Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty tnhh toàn gia

Chuyên đề tốt nghiệp Hàng Trường Học Viện Ngân LỜI NÓI ĐẦU Trong năm qua, nhà nước ta bước trao quyền chủ động hoạt động sản xuất kinh doanh cho doanh nghiệp, nhằm giúp cho doanh nghiệp bước thích ứng với chế thị trường, thích ứng với xu hội nhập diễn mạnh mẽ khu vực giới Tạo điều kiện phát triển cho doanh nghiệp, góp phần quan trọng vào việc tăng trưởng phát triển kinh tế đất nước Tuy nhiên, với việc tự chủ hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp phải đối mặt với nhiều vấn đề thực khó khăn như: giải việc làm cho người lao động, quản lý sử dụng vốn kinh doanh Ngày doanh nghiệp muốn đứng vững thị trường đòi hỏi doanh nghiệp phải biết sử dụng vốn triệt để không ngừng nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh mà đặc biệt vốn lưu động Vốn lưu động phận quan trọng vốn sản xuất kinh doanh thường chiếm tỷ trọng lớn doanh nghiệp thương mại Có thể nói doanh nghiệp thương mại vốn lưu động phận sinh lời nhiều Chỉ doanh nghiệp hoạt động có hiệuquả doanh nghiệp có vốn để tái đầu tư giản đơn tái đầu tư mở rộng nhằm đem lại lợi nhuận ngày cao cho doanh nghiệp hành lang pháp lý tài tín dụng mà nhà nước quy định Việc nâng cao hiệu sử dụng vốn sản xuất kinh doanh nói chung vốn lưu động nói riêng có ý nghĩa quan trọng, sống cịn doanh nghiệp tìm chỗ đứng kinh tế thị trường Do việc nâng cao hiệu sử dụng vốn vấn đề thiết đặt tất doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế Công ty TNHH Tồn Gia khơng phải trường hợp ngoại lệ Hiện tại, cơng ty có kế hoạch mở rộng hoạt động sản xuất kinh NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng doanh, khuếch trương thị trường ngồi nước Vì vậy, nâng cao hiệu sử dụng vốn nói chung vốn lưu động nói riêng ban lãnh đạo công ty quan tâm hàng đầu Do đó, sau kết thúc đợt thực tập công ty kiến thức học trường em định chọn đề tài “Nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Cơng ty TNHH Tồn Gia” làm đề tài cho báo cáo thực tập Nội dung báo cáo thực tập gồm phần chính: Chương 1: Vốn lưu động hiệu sử dụng vố lưu động Chương 2: thực trạng quản lý sử dụng vốn lưu động cơng ty TNHH Tồn Gia Chương 3: số giải pháp tài nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động cơng ty TNHH Tồn Gia Do thời gian thực tập, điều kiện nghiên cứu trình độ kiến thức cịn hạn chế nên báo cáo em khơng tránh khỏi sai sót Em mong đóng góp ý kiến thầy, cô giáo để đề tài nghiên cứu em hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn thầy khoa Tài tồn cán công nhân viên Công ty TNHH Toàn Gia giúp đỡ tạo điều kiện để em hoàn thành chuyên đề thực tập Xin chân thành cảm ơn! Hà Nội,tháng năm 2010 Sinh viên Nguyễn Thị Ngọc Vân NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Hàng Trường Học Viện Ngân Chương 1: NHỮNG VẤN ĐỀ CHUNG VỀ VỐN LƯU ĐỘNG Vốn bốn yếu tố trình sản xuất khơng doanh nghiệp mà tồn xã hội Đối với doanh nghiệp,muốn tiến hành sản xuất kinh doanh phải có vốn kinh tế thị trường, vốn điều kiện tiên có ý nghĩa định tới thành bại sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vì nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp đồng nghĩa với việc nâng cao hiệu quản lý sử