Những thay đổi của cơ quan quản lý sau khủng hoảng và tác động đến hệ thống ngân hàng Việt Nam

Khủng hoảng tài chính bộc lộ những yếu kém của hệ thống tài chính. Sau khủng hoảng, cơ quan giám sát đã có những điều chỉnh quan trọng đối với hệ thống ngân hàng, điển hình là sự ra đời của Basel III với hai thay đổi cơ bản là nâng tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu và đưa ra các tỷ lệ đảm bảo thanh khoản. Bài viết tóm tắt những thay đổi quan trọng nhất từ cơ quan quản lý sau khủng hoảng và tác động đến hệ thống ngân hàng Việt Nam.

NHỮNG THAY ĐỔI CỦA CƠ QUAN QUẢN LÝ SAU KHỦNG HOẢNG VÀ TÁC ĐỘNG ĐẾN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG VIỆT NAM Phạm Hồng Linh - Tạ Thanh Huyền TÓM TẮT: Khủng hoảng tài bộc lộ yếu hệ thống tài Sau khủng hoảng, quan giám sát có điều chỉnh quan trọng hệ thống ngân hàng, điển hình đời Basel III với hai thay đổi nâng tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu đưa tỷ lệ đảm bảo khoản Chịu ảnh hưởng xu chung, quan quản lý Việt Nam có điều chỉnh pháp lý quan trọng hệ thống ngân hàng Ngoài việc tăng tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu tỷ lệthanh khoản, thay đổi pháp lý giai đoạn thể rõ trọng từ phía quan quản lý việc cải thiện theo chiều sâu, tạo cấu trúc nhằm đảm bảo an tồn lâu dài tổ chức tín dụng Tất điều tạo ảnh hưởng đáng kể đến hệ thống ngân hàng Bài viết tóm tắt thay đổi quan trọng từ quan quản lý sau khủng hoảng tác động đến hệ thống ngân hàng Việt Nam Từ khóa: Basel, an tồn vốn, chất lượng tài sản, sinh lời BỐI CẢNH KINH TẾ VÀ NHỮNG THAY ĐỔI CỦA CƠ QUAN QUẢN LÝ TRONG VÀ SAU KHỦNG HOẢNG: 1.1 Bối cảnh kinh tế hoạt động ngân hàng sau khủng hoảng: Hình mơ tả số số liệu diễn biến kinh tế Việt Nam từ 2006 - 2017 Có thể thấy, tác động khủng hoảng tài giới 2008, kinh tế Việt Nam bắt đầu chịu số ảnh hưởng lạm phát tăng cao (19.9% năm 2008), tăng trưởng giảm mạnh (6,2% năm 2008 so với 8,5% năm 2007) Tuy nhiên, sang năm 2011, khó khăn kinh tế tác động rõ nét đến ngành ngân hàng với tăng trưởng tín dụng giảm mạnh (14,31% so với 25% đến 50% giai đoạn trước), ngân hàng gặp khó khăn khoản dẫn tới lãi suất thị trường liên ngân hàng vọt cao, kéo theo lãi suất tiền gửi, lãi suất cho vay tăng kỷ lục, cộng với việc cho vay ạt giai đoạn trước khiến tỷ lệ nợ xấu tăng cao Cụ thể, theo báo cáo NHNN, lãi suất huy động VND bình quân cuối 6/2011 15,6% (so với 12,44% cuối 2010), chi phí huy động tăng kéo theo lãi suất cho vay VND liên tục tăng, bình quân lãi suất cho vay cuối 6/2011 16,85% Từ cuối 2011, diễn biến tích cực kinh tế vĩ mô cộng với biện pháp cứng rắn NHNN điển hình đặt trần lãi suất cho tiền gửi sau trần lãi suất hoạt động cho vay lĩnh vực ưu tiên, lãi suất tiền gửi cho vay giảm dần Phải từ cuối 2014, dấu hiệu phục hồi trở nên dần rõ nét với tăng trưởng vượt mức 6%, lạm phát ổn định mức thấp tăng trưởng tín dụng tăng cao trở lại Hình 1: Bối cảnh kinh tế Việt Nam 2006-2017 Hình 1a: Tăng trưởng GDP, lạm phát, tăng trưởng tín dụng Hình 1b: Lãi suất thị trường Liên ngân hàng Nguồn: NHNN, Tổng cục Thống kê Nguồn: NHNN INTERNATIONAL CONFERENCE STARTUP AND INNOVATION NATION 843 Những khó khăn kéo dài kinh tế bộc lộ yếu mơ hình tăng trưởng (i) Tăng trưởng kinh tế theo chiều rộng chủ yếu, tăng trưởng phụ thuộc nhiều vào gia tăng đầu tư, (ii) Nhà nước tham gia sâu, trực tiếp chi phối trình hoạt động đầu tư, kinh doanh, lại