơ sở đó, đề xuất các giải pháp chủ yếu, có tính khả thi để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty.
+ Đảm bảo khả năng thanh toán, duy trì dự trữ tiền mặt ở mức cần thiết. + Xác định đúng đắn nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết.
+ Đẩy mạnh công tác ngăn ngừa rủi ro trong kinh doanh sử dụng vốn.
Định kỳ kiểm kê và đánh giá các khoản vốn vật tư hàng hoá, vốn tiền mặt và vốn trong thanh toán là bước quan trọng để xác định giá trị hiện tại của vốn lưu động (VLĐ) của công ty Quá trình này giúp doanh nghiệp nắm bắt được tình hình tài chính thực tế, từ đó đưa ra quyết định điều chỉnh và cải thiện hiệu quả sử dụng VLĐ.
+ Thường xuyên theo dõi các khoản nợ của khách hàng, từng bước giải quyết thu hồi công nợ một cách nhanh nhất có thể.
Với những ý kiến đánh giá và giải pháp đề xuất, tác giả hy vọng sẽ đóng góp vào việc hỗ trợ ban lãnh đạo Công ty đưa ra các quyết định sáng suốt, nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động và cải thiện hiệu quả kinh doanh tổng thể.
Luận văn thạc sĩ "Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Công ty cổ phần nội thất Hòa Phát" của tác giả Nguyễn Thị Thanh Huyền đã phân tích những lý luận chung về vốn lưu động và vai trò của nó trong nền kinh tế thị trường hiện nay Thông qua việc tìm hiểu các đặc điểm cơ bản của vốn lưu động, tác giả đã khảo sát thực trạng tình hình sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp và đề xuất một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Công ty cổ phần nội thất Hòa Phát và các doanh nghiệp Việt Nam.
Các kết luận rút ra từ các nghiên cứu trên
Nhìn chung, các vấn đề lý luận về vốn lưu động và hiệu quả sử dụng vốn lưu động đã được làm rõ về bản chất, các tiêu chí và các nhân tố ảnh hưởng Điều này giúp loại bỏ sự tranh luận và tạo cơ sở vững chắc cho việc vận dụng lý thuyết vào thực tiễn tại các doanh nghiệp cụ thể.
Các nghiên cứu về vốn lưu động đã cung cấp cái nhìn sâu sắc về đặc điểm vốn lưu động phù hợp với từng lĩnh vực kinh doanh, đồng thời áp dụng lý thuyết để phân tích sự biến động của các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng vốn lưu động Bên cạnh đó, các nghiên cứu cũng chỉ ra các nhân tố khách quan và chủ quan ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động, từ đó đề xuất các giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động phù hợp với điều kiện của mỗi doanh nghiệp Thông qua việc kế thừa cách tiếp cận và phương pháp phân tích từ các nghiên cứu này, học viên có thể áp dụng kiến thức thực tế vào hoạt động kinh doanh của mình.
- Chưa có nghiên cứu chuyên sâu nào về hiệu quả sử dụng vốn lưu động củaCông ty TNHH Thương mại xây dựng Bê tông Hoàng Long.
CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG CỦA
Tổng quan về vốn kinh doanh của doanh nghiệp
2.1.1 Khái niệm về vốn kinh doanh Để tiến hành sản xuất kinh doanh trước tiên doanh nghiệp cần có vốn, vốn đầu tư ban đầu và vốn bổ sung để mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Do vậy việc quản lý và sử dụng vốn sao cho có hiệu quả là mục tiêu hàng đầu của doanh nghiệp Nóđóng vai trò quyết định cho việc ra đời, hoạt động và phát triển của doanh nghiệp.
Vốn kinh doanh là một khái niệm đa chiều, phụ thuộc vào góc độ và quan điểm nghiên cứu Từ góc độ tài chính, vốn kinh doanh thường được hiểu là nguồn lực tài chính mà doanh nghiệp sử dụng để thực hiện hoạt động sản xuất kinh doanh Tuy nhiên, khi xem xét từ góc độ quản trị, vốn kinh doanh còn bao gồm cả nguồn lực con người, công nghệ và cơ sở vật chất Do đó, quan niệm về vốn kinh doanh có thể thay đổi tùy thuộc vào mục đích nghiên cứu và góc độ tiếp cận.
Theo quan điểm của Marx, vốn được định nghĩa là tư bản, là giá trị mang lại giá trị thặng dư và là một yếu tố đầu vào quan trọng trong quá trình sản xuất Mặc dù định nghĩa này có tầm khái quát lớn, nhưng Marx cũng hạn chế quan niệm rằng chỉ có khu vực sản xuất vật chất mới tạo ra giá trị thặng dư cho nền kinh tế, do những hạn chế về mặt trình độ phát triển của nền kinh tế vào thời điểm đó.
Nhà kinh tế học Paul A Samuelson, thuộc trường phái Tân cổ điển, đã kế thừa quan điểm của trường phái cổ điển về yếu tố sản xuất và phân chia các yếu tố đầu vào sản xuất thành ba bộ phận chính là Đất đai, Lao động và Vốn Theo quan niệm của ông, vốn là các hàng hoá được sản xuất ra để phục vụ cho quá trình sản xuất mới, bao gồm máy móc, thiết bị, vật tư, nguyên vật liệu, công cụ dụng cụ và là đầu vào cho hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Tuy nhiên, Samuelson không đề cập đến các tài sản tài chính có giá trị và có thể mang lại lợi nhuận cho doanh nghiệp, mà đồng nhất vốn với tài sản của doanh nghiệp.
Trong cuốn sách kinh tế học của David Beeg, tác giả đã đề xuất hai định nghĩa về vốn, bao gồm vốn hiện vật và vốn tài chính của doanh nghiệp Vốn hiện vật được hiểu là dự trữ các hàng hoá, sản phẩm đã sản xuất ra để phục vụ sản xuất các hàng hoá khác Trong khi đó, vốn tài chính bao gồm tiền và các giấy tờ có giá trị của doanh nghiệp, bổ sung cho định nghĩa vốn của Samuelson.
Các nhà kinh tế thống nhất rằng vốn là yếu tố đầu vào cơ bản của quá trình sản xuất kinh doanh, được sử dụng để sản xuất ra hàng hoá và dịch vụ cung cấp cho thị trường Vốn của doanh nghiệp thể hiện bằng tiền của toàn bộ vật tư, tài sản được đầu tư vào sản xuất kinh doanh Điều này chứng tỏ vốn là một loại hàng hoá đặc biệt, đóng vai trò quan trọng trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp.
Vốn là một loại hàng hoá có giá trị và giá trị sử dụng Giá trị của vốn được thể hiện qua chi phí mà chúng ta bỏ ra để có được nó, còn giá trị sử dụng của vốn được thể hiện qua việc sử dụng nó vào quá trình sản xuất kinh doanh, chẳng hạn như mua máy móc, thiết bị, hàng hoá.
