2.3. Đánh giá chung về phân tích đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh của Ngân
2.3.2. Đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh của Ngân hàng thương mại cổ phần
phần Công Thương Việt Nam
2.3.2.1. Những thành tựu đạt được
Trong giai đoạn 2013-2015, đặt trong bối cảnh nền kinh tế thế giới nói chung và Việt Nam nói riêng đã dần có những dấu hiệu khởi sắc, tuy nhiên ngành ngân hàng Việt Nam trong đó có Vietinbank vẫn đang đứng trước nhiều khó khăn. Trong bối cảnh đó, với những nỗ lực không ngừng của ban lãnh đạo cũng như toàn thể nhân viên,
• An tồn vốn
- Trong giai đoạn 2013-2015, tổng nguồn vốn của Vietinbank tăng liên tục. Mức
tăng này phần lớn đến từ sự đóng góp của vốn huy động. Điều đó cho thấy hiệu quả huy
động vốn của Vietinbank được cải thiện đáng kể. Điều đáng chú ý là trong ba năm trở lại đây, số lượng chi nhánh của Vietinbank trong và ngồi nước khơng có sự tăng trưởng
mạnh, điều đó cho thấy số tiền huy động trung bình ở từng chi nhánh đã có sự tăng lên rõ rệt. Sự tăng trưởng tốt của nguồn vốn huy động này sẽ giúp ngân hàng mở rộng quy mô, đáp ứng đầy đủ nhu cầu sử dụng vốn cũng như đảm bảo an toàn thanh khoản cho toàn hệ thống. Đi cùng với những tăng trưởng về nguồn vốn, cơ cấu vốn huy động của Vietinbank cũng được duy trì tốt với khoảng 70% là tiền gửi của khách hàng.
- Hệ số an tồn vốn tối thiểu (CAR) được duy trì ở mức an tồn. Trong giai đoạn
này du tốc độ tăng trưởng vốn cao tuy nhiên Vietinbank vẫn duy trì tốt hệ số an tồn vốn tối thiểu của mình trên mức quy định của NHNN là 9%. Không thể phủ nhận việc vốn huy động tăng mạnh trong bối cảnh vốn tự có khơng có nhiều biến động đã kéo CAR của Vietinbank giảm từ 13,2% năm 2013 xuống còn 10,4% năm 2014. Tuy nhiên nếu đặt vào hồn cảnh tồn ngành ngân hàng đang gặp nhiều khó khăn mà điển hình là BID với CAR năm 2015 đã gần chạm mốc 9%, thì việc duy trì CAR năm 2015 ở mức 10,6% của Vietinbank là một nỗ lực rất đáng ghi nhận.
• Chất lương tài sản có
- Tăng trưởng tín dụng có những bước tiến mạnh mẽ: Đi cùng với những tăng
trưởng về vốn huy động, các hoạt động tín dụng của Vietinbank cũng chứng kiến những
bước chuyển mình mạnh mẹ. Từ năm 2013-2015, tốc độc tăng trưởng tín dụng gộp của Vietinbank đạt mức 17,22%. Bên cạnh đó, cơ cấu cho vay theo kỳ hạn và theo ngành nghề của Vietinbank tiếp tục được duy trì ổn định.
- Tỷ lệ nợ xấu được duy trì ở mức thấp nhất tồn ngành: Giai đoạn 2013-2015 chứng kiến sự tăng trưởng mạnh về tín dụng cũng như việc thơng tư 02 được áp dụng, đặt gánh nặng khơng nhỏ lên tỷ lệ nợ xấu của tồn hệ thống ngân hàng. Tuy nhiên, trong
bối cảnh đó, tỷ lệ nợ xấu của Vietinbank vẫn được duy trì ở mức 0,92%. Điều này là nhờ những nỗ lực không ngừng trong hoạt động thu hồi, xử lý nợ và xử lý tài sản đảm bảo được triển khai một cách quyết liệt trên tồn bộ chi nhành, phịng giao dịch của Vietinbank.
