Câu 1 Trình bày 5 tác động tích cực và 5 tác động tiêu cực về hiện Dollar hóa? Tình trạng đô la hóa nền kinh tế có tác động tích cực và tác động tiêu cực như sau 1 Những tác động tích cực Khi các đi. Khi các điều kiện kinh tế vĩ mô không ổn định, bị mất cân đối, trong thời kỳ lạm phát cao thì “Dollar hóa” sẽ làm giảm áp lực đối với nền kinh tế. Trong hệ thống ngân hàng, có một lượng lớn ngoại tệ, sẽ là một công cụ chống lại lạm phát và là phương tiện để mua hàng hóa ở thị trường phi chính thức. Ở các nước đô la hóa chính thức, bằng việc sử dụng đồng ngoại tệ, họ sẽ duy trì được tỷ lệ lạm phát gần với mức lạm phát thấp làm tăng sự an toàn đối với tài sản tư nhân, khuyến khích tiết kiệm và cho vay dài hạn. Hơn nữa, ở những nước này ngân hàng trung ương sẽ không còn khả năng phát hành nhiều tiền và gây ra lạm phát, đồng thời ngân sách nhà nước sẽ không thể trông chờ vào nguồn phát hành này để trang trải thâm hụt ngân sách, kỷ luật về tiền tệ và ngân sách được thắt chặt. Do vậy, các chương trình ngân sách sẽ mang tính tích cực hơn.
Câu 1:Trình bày tác động tích cực tác động tiêu cực Dollar hóa? Tình trạng "đơ la hóa" kinh tế có tác động tích cực tác động tiêu cực sau: 1.Những tác động tích cực: - Khi điều kiện kinh tế vĩ mô không ổn định, bị cân đối, thời kỳ lạm phát cao “Dollar hóa” làm giảm áp lực kinh tế Trong hệ thống ngân hàng, có lượng lớn ngoại tệ, công cụ chống lại lạm phát phương tiện để mua hàng hóa thị trường phi thức Ở nước la hóa thức, việc sử dụng đồng ngoại tệ, họ trì tỷ lệ lạm phát gần với mức lạm phát thấp làm tăng an toàn tài sản tư nhân, khuyến khích tiết kiệm cho vay dài hạn Hơn nữa, nước ngân hàng trung ương khơng cịn khả phát hành nhiều tiền gây lạm phát, đồng thời ngân sách nhà nước trông chờ vào nguồn phát hành để trang trải thâm hụt ngân sách, kỷ luật tiền tệ ngân sách thắt chặt Do vậy, chương trình ngân sách mang tính tích cực - Đơla hóa cho có tác dụng thúc đẩy phát triển ngành Ngân hàng nâng cao vai trị kinh tế, phản ánh góc độ tỷ trọng tiền gửi hệ thống ngân hàng GDP (thuật ngữ chuyên mơn gọi “độ sâu tài chính”) tăng lên có đơla hóa Điều có người gửi tiền thay chuyển tài sản ngoại tệ nước bối cảnh rủi ro lạm phát cao phép, yên tâm, gửi tài sản (bằng ngoại tệ) vào hệ thống ngân hàng nước hưởng lãi tính theo ngoại tệ mà bận tâm đến lạm phát tệ Nói cách khác, đơla hóa giúp cung cấp “dinh dưỡng” nuôi sống hệ thống ngân hàng nước Tăng cường khả cho vay ngọai tệ ngân hàng Với lượng lớn ngoại tệ thu từ tiền gửi ngân hàng, ngân hàng có điều kiện cho vay kinh tế ngoại tệ, qua hạn chế việc phải vay nợ nước ngồi Đồng thời, ngân hàng có điều kiện mở rộng hoạt động đối ngoại, thúc đẩy trình hội nhập thị trường nước với thị trường quốc tế - Hạ thấp chi phí giao dịch Ở nước la hóa thức, chi phí chênh lệch tỷ giá mua bán chuyển từ đồng tiền sang đồng tiền khác xố bỏ Các chi phí dự phịng cho rủi ro tỷ giá không cần thiết, ngân hàng hạ thấp lượng dự trữ, giảm chi phí kinh doanh - Thúc đẩy thương mại đầu tư Các nước thực đô la hóa thức loại bỏ rủi ro cán cân toán kiểm soát mua ngoại tệ, khuyến khích tự thương mại đầu tư quốc tế Các kinh tế đơla hóa được, chênh lệch lãi suất vay nợ nước thấp hơn, chi ngân sách giảm xuống thúc đẩy tăng trưởng đầu tư Đơ la hóa giúp người ta dự đoán tỷ giá hối đoái dễ dàng Đối với nước áp dụng chế tỷ giá thả thuộc khu vực sử dụng đồng Đô la giúp cho họ giảm bất ổn mua bán đầu tư quốc tế nảy sinh biến động tỷ giá đồng nội tệ đồng tiền khu vực, làm giảm rủi ro tỷ giá (người ta khơng cịn phải lo đến việc tệ bị giá hay lên giá nữa), đó, thúc đẩy thương mại quốc tế; điều lại góp phần thúc đẩy tăng trưởng Đơ la hóa giải pháp giúp giảm lạm phát, từ giảm lạm phát, từ giảm lãi suất thực kinh tế kích thích đầu tư, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế - Thu hẹp chênh lệch tỷ giá hai thị trường thức phí thức Tỷ giá thức sát với thị trường phi thức, tạo động để chuyển hoạt động từ thị trường phi thức (bất hợp pháp) sang thị trường thức (thị trường hợp pháp) (Ngồi Đơ la hóa giúp cho đồng tiền có khả tự chuyển đổi hồn tồn nước mà tiền tệ chưa có khả chuyển đổi.) Những tác động tiêu cực: Khi bị đơla hóa, kinh tế nước phụ thuộc lớn vào đồng đôla, đặc biệt hệ thống tài Sự ổn định thống tài cột chặt vào đồng đô la Điều dẫn tới, khủng hoảng kinh tế bên ngồi ảnh hưởng nặng nề tới hệ thống tài nước có hệ thống tài dựa hai đồng tiền Đơla hóa làm cho nước khó phản ứng thành công với bất ổn, biến động từ bên ngồi (vì cơng cụ hữu hiệu chống sốc sách tiền tệ) Điều làm cho kinh tế đơla hóa dễ bị tổn thương cú sốc ngoại lai chí cịn làm giảm tăng trưởng - Làm giảm hiệu điều hành sách tiền tệ Chính sách tiền tệ ngân hàng trung ương không phát huy hiệu quả, bị tính độc lập chịu nhiều ảnh hưởng từ diễn biến kinh tế quốc tế, xảy khủng hoảng kinh