Bước 1: Lập bảng cho điểm/phân loại
Để tiến hành XHTN doanh nghiệp các NHTM phải lập bảng cho điểm và chia các yếu tố phân tích thành nhiều hạng mục khác nhau, cung cấp một khung mơ hình cho tất cả các tiêu chí được lựa chọn. Mỗi hạng mục đều cho điểm, hình thành một bộ điểm chuẩn để chấm điểm và xếp hạng/phân loại khách hàng.
Bước 2: Thu thập thông tin
Các loại thông tin thu thập: thơng tin phi tài chính (các thơng tin về mơi t ường vĩ mô, thông tin ngành,...); thông tin tài chính (các BCTC, hương án kinh doanh,...)
Bước 3: Phân tích, đánh giá doanh nghiệp
Căn cứ vào thông tin thu thậ được, thực hiện hân tích đánh giá oanh nghiệp Thứ nhất: Khung phân tích cơ bản
o Xác định ngành nghề, lĩnh vực kinh doanh: NH căn cứ vào qui định của cơ
quan nhà nước ban hành hệ thống ngành kinh tế, căn cứ vào giấy phép kinh doanh của DN để xác định ngành nghề hoạt động sản xuất kinh doanh của DN. T ường hợp DN hoạt động đa ngành nghề, NH căn cứ vào ngành nghề nào đem ại doanh thu lớn nhất.
o Xác định hình thức sở hữu: Để xác định hình thức sở hữu của doanh nghiệp, NH cần nghiên cứu điều lệ của doanh nghiệp, các nguồn thông tin khác của doanh nghiệ iên quan. NH cũng cần xác định hình thức sở hữu dựa vào các qui định của luật pháp: luật DN, các văn bản khác của các cơ quan nhà nước.
o Nhóm chỉ tiêu đánh giá qui mô doanh nghiệp: Để đánh giá qui mô của doanh nghiệp, TCTD dựa trên bộ tiêu chí: vốn chủ sở hữu, giá trị tổng tài sản, số ao động và doanh thu thuần. TCTD phải thống kê cơ sở dữ liệu của tất cả các khách hàng có cùng ngành nghề kinh doanh về các tiêu chí t ên. Qui mơ DN thường chia thành: DN qui mô lớn, DN qui mô vừa, DN qui mơ nhỏ.
o Phân tích chỉ tiêu phi tài chính
Nhóm chỉ tiêu lưu chuyển tiền tệ: nhằm đánh giá khả năng trả nợ trung dài hạn
ùng để đầu tư, đối với vốn vay trung dài hạn tài trợ cho tài sản ngắn hạn, xu hướng ưu chuyển tiền tệ thuần của khách hàng: khả năng t ả nợ trung, dài hạn; khả năng trả nợ ngắn hạn, phân tích luồng tiền từ báo cáo ưu chuyển tiền tệ, ….
Nhóm chỉ tiêu đánh giá vị thế cạnh tranh của doanh nghiệp: thị phần của DN,
tính đa ạng trong các hoạt động sản xuất kinh doanh của DN, sự nhạy bén của DN t ong thay đổi, ứng dụng công nghệ mới vào sản xuất, lợi thế thương mại của DN, khả năng chịu đựng của DN t ước những biến động của mơi t ường kinh tế vĩ mơ,...
Nhóm chỉ tiêu đánh giá mức độ rủi ro ngành: triển vọng phát triển của ngành,
môi t ường cạnh tranh trong ngành, tính ổn định của yếu tố đầu vào, các địi hỏi về cơng nghệ của ngành, ảnh hưởng của thay đổi các chính sách của Chính phủ, ảnh hưởng của mơi t ường tự nhiên,...
Nhóm chỉ tiêu đánh giá đặc điểm kinh doanh của doanh nghiệp: thời gian hoạt
ảnh hưởng tới KH, triển vọng phát triển, tốc độ tăng t ưởng của doanh thu, lợi nhuận, uy tín của DN trên thị t ường, mức độ phụ thuộc vào các nhà cung cấ đầu vào, mức độ phụ thuộc vào KH đầu ra, khả năng sản phẩm bị đào thải,….