- Các hoạt động dịch vụ và đầu tư có nhiều chuyển biến tích cực. Giai đoạn 2013-
2015, bên cạnh hoạt động chủ lực là tín dụng thì các hoạt động khác như dịch vụ, đầu tư, kinh doanh vàng và ngoại hối cũng có những dấu hiệu tích cực. Nhờ sự đa dạng hóa các sản phẩm dịch vụ, nâng cao chất lượng dịch vụ cũng nhơ mở rộng mạng lưới hoạt
duy trì một tỷ lệ nhất định ở chứng khốn kinh doanh và danh mục góp vốn, đầu tư dài hạn.
• Khả năng sinh lời
- Lợi nhuận tiếp tục được duy trì ở mức cao so với toàn ngành. Mặc dù đối mặt với nhiều khó khăn trong năm 2015 nhưng với những nỗ lực trong công tác quản lý, điều hành, Vietinbank vẫn đạt được kế hoạch lợi nhuận trong năm 2015. Xét trên toàn ngành, lợi nhuận sau thuế của Vietinbank cũng chỉ đứng thứ hai, xếp sau BIDV.
- Mặc dù giảm nhưng tỷ lệ thu nhập lãi rịng vẫn được duy trì ở mức cao so với nhóm các ngân hàng lớn. Trong ba năm từ 2013-2015, tỷ lệ thu nhập lãi rịng của
Vietinbank có xu hướng giảm. Tuy nhiên kết thúc năm 2015, tỷ lệ này của Vietinbank vẫn cao hơn hai ngân hàng có cùng quy mơ là Vietcombank và BIDV. Điều đó phản ánh
chất lượng hoạt động tín dụng của Vietinbank tiếp tục được duy trì ở mức tốt so với mặt
bằng chung tồn ngành ngân hàng.
• Mức độ nhạy cảm với thị trường
- Tỷ lệ trạng thái ngoại tệ dương/Vốn tự có được duy trì ở mức dưới 20%. Điều này cho thấy ngân hàng ln kiểm sốt tốt trạng thái ngoại tệ của mình, từ đó ngăn ngừa,
phịng chống rủi ro tỷ giá.
2.3.2.2. Một số tồn tại • An tồn vốn
- Hệ số CAR giảm từ 13,2% xuống 10,6%. Không thể phủ nhận, hệ số an tồn
vốn
của Vietinbank đang có xu hướng giảm trong ba năm từ 2013-2015. Điều này sẽ tiếp tục đặt áp lực tăng vốn lên ngân hàng. Bên cạnh đó, hệ số địn bảy tài chỉnh của Vietinbank cũng tăng từ 12,27 lên 13,14 trong giai đoạn này. Nguyên nhân của cả hai hiện tượng trên có thể lý giải là do tốc độ tăng trưởng vốn chủ sở hữu không bắt kịp tốc độ tăng trưởng vốn huy động. Điều đó đặt áp lực tăng vốn khơng nhỏ lên Vietinbank trong năm 2016. Đặc biệt nếu Basel II được áp dụng thì hệ số an tồn vốn tối thiểu của VIetinbank có thể sẽ giảm tới 2%.
- Hoạt động huy động vốn đầu vào mặc dù có tăng trưởng nhưng chưa tương xứng
với quy mơ cũng như mạng lưới của ngân hàng. So với BIDV là một ngân hàng có
cùng
quy mơ, tốc độ tăng trưởng nguồn vốn của Vietinbank vẫn còn tương đối kém. Một phần
do Vietinbank chưa đẩy mạnh phát triển hệ thống sản phẩm dịch vụ một cách tương xứng với tiềm năng. Thêm vào đó, do hoạt động kinh doanh năm 2015 có nhiều khó khăn nên phần lợi nhuận để lại cũng chưa đóng góp được nhiều vào vốn tự có của ngân
một địn giáng mạnh vào uy tín của Vietinbank. Vụ án cũng là hồi chuông cảnh báo cho công tác thẩm định, kiếm tra và kiểm sốt hoạt động tín dụng ở Vietinbank.
- Hiệu quả đầu tư của Vietinbank chưa đạt mức cao: Như đã phân tích ở trên,
giai
đoạn 2013-2015 chứng kiến một mức tăng mạnh trong danh mục đầu tư của Vietinbank.