tế, cụ thể: o Gây khó khăn việc dự đốn diễn biến tổng phương tiện tốn, dẫn đến việc đưa định việc tăng giảm lượng tiền lưu thơng xác kịp thời o Ở nước đô la hóa khơng thức, nhu cầu nội tệ khơng ổn định Trong trường hợp có biến động, người bất ngờ chuyển sang ngoại tệ làm cho đồng nội tệ giá bắt đầu chu kỳ lạm phát Khi người dân giữ khối lượng lớn tiền gửi ngoại tệ, thay đổi lãi suất nước hay nước ngồi gây chuyển dịch lớn từ đồng tiền sang đồng tiền khác (hoạt động đầu tỷ giá) Những thay đổi gây khó khăn cho ngân hàng trung ương việc đặt mục tiêu cung tiền nước gây bất ổn định hệ thống ngân hàng o Trường hợp tiền gửi dân cư ngoại tệ cao, có biến động làm cho người dân đổ xơ rút ngoại tệ, số ngoại tệ ngân hàng cho vay, đặc biệt cho vay dài hạn, ngân hàng nhà nước nước bị la hóa khơng thể hỗ trợ khơng có chức phát hành la Mỹ - Làm cho đồng nội tệ nhậy cảm thay đổi từ bên ngồi, cố gắng sách tiền tệ nhằm tác động đến tổng cầu kinh tế thông qua việc điều chỉnh lãi suất cho vay trở nên hiệu - Tác động đến việc hoạch định thực thi sách tỷ giá Đơ la hóa làm cho cầu tiền nước không ổn định, người dân có xu hướng chuyển từ đồng nội tệ sang đô la Mỹ, làm cho cầu đồng đô la Mỹ tăng mạnh gây sức ép đến tỷ giá Khi đối thủ cạnh tranh thị trường giới thực phá giá đồng tiền, quốc gia bị la hóa khơng cịn khả để bảo vệ sức cạnh tranh khu vực xuất thông qua việc điều chỉnh lại tỷ giá hối đoái Ngân hàng khơng có sức đề kháng trước biến động tỷ giá dẫn đến khủng hoảng hệ thống ngân hàng - Đơla hóa thức làm chức ngân hàng trung ương người cho vay cuối – chức phành tiền Trong nước phát triển chưa bị đơla hóa hồn tồn, ngân hàng có vốn tự có thấp, song công chúng tin tưởng vào an toàn khoản tiền gửi họ ngân hàng Nguyên nhân có bảo lãnh ngầm Nhà nước khoản tiền Điều làm đồng tiền nội tệ, áp dụng đô la Mỹ Đối với vác nước đô la hóa hồn tồn, khu vực ngân hàng trở nên bất ổn trường hợp ngân hàng thương mại bị phá sản phải đóng cửa chức người cho vay cuối ngân hàng trung ương bị - Chính sách tiền tệ bị phụ thuộc nặng nề vào nước Trong trường hợp la hóa thức, sách tiền tệ sách lãi suất đồng tiền nước định Trong nước phát triển nước phát triển nước ngồi khơng có chu kỳ tăng trưởng kinh tế giống nhau, khác biệt chu kỳ tăng trưởng kinh tế hai khu vực kinh tế khác đòi hỏi phải có sách tiền tệ khác - Hệ thống ngân hàng bị đơla hóa coi nguyên nhân khủng hoảng tài thập kỷ qua Một hệ thống có rủi ro cao khoản khả chi trả Rủi ro khả chi trả phát sinh khác biệt đồng tiền huy động cho vay Các ngân hàng với lượng vốn lớn ngoại tệ có từ huy động tiền gửi ngoại tệ công chúng nước buộc phải tìm cách cho vay phần số cho đối tượng nước, chuyển giao rủi ro tiền tệ sang khách hàng khơng có biện pháp phịng hộ rủi ro này, đồng thời cịn giữ lại rủi ro tín dụng cho Khi tệ bị phá giá, nợ ngân hàng dễ bị khả tốn khoản thu họ phần lớn tệ, họ vay ngân hàng ngoại tệ, khoản vay “phình to” tính theo tệ bị giá Đối với người gửi ngoại tệ vào ngân hàng, họ lo ngại ngân hàng mà họ gửi tiền có vấn đề với khoản cho vay khả thu hồi nó, họ thi rút tiền khỏi ngân hàng Để đáp ứng rút ạt đó, ngân hàng buộc phải có nguồn tài sản ngoại tệ có tính khoản cao đủ lớn vay ngân hàng trung ương ngân hàng khác Nhưng nguồn có hạn, vào thời điểm mà ngân hàng khác bị rơi vào tình trạng Kết cục sụp đổ hệ thống ngân hàng TÓM LẠI Như vậy, ta kết luận đơla hóa khơng phải tượng tốt, tượng hồn tồn xấu (hay khơng có lợi), cần phải tránh cách, tùy theo cách nhìn nhận, lựa chọn, lực thực thi quốc gia, mục tiêu ưu tiên, thời kỳ cụ thể Và thực tế là, dù muốn hay không, gửi ngoại tệ vào ngân hàng lựa chọn hấp dẫn nhà đầu tư nơi trở thành phổ biến, thiếu (hoặc cấm đốn được) với q trình tồn cầu hóa Nguồn tài liệu trang web : caohockinhte.vn Câu 2: Hệ thống Bretton Woods gì? Phân biệt IMF WB? Bretton Woods nằm dự án khôi phục kinh tế châu Âu sau bị tàn phá thảm khốc chiến tranh giới thứ II Là mốc quan trọng lịch sử phát triển hệ thống tiền tệ giới Bretton Woods thay tất yếu cho chế độ vị vàng tồn từ 1875 – 1944 bị sụp đổ do: Chiến tranh giới thứ hai nổ Dùng vàng để dự trữ quốc tế ổn định tỷ giá hối đối khơng hiệu hạn chế sách tiền tệ Được gọi chung với tên tổ chức Bretton Woods( Bretton Woods Institution, lấy theo tên làng thuộc bang New Hamsphire, Mỹ, nơi phái đoàn 44 quốc gia tập trung để thống việc thành lập vào tháng 7/1944), WB IMF cột đôi chống đỡ cấu trúc trật tự kinh tế tài giới Giống nhau: Đều quản lý phủ nước thành viên Cả hai chịu trách nhiệm giải vấn đề liên quan kinh tế tập trung việc củng cố phát triển kinh tế nước thành viên Trụ sở hai nằm Washington DC Khác nhau: Bản chất WB Là tổ chức phát triển Mục đích Hỗ trợ tài cho phát triển kinh tế Cho đến WB cho nước thuộc khối phát triển vay khoảng 330 tỷ USD Cấu trúc tổ chức Có cấu trúc phức tạp Chứa đựng hai