Di n bi n lãi su t c ng th ng trong n a cu i n m 2009 m t ph n ph n ánh khó kh n thanh kho n c a h th ng. i u này d n đ n m t h qu ít th y là t l lãi
biên c a các NH gi m r t m nh; n u trong n m 2008 chênh l ch lãi su t huy đ ng
và cho vay đ t kho ng 3,7%, thì n m 2009 ch xoay quanh 1% (đ i v i cho vay s n
xu t kinh doanh).Bên c nh đó t ng tr ng tín d ng th c t đã v t xa. C th , đ u
n m 2009, t ng tr ng tín d ng d ki n t 21% - 23%; gi a n m là đ nh h ng
không quá 30%; còn theo d tính c n m con s này th c t lên t i trên 36%, t ng m nh so v i n m 2008 (21%) và m c cao trong kho ng th i gian 10 n m tr l i đây.
B ng 2.8. T c đ t ng tr ng tín d ng t i các NHTMCP VT: % VT: % NH 2009 so v i 2008 2010 so v i 2009 2011 so v i 2010 KLB 122,05 43,78 19,92 NAB 33,69 5,77 17,79 BVB 82,00 58,23 19,58 ACB 79,02 39,80 17,91 EXB 81,71 60,48 19,76 TCB 59,79 25,74 19,88 Ngu n: T ng h p t BCTC c a các NHTMCP
Các NH nh trong m t ng i g i ti n luôn là nhóm thanh kho n s y u h n
so v i nhóm NH l n m t ph n là do quy mô và th ng hi u, m ng l i giao d ch.
Do v y, m t khi nhóm NH l n có đ ng thái t ng lãi su t ti n g i huy đ ng nhóm
NH nh s b nh h ng r t m nh và ch y theo nh ng cu c đua t ng lãi su t đ lôi
kéo khách hàng. Chúng ta có th th y m t ví d là tr ng h p t ng lãi su t huy
đ ng c a Techcombank vào nh ng ngày cu i n m 2010, ngay l p t c trong ngày có
kho ng 8 NH t ng lãi su t .
Nguyên do không ch tr c ti p t chênh l ch k h n các kho n ti n g i và cho vay mà còn gián ti p t ch t l ng tín d ng th p kéo theo tình tr ng gia h n n , giãn n ho c n x u làm t ng “duration gap” (khe h k h n) c a b ng cân đ i. Trong th c t , v n đ này đôi khi đ n t các NHTMCPnh v n g p khó kh n trong huy đ ng v n, bu c ph i s d ng công c duy nh t là lãi su t và các ph ng ti n khuy n mãi đ h p d n ng i g i ti n. ng n c n lu ng v n di chuy n, các NH
l n c ng bu c ph i t ng lãi su t huy đ ng. K t qu là trào l u t ng lãi su t x y ra không hoàn toàn xu t phát t nhu c u v n mà t nhu c u gi khách hàng. Th c tr ng di chuy n v n c a khách hàng m t cách d dàng t NH này sang NH khác
ph n ánh tình tr ng không có s khác bi t đáng k v ch t l ng, lo i d ch v và s n ph m c ng nh v n hóa ph c v khách hàng gi a các NH. Tình tr ng thông tin thi u minh b ch không cho phép khách hàng đánh giá m c đ r i ro c a NH và vì
th , khách hàng có xu h ng k v ng m c lãi su t nh nhau cho các NH khác nhau
v m c r i ro. Nh n m nh nh ng lý do này đ th y r ng áp l c v lãi su t không ch xu t phát t nhu c u v n cho s n xu t, tiêu dùng mà còn đ n t các y u t liên quan đ n tình tr ng đ c canh tín d ng, công c c nh tranh thi u đa d ng và nh ng v n đ
liên quan đ n kh n ng thu h i v n.
M t v n đ n a là đ m b o v n đi u l 3000 t vào ngày 31-12-2010.Th c t , không ít NHTMCP ph i ch y đôn ch y đáo đ lo đ yêu c u v đ m b o thanh kho n; và c đ đ y t ng tr ng tín d ng lên cao, nh m hoàn thành k ho ch l i nhu n mà đ i h i c đông đã thông qua. Và chính t nhu c u vay v n “nóng” c a m t s NHTMCP, đ c bi t các NH nh nh m đ m b o kh n ng thanh kho n mà
hình thành nên hi n t ng các NHTM l n “ki m n” trên l ng NH nh , các NH nh mu n vay t NH l n ph i ch u lãi su t r t cao.
