Bài viết nghiên cứu về Fintech và một số hoạt động đặc trưng của các công ti Fintech ở Việt Nam hiện nay như hoạt động cung ứng dịch vụ thanh toán điện tử, gọi vốn cộng đồng và hoạt động cho vay ngang hàng.
NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI NGUYỄN HẢI YẾN * Tóm tắt: Bài viết nghiên cứu Fintech số hoạt động đặc trưng công ti Fintech Việt Nam hoạt động cung ứng dịch vụ toán điện tử, gọi vốn cộng đồng hoạt động cho vay ngang hàng Trên sở làm rõ hạn chế bất cập quy định pháp luật hành điều chỉnh hoạt động công ti Fintech, viết đề xuất số kiến nghị như: cần xem xét công ti Fintech chủ thể kinh doanh đặc biệt để xây dựng hoàn thiện khn khổ pháp lí cho tồn hoạt động công ti Fintech; ban hành Luật toán, quy định chuẩn hoá hoạt động toán điện tử ghi nhận chứng từ tốn điện tử; thiết lập sở pháp lí cho hoạt động gọi vốn cộng đồng hoạt động cho vay ngang hàng; ban hành quy định công nghệ thơng tin, sở hữu trí tuệ, bảo vệ quyền lợi người tiêu dùng phòng, chống rửa tiền để đảm bảo an tồn cho hoạt động cơng ti Fintech nhằm hướng tới mục tiêu ổn định phát triển kinh tế đất nước bối cảnh cách mạng cơng nghiệp 4.0 Từ khố: Cho vay ngang hàng; Fintech; gọi vốn cộng đồng; pháp luật; tốn điện tử Nhận bài: 24/4/2018 Hồn thành biên tập: 05/9/2019 Duyệt đăng: 20/9/2019 FINTECH ACTIVITIES IN VIETNAM AT PRESENT - THE CURRENT SITUATION OF THE FINTECH RELATED LAW AND SOME RECOMMENDATIONS FOR THE LAW IMPROVEMENT Abstract: The paper examines Fintech and some typical activities of Fintech companies in Vietnam at present such as provision of e-payment services, crowdfunding and peer-to-peer lending On the basis of analysing inadequacies of the law regulating activities of Fintech companies, the paper proposes some recommendations such as: treating Fintech companies as special business entities in order to develop and improve the legal framework for the existence and operation of Fintech companies; enacting a Law on payment and standardised rules for e-payment and recording e-payment documents; creating legal bases for crowdfunding and peer-to-peer lending; promulgating legal provisions on information technology, intellectual property, consumer protection, and prevention and combat of money laundering to ensure the safety for the operation of Fintech companies towards the goals of stability and economic development of the country in the context of the industrial revolution 4.0 at present Keywords: Peer-to-peer lending; Fintech; crowdfunding; the law; e-payment Received: Apr 24th, 2018; Editing completed: Sept 5th, 2019; Accepted for publication: Sept 20th, 2019 rong bối cảnh cách mạng công nghiệp 4.0 nay, hoạt động tài ứng dụng cơng nghệ tổ chức ngân hàng phát triển T * Giảng viên, Trường Đại học Luật Hà Nội E-mail: nguyenhaiyen@hlu.edu.vn 72 mạnh hình thành công ti Fintech (Financial Technology - Công nghệ tài chính) Với lợi cơng nghệ, cơng ti Fintech cung ứng dịch vụ ngân hàng với ứng dụng cơng nghệ đại tốn điện tử, gọi vốn từ cộng đồng hay cho vay ngang TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI hàng đóng vai trị tổ chức trung gian tài nghĩa Tuy nhiên, coi Fintech trung gian tài chính, cung cấp dịch vụ tài tương tự tổ chức tín dụng quy định pháp luật hành lĩnh vực ngân hàng áp dụng Fintech chưa phù hợp Trong đó, khn khổ pháp lí áp dụng riêng hoạt động công ti Fintech cịn chưa rõ ràng, từ sách đến quy định cụ thể Do đó, việc ứng xử với Fintech phương diện pháp lí tốn mà Việt Nam cần sớm tìm lời giải, để từ xây dựng chế quản lí phù hợp hồn thiện khn khổ pháp luật điều chỉnh hoạt động Fintech Khái quát Fintech Fintech thuật ngữ hình thành sở kết hợp cơng nghệ tài Kể từ sóng khởi nghiệp tập trung vào lĩnh vực cơng nghệ tài lên sau khủng hoảng kinh tế giới năm 2008, Fintech trở thành đại diện cho cách mạng kĩ thuật số thay đổi hoàn toàn phương thức kinh doanh ngành ngân hàng.