Bài viết Triển khai Quy trình đánh giá tính đầy đủ vốn nội bộ - Kinh nghiệm quốc tế và bài học cho ngân hàng thương mại Việt Nam trình bày kinh nghiệm triển khai ICAAP tại một số quốc gia trên thế giới.
THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ Triển khai Quy trình đánh giá tính đầy đủ vốn nội bộ- Kinh nghiệm quốc tế học cho ngân hàng thương mại Việt Nam Nguyễn Thùy Dương Ngày nhận: 20/02/2017 Ngày nhận sửa: 22/02/2017 Ngày duyệt đăng: 14/03/2017 Trong trụ cột Hiệp ước Basel đưa khung pháp lý trì yêu cầu vốn đảm bảo rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường, rủi ro hoạt động, Trụ cột tập trung vào khía cạnh yêu cầu đủ vốn nội vốn kinh tế Để đảm bảo đủ vốn, ngân hàng yêu cầu phải thiết lập Quy trình đánh giá tính đầy đủ vốn nội (ICAAP) để đảm bảo xác định, đo lường rủi ro cá biệt tổng rủi ro, từ tính vốn nội vốn kinh tế cần thiết bù đấp rủi ro ICAAP yêu cầu quan trọng đảm bảo ổn định tài Trên sở triển khai ICAAP số quốc gia giới, viết rút học kinh nghiệm cho ngân hàng thương mại (NHTM) Việt Nam Từ khóa: Quy trình đánh tính đầy đủ vốn nội bộ, rủi ro, Vốn kinh tế, Vốn bù đắp rủi ro, khả chịu đựng rủi ro, Giá trị chịu rủi ro VaR © Học viện Ngân hàng ISSN 1859 - 011X 63 Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng Số 178 (Tháng 3, 2017) THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ Giới thiệu Quy trình đánh giá tính đầy đủ vốn nội (ICAAP- Internal Capital Adequacy Assessment Process)- khái niệm Basel 2, xuất Khung đầy đủ vốn mới, công bố vào tháng 6/2004 (Basel Committee on Banking Regulation) Theo đó, ngân hàng phải xây dựng quy trình ICAAP với nguyên tắc phù hợp Điều yêu cầu ngân hàng phải tiến hành đánh giá thường xuyên khía cạnh bao gồm độ lớn, loại phân bổ vốn mà họ cho đủ để trang trải mức độ chất rủi ro mà ngân hàng phải đối mặt đối mặt Việc đánh giá nên bao gồm việc đánh giá nguồn rủi ro, kết hợp stress-test phân tích kịch (Basel 2009) Nguyên nhân việc giới thiệu ICAAP để khắc phục thiếu sót Basel cách buộc tổ chức tài phát triển hệ thống quản lý rủi ro thích hợp tồn diện thành phần Trụ cột (Pilková and Králik 2011, KPMG 2011) Có thể nói rằng, vai trị quan trọng ICAAP để tăng cường liên kết trạng thái rủi ro, quy trình quản lý rủi ro, hệ thống giảm thiểu rủi ro quản lý vốn ngân hàng (Woschnagg 2008) Việc phát triển hệ thống quản lý rủi ro thích hợp ICAAP để đáp ứng đồng thời yêu cầu quan giám sát nhu cầu nhà quản lý nội ngân hàng trình lâu dài, có nhiều vấn đề 64 Số 178 (Tháng 3, 2017) mở cần giải (Oralce 2009) Các quan giám sát đưa nguyên tắc khuôn khổ rộng lớn mà ngân hàng cần áp dụng trình thực ICAAP văn ban hành Mỗi ngân hàng nên định cách độc lập trình đánh giá vốn nội riêng sử dụng khơng để đáp ứng u cầu quan giám sát mà phần quy trình hoạt động quản lý chiến lược Có nhiều tác giả cho rằng, nhà quản lý cần coi ICAAP thành phần trình quản lý nội ngân hàng (cả cấp chiến lược ngắn hạn) (Pilková and Králik 2011, Woschnagg 2008 Resti 2008) Một số tác giả Trụ cột ICAAP nên gắn liền vào trình kinh doanh tổ chức ngân hàng (Pilková and Králik 2011, Woschnagg 2008) Trong