CHƯƠNG I KI LO BO OK S CO M 1 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH NGUYỄN THỊ CẨM LỆ BIỆN PHÁP GIA TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN TẠI VIỆT NAM Chuyên ngành[.]
http://kilobooks.com -1- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN COM BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH KS NGUYỄN THỊ CẨM LỆ BIỆN PHÁP GIA TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG BOO THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN TẠI VIỆT NAM Chuyên ngành: Kinh tế Tài – Ngân hàng Mã số: 60.31.12 KIL O LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS PHAN NGỌC MINH TP HỒ CHÍ MINH-NĂM 2008 http://kilobooks.com THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN COM -2- KS LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn “BIỆN PHÁP GIA TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN TẠI VIỆT NAM” cơng BOO trình nghiên cứu khoa học thân, đúc kết từ trình học tập nghiên cứu suốt thời KIL O gian qua NGUYỄN THỊ CẨM LỆ http://kilobooks.com -3- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN MỤC LỤC Trang phụ bìa Lời cam đoan Mục lục Danh mục ký hiệu, chữ viết tắt Danh mục bảng, biểu đồ COM Trang KS Phần mở đầu Chương I Cơ sở lý luận chung vốn tự có ngân hàng thương mại 1.1.Những vấn đề chung vốn tự có ngân hàng thương mại 1.1.1 Khái niệm vốn tự có 1.1.2 Đặc điểm vốn tự có BOO 1.1.3 Chức vốn tự có 1.1.3.1.Chức bảo vệ 1.1.3.2 Chức hoạt động 1.1.3.3 Chức điều chỉnh 1.1.4 Thành phần vốn tự có 1.1.4.1.Vốn cấp (Vốn tự có bản) KIL O 1.1.4.2.Vốn cấp (Vốn tự có bổ sung) 11 1.2 Các phương pháp tăng vốn tự có NHTMCP 14 1.2.1 Các yếu tố ảnh hưởng đến việc lựa chọn phương pháp tăng vốn tự có 14 1.2.1.1 Các quy định Ngân hàng Nhà nước quản lý vốn tự có 14 1.2.1.2 Các yếu tố chi phí 14 1.2.1.3 Yếu tố thời gian 14 1.2.1.4 Rủi ro khoản 15 1.2.1.5 Quyền kiểm soát ngân hàng 15 1.2.1.6 Lợi tức cổ phiếu 15 http://kilobooks.com -4- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN 1.2.1.7 Yếu tố linh hoạt 15 COM 1.2.2 Hoạch định nhu cầu vốn ngân hàng 15 1.2.3 Cách thức tăng vốn tự có 17 1.2.3.1 Tăng vốn từ nguồn bên 17 1.2.3.2 Tăng vốn từ nguồn bên 20 1.2.3.2.1 Phát hành thêm cổ phiếu 20 1.2.3.2.2 Phát hành trái phiếu chuyển đổi 21 1.2.3.2.3 Một số phương thức khác 21 KS 1.3 Ý nghĩa việc tăng vốn tự có 22 KẾT LUẬN CHƯƠNG I 24 Chương II Thực trạng kết đạt q trình tăng vốn tự có NHTMCP Việt Nam 25 BOO 2.1.Bối cảnh kinh tế nguyên nhân buộc NHTMCP phải tăng vốn tự có 25 2.1.1 Bối cảnh kinh tế trước yêu cầu tăng vốn tự có NHTMCP 25 2.1.2 Nguyên nhân buộc NHTMCP phải tăng vốn tự có 27 2.1.2.1 Nguyên nhân vĩ mô 27 2.1.2.1.1 Áp lực vấn đề hội nhập quốc tế 27 2.1.2.1.2 Những quy định ràng buộc từ phía NHNN Chính Phủ 28 KIL O 2.1.2.1.3 Một số yếu tố khác 30 2.1.2.2 Nguyên nhân vi mô 31 2.1.2.2.1 Động lực để NHTMCP tự tin hợp tác với đối tác nước 31 2.1.2.2.2 Duy trì gia tăng niềm tin khách hàng ngân hàng 32 2.1.2.2.3 Mở rộng quy mô hoạt động kinh doanh 32 2.1.2.2.4 Triển khai thêm nhiều hoạt động kinh doanh mới, đa dạng hóa dịch vụ 32 2.2 Tình hình tăng vốn tự có NHTMCP Việt Nam 33 2.2.1.Tăng vốn từ nguồn bên 33 2.2.2.Tăng vốn từ nguồn bên 35 http://kilobooks.com -5- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN 2.3 Kết từ q trình tăng vốn tự có NHTMCP 44 COM 2.3.1 Ưu điểm 44 2.3.1.1 Quy mơ vốn tự có NHTMCP tăng lên đáng kể 44 2.3.1.2 Hệ thống NHTMCP có tăng trưởng ngoạn mục 45 2.3.1.3 Khả cạnh tranh NHTMCP ngày tăng 45 