- Phương pháp phân tích theo xu hướng
2.1.3.3. Chức năng và mối quan hệ giữa các phịng ban
Tổng Giám đốc: Là người trực tiếp quản lý và chịu trách nhiệm cao nhất về mọi hoạt động và kết quả kinh doanh của cơng ty, cĩ trách nhiệm điều hành chung tồn bộ cơng ty, trực
Đại hội đồng cổ đơng
Ban kiểm sốt Hội đồng quản trị VP. HDQT Tổng Giám đốc P. Tổng GĐ phụ trách bộ phận XD P.Tổng GĐ phụ trách đầu tư Cty TTP Cons Cty TTP Arch Giáo dục Đầu tư vào Cty
tiếp ký kết các hợp đồng kinh tế, hợp đồng xây dựng, liên kết, trực tiếp lên kế hoạch và tổ chức bộ máy quản lý.
Phĩ Tổng giám đốc bộ phận xây dựng: là người chịu trách nhiệm chính các vấn đề trong xây dụng, là người báo cáo trực tiếp lên Tổng Giám đốc về mọi hoạt động trong lĩnh vực xây dựng của cơng ty.
Phĩ Tổng giám đốc bộ phận đầu tư: cũng tương tự như Phĩ Tổng giám đốc xây dựng, Phĩ Tổng giám đốc đầu tư cũng chỉ chịu trách nhiệm trước Tổng giám đốc trong lĩnh vực đầu tư.
Cơng ty TTP Cons: đây là cơng ty thuộc bộ phận xây dựng trực tiếp thực hiện các khâu trong hoạt động xây dựng. Đây là đơn vị sẽ tính giá trị dự tốn khi tham gia dự thầu các dự án xây dựng, sau đĩ sẽ tiến hành thi cơng các cơng trình được trúng thầu và làm các thủ tục thanh quyết tốn. Đây cũng là đơn vị chuyên cung cấp máy mĩc, thiết bị thi cơng tiên tiến và hiện đại nhất cho ngành xây dựng. Với đội ngũ các chuyên viên, kỹ sư dày dạn kinh nghiệm, TTP Cons tự tin đảm nhận các cơng trình cĩ quy mơ lớn, yêu cầu cao về tiêu chuẩn kỹ thuật, mức độ an tồn và tiến độ thi cơng.
Cơng ty TTP Arch: đây cũng là cơng ty thuộc bộ phận xât dựng, là đơn vị trực tiếp thực hiện các hợp đồng về thiết kế các cơng trình, lập dự án đầu tư, thiết kế quy hoạch xây dựng, kiểm định chất lượng cơng trình xây dựng. Cơng ty đã được nhiều giải thưởng lớn trong lĩnh vực kiến trúc của Hội Kiến Trúc Sư thành phố cũng như trong các cuộc thi thiết kế.
Bộ phận giáo dục: là đơn vị quản lý các trường học thuộc hệ thống của cơng ty do cơng ty TNHH MTV Giáo Dục Tồn Thịnh Phát thực hiện chức năng này
Bộ phận đầu tư vào các dự án: đây là bộ phận sẽ tiến hành tìm hiểu tiềm năng, hiệu quả của các dự án và thực hiện việc đầu tư.
2.1.4. Phƣơng hƣớng phát triễn của cơng ty trong thời gian sắp tới:
Hiện nay, kế hoạch kinh doanh của Cơng ty CP Đầu Tư - Kiến Trúc - Xây Dựng Tồn Thịnh Phát trong thời gian sắp tới là:
+ Xây dựng: trở thành một trong những cơng ty xây dựng hàng đầu tại Việt Nam, phát triển cơng ty trên cơ sở tăng trưởng ổn định và quản lý hiệu quả bằng việc thành lập các cơng ty
vệ tinh, tập trung phát triễn chuyên mơn với quy trình khép kín và hồn chỉnh từ thiết kế tới thi cơng. Cải tiến liên tục, xem chất lượng thi cơng cơng trình và chất lượng dịch vụ là quan điểm xuyên suốt của mọi hoạt động của bộ phận xây dựng nhằm đạt tới mục tiêu trở thành doanh nghiệp lớn trong ngành xây dựng, đa dạng sản phẩm xây dựng và cạnh tranh bằng sự khác biệt và độ tin cậy cảu khách hang.
