(Luận Văn Học Viện Tài Chính Aof) Giải Pháp Nâng Cao Hiệu Quả Hoạt Động Môi Giới Tại Công Ty Cổ Phần Chứng Khoán Tp.hcm.pdf

Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng Các số liệu, kết nêu chuyên đề trung thực, xuất phát từ tình hình thực tế đơn vị thực tập Tác giả chuyên đề Lê văn Lự H Sv: Lê văn Lự i Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp MỤC LỤC H LỜI CAM ĐOAN i MỤC LỤC .ii DANH MỤC VIẾT TẮT v DANH MỤC BẢNG BIỂU, DỒ THỊ vi LỜI NÓI ĐẦU CHƯƠNG 1NHỮNG VẤN ĐỀ CHUNG VỀ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN CỦA CƠNG TY CHỨNG KHỐN 1.1 CƠNG TY CHỨNG KHỐN: .3 1.1.1 Khái niệm công ty chứng khoán: 1.1.2 Phân loại cơng ty chứng khốn: 1.1.3 Vai trị cơng ty chứng khốn: 1.1.4 Khái quát nghiệp vụ cơng ty chứng khốn 1.2 NGHIỆP VỤ MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN 12 1.2.1 Khái niệm 12 1.2.2 Vai trò nghiệp vụ môi giới 14 1.2.3 Đặc điểm nghiệp vụ môi giới chứng khốn: 19 1.2.4 Quy trình nghiệp vụ mơi giới chứng khốn: 19 1.3 HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG CỦA NGHIỆP VỤ MÔI GIỚI CHỨNG KHOÁN .22 1.3.1 Quan điểm hiệu hoạt động nghiệp vụ mơi giới chứng khốn: .22 1.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu hoạt động nghiệp vụ môi giới chứng khoán 23 1.3.3 Một số tiêu định lượng 27 1.4.Nguyên tắc hoạt động kinh doanh cơng ty chứng khốn 29 1.4.1 Nguyên tắc tài 29 1.4.2 Nguyên tắc đạo đức 32 CHƯƠNG 2THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI TẠI CÔNG TY CP CHỨNG KHOÁN TP HCM( HSC) .34 2.1 GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY CP CHỨNG KHOÁN TP.HCM( HSC) 34 Sv: Lê văn Lự ii Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp H 2.1.1 Quá trình hình thành Phát triển .34 2.1.2 Ngành nghề kinh doanh .38 2.1.3 Cơ cấu tổ chức công ty .42 2.1.4 Mạng lưới hoạt động 43 2.1.5 Môi trường hoạt động .45 2.1.6 Nhân lực HSC 49 2.1.7 Trình độ cơng nghệ 50 2.2 THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN TP.HCM .52 2.2.1 Kết hoạt động kinh doanh HSC năm qua 53 2.2.2 Các tiêu khả sinh lời 57 2.3 Thực trạng hoạt động môi giới hiệu hoạt động môi giới Công ty cổ phần chứng khoán TP HCM 57 2.3.1 Thực trạng hoạt động môi giới Cơng ty Cổ Phần chứng khốn TP.HCM 57 2.3.2 Đánh giá thực trạng hiệu hoạt động môi giới cơng ty chứng khốn HSC 65 2.3 ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHỐN TP.HCM 71 2.3.1 Những kết đạt .71 2.3.2 Tồn nguyên nhân 74 CHƯƠNG 3GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY TNHH CHỨNG KHỐN NHNO&PTNT VIỆT NAM 76 3.1 ĐỊNH HƯỚNG PHÁT TRIỂN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM ĐẾN NĂM 2020 76 3.1.2 Định hướng phát triển HSC thời gian tới 78 3.2.1 Định hướng phát triển bền vững 79 3.1.2 Các mục tiêu phát triển bền vững 80 3.2 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG CỔ PHẦN CHỨNG KHỐN TP.HCM .81 Sv: Lê văn Lự iii Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp 3.2.1 Nâng cao chất lượng sản phẩm dịch vụ Công ty Cổ phần Chứng khoán TP HCM 81 3.2.2 Xây dựng chương trình tiếp thị phát triển thương hiệu 85 3.2.3 Hiện đại