Từ mơ hình đề xuất như trên, tác giả thiết lập phương trình nghiên cứu như sau:
Gọi P là xác suất khoản vay thuộc nhóm nợ quá hạn (nợ nhóm 2, nhóm 3, nhóm 4 và nhóm 5).
1 − 𝑃 là xác suất khoản vay khơng thuộc nhóm nợ q hạn Khi đó Odds = ( 𝑃
1−𝑃) (Odds là tỷ lệ giữa xác suất khoản vay thuộc nhóm nợ quá hạn và xác suất khoản vay khơng thuộc nhóm nợ q hạn).
Mơ hình Probit nhị phân được thể hiện như sau:
Probit(Odds) = 0 + 1*Kntc + 2*Knkh + 3*Mucdich + 4*Tsdb +
5*Nganh + 6*Kyhan + 7*Kncb + 8*Giamsat +
Hay
Probit( 𝑷
𝟏−𝑷) = 0 + 1*Kntc + 2*Knkh + 3*Mucdich+ 4*Tsdb +
5*Nganh + 6*Kyhan + 7*Kncb + 8*Giamsat +
Nợ quá hạn
Năng lực tài chính của khách hàng
Trình độ quản lý của doanh nghiệp
Mục đích sử dụng vốn vay
Ngành nghề kinh doanh
Kinh nghiệm của cán bộ quản lý
khách hàng Kiểm tra, giám
sát vốn vay Thời hạn vay
vốn Tài sản
Mơ hình trên giả định rằng sai số tuân theo phân phối chuẩn với trung bình khơng đổi và phương sai khơng đổi.
Trong đó:
1 , 2 , 3 , 4 , 5 , 6 , 7 , 8 là các thơng số cần ước tính từ dữ liệu.
Mơ hình sử dụng các biến độc lập gồm: khả năng tài chính của khách hàng (Kntc), kinh nghiệm của khách hàng (Knkh), mục đích sử dụng vốn vay (Mucdich), tài sản đảm bảo (Tsdb), ngành nghề kinh doanh (Nganh), kỳ hạn khoản vay (Kyhan), kinh nghiệm của cán bộ quản lý khách hàng (Kncb) và kiểm tra giám sát khoản vay (Giamsat), được định nghĩa chi tiết ở Bảng 3.4.
Biến phụ thuộc là nợ quá hạn (Nqh) là mức độ rủi ro tín dụng của ngân hàng và được đo lường bởi biến giả bằng 01 nếu khoản vay của khách hàng thuộc nhóm 2, nhóm 3, nhóm 4 và nhóm 5 và ngược lại bằng 0.
Bảng 3.4. Mơ tả đo lường các biến trong mơ hình nghiên cứu
Biến Ký hiệu Phân loại Đo lường
Nợ quá hạn Nqh Biến phụ thuộc
Biến giả bằng 01 nếu khoản vay của khách hàng thuộc nhóm 2, nhóm 3, nhóm 4 và nhóm 5 và ngược lại bằng 0 Khả năng tài chính của khách hàng Kntc Bỉến độc lập Tỷ số giữa vốn tự có của khách hàng tham gia vào dự án trên tổng vốn đầu tư của dự án vay vốn
Tài sản đảm bảo Tsdb Bỉến độc lập Tỷ lệ giá trị tài sản đảm bảo trên giá trị khoản vay
Mục đích sử dụng
vốn Mucdich Bỉến độc lập
Biến giả bằng 01 nếu khách hàng sử dụng vốn vay đúng như mục đích đã cam kết ban đầu và ngược lại bằng 0
Kinh nghiệm
khách hàng Knkh Bỉến độc lập
Số năm người vay làm việc trong ngành nghề vay vốn hoặc ngành nghề mang lại thu nhập chính tính đến thời điểm vay
Ngành nghề kinh
doanh Nganh Bỉến độc lập
Biến giả bằng 01 nếu khách hàng vay đang hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực có tiềm tàng rủi ro cao
Kỳ hạn khoản vay Kyhan Bỉến độc lập
Biến giả bằng 01 nếu khoản vay có kỳ hạn ngắn hạn, bằng 02 nếu khoản vày có kỳ hạn trung hạn và ngược lại bằng 03
Kinh nghiệm cán bộ quản lý khách hàng
Kncb Bỉến độc lập Số năm trực tiếp làm cơng tác tín dụng tính đến thời điểm hiện tại
Kiểm tra và giám
sát Giamsat Bỉến độc lập
Tổng số lần kiểm tra của nhân viên quan hệ khách hàng trước khi chuyển sang nợ quá hạn