tổ chức chính: Ngân hàng Kiến thiết Phát triển quốc tế( IBRD) Hiệp hội phát triển quốc tế( IBRD).Nhân tổng cộng có 7000 người có chun mơn thuộc nhiều lĩnh vực khác WB ngân hàng đầu tư Các ông chủ WB 181 quốc gia thành viên với tiền góp vốn Sau đó, WB dung đồng vốn cho nước phát triển vay với mức lãi suất ưu đãi Chỉ cho vay với đói tượng nước phát triển Nước nghèo dễ vay Nguồn vốn hoạt động Điều kiện vay tiền IMF Là tổ chức hợp tác với nhiệm vụ trì trật tự cho hệ thống chi trả quốc gia Khi thành lập IMF, cộng đồng giới muốn phản ứng với nhiều vấn đề tài khơng thể giải tạo đại khủng hoảng vào thập niên 30 Đó biến đổi đột ngột, khơng tiên liệu giá trị hốn đổi tiền tệ quốc gia Như IMF đóng vai trị “bác sĩ” kinh tế tồn cầu Một nguyên tắc quan trọng IMF buộc nước thành viên phải để đồng tiền tự trao đổi với đơn vị tiền tệ nước ngoài; trường hợp phải báo cáo với IMF thay đổi sách tài – kinh tế nước mình, nhằm tránh gây ảnh hưởng tới nước thành viên Nhân gồm có 2600 người IMF khơng có chi nhánh WB IMF thu từ tiền đăng kí quota Nước đóng góp cho IMF nhiều Mỹ( 18,25%) Bất luận giàu nghèo cần điều kiện quốc gia thành viên Liệt kê nguyên nhân quan trọng mà ngành ngân hàng chịu giám sát chặt chẽ kinh tế Câu 3: Do ngân hàng trung gian tài người gửi tiền người cho vay tiền Di chuyển dòng tiền từ nơi thừa tiền tới nơi thiếu tiền, từ người muốn tiết kiệm đến người muốn vay đầu tư Góp phần thúc đẩy kinh tế phát triển, tăng nguồn vốn để nhiều doanh nghiệp thúc đẩy sản xuất kinh doanh xuất mang lại giá trị kinh tế xã hội, tăng trưởng kinh tế giải công ăn việc làm, thu nhập người dân Vì cần giám sát dịng tiền để điều phối phù hợp, không điều phối tới nơi nhằm phát triển toàn diện kinh tế nhiều vùng, hạn chế phân hóa giàu nghèo Giám sát ngành ngân hàng để xác định số lượng tiền kinh tế Tùy vào tình hình kinh tế nước mà Nhà nước đưa sách tiền tệ phù hợp tác động vào giá (lãi suất) hay tác động vào số lượng tiền lưu thông Nhằm hạn chế lạm phát, giải việc làm, tăng trưởng kinh tế Ví dụ: lạm phát tăng cung tiền lớn cầu tiên nhà nước can thiệp thu hẹp tài khóa, tăng lãi suất… Ngân hàng công cụ kinh tế đảm bảo kinh tế hoạt động nhịp nhàng hiệu Với trung gian tín dụng phương tiện toán giúp mua bán trao đổi hàng hoá dịch vụ thuận tiên Cho nên cần giám sát để tránh rủi ro xảy ảnh hưởng đến nên kinh tế Giám sát ngân hàng rủi ro đạo đức lựa chọn nghịch người vay, kẽ đầu cơ… Nhiều nhà đầu lợi dụng khe hở để làm lủng đoạn ngân hàng, số người ơm nợ lớn chuồn mất, hay số tổ chức, cá nhân lợi dụng tín dụng ngân hàng chiếm đoạt tài sản người gửi tiền Do Nhà nước phải kiểm sốt, đặt quy định, giới hạn để thành lập ngân hàng Giám sát hoạt động ngân hàng tránh rủi ro lớn xảy ra, đồng thời chắn kinh tế Tránh khủng hoảng xảy ra, nguy phá sản ngân hàng, người gửi tiền niềm tin vào ngân hàng dẫn đến rút tiền hàng loạt tạo nê hiệu ứng “domino” kéo theo hệ thống ngân hàng sụp đổ Hãy cho biết IMF không bắt buộc nước hội viên tự hóa tài khoản vốn mà đưa khuyến cáo nên thận trọng tự hóa tài khoản vốn ? Câu Như ta biết, giao dịch vốn giao dich liên quan đến chuyển vốn đầu tư tổ chức kinh tế ngồi nước Tự hóa tài khoản vốn trình dỡ bỏ dần hạn chế làm cho vốn tự luân chuyển qua biên giới quốc gia Nó giúp cho kinh tế quốc gia trở nên linh hoạt hơn, hội nhập sâu vào kinh tế khu vực giới, khắc phục khó khăn cố hữu thiếu vốn, phân bổ nguồn vốn tốt từ dịng vốn nước ngồi qua hai kênh FDI (đầu tư trực tiếp) FII (đầu tư gián tiếp), chuyển giao công nghệ phát triển thị trường tài Song, có nhược điểm làm cho kinh tế quốc gia trở nên dễ bị tổn thương Ở nhiều nước phát triển, chuyển đổi nói chung thường bị hạn chế nhằm giữ lại tiết kiệm nước phục vụ cho đầu tư nước, tránh để kinh tế đất nước bị ảnh hưởng cú sốc từ bên ngồi Tuy nhiên, tự hóa tài khoản vốn trở thành đòi hỏi tất yếu nảy sinh trình đầu tư trực tiếp nước đầu tư gián tiếp phát triển mạnh Chiều chuyển đổi tài sản tài nước ngồi thành tài sản tài nước chấp nhận, tự nhiên nước bị đòi hỏi phải chấp nhận chiều ngược lại với lý để bảo vệ lợi ích nhà đầu tư nước ngồi Khơng phủ nhận lợi ích lớn thu tự hóa tài khoản vốn trình có mặt trái mà sách vĩ mơ khơng đủ mạnh quản lí tài khơng thực hiệu Cụ thể học từ khủng hoảng từ nước châu Á năm 1997 cho thấy, vốn ngoại vào nhiều, tiếp tục gia tăng tự hóa tài khoản vốn, khơng kiểm sốt chặt ngoại hối thiếu biện pháp đối phó với gánh nặng nợ nước ngồi chồng chất, phải gánh chịu hậu nặng nề từ di chuyển vốn ạt Tự hóa tài khoản vốn dễ gây khủng hoảng tài tự hóa khơng tiến hành theo bước hợp lý thiếu đồng với sách vĩ mơ khác; thị trường tài nước bị thao túng lực bên ngồi, Chính phủ dễ quyền điều tiết thị trường đặc biệt quan trọng nhằm thực mục tiêu phát triển kinh tế xã hội quốc gia Các nguy xảy : - Thứ nhất, nguy tiền tệ hay nguy giá nội tệ sách