7. Kết cấu khóa luận
2.2.5. Nội dung phân tích
- Phân tích bảng cân đối kế toán: Về tài sản tập trung đánh giá các khoản phải thu ngắn hạn, hàng tồn kho và khoản phải thu dài dạn. Qua các báo cáo thẩm định cho thấy khách hành doanh nghiệp của Agribank chủ yếu là các doanh nghiệp sản xuất liên quan đến nông nghiệp và thực phẩm nên hàng tồn kho là tiêu chí được phân tích kĩ tại Agribank chi nhánh Mỹ Đình, Về tình hình nguồn vốn phân tích kĩ nợ ngắn hạn gồm vay và nợ thuê tài chính ngắn hạn, phải trả ngắn hạn người bán.
TT TÀI SẢN 2019 2020 Tỷ trọng/ So sánh 2 năm
- Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh: phân tích chủ yếu ở doanh thu
thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ và lợi nhuận kế toán trước thuế để đánh giá tình hình kinh doanh có ổn định qua các năm hay không để đảm bảo khả năng trả nợ của doanh nghiệp.
- Đánh giá các tỷ số tài chính: khả năng thanh khoản, khả năng hoạt động, đòn bẩy nợ và thu nhập.
2.2.6. Ví dụ minh họa về khách hàng vay vốn tại Agribank - Chi nhánh Mỹ Đình
Công ty CP Xuất khẩu thủy sản 2 Quảng Ninh mã khách hàng 1410-132158696 là một trong những khách hàng thực hiện vay vốn tại Agribank chi nhánh Mỹ Đình. Đề xuất vay 130.000.000.000 đồng (bằng chữ: Một trăm ba mươi tỷ đồng). Với mục đích bổ sung vốn lưu động phục vụ hoạt động sản xuất kinh doanh năm 2021-2022.
2.2.6.1. Giới thiệu về khách hàng:
Thông tin chung: Công ty CP Xuất khẩu thủy sản 2 Quảng Ninh là doanh nghiệp sản xuất, thu mua, chế biến, các mặt hàng thủy sản xuất khẩu, nội địa, đồng thời thực hiện xuất khẩu các mặt hàng công ty kinh doanh... Công ty có địa chị tại: Khu 10, phường
Quảng Yên, thị xã Quảng Yên, tỉnh Quảng Ninh. Vốn điều lệ là 30.000.000.000 đồng. Tổng tài sản đến 31/12/2020 là 207.990.264.556 đồng.
2.2.6.2. Đánh giá năng lực pháp luật và năng lực điều hàng của doanh nghiệp:
Dựa trên hồ sơ pháp lý của Cổ phần xuất khẩu thuỷ sản 2 Quảng Ninh đã cung cấp cho Agribank chi nhánh Mỹ Đình cho thấy công ty thành lập và hoạt động hợp pháp tại Việt Nam, thực hiện hoạt động kinh doanh theo ngành nghề đã được đăng ký. Công ty có đủ tư cách pháp nhân tham gia quan hệ tín dụng Ngân hàng theo quy định hiện hành. Hồ sơ pháp lý : Tính đầy đủ hợp lệ, hợp pháp của hồ sơ.
Ban điều hành của công ty gồm 4 người tham gia vào công tác điều hành từ tháng 3 năm 2019 đến nay. Ban điều hành đều là những người có thâm niên làm việc hơn 10 năm trong lĩnh vực kinh doanh của công ty. Năng lực điều hành tốt. Theo danh sách cổ đông mà công ty cung cấp thì hiện tại công ty có 8 cổ đông lớn và một số cổ đông nhỏ lẻ khác. Số cổ phần đóng góp đầy đủ với vốn điều lệ mà công ty đăng ký.
