Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại: Trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á

Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.Năng lực cạnh tranh, hiệu quả và rủi ro ngân hàng thương mại trường hợp Việt Nam và các quốc gia Đông Nam Á.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH DƯƠNG THỊ ÁNH TIÊN NĂNG LỰC CẠNH TRANH, HIỆU QUẢ VÀ RỦI RO NGÂN HÀNG: TRƯỜNG HỢP VIỆT NAM VÀ CÁC QUỐC GIA ĐÔNG NAM Á LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ Tp Hồ Chí Minh - Năm 2023 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH DƯƠNG THỊ ÁNH TIÊN NĂNG LỰC CẠNH TRANH, HIỆU QUẢ VÀ RỦI RO NGÂN HÀNG: TRƯỜNG HỢP VIỆT NAM VÀ CÁC QUỐC GIA ĐƠNG NAM Á Chun ngành: Tài - Ngân hàng Mã số : 9340201 LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: GS.TS VÕ XUÂN VINH PGS.TS HỒNG ĐỨC T.p HỒ CHÍ MÌNH-NĂM 2023 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Luận án tiến sĩ “Năng lực cạnh tranh, hiệu rủi ro ngân hàng: Trường hợp Việt Nam quốc gia Đông Nam Á” cơng trình nghiên cứu riêng tơi thực hướng dẫn khoa học Thầy GS.TS Võ Xuân Vinh PGS.TS Hoàng Đức Kết nghiên cứu luận án trung thực Số liệu luận án tài liệu tham khảo tác giả kế thừa có trích dẫn tham chiếu đầy đủ Nội dung luận án chưa cơng bố cơng trình Tơi xin chịu hồn tồn trách nhiệm tính pháp lý trình nghiên cứu khoa học luận án Tp Hồ Chí Minh, năm 2023 Nghiên cứu sinh Dương Thị Ánh Tiên i LỜI CẢM ƠN Lời đầu tiên, xin bày tỏ lịng biết ơn sâu sắc kính trọng đến thầy GS.TS Võ Xuân Vinh giúp đỡ nhiều từ định hướng nghiên cứu, hướng dẫn động viên suốt trình học tập đến việc tạo điều kiện giúp đỡ phần học phí cho tơi để tơi tiếp tục hoàn thành việc học nghiên cứu sinh Trường Đại học Kinh tế Tp Hồ Chí Minh Tơi xin trân trọng cảm ơn thầy PGS.TS Hoàng Đức hướng dẫn, bảo tạo điều kiện để tơi hồn thành nhiệm vụ nghiên cứu Tôi xin cảm ơn tất quý thầy cô Khoa Ngân hàng, Viện Đào tạo Sau đại học tạo điều kiện thuận lợi để tơi hồn thành nhiệm vụ nghiên cứu Tơi ln cảm thấy may mắn tự hào học trò thầy cô trường Cuối cùng, xin cảm ơn đến gia đình, đồng nghiệp bạn bè hỗ trợ động viên thời gian học tập nghiên cứu để tơi hồn thành luận án ii MỤC LỤC LỜI CẢM ƠN i MỤC LỤC i DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT vi DANH MỤC CÁC BẢNG .viii DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ x TÓM TẮT LUẬN ÁN .xi CHƯƠNG MỞ ĐẦU 1.1 Lý nghiên cứu 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.2.1 Mục tiêu chung 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng nghiên cứu phạm vi nghiên cứu 1.4.1 Đối tượng nghiên cứu 1.4.2 Phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Điểm khác biệt để tạo tính đề tài 1.7 