chưa thực tốt chức quan trọng thuộc quản lý nhà nước, (iii) Hoạt động đầu tư nhìn chung hiệu thấp, đầu tư cơng hiệu quả.Nhận thức rõ yếu nội kinh tế nước ta, Đại hội toàn quốc lần thứ XI Đảng xác định phát triển nhanh gắn liền với phát triển bền vững, phát triển bền vững yêu cầu xuyên suốt Chiến lược phát triển kinh tế - xã hội, quan điểm phát triển đổi mơ hình tăng trưởng, tái cấu kinh tế định hướng tổng quát phát triển kinh tế - xã hội thời kỳ 2011 - 2020 Hội nghị Trung ương khoá XI (tháng 10/2011) định nội dung tái cấu kinh tế, lĩnh vực cuối trong3 tập trung ưu tiên tái cấu Cơ cấu lại thị trường tài với trọng tâm tái cấu hệ thống ngân hàng thương mại 1.2 NHỮNG THAY ĐỔI TỪ CƠ QUAN QUẢN LÝ TRONG VÀ SAU KHỦNG HOẢNG: Từ giai đoạn sau khủng hoảng đến nay, có nhiều thay đổi môi trường pháp lý liên quan đến hoạt động ngân hàng, kể đến số văn điển hình: - Luật TCTD 2010 - Luật Doanh nghiệp 2014 Nghị định 71/2017/NĐ-CP với điều chỉnh lớn liên quan đến quản trị công ty nhằm hồn thiện quản trị cơng ty - Đề án “Phát triển ngành ngân hàng Việt Nam đến năm 2010 định hướng đến năm 2020” ban hành theo Quyết định 112/2006/QĐ-TTgngày 24/5/2006 Thủ tướng Chính phủ xác định mục tiêu “từng bước tiến tới thực nguyên tắc, chuẩn mực theo Hiệp ước vốn (Basel II) sau năm 2010” - Đề án “Cơ cấu lại hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015” ban hành kèm theo Quyết định số 254/2012/ QĐ-TTg ngày 1/3/2012của Thủ tướng Chính phủ đưa giải pháp hỗ trợ cấu lại TCTD - Đề án “Cơ cấu lại hệ thống TCTD gắn với xử lý nợ xấu giai đoạn 2016 - 2020” ban hành kèm theo Quyết định 1058/2017/QĐ-TTg ngày 19/7/2017 Thủ tướng Chính phủ với mục tiêu tiếp tục cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng gắn với trọng tâm xử lý bản, triệt để nợ xấu tổ chức tín dụng yếu lành mạnh hóa tình hình tài chính, nâng cao lực quản trị tổ chức tín dụng - Nghị 42/2017/QH14 thí điểm xử lý nợ xấu tổ chức tín dụng ban hành 21/6/2017 kỳ vọng tháo gỡ khó khăn, bất cập quy định hành về xử lý nợ xấu, tài sản bảo đảm tổ chức tín dụng, từ đẩy nhanh q trình xử lý nợ xấu - Thơng tư 13/2010/TT-NHNN với điểm thay đổi mấu chốt: nâng tỷ lệ an toàn vốn từ 8% lên 9% với quy định vốn pháp định tối thiểu 3.000 tỷ đồng; hạn chế việc tham gia vào hoạt động liên quan đến kinh doanh chứng khoán bất động sản NHTM tăng cường quy định đảm bảo khả khoản NHTM - Nhận thấy Khoảng cách lớn quy mô tiềm lực tài dẫn đến khơng đồng khả tiếp cận Basel II ngân hàng Việt Nam Vì vậy, NHNN ban hành Công văn 1601/NHNNTTGSNH ngày 17/3/2014 việc thực Hiệp ước vốn Basel II Việt Nam toàn hệ thống theo lộ trình đến 2020 (bao gồm 03 trụ cột) Dựa lực ngân hàng nước điều kiện Basel II, NHNN đưa lộ trình cẩn trọng cơng văn: + Giai đoạn 1: Thí điểm áp dụng Basel II theo Phương pháp tiêu chuẩn 10 ngân hàng (Vietcombank, VietinBank, BIDV, MB, Sacombank, Techcombank, ACB, VPBank, VIB Maritime Bank) Thời gian bắt 844 HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC TẾ KHỞI NGHIỆP ĐỔI MỚI SÁNG TẠO QUỐC GIA đầu tháng 2/2016, mục tiêu đến cuối năm 2018 ngân hàng phải đáp ứng yêu cầu Basel II + Giai đoạn 2: Đến năm 2020 NHTM có mức vốn tự có theo chuẩn mực Basel II, 12-15 ngân hàng thương mại áp dụng thành công Basel II - Thông tư 36/2014/TT-NHNN quy định giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn hoạt động TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngồi Thơng tư 36 yêu cầu CAR tối thiểu mức 9% Các cấu phần vốn, phương pháp cách tính, trì tỷ CAR quy định cụ thể, chi tiết, thành phụ lục để dễ thực hiện, giám sát, kiểm tra, tra Tuy nhiên, cách tính CAR theo Thơng tư 13 36 chưa tính đến rủi ro thị trường rủi ro hoạt động Thông tư 06 NHNN ban hành năm 2016 sửa đổi số điều thông tư 36 mà trọng tâm hai quy định: giảm dần tỷ lệ sử dụng vốn ngắn hạn cho vay trung, dài hạn; tăng hệ số rủi ro khoản phải đòi để kinh doanh bất động sản từ 2017 Điều cho thấy NHNN dần thắt chặt yêu cầu an tồn vốn với ngân hàng - Thơng tư số 41/2016/TT-NHNN quy định tỷ lệ an toàn vốn (CAR) ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước để mở đường cho việc thực trụ cột Basel II Thơng tư 41 có hai điểm bản: (i) cơng thức tính CAR bổ sung rủi ro thị trường rủi ro hoạt động quy định Basel II (ii) tỷ lệ CAR tối thiểu ngân hàng 8% Đồng thời, thơng tư hướng dẫn cụ thể cách tính tài sản theo rủi ro tín dụng, vốn yêu cầu cho rủi ro hoạt động, vốn yêu cầu cho rủi ro thị trường Thông tư 41 sát với quy định Basel II đến 1/1/2020 có hiệu lực nên ngân hàng thời gian để chuẩn bị - Ngồi ra, kể đến số Văn pháp lý đáng ý khác Thơng tư 44/2011/TT-NHNN vềHệ thống kiểm sốt nội kiểm tốn nội tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngồi thơng tư 13/2018/TT-NHNN Hệ thống kiểm soát nội ngân hàng thương mại, chi nhánh ngân hàng nước ngồi, Thơng tư 02/2013/TT-NHNN phân loại tài sản có, mức trích, phương pháp trích lập dự phịng rủi ro việc sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro TÁC ĐỘNG NHỮNG THAY ĐỔI CỦA CƠ QUAN QUẢN LÝ ĐẾN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG Những thay đổi môi trường pháp lý ảnh hưởng lớn đến hoạt động TCTD Trong phần này, viết phân tích tác động thay đổi quan quản lý lên hệ thống ngân hàng dựa mơ hình CAMEL(Capital adequacy, Assets quality, Management efficiency, Earnings performances, Liquidity) gồm khía cạnh: An tồn vốn, Chất lượng tài sản, Hiệu quản lý, Kết sinh lời, Thanh khoản Với khía cạnh, viết phân tích tác động chung đến TCTD cụ thể 10 NHTM lựa chọn thí điểm áp dụng Basel II 2.1 Tác động đến An toàn vốn Trước hết an toàn vốn, hệ số CAR TCTD giảm mạnh năm 2014 ổn định giai đoạn sau Theo Đặng Ngọc Đức Nguyễn Đức Hiển (2014), thực tế hệ số CAR ngân hàng nâng lên sau thông tư 13/2010/TT-NHNN ban hành thay QĐ 457/2005/QĐ-NHNN với thay đổi đáng ýlà tăng tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu từ 8% lên 9% Tuy nhiên khó khăn hệ thống từ sau 2011 lại làm hệ số CAR NH giảm mạnh ổn định từ cuối năm 2014 bối cảnh kinh doanh cải thiện, tỷ lệ trung bình mức tối thiểu Trong đó, khối NHTM nhà nước có tỷ lệ an toàn vốn thấp, xung quanh mức tối thiểu (9%), NHTM cổ phần có tỷ lệ an tồn vốn tốt (bình qn khoảng 15%-16%).Nhóm 10 NHTM thí điểm áp dụng Basel II có tỷ lệ an toàn vốn 845 INTERNATIONAL CONFERENCE STARTUP AND INNOVATION NATION ổn định giai đoạn từ 2012 (bình quân 12%), trừ năm 2015 tỷ lệ trung bình tăng nhẹ chủ yếu CAR Ngân hàng TMCP Hàng Hải vọt từ 15,75% lên 25,53% Để đảm bảo tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu đáp ứng chuẩn Basel, ngân hàng gấp rút tăng vốn, nhiên nhìn chung tất gặp khó khăn việc tăng vốn cấp cổ phiếu ngành ngân hàng ko hấp dẫn nhà đầu tư trước Hình 2a: Tỷ lệ an tồn vốn TCTD Hình 2b: Tỷ lệ an tồn vốn bình quân 10 NHTM thí điểm áp dụng Basel II Nguồn: IMF Nguồn: Báo cáo