sách mình, Resti (2008) cho nhà quản lý ngân hàng cần nắm lấy Trụ cột hội để thực đầu tư chiến lược trình quản lý rủi ro cơng cụ cung cấp giá trị cho cổ đông, tập tuân thủ quy định Resti (2008) rằng, ICAAP xây dựng xương sống hệ thống đo lường hiệu suất dựa giá trị đại thúc đẩy số quy trình cơng cụ mà không giám sát chặt chẽ Basel Một số sách phân bổ vốn Kinh nghiệm triển khai ICAAP số quốc gia giới 2.1 Thực ICAAP ngân hàng thương mại Áo Khung Basel sở cho ICAAP, Chỉ thị EU số 48/2006/ EC yêu cầu mức đủ vốn tiêu chuẩn hợp pháp ràng buộc Các quy định ICAAP Áo quy định rõ ràng Năm 2006, Ủy ban giám sát an toàn hệ thống ngân hàng Châu Âu CEBS1 ban hành 10 nguyên tắc toàn diện đồng ICAAP, hợp với trình quản lý ngân hàng Các quy tắc ICAAP xem xét cách nhìn sở rủi ro, tồn diện tiên tiến; đưa yêu cầu đầu phù hợp dựa đo lường phương pháp đánh giá rủi ro Các ngân hàng phải có trách nhiệm đầy đủ ICAAP họ xác định dựa theo đặc thù riêng ngân hàng theo nguyên tắc cân Tại Áo, ban đầu thực ứng dụng triển khai ICAAP ngân hàng lớn trước, sau triển khai đồng Nội dung triển khai ICAAP ngân hàng Áo tiến hành theo bước sau: Thứ nhất, xác định loại rủi ro Xác định loại rủi ro bước quy trình đánh giá ICAAP Dưới trụ cột 1, loại rủi ro- Rủi ro thị trường, rủi ro tín dụng, rủi ro hoạt động yêu cầu phải xem xét Dưới trụ cột 2, yêu cầu số loại rủi ro bổ sung xem xét Theo quy định Áo, ngân hàng xem xét 10 loại rủi ro quy trình đánh giá ICAAP (Woschnagg, E 2008) Đối với rủi ro thị trường bao hàm rủi ro giá cổ phiếu, rủi ro tỷ giá, rủi ro lãi suất Committee of European Banking Supervision Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ xem xét sổ ngân hàng sổ kinh doanh Đối với rủi ro tín dụng, rủi ro tụt hạng tín nhiệm rủi ro quốc gia không xem xét xác định ICAAP Đối với rủi ro khoản, có ngân hàng lớn Áo chia rủi ro thành rủi ro ngắn hạn, trung hạn dài hạn Đa phần ngân hàng thu hẹp khái niệm rủi ro khoản theo nghĩa rủi ro khả toán rủi ro tái tài trợ Một số ngân hàng Áo có thêm loại rủi ro khác bao gồm rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng, rủi ro cổ phần, rủi ro kinh doanh rủi ro thu nhập Thứ hai, đo lường loại rủi ro Để đo lường rủi ro, trước hết loại rủi ro cần nhóm lại Tuy nhiên, khơng phải tất loại rủi ro có đặc điểm chung để dễ dàng nhóm lại với Với trụ cột Basel, loại rủi ro cần thiết xác định đo lường xác định khối lượng đủ cho Vốn kinh tế Một số loại rủi ro khó đo lường xác rủi ro danh tiếng, rủi ro chiến lược Đối với loại rủi ro này, ngân hàng cần thiết có quy trình ước lượng mức vốn tương ứng Trong nhiều trường hợp có ý nghĩa phân bổ vốn kinh tế cho loại rủi ro cụ thể trường hợp rủi ro khoản xem xét thành phần cấu trúc kỳ hạn danh mục Phương pháp giá trị chịu rủi ro VaR phương pháp chuẩn có tính ứng dụng cao đo lường rủi ro thị trường ngành ngân hàng Theo đó, để đo lường rủi ro thị trường, tất ngân hàng Áo sử dụng mơ hình VaR với độ tin cậy 99% thời gian tháng năm Tất ngân hàng công bố thông tin báo cáo thường niên Ngồi có số ngân hàng sử dụng mơ hình KvaR, phương pháp phương sai hiệp phương sai (variance