Đánh giá hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại công ty tnhh bình minh epc, hải dương

TRƯỜNG ĐẠI HỌC LÂM NGHIỆP KHOA KINH TẾ VÀ QUẢN TRỊ KINH DOANH KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH BÌNH MINH EPC, HẢI DƯƠNG NGÀNH: KẾ TỐN MÃ SỐ: 7340301 Giáo viên hướng dẫn : ThS.Nguyễn Thị Lan Anh Sinh viên thực : Lục Thị Phố Mã sinh viên : 1854040335 Lớp : 63A - Kế Tốn Khóa học : 2018 - 2022 Hà Nội, 2022 LỜI CẢM ƠN Qua thời gian 3,5 năm học tập trường Đại học Lâm Nghiệp Việt Nam, chuyên ngành Kế toán Sau thực tập nghiên cứu doanh nghiệp em chọn đề tài: “Đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh cơng ty TNHH Bình Minh EPC, Hải Dương” để làm khóa luận tốt nghiệp Cho đến em hồn thành xong khóa luận thu nhiều kinh nghiệm quý báu nghiên cứu thực đề tài Để có kiến thức em xin gửi lời cảm ơn tới tồn thể thầy, giáo trường Đại học Lâm Nghiệp Việt Nam đặc biệt thầy, cô giáo khoa Kinh tế quản trị kinh doanh truyền đạt kiến thức bổ ích giúp đỡ em lựa chọn đề tài Em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến cô giáo Nguyễn Thị Lan Anh – Giảng viên hướng dẫn, dẫn kiến thức chuyên môn cách thực thực đề tài hồn thành khóa luận tốt nghiệp Em xin chân thành cảm ơn tới ban lãnh đạo tập thể cán công nhân viên Cơng ty TNHH Bình Minh EPC tạo điều kiện giúp đỡ em trình thực tập thực đề tài Do hạn chế kiến thức chuyên môn thời gian nghiên cứu nên khóa luận khơng tránh khỏi thiếu sót, mong nhận góp ý thầy, giáo để khóa luận hồn thiện có tính thực tiễn cao Em xin chân thành cảm ơn! Sinh viên thực Lục Thị Phố i MỤC LỤC LỜI CẢM ƠN i MỤC LỤC ii DANH MỤC BẢNG BIỂU iv DANH MỤC SƠ ĐỒ, HÌNH VẼ v DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT vi PHẦN MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết đề tài Mục tiêu nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Nội dung nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu Kết cấu khóa luận CHƯƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ VỐN KINH DOANH VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Những vấn đề chung vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh 1.1.1 Vốn kinh doanh 1.1.2 Hiệu sử dụng vốn kinh doanh 11 1.2 Nội dung phân tích hiệu sử dụng vốn kinh doanh 15 1.2.1 Phân tích cấu biến động vốn kinh doanh 15 1.2.2 Phân tích hiệu sử dụng vốn kinh doanh 16 CHƯƠNG ĐẶC ĐIỂM CƠ BẢN CỦA CƠNG TY TNHH BÌNH MINH EPC 19 2.1 Thông tin công ty 19 2.1.1 Giới thiệu chung Cơng ty TNHH Bình Minh EPC 19 2.1.2 Chức năng, nhiệm vụ công ty 19 2.2 Lịch sử hình thành phát triển 20 2.3 Ngành nghề kinh doanh hoạt động cơng ty 21 2.4 Đặc điểm tổ chức quản lý tổ chức hoạt động kinh doanh 21 2.4.1 Đặc điểm tổ chức quản lý 21 ii 2.4.2 Đặc điểm tổ chức hoạt động kinh doanh 25 2.5 Tình hình sở vật chất công ty 26 2.6 Tình hình lao động cơng ty 28 2.7 Chế độ kế tốn áp dụng cơng ty 30 2.7.1 Bộ máy kế toán công ty 30 2.7.2 Chế độ kế toán áp dụng công ty 32 2.8 Kết hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC qua năm (2019-2021) 32 2.9 Thuận lợi khó khăn cơng ty giai đoạn 36 2.9.1 Thuận lợi 36 2.8.2 Khó khăn 37 2.9.3 Định hướng phát triển sản xuất kinh doanh 38 CHƯƠNG THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH VÀ MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH BÌNH MINH EPC 40 3.1 Thực trạng hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC 40 3.1.1 Tình hình cấu, biến động nguồn vốn 40 3.1.2 Tình hình cấu, biến động tài sản 43 3.1.3 Đánh giá hiệu suất sử dụng vốn kinh doanh 47 3.1.4 Đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh (khả sinh lời) 51 3.2 Đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty TNHH Bình Minh EPC 56 3.2.1 Những kết đạt 56 3.2.2 Những mặt hạn chế, tồn 58 3.3 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC 60 3.3.1 Các giải pháp với cơng ty TNHH Bình Minh EPC 60 3.3.2 Các kiến nghị với