Vốn là một loại hàng hoá đặc biệt do sự tách biệt rõ ràng giữa quyền sử dụng và quyền sở hữu, nơi người vay chỉ có quyền sử dụng vốn trong khi quyền sở hữu thuộc về chủ sở hữu Đặc biệt, vốn không bị hao mòn hữu hình trong quá trình sử dụng và có khả năng tạo ra giá trị lớn hơn giá trị ban đầu Giá trị của vốn phụ thuộc vào nhiều yếu tố của môi trường kinh tế vĩ mô, chứ không phải lợi ích cận biên của bất kỳ doanh nghiệp nào Vì vậy, nhà quản trị tài chính phải tối ưu hoá việc sử dụng vốn để tạo ra giá trị thặng dư tối đa, đủ để chi trả cho chi phí vay vốn và mang lại lợi nhuận tối đa.
Quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp diễn ra liên tục, dẫn đến vốn doanh nghiệp cũng vận động không ngừng, tạo ra sự tuần hoàn và chu chuyển vốn Trong chu trình này, vốn thay đổi cả về hình thái và lượng giá trị, thể hiện qua sự vận động của vốn trong các doanh nghiệp sản xuất.
2.1.2 Phân loại vốn kinh doanh
Vốn giữ vai trò quan trọng và thiết yếu trong hoạt động sản xuất kinh doanh của các doanh nghiệp Việc phân loại vốn theo các cách thức khác nhau giúp doanh nghiệp đề ra các giải pháp quản lí và sử dụng vốn có hiệu quả Có nhiều cách phân loại vốn doanh nghiệp tùy theo góc độ xem xét, mỗi cách phân loại đều mang lại những thông tin hữu ích cho việc quản lí và sử dụng vốn.
2.1.2.1 Căn cứ vào đặc điểm luân chuyển vốn
Dựa vào căn cứ này có thể chia vốn thành hai loại Vốn cốđịnh và Vốn lưu động a Vốn cố định:
Vốn cố định là bộ phận của vốn sản xuất, thể hiện giá trị của những tư liệu lao động đang được sử dụng trong quá trình sản xuất Khi đánh giá giá trị của tư liệu lao động trong vốn cố định, cần xem xét không chỉ dưới góc độ hiện vật mà còn phải chú trọng đến tác dụng của chúng trong hoạt động sản xuất kinh doanh Tất cả tư liệu lao động đang phát huy tác dụng trong sản xuất đều được coi là vốn cố định, với quy định cụ thể có thể thay đổi tùy theo tình hình thực tế và từng thời kỳ.
Vốn cố định tham gia nhiều lần vào sản xuất, giá trị của tài sản cố định giảm dần và được tách ra làm hai phần: một phần gia nhập vào chi phí sản phẩm dưới hình thức khấu hao và một phần giảm đi tương ứng với mức suy giảm giá trị sử dụng của tài sản cố định Vốn cố định giữ vai trò quan trọng trong quá trình sản xuất, quyết định đến việc trang bị cơ sở vật chất kỹ thuật, công nghệ sản xuất và ứng dụng các thành tựu khoa học tiên tiến Việc quản lý và nâng cao hiệu quả vốn cố định là công tác trọng điểm của quản lý tài chính doanh nghiệp, đặc biệt là đối với các doanh nghiệp quốc doanh, vốn cố định là phần vốn đầu tư mua sắm các loại tài sản cố định dưới hình thức ngân sách cấp phát hoặc vay ngân hàng.
* Theo mục đích sử dụng tài sản cố định gồm có:
- Tài sản cố định phục vụ mục đích kinh doanh
- Tài sản cố định phục vụ phúc lợi công cộng, an ninh quốc phòng
- Tài sản cố định bảo quản giữ hộ
* Theo hình thái biểu hiện có thể chia tài sản cố định thành hai loại:
Tài sản cố định vô hình là những tài sản không có hình thái vật chất, thể hiện một lượng giá trị đã được đầu tư và có liên quan trực tiếp đến nhiều chu kỳ kinh doanh của doanh nghiệp Các loại tài sản này thường bao gồm chi phí thành lập doanh nghiệp, chi phí nghiên cứu, chi phí mua bằng phát minh sáng chế và các khoản đầu tư khác có giá trị lâu dài.
Trong nền kinh tế thị trường hiện đại, các doanh nghiệp phải đối mặt với áp lực cạnh tranh gay gắt do tác động của các quy luật kinh tế Để nâng cao khả năng cạnh tranh, doanh nghiệp cần đầu tư mạnh mẽ vào tài sản vô hình, bao gồm các khoản chi phí lớn như phát triển thương hiệu, nghiên cứu và phát triển sản phẩm mới Việc quản lý và thu hồi dần dần những chi phí này là vô cùng quan trọng, tương tự như việc quản lý tài sản cố định khác, để đảm bảo hiệu quả kinh doanh và tối ưu hóa nguồn lực.
- Tài sản cố định hữu hình bao gồm:
+ Nhà cửa, vật kiến trúc, đường xá, cầu cảng.
+ Phương tiện vận tải, thiết bị truyền dẫn
+ Thiết bị, dụng cụ quản lý
+ Vườn cây lâu năm, súc vật làm việc hoặc cho sản phẩm
+ Các loại tài sản cố định khác
Kết cấu tài sản cố định của doanh nghiệp là tỷ trọng của một loại tài sản cố định nào đó so với tổng nguyên giá các loại tài sản cố định của doanh nghiệp trong một thời kỳ nhất định Việc phân loại tài sản cố định theo các tiêu thức khác nhau cho phép ta đánh giá, xem xét kết cấu tài sản cố định của doanh nghiệp một cách toàn diện và đa chiều.
VỐN LƯU ĐỘNG VÀ VAI TRÒ CỦA VỐN LƯU ĐỘNG ĐỐI VỚI CÁC DOANH NGHIỆP
2.2.1 Khái niệm về vốn lưu động Để tiến hành sản xuất kinh doanh ngoài các tư liệu lao động các doanh nghiệp cần có các đối tượng lao động Trong quá trình kinh doanh, đối tượng lao động thay đổi hình thái biểu hiện ban đầu, toàn bộ giá trị của nó dịch chuyển một lần vào giá trị hàng hoá sản phẩm.
Tài sản lưu động của doanh nghiệp được thể hiện dưới hai hình thái: hình thái hiện vật và hình thái giá trị Trong đó, hình thái hiện vật được gọi là tài sản lưu động, còn hình thái giá trị được gọi là vốn lưu động Vốn lưu động là biểu hiện bằng tiền của tài sản lưu động, vì vậy nó luôn chịu sự chi phối bởi đặc điểm vận động của tài sản lưu động Thông thường, doanh nghiệp sẽ chia tài sản lưu động thành hai loại chính: tài sản lưu động sản xuất và tài sản lưu động lưu thông.
