Tác động của các yếu tố đến bền vững về tài chính của các ngân hàng thương mại tại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC MỞ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH TRƯƠNG DUY TÁC ĐỘNG CỦA CÁC YẾU TỐ ĐẾN BỀN VỮNG VỀ TÀI CHÍNH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SỸ TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG TP Hồ Chí Minh, Năm 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC MỞ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH TRƯƠNG DUY TÁC ĐỘNG CỦA CÁC YẾU TỐ ĐẾN BỀN VỮNG VỀ TÀI CHÍNH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng Mã chuyên ngành : 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SỸ TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG Người hướng dẫn khoa học: TS NGUYỄN TRẦN PHÚC TP Hồ Chí Minh, Năm 2022 aaa LỜI CAM ĐOAN Tôi cam đoan luận văn “Tác động Các Yếu Tố Đến Bền Vững Tài Chính Nghiên Cứu Tại Các Ngân hàng Thương mại Việt Nam” nghiên cứu tơi Ngoại trừ tài liệu tham khảo trích dẫn luận văn này, tơi cam đoan tồn phần hay phần nhỏ luận văn chưa công bố sử dụng để nhận cấp nơi khác Khơng có sản phẩm/nghiên cứu người khác sử dụng luận văn mà khơng trích dẫn theo quy định Luận văn chưa nộp để nhận cấp trường đại học sở đào tạo khác TP Hồ Chí Minh, năm 2022 Trương Duy i LỜI CÁM ƠN Sau thời gian thực luận văn, em hoàn thành nội dung luận văn “Tác động Các Yếu Tố Đến Bền Vững Tài Chính Nghiên Cứu Tại Các Ngân hàng Thương mại Việt Nam” Luận văn hoàn thành không công sức thân tác giả mà cịn có giúp đỡ, hỗ trợ tích cực nhiều cá nhân tập thể Trước hết, em xin gửi lời cảm ơn chân thành sâu sắc đến TS Nguyễn Trần Phúc, người trực tiếp hướng dẫn cho luận văn cho em Thầy dành cho em nhiều thời gian, tâm sức, cho em nhiều ý kiến, nhận xét quý báu, chỉnh sửa cho em chi tiết nhỏ luận văn, giúp luận văn em hoàn thiện mặt nội dung hình thức Thầy ln quan tâm, động viên, nhắc nhở kịp thời để em hồn thành luận văn Em xin gửi lời cảm ơn đến TS Phạm Hà, ý kiến đóng góp quý báu quan tâm, động viên bảo tận tình thầy vừa giúp em có khích lệ, tin tưởng vào thân, vừa tạo động lực nhắc nhở em có trách nhiệm với đề tài mình, giúp em hồn chỉnh luận văn tốt Em xin gửi lời cảm ơn đến Ban Giám hiệu, tập thể giảng viên Trường Đại học Mở Thành phố Hồ Chí Minh tạo điều kiện thuận lợi, nhiệt tình giúp đỡ em trình học tập thực luận văn ii TÓM TẮT Luận văn thực nghiên cứu với mục tiêu đánh giá tác động yếu tố đến bền vững tài NHTM Việt Nam với mẫu thu thập 30 NHTM giai đoạn 11 năm từ 2010 đến 2020 Bền vững tài nghiên cứu đo lường thơng qua ba nhóm tiêu gồm tiêu lợi nhuận ROA ROE để đánh giá bền vững tài ngắn hạn dài hạn bao gồm tiêu ổn định tài với hệ số an tồn vốn CAR, số lành mạnh tài BS Kết nghiên cứu tăng trưởng lợi nhuận sau thuế, thu nhập lãi thuần, Lạm phát INF có tác động chiều đến bền vững tài đo lường tỷ suất sinh lợi NHTM Các yếu tố vừa ảnh hưởng đến hệ số an tồn vốn CAR, lành mạnh tài bao gồm khả khoản, tỷ số dư nợ tín dụng tiền gửi Các NHTM trì khả khoản cao ảnh hưởng ngược chiều đến lợi nhuận điều lại tác động chiều đến tính lành mạnh tài Việc trì ổn định vĩ mô lạm phát cải thiện tính bền vững tài thơng qua tác động chiều lên lợi nhuận tính lành mạnh tài chính, nhiên, NHTM cần có phương án cụ thể để đối phó với kịch xấu lạm phát Việc NHTM chấp nhận khoản vay có rủi ro cao làm ảnh hưởng đến chất lượng dư nợ tín dụng, tác động ngược chiều đến tính bền vững tài phương diện lợi nhuận lẫn tính lành mạnh tài Khoảng cách dư nợ tín dụng tiền gửi cao phản ánh ngân hàng đối mặt với rủi ro khoản, điều ảnh hưởng xấu đến bền vững tài NHTM lâu dài tăng trưởng tín dụng thể tác động chiều đến lợi nhuận, song tác động ngắn hạn Cuối cùng, NHTM cần tăng mức vốn để đáp ứng khả khoản tuân thủ hiệp ước Basel dựa mức an toàn vốn áp dụng NHNN Từ khóa: bền vững tài chính, tỷ số tài iii ABSTRACT The study aims to investigate the impact of determinants on the financial sustainability of Vietnamese commercial banks The balanced panel data of 30 commercial banks of Vietnamese have been taken for the study from 2010 to 2020 The research deploys the Generalised least squares (GLS) The proxies of financial sustainability are Return on Assets, Return on Equity, Capital Adequacy Ratio, and Bank Soundness Research results show that Net Income Growth, Net Interest Risk, and GDP growth have an impact on companies that measure their finances by the profitability of banks Among these factors, the Net Income Growth and Net Interest Risk are found to be positive and significant in relation to ROA, and ROE Factors that affect both financial stability and Capital Adequacy Ratio include