tỷ giá hối đối khơng hợp lý nhà đầu tư nước dễ dàng chuyển vốn nước - Thứ hai, nguy tiền tháo chạy thiếu biện pháp kiểm sốt dịng vốn ngắn hạn - Thứ ba, nguy vỡ nợ sử dụng tiền vay ngắn hạn để đầu tư dài hạn - Thứ tư, nguy chủ quyền vấn đề mà quốc gia lo ngại tự hóa tài Bởi xảy biến cố, Chính phủ buộc phải hy sinh số mục tiêu kinh tế xã hội, xiết chặt ngân sách, giảm tiêu tăng trưởng chương trình xã hội, chấp nhận trợ giúp nước ngồi” - Chính mặt trái nguy việc tự hóa tài khoản vốn khơng tiến hành kiểm sốt hợp lí mà IMF khuyến cáo quốc gia quốc gia nên thận trọng thực tự hóa tài khoản vốn NHỮNG ĐIỂM LỢI VÀ BẤT LỢI KHI CHUYỂN ĐỔI TÀI KHOẢN VÃNG LAI: Câu 5: Giao dịch vãng lai giao dịch liên quan tới hàng hóa dịch vụ nước với phần lại giới hoạt động xuất nhập khẩu, du lịch, du học, khám chữa bệnh, kiều hối,… Thuận Lợi: - Hình ảnh kinh tế môi trường kinh doanh Việt Nam cải thiện trường quốc tế giảm thủ tục hành xin cấp giấy phép chuyển đổi ngoại tệ, dễ dàng giao dịch, phần tự chuyển đổi tiền tệ gia tăng đầu tư nước ngồi - Có thể giảm tình trạng dola hóa tâm lý găm giữ ngoại tệ người dân doanh nghiệp nhằm phục vụ cho giao dịch với bên giảm nội tệ dễ dàng chuyển đổi với giao dịch - Thúc đẩy hoạt động thương mại, xuất nhập có thuận tiện tốn, chi phí hành ( thủ tục xin cấp giấy phép) giảm xuống doanh nghiệp tăng cường hoạt động mình, đồng thời với áp lực cạnh tranh từ hàng ngoại vào Việt Nam khiến doanh nghiệp phải đổi công nghệ, quản lý nâng cao lực cạnh tranh, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế, gia tăng hội nhập - Tăng phúc lợi người dân, chí cảm nhận họ có dễ dàng chuyển tiền sang ngoại tệ để đáp ứng yêu cầu du lịch, khám chữa bệnh, du học Bất lợi: - Tỷ giá bất ổn cung cầu ngoại tệ trở nên căng thẳng, trường hợp phủ có hạn chế cung ngoại tệ có nhu cầu đổi từ nội tệ sang ngoại tệ lớn phủ vẩn phải đảm bảo tính chuyển đổi - Tăng áp lực cạnh tranh hàng hóa nước có tăng lên hàng nhập chất lượng cao, nhiều doanh nghiệp không trụ phải phá sản kéo theo hệ lụy tiêu cực như: thu nhập giảm, thất nghiệp tăng,… Phân biệt ngân hàng thương mại ngân hàng đầu tư Câu 6: Đều tổ chức trung gian tài cung cấp dịch vụ trung gian tài phạm vi rộng,đa dạng Ngân hàng đầu tư: - Tập trung vào dịch vụ thị trường vốn: bão lãnh phát hành, đóng vai trị trung gian tổ chức phát hành chứng khoán với công chúng đầu tư; hỗ trợ thúc đâỷ hoạt động tái tổ chức doanh nghiệp đóng vai trị mơi giới cho giao dịch khách hàng tổ chức lớn; không nhận tiền gửi tiết kiệm không cho vay cá nhân Ngân hàng thương mại: - Loại hình ngân hàng truyền thống, thường hiểu đồng nghĩa với ngân hàng dịch vụ trọn gói ( full service bank) hoạt động chủ yếu bao trùm lên hầu hết dịch vụ ngân hàng nhận tiền gửi, huy động vốn cách phát hành giấy tờ có giá, cho vay thơng thường, thực dịch vụ ủy thác, bảo lãnh, tài chợ mua bán, kinh doanh ngoại hối, dịch vụ ngân hàng quốc tế, dịch vụ toán ngân quỹ dịch vụ có liên quan khác Hoạt động tín dụng ngắn hạn hoạt động trọng yếu ngân hàng thương mại Trong vòng tháng năm 2008, khủng khoảng tin dụng xóa sổ ngân hàng đầu tư độc lập lớn giới ( Bears Stearns, Lehman Brothers, Merill Lynch) Trong ngân hàng độc lập lại Goldman Sachs Morgan Stanley phải chuyển sang mơ hình ngân hàng tổng hợp Vì giới khơng cịn ngân hàng đầu tư độc lập Tại ngân hàng đóng bảo hiểm tiền gửi ( khơng hồn hồn lại) Ngân hàng gặp rủi ro phá sản cần lý, sau tài sản Ngân hàng lý, tổ chức BHTG trở thành chủ nợ khơng có bảo đảm (khác với BH nhân thọ, BHYT) ? Câu Trả lời: Vì tổ chức BHTG có vai trị quan trọng việc bảo vệ quyền lợi ích hợp pháp người gửi tiền; góp phần trì ổn định tổ chức tín dụng, bảo đảm phát triển an toàn, lành mạnh hoạt động ngân hàng nên tổ chức BHTG thường Chính phủ NHTW thành lập để có tính an tồn cao Tổ chức BHTG hổ trợ hình thức sau : cho vay, bảo lãnh, mua lại nợ hình thức khác phù hợp với quy định pháp luật (theo Chương II mục 3, điều 14, nghị định 89/1999/NĐ-CP đc sữa đổi NĐ 109/2005/NĐ-CP) Đặt trường hợp ngân hàng( tổ chức tham gia BHTG ) khả chi trả tổ chức BHTB đứng cho NH vay để chi trả cho người dân tới rút tiền Sau NH có nghĩa vụ phải trả lại số tiền lãi vay cho tổ chức BHTG Đặt vấn đề : Tại ngân hàng đóng bảo hiểm tiền gửi ( khơng hồn hồn lại) Ngân hàng gặp rủi ro phá sản cần lý, sau tài sản Ngân hàng lý, tổ chức BHTG trở thành chủ nợ khơng có bảo đảm (khác với BH nhân thọ, BHYT) ? Nếu tổ chức BHTG không cho vay mà cho số tiền mà tổ chức BHTG chi trả cho người người dân : NH khuyến khích người dân gữi tiền thấp 50 triệu ( khoản tiền tối đa đc bảo hiểm theo Chương I điều nghị định 89/1999/NĐ-CP đc sữa đổi NĐ 109/2005/NĐ-CP) để số tiền tổ chức BHTG chi trả nhiều NH khơng có khả chi trả phá sản Các NH không ngại đầu tư vào dự án có tỷ suất lợi nhuận cao kèm theo rủi ro cao Vì có thất bại có