Tài sản lưu động sản xuất bao gồm các tài sản ở giai đoạn dự trữ sản xuất như nguyên vật liệu chính, vật liệu phụ, nhiên liệu và các tài sản ở giai đoạn sản xuất như sản phẩm dở dang đang chế tạo, bán thành phẩm và chi phí chờ phân bổ Đây là những tài sản quan trọng trong quá trình sản xuất, giúp doanh nghiệp duy trì hoạt động sản xuất kinh doanh một cách liên tục và hiệu quả.
Tài sản lưu động lưu thông của doanh nghiệp bao gồm các thành phẩm chờ tiêu thụ, các loại vốn bằng tiền như tiền mặt, tiền gửi ngân hàng, các khoản vốn trong thanh toán, các khoản chi phí chờ kết chuyển và chi phí trả trước chưa được kết chuyển vào chi phí sản xuất, kinh doanh trong kỳ.
Trong quá trình sản xuất kinh doanh, tài sản lưu động đóng vai trò quan trọng khi luôn vận động, thay thế và chuyển hoá lẫn nhau giữa tài sản lưu động sản xuất và tài sản lưu động lưu thông, đảm bảo cho quá trình sản xuất kinh doanh được tiến hành liên tục và hiệu quả.
Trong nền kinh tế thị trường, vốn lưu động là biểu hiện bằng tiền của tài sản lưu động, được doanh nghiệp sử dụng để mua sắm, hình thành nên tài sản lưu động phục vụ cho quá trình sản xuất kinh doanh Vốn lưu động của doanh nghiệp là số vốn đã được sử dụng để hình thành tài sản lưu động tại một thời điểm nhất định Đặc trưng của vốn lưu động là luân chuyển toàn bộ giá trị ngay trong một lần và hoàn thành một vòng tuần hoàn sau một chu kỳ sản xuất, qua đó đảm bảo quá trình sản xuất kinh doanh được liên tục và hiệu quả.
2.2.2 Các đặc trưng cơ bản của vốn lưu động
Vốn lưu động hoàn thành một chu kỳ sản xuất khi hoàn thành một vòng tuần hoàn Trong suốt quá trình này, vốn lưu động chuyển toàn bộ giá trị của mình vào giá trị sản phẩm chỉ một lần, và khi quá trình sản xuất kết thúc, giá trị hàng hóa được thực hiện và vốn lưu động được thu hồi toàn bộ.
Trong quá trình sản xuất, vốn lưu động trải qua nhiều hình thái khác nhau qua từng giai đoạn, thể hiện sự chuyển hóa liên tục và đan xen giữa các giai đoạn của vòng tuần hoàn vốn.
Vòng tuần hoàn của vốn lưu động bắt đầu khi doanh nghiệp sử dụng vốn để mua sắm các đối tượng lao động cần thiết cho quá trình sản xuất, bao gồm nguyên vật liệu chính, vật liệu phụ, công cụ và dụng cụ Tại giai đoạn này, vốn lưu động đã chuyển đổi hình thái từ vốn bằng tiền sang vốn vật tư, sẵn sàng phục vụ cho quá trình sản xuất.
Giai đoạn sản xuất là bước tiếp theo quan trọng trong chu kỳ kinh doanh, nơi vốn lưu động chuyển đổi hình thái từ vật tư dự trữ sang vốn sản phẩm dở dang và vốn thành phẩm, thể hiện sự chuyển hóa của tài sản trong quá trình sản xuất.
- Kết thúc vòng tuần hoàn, vốn lưu động từ hình thái vốn thành phẩm chuyển về hình thái tiền tệ ban đầu
Quản lý vốn lưu động đóng vai trò quan trọng trong quá trình sản xuất kinh doanh Để đảm bảo hiệu quả, cần thường xuyên theo dõi sát tình hình luân chuyển vốn, kịp thời giải quyết những vấn đề phát sinh trong khâu sản xuất, nhằm duy trì dòng vốn lưu động liên tục và nhịp nhàng.
Trong cơ chế tự chủ và tự chịu trách nhiệm về tài chính, sự vận động của vốn lưu động gắn chặt với lợi ích của doanh nghiệp và người lao động Việc tăng vòng quay vốn lưu động giúp doanh nghiệp gia tăng doanh thu, tiết kiệm vốn và giảm chi phí sử dụng vốn hợp lý, từ đó làm tăng thu nhập và mở rộng sản xuất, tăng thị phần trên thị trường, đồng thời nâng cao đời sống cho người lao động trong doanh nghiệp.
2.2.3 Phân loại vốn lưu động
2.2.3.1 Dựa theo hình thái biểu hiện của vốn lưu động
* Vốn bằng tiền và các khoản phải thu :
Vốn bằng tiền là một loại tài sản quan trọng của doanh nghiệp, bao gồm tiền mặt tại quỹ, tiền gửi ngân hàng và tiền đang chuyển Loại tài sản này có thể dễ dàng chuyển đổi thành các loại tài sản khác hoặc để trả nợ, do đó mỗi doanh nghiệp cần phải có một lượng tiền nhất định để đảm bảo hoạt động kinh doanh được thông suốt.
Các khoản phải thu là tài sản ngắn hạn quan trọng của doanh nghiệp, chủ yếu bao gồm khoản phải thu từ khách hàng phát sinh trong quá trình bán hàng hóa, dịch vụ theo hình thức bán trước trả sau Ngoài ra, doanh nghiệp còn có thể phải ứng trước tiền cho người cung ứng khi mua sắm vật tư, hình thành khoản tạm ứng cần được quản lý và theo dõi chặt chẽ.
Vốn vật tư, hàng hoá đóng vai trò quan trọng trong việc đảm bảo quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp diễn ra thường xuyên và liên tục Để đạt được điều này, doanh nghiệp cần hình thành một lượng dự trữ vật tư, hàng hoá nhất định, bao gồm nguyên liệu, vật liệu, nhiên liệu, công cụ và dụng cụ, sản phẩm dở dang và thành phẩm.
2.2.3.2 Dựa theo vai trò của vốn lưu động trong quá trình sản xuất kinh doanh
Căn cứ vào vai trò của vốn lưu động trong quá trình sản xuất kinh doanh, vốn lưu động được chia làm 3 loại:
HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG
2.3.1 Khái niệm và hệ thống các chỉ tiêu phân tích hiệu quả sử dụng vốn lưu động
Trong nền kinh tế thị trường hiện nay, sự cạnh tranh giữa các doanh nghiệp ngày càng gay gắt, đòi hỏi họ phải nâng cao khả năng cạnh tranh và tăng vị thế trên thị trường Để thực hiện hoạt động sản xuất kinh doanh, các doanh nghiệp cần một lượng vốn nhất định, đảm bảo quá trình sản xuất kinh doanh liên tục và hiệu quả Việc sử dụng vốn hiệu quả là nhân tố quyết định sự tăng trưởng và phát triển của mỗi doanh nghiệp Do đó, quản lý và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn sản xuất kinh doanh, đặc biệt là vốn lưu động, là một nội dung quan trọng của công tác quản lý tài chính doanh nghiệp.
Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động là mục tiêu quan trọng của doanh nghiệp, giúp tối ưu hóa doanh lợi vốn Để đạt được điều này, doanh nghiệp cần áp dụng các biện pháp giảm thiểu chi phí vốn lưu động trong hoạt động sản xuất kinh doanh, đồng thời tăng cường khả năng tiêu thụ sản phẩm trên thị trường và đẩy nhanh vòng quay của vốn lưu động, từ đó mang lại kết quả kinh doanh cao nhất.
Khái niệm về tính hiệu quả sử dụng vốn lưu động được thể hiện trên một số khía cạnh:
Hiệu quả sử dụng vốn lưu động được đo lường dựa trên tốc độ luân chuyển vốn lưu động qua các giai đoạn của quá trình sản xuất Tốc độ luân chuyển vốn lưu động càng cao cho thấy hiệu quả sử dụng vốn lưu động càng lớn, ngược lại tốc độ luân chuyển vốn lưu động thấp sẽ dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động thấp hơn.
Hiệu quả sử dụng vốn lưu động đạt mức tối ưu khi số vốn lưu động cần thiết cho một đồng luân chuyển là thấp nhất Tuy nhiên, quan niệm này cần được xem xét một cách toàn diện, bởi việc tiết kiệm vốn lưu động không phải lúc nào cũng mang lại hiệu quả cao nếu hàng hóa sản xuất ra không được tiêu thụ Trên thực tế, hiệu quả sử dụng vốn lưu động chỉ đạt được khi hàng hóa được bán ra và tạo ra doanh thu, do đó, việc cân bằng giữa tiết kiệm vốn lưu động và đảm bảo khả năng tiêu thụ hàng hóa là rất quan trọng.
+ Hiệu quả sử dụng vốn lưu động là hiệu quả phản ánh tổng tài sản lưu động so với tổng nợ lưu động là cao nhất.
+ Hiệu quả sử dụng vốn lưu động là hiệu quả phản ánh số lợi nhuận thu được khi bỏ ra một đồng vốn lưu động.
Hiệu quả sử dụng vốn lưu động là kết quả thu được khi đầu tư thêm vốn lưu động một cách hợp lý, giúp mở rộng quy mô sản xuất và tăng doanh số tiêu thụ Điều quan trọng là phải đảm bảo tốc độ tăng lợi nhuận lớn hơn tốc độ tăng vốn lưu động, nhằm tối ưu hóa hiệu quả sử dụng vốn lưu động và mang lại lợi ích cho doanh nghiệp.
* Sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp
Hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh, đặc biệt là vốn lưu động, là một khía cạnh quan trọng trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, phản ánh trình độ khai thác, sử dụng và quản lý nguồn lực để tối đa hóa lợi nhuận Việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động là mục tiêu quan trọng cần được chú trọng, giúp doanh nghiệp đạt được lợi ích kinh tế tối đa và duy trì sự phát triển bền vững.
- Xuất phát từ mục đích kinh doanh của doanh nghiệp
Mục tiêu chính của các doanh nghiệp khi tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh là tối đa hóa lợi nhuận Để đạt được điều này, việc nâng cao hiệu quả quản lý và sử dụng vốn lưu động (VLĐ) đóng vai trò quan trọng, giúp doanh nghiệp giảm thiểu chi phí sử dụng vốn và chi phí sản xuất kinh doanh Quá trình chuyển hóa các hình thái của VLĐ diễn ra nhịp nhàng và đồng bộ sẽ góp phần tăng tốc độ luân chuyển vốn, từ đó thúc đẩy hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp phát triển hiệu quả hơn.
Việc quản lý vốn lưu động (VLĐ) hiệu quả góp phần giảm giá thành sản phẩm và tăng lợi nhuận cho doanh nghiệp, từ đó tạo cơ hội để doanh nghiệp mở rộng vốn kinh doanh, nâng cao năng lực sản xuất Việc giảm chi phí và giá thành không chỉ giúp doanh nghiệp tăng lợi nhuận mà còn là cơ sở quan trọng để xác định giá bán cạnh tranh với các sản phẩm cùng loại trên thị trường, đẩy mạnh việc tiêu thụ hàng hóa và tăng cường lợi nhuận.
Xuất phát từ vai trò quan trọng của vốn lưu động trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, đặc biệt trong điều kiện khủng hoảng kinh tế thế giới và những khó khăn của nền kinh tế Việt Nam, việc quản lý và sử dụng vốn lưu động hiệu quả trở nên càng cấp thiết Vốn lưu động đóng vai trò then chốt trong việc đảm bảo hoạt động sản xuất kinh doanh liên tục và hiệu quả của doanh nghiệp, đồng thời giúp doanh nghiệp vượt qua những khó khăn và thách thức trong nền kinh tế hiện nay.
Vốn lưu động đóng vai trò quan trọng trong quá trình tái sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, là điều kiện vật chất không thể thiếu Với tỷ trọng đáng kể trong tổng vốn kinh doanh, vốn lưu động đảm bảo cho quá trình sản xuất diễn ra liên tục, từ khâu mua sắm vật tư đến khâu tiêu thụ sản phẩm, đồng thời giúp doanh nghiệp sử dụng máy móc thiết bị lao động để tiến hành sản xuất kinh doanh một cách hiệu quả.
Vòng quay vốn lưu động (VLĐ) nhanh hay chậm phản ánh mức độ tiết kiệm hay lãng phí trong việc sử dụng vật tư hàng hóa, cũng như hiệu quả của các khâu trong quá trình sản xuất Thông qua việc đánh giá vòng quay VLĐ, doanh nghiệp có thể xác định hiệu quả sử dụng vốn lưu động, từ đó nắm bắt tình hình các khoản tiền và tương đương tiền, các khoản phải thu, hàng tồn kho và đưa ra các biện pháp điều chỉnh phù hợp.
Việc nâng cao hiệu quả quản lý và sử dụng vốn lưu động (VLĐ) có ý nghĩa quan trọng đối với hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, giúp tiết kiệm vốn, giảm chi phí lưu thông và sản xuất, đồng thời tăng lợi nhuận Bằng cách tối ưu hóa quản lý VLĐ, doanh nghiệp có thể mở rộng quy mô sản xuất kinh doanh, tăng doanh thu mà không cần tăng vốn lưu động Trong giai đoạn kinh tế hiện nay, khi nguồn vốn trở nên khan hiếm và khó khăn, việc lựa chọn hình thức và phương pháp huy động VLĐ thích hợp là hết sức cần thiết để giảm chi phí sử dụng vốn không cần thiết và tăng lợi nhuận cho doanh nghiệp.
Việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động là một khâu quan trọng trong công tác quản lý tài chính của doanh nghiệp, quyết định trực tiếp đến sự tồn tại và phát triển bền vững của tổ chức Bởi vậy, việc tối ưu hóa sử dụng vốn lưu động là yêu cầu cấp thiết và cần được quan tâm đúng mức trong bối cảnh cạnh tranh kinh doanh ngày càng gay gắt hiện nay.
2.3.2 Hệ thống các chỉ tiêu phân tích hiệu quả sử dụng vốn lưu động
* Tốc độ luân chuyển vốn lưu động
Việc sử dụng hợp lý và tiết kiệm vốn lưu động của doanh nghiệp được thể hiện qua tốc độ luân chuyển vốn lưu động Tốc độ luân chuyển vốn lưu động càng nhanh thì hiệu quả sử dụng vốn càng cao, ngược lại, tốc độ luân chuyển vốn lưu động chậm sẽ dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn thấp hơn.
Tốc độ luân chuyển vốn lưu động là một chỉ số quan trọng đánh giá hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp, và có thể được đo bằng hai chỉ tiêu chính: số lần luân chuyển (số vòng quay vốn) và kỳ luân chuyển (số ngày của một vòng quay vốn).
- Số lần luân chuyển vốn lưu động cho biết trong một thời kỳ vốn lưu động quay được bao nhiêu vòng
L: Số lần luân chuyển vốn lưu động
M: Tổng mức luân chuyển vốn trong năm
VLĐ: Là vốn lưu động bình quân trong kỳ ( được tính theo phương pháp số học)
TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG CỦA CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI XÂY DỰNG BÊ TÔNG HOÀNG LONG
KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI XÂY DỰNG BÊ TÔNG HOÀNG LONG
3.1.1 Sơ lược quá trình hình thành và phát triển của công ty TNHH Thương mại Xây dựng Bê tông Hoàng Long
Công ty TNHH Thương Mại Xây Dựng – Bê Tông Hoàng Long được thành lập dựa trên giấy chứng nhận kinh doanh số 0104961978 do Phòng Đăng ký kinh doanh Sở Kế hoạch và Đầu tư thành phố Hà Nội cấp ngày 25 tháng 12 năm 2008 và đã trải qua quá trình đăng ký thay đổi lần 1 vào ngày 31 tháng 8 năm 2011.
Tên công ty viết bằng tiếng Việt: CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI XÂY DỰNG – BÊ TÔNG HOÀNG LONG
Tên công ty viết bằng tiếng nước ngoài: HOANG LONG BETON –
Công ty HOANG LONG BETON CO.,LTD có trụ sở chính đặt tại Số 7, ngõ 257, phố Thanh Nhàn, phường Thanh Nhàn, Quận Hai Bà Trưng, Thành phố Hà Nội, Việt Nam.
3.1.2 Ngành nghề kinh doanh của công ty TNHH Thương mại Xây dựng – Bê tông Hoàng Long
Công ty chúng tôi chuyên cung cấp dịch vụ hoàn thiện công trình xây dựng, chuẩn bị mặt bằng, lắp đặt máy móc và thiết bị công nghiệp, đồng thời cho thuê xe có động cơ và máy móc thiết bị hữu hình khác Ngoài ra, chúng tôi còn hoạt động trong lĩnh vực bán buôn vật liệu, thiết bị lắp đặt khác trong xây dựng, cũng như bán buôn máy móc, thiết bị và phụ tùng khác Bên cạnh đó, chúng tôi cũng sản xuất bê tông và các sản phẩm từ xi măng thạch cao, đáp ứng nhu cầu đa dạng của khách hàng.
3.1.3 Bộ máy tổ chức quản lý của công ty Bê tông Hoàng Long
Sơ đồ 01: Tổ chức bộ máy Công ty TNHH Thương mại – Xây dựng
* Đặc điểm của bộ máy tổ chức
Bộ máy quản lý của công ty được thiết lập theo mô hình trực tuyến chức năng, hoạt động dưới sự chỉ đạo của Hội đồng quản trị và các cấp thừa hành Cơ cấu này phản ánh nguyên tắc quản lý tập trung, mang lại lợi thế về sự đơn giản và phân định rõ ràng trách nhiệm của từng cá nhân, từng bộ phận trong công ty.
* Chức năng và nhiệm vụ cụ thể của từng bộ phận trong bộ máy quản lý của doanh nghiệp.
- Đại hội đồng cổ đông:
Là cơ quan quyết định cao nhất của công ty, bao gồm tất cả các cổ đông có quyền biểu quyết.
Kế toán trưởng Trưởng phòng nhân sự
Trưởng phòng kỹ thuật – vật tư
Phòng kế toán tài chính
Phòng tổ chức lao động
Phòng kỹ thuật, máy móc thiết
Phòng kiểm soát chất lượng Đại hội đồng cổ đông
Phòng thí nghiệ m Phó Giám đốc công ty
Hội đồng quản trị là cơ quan thường trực của Đại Hội Đồng, được bầu ra để quản trị công ty giữa các kỳ Đại Hội đồng Với toàn quyền nhân danh công ty, Hội đồng quản trị có trách nhiệm quyết định mọi vấn đề liên quan đến mục đích và quyền lợi của công ty Các quyền hạn và trách nhiệm chính của Hội đồng quản trị bao gồm quản trị công ty theo pháp luật, quyết định việc chào bán cổ phần mới, trình Đại Hội đồng cổ đông việc tổ chức lại hoặc giải thể công ty, đề xuất việc đề cử và bãi miễn thành viên Hội đồng quản trị và ban kiểm soát, trình báo cáo quyết toán hàng năm và kiến nghị mức trả cổ tức.
Ban kiểm soát là cơ quan quan trọng trong công ty, gồm 3 thành viên được Đại Hội đồng bầu và bãi nhiệm thông qua hình thức bỏ phiếu kín với đa số phiếu Các kiểm soát viên này có trách nhiệm báo cáo trước Đại Hội đồng về mọi hành động và quyết định của mình, đồng thời phải chịu trách nhiệm về những sai phạm gây thiệt hại cho công ty trong quá trình thực hiện nhiệm vụ được giao.
Ban kiểm soát có những quyền hạn và trách nhiệm quan trọng, bao gồm việc thông báo định kỳ về tài chính và kết quả kiểm soát cho hội đồng quản trị, tham gia ý kiến trước khi trình báo cáo, kết luận và kiến nghị lên Đại Hội đồng Đồng thời, thành viên ban kiểm soát phải chịu trách nhiệm về tính trung thực của số liệu báo cáo cũng như bảo mật thông tin của công ty, không được cung cấp bất kỳ thông tin nào được coi là bảo mật theo quyết định của công ty.
