1.2. QUẢN Lí DỰ ÁN ĐẦU TƢ TỪ NGÂN SÁCH NHÀ NƢỚC
1.2.3. Nội dung quản lý dự ỏn đầu tƣ
Hiện nay cú nhiều cỏch tiếp cận và nhiều quan niệm khỏc nhau về nội dung quản lý dự ỏn đầu tƣ; cú quan điểm tiếp cận cho rằng quản lý dự ỏn đầu tƣ gồm 9 lĩnh vực cần đƣợc xem xột nghiờn cứu là: lập kế hoạch tổng quan, quản lý phạm vi, quản lý thời gian, quản lý chi phớ, quản lý chất lƣợng, quản lý nhõn lực, quản lý thụng tin, quản lý rủi ro, quản lý hợp đồng và hoạt động mua bỏn. Đõy là cỏch tiếp cận mà nội dung quản lý dự ỏn đầu tƣ đƣợc chia nhỏ theo cỏc đối tƣợng cần đƣợc quản lý trong quỏ trỡnh thực hiện dự ỏn. Tuy nhiờn, cỏch tiếp cận này chƣa làm rừ đƣợc tiến trỡnh quản lý dự ỏn đầu tƣ theo trỡnh tự thời gian từ khi dự ỏn bắt đầu hỡnh thành đến khi kết thỳc dự ỏn. Ngoài ra, cú cỏch tiếp cận nội dung quản lý dự ỏn theo chu kỳ, theo đú quản lý dự ỏn đầu tƣ đƣợc chia thành 4 giai đoạn: giai đoạn xõy dựng ý tƣởng, giai đoạn phỏt triển, giai đoạn thực hiện và giai đoạn kết thỳc. Cỏch tiếp cận này đó chỉ rừ đƣợc trỡnh tự thời gian của dự ỏn, tuy nhiờn tờn gọi cỏc giai đoạn này chƣa chỉ rừ đƣợc nội dung cần thực hiện trong quản lý dự ỏn.
Trờn cơ sở kế thừa ƣu điểm của cỏc cỏch tiếp cận kể trờn, luận văn tiếp cận nội dung quản lý dự ỏn bao gồm: lập dự ỏn đầu tƣ; thẩm định dự ỏn đầu tƣ và ra quyết định đầu tƣ; lập kế hoạch thực hiện dự ỏn đầu tƣ; quản lý đấu thầu; cụng tỏc giỏm sỏt và kiểm soỏt thực hiện dự ỏn; kết thỳc, nghiệm thu, bàn giao và quyết toỏn.
1.2.3.1. Lập dự ỏn đầu tư
Quỏ trỡnh lập dự ỏn đầu tƣ đƣợc tiến hành qua 3 giai đoạn: nghiờn cứu cỏc cơ hội đầu tƣ, nghiờn cứu tiền khả thi, nghiờn cứu khả thi.
Đõy là giai đoạn đầu tiờn trong việc hỡnh thành ý tƣởng về một dự ỏn đầu tƣ, ngƣời ta cũn gọi đõy là giai đoạn nghiờn cứu cơ hội đầu tƣ. Mục đớch của giai đoạn này là để trả lời cõu hỏi cú hay khụng cơ hội đầu tƣ. Đõy là một việc làm quan trọng cú ý nghĩa rất lớn đến sự thành cụng hay thất bại của dự ỏn. Vỡ thế nghiờn cứu cơ hội đầu tƣ khụng thể thực hiện một cỏch tựy tiện mà phải đƣợc dựa vào cỏc căn cứ khoa học. Cỏc căn cứ đú là:
+ Chiến lược phỏt triển kinh tế xó hội, văn húa của cả nước, của từng vựng lónh thổ, chiến lược phỏt triển sản xuất kinh doanh, dịch vụ của ngành, của doanh nghiệp.. Đõy là một căn cứ rất quan trọng để đảm bảo định hƣớng
cho đầu tƣ phỏt triển lõu dài, là căn cứ đảm bảo tớnh phỏp lý của dự ỏn.
+ Nhu cầu thực tế của xó hội đối với sản phẩm, dịch vụ cụ thể. Đõy là nhõn tố quyết định sự hỡnh thành và hoạt động của cỏc dự ỏn đầu tƣ. Khụng cú nhu cầu thỡ khú đảm bảo khả năng đạt đƣợc lợi ớch của dự ỏn trong tƣơng lai mà chỉ dẫn đến sự lóng phớ tiền của và cụng sức của nhà đầu tƣ, của xó hội.