covariance), mô lịch sử mô Monte Carlo sử dụng đo lường rủi ro thị trường Một số ngân hàng Áo ứng dụng thêm phương pháp CVAR hay Expected Shortfall số sức chịu đựng rủi ro Phương pháp VaR ngân hàng sử dụng để đo lường rủi ro tín dụng Thời gian lựa chọn tính giá trị chịu rủi ro VaR thường năm với độ tin cậy đuôi mức 95%, 99% (Woschnagg, E 2008) Có ngân hàng Áo sử dụng chương trình đo lường danh mục bên ngồi mơ hình CreditRisk+ CreditManager để đo đường mức độ vỡ nợ Còn rủi ro khoản, ngân hàng dùng ma trận khoản để xác định Gap khoản Với thời gian sử dụng tuần, tháng xem xét thời gian ngắn hạn Trung hạn dài hạn xem xét với khoản thời gian từ tháng 15 năm Một số ngân hàng sử dụng hệ thống tiêu khoản đặc biệt để đánh giá Các ngân hàng Áo đánh giá xác định rủi ro tập trung mơ hình đo lường rủi ro tín dụng Ngồi có số ngân hàng phân chia rủi ro kinh doanh nhóm rủi ro khác có kế hoạch sử dụng VaR để đánh giá Rủi ro đầu tư cổ phiếu rủi ro nhà đất nằm nhóm rủi ro khác, nhiên chưa có phương pháp thống xác định rủi Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng ro Các ngân hàng Áo sử dụng phương pháp kiểm tra sức chịu đựng xây kịch Với kịch họ sử dụng năm năm với kịch lịch sử xấu kịch giả định Thứ ba, xác định tỷ lệ loại rủi ro tổng hợp rủi ro Đo lường thống loại rủi ro điều kiện tiên có ý nghĩa xác định tổng rủi ro mà ngân hàng phải gánh chịu Phương pháp VaR đo lường cho loại rủi ro mơ hình xác định thống khoảng thời gian độ tin cậy đuôi với giả định phân phối chuẩn Việc xác định vị trí rủi ro tổng thể bắt buộc phải dựa sở loại rủi ro riêng biệt tổng hợp lại theo cách tiếp cận tổng rủi ro nội hay tổng rủi ro liên quan (intra risk and inter risk) Với phương pháp xử lý loại rủi ro liên quan khơng có giả định mức độ tương quan loại rủi ro với mơ hình mơ sử dụng Ngược lại, giả định tương quan sử dụng để xác định tổng rủi ro nội Các loại rủi ro kết hợp với hỗ trợ ma trận tương quan Khi rủi ro thêm vào, mối quan tương quan dương tất giá trị VaR tính tốn đồng thời Vì vậy, số ngân hàng Áo sử dụng phương pháp tổng hợp có tính đến hiệu ứng đa dạng hóa Và nhiều ngân hàng cho hiệu ứng đa dạng hóa thấp số rủi ro riêng biệt rủi ro thị trường rủi ro tín dụng Phương pháp đơn giản tổng hợp rủi ro theo hiệu ứng đa dạng hóa sử dụng ma trận phương sai hiệp phương sai Số 178 (Tháng 3, 2017) 65 THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ Hình Cơ sở phân tích khả chịu đựng rủi ro Nguồn: Woschnagg, E 2008 Thứ tư, xác định vốn kinh tế Vốn kinh tế định nghĩa vốn ngân hàng cần thiết để bù đắp tất tổn thất Tuy nhiên sử dụng phương pháp đo lường rủi ro khác xác định vốn kinh tế Các ngân hàng Áo chủ yếu sử dụng phương pháp VaR để đo lường vốn kinh tế Trong giả định trì thời gian đo lường VaR xem xét thời hạn năm, có số cách tiếp cận khác mức độ tin cậy đuôi Trong trường hợp xem xét yếu tố khoản quan trọng với kịch xấu xảy Các ngân hàng Áo lựa chọn giá trị tối thiểu cho mức độ tin cậy 99%, có thời kỳ mức độ tin cậy tối đa 99,95% (Woschnagg, E 2008) Tuy nhiên nhiều ngân hàng Áo lựa chọn tính tốn vốn kinh tế hay vốn chịu rủi ro với mức độ tin