dụng vốn doang nghiệp Vậy vốn gì? Có thể hiểu:” Vốn phạm trù kinh tế Vốn biểu tiền tất giá trị tài sản sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp,là giá trị ứng ban đầu cho trình sản xuất doanh nghiệp nhằm mục tiêu sinh lời” Nếu vào trình sản xuất kinh doanh đặc điểm chu chuyển giá trị vốn vốn kinh doanh doanh nghiệp chia thành hai phận vốn cố định vốn lưu động.Với loại hình DN có tính chất mục đích kinh doanh khác mà đòi hỏi lượng vốn lưu động vốn cố định tổng số vốn kinh doanh DN khác Đối với DN thương mại, đặc điểm tính chất kinh doanh lưu chuyển hàng hóa dịch vụ nên vốn lưu động thường chiếm tỉ trọng lớn.Chính mà hiểu sử dụng vốn lưu động định đến hiệu kinh doanh doanh nghiệp Vì vậy, phạm vi nghiên cứu chuyên đề em đề cập đến hiệu sử dụng vốn lưu động biện pháp tài nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 1.1 Vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm, đặc điểm NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng Trong DN khác vận động vốn lưu động có đặc điểm khác tùy thuộc vào đặc điểm sản xuất kinh doanh DN Đối với DN thương mại hoạt động lĩnh vực lưu thơng hàng hóa,sự vận động vốn lưu động trải qua giai đoạn theo trình tự sau: T – H – T’….SX….H’ – T’ Tóm lại,Vốn lưu động doanh nghiệp số tiền ứng trước để hình thành tài sản lưu động nhằm đảm bảo trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp thực thường xuyên, liên tục Vốn lưu động luân chuyển toàn giá trị lần, tuần hồn liên tục hồn thành vịng tuần hồn sau chu kỳ kinh doanh Vốn lưu động doanh nghiệp phận vốn kinh doanh ứng để hình thành nên tài sản lưu động sản xuất tài sản lưu thông nhằm đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh tiến hành thường xuyên liên tục Tài sản lưu động doanh nghiệp chia làm loại: Tài sản lưu động sản xuất tài sản lưu động lưu thông Phù hợp với đặc điểm tài sản lưu động, vốn lưu động doanh nghiệp mang số đặc điểm: Vốn lưu động ln chuyển hóa qua nhiều hình thái khác hình thái tiền tệ sang hình thái dự trữ vật tư, hàng hóa, đưa vào sản xuất, lưu thơng cuối trở hình thái tiền tệ ban đầu Vốn lưu động chuyển dịch toàn giá trị lần vào giá trị sản phẩm sản xuất có nghĩa kết thúc trình sản xuất, giá trị tài sản lưu động chuyển dịch toàn vào giá trị sản phẩm Trong trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, vốn lưu động không ngừng vận động qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh: dự trữ, sản xuất lưu thơng.Q trình diễn liên tục thường NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng xuyên lặp lại theo chu kỳ gọi q trình ln chuyển, tuần hồn vốn lưu động Từ đặc điểm vốn lưu động địi hỏi cơng tác quản lý vốn phải quan tâm từ việc dự đoán nhu cầu vốn,huy động sử dụng vốn phải phù hợp, sát với tình hình thực tế sản xuất kinh doanh Đồng thời áp dụng biện pháp thích ứng nhằm quản lý sử dụng vốn đạt hiệu cao, đẩy nhanh tốc độ chu chuyển vốn, rút ngắn chu kỳ sản xuất 1.1.2 Vai trò vốn lưu động Vốn tiền đề thiếu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp,nhất điều kiện kinh tế thị trường có cạnh tranh gay gắt doanh nghiệp với Mỗi DN phải có lượng vốn tương ứng với lượng tài sản định phù hợp với quy mơ kinh doanh DN Từ khơng ngừng nâng