+ Tiềm năng sẵn cú và cú thể khai thỏc để thực hiện dự ỏn. Bao gồm những điều kiện về vốn để thực hiện và những thế mạnh của doanh nghiệp về chuyờn mụn, khả năng quản lý, uy tớn…
+ Những kết quả và hiệu quả sẽ đạt được khi thực hiện dự ỏn đầu tư.
Đõy là kết quả tổng hợp để đỏnh giỏ tớnh khả thi của toàn bộ dự ỏn đầu tƣ. Kết quả và hiệu quả này phải lớn hơn hoặc ớt nhất phải bằng nếu đầu tƣ vào dự ỏn khỏc thỡ cơ hội đầu tƣ mới đƣợc chấp nhận.
Giai đoạn này nếu đƣợc thực hiện đầy đủ sẽ là nền tảng cho giai đoạn nghiờn cứu tiền khả thi, là giai đoạn chuẩn bị những tài liệu, những thụng tin tham khảo cho giai đoạn nghiờn cứu tiền khả thi.
* Giai đoạn nghiờn cứu tiền khả thi.
Đõy là bƣớc nghiờn cứu tiếp theo của cỏc cơ hội đầu tƣ cú nhiều triển vọng đó đƣợc lựa chọn cú quy mụ đầu tƣ lớn, phức tạp về mặt kỹ thuật, thời gian thu hồi vốn lõu, cú nhiều yếu tố bất định tỏc động. Bƣớc này nghiờn cứu sõu hơn cỏc khớa cạnh mà khi xem xột cơ hội đầu tƣ cũn thấy phõn võn chƣa chắc chắn, nhằm tiếp tục lựa chọn, sàng lọc cỏc cơ hội đầu tƣ (đó đƣợc xỏc
định ở cấp độ ngành, vựng hoặc cả nƣớc) hoặc để khẳng định lại cơ hội đầu tƣ đó đƣợc lựa chọn cú đảm bảo tớnh khả thi hay khụng.
Mục đớch nghiờn cứu tiền khả thi nhằm loại bỏ cỏc dự ỏn bấp bờnh (về thị trƣờng, về kỹ thuật), những dự ỏn mà kinh phớ đầu tƣ quỏ lớn, mức sinh lợi nhỏ, hoặc khụng thuộc loại ƣu tiờn trong chiến lƣợc phỏt triển kinh tế - xó hội hoặc chiến lƣợc phỏt triển sản xuất kinh doanh. Nhờ đú cỏc chủ đầu tƣ cú thể hoặc loại bỏ hẳn dự ỏn để khỏi tốn thời gian và kinh phớ, hoặc tạm xếp dự ỏn lại chờ cơ hội thuận lợi hơn.
Đối với cỏc cơ hội đầu tƣ quy mụ nhỏ, khụng phức tạp về mặt kỹ thuật và triển vọng đem lại hiệu quả rừ ràng thỡ cú thể bỏ qua giai đoạn nghiờn cứu tiền khả thi.
Nội dung nghiờn cứu tiền khả thi bao gồm cỏc vấn đề sau đõy:
+ Nghiờn cứu về sự cần thiết phải đầu tƣ, cỏc điều kiện thuận lợi và khú khăn.
+ Dự kiến quy mụ đầu tƣ, hỡnh thức đầu tƣ.
+ Phõn tớch, lựa chọn sơ bộ về cụng nghệ, kỹ thuật và cỏc điều kiện cung cấp vật tƣ thiết bị, nguyờn liệu, năng lƣợng, dịch vụ, hạ tầng.
+ Phõn tớch, lựa chọn sơ bộ cỏc phƣơng ỏn thực hiện.
+ Xỏc định sơ bộ tổng mức đầu tƣ, phƣơng ỏn huy động cỏc nguồn vốn, khả năng hoàn vốn và trả nợ, thu lói.
+ Tớnh toỏn sơ bộ hiệu quả đầu tƣ về mặt kinh tế xó hội của dự ỏn.
+ Xỏc định tớnh độc lập khi vận hành, khai thỏc của cỏc dự ỏn thành phần hoặc tiểu dự ỏn.
