(Luận văn) nghiên cứu tác động của nhân tố kinh tế vĩ mô đến tăng trưởng kinh tế vĩ mô đến tăng trưởng tín dụng tại các ngân hàng thương mại việt nam

to tn gh BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO p ie TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM w - n ad lo th PHẠM THỊ HỒNG LY yj la ip uy an lu NGHIÊN CỨU TÁC ĐỘNG CỦA n va m ll fu NHÂN TỐ KINH TẾ VĨ MÔ ĐẾN tz n oi TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT z ht vb NAM k jm gm LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ om l.c an Lu n va re y te th TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2013 to tn gh BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO p ie TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM - w n ad lo PHẠM THỊ HỒNG LY th yj la ip uy NGHIÊN CỨU TÁC ĐỘNG CỦA an lu NHÂN TỐ KINH TẾ VĨ MÔ ĐẾN n va TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC m ll fu NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT n oi tz NAM z ht vb om LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ l.c gm Mã số: 60340201 k jm Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng n va re PGS.TS NGUYỄN THỊ NHUNG an Lu NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC y te th TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2013 to tn gh LỜI CAM ĐOAN p ie Tôi cam đoan nội dung luận văn kết trình học tập, w n nghiên cứu khoa học độc lập nghiêm túc Tôi Các số liệu luận văn ad lo trung thực, xác thu thập từ nguồn thống đáng tin cậy th Tôi cam đoan luận văn chưa công bố cơng trình yj ip uy nghiên cứu an lu la Thành phố Hồ Chí Minh, năm 2013 TÁC GIẢ n va m ll fu Phạm Thị Hồng Ly tz n oi z ht vb k jm om l.c gm an Lu n va re y te th to tn gh MỤC LỤC p ie LỜI CAM ĐOAN w n ad lo MỤC LỤC th DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT yj ip uy DANH MỤC BẢNG, BIỂU an lu la DANH MỤC HÌNH VẼ, ĐỒ THỊ MỞ ĐẦU n va Đặt vấn đề m ll fu Mục tiêu nghiên cứu Ý nghĩa đề tài z ht vb Kết cấu luận văn tz Phương pháp nghiên cứu n oi Đối tượng phạm vi nghiên cứu k jm CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG VÀ CÁC NHÂN TỐ KINH TẾ VĨ MÔ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG gm 1.1 Tổng quan tăng trưởng tín dụng: Khái niệm tín dụng: 1.1.2 Tín dụng ngân hàng đặc điểm tín dụng ngân hàng: 1.1.3 Phân loại tín dụng ngân hàng: 1.1.4 Tăng trưởng tín dụng: om l.c 1.1.1 an Lu re y te th 1.2.2 Các nhân tố kinh tế vĩ mô tác động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại: 14 n 1.2.1 Các nghiên cứu thực nghiệm nhân tố kinh tế tác động đến tăng trưởng tín dụng nước giới: 11 va 1.2 Các nhân tố kinh tế vĩ mơ tác động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại: 11 to tn gh 1.2.2.1 Lãi suất: 15 p ie 1.2.2.2 Tỷ giá hối đoái: 16 1.2.2.3 Tổng sản phẩm quốc nội (GDP): 20 w 1.2.2.4 Lạm phát: 22 n ad lo 1.2.2.5 Tăng trưởng huy động : 24 Kết luận chương 1: 27 th yj CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG NHÂN TỐ KINH TẾ VĨ MƠ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 28 la ip uy an lu 2.1 Thực trạng tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam giai đoạn 2008 đến 2012: 28 Thực trạng tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam năm 29 2.1.2 2009: Thực trạng tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam năm 33 2.1.3 2010: Thực trạng tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam năm 35 2.1.4 2011: Thực trạng tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam năm 38 2.1.5 2012: Thực trạng tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam năm 41 n va 2.1.1 2008: tz n oi m ll fu z ht vb k jm l.c gm 2.2 Phân tích tác động nhân tố kinh tế vĩ mơ đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam: 44 Lãi suất cho vay bình qn tác động đến tăng trưởng tín dụng: 46 2.2.2 dụng: Tỷ giá hối đối bình qn liên ngân hàng tác động đến tăng trưởng tín 48 2.2.3 Tổng sản phẩm quốc nội tác động đến tăng trưởng tín dụng: 49 2.2.4 Lạm phát tác động đến tăng trưởng tín dụng: 50 2.2.5 Tăng trưởng tiền gửi tác động đến tăng trưởng tín dụng: 51 om 2.2.1 an Lu re y te th Mơ hình phân tích: 52 n 2.3.1 va 2.3 