Nhà nước 68 KẾT LUẬN 71 TÀI LIỆU THAM KHẢO 72 iii DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 2.1: Tình hình sở vật chất kỹ thuật tính đến ngày 31/12/2021 27 Bảng 2.2: Tình hình lao động tính đến ngày 31/12/2021 29 Bảng 2.3: Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty năm (2019-2021) 35 Bảng 3.1: Tình hình cấu, biến động nguồn vốn Cơng ty TNHH Bình Minh EPC giai đoạn năm 2019 – 2021 42 Bảng 3.2: Tình hình cấu, biến động tài sản Cơng ty TNHH Bình Minh EPC giai đoạn năm 2019 – 2021 45 Bảng 3.3: Hiệu suất sử dụng vốn Công ty TNHH Bình Minh EPC giai đoạn năm 2019- 2021 50 Bảng 3.4: Các tiêu so sánh với tiêu trung bình ngành 51 Bảng 3.5: Hiệu sử dụng vốn Cơng ty TNHH Bình Minh EPC giai đoạn năm 2019 – 2021 52 iv DANH MỤC SƠ ĐỒ, HÌNH VẼ Sơ đồ 2.1: Bộ máy tổ chức Cơng ty TNHH Bình Minh EPC 23 Sơ đồ 2.2: Tổ chức máy kế tốn Cơng ty TNHH Bình Minh EPC 30 v DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT STT Nghĩa Tiếng Việt Từ viết tắt CBCNV Cán công nhân viên CN Công nhân ĐKKD Đăng ký kinh doanh DN Doanh nghiệp GTGT Giá trị gia tăng LNST Lợi nhuận sau thuế QĐ Quyết định ROA Tỷ suất lợi nhận vốn kinh doanh ROE Tỷ suất LNST vốn chủ sở hữu 10 ROS Tỷ suất lợi nhuận doanh thu 11 SXKD Sản xuất kinh doanh 12 TNCN Thu nhập cá nhân 13 TNDN Thu nhập doanh nghiệp 14 TNHH Trách nhiệm hữu hạn 15 TS Tài sản 16 TSCĐ Tài sản cố định 17 TSDH Tài sản dài hạn 18 TSLĐ Tài sản lưu động 19 TSNH Tài sản ngắn hạn 20 UBND Ủy ban nhân dân 21 VCĐ Vốn cố định 22 VCSH Vốn chủ sở hữu 23 VKD Vốn kinh doanh 24 VLĐ Vốn lưu động 25 XDCB Xây dựng vi PHẦN MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài 1.1 Về góc độ lý luận: Vốn kinh doanh cơng ty yếu tố đầu vào quan trọng để công ty tiến hành hoạt động kinh doanh mua hàng hóa, đầu tư trang thiết bị, trả lương cho người lao động… Vốn yếu tố tiên cho đời doanh nghiệp điều kiện cần thiết cho doanh nghiệp tồn phát triển, giúp doanh nghiệp trì mở rộng sản xuất kinh doanh Sản xuất kinh doanh hoạt động nhằm mục đích kiếm lời, lợi nhuận mục đích hàng đầu doanh nghiệp kinh tế thị trường Để đạt lợi nhuận tối đa để tránh rủi ro xảy lúc nào, doanh nghiệp cần không ngừng nâng cao trình độ quản lý sản xuất kinh doanh Trong đó, quản lý sử dụng vốn phận quan trọng, ảnh hưởng trực tiếp đến kết hiệu sản xuất kinh doanh Chính vậy, sử dụng vốn kinh doanh cách có hiệu giúp doanh nghiệp dễ dàng việc huy động nguồn tài trợ, tăng lực cạnh tranh thị trường, đồng thời giúp doanh nghiệp có đủ khả để khắc phục khó khăn rủi ro kinh doanh Để đánh giá hiệu sử dụng vốn phải tiến hành phân tích Thơng qua việc phân tích tình hiệu sử dụng vốn kinh doanh giúp cho nhà quản trị doanh nghiệp thấy thực trạng doanh nghiệp mặt quản lý sử dụng vốn nói riêng hoạt động sản xuất kinh doanh nói chung Qua đó, thấy điểm mạnh, điểm yếu doanh nghiệp từ làm cứ, sở để có biện pháp kịp thời nhằm nâng cao hiệu sản xuất hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp 1.2 Về góc độ thực tế: Qua tìm hiểu thời gian thực tập Cơng ty TNHH Bình Minh EPC, em nhận thấy cơng tác sử dụng vốn vấn đề công ty quan tâm Song hoạt động phân tích tài doanh nghiệp nói chung hoạt động phân tích hiệu sử dụng vốn kinh doanh nói riêng chưa có phận chun trách mà kế tốn trưởng đảm nhiệm, tiêu phân tích cịn sơ sài Vì vậy, cơng ty tiến hành xây dựng phịng Tài tách biệt với phịng kế tốn nhằm thực hoạt động Việc trọng đến cơng tác phân tích, đánh giá hiệu sử dụng vốn giúp công ty quản lý sử dụng vốn cách hiệu hơn, giúp công ty tăng trưởng phát triển hơn, tạo uy tín thị trường Xuất phát từ thực tế trên, em tiến hành nghiên cứu khóa luận với đề tài “Đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC, Hải Dương” Mục tiêu nghiên cứu 2.1 Mục tiêu tổng quát Đánh giá hiệu sử dụng vốn đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty TNHH Bình Minh EPC, Hải Dương 2.2 Mục tiêu cụ thể - Hệ thống hóa sở lý luận vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh - Khái quát đặc điểm Cơng ty TNHH Bình Minh EPC kết hoạt động kinh doanh Công ty năm (2019-2021) - Đánh giá thực trạng vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty TNHH Bình Minh EPC - Chỉ ưu điểm, hạn chế hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn công ty Đối tượng phạm vi nghiên cứu 3.1 Đối tượng nghiên cứu Thực trạng vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC 3.2 Phạm vi nghiên cứu đề tài - Phạm vi nội dung: Đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty - Phạm vi khơng gian: Cơng ty TNHH Bình Minh EPC Địa chỉ: Km 33+300, quốc lộ 18, cụm cơng nghiệp II, Phường Văn An, Thành phố Chí Linh, Hải Dương - Phạm vi thời gian: Giai đoạn năm 2019 - 2021 Nội dung nghiên cứu - Cơ sở lý luận vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp - Đặc điểm Cơng ty TNHH Bình Minh EPC kết hoạt động kinh doanh Công ty năm (2019-2021) - Thực trạng hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty TNHH Bình Minh EPC - Đề xuất số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty TNHH Bình Minh EPC Phương pháp nghiên cứu 5.1 Phương pháp thu thập số liệu - Phương pháp thu thập số liệu thứ cấp: Là phương pháp thu thập tài liệu, liệu sẵn có cơng ty như: Báo cáo tình hình tài chính, báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh năm giai đoạn 2019-2021,… Ngồi ra, em cịn thu thập số tài liệu khác liên quan như: thuyết minh báo cáo tài chính, giấy đăng ký kinh doanh số tài liệu chuyên ngành phục vụ cho việc làm khóa luận 5.2 Phương pháp xử lý phân tích số liệu - Phương pháp so sánh: Là phương pháp phân tích sử dụng để đánh giá vật, tượng thông qua mối quan hệ đối chiếu tương hỗ vật, tượng với vật, tượng khác - Công ty thường xuyên tổ chức hoạt động phân tích kinh doanh giúp cơng ty nắm bắt tình hình tài Ngồi trưởng phịng kế tốn kế tốn tổng hợp có trách nhiệm lập báo cáo quản trị lên ban giám đốc cách thường xuyên nhằm cung cấp thơng tin tình hình kinh doanh công ty giai đoạn cách kịp thời nhanh chóng 3.2.2 Những mặt hạn chế, tồn Bên cạnh kết kinh doanh đạt cơng ty TNHH Bình Minh EPC cịn tồn tại, hạn chế vấn đề vốn kinh doanh cần phải khắc phục giải năm tới để đạt hiệu kinh doanh ngày tốt Cụ thể sau: - Lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp năm 2021 bị giảm sút đáng kể, cần có sách hợp lý làm tăng lợi nhuận đồng nghĩa với việc tăng doanh thu giảm khoản chi phí - Các khoản phải thu ngắn hạn chiếm tỷ trọng lớn cấu vốn lưu động làm ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động công ty - Về công tác huy động vốn: nguồn vốn chủ yếu công ty nợ phải trả Công ty cần huy động nhiều nguồn vốn cơng ty, phát hành thêm cổ phiếu để giảm bớt thiệt hại xuống mức thấp cho cổ đông công ty - Lượng vốn chủ yếu tập trung dạng phải thu ngắn hạn hàng tồn kho nên hàng tồn kho bị ứ đọng, luân chuyển vốn chậm, tăng chi phí bảo quản, giảm chất lượng vật tư hàng hóa, từ giảm hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty Những hạn chế Công ty lực cản cho trình phát triển Công ty làm giảm hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty Trong thời gian tới, Công ty cần thực nhiều biện pháp liệt, hữu hiệu nhằm khắc phục hạn chế 58 * Nguyên nhân: Có nhiều nguyên nhân dẫn đến tồn hạn chế việc sử dụng vốn kinh doanh công ty song nguyên nhân chủ yếu khó khăn chung kinh tế giai đoạn vừa qua (Dịch bệnh Covid–19 bùng phát mạnh mẽ nhiều doanh nghiệp phải thu hẹp quy mơ sản xuất hay chí bị phá sản) Nguyên nhân chủ quan: - Công tác quản lý vốn tiền chưa thực tốt - Công tác quản lý thu hồi công nợ chưa liệt cịn nhiều bất cập - Cơng tác quản lý tài sản dài hạn chưa tốt đặc biệt chi phí sản xuất kinh doanh dở dang tồn đọng lớn Nhiều cơng trình, hạng mục cơng trình thi cơng xong chưa nghiệm thu toán được; số khối lượng phát sinh