+ Giáo dục: trở thành tập đồn giáo dục hàng đầu ở Việt Nam với chuỗi các trường học từ mầm non, tiểu học, THCS, THPT đến cao đẳng, đại học. Tồn Thịnh Phát mong muốn đĩng gĩp một phần vào sự nghiệp giáo dục của thành phố nĩi riêng và cả nước nĩi chung hy vọng sẽ mang lại những dịch vụ giáo dục tốt nhất đạt tiêu chuẩn quốc tế trong thời kỳ hội nhập kinh tế quốc tế.
+ Đầu tƣ: đầu tư cĩ chọn lọc vào các đơn vị trong tập đồn Sacombank, các doanh
nghiệp, các dự án cĩ hoạt động hiệu quả, tiềm năng. Tăng tỉ trọng đầu tư vào lĩnh vực dịch vụ, từng bước mở rộng hoạt động kinh doanh sang lĩnh vực dịch vụ bằng hình thức kinh doanh resort chất lượng cao tại các bãi biển đẹp của Việt Nam như Phú Quốc, Phan Thiết …và lĩnh vực bất động sản với việc xây dựng cao ốc văn phịng cho thuê, khu biệt thự cao cấp với đối tượng khách hàng là những người cĩ thu nhập cao.
+ Xây dựng đội ngũ nhân viên chuyên nghiệp, cĩ trình độ chuyên mơn cao, nâng cao tỉ lệ lao động cĩ trình độ cao đẳng, đại học và trên đại học đạt 80% tổng số nhân viên tồn cty.
+ Mở rộng quan hệ với các đối tác chiến lược nhằm thu hút nguồn vốn đầu tư trong và ngồi nước.
+ Niêm yết cổ phiếu Tồn Thịnh Phát trên Sở Giao Dịch Chứng Khốn Tp.HCM.
+ Phấn đấu đưa thương hiệu Tồn Thịnh Phát trở thành một trong những doanh nghiệp đi đầu trong lĩnh vực đầu tư giáo dục cả nước với nhiều trường học bao gồm từ bậc mầm non đến cao đẳng, đại học.
2.2 HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH DOANH CỦA CƠNG TY:
Cơng ty CP Đầu Tư - Kiến Trúc - Xây Dựng Tồn Thịnh Phát chuyên thực hiện những hợp đồng về tư vấn, thiết kế và thi cơng những cơng trình xây dựng dân dụng và cơng nghiệp. Một hợp đồng xây dựng được ký kết sẽ trải qua các bước như sau:
+ Bước 1: Cơng ty xây dựng mua bộ hồ sơ mời thầu của chủ đầu tư.
+ Bước 2: Sau khi nhận được hồ sơ mời thầu các bộ phận trong cơng ty xây dựng phối hợp với nhau để thực hiện. Phịng Đầu Thầu sẽ phụ trách việc tính tốn khối lượng các cơng tác thi cơng cho cơng trình đĩ. Phịng Vật Tư sẽ tổng hợp giá nguyên vật liệu hợp lý để cĩ thể thi cơng cơng trình đĩ. Và phịng Kỹ Thuật Thi Cơng sẽ lập ra một biện pháp thi cơng và tiến độ thi cơng tối ưu nhất. Sau khi các phịng ban trên thực hiện xong phịng Đấu Thầu cĩ nhiệm vụ tổng hợp lại lập thành hồ sơ dự thầu để tham gia đấu thầu.
+ Bước 3: Sau khi đấu thầu xong nếu cơng ty được trúng thầu thì lúc đĩ mới tiến hành thương lượmg và ký kết hợp đồng theo đúng giá trị và tiến độ thi cơng mà cơng ty đã tham gia đấu thầu.
+ Bước 4: Cơng ty nhận mặt bằng thi cơng từ chủ đầu tư và tiến hành thi cơng các hạn mục cơng trình đã được ký kết trong hợp đồng.
+ Bước 5: Sau khi cơng trình đã thi cơng hồn thành thì tiến hành thủ tục thanh quyết tốn và bàn giao cho Chủ đầu tư đưa vào sử dụng.