tổ chức BHTG đứng bảo lãnh Các hành động đưa NH vào tình trạng nguy hiểm dễ dẫn đến nguy phá sản ảnh hưởng đến TCTD khác Vì vậy, để làm cho tổ chức tham gia BHTG thận trọng đầu tư tổ chức BHTG cho vay sau phải trả lại cho tổ chức BHTG Nghiệp vụ giúp cho tổ chức tín dụng thực hiên mục tiêu tổ chức BHTG Câu 9: Ý nghĩa số thơng tư 13 Tỷ lệ an tồn vốn tối thiểu: Bảo vệ tổ chức tín dụng tránh khỏi nguy hiểm, khuyến khích ổn định hiệu hệ thống ngân hàng Tỉ lệ xác định khả NH toán thời hạn đối mặt với loại rủi ro khác rủi ro vận hành Hay nói cách khác NH đảm bảo tỉ lệ tức NH tự tạo đệm chống lại cú sốc tài chính, vừa tự bảo vệ mình, vừa bảo vệ người gửi tiền Giới hạn tín dụng: giới hạn cho vay, cho thuê nhằm tránh tình trạng ngân hàng cho vay nhiều, rơi vào rủi ro cho vay Tỷ lệ khả chi trả: đánh giá mức độ dự trữ khoản tổ chức tín dụng để xử lý kịp thời gặp khó khăn khoản Giới hạn góp vốn, mua cổ phần: tổ chức tín dụng dùng vốn điều lệ quỹ dự trữ để góp vốn, mua cổ phần Nhằm đảm bảo khả khoản ngân hàng phòng trừ rủi ro mặt tài chính, khơng mạo hiểm việc đầu tư Tỷ lệ cấp tín dụng so với vốn huy động: - Tăng cường khả quản lý khoản - Là giới hạn để tổ chức tài khơng rơi vào tình trạng khoản sử dụng vốn mức, việc sử dụng nguồn vốn ngắn hạn không ổn định (vay liên ngân hàng chẳng hạn) vay hay đầu tư dài hạn - Nhằm hạn chế lũng đoạn tổ chức tín dụng quy định chặt chẽ quy định hành Điểm khác thông tư 13 so với định 457 - Có thêm Ngân hàng sách xã hội, Ngân hàng Phát triển Việt nam không thiết phải thường xuyên trì tỷ lệ bảo đảm an toàn hoạt động - Tại điểm 2.2 điều 5, theo khoản vốn góp, mua cổ phần công ty bị loại trừ khỏi vốn cấp I Như điểm này, mức độ đó, nhận thấy áp lực thối vốn khỏi cơng ty NHTM, tổ chức tín dụng.Trong đó, mẫu số tổng tài sản “Có” rủi ro tính “tổng tài sản “Có” x hệ số rủi ro tương ứng” Tỷ lệ an tồn vốn Theo tỷ lệ an toàn vốn, nhằm phù hợp với tình hình thực tế nhiều NHTM hoạt động theo mơ hình cơng ty mẹ-cơng ty nhằm tiến thêm bước việc tuân thủ 25 nguyên tắc tra Uỷ ban Basel, Thông tư yêu cầu TCTD trì tỷ lệ an toàn vốn riêng lẻ hợp Tỷ lệ điều chỉnh lên 9% thay 8% quy định định 457 Quy định hệ số rủi ro 250% cho vay đầu tư chứng khoán, cho vay cơng ty chứng khốn (CK), cho vay kinh doanh bất động sản (BĐS) so với 150% định 457 Giờ NHTM dè dặt giải ngân vào hai lĩnh vực ngại hệ số rủi ro cao, kể NHTM đáp ứng tỷ lệ 9%, hệ số hứa hẹn tiếp tục nâng dần lên lộ trình đưa hệ thống ngân hàng Việt Nam tiệm cận với chuẩn mực quốc tế Về giới hạn tín dụng, sửa đổi bổ sung khái niệm khách hàng có liên quan giới hạn cho phù hợp với luật doanh nghiệp, yêu cầu quản lý thời gian tới Về tỷ lệ khả chi trả Bổ sung thêm tỷ lệ dự trữ khoản nhằm đánh giá mức độ dự trữ khoản tổ chức tín dụng để xử lý kịp thời gặp khó khăn khoản Tỷ lệ khả chi trả cho ngày hôm sau tối thiểu 15% tổng tài sản “Có” tốn tổng Nợ phải trả Về Tỷ lệ cấp tín dụng So với nguồn vốn huy động, thơng tư bổ sung quy định tỷ lệ nhằm tăng cường quản lý khoản, khả huy động vốn tổ chức tín dụng Tỷ lệ khơng vượt mức: - Đối với ngân hàng: 80% - Đối với tổ chức tín dụng phi ngân hàng: 85% Song đáng ý đây, nguồn vốn huy động sử dụng vay không bao gồm tiền gửi không kỳ hạn tổ chức kinh tế, Kho bạc Nhà nước, bảo hiểm xã hội tổ chức khác, nguồn thường chiếm đến 15% tổng nguồn vốn huy động ngân hàng Như 100 đồng vốn huy động được, ngân hàng cho vay khoảng 65-70 đồng, phần không phép cho vay lại phần có lãi suất thấp Câu 10: Sự khác biệt TT13 so với TT19: TT19 không đề cập đến việc xét lại hệ số rủi ro (250%) khoản cho vay đầu tư, kinh doanh bất động sản mà nhiều ý kiến tập trung nhấn mạnh phân tích Bên cạnh kiến nghị đưa tiền gửi khơng kì hạn tổ chức kinh tế vào vốn huy động cho vay xét mức 25%, hay kiến nghị giãn lộ trình thực nâng tỷ lệ an tồn vốn tối thiểu từ 8% lên 9% khơng chấp thuận… Tuy thế, bổ sung TT19 mang lại giá trị lớn cho ngân hàng thương mại, tổ chức tín dụng: Các ngân hàng, tổ chức tín dụng phép làm “những pháp luật không cấm” TT19 đề cập đến việc sửa đổi quy định Khoản Điều 1của TT13: Điểm đ Khoản Điều có điều chỉnh: “Tỷ lệ cấp tín dụng từ nguồn vốn huy động” thay cho “Tỷ lệ cấp tín dụng so với nguồn vốn” TT13 - Điều chỉnh thay đổi chất quy định ràng buộc nguồn vốn mà tổ chức phép dùng vay Tức là, quy định tỷ lệ cấp tín dụng nguồn vốn “từ nguồn vốn huy động” Như thế, quy định “từ nguồn vốn huy động”, nguồn vốn tự có loại trừ Các ngân hàng theo có điều kiện thuận lợi nhiều sử dụng nguồn vốn tự có nguồn vốn không chịu ràng buộc tỷ lệ cấp tín dụng theo quy định tỷ lệ bảo đảm an tồn Thơng tư - Đi với điều chỉnh trên, Mục thay đổi: “Tỷ lệ cấp tín dụng so với nguồn vốn huy động” (TT13) thay “Tỷ lệ cấp tín dụng từ nguồn vốn huy động” (TT19) Đây thay đổi lớn, theo đó, tỷ lệ giới hạn 80% ngân hàng 85% tổ chức tín dụng