hóa cơng nghệ - thơng tin .85 3.2.4 Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực 85 3.2.5 Nâng cao chất lượng quản trị kinh doanh 86 3.2.6 Xây dựng sách khách hàng phù hợp 87 3.2.7 Các giải pháp khác .89 3.3 Giải pháp điều kiện hỗ trợ .89 KẾT LUẬN 92 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 93 NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN 95 H Sv: Lê văn Lự iv Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC VIẾT TẮT CTCK : Cơng ty chứng khốn TP.HCM : Thành Phố Hồ Chí Minh TTGDCK: Trung tâm giao dịch chứng khốn HSC: Cơng ty cổ phần chứng khốn thành phố Hồ Chí Minh SSI: Cơng ty cổ phần Chứng khốn Sài Gịn SHS: Cơng ty Cổ phần Chứng Khốn Sài Gịn Hà Nội   TTCK: Thị trường chứng khoán H Sv: Lê văn Lự v Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC BẢNG BIỂU, DỒ THỊ Biểu đồ 2.1 Tổ chức máy HSC 43 Biểu đồ 2.2: Biểu đồ thể số lượng nhân viên HSC qua năm 49 Biểu đồ 2.3: Nhân công ty chứng khoán nửa đầu năm 2015 .49 Bảng 2.1: Kết hoạt động kinh doanh HSC .54 Bảng 2.2 Các tiêu khả sinh lời 57 Bảng 2.3 Biểu phí giao dịch HSC 58 Bảng 2.4 Giá trị giao dịch HSC thực cho khách hàng qua năm 59 Bảng 2.5 Thị phần môi giới HSC qua năm .60 Biểu đồ 2.5 top 10 thị phần môi giới sàn HNX quý 4/2015( Nguồn: cafef.com) 61 Bảng 2.6: Doanh thu tỷ trọng hoạt động môi giới 62 Biểu đồ 2.6 doanh thu hoạt động môi giới tổng doanh thu 63 H Bảng 2.7 Chi phí hoạt động mơi giới 63 Biểu đồ 2.7 chi phí doanh thu mơi giới 64 Bảng 2.8 Lợi nhuận tỷ trọng lợi nhuận hoạt động môi giới 64 Bảng 2.9 Hiệu hoạt động môi giới HSC năm qua .65 Bảng 2.10 Hiệu hoạt động môi giới SSI năm qua .66 Bảng 2.11 Hiệu hoạt động môi giới SHS năm qua 66 Bảng 2.12 Tốc độ tăng trưởng doanh thu môi giới công ty 67 Bảng 2.13 Tỷ trọng doanh thu môi giới tổng doanh thu công ty công ty 67 Bảng 2.14 Tốc độ tăng chi phí mơi giới công ty 68 Bảng 2.15 Tốc độ tăng doanh thu môi giới Tốc độ tăng chi phí mơi giới .69 Bảng 2.16 Tỷ lệ chi phí mơi giới doanh thu mơi giới công ty .69 Bảng 2.17 Tốc độ tăng lợi nhuận hoạt động môi giới 70 Bảng 2.18 Tỷ trọng lợi nhuận môi giới tổng lợi nhuận HĐKD 70 Sv: Lê văn Lự vi Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp H Sv: Lê văn Lự vii Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp LỜI NĨI ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Thị trường chứng khốn Việt Nam vào hoạt động 15 năm Đây thời gian dài thị trường chứng khoán giới, sơ khai Việt Nam đạt thành tựu định việc xây dựng thị trường, kênh dẫn vốn hiệu cho kinh tế ngồi kênh truyền thống khác Các cơng ty niêm yết sử dụng nguồn vốn nhàn rỗi từ nhà đầu tư hay cá nhân để phục vụ hoạt động sản xuất, tạo giá trị cho đất nước Nhưng để thực việc đó, khơng thể thiếu cơng ty chứng khốn, gọi người trung gian dẫn vốn, mà đáng kể nhà môi giới Với việc kinh tế hồi phục, theo kênh chứng khốn kênh đầu tư hấp dẫn, nơi tốt để nhà đâu tư giải ngân H thời gian Và nhận biết xu hướng đầu tư này, cạnh tranh liệt công ty chứng khoán để giành thị phần ngày khốc liệt Bất kì thời kì tăng trưởng hay suy thối nghiệp vụ mang lại lợi