Tiểu luận môn phân tích chi phí lợi ích dự án, đại học ngoại thương (14)

TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGOẠI THƯƠNG KHOA KINH TẾ QUỐC TẾ -*** - BÁO CÁO PHÂN TÍCH LỢI ÍCH – CHI PHÍ BÁO CÁO NGHIÊN CỨU TIỀN KHẢ THI DỰ ÁN SẢN PHẨM XANH GROWTHGREEN Sinh viên thực Đỗ Trúc Linh Vũ Thu Hà Đỗ Thu Hường Hà Ngọc Diệp Nguyễn Thị Linh Trang MSSV 1914410110 1914410064 1914410092 1914410034 1914410209 Nguyễn Quỳnh Linh 1914410163 Vũ Thị Thuỷ Tiên 1914410200 Mã lớp tín chỉ: KTE314(GD1-HK2).1 2021-2022 Nhóm: 12 Giảng viên hướng dẫn: TS Trần Minh Nguyệt TS Phùng Mạnh Hùng MỤC LỤC Lời mở đầu Chương 1: Tổng quan dự án Tên dự án Mục đích Hình thức đầu tư Các khoản đầu tư ban đầu Nguồn vốn đầu tư dự tính Chương 2: Mô tả sản phẩm Sản phẩm dịch vụ Bối cảnh phát triển Các sản phẩm Lợi ích 11 Ưu điểm 12 Nhược điểm 12 Tầm nhìn sứ mệnh 12 Tầm nhìn 12 Sứ mệnh 13 Mục tiêu 13 Mục tiêu dài hạn 13 Mục tiêu ngắn hạn 14 Chương 3: Tổng quan nguyên liệu sản xuất 15 Nguyên liệu 15 Phát triển dây chuyền sản xuất 16 Tiêu chuẩn cơng nghệ sản xuất, đóng gói, lưu kho 16 Lộ trình phát triển cơng nghệ 17 Đặc điểm chi tiết thiết bị sản xuất 17 Chương 4: Phân khúc kách hàng 20 Định vị sản phẩm 20 Đánh giá phân khúc khách hàng 21 Chương 5: Cơ cấu chi phí 25 Chi phí đầu tư 25 Chi phí thủ tục ban đầu 25 Chi phí thuê mặt 25 Chi phí xây dựng nhà xưởng 26 Chi phí dây chuyền sản xuất máy móc, thiết bị 26 Chi phí quản lý dự án 28 Dự phịng phí 28 Chi phí sản xuất 29 Dự tính chi phí nhân 29 Chi phí nguyên vật liệu 29 Chi phí R&D 30 Chi phí Marketing 30 Chi phí cung cấp thơng tin doanh nghiệp 31 Chi phí khác 32 Chi phí khấu hao 33 Chương 6: Doanh thu dự kiến 36 Chương 7: Phân tích hiệu kinh tế tài rủi ro 39 Trả lãi gốc năm 39 Phân tích dịng tiền dự án 39 Với kịch chi phí vận hành ước lượng 39 Với kịch chi phí vận hành năm tăng lên 10% 40 Đánh giá rủi ro 41 Chương 8: Đánh giá lợi ích chi phí xã hội 44 Giá trị cho chủ đầu tư 44 Giá trị cho xã hội 44 Đánh giá dự án 45 Lời kết 46 DANH MỤC BẢNG Bảng Bảng danh mục sản phẩm GrowthGreen 11 Bảng Bảng nguyên liệu sản xuất 16 Bảng 3.Bảng chi phí thuê mặt GROWTHGREEN 26 Bảng Bảng chi phí xây dựng nhà xưởng 26 Bảng Bảng thiết bị sử dụng dây chuyển sản xuất 27 Bảng Bảng chi phí dây chuyền sản xuất máy móc, thiết bị 28 Bảng Bảng tổng hợp chi phí nhân 29 Bảng Bảng chi phí nguyên vật liệu sản xuất năm 30 Bảng Bảng chi phí nguyên vật liệu sản xuất năm 30 Bảng 10 Bảng tổng hợp chi phí R&D (đơn vị: triệu đồng) 30 Bảng 11 Bảng chi phí Marketing năm 31 Bảng 12 Bảng chi phí Marketing năm 31 Bảng 13 Bảng chi phí cung cấp thông tin doanh nghiệp 32 Bảng 14 Bảng chi phí khác 33 Bảng 15 Bảng khấu hao nhà xưởng 33 Bảng 16 Bảng khấu hao máy móc 34 Bảng 17 Bảng khấu hao mặt 34 Bảng 18 Bảng tổng hợp khấu hao năm 35 Bảng 19 Bảng doanh thu dự kiến năm đầu 38 Bảng 20 Bảng doanh thu dự kiến năm 38 Bảng 21 Bảng trả lãi gốc hàng năm (phương pháp trả vốn vay) 39 Bảng 22 Bảng phân tích dịng tiền dự án sau năm với kịch chi phí vận hành ước lượng 39 Bảng 23 Bảng phân tích dịng tiền dự án sau năm với kịch chi phí vận hành năm tăng lên 10% 40 LỜI MỞ ĐẦU Hiện nay, đời sống người lúc phát triển Do đó, nhu cầu sản phẩm xanh thân thiện với mơi trường có lợi cho sức khoẻ lúc ưa chuộng Nhận