cậy thấp Theo báo cáo thường niên ngân hàng Áo, tính tốn vốn kinh tế hay vốn chịu rủi ro cho thấy 66 Số 178 (Tháng 3, 2017) vốn dự phòng cho tổn thất tín dụng chiếm tới 70% tổng vốn kinh tế Thứ năm, vốn bù đắp rủi ro Để xác định vốn bù đắp rủi ro, số nhân tố cần thiết xem xét Với ngân hàng nhiều chi nhánh tính tốn ICAAP chi nhánh mở nhiều quốc gia việc tính tốn cần ý thống khái niệm rõ ràng vốn bù đắp rủi ro thành phần cấu thành nên vốn bù đắp rủi ro, có nhiều chuẩn mực kế toán áp dụng Trên thực tế ngân hàng sử dụng khái niệm mức độ gán với Vốn bù đắp rủi ro trạng thái rủi ro mà vốn phải bù đắp Các ngân hàng đưa thành phần Vốn bù đắp rủi ro bao gồm kết hoạt động, khoản dự phịng, khoản dự phịng khơng công bố, cổ phần vốn thứ cấp Thứ sáu, phân tích khả chịu đựng rủi ro: Phân tích khả chịu đựng rủi ro hiểu ngân hàng cung cấp thông tin khả TCTD bảo vệ hay đệm rủi ro vốn nội Với phân tích khả chịu đựng rủi ro, tất rủi ro liên quan ngân hàng tổng hợp lại so sánh với Vốn bù đắp rủi ro Yêu cầu tiên phải lượng hóa loại rủi ro riêng biệt Tuy nhiên, tất rủi ro thiết đưa vào phân tích khả chịu đựng rủi ro Điều cho phép phân tích khoản đưa ngồi khung phân tích khả chịu rủi ro Đa số ngân hàng Áo tính tốn tổng rủi ro theo phương pháp VaR với độ tin cậy 95% mức độ khoản 99,5% (Woschnagg, E 2008) Các ngân hàng Áo thực đủ loại rủi ro theo trụ cột rủi ro thị trường, rủi ro tín dụng rủi ro hoạt động vào phân tích khả chịu đựng rủi ro Với phân tích khả chịu rủi ro, có số ngân hàng Áo đề cập đến nhóm loại rủi ro khác rủi ro đầu tư cổ phiếu, rủi ro nhà đất Cũng nhiều ngân hàng tính tốn quản lý loại rủi ro cụ thể rủi ro khoản, rủi ro lãi suất rủi ro đối tác khơng đưa vào phân tích khả chịu đựng rủi ro Các kịch khác sử dụng cho đánh giá rủi ro tổng thể ngân hàng số lượng vốn bù đắp rủi ro thay đổi phù hợp với trạng thái rủi ro khác theo kịch Với phân tích kịch bản, ngân hàng Áo thường xuyên báo cáo phân tích khả chịu đựng rủi ro theo quý Các ngân hàng Áo có bước Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ tiến quan trọng triển khai Basel Một vấn đề quan trọng yêu cầu cho ICAAP, cấu trúc IT phức tạp hệ thống liệu chất lượng tốt Bên cạnh đó, kết rủi ro tổng thể cần xác định rõ ràng phương pháp thực lựa chọn phương pháp đo lường rủi ro, mức độ tin cậy, xem xét mức độ tương quan loại rủi ro 2.2 Thực ICAAP Nigeria độ tối thiểu rủi ro Bên cạnh rủi ro đưa trụ cột rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường, rủi ro hoạt động, xác định rủi ro ICAAP với ngân hàng bổ sung thêm loại rủi ro rủi ro tập trung, rủi ro lãi suất sổ ngân hàng, rủi ro chứng khốn hóa, rủi ro chiến lược, rủi ro khoản, rủi ro danh tiếng… - Các ngân hàng xác định nguồn gốc rủi ro đo lường đánh giá rủi ro Thực ICAAP Nigeria đầy đủ giai đoạn giống ngân hàng Áo ICAAP dựa hệ thống quản trị rủi ro thích hợp yêu cầu chế quản trị ngân hàng đầy đủ khung tổ chức với trách nhiệm rõ ràng hệ thống kiểm soát nội vốn ngân hàng khơng xem xét khoản thay cho trình quản trị rủi ro đầy đủ Các ngân hàng phải công bố đặc điểm ICAAP, trạng thái rủi ro mức độ vốn bù dắp rủi ro Với