1462 các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng tại các nhtm vn 2023

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH VÕ MỘNG KHOA CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH VÕ MỘNG KHOA CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài ngân hàng Mã số: 8340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS Nguyễn Trần Phúc Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2022 i LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn độc lập riêng Các số liệu sử dụng phân tích đề tài có nguồn gốc rõ ràng, công bố theo quy định Các kết nghiên cứu luận văn tơi tự tìm hiểu, phân tích cách trung thực, khách quan phù hợp với thực tiễn Việt Nam Các kết chưa công bố nghiên cứu khác TP Hồ Chí Minh, ngày tháng 07 năm 2022 Tác giả đề tài VÕ MỘNG KHOA LỜI CẢM ƠN Tác giả xin bày tỏ lòng biết ơn trân trọng đến tất người hỗ trợ giúp đỡ suốt thời gian qua để tác giả hồn thành luận văn Trước hết, tác giả xin gửi lời tri ân sâu sắc đến Thầy TS Nguyễn Trần Phúc dành khoảng thời gian quý báu để dẫn góp ý tận tình cho tác giả trình thực đề tài Hơn nữa, nhờ lời góp ý cụ thể Thầy giúp tác giả xác lập định hướng nghiên cứu hiểu rõ tầm quan trọng việc trang bị phương pháp nghiên cứu đắn Tác giả biết ơn ủng hộ, động viên, hỗ trợ mặt vật chất tinh thần gia đình, người thân bạn bè giúp cho tác giả kịp thời hoàn tất luận văn Nhân đây, tác giả xin chân thành cám ơn q thầy hết lịng truyền đạt kiến thức hữu ích cho tác giả hai năm học vừa qua giúp đỡ tạo điều kiện thuận lời để tác giả thực luận văn Võ Mộng Khoa TÓM TẮT Tiêu đề: Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam Tóm tắt: Tín dụng ngân hàng có vai trị quan trọng kinh tế, khơng địn bẩy kinh tế mà cịn công cụ để Nhà nước điều tiết sản xuất, chiến lược kinh tế, kiềm chế lạm phát, ổn định sức mua đồng tiền Năm 2020, năm khó khăn thách thức lớn kinh tế giới nói chung, có Việt Nam Dịch COVID-19 diễn biến phức tạp, làm gián đoạn hoạt động kinh tế – xã hội quốc gia giới Trong nước, thiên tai, dịch bệnh tác động không nhỏ tới hoạt động kinh tế sống người dân TTTD năm 2020 có tăng, tốc độ tăng trưởng đạt 12,17% so với cuối năm 2019 TTTD hệ thống NHTM Việt Nam thay đổi liên tục từ năm 2015 đến năm 2020, đó, việc tìm yếu tố ảnh hưởng đến TTTD ngân hàng vấn đề quan trọng Mục tiêu chung luận văn nghiên cứu yếu tố ảnh hưởng đến tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam, từ đưa đề xuất nhằm tăng trưởng tín dụng, nâng cao chất lượng hoạt động NHTM Việt Nam Bài nghiên cứu sử dụng mơ hình hồi quy liệu bảng (Panel Data) nhằm tìm hiểu nhân tố tác động đến tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam Luận văn sử dụng biến phụ thuộc đại diện cho tăng trưởng tín dụng, biến độc lập sử dụng yếu tố nội ngân hàng yếu tố vĩ mô Dữ liệu ngân hàng thu thập từ BCTC 23 ngân hàng thương mại Việt Nam từ năm 2015 - 2020 liệu vĩ mô thu thập từ Thomson Reuter, World Bank Tổng Cục Thống kê Bài nghiên cứu tìm mối quan hệ chiều biến tỷ lệ huy động tăng trưởng tín dụng mối quan hệ ngược chiều biến tỷ lệ vốn chủ sở hữu, lãi suất danh nghĩa tăng trưởng tín dụng Từ khóa: Tín dụng, tăng trưởng, ngân hàng thương mại ABSTRACT Subject: Factors affecting credit growth in Commercial Banks of Vietnam Abstract Bank credit is very important role in the economy, it is not only an economic lever but also a tool for the State to regulate production, economic strategy, control inflation, stabilize purchasing power of the coin 2020 is a year of great difficulties and challenges for the world economy in general, including Vietnam The COVID- 19 epidemic is complicated, disrupting socio-economic activities of countries around the world In the country, natural disasters and epidemics have a significant impact on the activities of the economy and people's lives Although the credit market in 2020 has increased, the growth rate is only 12.17% compared to the end of 2019 The credit market of Vietnam's commercial banking system changes continuously from 2015 to 2020, therefore, finding out Factors affecting the credit market of banks