thức tình hình đó, nhóm tác giả muốn đưa đến dự án “Sản phẩm xanh GROWTHGREEN” Dòng sản phẩm GROWTHGREEN mang đến cho người tiêu dùng sản phẩm làm từ gạo, bã mía, dừa cọ, góp phần khuyến khích người dân thay đổi thói quen tiêu dùng, nâng cao chất lượng sống, phát triển kinh tế xã hội Để chứng minh dự án tiềm năng, đem lại hiệu kinh tế xã hội nắm rõ kiến thức mà mơn Phân tích chi phí lợi ích mang lại vận dụng vào việc xây dựng phân tích dự án, nhóm tác giả thực “Báo cáo nghiên cứu tiền khả thi dự án sản phẩm xanh GROWTHGREEN” Cấu trúc tiểu luận gồm: ✓ Chương 1: Tổng quan dự án ✓ Chương 2: Mô tả sản phẩm ✓ Chương 3: Tổng quan nguyên liệu sản xuất ✓ Chương 4: Phân khúc khách hàng ✓ Chương Cơ cấu chi phí ✓ Chương Doanh thu dự kiến ✓ Chương 7: Phân tích hiệu kinh tế tài rủi ro ✓ Chương 8: Đánh giá dự án Do giới hạn mặt thời gian, nguồn lực tính khai mở đề tài, tiểu luận chắn khơng tránh khỏi thiếu sót Do vậy, nhóm mong nhận ý kiến đóng góp, phản hồi để thiện nghiên cứu sâu đề tài CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ DỰ ÁN Tên dự án “DỰ ÁN SẢN XUẤT SẢN PHẨM XANH GROWTHGREEN” GROWTHGREEN - dễ dàng nhận đay “thương hiệu xanh”, thân thiện với moi trường: GROWTHGREEN kết hợp hai tư “Growth” (phát triển) “Green” (xanh) GROWTHGREEN cho đời sản phẩm ống hút định hướng tương lai nhiều sản phẩm khác làm từ 100% tư ngn ngun liệu thiên nhiên, an tồn tự phân hủy mơi trường Nhóm sáng lập mong muốn GROWTHGREEN thay đổi tưng bước thói quen người tiêu dùng, góp phần nhỏ đem lại sống lành mạnh, khơng cho moi trường mà cịn cho người tiêu dùng GROWTHGREEN có trụ sở Hà Nội mắt thị trường Hà Nội sản phẩm ống hút xanh, hộp cơm bã mía, thảm khăn xơ dưa, với mong muốn chiếm tin tưởng đông đảo người tiêu dùng Trong tương lai mở rộng quy mô đến tỉnh thành khác lại Việt Nam, mở thêm nhà máy đa dạng hóa sản phẩm làm từ 100% thiên nhiên.GROWTHGREEN trở thành lựa chọn hoàn toàn cho người tiêu dùng thay cho sản phẩm ống hút tư inox, thủy tinh, GROWTHGREEN nỗ lực ngày để đem lại cho khách hàng trải nghiệm GROWTHGREEN tự tin dùng niềm tin khách hàng làm động lực, bàn đạp thúc đẩy công ty trẻ ngày mở rộng phát triển, không ngừng thay đổi, nâng cao lực tương lai để đem lại hài lịng tối đa cho người tiêu dùng Mục đích Hiện nay, đời sống người lúc phát triển Do đó, nhu cầu sản phẩm xanh thân thiện với mơi trường có lợi cho sức khoẻ lúc ưa chuộng Dòng sản phẩm GROWTHGREEN mang đến cho người tiêu dùng sản phẩm làm từ tre, bã mía, dừa cọ, góp phần khuyến khích người dân thay đổi thói quen tiêu dùng, nâng cao chất lượng sống, phát triển kinh tế xã hội Những sản phẩm khẳng định đa dang nguồn nguyên liệu nông nghiệp Việt Nam, đồng thời mở nhiều hội việc làm, tao nguồn thu nhập ổn định cho người nông dân Với mong muốn trở thành thương hiệu tiên phong lĩnh vực sản xuất sản phẩm xanh thân thiện môi trường, thay cho sản phẩm khác đươc làm từ nhưa hay giấy, GROWTHGREEN cam kê phát triển theo đường hướng kinh doanh sản phẩm thân thiện với mơi trường, đồng thời, tối ưu hố chi phí để mang đến cho người tiêu dùng đa dang lựa chon với mức giá hơp lý Hình thức đầu tư Đầu tư phát triển kinh doanh, thực với hình thức đầu tư nước, đầu tư trực tiếp từ nguồn vốn huy động cổ đông vốn vay từ ngân hàng theo diện