nhuận cao cho cơng ty chứng khốn mơi giới, muốn góp vốn hay rút vốn phải thông qua dù thị trường Và HSC công ty chứng khoán hàng đầu thị phần, ngang ngửa với SSI năm theo thống kê công bố với thị phần 10% riêng sàn HOSE Từ thực tế trên, môi giới hoạt động thiếu quan trọng thị trường chứng khoán Nhưng để làm để thị phần môi giới HSC tiếp tục giữ vững vị dẫn đầu ngành Trong trình thực tập HSC, có hội kiểm nghiệm kiến thức trường, tác giả xin chọn đề tài “ Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động môi giới công ty cổ phần chứng Sv: Lê văn Lự Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp khốn TP.HCM” để làm báo cáo kết thúc q trình thực tập Qua đề xuất đề nghị phần giúp HSC đạt mục tiêu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Đề tài tập trung nghiên cứu sở lý luận thực tiễn hiệu hoạt động nghiệp vụ mơi giới chứng khốn CTCK Thị trường chứng khốn Việt Nam nói chung Cơng ty Cơng ty cổ phần Chứng khốn Hồ chí minh thời gian qua, từ đưa giải pháp nâng cao hiệu hoạt động nghiệp vụ Cơng ty cổ phần Chứng khốn TP.HCM Phương pháp nghiên cứu Đề tài nghiên cứu dựa sở sử dụng kết hợp phương pháp vật biện chứng, vật lịch sử, phương pháp so sánh phương H pháp phân tích hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Đề tài hệ thống lý thuyết, kết hợp với thực tiễn để phân tích, đánh giá rút kết luận đề xuất chủ yếu Đồng thời đề tài sử dụng phương pháp mơ hình hố, lượng hố làm vấn đề trở nên trực quan hơn, thông qua bảng, biểu đồ thị Kết cấu đề tài Bên cạnh phần giới thiệu chung, đề tài gồm ba chương: Chương 1: Những vấn đề chung hoạt động môi giới chứng khoán CTCK Chương 2: Thực trạng hiệu hoạt động mơi giới chứng khốn Cơng ty cổ phần Chứng khoán TP HCM Chương 3: Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động mơi giới chứng khốn Cơng ty cổ phần Chứng khốn TP HCM Mặc dù có nhiều có gắng hạn chế thời gian nghiên cứu Sv: Lê văn Lự Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp kiến thức thực tế nên chuyên đề tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận quan tâm đóng góp ý kiến thầy giáo bạn để chuyên đề hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! H Sv: Lê văn Lự Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp hàng đầu giới hay tự phát triển hệ thống bảo mật cho riêng với chi phí hợp lý Giao dịch chứng khoán qua Internet với phần mềm hấp dẫn chắn phương hướng phát triển tương lai, cách thức cơng ty cạnh tranh dịch vụ mơi giới - Cung cấp nhiề utiện ích cho khách hàng Các dịch vụ tiện ích gia tăng HSC chưa đa dạng,vẫn cịn thiếu tiện ích như: + Tích hợp cầm cố hay ký quỹ online + Đơn giản hóa dịch vụ chuyển tiền online Với nhiều tiện ích tăng thêm ,khách hàng có nhiều lợi ích mở tài khoản HSC.Qua tạo điều kiện phát triển chất lượng dịch vụ môi giới Nhưng có nhiều tiện ích với khả quản trị công ty phải nâng cao theo hướng đại hóa phâ nmạng hệ thống hợp lý để quản lý thuận tiện dễ dàng Kết hợp với tăng nhiều tiện ích thông qua H máy tính ,một tiện ích khác người Cơng tác đào tạo nâng cao lực cho đội ngũ nhân viên cần đẩy mạnh - Về