Tuy nhiên mức tăng đó lại khơng đi cùng với lợi nhuận từ hoạt động đầu tư của ngân hàng. Điều này cho thấy việc quản lý danh mục đầu tư của Vietinbank chưa thực sự tốt. Trong tổng danh mục đầu tư thì chứng khốn đầu tư vẫn chiếm tỷ trọng lớn nhất tuy nhiên tỷ suất sinh lời của khoản mục nafyy lại rất thấp. Bên cạnh đó, tỷ suất sinh lời của
khoản mục góp vốn và đầu tư dài hạn của Vietinbank cũng giảm mạnh qua các năm.
• Khả năng sinh lời.
- Lợi nhuận năm 2015 giảm nhẹ so với năm 2014. Trong khi hai ngân hàng có
cùng
quy mơ đều có những mức tăng trưởng nhất định trong tổng lợi nhuận thì lợi nhuận năm
2015 của Vietinbank lại giảm nhẹ. Điều đáng chú ý là trong khi hoạt động tín dụng của ngân hàng vẫn có những mức tăng trưởng nhất định thì thu nhập từ hoạt động tín dụng lại gần như khơng tăng. Điều này có thể được giải thích là do Vietinbank duy trì cho vay
với những mức lãi suất ưu đãi nhằm đạt mục tiêu tăng trưởng tín dụng
- Cả ba chỉ số ROE, ROA và NIM đều có xu hướng giảm. Như đã phân tích ở
trên,
do lợi nhuận năm 2015 có xu hướng giảm trong khi cả vốn chủ sở hữu và tổng tài sản đều có xu hướng tăng nên các chỉ số ROE và ROA của Vietinbank đều giảm mạnh. Điều
này có thể lý giải là do những động thái tăng vốn của Vietinbank cũng như việc đẩy mạnh hoạt động tín dụng khiến tổng tài sản tăng mạnh. Một chỉ số đáng chú ý nữa là NIM của Vietinbank cũng giảm mạnh trong giai đoạn ba năm trở lại đây.
- Chiphí hoạt động của Vietinbank vẫn cịn cao: Có thể thấy chi phí hoạt động
của
Vietinbank có xu hướng tăng mạnh với mức tăng 4% một năm trong khi thu nhập từ hoạt động kinh doanh chỉ tăng 2% Điều này có ảnh hưởng khơng nhỏ tới lợi nhuận sau thuế của ngân hàng, đồng thời cũng đặt sức ép giảm chi phí hoạt động lên Vietinbank.
2.3.2.3. Nguyên nhân của các tồn tại • Các nguyên nhân khách quan
- Mặc dù có những dấu hiệu tích cực tuy nhiên nhìn chung nền kinh tế Việt Nam trong giai đoạn từ 2013 đến 2015 vẫn chưa thực sự phục hồi. Tồn bộ nền kinh tế trong đó có ngành ngân hàng vẫn tiếp tục phải đối mặt với tình trạng khó khăn. Tổng cầu giảm
thông tư 09/2014 ra đời sửa đổi thông tư 02 cũng khiến báo cáo tài chính của các ngân hàng có nhiều thay đổi. Việc áp dụng hai thơng tư này cũng khiến con số về tỷ lệ nợ xấu
của hệ thơng ngân hàng tăng lên, trong đó có Vietinbank. Ngồi ra, các ngân hàng cũng phải tiến hành trích lập dự phịng cho cả trái phiếu doanh nghiệp và trái phiếu của VAMC.
- Các kênh đầu tư trong nền kinh tế nhìn chung thực sự hấp dẫn. Điều này có thể lý giải do Việt Nam có tốc độ tăng trưởng chưa tưong xứng với tiềm năng và quy mơ. Bên cạnh đó tính minh bạch trong thơng tin doanh nghiệp cũng chưa cao, do đó chưa thực sự thu hút dịng tiền từ phía nhà đầu tư. Thị trường chứng khốn Việt Nam cũng chưa có sự đa dạng trong các sản phẩm đầu tư, trong khi thị trường vàng và ngoại tệ lại quá rủi ro.