cao sở vật chất kỷ thuật DN, bước nâng cao, đầu tư mua sắm trang thiết bị, máy móc nhằm phục vụ tốt cho sản xuất kinh doanh đồng thời phục vụ tốt cho người tiêu dùng,làm tăng doanh thu,tăng lợi nhuận cho DN Đồng thời thời cơ,cơ hội tốt để xác định chỗ đứng DN thị trường Vốn kinh doanh nói chung, vốn lưu động nói riêng điều kiện để DN mở rộng quy mô chiều rộng lẫn chiều sâu,nó định thành công hay thất bại DN Trong trương hợp DN có tài sản, vốn kinh doanh cạn kiệt khơng có quyền tự chủ hoạt động sản xuất kinh doanh mở rộng quy mơ kinh doanh DN rơi vào tình trạng bế tắc, thu hẹp quy mô phát triển Nhìn vào quy mơ vốn ta biết quy mơ kinh doanh DN Khi DN có nhiều tài sản, quy mơ nguồn vốn lớn tạo điều kiện cho DN thắng đối thủ cạnh tranh Vậy DN có nhiều tài sản vững tin kinh NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng doanh Khi tay DN có nhiều vốn việc định mua hàng hoá dễ dàng Mục tiêu kinh doanh DN làm để tối đa hố lợi nhuận từ tiếp tục tái sản xuất mở rộng Vốn lưu động yếu tố quan trọng góp phần mang lại cao cho DN kinh doanh Tất yếu điều rằng,chỉ DN có lượng vốn định tồn phát triển đồng thời làm tròn nghĩa vụ với ngân sách nhà nước Vai trò quản lý tài Nhà nước DN Nhà nước thực đem lại hiệu Thúc đẩy DN tăng cường hạch toán kinh doanh hiệu Hạn chế tượng lãi giả lỗ thật, đảm bảo cạnh tranh công lành mạnh Việc sử dụng vốn lưu động hợp lý có ý nghĩa quan trọng tất loại hình DN Nó cho phép khai thác tối đa lực vốn lưu động, làm giảm tỷ suất chi phí kinh doanh, tăng tỷ suất lợi nhuận cho DN Mặt khác cịn góp phần làm tốt cơng tác bảo toàn phát triển vốn kinh doanh DN 1.1.3 Phân loại vốn lưu động: Dựa theo tiêu chí khác vốn lưu động chia thành loai sau: a Dựa theo hình thái biểu hiện: Có loại +Vốn vật tư hàng hố +Vốn tiền b.Phân loại theo quan hệ sở hữu vốn: Có loại + Vốn chủ sở hữu + Các khoản nợ c Theo thời gian sử dụng vốn: Có loại + Nguồn vốn lưu động thường xuyên + Nguồn vốn lưu động tạm thời NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Hàng 1.1.4 Thành phần vốn lưu động Trường Học Viện Ngân Dựa theo vai trị q trình tái sản xuất, vốn lưu động chia thành loại, loại dựa theo công dụng lại chia thành nhiều khoản vốn cụ thể sau: ▪ Vốn lưu động nằm khâu dự trữ sản xuất + Vốn nguyên vật liệu + Vốn nguyên vật liệu phụ + Vốn phụ tùng thay + Vốn công cụ dụng cụ ▪ Vốn lưu động nằm khâu sản xuất + Vốn sản phẩm dở dang + Vốn chi phí trả trước ▪ Vốn nằm trình lưu thơng + Vốn thành phẩm, hàng hố + Vốn tiền tệ + Vốn toán: Các khoản phải thu, tạm ứng 1.1.5 Nguồn hình thành vốn lưu động: Vốn lưu động DN hình thành từ nhiều nguồn khác như: Nguồn vốn điều lệ, nguồn vốn tự bổ sung, nguồn vốn liên doanh liên kết, nguồn vốn vay, nguồn vốn huy động từ thị trường vốn, nguồn vốn khác… 1.2 Các tiêu đáng giá hiệu sử dụng vốn lưu động Hiệu khái niệm đánh giá từ nhiều góc độ khác Song theo cách chung hiệu so sánh kết đạt với chi phí bỏ để thu kết Kết đánh giá từ nhiều góc độ khác nhau: Kinh tế, trị, xã hội, mơi trường…Cịn chi phí tiền vốn,nhân cơng, thời gian… NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng Với doanh nghiệp, hiệu thường đánh giá góc độ kinh tế Đó hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh, so