N x u trong h th ng NH t ng m nh. H th ng các NHTMCP đã b c l nhi u đi m y u trong n m 2011. ó là cu c đua lãi su t huy đ ng lên 20%/n m; c ng th ng thanh kho n khi n lãi su t LNH t ng lên 20%/n m.
n cu i tháng 8/2011, n không đ tiêu chu n h n 76.700 t đ ng. T l n x u gia t ng đ u đ n t đ u n m do kinh t khó kh n. Theo T.S Lê Xuân Ngh a, Phó ch t ch U ban Giám sát tài chính Qu c gia, đánh giá n u h ch toán đ y đ con s n x u có th lên t i 100.000 t đ ng t ng đ ng kho ng 5 t USD, trong đó n nhóm 5 lên t i 47% và m t t l l n n nhóm 5 đang n trong n nhóm 4. N m 2011, d ki n n x u chi m 3,6-3,8% t ng d n , th ph m n x u cao t i các NHTMCP là do tín d ng b t đ ng s n t i Hà N i và TP H Chí Minh v i d án t n m 2008, 2009 suy gi m.Theo đánh giá c a Fitch (T ch c đánh giá tín nhi m
qu c t ) thì t l n x u Vi t Nam khi áp d ng tiêu chu n Qu c t v phân lo i n s cao h n nhi u con s đã đ c công b .
Hi n nay, ho t đ ng cho vay c a NH v n là ch y u, chi m kho ng 70% đ n 90% t ng TSC và m t t l t ng đ ng trong t ng thu nh p c a h th ng NH.
B ng 2.9. T tr ng thu nh p lãi thu n so v i t ng thu nh p c a các NHTMCP
NH N m 2009 (%) N m 2010(%) N m 2011(%) KLB 95,50 105,25 95,86 NAB 92,91 65,65 63,40 BVB 82,80 94,31 72,93 ACB 56,75 75,85 86,40 EXB 76,64 78,65 84,82 TCB 64,11 67,46 79,54 Ngu n: T ng h p t BCTC c a các NHTMCP
H u h t, các NHTMCP hi n nay m i ch t p trung vào ho t đ ng tín d ng,
ch a t o nên thói quen s d ng d ch v NH cho các t ng l p dân c thông qua phát tri n các công c thanh toán, chi tr , l u gi , t v n đ u t và qu n lý tài chính cá nhân... Ph n l n các t ng l p dân c hi n nay nhìn nh n NH nh là n i đ u t ti n ti t ki m h n là n i cung c p các d ch v tài chính và t v n. Vì th , thói quen so sánh lãi su t ti n g i NH v i các lo i hình đ u t r i ro khác luôn đ t NH vào th ph i c nh tranh v i các c h i đ u t r i ro nh b t đ ng s n, đ u t ch ng khoán, ngo i t , chính vì đi u đó làm cho các NH luôn ph i ch y đua v lãi su t.
Ph n l n tài s n c a nhóm NH nh là nh ng kho n cho vay. ây là nh ng tài s n r t khó đ chuy n thành ti n m t khi có nhu c u. Chính nguyên nhân này d n đ n tính kém ch đ ng v ngu n tài chính h tr thanh kho n c a nhóm NH nh . (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Ngoài ra, vi c áp d ng lãi su t huy đ ng m c cao cho t t c các k h n, các NHTMCP l i cho khách hàng rút ti n linh ho t nh m hút v n, hay gi chân
khách hàng, nên đã t đ y mình vào các đi u ki n b t l i và h t s c b đ ng trong vi c huy đ ng c ng nh s d ng v n. Bên c nh đó, các kho n ti n g i v i nh ng
đi u kho n tr lãi c ng b bi n d ng đi r t nhi u, đã gây khó kh n cho công tác qu n lý v n và vi c thi t k chính sách lãi su t không ch đ i v i NHNN, mà còn
đ i v i c các NHTMCP. Vi c c nh tranh không lành m nh v lãi su t và s n
ph m ti n g i b cđ u đã đ c h n ch b ng s ch đ o ch t ch và x lý nghiêm các TCTD vi ph m lãi su t huy đ ng theo qui đ nh c a NHNN. Khi th tr ng 1
đ c ki m soát ch t ch , NHNN ti p t c đi u ch nh t ng m t s lãi su t đi u hành trên th tr ng 2, ngay sau đó m t s NHTMCP c n v n ph i vay trên th tr ng 2
(Th tr ng LNH) v i lãi su t r t cao, ngày 17/10, lãi su t LNH đã lên t i 30%/ n m. ây là bi u hi n c a s thi u h t thanh kho n c a m t s NHTMCP.
Ch a tách bi t gi a b ph n ti p xúc khách hàng và b ph n th m đ nh đ xu t cho vay, đi u này d n đ n n y sinh r i ro đ o đ c đ i v i cán b th c hi n h s vay v n. Ngoài ra, quá trình giám sát sau cho vay còn ch a đ c th c hi n ch t ch , d n đ n vi c không phát hi n k p th i nh ng r i ro phát sinh c a kho n vay.