Nghiên Cứu Mối Quan Hệ Giữa Ổn Định Tài Chính, Cạnh Tranh Và Hiệu Quả Tại Các Ngân Hàng Thương Mại Việt Nam.pdf

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM -o0o - cm HUỲNH THỤY THẢO LY H NGHIÊN CỨU MỐI QUAN HỆ GIỮA ỔN ĐỊNH TÀI CHÍNH, Đ H Ki nh THƯƠNG MẠI VIỆT NAM tế CẠNH TRANH VÀ HIỆU QUẢ TẠI CÁC NGÂN HÀNG LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Tp Hồ Chí Minh – Năm 2016 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM -o0o - cm HUỲNH THỤY THẢO LY NGHIÊN CỨU MỐI QUAN HỆ GIỮA ỔN ĐỊNH TÀI CHÍNH, nh THƯƠNG MẠI VIỆT NAM tế H CẠNH TRANH VÀ HIỆU QUẢ TẠI CÁC NGÂN HÀNG Đ H Mã số: 60340201 Ki Chuyên ngành: Tài –Ngân hàng LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: PGS TS Võ Xuân Vinh Tp Hồ Chí Minh – Năm 2016 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu tơi hướng dẫn PGS.TS Võ Xuân Vinh Số liệu thống kê trung thực, nội dung kết nghiên cứu luận văn chưa công bố cơng trình thời điểm TP.HCM, ngày…tháng…năm 2016 Tác giả Đ H Ki nh tế H cm Huỳnh Thụy Thảo Ly MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG BIỂU DANH MỤC BIỂU ĐỒ CHƢƠNG 1: GIỚI THIỆU TỔNG QUAN VỀ ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU Tính cấp thiết đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu đề tài 1.3 Phạm vi, đối tƣợng .2 1.3.1 Đối tượng nghiên cứu 1.3.2 Phạm vi nghiên cứu .3 1.4 Phƣơng pháp nghiên cứu 1.5 Ý nghĩa khoa học thực tiễn đề tài 1.5.1 Ý nghĩa khoa học 1.5.2 Ý nghĩa thực tiễn 1.6 Bố cục nghiên cứu nh tế H cm 1.1 Ki KẾT LUẬN CHƢƠNG H CHƢƠNG 2: TỔNG QUAN LÝ LUẬN VỀ CẠNH TRANH, HIỆU QUẢ VÀ Đ ỔN ĐỊNH TÀI CHÍNH .5 2.1 Tổng quan cạnh tranh 2.1.1 Khái niệm 2.1.2 Vai trò cạnh tranh .6 2.1.3 Lý thuyết cạnh tranh theo hướng tiếp cận truyền thống tiếp cận 2.1.3.1 Lý thuyết cạnh tranh theo hướng truyền thống 2.1.3.2 Lý thuyết cạnh tranh theo hướng tiếp cận 2.1.4 Đo lường cạnh tranh theo hướng truyền thống hướng tiếp cận 2.1.4.1 Đo lường cạnh tranh theo hướng truyền thống 2.1.4.2 Đo lường cạnh tranh theo hướng tiếp cận 10 2.2 Tổng quan ổn định tài 10 2.2.1 Khái niệm ổn định tài .10 2.2.2 Mơ hình tính tốn ổn định tài .12 2.3 Tổng quan hiệu hoạt động NHTM 14 2.3.1 Khái niệm 14 2.3.2 Các tiêu đánh giá hiệu hoạt động kinh doanh NHTM 16 2.3.2.1 Nhóm tiêu phản ánh khả sinh lời NHTM 16 2.3.2.2 Nhóm tiêu phản ánh thu nhập, chi phí hoạt động kinh doanh NHTM 17 2.3.2.3 Nhóm tiêu phản ánh rủi ro tài hoạt động kinh doanh NHTM 18 Tổng quan nghiên cứu trƣớc 19 cm 2.4 H KẾT LUẬN CHƢƠNG 26 CHƢƠNG 3: THỰC TRẠNG TÌNH HÌNH ỔN ĐỊNH TÀI CHÍNH, CẠNH tế TRANH VÀ HIỆU QUẢ TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT 3.1 nh NAM 27 Thực trạng hiệu ngân hàng thƣơng mại 27 Thực trạng cạnh tranh hoạt động hệ thống NHTM .41 H 3.3 Ki 3.2 Thực trạng ổn định tài NHTM 33 Đ KẾT LUẬN CHƢƠNG 43 CHƢƠNG 4: GIỚI THIỆU MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 44 4.1 Giới thiệu mơ hình nghiên cứu 44 4.1.1 Dữ liệu nghiên cứu 44 4.1.2 Các biến nghiên cứu .45 4.1.2.1 Đo lường hiệu hoạt động NHTM 45 4.1.2.2 Chỉ số Lerner 47 4.1.2.3 Mơ hình Boone .47 4.1.2.4 Đo lường ổn định tài 49 4.1.3 Mơ hình nghiên cứu 50 4.1.4 Phương pháp xử lý số liệu 51 4.2 Phân tích hồi quy mối