thêm không chủ đầu tư tốn - Việc đầu tư đổi máy móc thiết bị cịn hạn chế, cịn nhiều máy móc thiết bị cũ, lạc hậu suất thấp, tiêu hao nguyên vật liệu lớn, sửa chữa nhiều Điều làm ảnh hưởng đến hiệu sử dụng VCĐ Công ty - Chưa xây dựng công tác xác định nhu cầu vốn lưu động cho năm Thiếu nguồn nhân lực chuyên sâu tài Đây phận thường xuyên phân tích báo cáo lãnh đạo Cơng ty tranh trung thực tình hình tài Cơng ty thời điểm định Từ lãnh đạo Cơng ty đưa định hợp lý để nâng cao hiệu SXKD công ty Nguyên nhân khách quan: - Do đặc điểm loại hình sản xuất kinh doanh công ty hoạt động ngành xây dựng nên việc sản xuất kinh doanh phải theo mùa vụ cơng trình xây dựng thường nợ lại tốn cơng trình tốn Do cơng ty cần vốn để sản xuất đến cuối kỳ toán 59 - Nợ phải trả công ty chiếm tỷ trọng lớn tổng tài sản chủ yếu tập trung huy động từ nguồn vay nợ th tài Hoạt động SXKD cơng ty phải sử dụng đến nhiều vốn vay lãi vay ngân hàng phải trả hàng năm lớn làm sụt giảm mạnh hiệu sử dụng vốn loại bỏ vốn vay khỏi lợi nhuận trước lãi vay thuế, cơng ty nên trích lập khoản dự phòng phải trả để đảm bảo khả trả nợ - Do sách thắt chặt đầu tư cơng đặc biệt ngành xây dựng Nhà nước làm cho Cơng ty gặp nhiều khó khăn cơng tác tìm kiếm dự án mới, gặp khó khăn cơng tác nghiệm thu, tốn cơng trình sử dụng vốn Nhà nước - Các dự án xây dựng nhà máy, khu công nghiệp, khu trung tâm thương mại chung cư,… phải dựa vào tình hình tài chủ đầu tư 3.3 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty TNHH Bình Minh EPC 3.3.1 Các giải pháp với cơng ty TNHH Bình Minh EPC 3.3.1.1 Các giải pháp nhằm tăng doanh thu, giảm chi phí cho cơng ty - Mở rộng thị trường, tích cực tìm kiếm đối tác doanh nghiệp khu vực lân cận Thái Bình, Nam Định, - Đẩy nhanh tiến độ thi công cơng trình: Ngồi việc mở rộng thị trường, tìm kiếm đối tác việc đẩy nhanh tiến độ thi công việc khả quan chủ động mà cơng ty thực thời điểm Qua q trình nghiên cứu cơng ty phần ta thấy: giá vốn hàng bán, chi phí quản lý kinh doanh mức cao ảnh hưởng đến lợi nhuận công ty thời gian qua Do vậy, việc quản lý chặt chẽ chi phí đóng vai trò quan trọng việc nâng cao lợi nhuận công ty thời gian tới + Quản lý chặt chẽ giá vốn để góp phần hạ giá thành sản phẩm nâng cao khả cạnh tranh thị trường Tiết kiệm chi phí, hạ giá thành sản phẩm biện pháp cần thiết cho phát triển DN Hạ giá thành sản phẩm làm cho lợi nhuận 60 DN tăng, tạo điều kiện để mở rộng sản xuất nâng cao đời sống cho người lao động DN Tuy nhiên, lĩnh vực xây dựng, tìm cách tiết kiệm chi phí mà giữ tiến độ xây dựng, đảm bảo thiết kế vấn đề đơn giản Việc quản lý chi phí tốt phải thực tiết kiệm khâu xây lắp phải sử dụng tổng hợp nhiều biện pháp cho giai đoạn, cơng ty phải có kế hoạch quản lý tốt từ khâu lập dự toán, thiết kế sản xuất việc xác định chi phí phải dựa định mức lập + Nâng cao hiệu quản lý chi phí quản lý kinh doanh: Chi phí quản lý kinh doanh tăng cao làm cho lợi nhuận cơng ty sụt giảm Do đó, việc nâng cao hiệu quản lý chi phí quản lý kinh doanh đóng vai trị quan trọng việc nâng cao hiệu sinh lời đồng vốn Đồng thời, Công ty cần tiến hành loại bỏ chi phí bất hợp lý, hợp lệ q trình sản xuất kinh doanh, đảm bảo tiết kiệm chi tiêu, nâng cao hiệu sử dụng đồng vốn Ngoài ra, để quản lý chặt chẽ chi phí, Cơng ty cần tiếp tục xây dựng hồn thiện quy trình, quy chế liên quan đến hoạt động DN như: quy chế quản lý tài chính, quy trình tốn, tạm ứng, quy chế quản lý chi phí,… cho phù hợp với doanh nghiệp bối cảnh kinh tế theo quy định nhà nước 3.3.1.2 Đẩy nhanh tiến độ thu hồi công nợ Việc khoản phải thu tăng làm phát sinh chi phí theo dõi, chi phí thu hồi nợ, có nhu cầu vốn đầu tư sản xuất công ty lại phải huy động vốn từ nguồn khác làm tăng chi phí sử dụng vốn, đặc biệt khoản nợ phải thu ngắn hạn làm vốn công ty thấp bị chiếm dụng vốn lâu dài… Do kỳ tới cơng ty cần đẩy mạnh tốc độ thu hồi nợ, tránh tình trạng