phi ngân hàng mặt số giữ nguyên nhu TT13, chất thay đổi, khơng bao hàm nguồn vốn tự có Điều chỉnh NHNN xem hướng cởi mở trước - Ngồi ra, TT19 tạo điều kiện để tổ chức tín dụng sử dụng thêm nguồn vốn từ tiền gửi kho bạc Nhà nước, từ tiền vay tổ chức tín dụng khác có kỳ hạn từ tháng trở lên, 25% tiền gửi không kỳ hạn tổ chức kinh tế vay Xét rộng hơn, kỳ vọng điều chỉnh Ngân hàng Nhà nước hướng hỗ trợ tổ chức tín dụng nguồn vốn, liên quan dĩ nhiên giảm thiểu chi phí, để với giải pháp hỗ trợ khác hướng tới định hướng hạ dần lãi suất thời gian tới Câu 11: điểm khác biệt Basel II so với Basel III? Năm 2004, Hiệp ước quốc tế vốn Basel (Basel II) thức ban hành Với cách tiếp cận dựa cột trụ chính, Basel II buộc ngân hàng quốc tế phải tuân thủ theo nguyên tắc bản: Nguyên tắc thứ nhất: Các ngân hàng cần phải trì lượng vốn đủ lớn để trang trải cho hoạt động chịu rủi ro mình, bao gồm rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường rủi ro tác nghiệp (Cột trụ 1) Theo đó, cách tính chi phí vốn rủi ro tín dụng có sửa đổi lớn, thay đổi nhỏ với rủi ro thị trường hoàn toàn phiên rủi ro tác nghiệp Nguyên tắc thứ hai: Các ngân hàng cần phải đánh giá cách đắn loại rủi ro mà họ phải đối mặt đảm bảo giám sát viên đánh giá tính đầy đủ biện pháp đánh giá (Cột trụ 2) Với cột trụ này, Basel II nhấn mạnh nguyên tắc cơng tác rà sốt giám sát: + Các ngân hàng cần phải có quy trình đánh giá mức độ đầy đủ vốn họ theo danh mục rủi ro phải có chiến lược đắn nhằm trì mức vốn + Các giám sát viên nên rà sốt đánh giá lại quy trình đánh giá mức vốn nội chiến lược ngân hàng Họ phải có khả giám sát đảm bảo tuân thủ tỷ lệ vốn tối thiểu( >= 8%) + Giám sát viên khuyến nghị ngân hàng trì mức vốn cao mức tối thiểu theo quy định Tỷ lệ vốn tối thiểu = (Tổng vốn/tài sản điều chỉnh theo trọng số rủi ro) >= 8% + Giám sát viên nên can thiệp giai đoạn đầu để đảm bảo mức vốn ngân hàng không giảm mức tối thiểu theo quy định yêu cầu sửa đổi mức vốn khơng trì mức tối thiểu Nguyên tắc thứ ba: Các ngân hàng cần phải cơng khai thơng tin cách thích đáng theo nguyên tắc thị trường (Cột trụ 3) Tuy nhiên, qua thử thách khủng hoảng 2008 – 2009, hệ thống ngân hàng giới kể ngân hàng lớn không tránh khỏi tổn thất nặng nề Yêu cầu đặt NH nâng cao lực vốn để đủ khả chống chọi cú shocks kinh tế mà khơng cần hỗ trợ Chính phủ Theo số nghiên cứu, điểm yếu Basel II thiếu khung giám sát tổn hại từ khoản (Var – liquidity risk) đồng thời, tin tưởng vào đánh giá tổ chức định mức tín nhiệm Vấn đề xem xét Basel III dự kiến áp dụng vào năm 2012 Ủy ban Basel Giám sát Ngân hàng Tổng thống Hà Lan nói thêm "sự kết hợp định nghĩa mạnh nhiều yêu cầu tối thiểu giới thiệu đệm vốn đảm bảo ngân hàng tốt chịu thời kỳ căng thẳng kinh tế tài chính, hỗ trợ tăng trưởng kinh tế" Uỷ ban gói cải cách làm tăng yêu cầu vốn tối thiểu chung từ 2% đến 4,5% Ngoài ra, ngân hàng yêu cầu tổ chức đệm bảo tồn vốn 2,5% để chịu căng thẳng tương lai mang lại yêu cầu tổng vốn chủ sở hữu lên 7% Annex Calibration of the Capital Framework Capital requirements and buffers (all numbers in percent) Common Equity (after deductions) Tier Capital Total Capital Minimum 4.5 6.0 8.0 Conservation buffer 2.5 Minimum plus conservation buffer 7.0 8.5 10.5 Countercyclical buffer range* 02.5 1.Tăng vốn yêu cầu Theo thỏa thuận đạt được, yêu cầu tối thiểu cho vốn chủ sở hữu, hình thức cao khả hấp thụ vốn, tăng từ mức 2% hành, trước áp dụng điều chỉnh quy định, đến 4,5% sau áp dụng điều chỉnh chặt chẽ Điều thực bước đến ngày tháng năm 2015 Các vốn cấp yêu cầu, bao gồm vốn chủ sở hữu chung công cụ tài khác dựa tiêu chí khắt khe, tăng từ 4% đến 6% so với kỳ Nhóm Thống đốc Thủ trưởng giám sát đồng ý vốn bảo tồn vùng đệm mức yêu cầu tối thiểu quy định hiệu chỉnh vào 2,5% đáp ứng với vốn chủ sở hữu chung, sau áp dụng khoản phải trừ Các mục đích đệm bảo tồn để đảm bảo ngân hàng trì đệm vốn sử dụng để hấp thụ thiệt hại giai đoạn kinh tế tài căng thẳng Một đệm chu kì ngược( countercyclical) phạm vi từ 0% - 2,5% vốn chủ sở hữu hoàn toàn khả hấp thụ vốn thực theo trường hợp quốc gia Mục đích đệm countercyclical để đạt mục tiêu rộng lớn macroprudential bảo vệ khu vực ngân hàng từ thời kỳ dư thừa tổng tín dụng tăng trưởng Đối với quốc gia, đệm có hiệu lực có tăng trưởng tín dụng nóng, kết hệ thống rộng xây dựng rủi ro Những yêu cầu vốn bổ sung tỷ lệ địn bẩy khơng dựa rủi ro mà backstop dụng biện pháp dựa rủi ro mô tả Trong tháng Bảy, Thống đốc Thủ trưởng giám sát đồng ý để thử nghiệm đòn bẩy cấp tối thiểu tỷ lệ 3% thời gian chạy song song 2.Chuyển đổi xếp Từ khởi đầu khủng hoảng, ngân hàng thực nỗ lực đáng kể nâng mức vốn họ Tuy nhiên, kết sơ Uỷ ban định lượng tác động toàn diện nghiên cứu cho thấy rằng, cuối năm 2009,các ngân hàng lớn cần, tổng hợp, số lượng đáng kể vốn bổ sung để đáp ứng yêu cầu Việc