Đặc điểm nghiờn cứu cỏc vấn đề trờn ở giai đoạn này là chƣa chi tiết, xem xột ở trạng thỏi tĩnh, ở mức trung bỡnh mọi đầu vào, đầu ra, mọi khớa cạnh kỹ thuật, tài chớnh kinh tế của cơ hội đầu tƣ và toàn bộ quỏ trỡnh thực hiện đầu tƣ vận hành kết quả đầu tƣ. Do đú độ chớnh xỏc chƣa cao.
* Giai đoạn nghiờn cứu khả thi
Đõy là bƣớc sàng lọc lần cuối cựng để lựa chọn đƣợc dự ỏn tối ƣu. Sản phẩm cuối cựng của nghiờn cứu khả thi là bỏo cỏo nghiờn cứu khả thi. Nội dung chủ yếu của bỏo cỏo này bao gồm:
- Những căn cứ để xỏc định sự cần thiết phải đầu tƣ. - Lựa chọn hỡnh thức đầu tƣ.
- Chƣơng trỡnh sản xuất và cỏc yếu tố phải đỏp ứng.
- Cỏc phƣơng ỏn địa điểm cụ thể phự hợp với quy hoạch xõy dựng. - Phƣơng ỏn giải phúng mặt bằng, kế hoạch tỏi định cƣ.
- Phõn tớch lựa chọn phƣơng ỏn kỹ thuật, cụng nghệ.
- Cỏc phƣơng ỏn kiến trỳc, giải phỏp xõy dựng, thiết kế sơ bộ của cỏc phƣơng ỏn đề nghị lựa chọn, giải phỏp quản lý và bảo vệ mụi trƣờng.
- Xỏc định rừ nguồn vốn, khả năng tài chớnh, tổng mức đầu tƣ và nhu cầu vốn theo tiến độ. Phƣơng ỏn hoàn trả vốn đầu tƣ.
- Phƣơng ỏn quản lý khai thỏc dự ỏn và sử dụng lao động . - Phõn tớch hiệu quả đầu tƣ.
- Cỏc mốc thời gian chớnh thực hiện đầu tƣ. - Kiến nghị hỡnh thức quản lý thực hiện dự ỏn. - Xỏc định chủ đầu tƣ.
- Mối quan hệ và trỏch nhiệm của cỏc cơ quan liờn quan đến dự ỏn.
Bản bỏo cỏo nghiờn cứu khả thi này sẽ đƣợc trỡnh lờn cấp quản lý cú thẩm quyền để thẩm định và phờ duyệt cho phộp thực hiện dự ỏn nếu đủ điều kiện.
1.2.3.2. Thẩm định dự ỏn đầu tư và ra quyết định đầu tư
Thẩm định gắn chặt với việc xỏc định tớnh khả thi của dự ỏn đầu tƣ và thƣờng bao gồm những nội dung cơ bản sau:
- Sự phự hợp của dự ỏn với quy hoạch phỏt triển kinh tế xó hội, quy hoạch phỏt triển ngành, quy hoạch xõy dựng. Trƣờng hợp chƣa cú cỏc quy hoạch trờn thỡ phải cú ý kiến thỏa thuận của cơ quan quản lý nhà nƣớc về lĩnh vực đú.
- Xem xột tƣ cỏch phỏp nhõn và năng lực chủ đầu tƣ.
- Thẩm định sự phự hợp của dự ỏn đầu tƣ với cỏc văn bản phỏp quy của nhà nƣớc, cỏc quy định, chế độ khuyến khớch ƣu đói.
- Thẩm định nhu cầu sử dụng đất, tài nguyờn, khả năng giải phúng mặt bằng.
* Thẩm định khớa cạnh thị trƣờng của dự ỏn
- Xem xột tớnh đầy đủ, tớnh chớnh xỏc trong từng nội dung phõn tớch nhu cầu thị trƣờng về sản phẩm của dự ỏn:
+ Kết luận khỏi quỏt về mức độ thỏa món nhu cầu thị trƣờng tổng thể về sản phẩmcủa dự ỏn.
+ Kiểm tra tớnh hợp lý trong việc xỏc định thị trƣờng mục tiờu của dự ỏn. + Đỏnh giỏ sản phẩm của dự ỏn
+ Đỏnh giỏ cơ sở dữ liệu, cỏc phƣơng phỏp phõn tớch, dự bỏo cung cầu thị trƣờng về sản phẩm của dự ỏn
+ Đỏnh giỏ cỏc phƣơng ỏn tiếp thị, quảng bỏ sản phẩm của dự ỏn, phƣơng thức tiờu thụ và mạng lƣới phõn phối sản phẩm.