(1) Sau xem xét 200 nghiên cứu khoa học thuật ngữ “Fintech”, Patrick Schueffel đưa khái niệm toàn diện Fintech: “là ngành cơng nghiệp tài áp dụng cơng nghệ để nâng cao hiệu hoạt động tài chính”.(2) (1) Thu Hương, Fintech mà lại coi cách mạng đe doạ hệ thống ngân hàng toàn cầu, http://cafef.vn/fintech-la-gi-ma-lai-duoc-coi-la-cuoccach-mang-de-doa-he-thong-ngan-hang-toan-cau20170320111931948.chn, truy cập 22/7/2019 (2) Patrick Schueffel, “Taming the beat: A scientific definition on Fintech”, Journal of Innovation TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 Theo Hội đồng ổn định tài (Financial Stabiliti Board - FSB),(3) Fintech “các sáng tạo tài dựa tảng cơng nghệ nhằm tạo mơ hình kinh doanh, ứng dụng, quy trình, hay sản phẩm có tác động cụ thể đến thị trường định chế tài chính, việc cung cấp dịch vụ tài chính”.(4) Ở Việt Nam, có quan điểm cho Fintech thuật ngữ sử dụng chung cho tất công ti sử dụng internet, điện thoại di động, cơng nghệ điện tốn đám mây phần mềm mã nguồn mở nhằm mục đích nâng cao hiệu hoạt động ngân hàng đầu tư.(5) Nhìn chung, giới chưa có khái niệm thống Fintech, nhiên nhắc đến Fintech nhắc đến việc sử dụng sáng kiến, công nghệ để cung ứng dịch vụ tài Trong phạm vi viết, Fintech hiểu công ti tham gia cung cấp dịch vụ tài dựa tảng cơng nghệ Đó cơng ti tận dụng sáng tạo, đổi công nghệ nhằm cung ứng giải pháp dịch vụ tài Management, p 14, ISSN 2183-0606, https://hesso.tind io/record/1996/files/Schueffel_Tamingthebeast_2016.pdf, truy cập 22/7/2019 (3) FSB quan quốc tế giám sát đưa khuyến nghị hệ thống tài tồn cầu, có thành viên ngân hàng trung ương hay quan giám sát tài thuộc nước G20, http://www.fsb.org/about/, truy cập 24/01/2018 (4) FSB, Financial Stability Implications from FinTech: Supervisory and Regulatory Issues that Merit Authorities’ Attention, p.33, http://www.fsb.org/wp-content/uploads/ R270617.pdf, truy cập 24/01/2018 (5) Vân Lam, Fintech bạn hay đối thủ ngân hàng?, https://baomoi.com/fintech-la-ban-hay-doi-thucua-ngan-hang/c/24009720.epi, truy cập 24/01/2018 73 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI đại, đa dạng tiện lợi với chi phí thấp so với dịch vụ tài cung ứng định chế tài truyền thống ngân hàng, cơng ti tài chính, cơng ti chứng khốn, cơng ti bảo hiểm.(6) Căn vào đối tượng cung ứng dịch vụ, cơng ti Fintech chia thành nhóm gồm: 1) công ti phục vụ người tiêu dùng thông thường, cung cấp công cụ kĩ thuật số để cải thiện cách cá nhân, tổ chức gọi vốn, vay mượn, tài trợ vốn cho công ti khởi nghiệp, quản lí tiền bạc; 2) cơng ti hỗ trợ cơng nghệ cho định chế tài truyền thống.(7) Hiện nay, công ti Fintech hoạt động nhiều lĩnh vực toán, huy động vốn, cho vay, đầu tư quản lí tài sản, bảo hiểm, blockchain, cơng nghệ hỗ trợ hoạt động tài chính-ngân hàng (như nhận biết khách hàng điện tử - eKYC hay thơng tin, xếp hạng tín dụng ).(8) Tình hình hoạt động phát triển Fintech Việt Nam Ở Việt Nam, lĩnh vực Fintech cịn mẻ hoạt động cơng ti Fintech dần trở nên sôi động Từ năm 2008, Ngân hàng nhà nước cho phép nhiều công ti khơng phải tổ chức tín dụng cung (6) Nghiêm Thanh Sơn, Hoàn thiện “hệ sinh thái” để Fintech Việt Nam phát triển, http://tinnhanhchung khoan.vn/tien-te/hoan-thien-he-sinh-thai-de-fintechviet-nam-phat-trien-187702.html, truy cập 24/01/2018 (7) Đặng Công Thức, “Bàn xu hướng Fintech lĩnh vực ngân hàng chuyển động ban đầu Việt Nam”, Tạp chí ngân hàng, số 19/2017, tr 30 (8) WEF, “Beyond Fintech: How the success and failures of new entrants are reshaping the financial system”, Part of the future of financial services series – Prepared in collaboration with Deloitte, 8/2017 74 ứng dịch vụ toán sở thí điểm nhằm đáp ứng nhu cầu phát triển thị trường.