để vốn bị chiếm dụng lâu, ảnh hưởng đến khả tốn tính liên tục hoạt động kinh doanh Một số biện pháp cơng ty áp dụng để cải thiện tình hình - Trước hết công ty cần phải phân loại nợ phải thu thành nợ hạn, nợ hạn để theo dõi có biện pháp xử lý loại nợ 61 + Đối với khoản nợ hạn: công ty nên chủ động liên hệ với khách hàng để đơn đốc khách hàng trả nợ thay chờ đến ngày hợp đồng hết hạn toán + Đối với khoản nợ hạn * Đối với khách nợ: khách hàng thường xuyên công ty, tốn tốt tạm thời chưa xoay vịng vốn kịp thời gian ngắn định, công ty nên hỗ trợ khách hàng cho thêm thời gian định phải cam kết toán thời hạn ngày * Đối với khách hàng khác: công ty cần xem xét rõ phương thức tốn, điều khoản tốn hợp đồng Sau đó, DN chủ động làm việc với khách hàng tìm biện pháp xử lý theo cam kết ghi hợp đồng - Đảm bảo chất lượng cơng trình để nhanh chóng thu hồi tiền từ khách hàng Bản thân công ty cần đảm bảo chất lượng cơng trình, tránh tình trạng khách hàng khơng trả tiền lý cơng trình khơng thi cơng tiến độ, không theo thiết kế hay không đảm bảo an tồn, để góp phần đảm bảo chất lượng, cơng ty - Hạn chế nợ phát sinh + Khi ký kết hợp đồng kinh tế, Công ty cần phải tính tốn kỹ giá trị hợp đồng đảm bảo kinh doanh có hiệu có lãi ký kết Trong hợp đồng cần quy định chặt chẽ quyền hạn trách nhiệm bên, thời hạn, phương thức toán, điều kiện toán + Cần có ràng buộc chặt chẽ ký kết hợp đồng mua bán: cần quy định rõ ràng thời gian phương thức tốn đồng thời ln giám sát chặt chẽ việc khách hàng thực điều kiện hợp đồng Bên cạnh đó, cần đề hình thức xử phạt hợp đồng bị vi phạm để nâng cao trách nhiệm khách hàng thông qua điều khoản hợp đồng… 62 3.3.1.3 Xây dựng cấu nguồn vốn hợp lý theo hướng giảm nợ phải trả, tăng vốn chủ sở hữu Cơ cấu vốn DN đứng góc độ quản lý nguồn vốn mối quan hệ tương quan tỷ lệ nợ phải trả vốn chủ sở hữu Một cấu vốn coi tối ưu chi phí sử dụng vốn trung bình thấp giá trị doanh nghiệp đạt lớn Trong cấu nguồn vốn tỷ trọng nợ phải trả cịn cao, dù điều hồn tồn phù hợp với đặc điểm hoạt động kinh doanh DN Nhưng DN cần xem xét chi phí sử dụng vốn cao làm giảm lợi nhuận gây rủi ro cho khả tốn cơng ty - Giảm khoản nợ phải trả: Để giảm khoản NPT trước hết cơng ty cần rà sốt lại tất khoản NPT, phân loại theo nhóm đối tượng phải trả như: Phải trả người bán ngắn hạn, Người mua trả tiền trước ngắn hạn, Thuế khoản phải nộp Nhà nước, Vay nợ thuê tài ngắn hạn Sau đó, xếp theo thời gian phải trả Tiếp tìm nguồn để trả: tích cực thu hồi cơng nợ phải thu, có giải pháp nâng cao hiệu SXKD… - Tăng vốn chủ sở hữu: Ưu tiên giữ lại lợi nhuận để tái đầu tư: Công ty nên xem xét phương án giữ lại lợi nhuận vừa đáp ứng nhu cầu phục vụ SXKD, vừa đảm bảo khả nâng cao mức độ an tồn vốn Cơng ty giữ lại phần lợi nhuận thông qua quỹ đầu tư phát triển sử dụng vốn từ quỹ để đầu tư cho hoạt động SXKD cách chủ động mà không bị phụ thuộc bới điều kiện vay ngân hàng tổ chức tín dụng… - Đa dạng hố nguồn huy động vốn: Đối với doanh nghiệp, vốn điều kiện cần thiết thiếu để đạt mục tiêu tăng trưởng phát triển Thiếu vốn công ty nguồn lực quan trọng phục vụ cho trình kinh doanh Hiện nay, công chủ yếu huy động vốn ngắn hạn từ nguồn vay ngân hàng Các khoản vay có thời 63 gian khoảng tháng theo hạn mức sử dụng Vốn chủ sở hữu ít, vốn vay ngân hàng có thời gian ngắn cơng ty ln tình trạng thiếu vốn cho sản xuất Để bổ sung vốn, cơng ty áp dụng số biện pháp huy động vốn sau đây: + Khai thác triệt để nguồn vốn công ty để bổ sung cho nguồn vốn lưu động: Công ty nên huy động vốn từ quỹ khen thưởng phúc lợi, từ lợi nhuận chưa phân phối hay huy động vốn từ cán công nhân viên công ty theo hình thức trả lãi + Tìm nguồn tài trợ dài hạn Cơng ty tìm nguồn tài trợ dài hạn từ đối tác liên doanh, liên kết với đơn vị ngành xây dựng dự án có tính khả thi cao để vay vốn dài hạn ngân hàng Công ty cần tạo lập cho uy tín thị trường triển vọng lên công