+ Xem xột khả năng cạnh tranh, chiếm lĩnh thị trƣờng về sản phẩm của dự ỏn.
* Thẩm định khớa cạnh kỹ thuật
Thẩm định sự cần thiết của dự ỏn: xỏc định mức độ cấp thiết của dự ỏn đối với doanh nghiệp, đối với ngành và đối với nền kinh tế; xem xột sự phự hợp của dự ỏn với quy hoạch phỏt triển ngành, lónh thổ, quy hoạch xõy dựng đụ thị, nụng thụn.
Thẩm định quy mụ của dự ỏn: thẩm định mức độ phự hợp giữa quy mụ dự ỏn, cụng suất sử dụng với khả năng chấp nhận sản phẩm của thị trƣờng, với khả năng đỏp ứng vốn, mỏy múc thiết bị cũng nhƣ khả năng quản lý dự ỏn của cỏc nhà quản lý.
- Thẩm định cụng nghệ và trang thiết bị: Đỏnh giỏ mức độ phự hợp của cụng nghệ, thiết bị mà dự ỏn lựa chọn, xỏc định rừ căn cứ lựa chọn cụng nghệ, mỏy múc thiết bị, mức đội đảm về bảo chuyển giao cụng nghệ, lắp đặt, bảo hành chạy thử, phụ tựng thay thế; đặc biệt lƣu ý kiểm soỏt giỏ trang thiết bị, chƣơng trỡnh đào tạo và quản lý con ngƣời phự hợp với cụng nghệ, thiết bị lựa chọn.
- Thẩm định phƣơng ỏn địa điểm xõy dựng: kiểm tra mức độ thuận tiện về nguồn nguyờn liệu, hệ thống giao thụng, cơ sở hạ tầng, diện tớch đất sử dụng; mức độ đảm bảo vệ sinh mụi trƣờng sinh thỏi, phƣơng ỏn xử lý chất thải, phũng chống chỏy nổ, an toàn lao động, mức độ đền bự giải phúng mặt bằng, kế hoạch tỏi định cƣ.
- Thẩm định phƣơng ỏn kiến trỳc: mức độ đỏp ứng tiờu chuẩn kỹ thuật, độ bền vững, việc ỏp dụng quy chuẩn xõy dựng, tiờu chuẩn xõy dựng.
* Thẩm định khớa cạnh kinh tế xó hội của dự ỏn.
Thẩm định kinh tế xó hội là một nội dung quan trọng của thẩm định dự ỏn nhằm đỏnh giỏ lại hiệu quả của dự ỏn trờn giỏc độ toàn bộ nền kinh tế. Nội dung này thƣờng đƣợc đặc biệt chỳ trọng đối với cỏc dự ỏn đƣợc tài trợ bằng vốn của Nhà nƣớc. Mặc dự vậy, thẩm định lợi ớch và chi phớ hay thẩm định tài chớnh của dự ỏn vẫn cần đƣợc đề cập.
Thẩm định kinh tế xó hội nhằm rà soỏt lại mục tiờu của dự ỏn, tỏc động của dự ỏn tới mụi trƣờng và tới cỏc nhúm đối tƣợng khỏc nhau trong xó hội, tớnh hợp lý và tối ƣu của dự ỏn, mức độ ảnh hƣởng ngõn sỏch của dự ỏn.
Trong thẩm định kinh tế xó hội của dự ỏn, cần thẩm định việc xỏc định giỏ kinh tế của hàng húa và dịch vụ mà dự ỏn đem lại thụng qua điều chỉnh giỏ thị trƣờng, tức là giỏ phản ỏnh đƣợc giỏ trị thực sự của cỏc hàng húa và dịch vụ (Chi phớ và lợi ớch của chỳng đối với nền kinh tế); trờn cơ sở đú, đỏnh giỏ những đúng gúp của dự ỏn đối với nền kinh tế quốc dõn.
* Thẩm định khớa cạnh tài chớnh dự ỏn
Thẩm định tài chớnh dự ỏn là rà soỏt, đỏnh giỏ một cỏch khoa học và toàn diện mọi khớa cạnh tài chớnh của dự ỏn trờn giỏc độ của nhà đầu tƣ: doanh nghiệp, cỏc tổ chức kinh tế khỏc, cỏc cỏ nhõn.