ICAAP, ngân hàng Nigeria phải xác định công bố nội dung liên quan đến ICAAP sau: - Phương pháp đo lường đánh giá rủi ro xác định vốn nội liên quan - Loại chất kiểm tra sức chịu đựng áp dụng - Cách thức giải tương quan loại rủi ro xác định tổn thất vốn nội Với nội dung trên, số bước bao gồm: Thứ nhất, xác định mức độ rủi ro toàn diện - Các ngân hàng độc lập xác định rủi ro tiềm ẩn liên quan đến hoạt động thị trường - Các ngân hàng xem xét mức Thứ hai, đánh giá Vốn nội (vốn an tồn) Để tính tốn vốn nội ngân hàng bù đắp rủi ro, ngân hàng Nigeria thực hiện: - Xây dựng sách quy trình rõ ràng xác định, đo lường báo cáo loại rủi ro riêng biệt - Phương pháp xác định mức độ đủ vốn bù đắp với mức độ rủi ro xác định - Phương pháp xác định vốn đủ với mục đích tập trung vào chiến lược ngân hàng kế hoạch kinh doanh - Kế hoạch kiểm soát nội đánh giá liên tục hoạt động ngân hàng đảm bảo an tồn ổn định mạch lạc q trình quản trị rủi ro tổng thể ngân hàng Hơn nữa, ngân hàng đo lường rủi ro cụ thể theo phương pháp phù hợp với đặc thù tổ chức Với rủi ro tín dụng, rủi ro đối tác, rủi ro thị trường hoạt động, phương pháp đánh giá quy định bắt buộc cho tính tốn u cầu vốn Đối với rủi ro lãi suất, tất ngân hàng đánh giá cú sốc giả định trạng thái rủi ro sổ ngân hàng ICAAP ngân hàng Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng phải công bố tổng vốn pháp lý vốn kinh tế, đặc biệt ngân hàng giải thích việc sử dụng thành phần vốn khơng nằm vốn pháp lý lại có tính tốn vốn nội Thứ ba, sức phép thử sử căng sức chịu đựng Các ngân hàng sử dụng phương pháp kiểm tra sức chịu đựng hệ thống kiểm soát phòng ngừa rủi ro, xác định vốn nội để đảm bảo hoàn thiện đánh giá rủi ro ngân hàng Kiểm tra sức chịu đựng kỹ thuật định tính định lượng mà ngân hàng sử dụng để đánh giá mức độ tổn thương ngân hàng Nó liên quan đến đánh giá mức độ ảnh hưởng ngân hàng, phân tích mức độ nhạy cảm kiện cụ thể kết hợp nhân tố kinh tế tài kịch xấu (phân tích kịch bản) 2.3 Thực ICAAP Slovakia Việc thực ICAAP Slovakia dựa quy định EC Khung Basel sở cho ICAAP, Chỉ thị EU số 48/2006/EC yêu cầu mức đủ vốn tiêu chuẩn hợp pháp ràng buộc Tại Solvakia, khoảng 80% ngân hàng sử dụng ICAAP cho mục đích quản trị rủi ro ngân hàng Điều đặc biệt Slovakia khoảng 80% ngân hàng triển khải ICAAP phụ thuộc vào công ty mẹ 98% ngân hàng sở hữu nhà đầu tư nước ngồi, việc chuyển giao cơng nghệ phương pháp từ công ty mẹ sang chi nhánh trọng Bên cạnh đó, có nửa ngân hàng Số 178 (Tháng 3, 2017) 67 THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ Slovakia thành lập ủy ban cung cấp liệu đầu vào hỗ trợ cho triển khai ICAAP Thực ICAAP Slovakia bao gồm nội dung sau: Thứ nhất, loại rủi ro Hầu tất ngân hàng xem xét đánh giá rủi ro theo Trụ cột Basel (rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường rủi ro hoạt động) cho trụ cột Các loại rủi ro quan trọng khác xem xét bao gồm rủi ro lãi suất sổ ngân hàng, rủi ro khoản, rủi ro danh tiếng rủi ro chiến lược (Anna Pikova, Peter Kralik, 2011) Nhiều ngân hàng Slovakia đánh giá riêng lẻ rủi ro tập trung vào rủi ro tín dụng Và số rủi ro quan trọng xem