+ Bước 6: Sau khi đã bàn giao và thanh lý hợp đồng cơng ty sẽ nhận bảo hành trong vịng 1 năm và cơng việc này do bộ phận chăm sĩc khách hàng của cơng ty phụ trách.
Kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của cơng ty phụ thuộc vào khối lượng cơng việc hồn thành và bàn giao trong kỳ.
Thị trường hoạt động chính của cơng ty là trong nước. Thị trường chính trước đây là TP. Hồ Chí Minh, hiện nay đã tiến sâu vào các tỉnh miền Đơng và Tây Nam Bộ.
Sơ đồ 2.1 Tĩm tắt việc thực hiện các hợp đồng thi cơng:
2.3 KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CƠNG TY TRONG 3 NĂM (2007, 2008, 2009)
Bảng 2.1.Kết quả sản xuất kinh doanh năm 2007, 2008, 2009
Đơn vị tính: 1.000.000VNĐ
Nguồn : Báo cáo tài chính Cơng Ty Tồn Thịnh Phát.
CHỈ TIÊU Năm Chênh lệch
2007 2008 2009 2008/2007 2009/2008
1. Doanh thu thuần 129.093 127.934 84.259 -1.159 -43.675
2. Giá vốn hàng bán 177.330 87.477 78.647 -89.853 -8.830
3. Lợi nhuận gộp 11.762 40.456 5.612 28.694 -34.844
4. Doanh thu từ HĐTC 50.196 72.926 93.080 20.730 20.154
5. Lợi nhuận thuần từ HĐKD 36.165 -110.488 32.254 -146.653 142.742
6. Tổng lợi nhuận trƣớc thuế 36.298 -110.510 33.293 146.808 143.803
7. Thuế thu nhập
8. Lợi nhuận sau thuế 26.695 -110.510 33.293 -137.205 143.803
Hồ sơ mời thầu nhận về
P. Vật tư P. Đấu thầu P. thi cơng
Chuyển giá vật tư Phương án thi cơng
Tổng hợp giá NVL Lập phương án thi cơng
Hồ sơ dự thầu
Trúng thầu
Bảo hành
Tham gia đấu thầu
Trong 3 năm hoạt động gần đây từ năm 2007 đến 2009 cơng ty CP Đầu Tư – Kiến Trúc – Xây Dựng Tồn Thịnh Phát đã đạt được những kết quả rất đáng kể. Lợi nhuận sau thuế của năm 2007 đạt được là 26.695 triệu đồng gần gấp ba lần so với năm 2006 là 9.010 triệu đồng, qua đến năm 2008 khi cuộc khủng hoảng kinh tế diễn ra cơng ty cũng khơng thể tránh khỏi ảnh hưởng và đã bị thua lỗ đến 110.510 triệu đồng. Mặc dù cuối năm đĩ cơng ty đạt lợi nhuận âm nhưng với sự quyết tâm của ban lãnh đạo cùng tồn bộ cơng nhân viên cơng ty đã vững vàng vượt qua cuộc khủng hoảng để đến năm 2009 doanh nghiệp đã thu được kết quả khá ấn tượng với lợi nhuận sau thuế là 33.293 triệu đồng và dần phục hồi sau khủng hoảng.
Với những kết quả đã đạt được trong 3 năm qua cơng ty Tồn Thịnh Phát đang ngày càng vững mạnh, cĩ đủ năng lực để cĩ thể vượt qua những thách thức trên thị trường trong tương lai. Cơng ty cũng đang ngày càng chứng tỏ được vị trí của mình trên thị trường xây dựng và đang ngày cành phát triễn lớn hơn để đạt được mục tiêu là trở thành một trong những doanh nghiệp hàng đầu trong lĩnh vực xây dựng.