dịch vụ tư vấn: Thành tích dịch vụ tư vấn HSC năm gần khả quan, điều cho thấy hoạt động tư vấn HSC ngày trọng hiệu Để phát triển hoạt động này, thời gian tới, HSC cần tiếp tục nghiên cứu cải tiến chất lượng sản phầm phân tích tư vấn đầu tư nhằm cung cấp thông tin kịp thời tư vấn hiệu cho khách hàng HSC cần phát triển đồng hoạt động tư vấn đầu tư, tư vấn cổ phần hóa, tư vấn niêm yết, tư vấn bảo lãnh phát hành tư vấn mua bán, sáp nhập doanh nghiệp Đối với hoạt động tư vấn chào bán chứng khoán công chúng, công ty cần đề nghị phương án huy động vốn phù hợp, xây dựng phương án sử dụng vốn xây dựng lộ trình thực phát hành chứng khoán cách hợp lý Sv: Lê văn Lự 88 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp Cần thăm dò thị trường, hỗ trợ tiếp cận nhà đầu tư tiềm để triển khai phát hành chứng khoán Đối với hoạt động tư vấn niêm yết tương lai cơng ty cần xây dựng lộ trình tư vấn chọn thời điểm niêm yết hợp lý, nhằm làm giảm chi phí, rút ngắn thời gian làm thủ tục niêm yết niêm yết thành cơng Ngồi ra, cơng ty cần có sách hỗ trợ khách hàng sau niêm yết, nhằm tăng tính trọn gói dịch vụ, tăng uy tín khách hàng Đối với hoạt động mua bán, sáp nhập cần có hoạt động hỗ trợ tư vấn chiến lược phát triển sau mua bán sáp nhập dành cho bên mua bên bán Giúp bên bán định giá doanh nghiệp, hỗ trợ đàm phán việc đưa giá cả, hỗ trợ kỹ thuật, quyền biểu quyết… Ngồi việc tìm doanh nghiệp phù hợp với mục tiêu bên mua cơng ty cần phải tư vấn cho bên mua lựa chọn nhà tư vấn phù hợp vấn đề rà soát pháp lý, hoạt động tài chính, cơng nghệ, phân bổ giá mua… Hiện nay, xu hướng mua bán sát nhập doanh H nghiệp ngày nhiều, hoạt động tái cấu trúc doanh nghiệp trọng, dịch vụ tư vấn có hội phát triển, mang lại doanh thu nhiều cho công ty Để thực tốt hoạt động trên, cơng ty cần có đội ngũ nhân viên tư vấn giàu lực chun mơn để tư vấn cho khách hàng dựa hiểu biết phân tích Thơng tin tư vấn cho khách hàng cần dựa lập luận hợp lý, xuất phát từ nghiên cứu tình hình kinh tế, thị trường, doanh nghiệp,… để đảm bảo độ tin cậy cao - Về dịch vụ khác: Bên cạnh việc trọng nâng cao chất lượng dịch vụ trên,HSC nên trọng nâng cao dịch vụ khác như: dịch vụ lưu ký, dịch vụ quản lý cổ đông, dịch vụ tài trợ giao dịch giao dịch ký quỹ Những dịch vụ tài trợ giao dịch chứng khốn cần có mức phí hấp dẫn, thủ tục nhanh chóng, thuận Sv: Lê văn Lự 89 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp tiện để giúp cho khách hàng linh hoạt hoạt động đầu tư, nâng cao hiệu hoạt động đầu tư Riêng dịch vụ giao dịch ký quỹ, công ty cần tuân thủ quy định giao dịch ký quỹ, theo dõi sát tình hình tài khoản để tránh rủi ro không thu hồi nợ 3.2.2 Xây dựng chương trình tiếp thị phát triển thương hiệu Thương hiệu nhân tố tạo gắn kết lâu bền khách hàng công ty, từ dần tạo nên danh tiếng để thu hút thêm nhiều khách hàng Thương hiệu sở tạo nên phát triển bền vững cho công ty khẳng định vị ngành so với đối thủ cạnh tranh khác HSC cần có chiến lược xây dựng chương trình tiếp thị phát triển thương hiệu như: + Củng cố lại thông điệp truyền thông sau: tạo lập niềm