2.3.1.4 Đầu tư đối tác nước vào NHTMCP ngày tăng 46 2.3.2 Hạn chế 47 2.3.2.1 Quy mơ vốn tự có NHTMCP Việt Nam nhỏ 47 KS 2.3.2.2 Nhiều NHTMCP tăng vốn cách mức thời gian ngắn 47 2.3.2.3 Khó khăn việc sử dụng nguồn vốn tăng thêm 48 2.3.2.4 Cổ phiếu ngân hàng khơng cịn nhận nhiều quan tâm 49 2.4 Nguyên nhân hạn chế 50 BOO 2.4.1 Sự không cân xứng việc tăng vốn tự có với chất lượng hiệu hoạt động 50 2.4.2 Sự tăng thêm hàng tỷ cổ phiếu ngân hàng thị trường 52 2.4.3 Vốn tự có tăng thu nhập không tăng nhanh tương ứng làm nản lòng nhà đầu tư 53 2.4.4 Thị trường tài tiền tệ nước ta nhiều bất cập 53 KIL O 2.4.5 Những biến động kinh tế nước giới 55 KẾT LUẬN CHƯƠNG II 55 Chương III Biện pháp gia tăng vốn tự có NHTMCP Việt Nam 56 3.1 Dự báo xu hướng thúc đẩy việc mở rộng quy mơ vốn tự có NHTMCP 56 3.2 Giải pháp từ phía NHTMCP 57 3.2.1 Cân nhắc kỹ việc phát hành cổ phiếu 57 3.2.2 Chọn cổ đơng chiến lược tập đồn ngân hàng nước ngồi đa dạng hóa danh mục đối tác chiến lược 59 http://kilobooks.com -6- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYEÁN 3.2.3 Xây dựng chiến lược kinh doanh sở tình hình thực tế, sử dụng vốn tăng COM thêm có hiệu 60 3.2.4 Cân đối quyền lợi cổ đông thực sách chia cổ tức cổ phiếu 62 3.2.5 Xác định tiêu chí đánh giá hiệu sử dụng vốn tự có tăng thêm rõ ràng chi tiết 63 3.2.6 Các NHTMCP nhỏ nên hợp tác với để tạo nên sức mạnh tổng hợp 64 KS 3.3 Kiến nghị phía ngân hàng Nhà Nước quan Chính phủ 66 3.3.1 Cơ cấu lại hệ thống NHTMCP 66 3.3.2 Thắt chặt việc cấp phép thành lập ngân hàng 66 3.3.3 Kiểm soát chặt chẽ phương án tăng vốn 68 3.3.4 Tăng cường kiểm tra, giám sát tình hình sử dụng vốn tự có tăng thêm 69 BOO 3.3.5 Tăng tỷ lệ sở hữu nhà đầu tư nước lĩnh vực ngân hàng 70 3.3.6 Cần có sách phát triển thị trường tài nhằm giảm gánh nặng cho ngân hàng 72 KẾT LUẬN CHƯƠNG III 74 Kết luận 75 KIL O Tài liệu tham khảo 76 http://kilobooks.com -7- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYEÁN ATM: Automatic Teller Machine Máy rút tiền tự động ANZ: COM DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT Australia and New Zealand Banking Group Tập đoàn Ngân hàng Úc New Zealand BVSC: Bao Viet Security Company - Cơng ty Chứng khốn Bảo Việt KS E-banking: Ngân hàng điện tử GDP: Gross Domestic Product - Tổng sản phẩm quốc nội HSBC: The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Tập đồn ngân hàng Hồng Kơng Thượng Hải Industrial Bank of Korea - Ngân hàng Công thương Hàn Quốc IFC: International finance corporation - Cơng ty Tài Quốc tế IMF: International Moneytary Fund - Quỹ tiền tệ quốc tế BOO IBK: NHTMCP: Ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng Nhà nước TP.HCM: Thành phố Hồ Chí Minh TCTD: Tổ chức tín dụng POS: Point of sales - Máy cà thẻ SMBC: Sumitomi Mitsui Banking Corporation KIL O NHNN: Tập đoàn Ngân hàng Sumitomi Mitsui Vn-Index: Chỉ số thị trường chứng khoán Việt Nam VAFI: Hiệp hội nhà đầu tư tài Việt Nam ODA: Official Development Assistance - Hỗ trợ phát triển thức OECD: Organisation for Economics Co-operation and Development Tổ chức hợp tác phát triển quốc tế WTO: World Trade Organization - Tổ chức Thương mại giới http://kilobooks.com -8- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN COM DANH MỤC CÁC BẢNG, BIỂU ĐỒ Bảng 1.1 Quy định mức vốn pháp định áp dụng cho tổ chức tín dụng Bảng 2.1 Lợi nhuận giữ lại số NHTMCP giai đoạn 2006-2007 Bảng 2.2 Vốn điều lệ số NHTMCP giai đoạn 2006-2007 Bảng 2.3 Vốn điều lệ vốn tự có khối NHTMCP địa bàn TPHCM