692 Phân Tích Các Nhân Tố Ảnh Hưởng Đến Khả Năng Sinh Lời Của Các Nhtm Vn Khóa Luận Đại Học Chuyên Ngành Tcnh 2023.Docx

BỘGIÁODỤC VÀĐÀOTẠO NGÂNHÀNGNHÀNƢỚCVIỆTNAM TRƢỜNGĐẠIHỌCNGÂNHÀNGTP HỒCHÍMINH o0o PHANBẢOCHÂU PHÂNTÍCHCÁCNHÂNTỐẢNHHƢỞNGĐẾNKHẢNĂNGSINHLỜICỦA CÁCNGÂNHÀNGTHƢƠNGMẠIVIỆTNAM KHÓALUẬNTỐTNGHIỆP Chuyên ngành Tài[.]

BỘGIÁODỤC VÀĐÀOTẠO NGÂNHÀNGNHÀNƢỚCVIỆTNAM TRƢỜNGĐẠIHỌCNGÂNHÀNGTP.HỒCHÍMINH o0o PHANBẢOCHÂU PHÂNTÍCHCÁCNHÂNTỐẢNHHƢỞNGĐẾNKHẢNĂNGSINHLỜICỦA CÁCNGÂNHÀNGTHƢƠNGMẠIVIỆTNAM KHĨALUẬNTỐTNGHIỆP Chun ngành: Tài - Ngân hàngMãngành:7340201 TP.HỒCHÍMINH,NĂM2020 PHANBẢOCHÂU PHÂNTÍCHCÁCNHÂNTỐẢNHHƢỞNGĐẾNKHẢNĂNGSINHLỜICỦA CÁCNGÂNHÀNGTHƢƠNGMẠIVIỆTNAM KHĨALUẬNTỐTNGHIỆP Chun ngành: Tài - Ngân hàngMãngành:7340201 NGƢỜIHƢỚNGDẪNKHOAHỌC THS.TRẦNMINH TÂM TP.HỒCHÍMINH,NĂM2020 TĨMTẮT KHĨALUẬN Khóa luận phân tích nhân tố ảnh hƣởng đến khả sinh lời cácngân hàng thƣơng mại (NHTM) Việt Nam qua phân tích liệu bảng 20NHTMtronggiaiđoạn2009 –2018 Nghiên cứu sử dụng liệu thứ cấp đƣợc thu thập từ báo cáo tài theonăm 20 NHTM Các yếu tố đƣợc nghiên cứu bao gồm: Tỷ lệ vốn chủ sở hữu(RC),T ỷ l ệ k h o ả n c h o v a y k h c h h n g ( B L ) , T ỷ l ệ t h a n h k h o ả n ( L I Q ) , Q u y m ngânhàng(SIZE),Tỷlệchiphíhoạtđộng(OETA),Rủirotíndụng(PRCF) ,Tốcđộtăngtrƣởngkinhtế(GDP),Lạmphát(CPI) Trên sở liệu thu thập yếu tố nêu trên, khóa luận tiến hànhphân tích tác động yếu tố đến khả sinh lời ngân hàng – cụ thể tỷsuất sinh lời tài sản (ROA) tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu (ROE), theomơ hình nghiên cứu phƣơng pháp hồi quy liệu bảng phần mềm thốngkêStata12 Mơ hình hồi quy chứng minh đƣợc mối quan hệ biến tài vàtỷsuấtsinhlờicủangânhàng.CácbiếntàichínhlàQuymơngânhàng(SIZE),Tỷlệ chi phí hoạt động (OETA) tác động ngƣợc chiều tới tỷ suất sinh lời, khibiến Tỷ lệ vốn chủ sở hữu (RC), Tỷ lệ khoản cho vay khách hàng (BL), Tỷ lệ thanhkhoản (LIQ), Lạm phát (CPI) có tác động chiều đến tỷ suất sinh lời ngânhàng Trêncơsởcủanghiêncứu,khóaluậnđƣaramộtsốkếtluậnmangtínhkhoahọcvà kiếnnghịphùhợpchongânhàngvàcáccơquanchứcnăng ABSTRACT Commercial banks have always played an important position in the country’seconomy.Theyplayadecisiveroleinthedevelopmentoftheindustryandtrade.They are acting not only as the custodian of the wealth of the country but also asresources of the country, which are necessary for the economic development of anation Along with the development of globalization and free trade in recent yearshascreatedadevelopmentandcompetitionenvironmentamongeconomicindividuals Financial markets are no exception, especially commercial banks - anintermediary financial institution that connects supply and demand In addition, tothe competition of domestic financial institutions, banks also face foreign financialinstitutionsthataregraduallyenteringVietnam Bankprofitabilityisatopicalissueforawiderangeo f s t a k e h o l d e r s includi ng bank managers and investors, financial supervisors and economic policymakers as well as investors economists, analysts and journalists The differences inthe importance ofthese factors betweent h e v a r i o u s b a n k i n g b u s i n e s s models a n d theimportanceofdifferentbankingsystemshavebeenanalyzedlesscomprehensive ly The paper sets out to identify influenceontheprofitability the main factors and their ofbanksinVietnam.Therearemany factorsaffectingtheprofitabilityofthebankingindustry.Ingeneral,thesefactorsareclassi fiedasspecificbankingfactors,sectorspecificfactorsandmacroeconomicfactors.Bank-specific factors such as bank size, equity ratio, loan ratio, liquidity ratio, credit riskando p e r a t i n g c o s t r a t i o T h e s e a r e i n t e r n a l d e t e r m i n a n t s o f b a n k p r o f i t s Macroeconomicfactorssuchasinflation,GDPandmarketcapitalization.Manyresearchers in different countries have investigated the determinants of bank profits.They found various factors affecting bankp r o f i t s Therefore, it is necessary t o searchandres earchto de t e r m i n e w hatarethe fa c tors affec tingthe