IV: Tỷ suất sinh lợ
BẢNG CƠ CẤU TÀI SẢN NGẮN HẠN NĂM 2010, 2011, 2012.
Đơn vị tính: VNĐ
Chỉ tiêu
Năm 2010 Năm 2011 Năm 2012 So sánh 2011/2010 So sánh 2012/2011 Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%) I. Tiền và các khoản tương đương tiền
1.241.787.225 15,01 1.993.569.008 20,29 1.123.426.778 5,63 751.781.738 60,52 -870.142.230 -43,65II. Các khoản phải thu II. Các khoản phải thu
ngắn hạn 5.415.955.633 65,51 3.237.455.633 32,95 2.140.068.030 10,74 - 2.178.500.000 -40,22 -1.097.387.603 -32,97 III. Hàng tồn kho 1.609.203.92 6 19,48 4.594.167.428 46,76 9.342.138.056 46,87 2.984.963.50 2 185,49 4.747.970.628 103,35 IV. Tài sản ngắn hạn khác - - - - 7.328.000.000 36,76 - - 7.328.000.000 100 TỎNG TÀI SẢN NGẮN HẠN 8.266.946.78 4 100 9.825.192.069 100 19.933.632.86 4 100 1.558.245.285 18,85 10.108.440.79 5 102,88
Từ bảng số liệu trên ta thấy rằng tỷ trọng tài sản ngắn hạn trong tổng tài sản ngắn hạn có xu hướng tăng nhẹ cụ thể :
Năm 2011 so với năm 2010
+ Tiền và các khoản tương đương tiền trong năm 2011 tăng mạnh so với năm 2010. Cụ thể năm 2010 tiền chiếm tỷ trong tổng tài sản ngắn hạn là 15,01% đến năm 2011 tỷ lệ này tăng lên 20,29% tương ứng với tăng 751.781.738 đồng. Điều này cho thấy công ty chưa sử dụng hiệu quả số tiền hiện có, còn để tồn đọng vốn quá nhiều.
+ Các khoản phải thu của công ty giảm năm 2010 các khoản phải thu chiếm 65,51% nhưng đến năm 2011 giảm xuống còn 32,95% tương ứng với 40,22% . + Hàng tồn kho của doanh nghiệp năm 2011 là 4.594.167.428 đồng tăng 2.984.963.502 đồng tương ứng 185,49%. Đây là mức tăng khá cao góp phần làm tăng tài sản ngắn hạn.
Năm 2012 so với năm 2011
Tổng tài sản ngắn hạn năm 2012 là 19.933.632.864 đồng tăng 10.108.440.795 đồng so với năm 2011 tương ứng khoảng 102,88%. Trong đó thì Tiền và các khoản tương tiền giảm mạnh so với năm 2011 là 870.142.230 đồng tương ứng giảm 43,65%.
+ Các khoản phải thu ngắn hạn năm 2012 là 2.140.068.030 đồng giảm rất nhiều 1.097.387.603 đồng tương ứng giảm khoảng 32,97% so với năm 2011.
+Tiếp theo phải kể đến sự tăng lên đáng kể của hàng tồn kho : năm 2012 là 9.342.138.056 đồng tăng 4.747.970.628 đồng tương ứng tăng khoảng 103,35%. +Tài sản ngắn hạn khác năm 2012 là 7.328.000.000 đồng
Nhìn chung tài sản ngắn hạn của công ty tăng liên tục qua 3 năm hoạt động là do các nguyên nhân sau :
- Công ty đã sử dụng các khoản tiền mặt để thanh toán các khoản nợ đồng thời đầu tư mua sắm thêm máy móc thiết bị mới và hiện đại hơn để phục vụ cho các công trường thi công...Điều này dẫn đến các khoản tiền giảm nhưng tổng tài tài tản ngắn hạn của công ty lại tăng.
Trong thời gian hoạt động công ty đã hoàn thành được rất nhiều các công trình xây dựng và các hợp đồng thiết kế, tư vấn xây dựng đã bàn giao nhưng khách hàng vẫn chưa thanh toán hết tiền. Do công ty có những chính sách bán chịu và thu nợ hợp lý nên làm cho các khoản thu ngắn hạn giảm mạnh. Đây là điều đáng mừng của công ty vì nó đã khắc phục được tình trạng ứ đọng nguồn vốn cho hoạt đông kinh doanh của công ty.
- Hàng tồn kho tăng nhiều cũng là một nguyên nhân khiến tài sản ngắn hạn tăng lên. Chủ yếu là vì công ty vẫn còn hàng tồn kho của kỳ trước vẫn chưa sử dụng hết. Bên cạnh đó lại nhận thêm nhiều đơn đặt hàng mới của khách hàng cho năm tới nên công ty mua sắm thêm nhiều vật tư, thiết bị... để dự trữ nhằm phục vụ cho hoạt động của năm tiếp theo.
* Bên cạnh việc phân tích cơ cấu tài sản ngắn hạn ta còn phải phân tích cơ cấu tài sản dài hạn của công ty. Xem bảng phân tích tình hình cơ cấu tài sản dài hạn trang bên.