are very important issues The overall goal of the thesis is to study the factors affecting credit growth in Vietnamese commercial banks, thereby making recommendations to increase credit and improve the quality of operations of Vietnamese commercial banks The study uses a regression model on panel data to understand the factors affecting credit growth of commercial banks in Vietnam The thesis used the dependent variable representing credit growth, the independent variables used include internal factors of the bank and macro factors Banking data is collected from financial statements of 23 Vietnamese commercial banks from 2015 to 2020, and macro data is collected from Thomson Reuter, World Bank and General Statistics Office The study finds the positive relationship of the deposit rate variable to credit growth and the negative relationship of the variables equity ratio, nominal interest rate to credit growth Keywords: Credit, growth, commercial banking DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT Chữ viết tắt CN Tiếng Việt Chi nhánh NHTM Ngân hàng thương mại NHTMVN TMCP Ngân hàng thương mại Việt Nam Thương mại cổ phần NHNN Ngân hàng Nhà Nước TP HCM Thành Phố Hồ Chí Minh TTTD Tăng trưởng tín dụng MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN……………………………………………………………….i LỜI CẢM ƠN………………………………………………………………… ii TÓM TẮT…………………………………………………………………… iii DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT………………………………………… v DANH MỤC BẢNG BIỂU, HÌNH ẢNH……………………………………viii CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU CHUNG 1.1 Lý thực đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.2.1 Mục tiêu chung 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Kết cấu đề tài CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG VÀ CÁC NGHIÊN CỨU LIÊN QUAN 2.1 Tổng quan tín dụng ngân hàng thương mại 2.1.1 Khái niệm tín dụng tín dụng NHTM 2.1.2 Đặc điểm tín dụng ngân hàng 2.1.3 Vai trị tín dụng ngân hàng 2.2 Tăng trưởng tín dụng 11 2.2.1 Khái niệm tăng trưởng tín dụng 11 2.2.2 Tác động tăng trưởng tín dụng .12 2.3 Một số lý thuyết liên quan tín dụng .13 2.3.1 Lý thuyết cung cầu tín dụng 13 2.3.2 Lý thuyết thông tin bất cân xứng (Asymmetric Information Theory)14 2.3.3 Lý thuyết “Too big to fail” Quá lớn để sụp đổ .16 2.4 Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng 17 2.4.1 Các yếu tố bên .17 2.4.2 Các yếu tố bên .19 2.5 Tổng quan nghiên cứu liên quan 21 2.5.1 Nghiên cứu nước 21 2.5.2 Nghiên cứu nước 25 KẾT LUẬN CHƯƠNG 28 CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU VÀ DỮ LIỆU 29 3.1 Quy trình nghiên cứu 29 3.2 Mơ hình nghiên cứu biến nghiên cứu .29 3.2.1 Mơ hình nghiên cứu 29 3.2.2 Các biến nghiên cứu giả thuyết nghiên cứu 31 3.3 Dữ liệu nghiên cứu 34 3.4 Phương pháp phân tích mơ hình hồi quy với liệu dạng bảng 35 3.4.1 Giới thiệu sơ lược 35 3.4.2 Mô hình hồi quy Pool 37 3.4.3 Mơ hình tác động cố định (FEM) hay hồi quy biến giả bình phương nhỏ (LSDV) 37 3.4.4 Mơ hình thành phần sai số (Error Components Model – ECM) hay mô hình tác động ngẫu nhiên (Random Effects Model – REM) 39 3.4.5 So sánh lựa chọn FEM REM .41 3.4.6 Khắc phục khuyết tật .41 KẾT LUẬN CHƯƠNG 43 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 44 4.1 Phân tích thống kê mơ tả .44 4.2 Phân tích hệ số tương quan biến 46 4.3 Phân tích kết ước lượng .48 4.3.1 Kết hồi quy theo Pooled OLS .48 4.3.2 Kết hồi quy theo FEM 49 4.3.3 Kết hồi quy theo REM 49 4.4 Kết kiểm định lựa chọn mơ hình 50 4.5 Kết kiểm định khuyết tật .51 vi i 4.5.1 Kết kiểm định phương sai sai số thay đổi .51 4.5.2 Kiểm định tương quan phần dư (Woodridge test) 51 4.5.3 Kết ước lượng theo phương pháp FGLS 51 4.6 Kết phân tích thảo luận 52 KẾT LUẬN CHƯƠNG .56 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ KHUYẾN NGHỊ 57 5.1 Kết luận 57 5.2 Khuyến nghị từ kết nghiên cứu mơ hình .58 5.2.1 Khuyến nghị phía Ngân hàng thương mại 58 5.2.2 Khuyến nghị phía NHNN 59 5.2.3 Các khuyến nghị khác 60 5.3 Hạn chế hướng nghiên cứu đề tài .61 TÀI LIỆU THAM KHẢO…………………………………………………… .i PHỤ LỤC……………………………………………………………………… iv