CHƯƠNG 1 : CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ HÀNG TỒN KHO
2.2 Một số chỉ tiêu tài chính đánh giá tình hình kinh doanh của cơng ty TNHH
TNHH MTV bảo hộ lao động Hoa Phát vina (giai đoạn 2015-2017)
2.2.1 Tình hình hoạt động kinh doanh của cơng ty TNHH MTV bảo hộ lao động Hoa Phát vina (giai đoạn 2015-2017)
Bảng 2.1: Bảng báo cáo kết quả kinh doanh rút gọn của công ty TNHH MTV bảo hộ lao động Hoa Phát giai đoạn 2015– 2017
(Đơn vị tính: 1.000.000đ)
Chỉ tiêu Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Chênh lệch 2016-2015 Chênh lệch 2017- 2016 Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%)
1. Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ 16875,2374 58482,5692 62950,7223 41607,338 243,91 4468,1531 7,64 2. Giá vốn hàng bán 15573,4841 52107,7649 57154,4606 36534,2808 234,59 5046,6957 9,68 3. Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp
dịch vụ 1301,7533 6374,8043 5796,2617 6073,0510 389,71 (578,5426) (9,07)
4. Doanh thu từ hoạt động tài chính 0,3144 1,7727 1,1250 1,4583 463,89 (0,6476) (36,53)
5. Chi phí tài chính 0 49,3733 95,8720 49,3733 - 46,4987 94,18
6. Chi phí quản lý kinh doanh 2346,6260 5899,9892 5231,4872 3553,3632 151,4243 (668,5020) (11,33) 7. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh 502,4417 427,2144 470,0276 (5,2272) (14,97) 42,8131 10,02
8. Thu nhập khác 563,6547 0,4200 6,5271 (563,2347) (99,92) 6,1071 1454,06
9. Chi phí khác 1052,8583 0,000011 0,000241 (1052,8583) (99,99) 0,000230 2090,91
10. Lợi nhuận khác (489,2036) 0,4200 6,5268 489,6236 (100,09) 6,1068 1454,04
11. Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế 13,2381 427,6344 476,5544 414,3963 3130,33 48,9200 11,44
12. Chi phí thuế TNDN 2,9124 94,0796 95,3109 91,1672 3130,33 1,2313 1,31
13. Lợi nhuận sau thuế TNDN 10,3257 333,5549 381,2435 323,2291 3130,33 47,6887 14,30
Nhận xét:
* Về thu nhập:
Là doanh nghiệp kinh doanh trong lĩnh vực thương mại. Thu nhập của công ty chủ yếu dựa vào lợi nhuận từ hoạt động bán hàng và cung cấp dịch vụ.
Doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ qua các năm đều tăng.Năm 2016 của Công ty là 58482,5692 triệu đồng, tăng 243,91% so với năm 2015. Đến năm 2017, doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ của Công ty tiếp tục tăng thêm 4468,7531 triệu đồng so với năm 2016, tương ứng tăng 7,64%.Trong ba năm liên tiếp này thì doanh thu có sự thay đổi mạnh mẽ từ năm 2015 và 2016 vì và giữa năm 2016 công ty bắt đầu mở rộng thị trường xuất khẩu hàng hóa ra nước ngồi đặc biệt là thị trường Nhật Bản.
Thu nhập khác năm 2015 là 563,6547 triệu đồng, năm 2016 gần như khơng có khoản thu này, đến năm 2017 cũng chỉ có 6,5271 triệu đồng. Có thể thấy đc thu nhập khác chiếm tỷ trọng rất nhỏ trong tổng thu nhập của Cơng ty.
* Về chi phí:
Trong tổng chi phí kinh doanh thì chi phí quản lí kinh doanh chiếm tỷ trọng lớn. Năm 2015, chi phí quản lí doanh nghiệp là 799,6260 triệu đồng. Năm 2016, chi phí quản lí doanh nghiệp là 5899,9892 triệu đồng, tăng tới 5100,3632 triệu đồng so với năm 2015. Đến năm 2017, chi phí quản lí doanh nghiệp giảm 668,5020 triệu đồng, tương ứng giảm 11,33% so với năm 2016.
Chi phí tài chính của cơng ty năm 2015 khơng phát sinh, năm 2016 chi phí tài chính là 49,3733 triệu đồng, năm 2017 chi phí tài chính là 95,8720 triệu đồng tăng 46,4987 triệu đồng tương đương tăng 94,15% so với năm 2015.
Năm 2015 chi phí khác là 1052,8583 triệu đồng, trong khi hai năm tiếp theo 2016 và 2017 chi phí khác phát sinh một lượng không đáng kể.
* Về lợi nhuận:
So với năm 2015, lợi nhuận năm 2016 tăng rất lớn từ 10,3257 triệu đồng lên 333,5549 triệu đồng. Đến năm 2017, lợi nhuận của Công ty tiếp tục tăng nhẹ lên 381,2435 triệu đồng, tăng 47,6887 triệu đồng so với năm 2016, tương ứng tăng 14,30%.
Có sự khác biệt lớn giữa cùng một chỉ tiêu trong các năm là do năm 2016 công ty tăng cường mở rộng sản xuất, kinh doanh mở rộng thị trường ra nước ngồi nên thu nhập, chi phí và lợi nhuận của công ty đều tăng mạnh. Năm 2017 công ty tiếp tục tăng trưởng ở mức ổn định.
