Đa dạng hóa danh mục cho vay giúp ngân hàng phân tán và giảm thiểu rủi ro
Lĩnh vực kinh doanh của các ngân hàng thương mại là một lĩnh vực đa dạng và có độ nhạy cảm cao, nên rủi ro trong kinh doanh ngân hàng là rất lớn và phức tạp. Rủi ro có thể phát sinh từ bất kỳ giao dịch hoặc hoạt động kinh doanh nào. Trong đó, rủi ro từ hoạt động cho vay được xem là loại rủi ro chính yếu, xuất phát từ vị trí quan trọng của cho vay trong tổng tài sản cũng như nguồn lợi nhuận thu được của ngân hàng. Trong cấu trúc thành phần các loại rủi ro trong hoạt động cho vay của NHTM, có một bộ phận đó là rủi ro tập trung. Theo định nghĩa của Ủy ban Basel “Rủi ro tập trung là bất kỳ rủi ro đơn lẻ hoặc nhóm rủi ro nào có khả năng tạo ra tổn thất đủ lớn liên quan đến mức vốn của ngân hàng, tài sản có của ngân hàng hoặc tổng tổn thất của ngân hàng”(2)
Đây là loại rủi ro xuất phát từ sự thiếu đa dạng trong danh mục cho vay của ngân hàng. Cũng theo lý thuyết về danh mục hiện đại, sự đa dạng hóa được xem là chìa khóa quan trọng để giảm thiểu rủi ro tập trung. Hai điều kiện cơ bản của đa dạng hóa cần được thỏa mãn để giảm thiểu rủi ro tập trung trong hoạt động cho vay của ngân hàng bao gồm:
Thứ nhất, danh mục bao gồm một số lượng lớn những khoản vay có giá trị
tương đối nhỏ, sao cho biến cố rủi ro nếu xảy ra thì tổn thất mà một khoản vay mang lại không tác động quá lớn đến giá trị danh mục.
năng lượng dầu mỏ. Khi giá dầu giảm thấp, xuống thấp hơn 1/3, tài sản đảm bảo cho vay cũng chính là loại hàng hóa này không xử lý được, một loạt ngân hàng mất khả năng thanh khoản phải nhận sự cứu trợ của ngân hàng Trung ương Mỹ. Hơn một năm sau đó, tình trạng này được tái lặp với các ngân hàng miền Tây Bắc nước Mỹ. Sự đổ vỡ hai ngân hàng lớn của Mỹ: Penn Square (tháng 6 năm 1982) và Continental Illinois National (tháng 4 năm 1984) đã để lại bài học về việc tập trung dư nợ quá nhiều cho một ngành kinh tế hẹp, thiếu đa dạng hóa, dẫn đến tập trung rủi ro và hậu quảphải gánh chịu tổn thất to lớn khi ngành kinh tế đó suy thoái. Vào năm 2008, sự kiện này lại tiếp tục tái diễn với ngân hàng Lehman Brothers, ngân hàng lớn thứ tư tại Mỹ. Vào thời điểm trước khi phá sản, số dư nợ cho vay bất động sản của Lehman Brothers lên tới 52 tỷ USD, xấp xỉ 8,6% tổng tài sản và tương đương 2,6 lần vốn tự có của ngân hàng.
Điều này trái với quy định dư nợ cho vay của một ngành không được vượt quá vốn tự có của ngân hàng trong thời kỳ trước những năm 90 tại Mỹ. Hậu quả là khi giá bất động sản xuống thấp, khách hàng không có khả năng trả nợ, ngân hàng Lehman
BroNârhànởhaxàữhnqố '∣⅛ ngHn>wshn ⅛uo⅛n⅞4⅛M∏g ểBvtóng-ờpháà sản T⅛π⅜lraV4roπhg gtíi bđeạnnhy ĩaiMỹ. Rõ ^viíệ^vPp^cácii^liạn phân tán rủi ro trên danh mục cho vay, sự tập trung quá mức dư nợ vào một số ngành có tính “nhạy cảm” với biếnđộng của nền kinh tế đã khiến cho các ngân hàng thương mại phải gánh chịu hậu quả khó lường.