sản xuất kinh doanh Các khoản đầu tư ban đầu Để gọi vốn tài trợ, cần hoạch tính minh bạch chi tiết khoản đầu tư cần gọi vốn, bao gôm Vốn cố định (Chi phí thuê mặt bằng, Chi phí xây dựng, Chi phí đăng ky kinh doanh, Chi phí đăng ky sở hữu trí tuệ, Trang thiết bị văn phịng, Phần mềm, Máy móc thiết bị) Vốn lưu động (Lương nhan viên, Chi phí R&D, Chi phí Marketing) Nguồn vốn đầu tư dự tính Nguồn vốn đầu tư bao gồm 55% vốn chủ sở hữu 45% vốn vay ngân hàng với tổng vốn đầu tư xấp xỉ 10,36 tỷ đồng Công ty đầu tư sau dự án đươc phê duyệt hạng mức xây dựng nhà xưởng, san lấp mặt bằng, xây dưng hạ tầng trả lãi thời gian thi công nguồn vốn tự có cổ đơng góp vốn CHƯƠNG 2: MÔ TẢ SẢN PHẨM Sản phẩm dịch vụ Bối cảnh phát triển Bộ Tài nguyên Môi trường phát động phong trào “Chống rác thải nhựa” với tham gia bộ, ngành, tổ chưc trị - xã hội, tổ chưc quốc tế cam kết hiệp hội doanh nghiệp, siêu thị, trung tam thương mại việc cắt giảm sản phẩm nhựa, túi ni - lông sử dụng lần Tư phát động này, nhiều đơn vị sản xuất nước trọng đến sản xuất, tìm kiếm thị trường cho sản phẩm thân thiện với moi trường Do đo, thị trường sản phẩm thân thiện với môi trường phát triển mạnh mẽ, xu hướng phổ biến mà người tiêu dùng hướng tới Các sản phẩm Dịng sản phẩm GROWTHGREEN mang đến cho người tiêu dùng đươc làm tư gạo, bã mía, dừa cỏ Đây sản phẩm với ưu điểm lớn thân thiện với môi trường khả cạnh tranh thị trường cao Từ việc sản xuất sản phẩm này, GROWTHGREEN muốn gây ảnh hưởng góp phần khuyến khích người dân thay đổi thói quen tiêu dùng, nâng cao chất lượng sống, phát triển kinh tế, xã hội Ngoài ra, sử dụng sản phẩm thân thiện với môi trường cịn góp phần tiết kiệm tài ngun thiên nhiên, lương, điện, giảm khí thải nhu cầu xử lý chất thải sau Sản phẩm thiết kế sản xuất theo nhiều kích đa dạng, phù hợp với mục đích sử dụng, có màu sắc dễ nhìn, bắt mắt Sản phẩm cơng ty tận dụng triệt để nguồn phế liệu nông sản bã mía, cỏ khơ… nguồn thực vật giá thành rẻ, dễ kiếm tre, trúc, Các sản phẩm GROWTHGREEN cung cấp bao gồm: Cung cấp thông tin hồ sơ đăng ký doanh nghiệp, cung cấp báo cáo tài 40.000đ/bản 10 400.000đ 150.000đ/bản 600.000đ 4.500.000đ/tháng 10 45.000.000đ loại doanh nghiệp Cung cấp báo cáo tổng hợp doanh nghiệp Công bố thông tin doanh nghiệp theo tài khoản 46.200.000đ Tổng Bảng 13 Bảng chi phí cung cấp thơng tin doanh nghiệp Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn Chi phí khác Chi phí khác bao gồm chi phí cần thiết khơng thuộc chi phí xây dựng; chi phí thiết bị; chi phí quản lý dự án chi phí ngun vật liệu nói trên: ✓ Chi phí bảo trì máy móc thiết bị: Chi phí ước tính 2% chi phí mua máy móc thiết bị, tăng 3%/ năm ✓ Chi phí bảo quản sản phẩm: bao gồm chi phí đơng lạnh xử lí hàng lỗi, hư hỏng, ước tính chiếm khoảng 0.5% doanh thu/năm ✓ Chi phí bao bì sản phẩm: khoảng 0.5% doanh thu/năm ✓ Chi phí vận chuyển: Chi phí bao gồm việc nhập hàng xuất hàng, ước tính chiếm 3% doanh thu/năm ✓ Chi phí điện Chi phí văn phịng phẩm, điện thoại: Các hoạt động nhà xưởng cần phương tiện hoạt động, sổ sách lưu giữ thông tin liên lạc, nhà máy cịn có thêm chi phí Mỗi năm chi cho việc mua sắm văn phòng, điện thoại khoảng 0,5% doanh thu 32 Năm Chi phí bảo trì máy móc thiết bị Chi phí bảo quản sản phẩm Chi phí vận