ty thông qua tiêu như: nộp ngân sách nhà nước, doanh thu tăng,… có cơng ty tìm kiếm nguồn tài trợ dễ dàng 3.3.1.4 Quản lý chặt chẽ hàng tồn kho, giảm thiểu chi phí SXKD dở dang - Công ty cần xác định mức dự trữ tồn kho hàng tồn kho nguyên vật liệu hợp lý để vừa đảm bảo hoạt động SXKD liên tục vừa không làm ứ đọng vốn cơng ty - Đối với cơng trình chủ đầu tư toán theo chế thực thực chi chưa có dự tốn chi tiết thức chủ đầu tư tạm tốn cho công ty Công ty cần quan tâm bám sát chủ đầu tư cơng tác lập dự tốn để làm sở toán phần khối lượng dở dang chưa chủ đầu tư toán Đồng thời sau chủ đầu tư ban hành dự toán chi tiết phải khẩn trương toán phần chênh lệch giá để thu hồi vốn, giảm chi phí SXKD dở dang - Chủ động áp dụng biện pháp phòng ngừa rủi ro: Trích lập quỹ dự phịng tài chính, dự phịng giảm giá hàng tồn kho 64 3.3.1.5 Nâng cao hiệu đầu tư đổi quản lý, sử dụng TSCĐ - Tăng cường đầu tư TSCĐ: Ta nhận thấy số TSCĐ cơng ty có giá trị cịn lại tương đối thấp Do vậy, việc đầu tư vào TSCĐ đặc biệt loại máy móc, thiết bị vấn đề cấp thiết để nâng cao suất thi công, giảm bớt công lao động hao phí ngun vật liệu từ hạ bớt chi phí giá vốn, đồng thời đẩy nhanh tiến độ cơng trình Mặt khác, thời gian tới cơng ty tích cực đẩy mạnh cơng tác đấu thầu để tìm kiếm dự án Do vậy, việc đầu tư vào TSCĐ vấn đề cấp thiết để nâng cao lực thi công nâng cao khả cạnh tranh công ty tham gia đấu thầu để mở rộng nguồn khách hàng Máy móc Cơng ty lại chủ yếu máy thi công, máy lu, máy ủi, máy bơm chân khơng, … loại máy móc dễ bị bẩn, lại phải di chuyển thường xuyên đến khu vực thi công nên cần dọn rửa thường xuyên để tránh han gỉ, tắc máy gây hỏng hóc Cơng ty phải thường xuyên bảo dưỡng, kiểm tra khắc phục lỗi Định kỳ hàng năm phải có kế hoạch sửa chữa TSCĐ, đảm bảo trì lực sản xuất bình thường TSCĐ Đối với loại tài sản mà cơng ty có nhu cầu sử dụng thời vụ cơng ty tiến hành th tài sản thay mua tài sản để giảm nhu cầu sử dụng vốn, tạo nguồn vốn đầu tư cho loại tài sản khác Bên cạnh đó, q trình thi cơng có số máy móc thiết bị, phương tiện vận tải tạm thời chưa sử dụng cơng ty cho th để tận dụng tối đa cơng suất TSCĐ đó, đồng thời tăng thêm doanh thu cho cơng ty - Tăng cường công tác quản lý, sử dụng TSCĐ: Quản lý chặt chẽ số TSCĐ có, phải thường xuyên báo cáo tình hình sử dụng TSCĐ, TSCĐ khơng cần sử dụng, tình trạng hỏng hóc TSCĐ để cơng ty có biện pháp kịp thời lý mua sắm phù hợp với nhu cầu sản xuất 65 Thực khấu hao theo quy định Bộ Tài để thu hồi đầy đủ số vốn cố định Với tài sản hết thời gian sử dụng, khấu hao hết sử dụng tiếp tục sử dụng để giảm chi phí, muốn đổi thiết bị cần phải tiến hành lý sớm 3.3.1.6 Hoàn thiện cấu tài sản hợp lý theo hướng tăng tỷ trọng TSDH giảm tỷ trọng TSNH Trong tổng tài sản cơng ty TSNH chiếm tỷ trọng cao, TSDH (chủ yếu TSCĐ) chiếm tỷ trọng nhỏ Điều làm lực sản xuất cơng ty thấp Trong TSNH tỷ trọng khoản nợ phải thu ngắn hạn hàng tồn kho chiếm tỷ trọng cao Cơ cấu vốn hợp lý cấu vốn mà loại vốn chiếm tỷ trọng để đáp ứng đủ cho trình sản xuất kinh doanh diễn bình thường mà khơng bị thừa, thiếu sử dụng đến mức tối đa để sinh lời Nếu thừa dẫn đến ứ đọng, thiếu làm cho trình SXKD bị ngưng trệ Cả hai trường hợp làm giảm hiệu sử dụng VKD công ty - Giảm tỷ trọng TSNH: + Tỷ trọng tiền khoản tương đương tiền công ty: Công ty cần xác định cách xác nhu cầu vốn tốn để từ có biện pháp dự trữ tiền hợp lý, không nên dự trữ nhiều so với khả toán kinh tế có nhiều khó khăn, lạm phát Việc dự trữ tiền mức làm giá trị đồng tiền bị sụt giảm cần tránh trường hợp doanh nghiệp đến thời hạn tốn lại khơng có tiền tốn + Các khoản phải thu ngắn hạn: Các khoản phải thu chủ yếu công ty gồm: * Phải thu ngắn hạn khách hàng: Chiếm tỷ trọng lớn nên cơng ty cần có định hướng giảm tối đa khoản mục * Trả trước cho người bán: công ty cần đàm phán để khoản mục nhỏ tốt 66 + Hàng tồn kho: Chiếm tỷ trọng lớn