Nhóm chỉ tiêu đánh giá về chất lượng quản trị điều hành: Cơ cấu tổ chức, trình
độ quản lý của ban ãnh đạo DN, chính sách nhân sự, chiến ược và kế hoạch kinh oanh, văn hóa DN, mơi t ường kiểm soát nội bộ của doanh nghiệ ,…
Nhóm chỉ tiêu đánh giá về quan hệ với NH: DN có lịch sử quan hệ tín dụng tốt
với NH, các TCTD khác, luôn trả nợ đúng hạn chứng tỏ hoạt động kinh doanh của DN có hiệu quả, khả năng và thiện chí trả nợ tốt. NH tập trung vào các chỉ tiêu: thời gian quan hệ tín dụng với TCTD, số lần cơ cấu lại nợ và chuyển nợ quá hạn, tỷ trọng nợ cơ cấu lại so với tổng ư nợ, tỷ trọng nợ quá hạn so với tổng ư nợ, số lần các cam kết ngoại bảng mất khả năng thanh toán, mức độ sử dụng các dịch vụ của TCTD so với TCTD khác, tình trạng nợ và nợ quá hạn tại các TCTD khác,…
o Phân tích tài chính:
Báo cáo tài chính so sánh: CBTD cần phải sàng lọc để có số liệu chính xác. Phân tích hệ số:
+ Nhóm chỉ tiêu thanh khoản: để đánh giá khả năng t ả nợ trong ngắn hạn của
doanh nghiệp từ tài sản ngắn hạn:
Khả năng thanh toán hiện hành = Tài sản ngắn hạn/Nợ ngắn hạn
Khả năng thanh toán nhanh = Tài sản ngắn hạn – Hàng tồn kho/Nợ ngắn hạn Khả năng thanh toán tức thời = Tiền và các khoản tương đương tiền/Nợ ngắn hạn
+ Nhóm chỉ tiêu hoạt động: để đánh giá hiệu suất sử dụng tài sản DN và các cấu
phần tài sản của DN:
Vòng quay vốn ưu động = doanh thu thuần/ Tài sản ngắn hạn bình quân Vòng quay hàng tồn kho = Giá vốn hàng bán/Hàng tồn kho bình qn
Vịng quay các khoản phải thu = Doanh thu thuần/Các khoản phải thu bình quân Hiệu suất sử dụng TSCĐ = Doanh thu thuần/Giá trị cịn lại của TSCĐ bình qn
+ Nhóm chỉ tiêu cân nợ: để đánh giá tính hợ t ong cơ cấu vốn tài trợ cho
Tỷ số nợ so với tài sản = Tổng nợ phải trả/Tổng tài sản
Tỷ số nợ dài hạn trên vốn chủ sở hữu = Nợ dài hạn/Vốn chủ sở hữu
+ Nhóm chỉ tiêu thu nhập: để đánh giá hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp
thông qua khả năng sinh ời của doanh nghiệp:
Lợi nhuận gộp/Doanh thu thuần = Lợi nhuận gộp/Doanh thu thuần
LN từ hoạt động kinh doanh/Doanh thu thuần = LN hoạt động kinh doanh/Doanh thu thuần
Lợi nhuận sau thuế/VCSH bình quân = Lợi nhuận sau thuế/VCSH bình quân LN sau thuế/Tổng tài sản bình quân = LN sau thuế/Tổng tài sản bình quân Khả năng thanh toán ãi vay = Lợi nhuận t ước thuế và lãi vay/Lãi vay
Thứ hai: Phân tích tương lai
Các chỉ tiêu phân tích ở trên hầu như chỉ dựa vào thông tin quá khứ cũng như hiện tại, một số chỉ tiêu có thể được căn cứ vào kế hoạch thực hiện để phân tích. Kết quả XHTN sẽ khơng chính xác khi chỉ dừng phân tích ở đây. Vì thế, hân tích đánh giá tương ai à điều kiện tiên quyết phải có để đánh giá DN. Cần phải dự oán để hiểu õ tương ai của DN. Việc dự đốn địi hỏi có nhiều giả định, dự đốn chính xác cho hé chúng ta hân tích tương ai DN õ hơn, đánh giá DN chính xác hơn. Ví dụ: một cơng ty A: dự đốn có thể thay đổi người ãnh đạo chủ chốt, nếu người ãnh đạo DN này à người có t ình độ cao,...thì dù hiện tại DN có khó khăn nhất thời cũng sẽ có tương ai sáng sủa. Kết quả XHTN của doanh nghiệ , nên được cân nhắc lên hạng…Vai t ò tham gia của các chuyên gia ở đây à ất quan trọng.
Bước 4: Chấm điểm/xếp hạng tín nhiệm
Dựa trên những hân tích, đánh giá về doanh nghiệp, CBTD chấm điểm các chỉ tiêu tài chính và các chỉ tiêu phi tài chính, các chỉ tiêu khác dựa t ên thang điểm có sẵn của bộ điểm chuẩn để xếp hạng/phân loại.
Bước 5: Thông ua và điều chỉnh hạng
Một ủy ban đánh giá xếp hạng thường từ 5 đến 7 thành viên sẽ họ để thảo luận và đi đến thống nhất các nội dung:
- Sơ ược đánh giá về công tác quản trị tài chính và quản trị chiến ược của cơng ty. - Phân tích tài chính cơng ty.
Sau đó ủy ban tiến hành bỏ phiếu quyết định thứ hạng cụ thể của DN và thông báo cho DN. DN có quyền phản ứng lại t ước thứ hạng của họ được sắp xếp khi chính thức được cơng bố. DN sẽ bổ sung những thơng tin có lợi cho việc xếp hạng, các tổ chức XHTN sẽ triệu tập lại ủy ban đánh giá để cân nhắc lại thứ hạng một lần nữa. Nếu cần thiết sẽ thực hiện điều chỉnh thứ hạng đối với DN.
Bước 6: Cơng bố kết quả xếp hạng tín nhiệm
Sau khi ủy ban đánh giá xếp hạng kết luận thứ hạng thì sẽ cơng bố cho DN và NH sử dụng cho u cầu cấp tín dụng của mình. Thứ hạng cũng được chuyển đến các đối tượng sử dụng thông tin khác (nếu có) và được gửi đến các hương tiện thơng tin đại chúng khi có u cầu và được phép.
Bước 7: Giám sát sau xếp hạng
Thứ hạng của DN sau khi được công bố sẽ được theo õi và giám sát theo định kỳ. Hạng của DN sẽ phải được NH điều chỉnh khi xu hướng ngành nghề, năng ực tài chính,... của DN thay đổi. Do đó, cần thiết phải theo dõi tình hình thực tế tác động đến DN để bổ sung các thông tin tác động àm thay đổi điểm tín dụng của DN và cũng đồng thời phản ánh chính xác hơn về mức độ rủi ro của DN. Hạng thay đổi của DN cho phép dự đoán những dấu hiệu bất thường ảnh hưởng đến khoản vay và giúp cho ngân hàng có những biện pháp xử lý kịp thời.