thường niên ngân hàng Sự đời thông tư 41/2016/TT-NHNN với yêu cầu phải bổ sung thêm rủi ro hoạt động rủi ro thị trường để tính hệ số CAR tiếp tục làm giảm hệ số an toàn vốn ngân hàng, địi hỏi NHTM phải tích cực nâng cao vốn để đáp ứng quy định pháp luật.Hình mơ tả quy đổi hệ số CAR ngân hàng chọn thí điểm thực Basel II theo thông tư 36 41 Theo đó, chiếu theo cách tính thơng tư 41 nhiều ngân hàng ko thể đáp ứng yêu cầu an toàn vốn, đặc biệt khối NHTMCP nhà nước Điều tạo quan ngại lớn số lượng ít, khối chiếm khoảng đến 45% tổng tài sản toàn hệ thống việc tăng vốn khối khó khăn nhiều phát hành cổ phiếu để tăng vốn NHTMCP khác Hình 3: Hệ số CAR theo thông tư 36 41 Nguồn: NHNN 2.2 Tác động đến chất lượng tài sản: Về chất lượng tài sản, theo báo cáo Ủy ban giám sát tài quốc gia, Cơ cấu tài sản tổ chức tín dụng chuyển dịch theo hướng tích cực, giai đoạn 2012-2016,tỷ trọng tín dụng tổng tài sản tăng nhẹ từ 54,2% lên 58,0%; tỷ trọng tài sản thị trường liên ngân hàng giảm từ 17,3%xuống 13,2%; tỷ trọng khoản đầu tư tài chínhtăng nhẹ từ 13,5% lên 18,4% khoảng thời gian (Hình 4) Hình 4: Cơ cấu tài sản TCTD Nguồn: UBGSTCQG 846 HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC TẾ KHỞI NGHIỆP ĐỔI MỚI SÁNG TẠO QUỐC GIA Ngoài ra, tỷ lệ nợ xấu số quan trọng thường lựa chọn để đánh giá Quy định nợ xấu có nhiều thay đổi sau khủng hoảng Thông tư 02/2013/TT-NHNN đời với thay đổi lớn mở rộng phạm vi điều chỉnh, không giới hạn khoản vay bảo lãnh mà điều chỉnh cho tất tài sản có rủi ro tín dụng, bao gồm hoạt động mua ủy thác mua trái phiếu doanh nghiệp chưa niêm yết, tiền gửi liên ngân hàng (trừ tiền gửi tốn), cấp tín dụng hình thức phát hành thẻ tín dụng… Thay đổi làm cho tỷ lệ nợ xấu phản ánh xác đầy đủ mức độ rủi ro tín dụng ngân hàng gây khó khăn thách thức thực cho TCTD việc công bố tỷ lệ nợ xấu đầy đủ Vì thế, đời từ năm 2013 đến cuối năm 2014, thông tư 02 áp dụng, chí số quy định cịn trì hỗn đến tận đầu năm 2015 (qua thông tư 19/2014/TT-NHNN) Về thực trạng nợ xấu, việc cho vay ạt giai đoạn trước 2011 làm cho tỷ lệ nợ xấu vọt lên đỉnh cao mức gần 5% vào 2012 (IMF, 2017), nhiên, sau triển khai hiệu Đề án “Cơ cấu lại hệ thống TCTD” Đề án “Xử lý nợ xấu của hệ thống TCTD”, tỷ lệ nợ xấu TCTD giảm xuống cịn khoảng 2% (Hình 5a) Tuy nhiên, nợ xấu bao gồm nợ xấu bảng cân đối tài sản NH, chưa tính nợ bán cho VAMC nợ cấu lại theo Quyết định 780 Nếu tính thêm phần tỷ lệ nợ xấu kinh tế cuối năm 2017 7% (đã mức giảm đáng kể từ 12.7% vào tháng 6/2015) theo ước tính IMF Tỷ lệ nợ xấu nhóm 10 ngân hàng thí điểm áp dụng Basel giảm dần từ 2013, ngân hàng kiểm soát nợ xấu mức 3%, ngoại trừ Sacombank có tỷ lệ nợ xấu tăng đột biến lên 6.8% vào năm 2016 kết sáp nhập với NH Phương Nam (Hình 5b) Tuy nhiên, nhìn chung, xử lý nợ xấu TCTD chưa triệt để, chủ yếu áp dụng biện pháp kỹ thuật (bao gồm sử dụng dự phòng rủi ro bán nợ) Theo báo cáo Quốc hội tình hình kinh tế xã hội tháng đầu năm 2017, giai đoạn 2012 - 2016, toàn hệ thống tổ chức tín dụng xử lý 610.000 tỷ đồng nợ xấu, đó, Nợ xấu tổ chức tín dụng tự xử lý chiếm 56%, lại bán nợ (bao gồm bán cho VAMC bán cho tổ chức, cá nhân khác) chiếm gần 44%.Theo đánh giá UBGSTCQG (2017), tỷ lệ nợ xấu thực tế cao nhiều so với báo cáo Trong số nợ xấu bán cho VAMC, xử lý khoảng 38 nghìn tỷ, tương đương 15% Hình 5a: Tỷ lệ nợ xấu TCTD Hình 5b: Tỷ lệ nợ xấu 10 NHTM thí điểm áp dụng Basel II Nguồn: IMF Nguồn: BVD Bên cạnh việc giảm tỷ lệ nợ xấu, quy định pháp luật thời gian hướng tới việc kiểm soát phân bổ tín dụng TCTD Thơng tư 13/2010/TT-NHNN,Thơng tư 36/2014/TT-NHNN thơng tư 06/2016/TT-NHNN có quy định nhằm hạn chế việc tham gia vào hoạt động liên quan đến kinh doanh chứng khoán bất động sản NHTM nâng hệ số rủi ro khoản phải đòi để đầu tư, kinh doanh chứng khoán, kinh doanh bất động sản, khoản phải địi cơng ty chứng khốn, cơng ty quản lý quỹ đưa giới hạn tỷ lệ cấp tín dụng khách hàng nhằm mục đích đầu tư, kinh doanh cổ phiếu Cùng với thông tư giảm trần lãi suất cho vay lĩnh vực ưu tiên làm cấu tín dụng TCTD thay đổi theo hướng tích cực INTERNATIONAL CONFERENCE STARTUP AND INNOVATION NATION 847 2.3 TÁC ĐỘNG ĐẾN HIỆU QUẢ QUẢN LÝ 2.3.1 Tác động tích cực Về tác động đến Hiệu quản lý, theo đánh giá UBGSTCQG, Quá trình tái cấu hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015 đến cuối năm 2016 tạo số cải thiện hiệu quản lý TCTD, như: Phát khu biệt TCTD yếu Tái cấu bước giảm số lượng NHTM thông qua hàng loạt vụ sáp nhập, hợp nhất, mua lại Một số trường hợp tái cấu điển hình theo cách thức bao gồm: Habubank hợp vào SHB; Ficombank, TinNghia Bank vào SCB; Đại Bank vào HD bank; WesternBank sáp nhập vào PVFC đổi tên thành PVcombank; BIDV nhận MHB; Maritime Bank nhận MDB Sacombank nhận Southernbank…NHNN mua lại ngân hàng yếu với giá đồng Thời gian tới, hoạt động tiếp tục thực NHNN không thực mua lại với giá đồng mà chủ yếu chuyển ngân hàng yếu sang diện kiểm sốt đặc biệt có cân nhắc đến việc cho phá sản số ngân hàng Sở hữu chéo, đầu tư chéo dần kiểm soát Một mục tiêu quan trọng Thông tư 36/2014/TT-NHNN kiên giảm tình trạng sở hữu chéo, đầu tư chéo TCTD Thông tư thắt chặt việc cho vay TCTD công ty mẹ công ty liên kết, cơng ty kiểm sốt cấm công ty mua cổ phiếu công ty mẹ Việc mua cổ phiếu TCTD khác bị kiểm soát chặt chẽ số lượng, giới hạn tỷ lệ sở hữu việc tham gia điều hành Các TCTD trọng vào quản trị rủi ro quản trị điều hành Các quy định pháp luật ban hành giai đoạn sau khủng hoảng trọng tới việc phát triển hệ thống quản lý rủi ro yêu cầu TCTD phải ban hành quy định nội Có thể kể đến số quy định điển hình như: - Đề án 254/QĐ-TTg “Cơ cấu lại hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015”đã rõ định hướng giải pháp cấu lại ngân hàng thương mại cổ phần, công ty tài chính, cơng ty cho th tài Việt Nam, bao gồm: “Phát triển hệ thống quản trị rủi ro phù hợp với nguyên tắc, chuẩn mực Ủy ban Basel, tập trung vào hệ thống quản trị rủi ro khoản, rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường (giá cả, lãi suất, tỷ giá) rủi ro tác nghiệp; phát triển hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ; thực phân loại nợ, trích lập dự phịng rủi ro phù hợp với thông lệ quốc tế mức độ rủi ro tín dụng; nâng cao lực đánh giá, thẩm định tín dụng quản lý, giám sát rủi ro tín dụng TCTD.” (Khoản Điểm II Mục B) - Đề án 1058/2017/QĐ-TTg “Cơ cấu lại hệ thống TCTD gắn với xử lý nợ xấu giai đoạn 2016 - 2020” tiếp tục nhấn mạnh việc phải Hoàn thiện nâng cấp, áp dụng hệ thống quản trị rủi ro phù hợp với nguyên tắc, chuẩn mực của Ủy ban Basel Ngồi ra, đề án cịn nhấn mạnh việc cần phải “Quy định cụ thể trách nhiệm trước pháp luật thành viên Hội đồng quản trị/Hội đồng thành viên, Ban Điều hành, Ban Kiểm soát, kiểm toán nội tổ chức tín dụng, đặc biệt việc phê duyệt hợp đồng tín dụng, đầu tư có sai