CHƢƠNG 3: THỰC TRẠNG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY CP ĐT – KT – XD TỒN THỊNH PHÁT
3.1 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH QUA BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TỐN: 3.1.1. Phân tích chung và đánh giá tài sản của doanh nghiệp:
Bảng 3.1. Phân tích chung tài sản các năm 2007, 2008, 2009
Đơn vị tính: 1.000.000 VNĐ TÀI SẢN Mã số Năm Chênh lệch 2007 2008 2009 2008/2007 2009/2008 A. TSLĐ & ĐTNH 100 95.519 99.638 115.913 4.119 16.275 I. Tiền 110 5.901 460 3.898 -5.441 3.438
II. Đầu tư tài chính ngắn hạn 120 3.330 3.200 9.999 -130 6.799 III. Các khoản phải thu 130 68.566 77.320 87.480 8.754 10.160 IV. Hàng tồn kho 140 10.645 12.374 6.253 1.729 6.121 V.Tài sản ngắn hạn khác 150 7.075 6.283 8.281 -792 1.998
B. TSCĐ & ĐTDH 200 374.365 925.217 928.280 550.850 3.063
I. Các khoản phải thu dài hạn 210 24.900 8.062 56.208 -16.838 48.146 II. Tài sản cố định 220 21.311 36.147 65.159 14.836 29.012 III.Bất động sản đầu tư 240 11.769 10.236 -1.533 -10.236 IV. Các khoản đầu tư tài chính dài
hạn 250 315.218 870.096 806.083 554.878 -64.013 V. Tài sản dài hạn khác 260 1.165 674.493 828 -491 154
TỔNG TÀI SẢN 270 469.885 1.024.856 1.044.194 554.971 19.338
Nguồn : Báo cáo tài chính Cơng Ty Tồn Thịnh Phát.
Như vậy tổng tài sản từ năm 2007 qua 2008 tăng đáng kể, từ năm 2008 qua năm 2009 cĩ tăng nhưng khơng nhiều , cho thấy tài sản của cơng ty Tồn Thịnh Phát được mở rộng, do đĩ cĩ điều kiện mở rộng quy mơ hoạt động kinh doanh. Trong đĩ: Tài sản lưu động và đầu tư ngắn hạn tăng được 4.119 triệu đồng của năm 2008/2007 và tăng được 16.275 triệu đồng của năm 2009/2008 ; Tài sản cố định và đầu tư dài hạn tăng 550.850 triệu đồng của năm 2008/2007 và
năm 2009/2008 thì tăng được 3.063 triệu đồng. Việc này dẫn đến việc thay đổi tỷ trọng giữa tài sản lưu động và đầu tư ngắn hạn và tài sản cố định và đầu tư dài hạn, sự thay đổi này cụ thể như sau:
- Về Tài sản lưu động và đầu tư ngắn hạn: tỷ trọng năm 2007, 2008, 2009 tương ứng là 20%, 10%, 11%. Chúng ta cần phân tích cụ thể để thấy rõ nguyên nhân của sự động trên:
+ Tiền: năm 2008 giảm đáng kể so với năm 2007 nhưng khi sang năm 2009 thì lại cĩ xu hướng tăng đán kể cả số tiền lẫn tỷ trọng. Điều này ảnh hưởng tốt đến khả năng thanh tốn tiền mặt của cơng ty.
+ Các khoản phải thu: cĩ xu hướng tăng dần theo từng năm, năm 2007 là 68.566 triệu đồng chiếm tỷ trọng 14,6 % năm 2008 là 77.320 triệu đồng chiếm tỷ trọng 8%, năm 2009 là 87.480 triệu đồng chiếm trỷ trọng 8.36%. Sở dĩ các khoản phải thu của cơng ty tăng là do trong năm 2009 các khách hàng đã khơng thanh tốn tiền ngay.
+ Hàng tồn kho: hàng tồn kho của doanh nghiệp trong năm 2008 tăng so với năm 2007 với mức tăng là 1.729 triệu đồng, và năm 2009 giảm so với năm 2008 là 6.121 triệu đồng. Ở đây hàng tồn kho giảm là do trong năm 2009 cơng ty đã tiến hành thi cơng nhanh chĩng các cơng trình cịn dang dở trong năm 2008.
- Về tài sản cố định và đầu tư dài hạn tăng, lý do là năm 2009 cơng ty đã mua thêm trang thiết bị và máy mĩc để tiến hành thi cơng đồng loạt các cơng trình. Đây là việc làm tốt chứng tỏ doanh nghiệp quan tấm đến đầu tư theo chiều sâu.