(9) Tính đến hết tháng 11/2018, Việt Nam có khoảng 100 công ti hoạt động lĩnh vực Fintech, cung ứng dịch vụ tương tự hoạt động ngân hàng tổ chức tài toán điện tử (cung cấp cho người tiêu dùng phương thức toán trực tuyến giải pháp tốn kĩ thuật số ví điện tử toán di động), gọi vốn cộng đồng, cho vay trực tuyến.(10) Với tồn ngày phát triển kinh tế, Fintech thúc đẩy ứng dụng cơng nghệ, góp phần cung cấp dịch vụ tài đại cạnh tranh với ngân hàng truyền thống.(11) Thứ nhất, lĩnh vực toán điện tử, Ngân hàng nhà nước cấp phép cho 26 tổ chức ngân hàng hoạt động cung ứng dịch vụ toán (bao gồm dịch vụ ví điện tử, cổng tốn trực tuyến toán di động) nhằm phục vụ nhu cầu toán giao dịch thương mại điện tử chuyển tiền nhỏ lẻ.(12) Với ứng (9) Nguyễn Kim Anh, Fintech: Xu hướng phát triển nỗ lực quan quản lí, http://tinnhanhchung khoan.vn/tien-te/fintech-xu-huong-phat-trien-va-noluc-cua-co-quan-quan-ly-187700.html, truy cập 24/01/2018 (10) Hạnh Nguyên, Tạo hệ sinh thái lành mạnh để doanh nghiệp Fintech phát triển, http://www.tap chigiaothong.vn/tao-he-sinh-thai-lanh-manh-de-cacdoanh-nghiep-fintech-phat-trien-d69171.html, truy cập 03/12/2018 (11) Tuyết Ân, Bước chuyển thị trường fintech Việt, http://www.thesaigontimes.vn/155168/Buoc-chuyentren-thi-truong-fintech-Viet.html, truy cập 24/01/2018 (12) Ngân hàng nhà nước Việt Nam, Danh sách tổ chức ngân hàng NHNN cấp giấy phép hoạt động cung ứng dịch vụ trung gian TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI dụng toán Fintech, người tiêu dùng có thể: 1) Thanh tốn (chuyển tiền cá nhân, doanh nghiệp)(13) dịch vụ thiết yếu ngày trả tiền điện, nước, điện thoại, cửa hàng tiện lợi 24/7 mà không bị bó buộc hành chính; 2) Thanh tốn chi tiêu siêu thị, cửa hàng thời trang, nhà hàng hay quán cà phê; 3) Chuyển tiền, rút tiền hay vay tiền vài cú chạm hay cách quét mã QR điện thoại di động;(14) 4) Người dùng cá nhân mua sắm trực tuyến tồn giới khơng cần dùng tiền mặt.(15) Theo Ngân hàng nhà nước, đến cuối năm 2016 thị trường Việt Nam có triệu ví điện tử, giá trị giao dịch qua ví tăng mạnh đạt 53.109 tỉ đồng năm 2016.(16) Thực tế, phần lớn tiện ích ví điện tử Fintech Việt Nam cung cấp xoay quanh dịch vụ nạp tiền tốn (tính đến 02/11/2018), https://www.sbv gov.vn/webcenter/portal/vi/menu/trangchu/tk/hdtt/ctc cudvtt?_afrLoop=1226764091899000#%40%3F_afrL oop%3D1226764091899000%26centerWidth%3D80 %2525%26leftWidth%3D20%2525%26rightWidth% 3D0%2525%26showFooter%3Dfalse%26showHead er%3Dfalse%26_adf.ctrl-state%3D198uuo0kp1_4, truy cập 24/12/2018 (13) Quan hệ ngân hàng fintech giống quan hệ nhà mạng OTT, http://it evnspc.vn/tin-tuc-ict/quan-he-giua-ngan-hang-va-cacfintech-giong-nhu-quan-he-giua-nha-mang-va-cacott-3260.html, truy cập 24/12/2018 (14) Minh Trực, Nở rộ ví điện tử, toán di động, https://doanhnhanonline.com.vn/no-ro-vi-dien-tuthanh-toan-di-dong/, truy cập 24/01/2018 (15) Hải Hồ, Thanh tốn qua ví điện tử: Tiềm chưa khai thác hết, http://saigondautu.com.vn/chudiem-su-kien/thanh-toan-qua-vi-dien-tu-tiem-nangchua-khai-thac-het-47166.html, truy cập 24/01/2018 (16) Minh Trực, tlđd TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 điện thoại, chuyển tiền, toán thẻ, hoá đơn, mua vé xe, xem phim hay giải trí khác.