phạm khơng thiết lập vận hành hệ thống kiểm sốt nội có hiệu lực để giám sát, ngăn ngừa, phát báo cáo Cơ quan quản lý Nhà nước Đồng thời, có quy định nâng cao tiêu chuẩn lực quản trị rủi ro, đạo đức kinh doanh thành viên Hội đồng quản trị/Hội đồng thành viên, Ban Điều hành, Ban Kiểm soát, chức danh chủ chốt tổ chức tín dụng.” Thơng tư 02/2013/TT-NHNN đời đầu năm 2013 yêu cầu TCTD phải ban hành Quy định nội cấp tín dụng, quản lý tiền vay, sách dự phịng rủi ro 848 HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC TẾ KHỞI NGHIỆP ĐỔI MỚI SÁNG TẠO QUỐC GIA - Thông tư 36/2014 NHNN đời cuối 2014 yêu cầu thêm NHTM việc ban hành Quy định nội cấp tín dụng, quản lý tiền vay; quản lý khoản; đánh giá chất lượng tài sản có tuân thủ tỷ lệ an tồn vốn tối thiểu - Đặc biệt, thơng tư 13/2018/TT-NHNN ban hành ngày 18/5/2018 với nhiều quy định quản lý rủi ro xây dựng hệ thống kiểm soát nội (HTKSNT) ngân hàng thương mại, chi nhánh ngân hàng nước ngồi Thơng tư 13/2018/TT-NHNN có nhiều điểm đáng ý hướng tới yêu cầu hoạt động quản lý ngân hàng dần tiến sát chuẩn quốc tế Điểm làHTKSNB mở rộng bao trùm lên năm lĩnh vực:giám sát quản lý cấp cao, kiểm soát nội bộ, quản lý rủi ro, đánh giá nội mức độ đủ vốn kiểm tốn nội Thơng tư u cầu HTKSNB phải có 03 tuyến bảo vệ độc lập tương tự đề xuất Ủy ban Basel Thông tư cũngđề cập đến Quy định chung Quản lý rủi ro như: Chính sách quản lý rủi ro, Hạn mức rủi ro, Quản lý rủi ro sản phẩm mới, hoạt động thị trường mới, Nhận dạng, đo lường, theo dõi kiểm soát rủi ro, Kiểm tra sức chịu đựng Thông tư đặt yêu cầu, tiêu chuẩn quản lý rủi ro, tiếp cận sát với thông lệ quốc tế quản trị ngân hàng, bước thực quy định Basel II bảo đảm an tồn hoạt động.Thơng tư có quy định hệ thống thơng tin quản lý (MIS), yêu cầu ngân hàng phải bảo đảm thông tin, liệu cung cấp đầy đủ, xác, kịp thời, đáp ứng yêu cầu quản lý, từ đây, tạo động lực rõ ràng cho ngân hàng việc xây dựng hệ thống quản trị liệu lâu dài, định kinh doanh quản lý rủi ro ngân hàng dựa liệu (data-driven) nhiều hơn, chủ yếu kinh nghiệm trước Theo quy định thơng tư ngân hàng phải đánh giá nội mức đủ vốn (ICAAP) sở kế hoạch hoạt động tương lai Kiểm soát nội kiểm tốn nội có nhiều quy định cụ thể chặt chẽ trước Các tổ chức tín dụng coi trọng việc thay đổi để tiến tới áp dụng Basel II III, 100% tổ chức khảo sát đánh giá từ mức độ quan trọng trở lên, đa phần số đánh giá mức độ quan trọng (Nguyễn Đức Trung cộng sự, 2015) Trong đó, xây dựng sở liệu hệ thống IT, tăng cường lực tài chính, tăng cường nguồn nhân lực yếu tố quan tâm nhiều nhất, xây dựng quy trình ban hành văn nội hướng dẫn thực cuối yếu tố kiện toàn cấu tổ chức 2.3.2 Một số hạn chế Chất lượng quản trị ngân hàng thấp so với mức chung dù ngành tra, giám sát chặt chẽ Dựa Báo cáo thẻ điểm Quản trị công ty năm 2011 Cơng ty tài quốc tế (IFC) phối hợp UBCKNN phát hành), điểm số quản trị ngân hàng dịch vụ tài khác có điểm số bình qn 42, thấp so với mức trung bình ngành tham gia chấm điểm lần 42,7 Mặc dù NHNN đưa lộ trình triển khai áp dụng Basel II TCTD(với Trụ cột II tập trung vào việc nâng cao lực điều hành, kiểm soát nội quản trị rủi ro), nhìn chung, tốc độ triển khai cịn chậm chạp.Phần lớn nhóm 10 ngân hàng lựa chọn thí điểm triển khai áp dụng Basel II báo cáo không kịp tiến độ đặt Công văn 1601 Thời gian qua, biến động môi trường vĩ mô, thị trường tài bộc lộ yếu tồn quản trị, điều hành