xếp chuyển tiếp sau: Quốc gia thực nước thành viên bắt đầu vào ngày tháng năm 2013 Các nước thành viên phải dịch quy định vào luật pháp quốc gia quy định trước ngày Tính đến ngày 01 tháng năm 2013, ngân hàng yêu cầu để đáp ứng yêu cầu tối thiểu sau liên quan đến tài sản riskweighted (RWAs): - 3,5% vốn chủ sở hữu chung / RWAs; - 4,5% vốn cấp / RWAs, - 8,0% tổng số vốn / RWAs Ủy ban Basel Giám sát Ngân hàng cung cấp diễn đàn để thường xuyên hợp tác vấn đề giám sát ngân hàng Nó tìm cách thúc đẩy tăng cường giám sát quản lý rủi ro hoạt động toàn cầu Ủy ban bao gồm đại diện Argentina, Australia, Bỉ, Brazil, Canada, Trung Quốc, Pháp, Đức, Hồng Kông, Ấn Độ, Indonesia, Italy, Nhật Bản, Hàn Quốc, Luxembourg, Mexico, Hà Lan, Nga, Saudi Arabia, Singapore, Nam Phi, Tây Ban Nha, Thụy Điển, Thụy Sĩ, Thổ Nhĩ Kỳ, Vương quốc Anh Hoa Kỳ Như vậy, đầu năm 2019( 1/1/2019), ngân hàng phải đáp ứng đầy đủ tiêu chuẩn vốn Basel III: Tỉ số vốn chủ sở hữu tối thiểu: 4.5%( thay 2%) Vùng đệm dự trữ vốn: 2.5% Cộng thêm vốn tối thiểu bảo tồn vùng đệm: 7% Vốn cấp tối thiểu: 6%( thay 4% trước đây) Tổng nguồn v ốn tối thiểu: 8% Tổng nguồn vốn cộng vào vùng đệm: 10.5% Câu 12: Tổng quan chi tiết hiệp ước Basel: Tổng quan: Nền tảng Vốn an toàn theo quy định biện pháp dự phòng bắt buộc nhằm đảm bảo ngân hàng có khả khắc phục tổn thất mà khơng ảnh hưởng đến lợi ích người gửi tiền Việc tính tốn lượng vốn pháp định dựa hướng dẫn Ủy ban giám sát ngân hàng Basel (Basel 1) Hướng dẫn Ủy ban Basel giới thiệu vào năm 1988 sửa đổi năm 1996 bổ sung thêm rủi ro thị trường Được thực EU thông qua quy định gián tiếp EU; thực Anh thông qua quy định Cơ quan giám sát tài FSA Vốn an tồn theo quy định bao gồm vốn dự trữ, vốn cổ phần, nợ thứ cấp, khoản dự phòng nợ xấu Có quy định điều chỉnh mức độ công cụ tham gia vào vốn an toàn theo quy định Các sở Thiết lập "các quy tắc đơn giản" việc tính tốn tỷ lệ an tồn vốn tối thiểu việc sử dụng khung đánh giá trọng số rủi ro Mọi tài sản có FSA định trọng số phản ảnh mức độ rủi ro tài sản FSA yêu cầu tất ngân hàng phải có tỷ lệ vốn an tồn theo quy định Đây biện pháp dự phòng bắt buộc ngân hàng cụ thể Trọng số rủi ro định (RWA) x Tài sản = Tài sản điều chỉnh theo rủi ro Tổng tài sản điều chỉnh theo rủi ro x tỷ lệ vốn = vốn an toàn tối thiểu Trọng số rủi ro bao gồm mức : 0%, 20%, 50% 100% Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu phải đạt 8% Chi tiết: Mục đích Hiệp ước Basel: Đảm bảo việc phân bổ nguồn vốn nhạy rủi ro Tách biệt rủi ro vận hành với rủi ro tín dụng, lượng hoá hai Cố gắng gắn kết nguồn vốn kinh tế nguồn vốn bắt buộc để giảm bớt hoạt động kinh doanh chứng khoán bắt buộc a Một số khái niệm có liên quan : Rủi ro :Như công ty hay tổ chức khác, ngân hàng thực mục tiêu kiếm tiền việc chấp nhận rủi ro, ngân hàng đối mặt với thua lỗ Trong trường hợp tệ nhất, ngân hàng phá sản Những rủi ro trọng yếu là: Rủi ro tín dụng: Rủi ro tính khơng chắn khả hay sẵn sàng đối tác việc đáp ứng nghĩa vụ quy định hợp đồng Rủi ro vận hành: Rủi ro hệ thống máy tính kế tốn hay lĩnh vực vận hành khác đơn vị gặp sai hỏng, dẫn tới thua lỗ Rủi ro thị trường: Rủi ro thay đổi giá trị tài sản khoản nợ thay đổi lãi suất tỉ giá hối đoái Rủi ro khoản : Rủi ro ngân hàng bị hết tiền mặt để toán cho nghĩa vụ tức thời, giá trị tài sản lớn nghĩa vụ Rủi ro pháp lý: Rủi ro bị kiện cẩu thả hay phân biệt đối xử, hay rủi ro đối tác không đủ khả pháp lý để tham gia hợp đồng Rủi ro khác Chức nguồn vốn : Để bảo vệ ngân hàng khách hàng khỏi rủi ro nói để giảm thiểu khả phá sản, ngân hàng cần (và yêu cầu) phải nắm giữ lượng vốn nhằm: Cung cấp vùng đệm khỏi thâm nhập lỗ Bảo vệ người gửi tiền khỏi lỗ Bảo vệ quỹ bảo hiểm người chịu thuế Cung cấp khả sẵn sàng gia nhập vào thị trường tài chính, bảo vệ khỏi vấn đề liên quan tới tính khoản, nghĩa loại bỏ rủi ro khoản Thúc đẩy tăng trưởng hạn chế việc chịu rủi ro Phân biện vốn kinh tế vốn bắt buộc : Vốn kinh tế lượng nguồn lực cần thiết để chịu rủi ro bất ngờ, với mức độ tự tin hợp lý, khoảng thời gian định trước Tất đơn vị kinh doanh cần vốn, song có tổ chức tài phải tuân thủ yêu cầu mức vốn tối thiểu Vốn bắt buộc lượng vốn tối thiểu mà nhà hoạch định sách đề b Tiêu chuẩn Basel I: Tỉ lệ vốn dựa rủi ro – “Tỉ lệ Cook” - Tỉ lệ phát triển BCBS(Basel Committee on Banking supervision) với mục đích củng cố hệ thống ngân hàng quốc tế, đối tượng ban đầu ngân hàng hoạt động quốc tế, sau thực thi 100 quốc gia - Ngân hàng phải giữ lại lượng vốn 8% rổ tài sản, tính tốn theo nhiều phương pháp khác phụ thuộc vào độ rủi ro chúng Vốn bắt buộc >= 8% x Tài sản tính theo độ rủi ro gia quyền Tỉ lệ thoả đáng vốn (CAR) = Vốn bắt buộc / Tài sản tính theo độ rủi ro gia quyền Vốn cấp 1, cấp cấp Cấp - Vốn nòng cốt Vốn chủ sở hữu vĩnh viễn Dự trữ công bố (Lợi nhuận giữ lại) Lợi ích thiểu số (minority