2.2.2 Phân tích một số chỉ tiêu tài chính của cơng ty trong giai đoạn 2015-2017Bảng 2.2: Một số chỉ tiêu đánh giá tình hình tài chính của Cơng ty TNHH MTV Bảng 2.2: Một số chỉ tiêu đánh giá tình hình tài chính của Cơng ty TNHH MTV
bảo hộ lao động Hoa Phát vina giai đoạn 2015 – 2017
Chỉ tiêu Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
1.Khả năng thanh toán nợ ngắn hạn 1,63 2,02 1,57
2.Khả năng thanh toán nhanh 0,24 0,93 0,66
3.Khả năng thanh toán chung 1,67 1,92 1,57
4.Vòng quay tổng vốn 1,20 4,69 3,59
5.Vòng quay HTK 1,34 9,02 6,05
6.Vòng quay các khoản phải thu 9,91 12,34 10,60
7.Tỉ suất doanh lợi doanh thu( ROS ) 0,0006 0,0057 0,0061 8.Tỉ suất doanh lợi vốn kinh doanh( ROA) 0,0007 0,0267 0,0217 9.Tỉ suất doanh lợi vốn chủ sở hữu( ROE ) 0,0018 0,0560 0,0601
(Nguồn: Tổng hợp từ báo cáo tài chính các năm) Nhận xét khả năng thanh tốn:
- Khả năng thanh toán nợ ngắn hạn = Tài sản ngắn hạn / Nợ ngắn hạn
Ta thấy tỷ số khả năng thanh tốn nợ ngắn hạn của Cơng ty ở mức cao trong 3 năm đều lớn hơn 1,đặc biệt năm 2016 tỷ số này còn đạt 2,02 chứng tỏ Cơng ty có đủ tài sản ngắn hạn để đảm bảo thanh toán cho các khoản nợ ngắn hạn, nhất là trong năm 2016. Có thể nói khả năng thanh tốn nợ ngắn hạn an tồn và lành mạnh trong giai đoạn 2015 – 2017.
- Khả năng thanh toán nhanh = (Tài sản ngắn hạn -HTK)/ Tổng số nợ ngắn hạn Tỷ số khả năng thanh toán nhanh trong năm 2015 ở mức tương đối thấp là 0,24 (dưới 0,5). Sau đó chỉ số này đã tăng mạnh trong năm 2016 đạt mức 0,93 tăng gần 4 lần so với năm 2015. Trong hai năm 2015,2016 tỷ số khả năng thanh toán
nhanh lần lượt là 0,93 và 0,66 đều lớn hơn 0,5 do đó trong hai năm này khả năng thanh toán nhanh đều ở mức an tồn vì trong ngành dịch vụ tỷ số khả năng thanh toán nhanh lớn hơn 0,5 là mức chấp nhận được.
- Khả năng thanh toán chung= Tổng tài sản / Tổng nợ phải trả
Hệ số khả năng thanh toán chung năm từ năm 2015 đến năm 2017 ở mức khá ổn định, đều lớn hơn 1. Công ty đảm bảo được khả năng thanh toán, với tổng số tài sản hiện có cơng ty có thể trang trải được các khoản nợ.
Nhận xét về công tác quản lý HTK và công tác thu hồi cơng nợ.
- Vịng quay HTK = Gía vốn hàng bán / Bình quân giá trị HTK
Qua bảng phân tích trên ta thấy trong năm 2015 HTK quay được 1,34 vòng. Năm 2016, HTK quay được 9,02 vòng. Năm 2017, HTK quay được 6,05 vòng. Điều này cho thấy công ty đã tổ chức dự trữ, sản xuất và tiêu thụ HTK tốt hơn.
- Vòng quay các khoản phải thu= Doanh thu thuần/ Gía trị bình qn các khoản phải thu
Năm 2015, số vòng quay khoản phải thu là 9,91 vòng, đến năm 2016 tăng lên 12,34 vòng, năm 2017 giảm xuống 10,60 vòng. Điều này cho thấy rằng số lần quay vòng các khoản phải thu trong gia đoạn 2015 – 2017 tương đối cao, tức công ty đang thu hồi các khoản phải thu khá nhanh và chủ yếu là các khoản phải thu ngắn hạn.
Nhận xét về khả năng sinh lợi.
- Tỷ suất doanh lợi doanh thu (ROS) =Lợi nhuận sau thuế / Doanh thu thuần Tỷ suất doanh lợi doanh thu cho biết cứ một đồng doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ của Cơng ty thì có bao nhiêu đồng lợi nhuận sau thuế. Tỷ suất doanh lợi doanh thu từ năm 2015 đến năm 2017 tăng từ 0,0006 lên 0,0061, tăng hơn 10 lần. Nguyên nhân chủ yếu là do doanh thu thuần và lợi nhuận trong năm 2015 ở mức thấp, đến năm 2016 và 2017 thu thuần và lợi nhuận đều tăng mạnh trong đó lợi nhuận tăng nhanh hơn doanh thu thuần. Do vậy, Công ty cần phất huy việc gia tăng lợi nhuận.
- Tỷ suất doanh lợi vốn chủ sở hữu (ROE) =Lợi nhuận sau thuế / Vốn chủ sở hữu Tỷ số lợi nhuận ròng trên vốn chủ sở hữu cho biết cứ một đồng giá trị mà vốn chủ sở hữu bỏ ra thì tạo ra được bao nhiêu đồng lợi nhuận. Dựa vào bảng chỉ tiêu
trên ta có thể thấy tỷ suất doanh lợi vốn chủ sở hữu năm 2017 biến động tăng khá cao so với năm 2015 từ 0,18% lên 5,6% tăng tới 31 lần. Năm 2017 tiếp tục tăng nhẹ lên 6,01%. Do vốn chủ sở hữu của công ty khá ổn định, chỉ tăng nhẹ qua các năm, trong khi đó lợi nhuận sau thuế tăng mạnh trong năm 2016 nhờ việc mở rộng sản xuất kinh doanh đẩy mạnh ra thị trường nước ngồi và đặc biệt là các khu cơng nghiệp lớn trong nước.