giai đoạn 2006-2007 Vốn điều lệ vốn tự có Techcombank giai đoạn 2006-2007 Bảng 2.5 Vốn điều lệ số NHTMCP giai đoạn 2007-2008 Bảng 3.1 Đối tác chiến lược số NHTMCP Việt Nam KS Bảng 2.4 Biểu đồ 2.1 Lợi nhuận giữ lại số NHTMCP giai đoạn 2006-2007 Biểu đồ 2.2 Vốn điều lệ số NHTMCP giai đoạn 2006-2007 BOO Biểu đồ 2.3 Vốn điều lệ vốn tự có khối NHTMCP địa bàn TPHCM giai đoạn 2006-2007 Biểu đồ 2.4 Vốn điều lệ vốn tự có Techcombank giai đoạn 2006-2007 Biểu đồ 2.5 Vốn điều lệ ACB giai đoạn 2006-2008 Biểu đồ 2.6 Vốn điều lệ dự kiến ACB giai đoạn 2008-2012 KIL O Biểu đồ 2.7 Vốn điều lệ số NHTMCP giai đoạn 2007-2008 http://kilobooks.com -9- THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN Tính thiết thực đề tài COM PHẦN MỞ ĐẦU Trong bối cảnh giới nay, tự hóa kinh tế hội nhập quốc tế vấn đề thời quan trọng nước, nước giai đoạn phát triển Mỗi nước phải nhận thức đắn phải thiết lập thể chế phù hợp, tuân thủ quan hệ kinh tế quốc tế cam kết mang tính tồn cầu, qua tạo nên kinh tế đa dạng, hợp tác phát triển Hội nhập đem đến nhiều KS hội lớn lao thách thức không phần cam go cho kinh tế đất nước Thực tế cho thấy, khoảng thời gian năm gần đây, khối NHTMCP có bước tiến ngoạn mục, đóng vai trị khơng nhỏ vào phát triển chung BOO ngành ngân hàng kinh tế đất nước Tuy nhiên, mà cánh cửa hội nhập đến “gõ cửa” doanh nghiệp lộ trình ngày rút ngắn thời gian Ngân hàng thương mại nói chung khối NHTMCP nói riêng phải đối mặt với thách thức định Thách thức tiềm lực tài chính, cơng nghệ, lực, kinh nghiệm quản trị, chất lượng sản phẩm dịch vụ …Đây vấn đề thời sự, ln Nhà nước quan tâm đạo sâu sát, NHNN Việt Nam KIL O đưa nhiều biện pháp để thực chủ trương, đạo Nhà nước nhằm giúp Ngân hàng thương mại mở rộng quy mô hoạt động, hiệu kinh doanh, nâng cao khả cạnh tranh hòa nhập tốt với kinh tế khu vực giới Một giải pháp để nâng cao lực cạnh tranh NHTMCP Việt Nam thời gian tới tăng vốn tự có Với kinh tế thị trường, vốn tự có sở hình thành pháp lý kinh doanh cho doanh nghiệp, đồng thời yếu tố tài quan trọng việc đảm bảo khoản nợ khách hàng Với lĩnh vực kinh doanh tiền tệ, vốn tự có cịn yếu tố có ý nghĩa định sống cịn đến hình thành phát triển lâu dài ngân hàng Giai đoạn từ năm 2006 http://kilobooks.com - 10 - THƯ VIỆN ĐIỆN TỬ TRỰC TUYẾN chứng kiến việc đua tăng vốn ngân hàng thương mại, khối COM NHTMCP nước Tuy nhiên cần thấy rằng, vốn tự có bình qn NHTMCP có tăng kết việc tăng vốn chưa đáp ứng hết mong đợi ngân hàng Việc tăng vốn tự có nhanh khoảng thời gian ngắn mà không kèm theo thay đổi chưa giúp NHTMCP nâng cao vị tạo ảnh hưởng tốt đến định thị trường, ngược lại tạo thêm KS nhiều nguy rủi ro tiềm ẩn lớn Xuất phát từ lý trên, chọn đề tài “BIỆN PHÁP GIA TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN TẠI VIỆT NAM” Luận văn xin đưa số giải pháp nhằm góp phần giải vấn đề cấp thiết đồng thời nâng cao hiệu việc gia tăng vốn tự có NHTMCP BOO Việt Nam giai đoạn Mục đích nghiên cứu Mục đích nghiên cứu luận văn tập trung vào nội dung sau: - Nghiên cứu lý luận vốn tự có ngân hàng thương mại, nắm bắt chức năng, thành phần vốn tự có ngân hàng thương mại KIL O Hiểu hoạch định nhu cầu vốn ngân hàng cách thức tăng vốn tự có ngân hàng thương mại - Tìm hiểu phân tích thực trạng q trình tăng vốn tự có NHTMCP Việt Nam Trên sở rút ưu điểm hạn chế kết đạt được, phân tích nguyên nhân dẫn đến hạn chế q trình tăng vốn tự có - Đưa giải pháp, đề xuất góp phần nâng cao hiệu trình tăng vốn tự có NHTMCP Việt Nam Đối tượng phạm vi nghiên cứu