3.1.2. Phân tích và đánh giá tình hình nguồn vốn:
Bảng 3.2. Phần tổng nguồn vốn năm 2007, 2008, 2009 Đơn vị tính: 1.000.000 VNĐ NGUỒN VỐN Mã số Năm Chênh lệch 2007 2008 2009 2008/2007 2009/2008 A. NỢ PHẢI TRẢ 300 145.191 818.640 805.431 673.449 -13.209 I. Nợ ngắn hạn 310 139.442 268.470 193.893 129.028 -74.577 II. Nợ dài hạn 330 5.748 550.170 611.538 544.422 61.368 B.NGUỒN VỐN CSH 400 324.693 206.215 238.762 -118.478 32.547 I. Nguồn vốn- Quỹ 410 322.452 206.571 239.738 -115.881 33.167 II. Nguồn kinh phí, quỹ Khác 430 2.240 -356 -975 -2.605 -619
TỔNG NGUỒN VỐN 430 469.885 1.024.856 1.044.194 554.971 19.338
Nguồn : Báo cáo tài chính Cơng Ty Tồn Thịnh Phát.
Như vậy tổng nguồn vốn của các năm 2007, 2008, 2009 cũng tăng đều, để thấy rõ nguyên nhân ta cần đi sâu phân tích từng nguồn hình thành nên nguồn vốn như sau:
Nguồn vốn chủ sở hữu của cơng ty năm 2007 là 324.693 triệu đồng chiếm tỷ trọng là 69%, năm 2008 là 206.215 triệu đồng chiếm tỷ trọng 20%, năm 2009 là 238.762 triệu đồng chiếm tỷ trọng 23%. Nguồn vốn chủ sở hữu năm 2008 giảm so với năm 2007 là 118.478 triệu đồng, năm 2009 tăng hơn so với năm 2008 là 32.547 triệu đồng, chứng tỏ tài chính của cơng ty Tồn Thịnh Phát ngày càng tăng, nguồn vốn của cơng ty đã được bổ sung và cơng ty càng cĩ giá trị trên thị trường.
Nợ phải trả: Khoản nợ phải trả của năm 2007 là 145.191 triệu đồng chiếm tỷ trọng là 31%. Nhưng sang măm 2008 nợ phải trả là 818.640 triệu đồng chiếm tỷ trọng là 80% tăng đáng kể so với năm 2007, năm 2009 nợ phải trả là 805.431 triệu đồng chiếm tỷ trọng 77% đây là khoản chiếm dụng vốn của khách hàng trong một khoảng thời gian ngắn để phục vụ cho hoạt động kinh doanh. Giảm chủ yếu do nguồn nợ ngắn hạn giảm và nguồn nợ dài hạn cũng giảm một ít.
- Phân tích kết cấu nguồn vốn doanh nghiệp:
Kết cấu nguồn vốn doanh nghiệp là tương quan tỷ lệ giữa nguồn vốn chủ sở hữu với nợ phải trả ở doanh nghiệp. Kết cấu này được phản ánh qua tỷ suất tài trợ của doanh nghiệp:
Bảng 3.3 Các chỉ số về Tỷ suất tự tài trợ
Đơn vị tính: 1.000.000 VNĐ
Chỉ tiêu Năm Chênh lệch
2006 2007 2008 2009 2007/2006 2008/2007 2009/2008 1. Vốn chủ sở hữu 87.963 324.693 206.215 238.762 236.729 -118.478 32.547 2.Tổng nguồn vốn 132.179 469.885 1.024.856 1.044.194 337.705 554.971 19.338
Tỷ suất tài trợ 0,67 0,69 0,2 0,23 0,02 -0,49 0,03
Nguồn : Báo cáo tài chính Cơng Ty Tồn Thịnh Phát.
Tỷ suất tài trợ cuối kỳ của năm 2007 so với đầu kỳ tăng 2%, của năm 2008 lại giảm mạnh đến 49% nguyên nhân là do tổng nguồn vốn tăng rất mạnh và vốn chủ sở hữu lại giảm nhưng đến năm 2009 vốn chủ sở hữu tăng 32.547 triệu đồng cho nên tỷ số này tăng 3%: cĩ thể thấy cơng ty Tồn Thịnh Phát cĩ đủ vốn và chủ động về tài chính.