(17) Bên cạnh đó, với bùng nổ website bán hàng trực tuyến, Việt Nam có nhiều cổng tốn trực tuyến coi dịch vụ trung gian người mua, người bán ngân hàng Các cổng toán trực tuyến hỗ trợ việc toán giao dịch mua bán trực tuyến nhanh chóng, thuận tiện, giúp tiết kiệm thời gian, công sức giảm thiểu rủi ro quản lí tiền mặt.(18) Ngồi ra, giao dịch tốn qua điện thoại thơng minh thực thông qua ứng dụng cài đặt điện thoại ngày phát triển Người dùng tích hợp thơng tin tài khoản tốn, thẻ tín dụng hay ví điện tử để thực toán điểm chấp nhận toán di động.(19) Thứ hai, mơ hình gọi vốn cộng đồng, coi kênh huy động nguồn lực tài từ cộng đồng để cung cấp cho dự án đầu tư sở đồng thuận ý tưởng kinh doanh đưa tổ chức, cá nhân cần huy động vốn tổ chức, cá nhân tham gia tài trợ cho dự án kinh doanh (17) Đơng Thịnh, Ví điện tử: xu hướng tốn tất yếu, http://tapchithue.com.vn/doanh-nghiep-thi-truong/ 12025-vi-dien-tu.html, truy cập 24/01/2018 (18) Đỗ Đức Thơng, Cổng tốn trực tuyến cách thức hoạt động, http://blog.1pay.vn/content/ c%E1%BB%95ng-thanh-to%C3%A1n-tr%E1%BB% B1c-tuy%E1%BA%BFn-l%C3%A0-g%C3%AC, truy cập 24/01/2018 (19) Đình Anh, Chủ tịch VNPay: "Thanh tốn QR Code an toàn cho người dùng", http://ictnews vn/cntt/bao-mat/chu-tich-vnpay-thanh-toan-bang-qrcode-an-toan-hon-cho-nguoi-dung-160704.ict, truy cập 24/01/2018 75 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI đó.(20) Khi góp vốn vào dự án huy động vốn mô hình gọi vốn cộng đồng, nhà đầu tư nhận lợi ích định dự án hồn thành thơng qua số hình thức góp vốn điển hình như:(21) 1) Góp cổ phần: giống việc mua cổ phiếu cơng ti có tiềm năng, người đầu tư nhận lại cổ phần lợi nhuận dự án kinh doanh có lãi; 2) Góp vốn cho vay: vốn vay huy động từ vốn góp cộng đồng từ người kinh doanh thành cơng từ hình thức nhằm tạo dòng vốn luân chuyển lớn để giúp doanh nghiệp (chủ yếu doanh nghiệp vừa nhỏ); 3) Ủng hộ dự án từ thiện: hình thức tổ chức xã hội, tổ chức phi phủ vận động quyên góp giúp đỡ vùng thiên tai, người có hoàn cảnh đặc biệt trung tâm bảo trợ; 4) Nhận phần thưởng tri ân: hình thức huy động vốn để thực ý tưởng mới, đột phá, chưa có Khi dự án dựa ý tưởng thành cơng, người tài trợ vốn nhận phần thưởng tri ân (thường sản phẩm tạo từ dự án) mua sản phẩm với giá thấp giá thị trường từ 30% - 50%).(22) Thông thường, việc kêu gọi vốn từ cộng đồng với dự án thực thời gian ngắn, từ 45 đến 60 ngày Toàn số tiền huy động chuyển tài khoản (20) Nguyễn Trường Sơn, “Mơ hình huy động vốn từ cộng đồng: kinh nghiệm cho Việt Nam”, Tạp chí khoa học, Đại học Huế, tập 126, số 5A, 2017, tr 115 (21) Nguyễn Trường Sơn, tlđd, tr 115 (22) Lê Diệp Kiều Trang, Blog khởi nghiệp: Câu chuyện gọi vốn cộng đồng (phần 1), https://congnghe tuoitre.vn/blog-khoi-nghiep-cau-chuyen-goi-voncong-dong-phan-1-613975.htm, truy cập 24/01/2018 76 chủ sở hữu tảng gọi vốn, từ chuyển cho chủ dự án thực Trong trường hợp gọi vốn không thành công, số tiền huy động chuyển trả lại cho nhà đầu tư.(23) Tuy nhiên, rủi ro phát sinh người gọi vốn không thực ý tưởng kinh doanh cho đời sản phẩm hứa Nhìn chung, hình thức góp vốn tiềm ẩn rủi ro khác nhau, bên gọi vốn bên cấp vốn phải tự chịu rủi ro Góp cổ phần xem hình thức rủi ro lợi ích bên góp vốn gắn liền với lợi ích dự án kinh doanh hay lợi ích người sáng lập ý tưởng thực dự án.(24) Ở Việt Nam, hình thức gọi vốn cộng đồng thực theo hướng tự phát, Nhà nước chưa có biện pháp quản lí.(25) Hoạt động gọi vốn cộng đồng trở nên rõ nét từ năm 2013 sau xuất ig9.vn, sàn gọi vốn cộng đồng Việt Nam Ig9 mang đến cho cộng đồng 40 dự án gọi vốn thành công, với quy mô từ - 15 triệu đồng cho dự án, nhiên, Ig9 phải dừng chơi năm 2013 Đến năm 2015, số tảng gọi vốn cộng đồng hình thành Comicola (ra đời năm 2014), FirstStep (ra đời năm 2015 dừng hoạt động cuối năm 2016), Betado (ra đời năm 2015), Fundstart (ra đời năm 2015).