chuyển Chi phí văn phịng phẩm Tổng 75,02 77,2706 79,588718 81,97637954 84,43567093 40,73 46,8395 51,52345 56,675795 244,38 281,037 309,1407 340,05477 40,73 46,8395 51,52345 56,675795 400,86 451,9866 491,776318 535,3827395 Bảng 14 Bảng chi phí khác 62,3433745 374,060247 62,3433745 583,1826669 Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn Chi phí khấu hao Khấu hao gồm khấu hao nhà xưởng 10 năm, khấu hao máy móc năm khấu hao mặt 10 năm Khấu hao tính theo phương pháp khấu hao giảm dần qua tổng số năm Năm GT đầu năm nhà xưởng Dt 1.137,00 206,73 930,27 186,05 744,22 165,38 578,84 144,71 434,13 124,04 310,09 103,36 206,73 82,69 124,04 62,02 62,02 41,35 10 20,67 20,67 Bảng 15 Bảng khấu hao nhà xưởng GT cuối năm 1.137,00 930,27 744,22 578,84 434,13 310,09 206,73 124,04 62,02 20,67 0,00 Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn 33 Năm GT đầu năm máy móc Dt 3.751,00 1.250,33 2.500,67 1.000,27 1.500,40 750,20 750,20 500,13 250,07 250,07 Bảng 16 Bảng khấu hao máy móc GT cuối năm 3.751,00 2.500,67 1.500,40 750,20 250,07 0,00 Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn Năm Mặt Dt GT cuối năm 2.500,00 238,10 2.261,90 2.261,90 226,19 2.035,71 2.035,71 214,29 1.821,43 1.821,43 202,38 1.619,05 1.619,05 190,48 1.428,57 1.428,57 178,57 1.250,00 1.250,00 166,67 1.083,33 1.083,33 154,76 928,57 928,57 142,86 785,71 10 785,71 130,95 654,76 11 654,76 119,05 535,71 12 535,71 107,14 428,57 13 428,57 95,24 333,33 14 333,33 83,33 250,00 15 250,00 71,43 178,57 16 178,57 59,52 119,05 17 119,05 47,62 71,43 18 71,43 35,71 35,71 19 35,71 23,81 11,90 20 11,90 11,90 0,00 Bảng 17 Bảng khấu hao mặt Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn 34 Năm Tổng khấu hao 1695,16 1412,51 1129,87 847,22 564,58 Bảng 18 Bảng tổng hợp khấu hao năm Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn 35 CHƯƠNG 6: DOANH THU DỰ KIẾN Nhóm tác giả tiến hành thực khảo sát online với đối tượng chủ yếu người tiêu dùng độ tuổi từ 15 - 60 sinh sống làm việc Hà Nội Kết cho thấy có 95% số người tham gia khảo sát đồng ý với việc chuyển đổi từ sản phẩm làm từ nhựa, sản phẩm cơng nghiệp khó phân hủy, gây hại tới mơi trường sang sản phẩm xanh tốt cho sức khoẻ tự nhiên 5% cịn lại chưa thực đồng tình phần lớn lo ngại giá thành sản phẩm thời gian sử dụng sản phẩm làm từ thiên nhiên ngắn Trong số 5% có đến 87% người độ tuổi 50-60 Vì vậy, thấy, với thị trường trước mắt tương lai, nhóm người trẻ, đặc biệt gia đình có nhỏ vùng thị đối tượng tiềm để doanh nghiệp hướng đến Kết khảo sát cho thấy mức độ hài lòng với giá thành sản phẩm người tiêu dùng 85% khách hàng thỏa mãn với mức giá từ 15-40k ống hút làm từ thành phần thiên nhiên, 87% khách hàng thỏa mãn với mức giá từ 90-140k sản phẩm hộp cơm, ly, tơ, (đặc biệt đó, 92% khách hàng có nhỏ mong muốn sản phẩm khơng dễ vỡ, mùi hương tự nhiên thân thiện với em bé), 82% khách hàng thỏa mãn với mức giá từ 70-140k sản phẩm thảm, khăn làm từ thành phần thiên nhiên, Chính kết tương đối khả quan đó, thơng qua tính tốn ước lượng, nhóm tác giả dự án dự kiến thu hút 80 nhà phân phối với sản lượng sản phẩm cho nhà phân phối phân bổ khoảng 50 đến 400 tuỳ vào loại sản phẩm với doanh thu năm đầu ước tính vào khoảng 9,2446 tỷ đồng Trong năm tiếp theo, mục tiêu