thứ tổng TSNH công ty Trong thời gian tới cơng ty cần có chiến lược cụ thể để khoản mục giữ lượng hợp lý để đảm bảo khối lượng gối đầu kỳ sau - Tăng tỷ trọng TSDH: + Về đầu tư TSCĐ phục vụ cho SXKD: Trong thời gian vừa qua, công ty quan tâm đến việc đầu tư mua sắm TSCĐ, chưa tương xứng với quy mô SXKD cơng ty Do đó, cơng ty nên trọng đầu tư mua sắm máy móc thiết bị thiết yếu phục vụ cho SXKD nâng cao lực sản xuất, nâng cao khả cạnh tranh 3.3.1.7 Tăng cường lực quản trị DN nâng cao chất lượng nguồn nhân lực Tài sản quan trọng công ty người Chỉ có nguồn nhân lực chất lượng cao trình độ quản lý DN đại xây dựng nên DN phát triển ổn định bền vững Do đó, để nâng cao hiệu sử dụng vốn địi hỏi cơng ty phải quan tâm đến vấn đề lao động từ cán bộ, nhân viên người công nhân trực tiếp sản xuất Công ty áp dụng số biện pháp nâng cao chất lượng nguồn nhân lực sau: - Về đội ngũ quản lý: + Định kỳ đánh giá tổng kết cấu tổ chức trình độ chuyên môn nghiệp vụ CBCNV Đồng thời, đánh giá đắn điểm tích cực, tiêu cực q trình hoạt động đội ngũ quản lý để từ phát huy điểm tích cực hạn chế điểm tiêu cực + Thường xuyên tổ chức chương trình đào tạo phù hợp với khả CBCNV Cơng ty mời chun gia có kinh nghiệm ngồi nước đến giảng dạy cử nhân viên học sở đào tạo chuyên môn quản lý, kỹ thuật… - Đối với CBCNV gián tiếp CBCNV trực tiếp sản xuất: 67 + Chú trọng đến công tác tuyển dụng có sách thu hút lao động có trình độ, tổ chức đào tạo đội ngũ kỹ thuật, công nhân lành nghề để để phục vụ cho việc điều hành máy móc + Cần kết hợp hài hịa sách tiền lương, tiền thưởng, biện pháp hành phương pháp giáo dục để động viên người lao động nâng cao tinh thần chủ động, tự giác thực nhiệm vụ với hiệu suất cao + Thực đầy đủ chế độ sách mà nhà nước quy định người lao động như: bảo hiểm xã hội, bảo hiể y tế, bảo hiểm thất nghiệp,…trả lương thưởng đầy đủ trích lập dự phịng trợ cấp việc làm giúp CBCNV yên tâm tập trung vào sản xuất, đạt hiệu cao 3.3.2 Các kiến nghị với Nhà nước 3.3.2.1 Khuyến nghị với Chính phủ, Nhà nước Nhà nước với vai trò quan trọng việc quản lý, điều tiết vĩ mô kinh tế, tạo hành lang pháp lý môi trường hoạt động kinh doanh cho doanh nghiệp đặc biệt có sách để hỗ trợ doanh nghiệp, tạo môi trường kinh doanh lành mạnh, cơng cạnh tranh bình đẳng thị trường, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp hoạt động phát triển Tuy nhiên có nhiều bất cập chế, sách Nhà nước đặc biệt lĩnh vực xây dựng gây khó khăn vướng mắc q trình hoạt động thực cho doanh nghiệp xây lắp nói chung Cơng ty TNHH Bình Minh EPC nói riêng Nhà nước cần xem xét điều chỉnh, cụ thể: - Theo quy định, hồ sơ dự toán thi cơng xây dựng cơng trình xây dựng khơng tính đến khoản chi phí lãi vay mà doanh nghiệp xây dựng phải bỏ để thực thi công Tuy nhiên thực tế, doanh nghiệp phí cho khoản lãi vay cho dù doanh nghiệp sử dụng nguồn vốn tự có Để đảm bảo cho doanh nghiệp xây dựng sản xuất kinh doanh có lãi, 68 khuyến nghị quy định lập hồ sơ dự tốn cơng trình xây xây dựng tính tốn bổ sung thành phần chi phí - Có sách thuế, sách khuyến khích đầu tư cho doanh nghiệp xây dựng để tạo điều kiện cho doanh nghiệp vượt qua khủng hoảng khó khăn - Hỗ trợ doanh nghiệp giảm chi phí đầu vào, nâng cao khả cạnh tranh thông qua tăng cường xây dựng sở hạ tầng, giao thông, điện nước, hỗ trợ doanh nghiệp nghiên cứu đổi mới, phát triển khoa học công nghệ, đào tạo bồi dưỡng cán quản lý, tay nghề người lao động doanh nghiệp 3.3.2.2 Khuyến nghị với Ngân hàng Nhà nước, Bộ tài - Ổn định sách tiền tệ, kiểm chế lạm phát tăng cao: Mục tiêu hàng đầy sách tiền tệ ổn định giá trị đồng nội tệ, lạm phát tăng cao, đồng tiền bị giá khiến người dân lựa chọn hình thức tích lũy vàng, ngoại tệ,…Mặt khác, đồng nội tệ giá, để huy động vốn buộc ngân hàng phải tăng lãi suất huy động để thu hút tiền gửi Lãi suất huy động tăng cao kéo theo lãi suất cho vay tăng gây khó khăn cho doanh