xét rủi ro nhà đất, rủi ro cổ phiếu, rủi ro mơ hình kinh doanh Thứ hai, đánh giá rủi ro để xác định vốn kinh tế Các ngân hàng Slovakia thực đánh giá rủi ro để xác định vốn kinh tế theo quý có số ngân hàng chí theo tháng Hầu hết ngân hàng đánh giá rủi ro tín dụng, rủi ro hoạt động, rủi ro thị trường, rủi ro lãi suất sổ ngân hàng xác định vốn kinh tế Khoảng 50% ngân hàng xem xét rủi ro khoản, rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng xác định vốn kinh tế Rất ngân hàng xem xét rủi ro nhà đất, rủi ro mơ hình chứng khốn hóa xác định vốn kinh tế Bên cạnh đó, tính tổng rủi ro để từ tính tổng vốn kinh tế có tính đến hiệu ứng đa dạng hóa, ngân hàng xem xét hiệu ứng đa dạng hóa hay mức độ tương quan rủi ro xác định rủi ro tổng thể, có nghĩa ngân hàng chủ yếu sử dụng phương pháp phép cộng đơn giản loại rủi ro để xác định tổng rủi ro tổng vốn kinh tế ngân hàng (Anna Pikova, Peter Kralik, 2011) Thứ ba, Kiểm tra sức chịu đựng Tất ngân hàng thực phương pháp kiểm tra sức chịu đựng trước nhân tố bên bên Trong tất loại rủi ro quan trọng xem xét khung kiểm tra sức chịu đựng rủi ro lãi suất sổ ngân hàng, rủi ro thị trường, rủi ro lãi suất rủi ro hoạt động Chu kiểm tra sức chịu đựng theo tháng theo quý Khoảng 70% ngân hàng Slovakia sử dụng kết kiểm tra sức chịu đựng cho ICAAP Theo báo cáo, Slovakia có khoảng 70% ngân hàng công bố kết ICAAP báo cáo thường niên Bài học kinh nghiệm cho Việt Nam Tại Việt Nam, việc NHTM triển khai thực hiện các quy định theo Basel còn gặp nhiều thách thức Tính đến mới chỉ có 10 NHTM tham gia thí điểm triển khai Basel và theo lộ trình đến năm 2018, Việt Nam sẽ có 10 ngân hàng tuân thủ Basel và sẽ tiếp tục triển khai cho các ngân hàng còn lại Cùng với việc triển khai Basel Hình Tài liệu báo cáo ICAAP Nguồn: TS Lê Trung Kiên (2014) 68 Số 178 (Tháng 3, 2017) Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ 2, ngân hàng đồng thời phải xây dựng hoàn thiện quy định nội mình, vừa đảm bảo tuân thủ theo yêu cầu, vừa thúc đẩy lực quản trị nội của ngân hàng Trong đó, việc NHTM xây dựng quy trình ICAAP cấu phần quan trọng, kể từ phía quan quản lý Nhà nước từ phía NHTM Những yêu cầu cần thiết tác dụng ICAAP cần ngân hàng Việt Nam quan tâm, xem xét nhằm tối ưu hóa về vốn cho ngân hàng Do vậy, việc nghiên cứu áp dụng mơ hình quản trị vốn theo ICAAP cần thiết nhằm đảm bảo việc đánh giá quản lý vốn nợi mức thích hợp, tạo điều kiện cho NHTM hoạt động hiệu quả, minh bạch tiếp cận với thông lệ tốt quản trị ngân hàng Tuy nhiên triển khai ICAAP NHTM Việt Nam gặp số khó khăn thách thức sau: Một là, mức độ an toàn Những vướng mắc liên quan bao gồm xác định vị rủi ro, liên kết q trình rủi ro tài chính, thiếu chắn loại rủi ro kiểm soát để tập trung vào đánh giá trụ cột 2, khó khăn việc đánh giá mơ hình hóa nhằm lượng hóa rủi ro Hai là, khó khăn quản trị kiểm soát thiếu quản lý cấp độ ban quản trị không chắn yêu cầu báo cáo cần thiết nâng cao cấu trúc quản trị rủi ro vốn Ba là, tích hợp ICAAP vào quy trình quản lý vốn hành, phù hợp với quy trình Hình Trọng tâm ICAAP Nguồn: BIDV, 2014 hoạt động kinh doanh thơng thường