(26) (23) Crowdfunding - hy vọng kinh doanh cho giới trẻ hoài bão, https://doanhnhansaigon.vn/khoi-nghiep/ crowdfunding-hy-vong-kinh-doanh-cho-gioi-tre-hoaibao-1048876.html, truy cập 24/01/2018 (24) Nguyễn Trường Sơn, tlđd, tr 116 (25) Lê Diệp Kiều Trang, tlđd (26) Crowdfunding Việt Nam - chờ ngày cất cánh, https://doanhnhanonline.com.vn/megastory/crowd funding-tai-viet-nam-van-cho-ngay-cat-canh/34, truy TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI Thứ ba, hoạt động cho vay ngang hàng: chế cho vay trực tiếp tín chấp người vay người cho vay mà khơng có trung gian tổ chức tài truyền thống thực trực tuyến nên không bắt buộc người vay người cho vay phải gặp mặt trực tiếp.(27) Trên thực tế, chế cho vay thường kết nối người có vốn người cần vốn thơng qua tảng trực tuyến với khoản vay từ nhiều người cho vay khác (khoản vay từ triệu đến 300 triệu, thời hạn vay trung bình từ tháng đến năm mức lãi suất từ 10% đến 25%/năm tuỳ vào khách hàng vay vốn) Các hệ thống phần mềm hỗ trợ cung cấp hồ sơ xin vay vốn chuẩn hố, thực thẩm định tín dụng với thuật tốn phân tích liệu lớn, phân tích rủi ro, định cấp vốn, định mức lãi suất, thực chăm sóc sau vay thu nợ mà không cần ngân hàng trung gian.(28) Mô hình cho vay ngang hàng đánh giá phương thức hồn tồn khác biệt với mơ hình vay truyền thống việc tăng khả kết nối thành công người có vốn người cần vốn thơng qua tảng trực tuyến, giúp giảm thiểu chi phí vận hành, chi phí thẩm định cải tiến kĩ thuật phân tích, cập 24/01/2018 (27) Tùng Lâm, Cho vay ngang hàng (P2P) cạnh tranh trực tiếp với ngân hàng cơng ty tài chính?, http://cafef.vn/cho-vay-ngang-hang-p2p-se-canhtranh-truc-tiep-voi-ngan-hang-va-cong-ty-tai-chinh20180116082847612.chn, truy cập 24/01/2018 (28) Cho vay ngang hàng: đối thủ nặng kí ngân hàng truyền thống, http://www.misa.com.vn/tintuc/chi-tiet/newsid/52634/Cho-vay-ngang-hang-doithu-nang-ky-cua-cac-ngan-hang-truyen-thong, truy cập 24/01/2018 TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 cung cấp khoản vay nhỏ với chi phí thấp chất lượng dịch vụ cao tới người vay mà ngành ngân hàng truyền thống chưa quan tâm hay chưa đủ nguồn lực để cung cấp dịch vụ.(29) Ở Việt Nam, lĩnh vực cho vay ngang hàng bùng nổ thời gian gần với số Fintech tham gia cung ứng tảng trực tuyến Loanvi hay Tima Đối với Tima, Fintech bắt đầu tham gia thị trường tài cơng nghệ từ năm 2015 với vai trị nhà cung cấp tảng công nghệ cho vay ngang hàng Việt Nam Tima cung cấp dịch vụ thuận tiện cho phép người dùng đăng kí khoản vay trực tuyến, duyệt thơng tin đăng kí nhanh qua điện thoại, kí hợp đồng địa điểm khách hàng định với thủ tục điều kiện cho vay linh hoạt.(30) Quy định pháp luật hoạt động Fintech Việt Nam Fintech coi lĩnh vực kinh doanh mẻ, liên tục phát triển, đổi với cấp độ nhanh chóng, đó, sách khn khổ pháp lí Fintech Việt Nam đáp ứng cho lĩnh vực tốn điện tử; cịn hoạt động khác, nhìn chung cịn thiếu vắng chưa rõ ràng Việc chậm đưa quy định pháp luật điều chỉnh hoạt động Fintech dẫn đến nhiều bất cập 1) việc xuất số đối tượng lợi dụng hoạt động kinh (29) Mơ hình cho vay ngang hàng bùng nổ Việt Nam, http://cafef.vn/mo-hinh-cho-vay-ngang-hang-bungno-tai-viet-nam-20161220104900499.chn, truy cập 24/01/2018 (30) http://tima.vn/Home/About/ 77 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI doanh chưa bị pháp luật quản lí để cung ứng dịch vụ phi pháp, biến tướng so với dịch vụ tài sáng tạo đích thực; 2) đồng thời, nhà nước khơng khuyến khích