Liquidity Risk, Credit Risk Commercial banks that maintain a high Liquidity Risk can negatively affect profitability, but this has a positive impact on Bank Soundness Maintaining the stability of the macro model and General Inflation will improve calculations based on official information and improve profitability and financial calculation, however, banks also need a method to deal with bad script scripts Banks accept high-risk loans, affecting the quality of debt signals, reducing asset quality, thereby negatively affecting the main calculation based on both profitability and power The higher the gap between debt credit and deposit, the more likely that the bank is facing payment risk, which adversely affects the financial foundation of commercial banks in the long run, although credit growth may have negative effects, service the same height to this but the profit effect is only short term Finally, banks need to increase capital levels to respond to current accounts as well as comply with the Basel treaty based on the capital adequacy level applied by the SBV Keyword: financial sustainability, financial ratios iv MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN I LỜI CÁM ƠN II TÓM TẮT III ABSTRACT .IV MỤC LỤC V DANH MỤC HÌNH VÀ ĐỒ THỊ VII DANH MỤC BẢNG VIII DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT IX CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU Đặt vấn đề Tính cấp thiết đề tài Mục tiêu nghiên cứu Câu hỏi nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu liệu Những đóng góp đề tài nghiên cứu Kết cấu dự kiến Luận văn CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU TRƯỚC Cơ sở lý thuyết phát triển bền vững tài ngân hàng thương mại 2.1.1 Tổng quan phát triển bền vững Liên hiệp Quốc 2.1.2 Phát triển bền vững NHTM 13 2.1.3 Phát triển bền vững tài NHTM 18 2.1.4 Đo lường bền vững tài 20 2.1.4.1 Chỉ tiêu tỷ suất sinh lợi 21 2.1.4.2 Chỉ số ổn định tài 22 2.1.4.3 Chỉ số lành mạnh ngân hàng thương mại 22 Tổng hợp số nghiên cứu thực nghiệm trước 23 2.2.1 Các cơng trình nghiên cứu giới phát triển bền vững 23 2.2.2 Các cơng trình nghiên cứu giới phương pháp đánh giá hiệu suất tổng thể kết hợp với đánh giá mức độ phát triển bền vững ngân hàng 24 2.2.3 Các cơng trình nghiên cứu ứng dụng số DJSI nhằm đánh giá tính bền vững tổ chức: 26 2.2.4 Tổng quan nghiên cứu phát triển bền vững tài ngân hàng Việt Nam 28 Tổng quan nghiên cứu yếu tố tác động đến bền vững tài xây dựng giả thuyết 30 2.3.1 Khả khoản (LR) 30 2.3.2 Tăng trưởng thu nhập ròng (NIG) 31 2.3.3 Chất lượng khoản vay (AQ) 31 2.3.4 Thu nhập lãi ròng (NIR) 32 v 2.3.5 Tỷ số dư nợ cho vay (CR) 32 2.3.6 Hệ số vốn (SR) 33 2.3.7 Lạm phát 34 2.3.8 Tăng trưởng GDP 35 Tóm tắt chương 35 CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 37 Mơ hình nghiên cứu 37 Đo lường biến 38 3.2.1 Đo lường biến phụ thuộc 38 3.2.2 Đo lường yếu tố tác động đến bền vững tài 39 3.2.2.1 Nhóm yếu tố đặc tính cho ngân hàng thương mại 39 3.2.2.2 Nhóm yếu tố vĩ mơ 41 Dữ liệu nghiên cứu 42 Phương pháp phân tích liệu nghiên cứu 48 Tóm tắt chương 52 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 53 Thống kê mô tả 53 Ma trận hệ số tương quan 55 Kiểm định đa cộng tuyến 56 Kiểm định hồi quy sai phạm mơ hình nghiên cứu 57 4.4.1 Kiểm định mô hình yếu tố tác động đến bền vững tài đo lường ROA 57 4.4.2 Kiểm định mơ hình yếu tố tác động đến bền vững tài đo lường ROE 58 4.4.3 Kiểm định mô hình yếu tố tác động đến bền vững tài đo lường CAR 59 4.4.4 Kiểm định mơ hình yếu tố tác động đến bền vững tài đo lường BS 60 Kết hồi quy thảo luận 61 4.5.1 Hồi quy tác động ngẫu nhiên (RE) 62 4.5.2 Hồi quy tác động cố định (FE) 63 4.5.3 Hồi quy xử lý phương sai thay đổi tự tương quan (GLS) 64 4.5.4 Thảo luận kết hồi quy GLS 65 Tóm tắt chương 71 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ HÀM Ý CHÍNH SÁCH 72 Kết luận 72 Hàm ý sách 72 Đóng góp đề tài 74 Hạn chế đề tài nghiên cứu 74 Hướng nghiên cứu đề xuất 74 TÀI LIỆU THAM KHẢO 76 PHỤ LỤC 82 vi ... DUY TÁC ĐỘNG CỦA CÁC YẾU TỐ ĐẾN BỀN VỮNG VỀ TÀI CHÍNH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng Mã chuyên ngành : 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SỸ TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG... triển bền vững tài ngân hàng Việt Nam Nghiên cứu phát triển bền vững tài ngân hàng Việt Nam chưa nhiều Chưa có nghiên cứu toàn diện đánh giá phát triển bền vững ngân hàng thương mại Việt Nam Một... đến bền vững tài chính, từ đưa hàm ý sách góp phần gia tăng bền vững ổn định hoạt động hệ thống ngân hàng Đây động lực giúp tác giả lựa chọn đề tài: ? ?Tác động Các Yếu Tố Đến Bền Vững Tài Chính