khác, phân bổ kết ICAAP tồn cầu cấp độ địa phương tập hợp kết địa phương lên liên quan đến công bố thơng tin Vì vậy, sở nghiên cứu kinh nghiệm thực ICAAP số quốc gia giới, rút số học kinh nghiệm cho ngân hàng Việt Nam sau: Thứ nhất, xây dựng kế hoạch triển khai báo cáo ICAAP cho NHTM Với trụ cột 2, ICAAP đưa kết đánh giá mức độ an toàn vốn nội Các NHTM cần thiết áp dụng quy trình đánh giá mức độ an tồn vốn nội có liên quan tới hồ sơ rủi ro chiến lược trì mức độ vốn thân ngân hàng Trên sở quan giám sát đánh giá quy trình này, lượng vốn tồn khung quản lý rủi ro Từ toàn hoạt động kinh doanh thực theo Chỉ thị Yêu cầu vốn phải tuân theo trụ cột ICAAP xác định toàn rủi ro trọng yếu ngân hàng đưa trụ cột (rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường rủi ro hoạt động) Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng rủi ro không đề cập đến trụ cột rủi ro tập trung, rủi ro khoản hay rủi ro lãi suất Sổ ngân hàng rủi ro khác rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng Thứ hai, đo lường đánh giá rủi ro bù đắp ICAAP Ngoài trụ cột tập trung vào rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường rủi ro hoạt động, ICAAP tập trung xác định loại rủi ro khác rủi ro tập trung, rủi ro lãi suất sổ ngân hàng, rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng, rủi ro khoản Các ngân hàng phải xác định phương pháp đánh giá đo lường rủi ro Với rủi ro thị trường thông thường ngân hàng nên lựa chọn phương pháp VaR Nếu ngân hàng chấp nhận pháp lý sử dụng mơ hình VaR, ngân hàng sử dụng lựa chọn thời gian xác định VaR độ tin cậy Với việc định lượng rủi ro riêng lẻ để tính tổng rủi ro ngân hàng cần ý đến hiệu ứng đa dạng rủi ro mức độ tương quan loại rủi ro đảm bảo tính xác Thơng thường với ngân hàng nhỏ áp dụng phương pháp Số 178 (Tháng 3, 2017) 69 THỰC TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ tổng đơn giản rủi ro riêng lẻ khơng tính yếu tố đa hóa độ tương quan Nhưng với ngân hàng lớn xác định rủi ro tổng thể ngân hàng cần ý xem xét khía cạnh đa dạng hóa rủi ro Thơng thường với mơ hình đo lường rủi ro cần quan tâm tới vấn đề Một tăng cường phân tích kịch kiểm tra sức chịu đựng phải hiểu nội dung làm, làm làm phân tích “được- mất” cần thiết Hai thường xuyên đánh giá lại cách tiếp cận mơ hình định lượng loại rủi ro khơng thuộc trụ cột rủi ro kinh doanh, rủi ro danh tiếng loại rủi ro khác không thiết theo chuẩn mực chung Thứ ba, phân tích vốn bù đắp rủi ro Nội dung quan trọng ICAAP đánh giá khả chịu đựng rủi ro qua vốn bù đắp rủi ro Có nhiều phương pháp đo lường vốn đáp ứng với mức độ kỳ vọng khác Trụ cột yêu cầu ngân hàng thiết lập hệ thống ICAAP mạnh, Vốn kinh tế xác định cở sở rủi ro phải so sánh với vốn bù đắp rủi ro để đảm bảo ngân hàng có đủ vốn cho mục đích phịng tránh rủi ro Các ngân hàng xác định vốn bù đắp tổng rủi ro thơng qua sử dụng mơ hình đo lường cho tất loại rủi ro loại rủi ro theo trụ cột có tính theo mức độ đa dạng hóa loại rủi ro để ước tính tồn vốn nội theo u cầu ■ Tài liệu tham khảo Basel Committee on Banking Supervision 2009, Range of practices and issues in economic