CHƯƠNG 1 : GIỚI THIỆU VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU
2.2 Hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng thương mại
2.2.1 Khái niệm hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng thương mại
Hiệu quả hoạt động kinh doanh là một phạm trù kinh tế thể hiện mối tương
quan giữa các biến số đầu ra thu được so với các biến số đầu vào đã được sử dụng
để tạo ra những kết quả đầu ra đó. Biến số đầu vào có thể là vốn, nhân lực, kỹ thuật
công nghệ, tài nguyên thiên nhiên… Biến số đầu ra là các kết quả kinh tế như sản phẩm, doanh thu, lợi nhuận…
Trong hoạt động kinh doanh của các NHTM, hiệu quả hoạt động là khái niệm
phản ánh trình độ sử dụng các nguồn lực đã có để đạt được kết quả cao nhất với
mức chi phí thấp nhất – tức là tối thiểu hóa chi phí. Ngồi ra, đây cịn là yếu tố
quyết định trực tiếp đến vấn đề tồn tại và phát triển của mỗi ngân hàng. Bởi khi
ngân hàng thương mại hoạt động hiệu quả thì mới có thể tạo ra nhiều lợi nhuận từ
đó nâng cao chất lượng, thu hút khách hàng. Vì vậy các ngân hàng thương mại luôn
coi hiệu quả hoạt động kinh doanh là mục tiêu quan trọng hàng đầu.
Hiện nay trong lĩnh vực tài chính – ngân hàng, quan điểm về hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng thương mại rất đa dạng, tùy theo mục đích
nghiên cứu có thể xem xét theo những khía cạnh khác nhau. Như PGS.TS Trương Quang Thơng (2012) định nghĩa thì: “Hiệu quả hoạt động của ngân hàng là kết quả lợi nhuận do hoạt động kinh doanh ngân hàng mang lại trong một thời gian nhất định”. Và trong luận văn này, hiệu quả hoạt động kinh doanh của chín ngân hàng
TMCP niêm yết sẽ được tác giả nghiên cứu dưới khía cạnh lợi nhuận và khả năng sinh lời được tạo ra bởi chín ngân hàng này.
2.2.2 Một số chỉ tiêu đo lường hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng thương mại thương mại
Các chỉ tiêu quan trọng thường được sử dụng để đo lường hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng là: Tỷ suất sinh lợi trên tổng tài sản (ROA) và tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu (ROE).
• Tỷ suất sinh lợi trên tổng tài sản (ROA)
Tỷ suất sinh lợi trên tổng tài sản dùng để đo lường hiệu quả hoạt động kinh
doanh của ngân hàng trong việc sử dụng tài sản Có. Nói cách khác, chỉ tiêu này thể hiện một đồng tài sản Có sẽ tạo được bao nhiêu đồng lợi nhuận sau khi đã loại bỏ
tác động của thuế.
Tỷ suất sinh lợi trên tổng tài sản =Lợi nhuận sau thuế
Tổng tài sản x 100%
ROA cao cho thấy ngân hàng hoạt động hiệu quả cũng như thể hiện ngân hàng có cơ cấu tài sản Có hợp lý, sự điều động thích hợp giữa các hạng mục trên tài sản Có trước những biến động của nền kinh tế. Ngược lại, ROA thấp là kết quả của một chính sách đầu tư, cho vay khơng hợp lý hoặc do chi phí hoạt động khác của ngân hàng quá cao.
ROA còn là chỉ tiêu đánh giá hiệu quả công tác quản lý của ngân hàng, giúp
các nhà quản trị nhìn thấy được khả năng sử dùng tài sản Có để tạo ra lợi nhuận và xây dựng cấu trúc tài sản Có hợp lý.
• Tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu (ROE)
Tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu là tỷ số quan trọng, cho thấy hiệu quả đầu tư vốn của các cổ đơng ngân hàng. Nói một cách rõ ràng hơn, chỉ tiêu này cho biết từ một đơn vị vốn mà chủ sở hữu bỏ ra sẽ thu lại được bao nhiêu đồng lợi nhuận.
Tỷ suất sinh lợi vốn chủ sở hữu =Lợi nhuận sau thuế
Vốn chủ sở hữu x 100%
ROE cao thể hiện vị thế bền vững và an toàn của ngân hàng. Điều này cho
thấy ngân hàng đang sử dụng hiệu quả đồng vốn cổ đơng, hài hịa cân đối giữa dòng vốn đi vay và vốn chủ sở hữu, góp phần gia tăng lợi thế cạnh tranh trong việc mở
rộng quy mô hoạt động. Ngược lại, ROE thấp cho thấy ngân hàng hoạt động kém hiệu quả, không hấp dẫn các nhà đầu tư rót vốn vào ngân hàng.
• Lý giải việc lựa chọn ROA làm chỉ tiêu đo lường hiệu quả hoạt động kinh doanh trong bài nghiên cứu
Hai chỉ số ROA và ROE đều có những đặc điểm riêng của nó. Điểm khác
nhau cơ bản của chúng là: ROA thường được các nhà quản lý, điều hành tham khảo, còn ROE thường được các nhà đầu tư phân tích so sánh. Điểm mạnh của ROA
chính là thể hiện được tính hiệu quả của quá trình tổ chức, quản lý hoạt động kinh doanh của ngân hàng, cho biết bình quân cứ một đồng tài sản được sử dụng trong
hoạt động kinh doanh thì tạo ra được bao nhiêu đồng lợi nhuận. Cịn trong khi đó,
ROE lại là chỉ tiêu quan trọng nhất với các cổ đổng, cho biết khả năng sinh lời trên mỗi đồng vốn của cổ đơng, thường được các nhà đầu tư phân tích so sánh với các cổ phiếu cùng ngành trên thị trường, từ đó tham khảo khi ra quyết định nên mua cổ
phiếu nào.
Và trong bài luận văn này, đứng trên giác độ là một nhà quản lý ngân hàng, tác giả xin được chọn chỉ tiêu ROA để làm đại diện chính, dùng để đo lường hiệu quả
hoạt động kinh doanh bởi nó phù hợp với tính chất của bài nghiên cứu: Xem xét, so sánh phần lợi nhuận được tạo ra từ hoạt động tín dụng của các ngân hàng TMCP
niêm yết. Ngoài ra, theo quy định của pháp luật, các ngân hàng thương mại cổ phần phải đạt được mức vốn tối thiểu khi niêm yết, nên ROE có thể sẽ khơng phản ánh
chính xác sự khác biệt trong khả năng sinh lời ở mỗi ngân hàng.