cơng ti Fintech phát triển giới thiệu dịch vụ tài thị trường tâm lí e ngại sách chưa rõ ràng hoạt động Fintech nói chung; 3) gây tâm lí rụt rè, nghi ngại cho người tiêu dùng việc tiếp cận sử dụng dịch vụ tài tiện ích dịch vụ công ti Fintech cung ứng chưa pháp luật ghi nhận thức Hiện nay, nhà nước ban hành Quyết định số 844/QĐ-TTg việc phê duyệt Đề án “Hỗ trợ hệ sinh thái khởi nghiệp đổi sáng tạo quốc gia đến năm 2025 Quyết định số 238/QĐ-NHNN Ngân hàng nhà nước ngày 16/3/2017 việc thành lập tổ giúp việc (Working Group) lĩnh vực Fintech tạo sở tiền đề để nghiên cứu, từ ban hành khung khổ pháp lí cho Fintech tồn hoạt động tương lai Trong lĩnh vực toán, hoạt động Fintech thực sở Luật Ngân hàng nhà nước năm 2010; Nghị định số 101/2012/NĐ-CP ngày 22/11/2012 Nghị định số 80/2016/NĐ-CP ngày 01/7/2016 toán không dùng tiền mặt; Thông tư số 39/2014/TT-NHNN ngày 11/12/2014, Thông tư số 20/2016/TT-NHNN ngày 30/6/2016 Thông tư số 30/2016/TT-NHNN ngày 14/10/2016 hướng dẫn dịch vụ trung gian tốn Theo đó, hoạt động tốn Fintech coi việc cung ứng dịch vụ trung gian toán Ngân hàng nhà 78 nước cấp phép hoạt động.(31) Hoạt động trung gian toán Fintech liệt kê cụ thể khoản Điều Thông tư số 39/2014/TT-NHNN, bao gồm dịch vụ cổng tốn điện tử(32) dịch vụ ví điện tử.(33) Bên cạnh đó, Nghị định số 101/2012/NĐ-CP Nghị định số 80/2016/NĐ-CP quy định điều kiện cung ứng dịch vụ trung gian toán tổ chức ngân hàng như: 1) điều kiện giấy phép thành lập/giấy chứng nhận đăng kí doanh nghiệp; 2) điều kiện phương án kinh doanh; 3) điều kiện vốn pháp định (50 tỉ đồng); 4) điều kiện người đại diện theo pháp luật, tổng giám đốc (giám đốc) có trình độ chun mơn kinh nghiệm thực tế; 5) điều kiện sở vật chất, hạ tầng kĩ thuật, hệ thống công nghệ thông tin, giải pháp công nghệ phù hợp; 6) điều kiện hệ thống thơng tin kế tốn quản trị đảm bảo (31) Theo khoản 10 Điều khoản Điều Luật Ngân hàng nhà nước Việt Nam năm 2010 (32) Theo khoản Điều Thông tư số 39/2014/TTNHNN: “Dịch vụ cổng toán điện tử dịch vụ cung ứng hạ tầng kĩ thuật để thực việc kết nối đơn vị chấp nhận toán ngân hàng nhằm hỗ trợ khách hàng thực toán giao dịch thương mại điện tử, toán hoá đơn điện tử dịch vụ toán điện tử khác” (33) Theo khoản Điều Nghị định số 80/2016/NĐ-CP: “Dịch vụ ví điện tử dịch vụ cung cấp cho khách hàng tài khoản điện tử định danh tổ chức cung ứng dịch vụ trung gian toán tạo lập vật mang tin (như chip điện tử, sim điện thoại di động, máy tính ), cho phép lưu giữ giá trị tiền tệ đảm bảo giá trị tiền gửi tương đương với số tiền chuyển từ tài khoản toán khách hàng ngân hàng vào tài khoản đảm bảo toán tổ chức cung ứng dịch vụ ví điện tử theo tỉ lệ 1:1” TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI theo dõi riêng nguồn vốn, tài sản xác định kết hoạt động kinh doanh Ngoài ra, quy trình, thủ tục, hồ sơ cấp, thu hồi cấp lại giấy phép hoạt động cung ứng dịch vụ trung gian toán giải pháp an ninh, giải khiếu nại thực cung ứng dịch vụ trung gian toán Fintech quy định số văn hành.(34) Riêng hoạt động cung ứng dịch vụ ví điện tử, Ngân hàng nhà nước hướng dẫn việc phát hành, thực tốn việc quản lí, giám sát Ngân hàng nhà nước Điều Thông tư số 39/2014/TTNHNN Theo đó: 1) Tổ chức cung ứng dịch vụ ví điện tử khơng phép: Phát hành 01 (một) ví điện tử cho tài khoản toán khách hàng ngân hàng cấp tín dụng cho khách hàng sử dụng ví điện tử, trả lãi số dư ví điện tử hành động làm tăng giá trị tiền tệ ví điện tử; 2) Tổ chức cung ứng dịch vụ ví điện tử phải để Ngân hàng nhà nước kiểm tra, giám sát theo thời gian thực tổng số tiền khách hàng ví điện tử tổng số tiền tài khoản đảm bảo tốn tổ chức cung ứng