capital frameworks, Bank for International Settlement Basel Committee on Banking Supervision 2009, Principles for sound stress testing practices and supervision- final paper, Bank for International Settlement KPMG 2011, ICAAP in Europe- KPMG Oracle 2009, Managing Capital Adequacy with the Internal Capital Adequacy Assessment Process (ICAAP) - Challenges and Best Practices, Oracle White Paper Pilková, A and Králik, P 2011, ICAAP-challenges and opportunities for Slovak commercial banks In Balancing Corporate Success & Social Good: Building Capabilities for Sustainable Global Business, 12th intern Conference (pp 1304-1313) Resti, A 2008, Pillar II in the New Basel Accord, The Challenge of Economic Capital, Incisive Media 2008 Woschnagg, E 2008, ICAAP Implementation in Austria’s Major Banks, Financial Stability Report, pp.96-107 Central Bank of Nigeria, Guidance Notes on Superivisory Review Process Sonja Pfetsch, Thomas Poppensieker, Sebastian Schneider, Diana Serova (2011), Mastering ICAAP, Mc Kinsey Working Paper on Risk, Number 27 10 TS Lê Trung Kiên 2014, Giải pháp nâng cao hiệu Giám sát Ngân hàng theo Basel II Việt Nam 11 BIDV 2014, Đào tạo BIDV Trụ cột Thông tin tác giả Nguyễn Thùy Dương, Tiến sỹ Trưởng Khoa Ngân hàng, Học viện Ngân hàng Email: duongnt@hvnh.edu.vn Summary Lessons from International Capital Adequacy Assessment Process for Vietnam commercial Banks While Pillar of the regulatory capital framework Basel stipulates capital requirements for credit, market and operational risk, Pillar focuses on the economic and internal perspective of banks’ capital adequacy To ensure capital adequacy, banks are required to have an Internal Capital Adequacy Assessment Process (ICAAP) in place that enables them to identify, measure and aggregate all material risk types and calculate the economic, or internal, capital necessary to cover these risks In addition to this, banks should actively manage their overall risk profile The ICAAP is essential to the preservation of financial stability and will be subject to a higher degree of supervision in the near future Under the principle of proportionality, requirements for the ICAAP are in line with banks’ specific characteristics and business models Keywords: Internal Capital Adequacy Assessment, Economic Capital, Risk profile, Value at Risk Duong Thuy Nguyen, PhD Dean of Banking faculty, Banking Academy 70 Số 178 (Tháng 3, 2017) Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân hàng ... TIỄN & KINH NGHIỆM QUỐC TẾ Giới thiệu Quy trình đánh giá tính đầy đủ vốn nội (ICAAP- Internal Capital Adequacy Assessment Process )- khái niệm Basel 2, xuất Khung đầy đủ vốn mới, công bố vào tháng... hình kinh doanh Thứ hai, đánh giá rủi ro để xác định vốn kinh tế Các ngân hàng Slovakia thực đánh giá rủi ro để xác định vốn kinh tế theo quý có số ngân hàng chí theo tháng Hầu hết ngân hàng đánh. .. pháp đánh giá quy định bắt buộc cho tính tốn u cầu vốn Đối với rủi ro lãi suất, tất ngân hàng đánh giá cú sốc giả định trạng thái rủi ro sổ ngân hàng ICAAP ngân hàng Tạp chí Khoa học & Đào tạo Ngân