Cấu trúc luận án CHƯƠNG 11 CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ CÁC NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM 11 2.1 Cơ sở lý thuyết cạnh tranh 2.1.1 Khái niệm 11 11 2.1.2 Quan điểm cạnh tranh 13 2.2 Cơ sở lý thuyết nghiên cứu thực nghiệm lực cạnh tranh 14 2.2.1 Khái niệm 14 2.2.2 Cơ sở lý thuyết 15 2.2.3 Phương pháp đo lường 18 2.2.4 Nghiên cứu thực nghiệm yếu tố tác động đến lực cạnh tranh 2.2.4.1 Các nghiên cứu thực nghiệm nước 24 24 iii 2.2.4.2 Các nghiên cứu thực nghiệm Việt Nam 26 2.2.5 Khe hở nghiên cứu nhận xét 31 2.2.6 Giả thuyết nghiên cứu 36 2.3 Cơ sở lý thuyết nghiên cứu thực nghiệm mối quan hệ lực cạnh tranh, hiệu rủi ro ngân hàng 2.3.1 Khái niệm hiệu 41 41 2.3.2 Khái niệm rủi ro42 2.3.3 Lý thuyết cạnh tranh hiệu 42 2.3.4 Lý thuyết cạnh tranh rủi ro 45 2.3.5 Lý thuyết rủi ro hiệu 47 2.3.6 Các nghiên cứu thực nghiệm 49 2.3.6.1 Các nghiên cứu thực nghiệm nước 49 2.3.6.2 Các nghiên cứu thực nghiệm Việt Nam 53 2.3.7 Khe hở nghiên cứu nhận xét 55 2.3.8 Giả thuyết nghiên cứu 60 TÓM TẮT CHƯƠNG 63 CHƯƠNG 64 MƠ HÌNH, PHƯƠNG PHÁP VÀ DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU 64 3.1 Mơ hình nghiên cứu yếu tố ảnh hưởng lên lực cạnh tranh ngân hàng 64 3.1.1 Mơ hình nghiên cứu 64 3.1.2 Đo lường biến số mơ hình 65 3.2 Mơ hình nghiên cứu mối quan hệ lực cạnh tranh, hiệu rủi ro ngân hàng 72 3.2.1 Mơ hình nghiên cứu 72 3.2.2 Đo lường biến số mơ hình nghiên cứu mối quan hệ lực cạnh tranh, hiệu rủi ro 73 3.3 Phương pháp nghiên cứu 76 3.3.1 Phương pháp ước lượng tác động cố định tác động ngẫu nhiên 76 3.3.2 Phương pháp Momen tổng quát (Generalized Method of Moments –GMM) 78 3.3.3 Phương pháp hồi quy tự động vector phân tích liệu bảng 3.4 Phương pháp thu thập xử lý liệu 81 79 iv 3.4.1 Mơ tả quy trình thu thập liệu81 3.4.2 Xử lý liệu 81 TÓM TẮT CHƯƠNG 83 CHƯƠNG 83 KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 84 4.1 Các yếu tố tác động đến lực cạnh tranh ngân hàng 84 4.1.1 Thống kê mô tả biến 84 4.1.2 Phân tích hệ số tương quan 87 4.1.3 Kết nghiên cứu trường hợp quốc gia Đông Nam Á 4.1.4 Kết nghiên cứu trường hợp Việt Nam 89 96 4.1.5 So sánh kết nghiên cứu với kết nghiên cứu trước 100 4.2 Mối quan hệ lực cạnh tranh, hiệu rủi ro ngân hàng 103 4.2.1 Thống kê mô tả biến 103 4.2.2 Phân tích hệ số tương quan 104 4.2.3 Kết nghiên cứu trường hợp Đông Nam Á 105 4.2.4 Kết nghiên cứu trường hợp Việt Nam 111 4.3 So sánh kết nghiên cứu luận án với kết nghiên cứu trước TÓM TẮT CHƯƠNG 116 119 CHƯƠNG 121 KẾT LUẬN VÀ GỢI Ý CHÍNH SÁCH 121 5.1 Kết luận nghiên cứu 121 5.2 Gợi ý sách 126 5.3 Những đóng góp luận án130 5.3.1 Về mặt lý thuyết 130 5.3.2 Về mặt thực tiễn 131 5.4 Hạn chế luận án hướng