dịch vụ ví điện tử ngân hàng; 3) Việc nạp tiền vào ví điện tử, rút tiền khỏi ví điện tử khách hàng phải thực thông qua tài khoản toán khách hàng ngân hàng (34) Quy trình, thủ tục, hồ sơ cấp, thu hồi cấp lại giấy phép hoạt động cung ứng dịch vụ trung gian toán quy định Nghị định số 101/2012/NĐ-CP, Nghị định số 80/2016/NĐ-CP Thông tư số 39/2014/TT-NHNN; giải pháp an ninh, giải khiếu nại quy định Thơng tư số 30/2016/TT-NHNN TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 Đối với hình thức toán điện tử sử dụng mã QR, nhằm thống hoạt động toán qua mã QR, Ngân hàng nhà nước ban hành Quyết định số 1928/QĐ-NHNN ngày 05/10/2018 Tiêu chuẩn sở “Đặc tả kĩ thuật QR Code hiển thị từ phía đơn vị chấp nhận toán Việt Nam” Như vậy, quy định pháp luật hành lĩnh vực cung ứng dịch vụ trung gian toán tạo sở pháp lí cho Fintech hoạt động, nhiên, số rủi ro bất cập pháp lí cần sớm có giải pháp như: Một việc ghi nhận chứng từ tốn qua ví điện tử, chứng từ POS hố đơn: Theo Điều Thơng tư số 173/2016/TT-BTC ngày 28/10/2016, chứng từ tốn qua ví điện tử, chứng từ POS chứng từ toán qua ngân hàng Tuy nhiên, việc ghi nhận chưa có hướng dẫn mẫu điều kiện áp dụng việc yêu cầu ngân hàng cung ứng tài khoản toán xác nhận việc toán khó khăn thực tế Hai hoạt động toán di động chưa quy định cụ thể hình thức dịch vụ tốn qua trung gian tốn khoản Điều Thơng tư số 39/2014/TT-NHNN, chưa có quy định chuẩn hố định dạng ứng dụng tốn, chưa có chế rõ ràng bảo vệ người dùng có rủi ro xảy Hạn chế cản trở việc tiếp cận sử dụng phương thức toán di động người dùng bảo vệ quyền lợi bên có rủi ro phát sinh Ba dịch vụ cổng tốn trực tuyến chưa có quy định điều chỉnh trường 79 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI hợp có rủi ro phát sinh người dùng yêu cầu hay khiếu nại số tiền toán ngân hàng tảng toán Fintech cung ứng Lĩnh vực gọi vốn cộng đồng cho vay ngang hàng chưa có quy định pháp luật tương ứng điều chỉnh với chất hoạt động kinh doanh Hoạt động gọi vốn cộng đồng chưa có quy định cụ thể tư cách, quyền hạn, trách nhiệm bên quan hệ gọi vốn cộng đồng, khơng có sở pháp lí áp dụng phát sinh tranh chấp, cụ thể: 1) Về phía chủ dự án: nguy bị đánh cắp chép ý tưởng kinh doanh, đặc biệt trường hợp việc gọi vốn không thành công pháp luật hành chưa có quy định điều chỉnh; 2) Về phía Fintech cung cấp tảng cơng nghệ huy động vốn: rủi ro việc áp dụng công nghệ để thẩm định thông tin dự án huy động vốn, rủi ro từ hoạt động rửa tiền rủi ro không thực đầy đủ cam kết chủ dự án nhà đầu tư, đảm bảo hoạt động uy tín kênh huy động vốn chưa có quy định pháp luật áp dụng; 3) Về phía nhà đầu tư: rủi ro khoản đầu tư khơng đến với chủ dự án cần nhận vốn hoạt động kênh huy động vốn không đảm bảo vấn đề chưa pháp luật điều chỉnh Đối với hoạt động cho vay ngang hàng: Do thiếu vắng quy định pháp luật điều chỉnh nên việc giám sát giao dịch quan chức việc xử lí rủi ro phát sinh thực tế bị bỏ ngỏ Nỗi lo 80 tiền nhà đầu tư không dừng lại việc người vay lập hồ sơ giả hay công ti Fintech cung cấp tảng cho vay ngang hàng ôm tiền bỏ chạy, mà cịn có nguy trắng tội phạm cơng nghệ chiếm quyền quản lí ứng dụng, thay đổi thuật toán thực rút tiền từ ngân hàng trung gian Bên cạnh đó, nội dung lãi suất cho vay, trích lập rủi ro, bảo hiểm tiền gửi, bảo đảm vay vốn thực huy động vốn qua tảng công nghệ chưa pháp luật điều chỉnh, quyền lợi đáng người vay vốn người cấp vốn không đảm bảo Một số khuyến nghị pháp lí Hiện Fintech nhận định xu hướng phát triển tất yếu, nhiên coi Fintech trung gian tài quy định pháp luật hành đáp ứng nhu cầu điều chỉnh tồn hoạt động Fintech thực tế Do đó, Fintech cần coi chủ thể