Đo lường tác động nhân tố kinh tế vĩ mô đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam: 52 to tn gh 2.3.2 Phương pháp nghiên cứu: 52 p ie 2.3.2.1 Thu thập liệu: 52 2.3.2.2 Xử lý liệu: 53 w 2.3.3 Mơ hình nghiên cứu thực nghiệm: 53 n ad lo 2.3.3.1 Xây dựng mơ hình: 53 2.3.3.2 Mô tả thống kê nghiên cứu: 54 th yj 2.3.3.3 Hồi quy đánh giá biến số kinh tế vĩ mô tác động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam: 56 ip uy 2.3.4 Hạn chế mơ hình: 62 la an lu Kết luận chương 2: 63 n va CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN MỐI QUAN HỆ GIỮA CÁC NHÂN TỐ KINH TẾ VĨ MƠ VỚI TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 64 m ll fu 3.1 Giải pháp dài hạn: 65 Chính sách tiền tệ phải điều hành độc lập NHNN: 65 3.1.2 Tái cấu trúc hệ thống ngân hàng thương mại: 67 3.1.3 Ổn định tỷ giá hối đoái cán cân toán: 68 tz n oi 3.1.1 z ht vb 3.2 Giải pháp nhằm hoàn thiện mối quan hệ nhân tố kinh tế vĩ mơ với tăng trưởng tín dụng ngắn hạn (giai đoạn 2013 – 2015): 69 jm Ổn định chế lãi suất: 70 3.2.2 Tăng trưởng kinh tế bền vững, gia tăng tổng cầu: 72 3.2.3 Giải nợ xấu: 74 k 3.2.1 l.c gm om Kết luận chương 3: 78 KẾT LUẬN 79 Lu an TÀI LIỆU THAM KHẢO 81 n va PHỤ LỤC 83 re y te th (Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam to tn gh DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT p ie w n ad lo CPI: Consumer Price Index: Chỉ số giá tiêu dùng th CSTT: Chính sách tiền tệ yj ip uy DG: Deposit Growth: Tăng trưởng tiền gửi an lu la DNNN: Doanh nghiệp nhà nước ER: Exchange Rate: Tỷ giá hối đoái n va FED: Federal Reserve: Cục dự trữ liên bang Mỹ m ll fu GDP: Gross Domestic Product: Tổng sản phẩm quốc nội n oi tz IFS: International Financial Statistics: Cục thống kê tài quốc tế IMF: International Monetary Fund: Quỹ tiền tệ quốc tế z om l.c gm an Lu TCTD: Tổ chức tín dụng k PSSSTĐ: Phương sai sai số thay đổi jm NHTM: Ngân hàng thương mại ht NHNN: Ngân hàng Nhà nước vb CG: Credit Growth: Tăng trưởng tín dụng n va re y te th (Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam to tn gh DANH MỤC BẢNG, BIỂU p ie Bảng 2.1: Các biến số kinh tế vĩ mô tác động đến tăng trưởng tín dụng w n ad lo Bảng 2.2: Giả thiết nghiên cứu mơ hình th Bảng 2.3: Bảng mơ tả thống kê biến tăng trưởng tín dụng, lãi suất cho vay, tỷ yj giá hối đoái, tổng sản phẩm quốc nội, lạm phát tăng trưởng tiền gửi ip uy an lu la Bảng 2.4: Ma trận hệ số tương quan biến mô hình Bảng 2.5: Mơ hình hồi quy OLS phương trình (2.1) n va Bảng 2.6: Kết kiểm định loại bỏ biến ER phương trình (2.1) m ll fu Bảng 2.7: Mơ hình hồi quy (1a) sau loại bỏ biến ER phương trình (2.1) n oi Bảng 2.8: Kết kiểm định bỏ biến ER CPI khỏi mơ hình (1a) phương tz trình (2.1) z Bảng 2.9: Mơ hình hồi quy (1b) sau loại bỏ biến ER, CPI phương trình (2.1) ht vb om l.c Bảng 2.12: Kết kiểm định giả thiết cho phương trình (2.1) gm Bảng 2.11: Kiểm định PSSSTĐ cho mơ hình (1b) k jm Bảng 2.10: Kiểm định tự tương quan cho mơ hình (1b) an Lu n va re y te th (Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).nghiên.cỏằâu.tĂc.ỏằng.cỏằĐa.nhÂn.tỏằ.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.kinh.tỏ.vâ.m.ỏn.tng.trặỏằng.tưn.dỏằƠng.tỏĂi.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 81 to tn gh TÀI LIỆU THAM KHẢO p ie  Tài liệu tiếng Việt: w n Chu Khánh Lân, 2012 Bàn tác động sách tiền tệ tới tăng trưởng tín ad lo dụng Việt Nam Tạp chí ngân hàng, số 13, trang 15-21 th Dương Thị Bình Minh Sử Đình Thành, 2004 Lý thuyết tài tiền tệ Đại học yj uy Kinh tế Thành phố Hồ Chí Minh la ip Dương Văn Cường, 2011 Phân tích tác động nhân tố kinh tế vĩ mô đến Chỉ Minh an lu số giá chứng khoán Việt Nam Luận văn thạc sĩ Đại học Kinh tế Thành phố Hồ Chí n va Lê Khắc Trí, 2004 Một số ý kiến quan hệ tốc độ tăng trưởng tín dụng m ll fu chất lượng tín dụng Tạp chí ngân hàng, số 2, trang 31-34 Lê Nhật Quý Thiệu, 2011 Tăng trưởng tín dụng tác động đến lạm phát Việt n oi Nam giai đoạn 2007 – 2011 Tiểu luận môn kinh tế vĩ mô Đại học Ngân hàng tz Thành phố Hồ Chí Minh Lê Thẩm Dương, 2004 Nghiệp vụ ngân hàng TPHCM: Bài giảng nghiệp vụ ngân z ht vb hàng [truy cập ngày gm 25/05/2013] > k