thị phần mở rộng thành phố lân cận, tiến xa với nước hướng đến xuất nước lân cận giới Theo Bộ công thương Việt Nam, nước phát triển giới thực sách nhằm giảm sản phẩm làm từ nhựa dùng lần chất tổng hợp lâu phân huỷ, đồng thời đặt mục tiêu đến cuối năm 2026 giảm 80% việc sử dụng cốc nhựa đựng đồ uống, bao bì nhựa cho loại thực phẩm ăn liền tiếp tục giảm 90% vào cuối năm 2030 Chính thế, với tiềm GROWTHGREEN, nhóm tác giả dự kiến mức tăng trưởng năm 15% vòng năm 36 Quy cách đóng gói 60 Cỏ khơ ống/hộp 20 Tre, trúc ống/hộp 60 Bã mía ống/hộp 40 Cỏ khơ ống/hộp 10 Tre, trúc ống/hộp 40 Bã mía ống/hộp 10 Tre, trúc ống/hộp 50 ống/hộp 50 ống/hộp 50 hộp/pack 25 hộp/pack 50 hộp/pack 40 Bã mía hộp/pack Mã/Tên Nguyên Mã Tên sản liệu sử loại loại phẩm dụng XCo1 XTr1 X01 XBa1 XCo2 XTr2 X02 XBa2 Ống X03 hút XTr3 Y001 Y002 Y003 Hộp Y01 cơm Y004 L01 Ly L01 T01 Tô T01 Giá niêm yết (dồng) Số lượng Số lượng nhà nhà phân phân phối phối Giá xuất kho (chiết khấu 15%) Doanh thu (triệu đồng) 25.000 400 80 21250 680000000 40.000 300 80 34000 816000000 30.000 400 80 25500 816000000 17.000 400 80 14450 462400000 30.000 300 80 25500 612000000 20.000 400 80 17000 544000000 40.000 300 80 34000 816000000 135.000 70 80 114750 642600000 160.000 70 80 136000 761600000 100.000 70 80 85000 476000000 135.000 70 80 114750 642600000 90.000 50 80 76500 306000000 100.000 50 80 85000 340000000 D011 72.000 50 80 61200 244800000 D01 Thảm D012 135.000 50 80 114750 459000000 cái/set 40.000 50 80 34000 136000000 cuộn cái/set 70.000 50 80 59500 238000000 10.000 100 80 8500 68000000 D021 D02 Khăn D022 Cọ D03 rửa D03 Xơ dừa 37 ống hút Bàn D04 chải D04 27.000 100 80 Tổng 22950 183600000 9244600000 Bảng 19 Bảng doanh thu dự kiến năm đầu Nguồn: Nhóm tác giả tự tính toán Năm Mức tăng trưởng Doanh thu dự kiến (đồng) 9244600000 15% 10631290000 15% 11694419000 15% 12863860900 15% 14150246990 Bảng 20 Bảng doanh thu dự kiến năm Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn 38 CHƯƠNG 7: PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ TÀI CHÍNH VÀ RỦI RO Trả lãi gốc năm Năm Gốc Hàng năm Còn nợ 4.662,31 Lãi 932,46 466,23 932,46 372,98 1.398,69 3.729,84 1.305,45 2.797,38 932,46 279,74 932,46 186,49 1.212,20 1.864,92 1.118,95 932,46 932,46 93,25 1.025,71 0,00 Bảng 21 Bảng trả lãi gốc hàng năm (phương pháp trả vốn vay) Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn Phân tích dịng tiền dự án Với kịch chi phí vận hành ước lượng STT Chỉ tiêu Doanh thu Chi phí đầu tư Chi phí vận hành CFBT Khấu hao (D) Trả gốc Còn nợ Trả lãi (Rt) Giảm thuế trả lãi vay 9.244,60 10.631,29 11.694,42 12.863,86 14.150,25 10.360,68 5.565,06 6.127,99 6.730,76 7.393,64 8.122,65 -10.360,68 3.679,54 4.503,30 4.963,66 5.470,22 6.027,60 1.695,16 1.412,51 1.129,87 847,22 564,58 932,46 932,46 932,46 3.729,85 2.797,38 1.864,92 932,46 0,00 932,46 4.662,31 932,46 466,23 372,98 279,74 186,49 93,25 102,57 82,06 61,54 41,03 20,51 10 CFBT nợ -4.662,31 -1.398,69 -1.305,45 -1.212,20 -1.118,95 -1.025,71 11 CFAT nợ -4.662,31 -1.296,12 -1.223,39 -1.150,66 -1.077,93 -1.005,19 12 TN chịu thuế (TI) Thuế (IT) với ts 13 22% 0,00 14 LN sau thuế (NI) 0,00 1.184,16 2.119,89 2.772,16 3.460,47 4.188,42 15 CFAT (CSH) -10.360,68 1.946,85 2.599,94 2.969,57 3.375,24 