Giám đốc điều hành đóng vai trò quan trọng là người đại diện theo Pháp luật của công ty, đồng thời chịu trách nhiệm điều hành hoạt động kinh doanh hàng ngày Họ phải chịu trách nhiệm cá nhân trước Hội Đồng quản trị về việc thực hiện các quyền và nghĩa vụ được giao phó Với vai trò này, Giám đốc điều hành đảm bảo hoạt động kinh doanh của công ty được vận hành trơn tru và hiệu quả.
Giám đốc công ty có quyền hạn và trách nhiệm quan trọng, bao gồm đại diện cho công ty trong các giao dịch với cơ quan nhà nước, tổ chức và cá nhân liên quan đến hoạt động của công ty Họ cũng chịu trách nhiệm quản lý toàn bộ tài sản của công ty, xây dựng cơ cấu tổ chức và điều hành hoạt động kinh doanh theo đúng pháp luật Ngoài ra, giám đốc có thẩm quyền quyết định về tuyển dụng, sa thải, bổ nhiệm, miễn nhiệm, cách chức, khen thưởng và kỷ luật nhân viên, trừ các chức danh do Đại Hội đồng quản lý quyết định Cuối cùng, giám đốc phải báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh của công ty cho Hội đồng quản trị và các cơ quan nhà nước có thẩm quyền.
- Phó giám đốc công ty:
+ Giúp việc cho Giám đốc trong quản lý điều hành các hoạt động của công ty theo sự phân công của Giám đốc.
+ Chủ động và tích cực triển khai, thực hiện nhiệm vụ được phân công và chịu trách nhiệm trước Giám đốc về hiệu quả các hoạt động.
+ Giám sát và kiểm tra các Phòng ban trong công ty Từ các vấn đề của các Phòng ban, lập báo cáo định kì cho Giám đốc công ty.
+ Tham mưu cho Phó Giám đốc công ty về các vấn đề liên quan đến công tác kinh doanh có sử dụng nguồn vốn của công ty;
Để đảm bảo nguồn vốn triển khai kế hoạch đầu tư hàng năm đã được phê duyệt, công ty cần xây dựng và thực hiện kế hoạch khai thác một cách hiệu quả, tập trung vào việc thu hồi vốn đầu tư nhằm tạo ra nguồn tài chính ổn định và bền vững cho tương lai.
+ Kinh doanh các sản phẩm dịch vụ theo Giấy đăng ký kinh doanh;
+ Tổ chức thực hiện tiếp thị, quảng cáo, bán hàng nhằm đảm bảo thu hồi vốn nhanh và tối đa hóa lợi nhuận;
+ Thực hiện các báo cáo định kỳ và đột xuất theo yêu cầu của Phó Giám đốc công ty;
+ Các nhiệm vụ khác theo sự phân công của Phó Giám đốc công ty.
- Phòng Hành chính – kế toán
+ Công tác pháp chế và kiểm tra văn bản trước khi phát hành;
+ Tổng hợp công tác báo cáo định kỳ và đột xuất cho cơ quan quản lý theo quy định;
Quản lý và lưu trữ công văn đi, công văn đến, sử dụng tài sản của công ty một cách tiết kiệm và hiệu quả là những nhiệm vụ quan trọng Đồng thời, việc tổ chức bảo vệ cơ quan an toàn cũng là một phần không thể thiếu trong hoạt động quản lý hàng ngày.
Tham mưu cho Phó Giám đốc về kế hoạch thu chi tài chính hàng tháng, quý, năm là nhiệm vụ quan trọng, đòi hỏi sự chính xác và hiệu quả Để thực hiện tốt nhiệm vụ này, cần phải xây dựng và triển khai các biện pháp bảo đảm thực hiện kế hoạch thu chi tài chính của công ty một cách linh hoạt và chủ động.
+ Tham mưu cho Phó Giám đốc về kế hoạch tạo nguồn cũng như sử dụng nguồn vốn của công ty hàng tháng, quý, năm.
Chúng tôi chủ động phối hợp với các phòng ban để thiết lập kế hoạch kinh doanh và thu hồi nợ hiệu quả, đồng thời xây dựng kế hoạch và thủ tục vay vốn từ các ngân hàng thương mại một cách minh bạch và chuyên nghiệp.
Quản lý tài chính hiệu quả đòi hỏi phải thực hiện nhiều nhiệm vụ quan trọng Mở, quản lý và sử dụng các tài khoản tại các ngân hàng thương mại là một trong những công việc cần thiết Ngoài ra, việc kiểm tra tính chất hợp lệ, hợp pháp của chứng từ, thu nợ cũng như kiểm tra việc quản lý sử dụng vật tư tài sản là rất quan trọng Đồng thời, kiểm tra việc chấp hành chính sách của Nhà nước liên quan đến thu nhập, chi phí, phân phối kết quả kinh doanh cũng là một nhiệm vụ không thể bỏ qua.
Tổ chức thực hiện công tác kế toán đòi hỏi phải ghi chép và phản ánh kịp thời, chính xác và đầy đủ các số liệu và thông tin nghiệp vụ kế toán, bao gồm tình hình thanh toán, sử dụng tài sản, vật tư, tiền vốn, thực hiện chi phí, thu nhập và kết quả kinh doanh của công ty Điều này được thực hiện thông qua việc lập và quản lý các chứng từ, sổ chi tiết, sổ tổng hợp và các báo cáo tài chính theo đúng chuẩn mực và chế độ kế toán hiện hành.
ĐÁNH GIÁ TỔNG QUÁT HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG CỦA CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI XÂY DỰNG BÊ TÔNG HOÀNG LONG
3.4.1 Những thành tựu đã đạt được
Công ty đã duy trì được hoạt động sản xuất kinh doanh ổn định và có lợi nhuận bất chấp khó khăn, nhờ định hướng chiến lược đúng đắn và quyết định chuyển đổi phương án kinh doanh từ bán bê tông thương phẩm sang làm thương mại về nguyên vật liệu xây dựng như xi măng, cốp pha, sắt thép Sự chuyển đổi này đã giúp công ty tránh được tình trạng thua lỗ do nhu cầu bê tông giảm trong giai đoạn bất động sản đóng băng Bên cạnh đó, ban lãnh đạo công ty cũng luôn quan tâm đến đời sống công nhân viên thông qua các chính sách chăm sóc, giúp họ an tâm trong công việc và đóng góp vào kết quả kinh doanh tốt hơn của công ty.
Với những thành tựu đáng kể đạt được, công ty đã chứng minh được hướng đi đúng đắn và đầy hứa hẹn Điều này sẽ là nền tảng vững chắc cho sự phát triển và mở rộng trong tương lai, giúp công ty tiếp tục khẳng định vị thế của mình trên thị trường.