Thẩm định tài chớnh bao gồm nhiều nội dung liờn quan chặt chẽ với nhau. Những nội dung chủ yếu đƣợc cỏc nhà thẩm định chỳ trọng:
- Xỏc định tổng dự toỏn vốn đầu tƣ và cỏc nguồn tài trợ cũng nhƣ cỏc phƣơng thức tài trợ dự ỏn
- Xỏc định chi phớ và lợi ớch của dự ỏn từ đú, xỏc định dũng tiền của dự ỏn. Những chi phớ trực tiếp liờn quan đến dự ỏn thƣờng bao gồm: chi phớ nguyờn nhiờn vật liệu, chi phớ thuờ mỏy múc, chi phớ, chi phớ lao động... Lợi ớch của dự ỏn, tựy theo từng trƣờng hợp cụ thể, cú thể là mức gia tăng doanh thu, cải tiến chất lƣợng sản phẩm, giảm chi phớ, giảm mức thua lỗ...
- Dự tớnh lói suất chiết khấu: Tựy theo cỏc quan điểm khỏc nhau, cỏch tớnh dự tớnh lói suất này cú thể khỏc nhau. Song, thực chất, đú là dự tớnh lói suất mong đợi của nhà đầu tƣ.
- Xỏc định cỏc tiờu chuẩn đỏnh giỏ hiệu quả tài chớnh dự ỏn: nhƣ Gớa trị hiện tại rũng (NPV), tỷ lệ nội hoàn (IRR), tỷ lệ nội hoàn cú điều chỉnh (MIRR), chỉ số doanh lợi (PI), thời gian hoàn vốn ( PP).
- Đỏnh giỏ rủi ro trong dự ỏn: đỏnh giỏ khả năng xẩy ra của một biến cố khụng chắc chắn trong cỏc giai đoạn của dự ỏn. Rủi ro tiềm ẩn trong mọi giai
đoạn của dự ỏn. Do vậy, thẩm định đỳng rủi ro sẽ tạo điều kiện thực hiện dự ỏn đỳng nhƣ đó định.
* Thẩm định về phƣơng diện tổ chức, quản lý thực hiện dự ỏn - Xem xột hỡnh thức tổ chức quản lý dự ỏn
- Xem xột cơ cấu, trỡnh độ tổ chức vận hành của dự ỏn - Đỏnh giỏ nguồn nhõn lực của dự ỏn:
+ Số lao động
+ Trỡnh độ kỹ thuật tay nghề + Kế hoạch đào tạo
+ Khả năng cung ứng
Thẩm quyền quyết định đầu tƣ cỏc nhúm dự ỏn theo quy định của phỏp luật từng thời kỳ. Từ ngày 30/3/2009, thẩm quyền quyết định đầu tƣ thực hiện theo Nghị định số 12/2009/NĐ-CP [9].
1.2.3.3. Lập kế hoạch thực hiện dự ỏn
* Thiết kế chi tiết
Sau khi thẩm định dự ỏn ở giai đọan nghiờn cứu khả thi và dẫn đến quyết định phờ duyệt dự ỏn, thỡ cụng việc tiếp theo là thực hiện thiết kế chi tiết. Giai đoạn này bao gồm cỏc cụng việc chủ yếu sau:
+ Xỏc định cỏc hoạt động cơ bản, phõn chia nhiệm vụ, xỏc định nguồn lực dựng cho dự ỏn để thực hiện cỏc cụng việc đú.
+ Xỏc định rừ cỏc yờu cầu về kỹ thuật: nhu cầu lao động kỹ thuật, hoàn tất hồ sơ, bản vẽ thiết kế chi tiết và qui cỏch kỹ thuật cho việc xõy dựng nhà xƣởng, trang thiết bị.
+ Lờn kế hoạch và thời gian biểu thực hiện dự ỏn và kế hoạch đề phũng bất trắc…tổng hợp thành kế hoạch chớnh thức.
Giai đoạn thiết kế chi tiết của việc thẩm định dự ỏn nhằm để tăng cƣờng độ chớnh xỏc của mọi dữ kiện đó đƣợc sử dụng trong cỏc phần phõn tớch trƣớc đú để sao cho kế hoach thực hiện dự ỏn chớnh thức cú thể đƣợc xõy dựng. Trong giai đoạn này, khụng những hoàn tất về mặt thiết kế vật chất mà
cũn lờn kế hoạch quản lý hành chớnh, vận hành sản xuất và tiếp thị cho dự