vi phạm pháp luật hoạt động nhiều TCTD Trong dự thảo thông tư quy định hệ thống KSNB năm 2017 (thay cho thông tư 44/2011/TT-NHNN), NHNN số yếu kém: i) Đối với công tác quản trị, điều hành, kiểm soát nội bộ: Thành viên HĐQT, Ban Kiểm soát (BKS), Ban điều hành số TCTD chưa đủ tiêu chuẩn theo quy định; quy trình, quy định nội chưa TCTD ban hành đầy đủ, nội dung chưa phù hợp với quy định hành; nhiều TCTD chưa tách 849 INTERNATIONAL CONFERENCE STARTUP AND INNOVATION NATION bạch chức giám sát HĐQT Ban điều hành; chức giám sát BKS số TCTD chưa bao quát toàn sai phạm, vấn đề rủi ro cao TCTD; hệ thống báo cáo kiểm soát nội định kỳ chưa đáp ứng yêu cầu vận hành hiệu ii) Đối với công tác quản lý rủi ro: Vai trò quản lý rủi ro nhiều TCTD chưa coi trọng; nguồn nhân lực quản lý rủi ro hạn chế, chưa đáp ứng yêu cầu quản lý rủi ro theo thông lệ quốc tế; sở liệu, hạ tầng công nghệ thông tin, nguồn đầu tư cho quản lý rủi ro chưa đầy đủ; quy trình nhận dạng, đo lường, kiểm sốt rủi ro chưa thực đồng bộ, hiệu hoạt động thấp; nguồn nhân lực cho công tác quản lý rủi ro cịn thiếu iii) Đối với kiểm tốn nội bộ: Bộ phận kiểm toán nội số TCTD chưa có đủ thành viên, yếu trình độ chun mơn, nghiệp vụ; quy trình kiểm tốn nội chưa xây dựng; phương pháp kiểm toán nội không định hướng theo rủi ro (risk-focused); hoạt động phận kiểm tốn nội chưa đảm bảo tính khách quan, độc lập, từ dẫn đến hiệu hoạt động kiểm toán nội thấp 2.4 Tác động đến Kết sinh lời: Hiệu sinh lời TCTD được đo lường thông qua các số ROA, ROE Sau 2014, hiệu sinh lời TCTD có cải thiện chút nhìn chung tỷ lệ ROA, ROE giai đoạn 2012-2016 mức thấp (Hình 6a) Để thấy rõ xu hướng biến động kết sinh lời ngân hàng, nhìn sang bên hiệu sinh lời nhóm 10 ngân hàng thí điểm thực Basel II với khoảng thời gian theo dõi dài (Hình 6b).Theo đó, trước 2011, khả sinh lời trung bình ngân hàng mức từ trung bình cao Giai đoạn sau 2011, tỷ lệ sinh lời khối cao mức trung bình ngành nhìn chung mức thấp, ROA xung quanh 10%, ROE 1% Các số phản ánh xác tác động suy thoái kinh tế đến kết sinh lời ngân hàng, sang 2013, hoạt động tái cấu trúc ngân hàng dần vào ổn định, kết hoạt động ngân hàng dần hồi phục, ROE ROA từ 2015 dần cải thiện Hình 6a: Kết sinh lời TCTD Hình 6b: Kết sinh lời 10 NHTM thí điểm áp dụng Basel II Nguồn: UBGSTCQG Nguồn: BVD 2.5 Tác động đến khoản: Chịu tác động thay đổi từ quan quản lý giới sau khủng hoảng, NHNN ý vấn đề cải thiện khoản hệ thống Thông tư 15/2009/TT-NHNN hạ tỷ lệ sử dụng vốn ngắn hạn vay trung dài hạn TCTD từ 40% xuống cịn 30% Thơng tư 13/2010/ TT-NHNN quy định chặt chẽ tỷ lệ khả chi trả đưa thêm quy định về tỷ lệ cho vay so với huy động Tuy nhiên, với khó khăn hệ thống ngân hàng giai đoạn buộc NHNN phải xóa quy định tỷ lệ cho vay so với huy động sau năm đưa (Thông tư 22/2011/TT-NHNN) tăng giới hạn tỷ lệ vốn ngắn hạn sử dụng cho vay trung dài hạn lên trước đặt giới hạn trở lại sau vài năm TCTD có cải thiện 850 HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC TẾ KHỞI NGHIỆP ĐỔI MỚI SÁNG TẠO QUỐC GIA Kết thúc năm 2016, theo đánh giá UBGSTCQG (2017), trình tái cấu hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015 đến cuối năm 2016 tháo gỡ khó khăn hệ thống: Tình trạng căng thẳng khoản kiểm soát, khoản chung toàn hệ thống ổn định;một số số khoản TCTD có cải thiện đáng kể Tỷ lệ cho vay so với tiền gửi trước 2012 thường xuyên mức 100% gần 120% giảm