3.4.2 Những mặt hạn chế cần khắc phục
Trong bối cảnh kinh tế hiện nay, đặc biệt là trong lĩnh vực xây dựng, các công ty thương mại thường gặp khó khăn trong công tác quản lý và sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Thương mại xây dựng Bê tông Hoàng Long cũng không ngoại lệ, khi phải đối mặt với nhiều thách thức trong việc quản lý và sử dụng vốn lưu động, dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn chưa đạt được mức tối ưu.
Việc sử dụng vốn lưu động chưa đạt hiệu quả cao, dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động thấp và có xu hướng giảm qua các năm Điều này được thể hiện qua các hệ số khả năng thanh toán thấp và vòng quay vốn lưu động thấp, gây lãng phí trong việc sử dụng vốn lưu động của công ty Để cải thiện tình hình, công ty cần tập trung vào việc quản lý các khoản phải thu và hàng tồn kho một cách hiệu quả hơn, nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong thời gian tới.
Công ty vẫn còn tồn tại hạn chế trong công tác thanh toán và thu hồi nợ, làm giảm tính luân chuyển của vốn Mục tiêu mở rộng thị phần đã dẫn đến việc nới lỏng chính sách tín dụng, bao gồm cả thời gian, số lượng và phạm vi Tuy nhiên, sự thiếu hụt các biện pháp cứng rắn trong thu hồi nợ đã khiến khách hàng chậm trả nợ, chiếm dụng vốn của công ty, tăng lãi trả ngân hàng và ảnh hưởng tiêu cực đến kết quả kinh doanh cũng như hiệu quả sử dụng vốn lưu động.
Chất lượng nghiên cứu thị trường và công tác vận chuyển, bán hàng chưa được tối ưu hóa đã dẫn đến tình trạng hàng tồn kho cao, làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lưu động Bên cạnh đó, công ty chưa tập trung phát triển các hoạt động Marketing và thiếu kế hoạch cụ thể về tiêu thụ sản phẩm, mặc dù mạng lưới tiêu thụ rộng lớn nhưng chưa được khai thác triệt để Kết quả là sản lượng tiêu thụ giảm, dẫn đến doanh thu sụt giảm đáng kể.
Công ty xác định nhu cầu vốn lưu động chưa sát với thực tế, dẫn đến tình trạng lãng phí một lượng vốn đáng kể, từ đó làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lưu động Việc xác định nhu cầu vốn lưu động không chính xác có thể gây ra những lãng phí không cần thiết, ảnh hưởng trực tiếp đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty.
Các khoản nợ ngắn hạn của công ty vẫn ở mức cao do chủ yếu dựa vào nguồn vốn ngắn hạn, khiến độ an toàn cân bằng tài chính giảm xuống Điều này tạo ra áp lực lớn khi công ty phải đảm bảo trả các khoản nợ đến hạn trong khi nguồn vốn lưu động lại bị khách hàng chiếm dụng nhiều, dẫn đến xu hướng giảm lượng tiền mặt Kết quả là, khả năng thanh toán của công ty sẽ bị ảnh hưởng đáng kể.
3.4.3 Nguyên nhân của các hạn chế đó
Có nhiều yếu tố khách quan và chủ quan ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty:
- Công tác dự báo và xác định nhu cầu vốn lưu động
Công tác dự báo và xác định nhu cầu vốn lưu động của Công ty vẫn còn nhiều hạn chế, đặc biệt là thiếu các chỉ tiêu cụ thể để phân tích và đánh giá Việc xác định nhu cầu vốn lưu động chủ yếu dựa trên phương pháp định tính, chưa có nghiên cứu định lượng để đưa ra các con số cụ thể Điều này dẫn đến việc sử dụng vốn kinh doanh chưa đạt hiệu quả cao, và việc xác định không chính xác nhu cầu vốn lưu động có thể khiến Công ty bị động về nguồn vốn, dẫn đến tình trạng thiếu vốn hoặc thừa vốn, gây lãng phí và có thể làm gián đoạn hoạt động kinh doanh.
- Công tác quản lý hàng tồn kho và thu hồi công nợ còn nhiều hạn chế
Lượng hàng tồn kho và các khoản phải thu khách hàng lớn đang làm cho vốn lưu động bị chiếm dụng nhiều, do Công ty chưa đặc biệt quan tâm tới công tác thu hồi công nợ và quản lý công nợ còn lỏng lẻo Thị trường bất động sản có thanh khoản thấp và công tác quản lý hàng tồn kho còn hạn chế cũng là nguyên nhân dẫn đến tình trạng này Bên cạnh đó, việc chưa có chính sách bán hàng hợp lý và chưa chú trọng phát triển các hoạt động Marketing, quảng cáo cũng ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty Việc kiểm tra kiểm soát chất lượng sản phẩm chưa được thực hiện khoa học và năng lực cán bộ kiểm soát chất lượng thấp cũng dẫn đến việc sản phẩm bị lỗi, chất lượng kém, làm giảm uy tín của công ty trên thị trường.
- Công tác quản lý và sử dụng vốn lưu động chưa được chú trọng đúng mức
Vốn lưu động của công ty chủ yếu dựa vào nguồn vốn ngắn hạn và có xu hướng tăng, trong đó nợ ngắn hạn ngân hàng, khoản mua trả chậm người bán và khoản trả trước của người mua chiếm tỷ trọng lớn Tuy nhiên, sự phụ thuộc vào nguồn vốn vay ngắn hạn đã khiến nợ ngắn hạn tăng cao qua các năm, dẫn đến khó khăn về tài chính khi đến hạn trả nợ Điều này không chỉ làm tăng hệ số nợ, mất an toàn tài chính mà còn khiến tài sản lưu động không đủ để bù đắp cho các khoản nợ ngắn hạn Ngoài ra, chi phí lãi vay cũng tăng, gây gánh nặng về tài chính và làm sụt giảm lợi nhuận của công ty Đồng thời, các khoản phải thu vẫn tăng cao, chiếm tỷ trọng lớn trong tổng tài sản lưu động, làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lưu động.
Công tác quản lý vốn lưu động vẫn còn nhiều hạn chế, dẫn đến tình trạng lãng phí và hiệu quả sử dụng vốn chưa được tối ưu Việc xây dựng kế hoạch huy động và sử dụng vốn lưu động một cách hợp lý và khoa học vẫn chưa được chú trọng đúng mức, gây ảnh hưởng đến hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp.
- Thị trường và hoạt động cạnh tranh
Cuộc khủng hoảng kinh tế thế giới gần đây đã tác động mạnh mẽ đến thị trường bất động sản, khiến thị trường trầm lắng và nhu cầu nguyên vật liệu xây dựng giảm đáng kể Tuy nhiên, số lượng công ty cung cấp vật liệu xây dựng lại tăng lên nhanh chóng, dẫn đến sự đa dạng về sản phẩm và tăng cường cạnh tranh trên thị trường Điều này khiến các công ty gặp khó khăn trong việc tiêu thụ vật liệu xây dựng, dẫn đến tăng lượng hàng tồn kho và làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lưu động.