tin sản phẩm dịch vụ an toàn, tiện lợi, nhằm đem lại giá trị bền vững, lợi ích tối đa cho khách hàng H + Thực việc tiếp thị quảng bá hình ảnh cho cơng ty qua tờ rơi, qua thời báo, diễn đàn kinh tế, tạp chí chứng khốn… 3.2.3 Hiện đại hóa cơng nghệ - thơng tin Hiện trình độ cơng nghệ thơng tin HSC đứng hàng đầu số CTCK, công ty ứng dụng nhiều hệ thống giao dịch đại Itrade, Vi-trade, Vip-trade, HSC InTrade với hệ thống quản trị rủi ro, quản trị doanh nghiệp, quản trị thông tin đạt chuẩn quốc tế Tuy nhiên để tiếp tục có nhiều lợi cạnh tranh cơng nghê, để khơng bị lạc hậu cơng nghệ cơng ty cần có kế hoạch nghiên cứu, ứng dụng hệ thống đại hơn, đáp ứng nhu cầu 3.2.4 Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực Đối với hoạt động kinh doanh nào, chất lượng nguồn nhân lực nhân tố quan trọng định đến thành bại doanh nghiệp Vài năm trở lại đây, nhân lực ngành chứng khoán khơng cịn Sv: Lê văn Lự 90 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp thiếu trầm trọng trước nguồn nhân lực có chất lượng cao ln vấn đề nhà tuyển dụng Đặc biệt, với cạnh tranh trực tiếp xuất ngày nhiều CTCK nước công ty quản lý quỹ đầu tư, quỹ đầu tư nước với sách lương thưởng hấp dẫn, chế độ đãi ngộ tốt, việc di chuyển nhân giỏi, có trình độ chun mơn thách thức thị trường Bên cạnh đó, hoạt động tái cấu trúc CTCK yêu cầu đội ngũ nhân lực có trình độ chun mơn cao Do đó, xây dựng chiến lược phát triển nguồn nhân lực dài hạn chất lượng cao, đảm bảo tính ổn định nhân vấn đề cấp bách giải pháp nâng cao lực cạnh tranh CTCK nói chung HSC nói riêng HSC cần thực số biện pháp sau để phát triển nguồn nhân lực: + Thu hút đào tạo nguồn nhân lực có chất lượng cao H + Tổ chức tuyển dụng đa kênh nhằm tìm kiếm cá nhân có lực phẩm chất đạo đức phù hợp, + Có sách đãi ngộ thích hợp, bao gồm việc phân chia lợi nhuận hoạt động khuyến khích giữ chân cán có lực Bên cạnh đó, cơng ty nên có chế thưởng phạt công minh để tạo động lực cho nhân viên tồn cơng ty, đồng thời khuyến khích nhân viên nỗ lực để hoàn thành nhiệm vụ + Tổ chức chuẩn hóa khóa đào tạo chuyên môn cho nhân lãnh đạo, chuyên viên đơn vị nhằm củng cố lực, lực tổ chức thực thi công việc với chuyên môn cao + Tổ chức đào tạo nội thông qua buổi trao đổi, semina có chủ đề cơng ty 3.2.5 Nâng cao chất lượng quản trị kinh doanh Sv: Lê văn Lự 91 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp Trong năm tới, TTCK hồn thành việc tái cấu trúc, tái cấu trúc CTCK với mục đích nhằm nâng cao chất lượng quản trị doanh nghiệp.Vì vậy, cạnh tranh thời điểm thách thức đòi hỏi ban lãnh đạo cơng ty phải có suy nghĩ liên tục chiến lược tại.Sự linh hoạt chiến lược mang đến cho công ty lực để phản ứng nhanh chóng với điều kiện thay đổi cách phát triển trì lợi cạnh tranh + Xây dựng hệ thống tổ chức công ty theo hướng chuyên nghiệp + Ban hành quy định tổ chức hoạt động công ty (hội sở, chi nhánh) + Ban hành quy định sửa đổi, bổ sung chức năng, nhiệm vụ đơn vị, phịng ban cơng ty + Xây dựng phòng “quản trị rủi ro” bao gồm phận quản trị rủi ro, pháp chế kiểm soát nội H + Xây dựng phận trợ lý tư vấn