mạnh từ 2011 ổn định quanh mức 85% từ 2014 (Hình 7a) Từ đó, NHNN mạnh dạn đưa quy định tỷ lệ vào trongThông tư 36 với giới hạn 80% tỷ lệ cho vay so với huy động áp dụng NHTMCP Tuy nhiên, có khối NHTMCP đảm bảo tỷ lệ nằm giới hạn quy định, tỷ lệ cho vay huy động khối NHTMCP nhà nước vượt giới hạn 90% Cơ cấu nguồn vốn có cải thiện mà tỷ trọng Nợ liên ngân hàng nguồn vốn thiếu ổn định, nhạy cảm với rủi ro giảm mạnh, thay nguồn vốn tiền gửi nguồn ổn định (Hình 7b) Hình 7a: Tỷ lệ cho vay so với tiền gửi Hình 7b: Cơ cấu nguồn vốn huy động Nguồn: IMF Hình 7c: Tỷ lệ chuyển đổi khối NHTM Nguồn: UBGSTCQG Hình 7d: Thanh khoản ngắn hạn 10 NHTM thí điểm áp dụng Basel II Nguồn: NHNN Nguồn: BVD Thanh khoản ngắn hạn dài hạn TCTD tồn nhiều vấn đề Về khoản dài hạn, tỷ lệ vốn ngắn hạn dùng vay trung dài hạn ngân hàng liên tục tăng lên giai đoạn 2012-2016 Trước 2015, tỷ lệ 30% theo yêu cầu Thơng tư 15/2009/TT-NHNN Việc sử dụng gói kích cầu năm 2009 vào tín dụng bất động sản làm tỷ lệ cho vay trung dài hạn TCTD tăng vọt lên buộc NHNN phải nới lỏng giới hạn cho tỷ lệ sử dụng vốn ngắn hạn vay trung dài hạn lên 60% Thông tư 36/2014 có hiệu lực từ 2/2015.Tỷ lệchuyển đổi ngân hàngđã vọt lên 30% từ năm 2015, tốc độ tăng khối NHTM cổ phần nhanh hơn, từ 2015 vượt tỷ lệ khối NHTM nhà nước (Hình 7c) cuối năm 2016 tiến sát mốc 40% Nhận rõ việc nới lỏng tỷ lệ sử dụng vốn ngắn hạn vay trung dài hạn ảnh hưởng đến an toàn hệ thống, giới hạn bị NHNN giảm xuống Thông tư 06/2016/TT-NHNN với lộ trình đưa tỷ lệ xuống 40% từ 2018 Về khoản ngắn hạn, tỷ lệ khoản ngắn hạn 10 NH thí điểm áp dụng Basel II giảm liên tục theo thời gian từ xung quanh 40% năm 2006 xuống chưa đến 15% năm 2016 (Hình 7d) INTERNATIONAL CONFERENCE STARTUP AND INNOVATION NATION 851 TÀI LIỆU THAM KHẢO Đặng Ngọc Đức, Nguyễn Đức Hiển, 2014 Tái cấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam bối cảnh tái cấu kinh tế Báo cáo thường niên Ngân hàng nhà nước Việt Nam 2010 – 2016 Credit Suisse, 2017 Vietnam Banks Sector Research Analysts IMF Country Report No 17/190 (2017) No 18/215 (2018) Ngân hàng Nhà nước Việt Nam, 2017 Bản thuyết minh nội dung dự thảo thông tư quy định Hệ thống Kiểm sốt nội Tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước Ngân hàng nhà nước Việt Nam, 2017 Phân tích an tồn vốn NHTM Việt Nam sở áp dụng thông tư 41 ÁP DỤNG BASEL II Nguyễn Đức Trung cộng (2015) Khả điều kiện áp dụng số khuyến nghị sách từ Basel III giám sát hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam Đề tài Nghiên cứu khoa học cấp ngành năm 2015 Mã số DTNH.17/2014 Nguyễn Tuyết Dương, 2013 Tái cấu Ngân hàng thương mại: Kết bước đầu thách thức đặt Ủy ban giám sát tài quốc gia, 2017 Báo cáo tổng quan thị trường tài 2016  ... lý rủi ro TÁC ĐỘNG NHỮNG THAY ĐỔI CỦA CƠ QUAN QUẢN LÝ ĐẾN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG Những thay đổi môi trường pháp lý ảnh hưởng lớn đến hoạt động TCTD Trong phần này, viết phân tích tác động thay đổi. .. cấu Cơ cấu lại thị trường tài với trọng tâm tái cấu hệ thống ngân hàng thương mại 1.2 NHỮNG THAY ĐỔI TỪ CƠ QUAN QUẢN LÝ TRONG VÀ SAU KHỦNG HOẢNG: Từ giai đoạn sau khủng hoảng đến nay, có nhiều thay. .. NATION 847 2.3 TÁC ĐỘNG ĐẾN HIỆU QUẢ QUẢN LÝ 2.3.1 Tác động tích cực Về tác động đến Hiệu quản lý, theo đánh giá UBGSTCQG, Quá trình tái cấu hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015 đến cuối năm 2016