interest) cơng ty con, có hợp báo cáo tài Lợi kinh doanh (goodwill) Cấp – Vốn bổ sung Lợi nhuận giữ lại khơng cơng bố Dự phịng đánh giá lại tài sản Dự phòng chung/dự phòng thất thu nợ chung Công cụ vốn hỗn hợp Vay với thời hạn ưu đãi Đầu tư vào công ty tài tổ chức tài khác Cấp (Dành cho rủi ro thị trường) = Vay ngắn hạn Vốn cấp >= Vốn cấp + Vốn cấp Vốn tính theo rủi ro gia quyền Tài sản tính theo rủi ro gia quyền (RWA) = Tổng (Tài sản x Mức rủi ro phân định cho tài sản bảng CĐKT) + Tổng (Nợ tương đương x Mức rủi ro ngoại bảng) định mức vốn Mức vốn tốt: CAR > 10% Mức vốn thích hợp: CAR > 8% Thiếu vốn: CAR < 8% Thiếu vốn rõ rệt: CAR < 6% Thiếu vốn trầm trọng: CAR < 2% c Những thiếu sót Basel I: Khơng phân biệt theo loại rủi ro o Một khoản nợ tổ chức xếp hạng AA coi khoản nợ tổ chức xếp hạng B o Một khoản nợ cho ngân hàng Thổ Nhĩ Kỳ cần lượng vốn 1/5 khoản nợ cho General Electric (GE-một công ty xếp hạng AAA) → Việc giữ tài sản có độ rủi ro thấp sinh lợi tài sản có độ rủi ro cao Khơng có lợi ích từ việc đa dạng hóa o Một khoản nợ riêng lẻ yêu cầu lượng vốn giống danh mục đầu tư đa dạng hóa, với giá trị o Khơng có khác biệt khoản vay $100 100 khoản vay $1 “Cơ lợi” có tính hệ thống Khơng có u cầu vốn dự phịng rủi ro vận hành Câu 13: Những thiếu sót Basel I Không phân biệt theo loại rủi ro * Một khoản nợ tổ chức xếp hạng AA coi khoản nợ tổ chức xếp hạng B * Một khoản nợ cho ngân hàng Thổ Nhĩ Kỳ cần lượng vốn 1/5 khoản nợ cho General Electric (GE-một công ty xếp hạng AAA) → Việc giữ tài sản có độ rủi ro thấp sinh lợi tài sản có độ rủi ro cao Khơng có lợi ích từ việc đa dạng hóa * Một khoản nợ riêng lẻ yêu cầu lượng vốn giống danh mục đầu tư đa dạng hóa, với giá trị * Khơng có khác biệt khoản vay $100 100 khoản vay $1 “Cơ lợi” có tính hệ thống Khơng có u cầu vốn dự phòng rủi ro vận hành Nội dung Basel II Basel II bao gồm khuyến nghị luật quy định ngành ngân hàng, ban hành Uỷ ban Basel giám sát ngân hàng (Basel Committee on Banking Supervision – BCBS) Basel II sử dụng khái niệm “ba trụ cột”: Yêu cầu vốn tối thiểu Giám sát, Quy luật thị trường - để nâng cao tính ổn định hệ thống tài Trụ cột thứ I Trụ cột thứ I liên quan tới việc trì vốn bắt buộc Lượng vốn trì tính tốn theo ba yếu tố rủi ro mà ngân hàng phải đối mặt: rủi ro tín dụng, rủi ro vận hành rủi ro thị trường Những loại rủi ro khác khơng coi lượng hố hồn tồn bước * Tỉ lệ CAR – Tỉ lệ McDonough * Các cách tiếp cận tính tốn u cầu vốn: o Rủi ro hệ thống o Rủi ro thị trường o Rủi ro tín dụng o Kỹ thuật làm giảm rủi ro tín dụng * Kết QIS Trụ cột thứ II Trụ cột thứ II liên quan tới việc hoạch định sách ngân hàng, cung cấp cho nhà hoạch định sách “cơng cụ” tốt so với Basel I Trụ cột cung cấp khung giải pháp cho rủi ro mà ngân hàng đối mặt, rủi ro hệ thống, rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng, rủi ro khoản rủi ro pháp lý, mà hiệp ước tổng hợp lại tên rủi ro lại (residual risk) Tính tốn tỉ lệ an tồn vốn tối thiểu * Khung hiệp ước bao gồm cả: o Định nghĩa vốn thường xuyên o Yêu cầu tỉ lệ vốn tối thiểu tài sản tính theo độ rủi ro gia quyền phải từ 8% trở lên Tỉ lệ thỏa đáng vốn (CAR) ≥ 8% CAR = (Vốn cấp I + Vốn cấp II + Vốn cấp III)/RWA Trụ cột thứ III Trụ cột thứ III làm gia tăng cách đáng kể thông tin mà ngân hàng phải công bố Phần thiết kế phép thị trường có tranh hoàn thiện vị rủi ro tổng thể ngân hàng cho phép đối tác ngân hàng định giá tham gia chuyển giao cách hợp lý Ngày 12/9 , nhóm thống đốc ngân hàng trung ương người đứng đầu quan tra, giám sát từ 27 nước nhóm họp Basel (Thụy Sĩ) để thơng qua quy định vốn ấn định thời hạn để ngân hàng thực quy định Quy định Basel III, hệ số an toàn vốn tối thiểu (CAR) giữ mức 8%, yêu cầu vốn chủ sở hữu (vốn cấp 1) nâng từ 4% lên 6%; 6% vốn cấp có 4,5% vốn cổ đơng thông thường Chuẩn mực thiết lập thêm phần vốn vùng đệm, chiếm 2,5% vốn cấp nhằm ứng phó với bất ổn kinh tế tương lai Ngân hàng không đáp ứng mức phải ngừng chi trả cổ tức, dù không bị buộc tăng vốn Các yêu cầu Basel buộc ngân hàng sở hữu 7% vốn chất lượng cao tổng tài sản mang tính rủi ro, gấp lần (So với 2% hành cao tỉ lệ 4% mà ngân hàng Mỹ áp dụng) Thời hạn thực điều chỉnh từ 1/1/2015 Đến 2019, tất tiêu chuẩn Basel thực đầy đủ ... phân hóa giàu nghèo Giám sát ngành ngân hàng để xác định số lượng tiền kinh tế Tùy vào tình hình kinh tế nước mà Nhà nước đưa sách tiền tệ phù hợp tác động vào giá (lãi suất) hay tác động vào... chưa có khả chuyển đổi.) Những tác động tiêu cực: Khi bị đơla hóa, kinh tế nước phụ thuộc lớn vào đồng đôla, đặc biệt hệ thống tài Sự ổn định thống tài cột chặt vào đồng la Điều dẫn tới, khủng... định định 457 Quy định hệ số rủi ro 250 % cho vay đầu tư chứng khốn, cho vay cơng ty chứng khốn (CK), cho vay kinh doanh bất động sản (BĐS) so với 150 % định 457 Giờ NHTM dè dặt giải ngân vào hai