chiến lược thực xây dựng phương án thành lập công ty quản lý quỹ, phương án tăng vốn cho cơng ty + Cơ cấu phịng hành nhân gồm ba phận phận hành quản trị, phận đào tạo, phận đối thoại marketing + Cơ cấu phòng tư vấn tài gồm hai phận dịch vụ tư vấn tài phận thị trường vốn + Bổ sung thêm phận kế hoạch thuộc phòng kế tốn 3.2.6 Xây dựng sách khách hàng phù hợp Để xây dựng sách khách hàng hiệu trước hết công ty nên phân loại khách hàng Khách hàng cơng ty chia làm hai nhóm: khách hàng thực tế, khách hàng tiềm Mỗi nhóm khách hàng cần có chiến lược, sách riêng, cụ thể sau: Sv: Lê văn Lự 92 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp Khác hàng thực tế khách hàng sử dụng dịch vụ cơng ty Đây nhóm khách hàng đặc biệt quan trọng định đến phát triển bền vững ổn định cơng ty Vì nhóm khách hàng cần quan tâm đặc biệt gia tăng tiện ích cho họ Công ty ý đến giải pháp sau: + Coi trọng hoạt động tư vấn bán hàng Trước hết, nhân viên tư vấn phải người có đạo đức nghề nghiệp trách nhiệm cao Nhân viên phải tích cực giải thích cung cấp kiến thức, hiểu biết lợi ích dịch vụ cho khách hàng Cung cấp cho khách hàng thông tin khả đầu tư khác nhau, triển vọng ngắn dài hạn khoản đầu từ Tuyệt đối tránh kiểu kinh doanh hội chụp giật + Chú trọng tới dịch vụ tư vấn trì hợp đồng thường xuyên quan tâm tới khách hàng thực tế, hiểu khách hàng, nắm khả tài khả chấp nhận rủi ro khách hàng; với họ bàn bạc, H tháo gỡ khó khăn vướng mắc phát sinh thực tế để trì hợp đồng Cần có ưu định khách hàng lâu năm + Coi trọng dịch vụ sau bán hàng Khách hàng phải thường xuyên cung cấp thơng tin tình trạng tài khoản, thay đổi điều chỉnh Chúc mừng, thăm hỏi khách hàng dịp lễ, tết, sinh nhật,… + Trên sở giữ vững khách hàng thực tế, cơng ty cần có sách hướng tới chủ động tư vấn giới thiệu sản phẩm dịch vụ cho nhóm khách hàng Khách hàng tiềm bao gồm người chưa khách hàng cơng ty tương lai trở thành khách hàng cơng ty, nhóm khách hàng chiếm tỷ trọng lớn, đặc biệt TTCK mẻ Việt Nam Vấn đề đặt phải có giải pháp để biến yêu cầu tiềm họ thành nhu cầu thực tế Sv: Lê văn Lự 93 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp Giải pháp đặt với nhóm khách hàng lớn coi trọng sách phân phối xúc tiến bán hàng Tăng cường quảng cáo, tuyền truyền phương diện kênh thông tin đa dạng, xây dựng mối quan hệ công chúng kinh doanh, tổ chức tốt hệ thống mạng lưới chi nhánh, triển khai dịch vụ thuận lợi cho nhóm khách hàng Cần có sách giá sản phẩm hay phí dịch vụ để thu hút nhóm khách hàng Bởi chất lượng dịch vụ thị trường tương đương cơng ty có phí dịch vụ thấp có khả cạnh tranh cao hơn.Nếu mức chênh lệch giá trị sử dụng thấp mức chênh lệch giá cơng ty tạo lợi ích cho khách hàng lớn đối thủ cạnh tranh.Cơng ty tạo tín nhiệm tâm lý khách hàng có khả cạnh tranh cao hơn.Tuy nhiên, để tạo mức phí dịch vụ thấp, công ty cần xem xét đến khả kiểm sốt chi phí chủ động giá mình, dựa vào yếu tố để giảm phí dịch vụ mà đảm bảo có lợi nhuận H 3.2.7 Các giải pháp khác Gia tăng tiện ích cho khách hàng: thành lập phận nghiên cứu sản phẩm dịch vụ mới, thực chiến lược phân đoạn