Phân tích tài chính và hiệu quả kinh tế xã hội của dự án

CHƯƠNG VI PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH VÀ HIỆU QUẢ KINH TẾ XÃ HỘI CỦA DỰ ÁN Tóm tắt về vốn đầu tư dự án Tổng vốn đầu tư 535 790 000VNĐ, trong đó có 295 790 000VNĐ là vốn tự có, 240 triệu là vốn vay ngân hàng A[.]

CHƯƠNG VI: PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH VÀ HIỆU QUẢ KINH TẾ XÃ HỘI CỦA DỰ ÁN - Tóm tắt vốn đầu tư dự án:  Tổng vốn đầu tư 535.790.000VNĐ, có 295.790.000VNĐ vốn tự có, 240 triệu vốn vay ngân hàng Agribank  Trong tổng vốn có: 335.790.000 vốn cố định, 200 triệu vốn lưu động Bảng 1: Vốn đầu tư mua sắm thiết bị STT Tên thiết bị Số Đơn Thành lượn giá ̣ tiền g Bàn : kích thước 50 x 1m2 chân sắt hộp 25 (1000đ) (1000đ) 650 1300 1350 8100 x50 sơn tỉnh điện , mặt bàn ván MFC 18mm Kệ trưng bày(Cao 1m58 x dài 80cm x rộng 30cm) Ghế thâp ( nhựa) 30 120 Ghế cao (nhựa) 70 280 Bộ dụng cụ trồng cây( bay, cào đất, xẻng) 35 140 Bình tưới 2l 82 246 Đèn chiếu sáng: đèn led 5W 10 85 850 Đèn trang trí: đèn fairy dây trang trí dài 10 250 2500 7490 7490 10m Máy tính để bàn ASUS 10 Loa máy tính 349 349 11 Camera 3450 6900 12 Hệ thống internet 580 580 13 Sổ tay ghi chép 10 20 200 14 Bút ghi chép 10 3,5 35 15 Máy tính cầm tay 500 500 16 Bao nilong (kg) 30 150 17 Gang tay y tế (hộp) 60 300 18 Giấy bọc Khổ giấy 50 x 70cm 100 3,5 350 19 Điều hòa Midea MSMA-09CR 5000 5000 20 Biển quảng cáo Aluminium PE dày 2mm x 400 400 0.06mm 21 Tổng 35790 Giá số nguyên vật liệu đầu vào  Sen đá vỉ loại nhỏ: 10.000đ/1 (giá sỉ)  Sen đá loại cỡ nhỡ: 20.000đ/cây (giá sỉ)  Sen đá loại lớn: 40.000đ/cây  Chậu đất nung đứng: cỡ nhỏ (7*10cm) 10.000đ/cái; cỡ lớn (13*17cm): 17.000đ/cái  Chậu thú đất nung: 25.000đ/cái  Chậu gốm bát tràng nhỏ: 10.000đ/cái  Bình nhỏ bỏ túi: 15.000đ/cái  Đất Nhật: 250.000đ/bao 10kg  Đất Quang Minh:20.000đ/ bao 8kg  Phân bò hữu cơ: 60.000đ/ bao 7kg  Xương rồng nhỏ: 10.000đ  Xương rồng nhỡ: 25.000đ  Cẩm nhung: 25.000đ/ chậu  Sỏi trắng: 60.000đ/bao 7kg  Sỏi đen: 60.000đ/bao 6kg  Sỏi tự nhiên: 60.000đ/bao 6kg  Sỏi nhẹ: 50.000đ/bao 6kg  Cát màu: 80.000đ/ gói 4kg  Hình trang trí: 7.000đ-10.000đ/ hình Bảng 2: Giá thành sản phẩm cơng suất tối đa ngày Sản phẩm (công suất tối đa ngày) Loại hình sản phẩm (cơng suất tối đa ngày) Cây bỏ túi (35) - Sen đá bỏ túi (14) - Xương rồng bỏ túi (10) - Cẩm nhung bỏ túi Giá thành ước Giá bán đơn tính vị sản phẩm đơn vị sản phẩm 30.000đ 60.000đ 25.000đ 50.000đ 25.000đ 50.000đ 25.000đ 50.000đ 35.000đ 70.000đ 40.000đ 80.000đ 20.000đ 40.000đ 35.000đ 70.000đ 40.000đ 90.000đ 10.000đ 20.000đ (11) Chậu nhỏ - Sen đá chậu đất nung để bàn (25) đứng cỡ (5) -Sen đá chậu đất nung đứng cỡ (6) - Sen đá chậu thú đất nung(4) - Xương rồng nhỏ chậu đất nung cỡ (4) - Xương rồng nhỡ chậu đất nung cỡ (3) - Cẩm nhung chậu đất nung đứng cỡ số (3) Cây lẻ (21) - Sen đá vỉ nhỏ (4) - Sen đá loại nhỡ(3) - Sen đá loại to(3) - Xương rồng nhỏ(4) - Xương rồng nhỡ(3) - Cẩm nhung (4) Chậu (18) - Chậu đất nung hình 20.000đ 40.000đ 40.000đ 80.000đ 10.000đ 25.000đ 25.000đ 50.00đ 25.000đ 50.000đ 25.000đ 50.000đ 10.000đ 20.000đ 17.000đ 35.00đ 10.000đ 20.000đ 15.000đ 30.000đ 7.000đ 15.000đ 10.000đ 20.000đ 250.000đ 350.000đ 20.000đ 40.000đ 60.000đ 100.000đ thú (5) - Chậu đất nung đứng cỡ 1(4) -Chậu đất nung lớn cỡ (3) - Chậu bát tràng nhỏ (3) - Bình nhỏ cầm tay (4) Hình trang - Hình thú hoạt trí hình nhỏ (7) (15) - Biển nhỏ viết chữ (8) Đất (3) - Đất Nhật (2) - Đất quang minh (1) Phân bò (2) - Bao 7kg Bảng 3: Chi phí dự kiến hàng năm ST Chỉ tiêu T Năm Năm Năm Năm ( 50%) (65%) (70%) (75%) Đơn vị: 1000đ Năm (85%) Nguyên vật liệu 553500 719550 774900 830250 940950 Chi phí 292740 380562 409836 439110 497658 260760 338988 365064 391140 443292 nguyên vật liệu Chi phí nguyện vật liệu phụ Chi phí điện 7.500 7.500 7.500 7.500 7.500 Chi phí nước 1.000 1.000 1.000 1.000 1.000 Chi phí lương 123.000 123.000 123.000 123.000 123.000 Chi phí thuê nhà 96.000 96.000 96.000 96.000 96.000 Chi phí hệ thống 3.600 3.600 3.600 3.600 3.600 6.000 6.000 6.000 6.000 6.000 790.600 956.650 1.012.000 85398,5 110306 118608,5 wifi, internet Chi phí quảng cáo trì website Chi phí chưa tính khâu hao trả lãi vốn vay Khấu hao 1.067.35 126911 1.178.050 143516 10 Trả lãi vốn vay Tổng chi phí 28.800 19.200 9.600 904798,5 1086156 1140208,5 1194261 1321566 Bảng 4: Tính khấu hao (Giả định sau năm giá trị lại tài sản cố định 25%, khấu hao năm) Đơn vị: 1000đ STT Tên thiết bị Năm Máy tính để 1123,5 1123,5 1123,5 1123,5 1123,5 750 750 750 750 750 83025 107932,5 116235 500 500 500 500 500 85398,5 110306 118608,5 126911 143516 bàn ASUS Điều hòa Midea MSMA-09CR Khấu hao 124537,5 141142,5 NVL bị chết (15% chi phí NVL) Khấu hao khác Tổng khấu hao Bảng 5: Chi phí trả lãi vốn vay ( vay vốn ngân hàng Agribank lãi suất 12%/năm) Đơn vị:1000đ STT Chỉ tiêu Năm Dư nợ 240.000 160.000 80.000 Lãi phải trả 28.800 19.200 9.600 Gốc phải trả 80.000 80.000 80.000 Tổng tiền phải trả 108.000 99.200 89.600 Bảng 6: Cân đối khả trả nợ ST Chỉ tiêu Đơn vị:1000đ Năm 68.000 62.000 56.000 106509,2 186882,5 217257,6 38.509 124.883 161.258 T Nợ phải trả Nguồn trả nợ (70% lợi nhuận sau thuế khấu hao) Cân đối khả trả nợ Bảng 7: Doanh thu dự kiến hàng năm ST Chỉ tiêu T Doanh thu từ Đơn vị: 1000đ Năm Năm Năm Năm Năm ( 50%) (65%) (70%) (75%) (85%) 577280 750464 808192 865920 981376 444440 577772 622216 666660 755548 sản phẩm Doanh thu từ sản phẩm phụ Doanh thu từ tổ 10.000 10.000 1.031.720 1.338.23 10.000 10.000 10.000 chức buổi offline khách tự trồng Tổng doanh thu 1.440.408 1.542.580 1.746.924 Bảng 8: Tính lợi nhuận rịng năm ST Chỉ tiêu Năm Đơn vị: 1000đ T Doanh thu 1.031.720 1.338.236 1.440.408 1.542.580 1.746.924 Chi phí 904798,5 1086156 1140208,5 1194261 1321566 Số thuế VAT 43.475 56.244 60.501 64.758 73.270 83.447 195.836 239.699 283.561 352.088 16689 39167 47940 56712 70418 66.757 156.669 191.759 226.849 281.670 phải nộp Lợi