5.559,20 15 CFAT (dự án) -10.360,68 3.242,98 3.823,33 4.120,23 4.453,16 6.564,40 16 CFAT ck (r 10%) -10.360,68 2.948,16 3.159,78 3.095,59 3.041,57 4.075,97 1.518,15 2.717,81 3.554,06 4.436,50 5.369,78 333,99 597,92 781,89 976,03 1.181,35 Bảng 22 Bảng phân tích dịng tiền dự án sau năm với kịch chi phí vận hành 39 ước lượng Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn NPV = 5,96 tỷ IRR = 28%, thời gian hoàn vốn chiết khấu năm tháng 16 ngày 19 12 phút Với kịch chi phí vận hành năm tăng lên 10% Chỉ tiêu STT Doanh thu Chi phí đầu tư Chi phí vận hành CFBT Khấu hao (D) Trả gốc Còn nợ Trả lãi (Rt) Giảm thuế trả lãi vay 9.244,60 10.631,29 11.694,42 12.863,86 14.150,25 10.360,68 6.121,57 6.740,79 7.403,83 8.133,00 8.934,91 -10.360,68 3.123,03 3.890,50 4.290,59 4.730,86 5.215,34 1.695,16 1.412,51 1.129,87 847,22 564,58 932,46 932,46 932,46 3.729,85 2.797,38 1.864,92 932,46 0,00 932,46 4.662,31 932,46 466,23 372,98 279,74 186,49 93,25 102,57 82,06 61,54 41,03 20,51 10 CFBT nợ -4.662,31 -1.398,69 -1.305,45 -1.212,20 -1.118,95 -1.025,71 11 CFAT nợ -4.662,31 -1.296,12 -1.223,39 -1.150,66 -1.077,93 -1.005,19 12 TN chịu thuế (TI) Thuế (IT) với ts 13 22% 0,00 211,56 14 LN sau thuế (NI) 0,00 750,09 1.641,91 2.247,17 2.883,77 3.554,86 15 CFAT (CSH) -10.360,68 1.512,78 2.121,96 2.444,57 2.798,53 4.925,64 15 CFAT (dự án) -10.360,68 2.808,90 3.345,35 3.595,23 3.876,46 5.930,83 16 CFAT ck (r 10%) -10.360,68 2.553,55 2.764,75 2.701,15 2.647,67 3.682,58 961,65 2.105,01 2.880,98 3.697,14 4.557,51 463,10 633,82 813,37 1.002,65 Bảng 23 Bảng phân tích dịng tiền dự án sau năm với kịch chi phí vận hành năm tăng lên 10% Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn NPV = 3,989 tỷ; IRR = 22% thời gian hoàn vốn chiết khấu năm 10 tháng 16 ngày 19 12 phút Độ nhạy e = -3,3075 Từ thấy chi phí vận hành NPV có mối quan hệ nghịch biến, chi phí vận hành tăng lên 1% NPV giảm 3,3075% 40 Chi phí vận hành giới hạn 44,201 tỷ Như vậy, với ngưỡng chi phí vận hành 44,201 tỷ dự án đạt ngưỡng hiệu Đánh giá rủi ro Rủi ro chủ quan: a) Rủi ro kỹ thuật, vận hành, bảo trì: Đây rủi ro việc dự án khơng thể vận hành bảo trì mức độ phù hợp với thông số thiết kế ban đầu Rủi ro gặp phải khâu khai thác, quy trình đóng gối khâu vận chuyển, gây máy móc khấu hao nhanh dự kiến, nhân cơng khơng đủ trình độ thiếu thiết bị bảo trì, thiếu chun gia đủ chun mơn để đánh giá xác định vấn đề Với loại rủi ro này, chủ đầu tư giảm thiểu thơng qua thực số biện pháp sau: - Sử dụng công nghệ kiểm chứng - Bộ phận vận hành dự án phải đào tạo tốt, có kinh nghiệm - Có thể ký hợp đồng vận hành bảo trì với điều khoản khuyến khích phạt vi phạm rõ ràng - Bảo hiểm kiện bất khả kháng tự nhiên lụt lội, động đất, chiến tranh - Kiểm soát ngân sách kế hoạch vận hành - Quyền thay người vận hành không thực đầy đủ nghĩa vụ b) Rủi ro nhân quy trình làm việc: Rủi ro đến từ vấn đề kĩ nhà quản trị yếu kém, nhóm thực dự án thiếu kinh nghiệm, nhân lực làm việc thiếu tạp trung, chưa hiệu Bên cạnh bấp bênh quy trình làm việc cịn xảy sản phẩm dự án đưa vào sử dụng không phù hợp với cấu doanh nghiệp, không giải vấn đề hiệu qui trình doanh nghiệp, không thỏa mãn yêu cầu nơi sử dụng Giải pháp: - Ban lãnh đạo phải xác định rõ nhu cầu, mục tiêu ngân sách cụ thể Sàng lọc lựa chọn ứng viên phù hợp dựa nhiều tiêu chí khắt khe Chú trọng sử dụng lao động hiệu quả, tập trung chất lượng 41 - Bộ phận hành ngân hàng cần phải thường xuyên rà soát, cập nhật sách quy trình vận hành nhân cách chặt chẽ, công bằng, tối ưu Rủi ro khách quan: a) Về chế sách: Rủi ro xem gồm tất bất ổn tài sách nơi địa điểm xây dựng dự án, bao gồm: sắc thuế mới, hạn chế chuyển tiền, quốc hữu hoá, tư hữu hoá hay luật nghị quyết, nghị định chế tài khác có liên quan đến dòng tiền dự án Giải pháp: - Khi thẩm định dự án, phải xem xét mức độ tuân thủ dự án (theo hồ sơ dự án), để đảm bảo chấp hành nghiêm chỉnh luật quy định hành có liên quan tới dự án - Chủ đầu tư nên có hợp đồng ưu đãi riêng quy định vấn đề - Những bảo lãnh cụ thể cung cấp ngoại hối góp phần hạn chế ảnh hưởng tiêu cực tới dự án - Bảo hiểm tín dụng, xuất b) Rủi ro cầu: Trong thời kỳ suy thoái kinh tế, mặt hàng xa xỉ phẩm bị thu hẹp thị trường dẫn đến không tiêu thụ đủ tiêu để trì sản xuất Giải pháp: - Đầu tư xây dựng phận phân tích thị trường - Đưa phương án tối ưu cho giá sản lượng tiêu thụ không phụ thuộc nhiều vào điều kiện thị trường (xây dựng kho dự trữ nhiên liệu, giảm ảnh hường từ biến động giá thị trường.) c) Rủi ro cung cấp Đây rủi ro dự án khơng có nguồn nguyên liệu (đầu vào) với số lượng, giá chất lượng dự kiến để vận hành dự án, tạo dòng tiền ổn định, đảm bảo khả trả nợ vốn vay để đầu tư Giải pháp: 42 - Trong trình xem xét dự án, phận thẩm định phải nghiên cứu, đánh giá cẩn trọng báo cáo chất lượng, trữ lượng nguyên nhiên liệu vật liệu đầu vào hồ sơ dự án Đưa nhận định từ ban đầu tính tốn, xác định hiệu tài dự án Nghiên cứu cạnh tranh nguồn cung cấp nguyên nhiên vật liệu - Linh hoạt thời gian số lượng nguyên nhiên vật liệu mua vào - Những thoả thuận với chế chuyển qua tới người sử dụng cuối - Những hợp đồng cung cấp nguyên nhiên vật liệu đầu vào dài hạn với nhà cung cấp có uy tín d) Rủi ro mơi trường, xã hội Rủi ro thể nguy cơ, tác động tiêu cực dự án môi trường dân cư xung quanh Giải pháp - Báo cáo đánh giá tác động môi trường phải khách quan tồn diện, cấp có thẩm quyền chấp nhận văn - Nên có tham gia bên liên quan quan quản lý mơi trường quyền địa phương, từ bắt đầu triển khai dự án - Tuân thủ quy định môi trường, khai thác ngưỡng cho phép 43 CHƯƠNG 8: ĐÁNH GIÁ LỢI ÍCH CHI PHÍ XÃ HỘI Giá trị cho chủ đầu tư Sản phẩm xanh Growthreen dự án mang lại lợi nhuận suất sinh lợi nội cao cho chủ đầu tư Qua đánh giá hiệu kinh tế dự án, NPV IRR dương cao, NPV = 3,989 tỷ; IRR = 22% → phù hợp nhà đầu tư ưa chuộng Ngoài hiệu tài tính tốn dịng tiền, ta thấy hiệu kinh tế khác mà dự án đem lại: - Nguyên liệu sản xuất dồi tái sử dụng - Tận dụng nguồn nguyên liệu sản xuất dồi tái sử dụng được, khơng tạo lợi kinh doanh cho NĐT mà sử dụng hiệu nguồn lực sản xuất xã hội - Khác với ống hút nhựa dùng lần, ống hút tre sử dụng nhiều lần khoảng từ 5-6 tháng, chí năm ống giữ màu sắc hình dạng Dự án mang ý nghĩa bước nghiên cứu nhu cầu thị trường thực tế nên chủ đầu tư nắm bắt tích lũy kinh nghiệm để phát triển dự án mang tâm sâu rộng giai đoạn Trong xu hướng đẩy mạnh phát triển xanh, tăng trưởng xanh nay, EQUO có chiến lược xanh hóa dài hạn với nhiều ý tưởng sản phẩm khác làm từ nguyên liệu thiên nhiên túi