thị trường cách cẩn trọng: với tài khoản lên tới hàng chục chí hàng trăm tỷ đồng, khách hàng liệt vào danh sách VIP CTCK Khách VIP cỡ vừa linh động thủ tục, sử dụng địn bẩy tài tỷ lệ định…Bởi khách hàng VIP ln mang lại cho cơng ty nguồn thu khơng nhỏ từ phí giao dịch, khách hàng lớn thể tiềm lực, lực nhà môi giới nên hầu hết CTCK tìm cách để giữ chân, đặc biệt bối cảnh cạnh tranh khốc liệt 3.3 Giải pháp điều kiện hỗ trợ + Tiếp tục đẩy mạnh cơng tác tạo hàng hóa có chất lượng cao cho TTCK cách đẩy mạnh công tác cổ phần hóa tổng cơng ty, tập đồn, ngồi cịn xem xét sớm văn quy định công cụ phái Sv: Lê văn Lự 94 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp sinh để tăng hàng hóa cung cấp cho thị trường Một số sản phẩm là: quỹ mở, quỹ đầu tư bất động sản, quỹ hưu trí tự nguyện nhằm phát triển nhà đầu tư có tổ chức tạo cầu cho TTCK… Phải gắn bó mật thiết lộ trình cổ phần hóa với hoạt động niêm yết chứng khốn Trong CTCK phải thể rõ vai trị hoạt động tư vấn cổ phần hóa Cơng việc phải tiến hành đồng tất công ty nhiều lĩnh vực ln phải có hỗ trợ từ phía trung gian tài Có TTCK Việt Nam có hàng hóa chất lượng cao + Tuyên truyền kiến thức chứng khoán nâng cao hiểu biết chứng khoán cho tầng lớp nhân dân Thực tế phần lớn nhà đầu tư cá nhân nhỏ lẻ thiếu hiểu biết chứng khoán TTCK nên dễ đầu tư theo yếu tố tâm lý Đối với doanh nghiệp nhiều doanh nghiệp chưa hiểu rõ lợi ích mà TTCK đem lại cịn ngần ngại chưa muốn tham gia vào TTCK Vì vậy, cần phải mở rộng hệ thống đào tạo trường đại học, H tăng cường lớp phổ cập kiến thức cho doanh nghiệp, công chúng đầu tư qua lớp đào tạo ngắn hạn Mặt khác, nên tăng cường phổ biến kiến thức chứng khoán qua phương tiện thơng tin đại chúng báo chí, phát thanh, truyền hình, internet,… + Đẩy mạnh cơng tác giám sát thị trường thành viên tham gia TTCK Đối với CTCK: tập trung vào giám sát việc tuân thủ pháp luật hoạt động tự doanh, cung cấp dịch vụ chứng khoán, chấp hành chế độ báo cáo, giám sát quy trình kiểm tra mở tài khoản, đặt lệnh giao dịch CTCK nhằm tăng cường giám sát, phát triển TTCK ổn định bền vững Phải xử nghiêm CTCK có hành vi vi phạm biết giá chứng khoán giảm nên mua bán nhanh, chí mua bán giấy phép, bán khống Sv: Lê văn Lự 95 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp Đối với tổ chức niêm yết: tập trung giám sát việc tuân thủ quy định pháp luật việc chấp hành điều kiện niêm yết, chế độ báo cáo cung cấp thông tin tổ chức niêm yết Giám sát hoạt động giao dịch thị trường tập trung với mục tiêu phát xử lý giao dịch có dấu hiệu thao túng, lũng đoạn thị trường, giao dịch chứng khoán giả tạo + Đẩy mạnh công tác công bố thông tin TTCK Thông tin yếu tố đầu vào quan trọng cho hoạt động CTCK nhà đầu tư, việc công bố thông tin TTCK cần thiết Tuy nhiên, quy định công bố thơng tin doanh nghiệp cịn nhiều bất cập dẫn đến thơng tin thiếu xác, ảnh hưởng tới chất lượng dịch vụ cung ứng Bên cạnh đó, TTCK Việt Nam nhỏ hẹp, chưa có trung gian cung cấp thơng tin, liệu giúp cho CTCK có sở để thực nghiệp vụ, điểm yếu thị trường tài Việt Nam so với H nước ngồi Vì vậy, cần