Vào đầu thập niên 90, tại một số quốc gia trên thế giới, xuất hiện nhiều bài nghiên cứu về tác động của của tập trung hoặc đa dạng hóa danh mục cho vay đối với hiệu quả kinh doanh của ngân hàng thương mại. Trong đó, nổi bật là bài báo khoa học của nhóm tác giả Stefania P.S. Rossi, Markus S. Schwaiger, Gerhard Winkler năm 2009. Bài nghiên cứu đã sử dụng các mô hình toán để kiểm chứng các giả thuyết liên quan đến mức độ ảnh hưởng của đa dạng hóa trên danh mục cho vay của ngân hàng đối với rủi ro, hiệu quả hoạt động và mức độ vốn hóa tại các ngân hàng thương mại Úc
trong vòng 7 năm 1997 đến năm 2003. Ket quả cho thấy những lợi ích rõ rệt của việc đa dạng hóa danh mục cho vay đối với hiệu quả hoạt động của ngân hàng. Cụ thể như việc đa dạng hóa (đặc biệt là đa dạng hóa về ngành nghề cho vay) sẽ làm giảm dự phòng nợ xấu trong tương lai, đồng thời ngân hàng có thể hoạt động với mức vốn thấp hơn, từ đó giảm chi phí, tiết kiệm nguồn lực, gia tăng hiệu quả lợi nhuận cho ngân hàng.
Như vậy có thể thấy, việc đa dạng danh mục cho vay được coi là biện pháp tốt nhất, chủ động nhất trong việc phân tán rủi ro tín dụng.
Đa dạng hóa danh mục tín dụng làm tăng lợi nhuận cho ngân hàng
Trong điều kiện thị trường ngày càng cạnh tranh gay gắt như hiện nay, thu hút khách hàng sử dụng sản phẩm của ngân hàng mình là vấn đề mang tính chiến lược. Mặc dù trong những năm gần đây, nguồn thu từ các sản phẩm dịch vụ phi tín dụng tăng đáng kể, nhưng hoạt động tín dụng mà cụ thể là cho vay vẫn là nguồn thu chính của ngân hàng. Thực hiện đa dạng hóa danh mục cho vay giúp ngân hàng mở rộng được thị trường và các mối quan hệ tín dụng, khách hàng có nhiều điều kiện tiếp xúc với nguồn vốn tín dụng, với các sản phẩm cho vay đa dạng, đáp ứng nhu cầu về vốn của mình. Từ đó, doanh số cho vay tăng lên, lợi nhuận cũng tăng theo. Hơn nữa, việc đa dạng hóa danh mục cho vay giúp cho các nhu cầu của khách hàng được đáp ứng một cách tốt nhất, thêm vào đó là chất lượng phục vụ cũng như chất lượng sản phẩm tốt sẽ giúp ngân hàng mở rộng được thị phần. Không chỉ như vậy, đa dạng hóa danh mục cho vay còn giúp cho ngân hàng khai thác tối đa và có hiệu quả nguồn vốn huy động, trình độ quản lý, cơ sở vật chất, giảm chi phí quản lý, chi phí hoạt động, tối đa hóa lợi nhuận cho ngân hàng.
Nâng cao năng lực cạnh tranh của ngân hàng
Nền kinh tế thị trường phát triển mạnh mẽ, cùng với nó là sự hội nhập của nền kinh tế Việt Nam với nền kinh tế thế giới khiến cho sự cạnh tranh giữa các doanh nghiệp với nhau trong tất cả các ngành nghề diễn ra gay gắt. Cạnh tranh là một trong những yếu tố cơ bản cần phải có để nền kinh tế thị trường phát triển, tuy nhiên điều này lại tạo ra áp lực xây dựng chỗ đứng trên thị trường để tồn tại của các doanh nghiệp. Lĩnh vực tài chính ngân hàng cũng không nằm ngoài quy luật đó. Nếu như trước đây, để sử dụng sản phẩm dịch vụ ngân hàng, khách hàng buộc phải tìm đến ngân hàng để giao dịch thì ngày nay thực tế đó đã thay đổi hoàn toàn. Nền kinh tế phát triển kéo theo sự ra đời của hàng loạt các ngân hàng, các tổ chức tín dụng trong và
ngoài nước, trong khi đó số lượng khách hàng có nhu cầu giao dịch là có hạn. Điều này buộc các ngân hàng nỗ lực tăng cường Marketing, quảng bá hình ảnh cũng như gia tăng tiện ích sản phẩm của ngân hàng mình nhằm thu hút khách hàng, mở rộng thị phần. Vì lý do đó, đa dạng hóa sản phẩm dịch vụ nói chung và đa dạng hóa sản phẩm cho vay nói riêng không chỉ về số lượng mà còn về chất lượng sản phẩm là điều tất yếu phải tiến hành nhằm đảm bảo sự tồn tại và lợi ích của ngân hàng. Không những thế, có thể thấy rằng, công nghệ thông tin ngày càng phát triển, được ứng dụng ngày càng nhiều vào các sản phẩm cho vay của ngân hàng đem lại nhiều tiện ích hơn cho khách hàng, để có thể cạnh tranh với các ngân hàng khác, ngoài việc đa dạng hóa sản phẩm cho vay, bản thân ngân hàng phải luôn luôn thay đổi, cải tiến quy trình nghiệp vụ, ứng dụng tiến bộ khoa học công nghệ nhằm tạo ra những tiện ích tốt nhất, đáp ứng nhu cầu vốn phong phú của khách hàng. Có như vậy, ngân hàng mới có thể trở thành đối tác tin cậy được khách hàng lựa chọn. Vì vậy, đa dạng hóa danh mục cho vay được xem là chìa khóa giúp ngân hàng thu hút được khách hàng, nâng cao năng lực cạnh tranh và duy trì vị thế trên thị trường tài chính.