- Tiến bộ khoa học công nghệ
Trong bối cảnh khoa học công nghệ phát triển không ngừng, việc quản trị doanh nghiệp và quản lý vốn kinh doanh đang được hỗ trợ tối đa nhờ vào các sản phẩm công nghệ hiện đại Đặc biệt, đối với các công ty thương mại, quản lý tốt nguồn vốn lưu động là điều kiện tiên quyết để duy trì và phát triển bền vững Tuy nhiên, Công ty TNHH Thương mại xây dựng Bê tông Hoàng Long vẫn chưa quan tâm đầu tư vào việc áp dụng khoa học công nghệ trong quản lý vốn, dẫn đến việc sử dụng các công cụ quản lý đơn giản và kém chính xác.
Yếu tố khách hàng đóng vai trò quan trọng ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty Việc đánh giá tình hình tài chính của khách hàng chưa được chú trọng, dẫn đến thiếu sự ràng buộc chặt chẽ trong việc thanh toán Kết quả là nhiều doanh nghiệp khách hàng có năng lực tài chính thấp, không thể trả ngay các khoản tiền hàng, dẫn đến tăng cao các khoản phải thu và gây ứ đọng nguồn vốn cho công ty.
Một số kiến nghị
4.3.1 Kiến nghị với các tổ chức tín dụng
Các tổ chức tín dụng cần tạo điều kiện thuận lợi để doanh nghiệp dễ dàng tiếp cận nguồn vốn bằng cách giảm lãi suất, tăng thời hạn cho vay và đơn giản hóa thủ tục vay vốn Điều này sẽ giúp doanh nghiệp duy trì hoạt động sản xuất kinh doanh liên tục, mở rộng thị phần và tăng uy tín trên thị trường Việc tiếp cận vốn dễ dàng cũng giúp doanh nghiệp chủ động sử dụng vốn, đặc biệt là vốn lưu động, và có kế hoạch sử dụng vốn hợp lý để đạt hiệu quả cao nhất.
Các tổ chức tín dụng cần tăng cường giám sát chặt chẽ việc sử dụng vốn vay của doanh nghiệp để nắm bắt tình hình thanh toán nợ và kinh doanh của họ Điều này giúp các tổ chức tín dụng đưa ra quyết định vay tiếp một cách thông minh, giảm thiểu rủi ro cho vay Việc kiểm soát chặt chẽ cũng khuyến khích doanh nghiệp sử dụng vốn hiệu quả, tránh lãng phí và tối ưu hóa hoạt động sản xuất kinh doanh, đồng thời bảo vệ lợi ích của cả hai bên.
Các tổ chức tín dụng cần tổ chức các buổi hội thảo với sự tham gia của các chuyên gia tài chính, ngân hàng và ban lãnh đạo doanh nghiệp để tạo cầu nối giữa các bên Thông qua các buổi hội thảo này, ban lãnh đạo doanh nghiệp có thể trao đổi thông tin và tích lũy kinh nghiệm về cách sử dụng nguồn vốn hiệu quả từ các chuyên gia Việc áp dụng những bài học và kinh nghiệm này vào thực tiễn sẽ giúp doanh nghiệp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh, đặc biệt là vốn lưu động, từ đó cải thiện hiệu quả kinh doanh và tăng cường vị thế, uy tín trên thị trường.
4.3.2 Kiến nghị với cơ quan Nhà nước
4.3.2.1 Hoàn thiện hệ thống luật pháp về kinh tế
Luật pháp đóng vai trò quan trọng trong việc điều chỉnh mọi hành vi của xã hội theo một trật tự nhất định Để các doanh nghiệp hoạt động có hiệu quả, cần phải có một hệ thống pháp luật đủ mạnh, đầy đủ và công bằng Tuy nhiên, thực tiễn hiện nay cho thấy vẫn còn nhiều bất cập cần được nghiên cứu hoàn chỉnh nhằm đảm bảo sự đồng bộ của hệ thống văn bản pháp luật Vì vậy, việc tiếp tục xây dựng và hoàn thiện luật doanh nghiệp, lấy ý kiến đóng góp từ các bộ ngành và doanh nghiệp thuộc mọi thành phần kinh tế, là cần thiết để có bộ luật được hoàn chỉnh Đồng thời, việc bổ sung các luật còn thiếu như Luật kế toán, luật chống độc quyền cũng là điều cần thiết để hỗ trợ hoạt động doanh nghiệp.
4.3.2.2 Tiếp tục hoàn thiện môi trường kinh doanh
Để tạo điều kiện thuận lợi cho sự phát triển của các công ty cổ phần, Nhà nước cần hoàn thiện hệ thống pháp luật kinh tế, tạo hành lang pháp lý bình đẳng và cạnh tranh Đồng thời, việc đảm bảo sự ổn định về chính trị, tiền tệ và chính sách kinh tế là yếu tố quan trọng giúp hoạt động tài chính của các công ty cổ phần đạt kết quả tốt Sự ổn định này sẽ tạo môi trường kinh doanh thuận lợi, giúp các doanh nghiệp phát triển bền vững và hiệu quả.
4.3.2.3Phát triển thị trường tài chính- tiền tệ
Nhà nước cần xây dựng và hoàn thiện khuôn khổ pháp lý cho hoạt động giao dịch cổ phiếu của các công ty cổ phần qua thị trường chứng khoán Điều này bao gồm việc hoàn thiện hệ thống thông tin liên lạc và thúc đẩy các doanh nghiệp làm quen với chế độ công khai tài chính trên thị trường chứng khoán Khi đó, thị trường chứng khoán sẽ trở nên sôi động và phát huy được những tác dụng tích cực của mình, đồng thời trở thành kênh chủ yếu thu hút vốn đầu tư cho các công ty cổ phần.
Khuyến khích đầu tư nước ngoài và liên doanh liên kết là một chiến lược quan trọng để thu hút vốn đầu tư và công nghệ tiên tiến vào Việt Nam Việc tạo điều kiện thuận lợi cho các nhà đầu tư nước ngoài sẽ giúp thúc đẩy sự phát triển của các ngành công nghiệp liên quan, cung cấp nguyên liệu cho các công trình xây dựng và góp phần tăng cường năng lực cạnh tranh của nền kinh tế.
Việc xây dựng và hoàn thiện thị trường vốn là yêu cầu cần thiết cho nền kinh tế thị trường Thị trường vốn đóng vai trò quan trọng trong việc giúp doanh nghiệp hoạt động hiệu quả, tạo điều kiện để nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh Sự hình thành và phát triển của thị trường vốn sẽ góp phần thúc đẩy nền kinh tế thị trường phát triển bền vững, đặc biệt là trong giai đoạn nước ta đang phát triển nền kinh tế thị trường mới.