kinh doanh :
Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh cỏc doanh nghiệp cần phải đảm bảo được nguồn vốn đầy đủ mà cụ thể là phải cú tài sản, bao gồm TSCĐ và TSLĐ. Việc đảm bảo đầy đủ về nhu cầu tài sản là một vấn đề tất yếu để đỏp ứng cho quỏ trỡnh kinh doanh được tiến hành liờn tục và cú hiệu quả. Để đỏnh giỏ được vấn đề này cần phải tớnh ra và so sỏnh tổng nhu cầu về tài sản với nguồn tài trợ thường xuyờn (bao gồm nguồn vốn chủ sở hữu hiện cú và nguồn vốn vay nợ dài hạn).
Bảng5 : phõn tớch tỡnh hỡnh đảm bảo nguồn vốn
Chỉ tiờu Tài sản Nguồn tài trợ
thường xuyờn
chờnh lệch
Số tiền %
2002 66.325 21.399 44.926 67.7%
2003 90.029 33.390 56.639 63.0%
Nhỡn vào bảng ta thấy nguồn tài trợ thường xuyờn khụng đủ để đỏp ứng nhu cầu về tài sản cho hoạt động sản xuất kinh doanh. Phần chờnh lệch chớnh là phần nguồn vốn thiếu cho việc đầu tư tài sản, mà cụ thể vào năm 2002 tỷ lệ thiếu đó lờn tới 67,7% tương ứng 44,926 tỷ thỡ sang năm 2003 tỷ lệ thiếu đó lờn tới 56,683 tỷ tương đương 63%. Tuy tỷ lệ thiếu cú giảm xuống nhưng nhỡn chung thỡ nguồn tài trợ thường xuyờn của doanh nghiệp về tài sản cho hoạt động sản xuất kinh doanh là quỏ thấp. Điều này dẫn đến Cụng ty phải vay ngắn hạn hay chiếm dụng vốn để bự đắp.
Để bự đắp lượng thiếu hụt này Cụng ty đó phải sử dụng đến nguồn tài trợ tạm thời được lấy từ khoản nợ phải trả mà chủ yếu là nợ ngắn hạn. Lượng tiền lấy từ nguồn tài trợ này đó phản ỏnh tỡnh hỡnh tài chớnh của Cụng ty là rất bấp bờnh.