Tạo động lực cho các nghiệp vụ ngân hàng khác cùng phát triển
Các nghiệp vụ ngân hàng có mối liên hệ chặt chẽ với nhau, tác động qua lại lẫn nhau, thúc đẩy nhau cùng phát triển, tạo nên sức mạnh cạnh tranh cho ngân hàng. Việc huy động vốn từ dân cư và nền kinh tế tạo nguồn vốn giúp ngân hàng có thể cung cấp các sản phẩm khác hay sản phẩm phi tín dụng. Khi hoạt động phi tín dụng phát triển, thỏa mãn nhu cầu vốn cho khách hàng sẽ tạo được niềm tin cho khách hàng, tạo điều kiện cho các nghiệp vụ khác cùng phát triển, và ngược lại, khi một nghiệp vụ thực hiện không tốt sẽ ảnh hưởng tới uy tín, danh tiếng của ngân hàng, qua đó ảnh hưởng đến sự phát triển và hiệu quả của các nghiệp vụ khác. Vì vậy có thể nói, có đa dạng hóa danh mục cho vay thì ngân hàng mới có thể phát triển tốt các nghiệp vụ khác. Đây chính là yếu tố quyết định đến sự thành công của ngân hàng.
1.2.2.1. Đối với nền kinh tế
Tạo điều kiện cho các ngành sản xuất dịch vụ khác phát triển
Sự phát triển của hệ thống các trung gian tài chính đặc biệt là các NHTM đóng vai trò quan trọng cho sự phát triển của nền kinh tế. NHTM là cầu nối giữa các chủ thể cần vốn và chủ thể dư thừa vốn, làm cho những đồng tiền tạm thời nhàn rỗi được sử dụng hiệu quả hơn trong sản xuất, tạo ra nhiều của cải cho xã hội. Do đó, danh mục cho vay có ảnh hưởng to lớn đến sự phát triển của các ngành nghề, lĩnh vực trong nền
lượng sản phẩm trong trong danh mục cho trong danh mục cho
danh mục cho vay vay NHTMX vay của NHTM Y
Chỉ tiêu này cho biết, so với các ngân hàng TMCP khác thì số lượng sản phẩm trong danh mục cho vay của ngân hàng này có phong phú như các ngân hàng khác không, từ đó đánh giá mức độ đa dạng hóa danh mục cho vay của một ngân hàng. Bên cạnh việc xem xét về số lượng sản phẩm cho vay, cần đồng thời đánh giá về chất
29
kinh tế. Bởi nếu danh mục cho vay phong phú, đa dạng, nhu cầu về vốn của các chủ thể dễ dàng được đáp ứng, cùng với năng lực của bản thân sẽ khiến ngành nghề mà mình đang hoạt động phát triển.
Đáp ứng nhu cầu ngày càng tăng của nền kinh tế
Nền kinh tế ngày càng phát triển theo hướng công nghiệp hóa, hiện đại hóa, kết hợp với quá trình hội nhập kinh tế quốc tế sâu rộng thì nhu cầu về các sản phẩm được cung cấp bởi ngân hàng của các cá nhân và doanh nghiệp ngày càng nhiều và phức tạp hơn. Điều đó đòi hỏi ngân hàng phải đa dạng hóa danh mục cho vay nhằm đáp ứng nhu cầu to lớn cho sự phát triển kinh tế và hội nhập quốc tế.
1.2.2. Các tiêu chí đánh giá sự đa dạng hóa danh mục cho vay của các ngân hàng
thương mại
1.2.3.1. Đa dạng hóa danh mục cho vay theo số lượng sản phẩm
Bên cạnh các sản phẩm tín dụng truyền thống, ngày nay các ngân hàng đã phát triển và cung cấp thêm rất nhiều sản phẩm tín dụng mới, hiện đại, thỏa mãn nhu cầu ngày càng phong phú, đa dạng và phức tạp của khách hàng. Số lượng sản phẩm trong danh mục cho vay là một trong những tiêu chí đánh giá mức độ mở rộng và đa dạng hóa của ngân hàng. Hàng năm các ngân hàng vẫn liên tục cho ra đời các sản phẩm mới, nhằm đáp ứng những nhu cầu về vốn mới phát sinh của khách hàng cùng với hàng loạt các sản phẩm tín dụng khác đang được cung cấp. Một NHTM có số lượng sản phẩm nói chung, sản phẩm cho vay nói riêng càng nhiều thì khả năng cạnh tranh của ngân hàng đó càng cao vì ngân hàng có thể đáp ứng được nhiều nhu cầu khác nhau về vốn của khách hàng, tạo sự linh hoạt cho khách hàng khi phải lựa chọn các sản phẩm cho vay phù hợp.