quan hệ ổn định tài chính, cạnh tranh hiệu hoạt động NHTM 57 4.2.1 Kiểm định Uni root 57 4.2.2 Kiểm định Granger causility .58 4.2.3 Phân tích mơ hình hồi quy liệu bảng 59 4.3 Kết nghiên cứu 64 KẾT LUẬN CHƢƠNG 66 CHƢƠNG KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 67 Kết luận 67 5.2 Hàm ý giải pháp 68 5.2.1 Hàm ý nâng cao hiệu hoạt động ngân hàng thương mại 68 H cm 5.1 5.2.1.1 Quản trị vốn ngân hàng thương mại 68 tế 5.2.1.2 Xử lý dứt điểm nợ xấu NHTM 69 nh 5.2.1.3 Giải pháp quản lý hiệu khoản hệ thống NHTM 70 5.2.1.4 Giải pháp tăng cường công tác kiểm tra, kiểm sốt đảm bảo kinh doanh an Ki tồn, hiệu .71 H 5.2.1.5.Phân tán rủi ro nhằm ngăn ngừa hạn chế rủi ro hoạt động tín dụng Đ .71 5.2.2 Hàm ý nâng cao lực cạnh tranh ngân hàng thương mại 72 5.2.2.1 Xây dựng chiến lược khách hàng, đa dạng hoá sản phẩm dịch vụ 72 5.2.2.2 Hiện đại hố cơng nghệ, đa dạng hố nâng cao tiện ích sản phẩm, dịch vụ ngân hàng đại dựa công nghệ kỹ thuật tiên tiến .74 5.2.2.3 Nâng cao lực quản trị điều hành 75 5.2.2.4 Nâng cao trình độ cán ngân hàng .75 5.2.3 Hàm ý quản lý ổn định tài ngân hàng thương mại 76 5.3 Hạn chế nghiên cứu 77 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤC LỤC XỬ LÝ STATA DANH MỤC VIẾT TẮT Viết tắt Viết đầy đủ tiếng Việt Viết đầy đủ tiếng Anh CAR Tỷ lệ vốn an tồn tối thiểu Capital adequacy ratio DEA Phân tích bao liệu Data envelopment Analysis FEM Ước lượng hồi quy với hiệu ứng Fixed effects estimator cố định Chi phí biên Marginal cost NH Ngân hàng NHTM Ngân hàng thương mại NIM Thu nhập lãi cận biên Net interest margin NPL Tỷ lệ nợ xấu Non – performing loan ratio P Giá bán Price REM Ước lượng hồi quy với hiệu ứng Random effects estimator Lợi nhuận ròng vốn chủ sở tế Ki ROE Return On Assets ratio Return On Assets ratio H Lợi nhuận ròng tổng tài sản nh ngẫu nhiên ROA H cm MC Đ hữu TC Tổng chi phí TCTD Tổ chức tín dụng TMCP Thương mại cổ phần VCSH Vốn chủ sở hữu Total cost DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 2.1 Tổng hợp giả thiết nghiên cứu 25 Bảng 3.1 Bảng tiêu phân tích tỷ suất sinh lời ROA, ROE NHTM .27 Bảng 3.2 Chỉ tiêu sinh lời NIM TNHĐB NHTM 29 Bảng 3.3 Phân tích tiêu thu nhập chi phí hoạt động NHTM 31 Bảng 3.4 Dữ liệu tài rủi ro hệ thống NHTM VN giai đoạn 2007-2015 33 Bảng 4.1 Danh sách ngân hàng nghiên cứu .44 Bảng 4.2 Kiểm định đơn vị ADF .57 Bảng 4.3 Kiểm định Granger causibility 58 cm Bảng 4.4 Kiểm định lựa chọn mơ hình hồi quy .59 H Bảng 4.5 Hồi quy mơ hình liệu bảng Panel Data 61 Đ H Ki nh tế Bảng 4.6 Tóm tắt kết nghiên cứu 65 DANH MỤC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 3.1 Tăng trưởng tỷ suất sinh lời ROA,ROE NHTM .28 Biểu đồ 3.2 Tăng trưởng tiêu sinh lời NIM TNHĐB NHTM 30 Biểu đồ 3.3 Tăng trưởng tiêu thu nhập chi phí hoạt động NHTM 32 Biểu đồ 3.4 Rủi ro nợ xấu ngân hàng thương mại 34 Biểu đồ 3.5 Tổng tài sản, dư nợ điểm số Z giai đoạn 2007-2015 .36 Biểu đồ 3.6 Thị phần tín dụng NHTM giai đoạn 2007-2011 38 Biểu đồ 3.7 Thể thị phần tín dụng ngân hàng giai đoạn 2012-2015 39 Biểu đồ 3.8 Tỷ lệ an toàn vốn rủi ro ngân hàng giai đoạn 2007-2015 41 Đ H Ki nh tế H cm Biểu đồ 3.9 Thị phần ngân hàng thương mại Việt Nam 41 H Đ nh Ki tế cm H