profita bility ofthebank.Thatwillhelpbankmanagersfindsolutionstoproblemsmoreeffective ly In Vietnam, commercial banks play an important role of activity for the economy.Therefore, studying the factors determining bank profitability is more important fortheeconomy.Thebank'sspecificdeterminants aremoreimportantofthese ThethesisanalyzesthefactorsaffectingtheprofitabilityofVietnamesecommercia l banks through the use of data collected from sources including financialandaccounting data of commercial banks, economic data macro for the period2009-2018 The financial and accounting data of a commercial bank include theitems in the balance sheet and the income statement used to calculate the indicatorsrepresenting the factors inside the bank collected from the financial statements Thebank'sannualauditing.ExternaldatasuchasinflationandannualGDPwerecollected from the report of the State Bank of Vietnam, General Statistics Office,Wordbank The variables representing the bank's profitability are ROA & ROE andthe factors being studied include: Equity ratio (RC), Loan to customer ratio (BL),Liquidity ratio (LIQ), Bank Size (SIZE), Operating Cost Ratio (OETA), Credit Risk(PRCF), EconomicGrowthRate(GDP),Inflation(CPI) The author chose this period because the topic wanted to study commercialbanks after the global economic crisis in 2008 until the latest time was updated,becausesomebanksdidnotpublishfinancialstatementsortheory.Witht h e atta ched financial statements, Vietnamese commercial banks included in the studywere20bankswithdatafrom20092018,formingtabulardatawith200observations Thecontent of thethesisispresentedin5chapters: Chapter 1:Introduction Introduce the need as well as research objectives,scope,dataandresearchsubjects Chapter 2:Theoretical basis and an overview of previous research on thefactorsaffectingprofitabilityatcommercialbanks.Thischapterpresentstheconcept, measurementcriteria,intrinsicfactorsandmacroeconomicf a c t o r s affectingt h e p r ofitabilityofcommercialbanks.Inaddition,thethesisalso summarizesthepreviouslypublishedempiricalstudiestoidentifyquantitativefactors in order to build an empirical model of factors affecting profitability ofVietnamesecommercialbanks Chapter 3:Building empirical models, research methods, research data onfactors affecting profitability at Vietnamesec o m m e r c i a l Originating banks f r o m the theoretical framework of Chapter 2, the author inherits the empirical model ofprevious studies to build an experimental model of the thesis that is a model offactorsaffectingtheprofitabilityofVietnamesecommercialbanks.Male.Thehighlight of this chapter is the presentation of steps and estimation methods to findevidencefordissertationresearch,measurementofvariablesanddatam i n i n g , wh icharedetailedinthischapter Chapter4:ResearchresultsonfactorsaffectingtheprofitabilityofVietnamese commercial banks From the empirical model and data collected from20 Vietnamese commercial banks in the period of 2009-2018 through using Stata12software toolto testand estimate the regression coefficient ofvariablesi n t h e model The author then discusses empirical results based on the research theorycombined with studies that provide evidence to answer the research question of thethesis identifying the factors affecting the ability profitability of Vietnam JointStockCommercialBank Chapter 5:Conclusions and recommendations This chapter summarizes themain empirical research results according to the dissertation's research objectivesand provides some policy suggestions that contribute to improving the profitabilityofVietnamCommercialJointStockBankbypromotingthefactorofpositivee ffects extreme, limiting factors that have a negative impact on the profitability ofVietnamcommercialbanks.Expectedresearchresultscanprovideadditionalreference sforstudents,commercialbankadministratorsinthemanagementofcommercialbanks.Atthesame time, this chapter recognizes some of the limitationsthatthedissertationhas directsforfurtherresearch