nghiên cứu tương lai 5.4.1 Hạn chế luận án 132 132 5.4.2 Hướng nghiên cứu tương lai 133 TÓM TẮT CHƯƠNG .134 DANH MỤC CƠNG TRÌNH LIÊN QUAN ĐẾN LUẬN ÁN ĐÃ ĐƯỢC CÔNG BỐ CỦA TÁC GIẢ 160 v TÀI LIỆU THAM KHẢO .160 PHỤ LỤC 01 177 NGHIÊN CỨU TRƯỜNG HỢP CÁC QUỐC GIA ĐÔNG NAM Á 177 PHỤ LỤC 02 189 NGHIÊN CỨU TRƯỜNG HỢP VIỆT NAM 189 vi DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt ADB CBV CE CMT CR DEA ES FEM GCC HHI HTTC IMF KNSL MO MQH NLCT NEIO Nghĩa Tiếng Anh Asian Development bank Competence-Based View Cost Efficiency Competitive Market Concentration ratio Data Envelopment Analysis Efficient Structure Fixed Effects Model Gulf Cooperation Countries Herfindahl-Hirschman Index International Monetary Fund Market Orientation Competition capability New Empirical Industrial Organization Nghĩa Tiếng việt Ngân hàng phát triển Châu Á Cạnh tranh dựa lực Hiệu chi phí Thị trường cạnh tranh Tỷ lệ mức tập trung Phương pháp phân tích bao liệu Cấu trúc hiệu Mơ hình tác động cố định Các quốc gia hợp tác vùng vịnh Chỉ số HHI Hệ thống tài Quỹ tiền tệ quốc tế Khả sinh lời Định hướng thị trường Mối quan hệ Năng lực cạnh tranh Tổ chức công nghiệp thực nghiệm Ngân hàng thương mại Ngân hàng Trung ương Tỷ lệ thu nhập lãi Nợ xấu Phương pháp bình phương nhỏ Lợi nhuận trước thuế Dự phịng rủi ro tín dụng Hiệu kỹ thuật Tự hồi quy vector liệu bảng Mơ hình tác động ngẫu nhiên Lợi nhuận ròng tổng tài sản Lợi nhuận ròng vốn chủ sở hữu NHTM NHTW NIM NPLs OLS PBT PLL PTE PVAR REM ROA Net Interest Margin Non-Performing Loans Ordinary Least Square Profit Before Tax Provision for loan losses Pure Technical Efficiency PanelVector Autoregression Random Effects Model Return On Assets ROAA Return On Average Asset ROAE Return On Average Equity-ROAE ROE SCP SE SFA Return On Equity Structure-Conduct-Performance Scale Efficiency Stochastic Frontier Approach System-Generalise Method of bình quân Lợi nhuận ròng vốn chủ sở hữu Cấu trúc-Hành vi-Hiệu Hiệu quy mô Tiếp cận biên ngẫu nhiên Phương pháp momen tổng quát hệ Monments Technically Efficiency thống Hiệu kỹ thuật SGMM TE bình qn Lợi nhuận rịng vốn chủ sở hữu vii DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 2.1 Tổng hợp kết nghiên cứu có liên quan .29 Bảng 3.1 Tổng hợp biến mơ hình nghiên cứu (3.1) .71 Bảng 3.2 Các biến đo lường mối quan hệ lực cạnh tranh, hiệu rủi ro ngân hàng 76 Bảng 4.1 Thống kê mô tả biến, nghiên cứu trường hợp quốc gia Đông Nam Á 86 Bảng 4.2 Thống kê mô tả biến, nghiên cứu trường hợp Việt Nam 87 Bảng 4.3 Ma trận hệ số tương quan biến độc lập mơ hình nghiên cứu, trường hợp quốc gia Đông Nam Á 88 Bảng 4.4 Ma trận hệ số tương quan biến độc lập mơ hình nghiên cứu, trường hợp Việt Nam 89