Có thể đánh giá mức độ đa dạng hóa danh mục sản phẩm cho vay của một ngân hàng qua các chỉ tiêu sau:
•Về sự thay đổi số lượng trong danh mục cho vay
Thay đổi về số lượng = Số lượng sản phẩm cho - Số lượng sản phẩm cho
sản phẩm cho vay vay năm t vay năm (t-1)
•So sánh sự thay đổi số lượng sản phẩm trong danh mục cho vay của một ngân hàng với các ngân hàng khác xem số lượng trong danh mục cho vay là nhiều hay ít hơn.
Chênh lệch về số = Số lượng sản phẩm - Số lượng sản phẩm
lượng, sự khác biệt trong các sản phẩm cho vay tại ngân hàng.
1.2.3.1. Đa dạng hóa danh mục cho vay theo kỳ hạn
Danh mục cho vay của ngân hàng có thể được xây dựng theo tiêu chí thời hạn, trong đó tỷ trọng các loại cho vay ngắn hạn, trung hạn và dài hạn được thiết kế hợp lý, thể hiện mối quan hệ giữa cơ cấu sử dụng vốn và cơ cấu nguồn vốn về thời hạn, nhằm hạn chế các loại rủi ro trong hoạt động kinh doanh của ngân hàng. Mỗi NHTM tùy theo từng sản phẩm tín dụng, đánh giá của bộ phận thẩm định, khả năng nguồn vốn của bản thân ngân hàng mình mà có thể đưa ra các kỳ hạn chi tiết khác nhau. Vì vậy, kỳ hạn cho vay cũng là một chỉ tiêu đánh giá mức độ đa dạng hóa danh mục tín dụng của ngân hàng. Một ngân hàng có danh mục cho vay phong phú, đa dạng và có nhiều kỳ hạn cho vay khác nhau, sẽ đáp ứng nhu cầu vay vốn trong nhiều khoảng thời gian khác nhau của khách hàng.
Có thể đánh giá mức độ đa dạng hóa danh mục cho vay của một ngân hàng qua các chỉ tiêu sau:
•Về dư nợ
Theo số tuyệt đối:
Thay đổi về dư nợ của = Dư nợ của từng loại kỳ - Dư nợ của từng loại kỳ
từng loại kỳ hạn hạn năm t hạn năm (t-1)
Theo số tương đối:
Tỷ trọng dư nợ từng Dư nợ từng loại kỳ hạn năm t
loại kỳ hạn năm t rrα 1 ~ .
Tổng dư nợ năm t
Sự thay đổi dư Dư nợ từng loại kỳ hạn - Dư nợ từng loại kỳ hạn
nợ từng loại kỳ = năm t năm (t-1)
hạn
Các chỉ tiêu về dư nợ cho biết sự thay đổi về dư nợ của các đối tượng khách hàng theo số tuyệt đối và cả số tương đối. So sánh các chỉ tiêu này với các năm trước
có thể thấy được sự tập trung trong cho vay vào các đối tượng nào của một ngân hàng và ngân hàng có xu hướng thực hiện đa dạng hóa danh mục cho vay theo đối tượng khách hàng không.
1.2.3.2. Đa dạng hóa danh mục cho vay theo ngành kinh tế
31
Các chỉ tiêu về dư nợ cho biết sự thay đổi về dư nợ của từng loại kỳ hạn theo số tuyệt đối và cả số lượng tương đối. So sánh các chỉ tiêu này với các năm trước có thể thấy được ngân hàng đang chủ trương tập trung hay đa dạng hóa trong cho vay theo các loại kỳ hạn của một ngân hàng.
1.2.3.2. Đa dạng hóa danh mục cho vay theo đối tượng khách hàng
Khách hàng của ngân hàng thương mại hết sức đa dạng và mỗi đối tượng khách hàng sẽ có những đặc điểm khác nhau (về cơ cấu tổ chức, về năng lực chịu trách nhiệm trước pháp luật, về nhu cầu vay). Vì vậy, để định hướng cho việc đầu tư an toàn và hiệu quả, các ngân hàng luôn có sự phân chia hợp lý tỷ trọng các khoản mục cho vay theo đối tượng khách hàng, đảm bảo sự an toàn cần thiết ở góc độ toàn danh mục. Tuy nhiên, do số lượng khách hàng phản ánh thị phần của ngân hàng - thị phần sản phẩm tín dụng mà ngân hàng cung cấp nên các ngân hàng cũng không ngừng mở rộng đối tượng khách hàng của mình, thiết kế các sản phẩm mới để đáp ứng được nhu cầu