• Các nguyên nhân chủ quan
- Chất lượng sản phẩm cho vay của Vietinbank còn nhiều hạn chế. Mặc dù ngân hàng đã có nhiều nỗ lực nhằm nghiên cứu phát triển các sản phẩm cho vay mới tuy nhiên
nhìn chung hệ thống sản phẩm vẫn nghèo nàn. Hệ thống sản phẩm đầu ra chưa thực sự tưong ứng với tính cơng phu của các thể lệ huy động vốn đầu vào. Chính sự thiếu hụt về sản phẩm dịch vụ đã kéo theo việc nhiều khách hàng khơng tiếp cận được nguồn vón
của ngân hàng, dẫn đến tình trạng lúng túng về tài chính.
- Nhằm duy trì tỷ lệ nợ xấu ở mức thấp, Vietinbank chủ động thắt chặt hoạt động cho vay. Có thể thấy trong giai đoạn từ 2013-2015, Vietinbank thay vì đẩy mạnh hoạt động tín dụng lại tăng cường đầu tư vào kênh trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp. Các điều kiện cho vay được ngân hàng thắt chặt nhằm kiểm sốt chất lượng tín dụng, đặc biệt là vụ án Huyền Như, vụ việc đã gây tổn thất cho ngân hàng nghìn tỷ đồng.
Đây cũng là lý do mặc dù Vietinbank đã có những chính sách giảm lãi suất cho vay tuy nhiên một lượng lớn khách hàng vẫn chưa tiếp cận được nguồn vốn của ngân hàng.
- Kênh cho vay tiêu dùng chưa được quan tâm đúng mức. Trong bối cảnh nền kinh
tế gặp nhiều khó khăn, bất động sản và xây dựng dù có những dấu hiệu ấm lên nhưng nhìn chung vẫn tăng trưởng chậm, Vietinbank đã dần có xu hướng chuyển sang kênh cho vay tiêu dùng. So với kênh cho vay doanh nghiệp, cho vay tiêu dùng tiết kiệm được
thời gian cũng như chi phí thẩm định cho ngân hàng. Tuy nhiên, với hệ thống sản phẩm dịch vụ còn nghèo nàn, Vietinbank vữa chưa thực sự phát triển được thị trường tiềm năng này.
- Năng lực quản lý rủi ro còn nhiều hạn chế. Vụ án Huyền Như diễn ra đã kéo theo
hơn vào các khâu quản trị rủi ro, kiểm sốt tốt hiện tượng các cán bộ tha hóa về đạo đức
lợi dụng kẽ hở trong hệ thống quản trị để mưu lợi cá nhân.
- Năng lực trình độ cán bộ cịn nhiều yếu kém. Có thể nói mặt bằng chung về
trình độ của cán bộ ngân hàng Việt Nam còn thua kém các ngân hàng trong khu vực cũng như quốc tế. Cán bộ của Vietinbank cũng không phải ngoại lê. Việc tập trung đào tạo cán bộ cả về kiến thức lẫn đạo dức đang là nhu cầu cấp thiết đối với Vietinbank.
Ket luận Chương 2
Chương 2 của khóa luận đã giới thiệu những thơng tin cơ bản về ngân hàng TMCP Cơng thương Việt Nam bao gồm q trình hình thành và phát triển, cơ cấu bộ máy tổ chức và các hoạt động chính của ngân hàng. Ngồi ra, chương 2 cũng đưa ra các
phân tích, nhận định về các hoạt động kinh doanh của Vietinbank trong bốn mặt: an toàn
vốn, chất lượng tài sản có, khả năng sinh lời và sự nhạy cảm với thị trường, từ đó đưa ra các kết luận về những thành tựu, hạn chế cũng như nguyên nhân của các hạn chế đó. Những phân tích , đánh giá tại chương 2 là tiền đề để đưa ra các đề xuất, khuyến nghị trong chương 3 nhằm tăng cường hiệu quả hoạt động kinh doanh của Vietinbank.
CHƯƠNG 3. MỘT SỐ KHUYẾN NGHỊ ĐỐI VỚI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN CÔNG THƯƠNG VIỆT NAM