hồn thiện quy định công bố thông tin TTCK xây dựng trung tâm lưu trữ xử lý số liệu cho thị trường tài Việt Nam, nguồn cung cấp thơng tin quan trọng cho CTCK việc thực nghiệp vụ, giúp CTCK ngày hoạt động hiệu Sv: Lê văn Lự 96 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp H Sv: Lê văn Lự 97 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp KẾT LUẬN Kinh tế Việt Nam sau giai đoạn khủng hoảng, có chuyển biến tích cực Với sách mang tầm vĩ mơ từ tài khóa tiền tệ, hiệp định TPP vừa ký kết,…Do kinh tế bước từ khủng hoảng nên nguồn tín dụng chưa thơng suốt trước cộng thêm ngân hàng Nhà nước bước đầu nới lỏng sách tiền tệ, nguồn tiền lớn chuẩn bị tham gia vào kinh tế Trong đó, thị trường chứng khoán lại kênh trung gian huy động cung cấp vốn cho kinh tế Vì CTCK lại đóng vai trị quan trọng, có điều kiện phát triển hoạt động mình, đặc biệt hoạt động mơi giới chứng khốn Bài luận văn cho người đọc hình dung hoạt động mơi giới HSC nào, đồng thời tác giả đề xuất vài ý kiến để nâng cao hiệu hoạt động mơi giới góp phần tăng thị phần Với kiến thức H kinh nghiệm hạn chế nên báo cáo dừng lại mức đánh giá chung thực trạng môi giới HSC chưa sâu vào phân tích Tóm lại, với việc tìm hiểu hoạt động mơi giới HSC, thấy HSC xây dựng thực chiến lược theo hướng tốt, giúp HSC vươn lên công ty chứng khốn hàng đầu Việt Nam giai đoạn khó khăn chung toàn thị trường Tuy nhiên để trì phát triển thời gian tới, HSC nên đẩy mạnh nghiên cứu, cải tiến nâng cao chất lượng dịch vụ để hoạt động kinh doanh nói chung mơi giới nói riêng hiệu Sv: Lê văn Lự 98 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO - Giáo trình kinh doanh chứng khốn1 PGS TS Nguyễn Thị Mùi; TS.Nguyễn Thị Hoài Lê (Chủ biên) (2010), “Giáo trình Kinh doanh chứng khốn”, NXB Tài - “Giáo trình Phân tích đầu tư chứng khốn”, NXB Tài chính.PGS TS Nguyễn Đăng Nam; PGS TS Hoàng Văn Quỳnh (Chủ biên) (2009), - Báo cáo tài kiểm tốn, Báo cáo thường niên Cơng ty cổ phần chứng khoán TP.HCM năm 2013,2014,2015 - Các trang web: + www.hsc.com.vn + www.cafef.vn H Sv: Lê văn Lự 99 Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp NHẬN XÉT CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN TP.HCM Sinh viên thực hiện: Lê văn Lự Lớp: CQ-17.02 Chuyên nghành: kinh doanh chứng khoán Trường: Học viện tài Đề tài: “GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN TP.HCM” H Người nhận xét: Sv: Lê văn Lự Lớp: CQ50-17.02 Hà Nội, ngày tháng năm 2016 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN Sinh viên thực hiện: Lê văn Lự Lớp: CQ-17.02 Chuyên nghành: kinh doanh chứng khoán Trường: Học viện tài Đề tài: “GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN TP.HCM” H Người nhận xét: Sv: Lê văn Lự Lớp: CQ50-17.02 Hà Nội, ngày tháng năm 2016 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN PHẢN BIỆN Sinh viên thực hiện: Lê văn Lự Lớp: CQ-17.02 Chuyên nghành: kinh doanh chứng khoán Trường: Học viện tài Đề tài: “GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN TP.HCM” H Người nhận xét: Sv: Lê văn Lự Lớp: CQ50-17.02 Hà Nội, ngày tháng năm 2016