2.2.6.3. Đánh giá tình hình tài chính của công ty
Căn cứ vào báo cáo tài chính năm 2019 và 2020 đã được kiểm toán mà công ty cung cấp cán bộ phân tích đã có những đánh giá dưới đây:
a. Phân tích bảng cân đối kế toán:
Bảng 2.5. Bảng cân đối kế toán rút gọn công ty Cổ phần xuất khẩu thuỷ sản 2
Quảng Ninh năm 2019-2020
Tổng TS Tuyệtđối Tỷ lệ
1 2 3 4 5 6=4-3 7=6/3
A TÀI SẢN NGẮNHẠN 5161.900.803.63 9179.442.708.96 86,27% 17.542 10,83%
I Tiền và các khoảntương đương tiền 8.025.804.366 5.373.453.168 2,58% -2.652 -33,05% 1 Tiền 8.025.804.366 5.373.453.168 2,58% -2.652 -33,05% II
Đầu tư tài chính ngắn hạn
II I
Các khoản phải thu
ngắn hạn 17.288.007.790 35.991.929.605 17,30% 18.704
108,19 % 1 Phải thu ngắn hạncủa khách hàng 11.035.442.788 23.357.761.435 11,23% 12.322 111,66%
2 Trả trước chongười bán 769.067.269 7.441.866.118 3,58% 6.673 867,65%
3
Phải thu nội bộ
ngắn hạn 386.127.673 266.226.226 0,13% -120 -31,05% 4 Phải thu ngắn hạn khác 5.097.370.060 4.926.075.826 2,37% -171 3,36%- IV Hàng tồn kho 133.453.092.79 9 133.903.334.04 7 64,38% 450 0,34% 1 Hàng tồn kho 133.453.092.79 9 133.903.334.04 7 64,38% 450 0,34%
V Tài sản ngắn hạnkhác 3.133.898.680 4.173.992.149 2,01% 1.040 33,19% 1 Chi phí trả trước ngắn hạn 1.670.085.257 1.474.539.848 0,71% -196 -11,71% 2 Thuế GTGT được khấu trừ 1.243.136.836 2.438.105.792 1,17% 1.195 96,13% 3 Thuế và các khoản khác phải thu NN 220.676.587 261.346.509 0,13% 41 18,43% B TÀI SẢN DÀI HẠN 30.248.704.335 28.547.555.587 13,73% -1.701 -5,62% I
Các khoản phải thu dài hạn II Tài sản cố định 30.248.704.335 28.547.555.587 13,73% -1.701 -5,62% 1 Tài sản cố định hữu hình 30.248.704.335 28.547.555.587 13,73% -1.701 -5,62% - Nguyên giá 51.451.423.135 51.845.223.135 24,93% 394 0,77% - Giá trị hao mòn luỹ kế (21.202.718.800 ) (23.297.667.548 ) -11,20% -2.095 9,88% 2 Tài sản cố định vô hình - Nguyên giá 382.975.263 382.975.263 0,18% - Giá trị hao mòn luỹ kế (382.975.263) (382.975.263) -0,18% TỔNG CỘNG TÀI SẢN 0192.149.507.97 6207.990.264.55 100% 15.841 8,24% C NỢ PHẢI TRẢ 176.661.801.79 9 177.283.580.51 2 85,24% 622 0,35% I Nợ ngắn hạn 145.127.391.55 4 161.817.360.26 7 77,80% 16.690 11,50% 1 Vay và nợ thuê tàichính ngắn hạn 4133.748.881.26 8150.615.003.79 72,41% 16.866 12,61%
2 Phải trả người bán
ngắn hạn 7.596.341.237 4.844.643.407 2,33% -2.752 -36,22% 3
Người mua trả tiền
trước 400.220 2.283.635.424 1,10% 2.283 570495 % 4 Thuế và các khoản phải nộp NN 103.486.082 90.985.726 0,04% -13 -12,08% 5 Phải trả CNV 2.006.842.284 1.828.465.000 0,88% -178 -8,89% 6 Các khoản phải trả,phải nộp khác 1.391.536.884 1.873.723.329 0,90% 482 34,65%
7 Phải trả nội bộngắn hạn 279.903.583 280.903.583 0,14% 1 0,36% II Nợ dài hạn 31.534.410.245 15.466.220.245 7,44% -16.068
1 Vay và nợ thuê tàichính dài hạn 31.534.410.245 15.466.220.245 7,44% -16.068 -50,95%
D VỐN CHỦ SỞHỮU 15.487.706.171 30.706.684.044 14,76% 15.219 98,26%
I Vốn chủ sở hữu 15.487.706.171 30.706.684.044 14,76% 15.219 98,26% 1 Vốn góp của chủsở hữu 15.168.000.000 30.000.000.000 14,42% 14.832 97,78%
2 Quỹ khác thuộcVCSH 163.637.149 163.637.149 0,08%
3 Lợi nhuận sau thuếchưa phân phối 156.069.022 543.046.895 0,26% 387 247,95%
STT KHÁCH HÀNG SỐ TIỀN 1 Công ty Cổ phần thuỷ sản Năm Sao 17.161.474.331
2 Công ty TNHH Sông Tiền 942.176.091
3 OCEAN ROAD CO.,LTD 946.173.487
4 TOKAN BOEKI CO., LTD 3.563.917.979
5 Các khách hàng khác 744.019.547
Tổng cộng 23.357.761.435
STT KHÁCH HÀNG SỐ TIỀN
1 PT.SANJAYA INTERNASIONALFISHERY (ID2) 4.305.709.988
2 PT.ALAMSEGAR JAJA 2.931.507.159
3 Hoàng Văn Sửu 50.000.000
4 Nguyễn Xuân Thuỷ 30.000.000
5 Trả trước cho người bán khác 124.648.971
Tổng cộng 7.441.866.118
Nguồn: Báo cáo đề xuất cho vay CTCP xuất khẩu Thủy sản 2 Quảng Ninh
Đối với bảng cân đối kế toán, cán bộ tín dụng có những nhận xét như sau:
Tổng tài sản ngày 31/12/2020 của Công ty là 207.990 triệu đồng tăng 15.841 triệu đồng tương ứng tăng 8,24%, trong đó tài sản ngắn hạn 179.442 triệu đồng chiếm 86,27% trên tổng tài sản, tài sản dài hạn 28.547 triệu đồng chiếm 13,73%. Cụ thể như sau:
Tiền và các khoản tương đương tiền năm 2020 là 5.373 triệu đồng giảm 2.652
triệu đồng so với năm 2019 (8.025 triệu đồng) đây là tiền mặt tại quỹ của công ty và khoản tiền gửi tại Ngân hàng.