notaddressedand Based on the data collected of the listed factors, the thesis has analyzed theimpact offactors on the profitability ofthe bank– w h i c h a r e R e t u r n o n a s s e t s (ROA) and Return on equity (ROE), according to the data regression method byusingStatasystemsoftware12 Thethesisusesamultivariateregressionmodeltoexaminethefactorsaffecting the profitability of Vietnamese commercial banks Therefore, the researchresults reflect the reliability as well as supplement and development of researchmethods and propose feasible solutions Provides research methods and regressionmodeling to estimate the correlation between factors How banks, equity ratios,customer loan ratios, liquidity ratios, bank size, credit risk and operating costs affectprofitabilityratiosabovetotalassets(ROA)andreturnonequity(ROE)ofcommercial banks in Vietnam For this study, the author used Stata software toperformquantitativeanalysisincludingdescriptivestatistics,measurementofcorrelate dmatrixvalues,dataregressionbyOLSaggregationmethod,i m p a c t model Fixed Effects Model (FEM), Random Effects Model (REM) and FGLScombined with basic theoretical explanations as well as conclusions from otherresearch papers to clarify objectives as well as research questions In addition, theauthor also uses the test methods such as autocorrelation, multicollinearity, varianceofvariance,regressiontestresults,etc.toevaluatethevalueobtainedb y determin inginfluenceoffactors The regression model has demonstrated the relationship between financialfactors and the bank's profitability ratio The financial factors are Bank Size (SIZE),Operating Cost Ratio (OETA) which have negative impact on bank’s profitability,while variablesEquity Ratio (RC), LoanR a t i o Customers (BL), I n f l a t i o n ( C P I ) haveapositiveimpactonthebank'sprofitabilityratio Based on such studies, the thesis provides some scientific conclusions andappropriaterecommendationsfor banksand authorities LỜICAMĐOAN Tôitênlà: PHAN BẢO CHÂUSinhngày: 27/06/1997 MSSV: 030631150260 Lớp: HQ3-GE06 Làs inh v i ê n k h óa t h u ộ c chƣ ng t rì nh c h ấ t lƣ ợ ng c a o T rƣ n g Đạ i H ọ c NgânHàngThànhPhốHồChíMinh Tơixincamđoanluậnvăn:“Phântíchcácnhântốảnhhƣởngđếnkhảnăngsinhlờic ủacácNgân hàngthƣơng mại ViệtNam” Ngƣờihƣớngdẫnkhoahọc:ThS.TrầnMinhTâm Luận văn đƣợc thực Trƣờng Đại Học Ngân Hàng Thành Phố Hồ ChíMinh Luận văn cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết nghiên cứu làtrung thực, khơng có nội dung đƣợc cơng bố trƣớc nộidungdongƣờikhácthựchiệnngoạitrừcáctríchdẫnđƣợcdẫnnguồnđẩyđủtrongluậnvăn Tơixinhồntồnchịu tráchnhiệmvềlời camđoandanhdự củatơi TP.HồChíMinh,ngày…tháng …năm20 Tácgiả PhanBảoChâu LỜICẢMƠN Tơix i n g i l i c ả m n c h â n t h n h đ ế n B a n G i m h i ệ u , K h o a T i C h í n h , giảngviên,cánbộcácphịng,banchứcnăngTrƣờngĐạiHọcNgânHàngThànhphố Hồ Chí Minh giúp tơi trang bị tri thức, tạo mơi trƣờng, điều kiện thuận lợinhấttrongsuốtqtrìnhhọctập vàthựchiệnluậnvănnày Với lịng kính trọng biết ơn, xin đƣợc bày tỏ lời cảm ơn tới Thạc sĩTrần Minh Tâm khuyến khích, hƣớng dẫn tận tình giúp đỡ cho tơi suốtthời gian thực để q trình nghiên cứu khóa luận đƣợc hồn thành cách tốtnhất Trântrọng! MỤCLỤC TĨMTẮTKHĨA LUẬN i ABSTRACT ii LỜICAMĐOAN .vi DANHMỤCCHỮVIẾTTẮT xi DANHMỤCBẢNG .xii CHƢƠNG1:PHẦNMỞĐẦU 1.1 LÝ DOCHỌNĐỀTÀI 1.2 MỤCTIÊUNGHIÊNCỨUVÀCÂUHỎINGHIÊNCỨU 1.2.1 Mụctiêunghiêncứu 1.2.2 Câu hỏi nghiên cứu: 1.3 ĐỐITƢỢNGVÀPHẠMVINGHIÊNCỨU 1.4 PHƢƠNGPHÁPNGHIÊNCỨU .4 1.5 ÝNGHĨA KHOA HỌCVÀTHỰCTIỄNCỦA ĐỀTÀI 1.5.1 Ýnghĩa vềmặt khoa học 1.5.1.Ý nghĩa vềmặtthựctiễn 1.6 KẾTCẤUCỦA LUẬNVĂN KẾTLUẬNCHƢƠNG1 CHƢƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU TRƢỚCVỀ CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG SINH LỜI TẠI NGÂNHÀNGTHƢƠNGMẠI 2.1 LÝTHUYẾTKHẢNĂNGSINHLỜICỦANGÂNHÀNGTHƢƠNGMẠI .7 2.2.1 Khảnăngsinhlờicủangânhàngthƣơngmại 2.2.2 Cácchỉtiêuđolƣờngkhảnăngsinhlờicủangânhàngthƣơngmại .8 2.2 KHÁIQUÁT V Ề C ÁC Y Ế U T Ố ẢN HH Ƣ Ở N G Đ Ế N K H Ả NĂ NG S I N H L Ờ I 2.2.1.C c y ế u t ố vi mô 10