sánh doanh thu, lợi nhuận với chi phí sản xuất số vốn lưu động bỏ để đạt mức doanh thu, lợi nhuận Nói cách khác,hiệu phản ánh mức độ khai thác sử dụng nguồn lực Đơn giản chi phí bỏ mà kết đạt nhiều có ý nghĩa la đạt hiệu cao ngược lại chi phí bỏ nhiều mà kết đạt hiệu thấp - Vịng quay vốn lưu động Vòng quay vốn lưu động phản ánh số lần luân chuyển vốn lưu động thể thời kỳ định thường tính năm Cơng thức tính sau: Vịng quay VLĐ = Số vịng quay lớn hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp cao ngược lại, số vịng quay nhỏ hiệu sử dụng vốn thấp -Kỳ luân chuyển vốn lưu động: Kỳ luân chuyển vốn lưu động = Chỉ tiêu phản ánh đồng doanh thu thu có đồng vốn lưu động đóng góp dùng đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động cao hay thấp cách xem hàm lượng vốn lưu động đóng góp doanh thu thu -Hệ số khả toán nợ ngắn hạn: Hệ số khả toán nợ ngắn hạn = NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng Hệ số phản ánh khả chuyển đổi tài sản thành tiền để trang trải khoản nợ ngắn hạn đến hạn toán Nếu hệ số cao, đem lại an tồn tài cho doanh nghiệp tăng khả bù đắp giảm giá tài sản ngắn hạn Điều đó, thể tiềm tốn cao so với nghĩa vụ phải toán Tuy nhiên, doanh nghiệp có hệ số khả tốn nợ ngắn hạn cao tức doanh nghiệp đầu tư đáng vào tài sản ngắn hạn, đầu tư không mang lại hiệu Hệ số nên hợp lý, doanh nghiệp vừa đảm bảo vốn vừa toán đủ nợ ngắn hạn, vừa đảm bảo tiếp tục kinh doanh ổn định -Hệ số toán nhanh: Hệ số khả tốn nhanh = Trong đó: TĐT: Tương đương tiền ĐTTC: Đầu tư tài CKPT: Các khoản phải thu Hệ số đo lường khả toán k hoản nợ ngắn hạn doanh nghiệp việc chuyển đổi tài sản ngắn hạn, không kể hàng tồn kho Khi hệ số 1, tức tình hình tài doanh nghiệp ổn định đảm bảo vừa đủ khả toán khoản nợ đến hạn toán Tuy nhiên, hệ số mức hợp lý doanh nghiệp vừa đảm bảo khả tốn, vừa đảm bảo an tồn cho hoạt động kinh doanh Nếu hệ số lớn nói doanh nghiệp đầu tư thừa vào tài sản lưu động -Hệ số khả toán tức thì: Hệ số khả tốn nhanh = NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24 Chuyên đề tốt nghiệp Trường Học Viện Ngân Hàng Hệ số phản ánh khả toán khoản nợ đến hạn mà thu hồi khoản phải thu hay bán gấp lượng hàng tồn kho Để đảm bảo khả tốn doanh nghiệp nên thường xun trì hệ số tốn tức đơn vị lớn 0.5 khơng q cao để tránh khỏi tình trạng lãng phí vốn ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động -Vòng quay khoản phải thu Vòng quay khoản phải thu phản ánh tốc độ chuyển đổi khoản phải thu doanh nghiệp thành tiền mặt xác định cơng thức: Vịng quay khoản phải thu = (vịng) Trong đó: Số dư bình qn KPT = Vòng quay khoản phải thu lớn thể doanh nghiệp thu hồi nhanh khoản nợ Điều đánh giá tốt vốn bị chiếm dụng giảm - Vòng quay hàng tồn kho Thời gian quay vòng hàng tồn kho phản ánh số ngày trung bình vịng quay hàng tồn kho, thời gian quay vịng hàng tồn kho ngắn số vòng quay hàng tồn kho lớn, chứng tỏ việc kinh doanh có hiệu quả, cơng thức xác định sau: Vòng quay HTK = (vòng) Số ngày bình qn vịng quay HTK = (ngày) Số ngày vòng quay hàng tồn kho ngắn (hay hệ số doanh số lưu kho cao) việc kinh doanh đánh giá tốt lẽ doanh nghiệp đầu tư cho hàng tồn kho thấp đạt doanh số cao Song, NGUYỄN THỊ NGỌC VÂN Lớp: TCDNA_CD24