Các khoản phải thu ngắn hạn năm 2019 là 17.288 triệu đồng, năm 2020 là
35.991
triệu đồng tăng 18.704 triệu đồng so với năm 2019. Cụ thể như sau:
Bảng 2.6. Phải thu ngắn hạn của khách hàng năm 2020
Đơn vị: đồng
Nguồn: Báo cáo đề xuất cho vay CTCP xuất khẩu Thủy sản 2 Quảng Ninh
Bảng 2.7. Trả trước cho người bán năm 2020
STT Tên hàng Số cuối kỳ
1 Nguyên liệu, vật liệu 2.148.900.701
3 Thành phẩm 127.446.577.577
4 Hàng hóa 4.307.855.769
Tổng cộng 133.903.334.047
Tài sản ngắn hạn khác: Năm 2019 tài sản ngắn hạn khác là 3.133 triệu đồng,
năm
2020 là 4.173 triệu đồng tăng 1.040 triệu đồng so với năm 2019 tương ứng tăng 33,19%.
Hàng tồn kho: Khoản mục hàng tồn kho của công ty được ghi nhận từ hàng hóa
trong kho. Hàng hóa trong kho chủ yếu là thành phẩm, nguyên liệu tồn kho thành phẩm mực, tôm, cá các loại. Lượng hàng tồn kho lớn là do đặc thù kinh doanh sản xuất của Công ty, các nguyên liệu từ hải sản tươi được Công ty cấp đông theo tiêu chuẩn quốc tế cũng như công ty phải liên tục nhập nguyên liệu từ các nguồn thu mua khác nhau để giảm thiểu tối đa rủi ro về nguyên liệu do các yếu tố khách quan để đáp ứng được các đơn hàng từ các đối tác nước ngoài. Năm 2019 hàng tồn kho là 133.453 triệu đồng, năm
2020 là 133.903 triệu đồng tăng 450 triệu đồng so với năm 2019.
Bảng 2.8. Hàng tồn kho năm 2020
STT Vay ngắn hạn 31/12/2019 31/12/2020 1 Agribank CN Mỹ Đình 108.872.650.462 127.323.859.996
2 Phạm Ngọc Quang 20.572.820.511 17.847.733.511
3 Dương Hoàng Giang 4.146.409.991 5.286.409.991
4 Nguyễn Thị Bích Hậu 2.000.300 2.000.300
5 Các chi nhánh 155.000.000 155.000.000
Tổng cộng 133.748.881.624 150.615.003.798 STT Phải trả người bán ngắn hạn 31/12/2019 31/12/2020
1
Cty TNHH thực phẩm thủy sản từ Khâm
Đại Liên 3.345.227.850 03.345.227.85
2 Nguyễn Đức Tơ 1.412.723.704 -
3 Cty CP thủy sản Năm Sao 1.382.004.014 -
4 Phải trả người bán ngắn hạn khác 1.456.385.669 1.499.415.55 7
Tổng cộng 7.596.341.237 4.844.643.40
7
Nguồn: Báo cáo đề xuất cho vay CTCP xuất khẩu Thủy sản 2 Quảng Ninh
Đánh giá tài sản dài hạn: Tài sản cố định hữu hình của Công ty chiếm 100% tài sản dài hạn, đây là hệ thống xử lý nước thải và máy móc dùng phục vụ sản xuất kinh doanh của Công ty. Năm 2019 tài sản cố định hữu hình là 30.248 triệu đồng, năm 2020 là 28,547 triệu đồng giảm 1.701 triệu đồng so với năm 2019.