vái đay, văn phòng phẩm, vật dụng ngày Giá trị cho xã hội Ngoài lợi ích cho chủ đầu tư, dự án cịn đem lại lợi ích cho xã hội Dự án cịn tạo công ăn việc làm cho người lao động, chất lượng sống, đời sống tinh thần cộng đồng nâng cao Nguyên liệu sản xuất hoàn toàn tự nhiên với nglieu tre ngồi khơng cần ngun liệu khác Khơng có nhựa, khơng hóa chất nên tuyệt đối an tồn với người sử dụng → bảo vệ sức khỏe, nâng cao tuổi thọ trung bình người tiêu dùng dài hạn 44 Theo Bộ Y tế, năm Việt Nam có 120.000 ca ung thư phát 75.000 bệnh nhân qua đời bệnh Một nguyên nhân hàng đầu dẫn tới bệnh nguy hiểm chế độ ăn uống khơng lành mạnh nhiễm mơi trường, dự án đời hi vọng góp phần vào thay đổi nhận thức hành vi tiêu dùng xã hội, từ nâng khỏe sức khỏe tồn dân Đóng góp vào ngân sách nhà nước thuế thu nhập, thuế giá trị gia tăng Cuối với dự án xanh GrowthGreen bỏ qua hiệu môi trường dự án: Giảm lượng rác thải môi trường Khi dự án triển khai, ống hút nhựa thay làm giảm thị phần loại ống hút nhựa ống hút inox thị trường Tổng lượng phát thải giảm vòng đời 5-6 tháng sản phẩm dài loại ống hút cũ Sử dụng nguồn nguyên liệu tự nhiên: bột gạo, bột sắn, cỏ, nước dừa, bã mía Có khả tự phân hủy thải mơi trường bên ngồi vịng 90 ngày Suy dự án hồn tồn thân thiện với mơi trường, nâng cao hiệu bảo vệ môi trường, cải thiện môi trường bị ô nhiễm Đánh giá dự án Về chi phí: - Trước hết chi phí dự án tính đến phần chi phí mà cá nhân doanh nghiệp phải bỏ để khởi chạy trì dự án tính tốn hiệu tài bên - Việc nhập lượng dự án đồng thời làm tăng cung giảm cầu (thay người tiêu dùng sẵn có) kinh tế - Tăng vịng đời sản phẩm làm giảm lượng cầu sản phẩm tương lai Sau đánh giá lợi ích chi phí xã hội, ta thấy chi phí dự án có, hồn tồn bù đắp phần lợi ích mà đem lại Vậy nên, nhóm kết luận dự án mang lại lợi ích rịng theo quan điểm xã hội chấp nhận triển khai 45 LỜI KẾT Các sản phẩm xanh, thân thiện với mơi trường có lợi cho sức khoẻ ngày có chỗ đứng thị trường Với xu hội nhập quốc tế, thị trường ngày đa dạng nay, tương lai định xuất nhiều sản phẩm cạnh tranh với sản phẩm xanh GROWTHGREEN Tuy nhiên, qua phân chi phí lợi, lợi ích rủi ro dự án, nhóm tác giả hồn tồn tự tin khẳng định dự án có tiềm năng, đem lại hiệu kinh tế xã hội Khi khai thác cách, dòng sản phẩm xanh GROWTHGREEN mang đến xu hướng tiêu dùng sử dụng lượng vào lối sống người dân Việt Nam nói riêng giới nói chung Nếu phủ thúc đẩy, tạo điều kiện, thu hút nguồn vốn đầu tư lâu dài nước quốc tế Mang tiềm lớn dự án gặp phải rủi ro khiếm khuyết nghiên cứu, phát triển quảng bá sản phẩm Hy vọng qua tiểu luận này, ngày đó, dự án nghiên cứu kỹ triển khai đưa sản phẩm vào thực tiễn 46 ... GDP: Chi phí dự phịng ▪ GQLDA: Chi phí quản lý dự án ▪ GXD: Chi phí xây dựng ▪ GTB: Chi phí thiết bị Chi phí sản xuất Dự tính chi phí nhân Dự kiến mức chi phí nhân năm tỷ đồng Chi phí nhân năm... Bảng chi phí cung cấp thơng tin doanh nghiệp Nguồn: Nhóm tác giả tự tính tốn Chi phí khác Chi phí khác bao gồm chi phí cần thiết khơng thuộc chi phí xây dựng; chi phí thiết bị; chi phí quản lý dự. .. Thực dự phịng 10% tổng chi phí xây dựng, chi phí thiết bị, chi phí quản lý 28 dự án chi phí tư vấn đầu tư xây dựng GDP = 10% * (GXD + GTB + GQLDA) = 500.2574 (triệu đồng) Trong đó: ▪ GDP: Chi phí