CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ KINH DOANH Ở CÔNG TY SEN VÒI VIGLACERA
3.1. Giới thiệu về công ty sen vòi VIGLACERA
3.1.4. Một số chỉ tiêu hoạt động chính của Công ty giai đoạn 2013-2015
33
Lĩnh vực sản xuất, kinh doanh sứ vệ sinh cao cấp là một lĩnh vực không mới trên thế giới tuy nhiên lại là lĩnh vực mới mẻ tại Việt Nam. Công ty sen vòi Viglacera là đơn vị đầu tiên trong nước được đầu tư toàn bộ dây chuyền thiết bị, công nghệ tiên tiến của Italy nên sản phẩm của Công ty đạt tiêu chuẩn chất lượng châu Âu theo tiêu chuẩn EN200 và EN400. Cùng với việc nghiên cứu rất kỹ thị trường, sản phẩm đến tay người tiêu dùng luôn nhận được sự hài lòng, tuy nhiên trên thị trường xuất hiện ngày càng nhiều đối thủ cạnh tranh trong và ngoài nước dẫn đến những khó khăn nhất định cho công ty trong quá trình kinh doanh.
Bảng 3.1. Bảng kết quả kinh doanh của công ty giai đoạn 2013-2015 (Đơn vị: triệu VNĐ) STT Chỉ tiêu
2013 2014 2015
Giá trị Giá trị Tốc độ
tăng (%) Giá trị Tốc độ tăng (%) 1 Tổng tài sản 480.932 530.274 10,3 550.171 3,8 2 Nợ phải trả 132.768 130.219 -1,9 125.837 -3,4 3 Vốn chủ sở hữu 379.164 400.055 5,5 424.334 6,1 4 Tổng doanh thu
bán hàng 298.242 338.133 13,4 349.265 3,3 5 Giá vốn hàng bán 230.359 288.287 1,25 306.798 1,34 6 Chi phí quản lý
doanh nghiệp 57.986 48.276 -16,7 31.754 -34,22 7 Chi phí bán hàng 15.097 18.638 23,5 13.726 -26,4
8 Chi phí lãi vay 936 623 -33,4 748 20,1
9 Lợi nhuận trước
thuế - 1.239 - 1.983 40,0 -1.625 91,9
10 Lợi nhuận sau thuế -2.239 -1.983 60,0 -1.625 81,9 11 Tỷ suất LN/DT -0,75 -0,59 78,6 -0,47 79,7 12 ROA = LNST/TTS -0,47 -0,37 78,7 -0,3 81,1
13 ROE =
LNST/VCSH -0,59 -0,5 84,7 -0,38 76,0
(Nguồn: Phòng Tài chính – Kế toán Công ty sen vòi Viglacera) Theo bảng 3.1 ta có thể thấy tổng tài sản hàng năm của công ty trong
34
giai đoạn 2013-2015 có xu hướng tăng chậm dần. Năm 2014 đạt 530.274 triệu VNĐ, tăng 10,3% so với năm 2013 và tăng nhẹ lên 3,8% năm 2015 là 550.171 triệu VNĐ. Để đạt được sự tăng trưởng ấn tượng trong thời kỳ kinh tế khủng hoảng là nhờ sự nỗ lực của rất nhiều phòng ban nhằm giải phóng hàng tồn kho cũng như tăng cường sản xuất, kết quả là doanh thu của công ty gia tăng đáng kể và lợi nhuận cũng được cải thiện.
Công ty sen vòi Viglacera là công ty con của Tổng công ty Viglacera vì vậy hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty nhận được rất nhiều sự hỗ trợ của các công ty thành viên và công ty mẹ nên công ty đã giảm dần các khoản nợ vay ngân hàng thương mại. Năm 2014 số nợ phải trả là 130.219 triệu đồng, giảm 1,9% so với năm 2013 và đến năm 2015 còn 125.837, giảm 3,4%
so với năm 2014.
Nguyên nhân khách quan dẫn đến doanh thu trong 3 năm gần đây của Công ty giảm dần là do ảnh hưởng chung của nền kinh tế suy thoái, tỷ lệ lạm phát cao khiến cho người dân thắt chặt chi tiêu và lãi suất vẫn ở mức cao.
Nguyên nhân chủ quan do chiến lược phát triển hệ thống mạng lưới bán lẻ và các kênh phân phối cảu Công ty chưa hiệu quả, chưa đi đúng hướng và chiếm kĩnh được thị trường. Bên cạnh đó nhu cầu về sản phẩm thiết bị vệ sinh chất lượng cao còn hạn chế cho giá cả chênh lệch với các loại cùng chủng loại nhưng chất lượng thấp hơn. Doanh thu năm 2014 doanh thu đạt 338.133 triệu đồng, tăng 13,4 % so với năm 2013 và đến năm 2015 đặt 349.265 triệu đồng, tăng 3,3% so với năm 2014. Doanh thu có xu hướng tăng tuy nhiên giá vốn hàng bán lại tăng khiến cho lợi nhuận thu được của công ty tăng không đáng kể. Lợi nhuận trước thuế và sau thuế của công ty năm 2014 đạt -1.983 triệu đồng giảm 40% so với năm 2013 và năm 2015 đạt -1,625 triệu đồng tăng 91,9% so với năm 2014. Tuy nhiên chi phí quản lý doanh nghiệp, chi phí bán hàng, chi phí lãi vay trong giai đoạn 2013-2015 có xu hướng giảm nhẹ do công ty đã kiểm soát tốt
35
hơn các chi phí nên cải thiện được lợi nhuận sau thuế.
Tỷ suất lợi nhuận so với doanh thu của Công ty có xu hướng tăng qua 3 năm gần đây. Năm 2014 tỷ lệ này là -0,59, tăng 78,6% so với năm 2013, năm 2015 đạt -0,47, giảm 79,7% so với năm 2014. Chỉ tiêu nay cho thấy Công ty sen vòi Viglacera đã kiểm soát tốt các chi phí để tối đa hóa lợi nhuận.
Chỉ tiêu lợi nhuận sau thuế so với tổng tài sản cũng có xu hướng tăng trong giai đoạn 2013-2015. Năm 2014 chỉ tiêu này đạt -0,37, tăng 78,7% so với năm 2013, năm 2015 là -0,3, tăng 81,1% so với năm 2014. Qua đây ta thấy công ty đã sử dụng tài sản có hiệu quả hơn để mang lại lợi nhuận cao hơn.
Chỉ tiêu lợi nhuận sau thuế so với vốn chủ sở hữu tăng trong giai đoạn 2013-2015. Năn 2014 là -0,5, tăng 84,7% so với năm 2013, năm 2015 là - 0,38%, tăng 76,0% so với năm 2014.
Nhìn chung, giai đoạn 2013-2015 kết quả hoạt động kinh doanh của công ty sen vòi Viglacera có xu hướng đi xuống do cả những nguyên nhân khách quan và chủ quan đem lại. Điều đó cho thấy vị thế của công ty trên thị trường chưa vững chắc, các cho phí thúc đẩy doanh thu bán hàng như chi phí marketing, bán hàng, khuyến mãi, hậu mãi,... chưa thu được hiệu quả như mong đợi. Chiến lược phát triển của công ty cũng chưa đi đúng hướng và mang lại hiệu quả cao. Do đó các năm tiếp theo công ty cần phải đẩy mạnh hơn nữa hoạt động kinh doanh, mở rộng hệ thống phân phối, sử dụng các biện pháp thúc đẩy bán hàng và có chiến lược kinh doanh nhạy bén hơn để phát triển bền vững.