Về nguồn vốn: Tổng nguồn vốn năm 2019 của Công ty là 192.149 triệu đồng, năm 2020 là 207.990 triệu đồng tăng 15.841 triệu đồng so với năm 2019. Trong đó:
Nợ phải trả năm 2019 là 176.661 triệu đồng, năm 2020 là 177.283 triệu đồng
tăng 622 triệu đồng so với năm 2019. Nợ ngắn hạn năm 2019 là 145.127 triệu đồng, năm 2020 là 161.817 triệu đồng tăng 16.690 triệu đồng so với năm 2019. Nợ ngắn hạn tập chung chủ yếu ở khoản vay ngắn hạn và trả trước cho người bán, cụ thể: Vay và nợ thuê tài chính ngắn hạn: Chiếm hầu hết tỷ trọng trong nợ ngắn hạn, năm 2019 1133.748 triệu đồng, năm 2020 là 150.615 triệu đồng tăng 16.866 triệu đồng so với năm 2019.
Bảng 2.9. Vay và nợ thuê tài chính năm 2019-2020
Đơn vi: đồng
Nguồn: Báo cáo đề xuất cho vay CTCP xuất khẩu Thủy sản 2 Quảng Ninh
Phải trả người bán ngắn hạn: Năm 2019 là 7.596 triệu đồng, năm 2020 là 4.844 triệu đồng giảm 2.752 triệu đồng so với năm 2019.
Bảng 2.10. Phải trả người bán ngắn hạn năm 2019-2020
TT CHỈ TIÊU 2019 2020 Tuyệt đốiSo sánh 2 nămTỷ lệ
1 2 3 4 5=4-3 6=5/3
1 Doanh thu bán hàng và cung
cấp dịch vụ 165.291.221.531 166.458.201.650 1.167 0,71% 2 Các khoản giảm trừ doanh thu
3 Doanh thu thuần về bán hàng
và cung cấp dịch vụ 165.291.221.531 166.458.201.650 1.167 0,71% 4 Giá vốn hàng bán 154.726.387.939 155.650.705.996 924 0,60% 5 Lợi nhuận gộp về bán hàng và
cung cấp DV 10.564.833.592 10.807.495.654 243 2,30% 6 Doanh thu hoạt động tài chính 127.582.544 545.609.311 418 327,65% 7 Chi phí tài chính 5.226.562.287 5.957.407.308 731 13,98%
Trong đó: chi phí lãi vay 5.120.409.007 5.924.726.811 804 15,71% 8 Chi phí bán hàng 1.370.831.690 1.013.655.872 -357 -26,06% 9 Chi phí quản lý doanh nghiệp 3.819.161.133 3.918.175.297 99 2,59% 10 Lợi nhuận thuần từ HĐKD 275.861.026 463.866.488 188 68,15% 14 Tông lợi nhuận kế toán trước
thuế 275.861.026 463.866.488 188 68,15%
15 Chi phí thuế TNDN hiện hành 55.172.205 64.941.308 10 17 Lợi nhuận sau thuế thu nhập
doanh nghiệp 220.688.821 398.925.180 178 80,76%
b. Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh:
Bảng 2.11. Báo cáo kết qua hoạt động kinh doanh công ty cổ phần xuất nhập khẩu thủy sản Quảng Ninh 2 năm 2019-2020
TT CHỈ TIEU Đơn vị 2019 2020 I Thanh khoản
1 Khả năng thanh toán nợ ngắn hạn Lần 1,116 1,109
2 Khả năng thanh toán nhanh Lần 0,196 0,281
3 Khả năng thanh toán ngay Lần 0,055 0,033
II Hoạt động
1 Vòng quay vốn lưu động Vòng 1,017 0,975
2 Vòng quay hàng tồn kho Vòng 1,141 1,164
3 Vòng quay các khoản phải thu Vòng 9,797 6,248
4 Hiệu suất sử dụng TSCĐ Vòng 5,716 5,662
III Thanh toán
1 Tông nợ phải trả trên tông tài sản % 91,940 85,240 2 Nợ dài hạn trên vốn chủ sở hữu % 203,610 50,370
IV Tỷ suất sinh lời
1 Lợi nhuận gộp trên doanh thu thuần % 6,390 6,490
2 Lợi nhuận thuần từ HĐKD % 3,250 3,530
3 ROE % 1,420 1,730
4 ROA % 0,120 0,200
5 Khả năng thanh toán lãi vay 1,054 1,078
Nguồn: Báo cáo đề xuất cho vay CTCP xuất khẩu Thủy sản 2 Quảng Ninh
Đối với báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, cán bộ tín dụng có hai đánh giá về doanh thu thuần và lợi nhuận kế toán trước thuế như sau:
Doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ năm 2019 là 165.291 triệu đồng, năm 2020 là 166.458 triệu đồng tăng 1.167 triệu đồng so với năm 2019 tương ứng tăng 0.71%.
Lợi nhuận kế toán trước thuế của công ty qua các năm 2019, 2020 lần lượt là: 275 triệu đồng và 463 triệu đồng.
c. Các tỷ số tài chính:
Bảng 2.12. Các chỉ tiêu tài chính công ty cổ phần xuất nhập khẩu thủy sản Quảng
Nhận xét và đánh giá của cán bộ phân tích được trình bày dưới đây:
Các chỉ tiêu hoạt động kinh doanh, chỉ tiêu cân nợ và khả năng thanh toán ổn định, doanh nghiệp hoạt động kinh doanh có lãi, có khả năng thanh toán nợ đến hạn
Chỉ tiêu vòng quay vốn lưu động năm 2019 là 1.017 vòng, năm 2020 là 0.975 vòng giảm 0.042 vòng so với năm 2019. Vòng quay vốn lưu động năm 2020 giảm là do ảnh hưởng của dịch Covid 19 tới hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty, điều này được thể hiện qua:
+ Khoản phải thu ngắn hạn của khách hàng: 23,357 tỷ đồng, tăng 12,3 tỷ đồng so với năm 2019.
+ Khoản trả trước cho người bán ngắn hạn: 7,44 tỷ đồng, tăng 6,67 tỷ đồng so với năm 2019.
Điều này ảnh hưởng không nhỏ tới doanh thu của Công ty cũng như dẫn đến vòng quay vốn lưu động bị giảm. Năm 2021-2022 căn cứ vào kế hoạch kinh doanh của Công ty cùng với tình hình dịch Covid 19 sẽ được kiểm soát chặt chẽ, dự kiến vòng quay vốn lưu động năm kế hoạch sẽ là 1,1V/năm.
2.2.6.4. Đánh giá quan hệ tín dụng
Xếp loại khách hàng theo hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ (RMS) kỳ tính điểm 31/03/2021: công ty xếp loại khách hàng loại A.
2.2.6.5. Kết luận
Mục đích vay vốn bổ sung nhu cầu vốn lưu động thực hiện phương án sản xuất kinh doanh năm 2021-2022 với mặt hàng kinh doanh chính chế biến xuất khẩu thủy sản phù hợp với ngành nghề kinh doanh đã được cấp Giấy đăng ký kinh doanh; được sự chấp thuận và phê duyệt của cấp có thẩm quyền là Hội đồng cổ đông công ty phù hợp với kế hoạch kinh doanh của doanh nghiệp.
Phương án vay vốn được phê duyệt:
- Phương thức cho vay: Cho vay theo hạn mức tín dụng
- Tổng mức cấp tín dụng: 130.000.000.000 đồng (bằng chữ: Một trăm ba mươi tỷ đồng).
Trong đó: Số tiền cho vay và mở l/c tối đa: 130.000.000.000 đồng - Đồng tiền cho vay: VNĐ, USD
- Mục đích sử dụng vốn vay: Bổ sung vốn lưu động phục vụ hoạt động sản xuất kinh doanh năm 2021-2022
- Thời hạn cho vay: 12 tháng kể từ ngày ký hợp đồng tín dụng. - Kỳ hạn trả nợ gốc: theo thỏa thuận tại từng lần giấy nhận nợ. - Trả lãi vay: hàng tháng vào ngày 25 của tháng.
- Lãi suất cho vay: Lãi suất cho vay ngắn hạn được áp dụng tại Agribank Chi nhánh Mỹ Đình tại từng thời điểm nhận nợ.
- Bảo đảm tiền vay: Cho vay 50% có bảo đảm tài sản và 50% không có tài sản đảm bảo. Tại mọi thời điểm, tỷ lệ tài sản đảm bảo của Công ty tối thiểu bằng 50% dư nợ tại hạn mức tín dụng này.
2.3. Đánh giá chung về phân tích tài chính khách hàng doanh nghiệp trong hoạt động cho vay tại Agribank — chi nhánh Mỹ Đình