kinh doanh đặc biệt Việt Nam cần sớm bổ sung, hồn thiện khung khổ pháp lí cho tồn hoạt động Fintech Trước hết, hoạt động mảng toán, Nhà nước cần sớm ban hành Luật tốn Luật tổ chức tín dụng văn hướng dẫn thi hành điều chỉnh hoạt động tổ chức tín dụng hoạt động tốn cịn công ti Fintech nhiều chủ thể khác tham gia thực Bên cạnh đó, Nhà nước cần ban hành quy định chuẩn hoá ứng dụng toán di động, tiêu chuẩn kĩ thuật, hạ tầng cung ứng dịch vụ TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI toán quy định phòng ngừa rủi ro, bảo đảm quyền lợi ích hợp pháp người dùng dịch vụ toán Fintech Thứ hai, cần ban hành quy định hướng dẫn cụ thể việc ghi nhận chứng từ tốn qua ví điện tử, chứng từ POS hoá đơn để đảm bảo quản lí doanh thu tổ chức, cá nhân kinh doanh kinh tế Thứ ba, cần rà soát sách, quy định pháp luật hành cơng nghệ thơng tin, sở hữu trí tuệ, bảo vệ quyền lợi người tiêu dùng phòng chống rửa tiền để giải vấn đề bảo mật, an ninh, sở hữu trí tuệ, hỗ trợ việc thực e-KYC phân tích lịch sử tín dụng khách hàng trực tuyến, nâng cao hiệu phòng chống rửa tiền tài trợ khủng bố phù hợp với tiêu chuẩn quốc tế Thứ tư, thiết lập sở pháp lí phù hợp cho hoạt động gọi vốn cộng đồng, đảm bảo an tồn nguồn vốn người góp vốn, giúp giảm thiểu tranh chấp phát sinh tránh thất thu thuế từ nguồn lợi nhuận chủ thể từ hoạt động cung ứng dịch vụ gọi vốn cộng đồng; đồng thời quy định tư cách pháp lí, quyền nghĩa vụ Fintech cung ứng tảng gọi vốn quyền trách nhiệm bên liên quan quan hệ gọi vốn cộng đồng Đặc biệt, bên gọi vốn pháp luật cần ràng buộc trách nhiệm đảm bảo tính trung thực, tính chịu trách nhiệm dự án gọi vốn; việc sử dụng nguồn vốn huy động mục đích, triển khai dự án tiến độ cam kết với người góp vốn; đảm bảo TẠP CHÍ LUẬT HỌC SỐ 6/2019 thời hạn, tiến độ hồn trả lợi ích cho người góp vốn cam kết Thứ năm, cần sớm ban hành quy định pháp luật tạo sở pháp lí cho hoạt động cho vay ngang hàng quy định lãi suất, dự phòng rủi ro, bảo hiểm, bảo đảm vốn vay quy định việc giám sát giao dịch quan chức năng, quy định phòng ngừa rủi ro xử lí hành vi vi phạm, đảm bảo quyền lợi ích hợp pháp chủ thể có liên quan./ TÀI LIỆU THAM KHẢO FSB, Financial Stability Implications from FinTech: Supervisory and Regulatory Issues that Merit Authorities’ Attention, p.33, http://www.fsb.org/wp-content/uploads/ R270617.pdf Patrick Schueffel, “Taming the beat: A scientific definition on Fintech”, Journal of Innovation Management, p 14, ISSN 2183-0606, https://hesso.tind.io/record/1996/ files/Schueffel_Tamingthebeast_2016.pdf Nguyễn Trường Sơn, “Mơ hình huy động vốn từ cộng đồng: kinh nghiệm cho Việt Nam”, Tạp chí khoa học, Đại học Huế, tập 126, số 5A, 2017 Đặng Công Thức, “Bàn xu hướng Fintech lĩnh vực ngân hàng chuyển động ban đầu Việt Nam”, Tạp chí ngân hàng, số 19/2017 WEF, “Beyond Fintech: How the success and failures of new entrants are reshaping the financial system”, Part of the future of financial services series - Prepared in collaboration with Deloitte, 8/2017 81 ... mạng đe doạ hệ thống ngân hàng toàn cầu, http://cafef.vn /fintech- la-gi-ma-lai-duoc-coi-la-cuoccach-mang-de-doa-he-thong-ngan-hang-toan-cau20170320111931948.chn, truy cập 22/7/2019 (2) Patrick... http://ictnews vn/cntt/bao-mat/chu-tich-vnpay-thanh-toan-bang-qrcode-an-toan-hon-cho-nguoi-dung-160704.ict, truy cập 24/01/2018 75 NGHIÊN CỨU - TRAO ĐỔI đó.(20) Khi góp vốn vào dự án huy động vốn mơ hình... ứng (9) Nguyễn Kim Anh, Fintech: Xu hướng phát triển nỗ lực quan quản lí, http://tinnhanhchung khoan.vn/tien-te /fintech- xu-huong-phat-trien-va-noluc-cua-co-quan-quan-ly-187700.html, truy cập 24/01/2018