nghiệp huy động vốn tạo áp lực tỷ suất hoàn vốn nội dự án đầu tư - Sử dụng công cụ tỷ giá hối đối cách có hiệu quả: Để hạn chế biến động tỷ giá ngoại tệ ảnh hưởng đến việc đầu tư mua sắm máy móc thiết bị từ nước DN tạo yên tâm cho người gửi tiền, nhà đầu tư nước doanh nghiệp việc huy động nguồn vốn ngoại tệ nằm dân cư sách tỷ giá Ngân hàng Nhà nước cần tập trung hoàn thiện số vấn đề sau: + Hoàn thiện hệ thống văn quản lý ngoại hối tạo hành lang cho doanh nghiệp thực thi cách có hiệu quả; 69 + Triển khai hiệu quỹ ngoại tệ Ngân hàng Nhà nước trực tiếp đứng điều hành quản lý với mục đích dự trữ lượng ngoại tệ để can thiệp vào thị trường cần thiết; + Kiểm soát giá cả, quan hệ cung cầu ngoại tệ thị trường điểm để có đánh giá xác đưa định - Có sách, biện pháp mở rộng chế cho vay, giảm bớt rút gọn thủ tục giấy tờ doanh nghiệp đến vay vốn ngân hàng Từ tạo điều kiện để Cơng ty chủ động nguồn vốn kinh doanh , nâng cao khả cạnh tranh có điều kiện xâm nhập, mở rộng thị trường - Điều chỉnh lãi suất cho phù hợp với biến động thị trường: Đối với doanh nghiệp, lãi suất Ngân hàng chi phí vốn Vì vậy, việc lãi suất cao hay thấp ảnh hưởng trực tiếp đến kết kinh doanh doanh nghiệp Bởi vậy, Ngân hàng Nhà nước cần có điều chỉnh lãi suất cách hợp lý cho phù hợp với lợi nhuận bình quân chung doanh nghiệp Đảm bảo vừa khuyến khích doanh nghiệp kinh doanh có lãi, vừa hỗ trợ tạo điều kiện cho họ tiến hành sản xuất kinh doanh thuận lợi - Phát huy tính hiệu thị trường vốn: Sự phát triển thị trường vốn có tác động lớn đến việc huy động vốn đầu tư kinh tế, đồng thời tiền đề quan trọng cho đời phát triển thị trường chứng khốn Nó góp phần huy động tối đa nguồn vốn nhàn rỗi nằm rải rác dân cư, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp tiếp xúc với nguồn vốn có chi phí thấp Hiện nay, thị trường vốn phát triển, chưa đáp ứng nhu cầu đòi hỏi kinh tế, phần lớn lượng vốn đầu tư chủ yếu huy động từ thị trường tiền tệ Vì vậy, việc phát triển thị trường vốn đòi hỏi phối hợp chặt chẽ tất ngành đạo quán Chính phủ, Bộ tài việc thực cơng tác tra, kiểm tra nhằm xử lý kịp thời hành vi, biểu sai trái làm rối loạn hoạt động thị trường gây lòng tin cho nhà đầu tư 70 KẾT LUẬN Vốn mạch máu doanh nghiệp, hoạt động tài liên quan mật thiết đến nguồn vốn doanh nghiệp dạng tiền tệ hàng hố Doanh nghiệp khơng có vốn kinh doanh không thực hoạt động sản xuất kinh doanh Do đó, việc hiểu vốn kinh doanh, phân loại vốn kinh doanh để từ có kế hoạch quản lý vốn kinh doanh hiệu quả, hợp lý an toàn yêu cầu đặt tất doanh nghiệp Tuỳ theo quy mô, lĩnh vực sản xuất kinh doanh mà doanh nghiệp đặt cho kế hoạch quản lý vốn kinh doanh phù hợp với thời kỳ đặt Qua phân tích tình hình thực tế hiệu sử dụng vốn Cơng ty TNHH Bình Minh EPC, em phần thấy thành tựu mà công ty đạt năm qua hạn chế tồn cần khắc phục thời gian tới để cơng ty nâng cao hiệu kinh doanh nhằm góp phần đưa đất nước tiến vào xu hội nhập quốc tế hoá giai đoạn 71 TÀI LIỆU THAM KHẢO I Nhóm tài liệu tham khảo Bộ Tài (2016), Thơng tư số 133/2016/TT-BTC Ngày 26/8/2016 Cơng ty TNHH Bình Minh EPC (năm 2019, 2020, 2021), Báo cáo kết hoạt động kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC (năm 2019, 2020, 2021), Báo cáo tình hình tài Cơng ty TNHH Bình Minh EPC, Giấy phép đăng ký kinh doanh Công ty TNHH Bình Minh EPC, Hồ sơ lực Cơng ty TNHH Bình Minh EPC (năm 2019, 2020, 2021), Thuyết minh báo cáo tài ThS.Đàm Văn Huệ (2008), Giáo trình “Hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp vừa nhỏ” , NXB Đại học kinh tế quốc dân Nguyễn Đình Kiệm, Bạch Đức Hiển (2012), Bài giảng “Tài doanh nghiệp”, NXB Tài Một số khóa luận tốt nghiệp đề tài anh/chị khóa trước Khoa Kinh tế quản trị kinh doanh, Trường Đại học Lâm Nghiệp 10.ThS.Đào Lan Phương, ThS.Đỗ Thúy Hằng (2014), Bài giảng “Tài doanh nghiệp”, NXB Trường Đại học Lâm Nghiệp II Website: https://www.cophieu68.vn/ 72