nhuận trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp Lợi nhuận sau thuế Thuế tndn 20%/năm Bảng 9: Thuế VAT phải nộp Stt Đơn vị: 1000đ Chỉ tiêu Năm Số thuế VAT 93.793 121.658 130.946 140.235 158.811 50318 65414 70445 75477 85541 43.475 56.244 60.501 64.758 73.270 đầu Số thuế VAT đầu vào Số thuế VAT phải nộp Bảng 10: Tính NPV dự án STT Chỉ tiêu A Phần chi B Phần thu C= B-A Năm Vốn cố định 335.790 Vốn lưu động 200.000 Chi phí vận hành (bỏ khấu hao trả lãi vốn vay) 790.600 956.650 Đơn vị: 1000đ 1.012.000 1.067.350 1.178.050 Thuế VAT phải nộp 43.475 56.244 60.501 64.758 73.270 Thuế TNDN 16.689 39.167 47.940 56.712 70.418 Dòng tiền Doanh thu Thu lý 15.000 Vốn lưu động 200.000 Dòng tiền vào Dịng tiền để tính NPV Lãi suất chiết khấu 535.790 850.764 1.052.061 1.120.441 1.188.820 1.321.738 1.031.720 1.338.236 1.440.408 1.542.580 1.746.924 1.031.720 1.338.236 1.440.408 1.542.580 1.961.924 -535790 180.956 286.175 319.967 353.760 640.186 0,8929 0,7972 0,7119 0,6355 0,5674 3=1*2 NPV=669764,85 -535790 161575,6 228138,7 227784,5 224814,5 363241,5 Bảng 11: Tính IRR Chỉ tiêu Dịng Đơn vị: 1000đ Năm thứ NPV -535.790 180.956 286.175 319.967 353.760 640.186 tiền Lãi suất 9977,73 i1=45% Lãi suất -421,08 i2=46% NPV IRR= i1+ ( NPV 1−NPV ) *(i2-i1) =45,96% Bảng 12: Tính thời gian thu hồi vốn Đơn vị: 1000đ Chỉ tiêu Lợi nhuận Năm thứ 152.156 266.975 310.368 353.760 425.186 0,8929 0,7972 0,7119 0,6355 0,5674 135860,1 212832,5 220951,0 224814,5 241250,5 135860,1 348692,6 569643,5 794458,0 1035708,6 ròng + khấu hao Hệ số chiết khấu 1*2 ∑3 IV0=335790  thời gian hồi vốn năm 11,27 tháng ( năm 11 tháng ngày) Kết luận Đối với chủ đầu tư, góc độ hiệu kinh tế dự án: Dự án có NPV=669,76485 triệu đồng >0 IRR= 45,96%> 12% (lãi vay ngân hàng) Thv= năm 11 tháng ngày < vòng đời dự án năm Từ thấy dự án khả thi đem lại lợi nhuận cho chủ đầu tư  Kết luận: Nên thực dự án Về mặt quản lý nhà nước, xét góc độ hiệu xã hội Tổng thuế VAT phải nộp năm hoạt động 298.248 triệu đồng Tổng thuế TNDN phải nộp năm hoạt động 230.926 triệu đồng Như vậy, dự án đóng góp cho ngân sách nhà nước khoản thuế khơng nhỏ Hơn nữa, hình thức kinh doanh lành mạnh, loại sen đá, xương rồng, cẩm nhung,… có tác dụng lọc khơng khí tốt, làm đẹp cho văn phòng, nơi làm việc, quán café,… tiểu cảnh nhỏ khơng giúp làm khơng khí mà tạo cảm giác thoải mái cho người  ... tháng ( năm 11 tháng ngày) Kết luận Đối với chủ đầu tư, góc độ hiệu kinh tế dự án: Dự án có NPV=669,76485 triệu đồng >0 IRR= 45,96%> 12% (lãi vay ngân hàng) Thv= năm 11 tháng ngày < vòng đời dự. .. năm 11 tháng ngày < vòng đời dự án năm Từ thấy dự án khả thi đem lại lợi nhuận cho chủ đầu tư  Kết luận: Nên thực dự án Về mặt quản lý nhà nước, xét góc độ hiệu xã hội Tổng thuế VAT phải nộp năm... 70445 75477 85541 43.475 56.244 60.501 64.758 73.270 đầu Số thuế VAT đầu vào Số thuế VAT phải nộp Bảng 10: Tính NPV dự án STT Chỉ tiêu A Phần chi B Phần thu C= B-A Năm Vốn cố định 335.790 Vốn