VI Hệ số tăng trưởng.
1.3.2. Quy trình quản lý rủi ro.
*Sơ đồ quản lý rủi ro:
Sơ đồ 1.3 : QUY TRÌNH QUẢN LÝ RỦI RO
yes no
no yes
*Diễn giải quy trình quản lý rủi ro. - Bước 1 : nhận diện rủi ro.
Cán bộ ngân hàng căn cứ vào hồ sơ dự án để phát hiện các rủi ro có thể xảy ra với dự án. Từ đó nhận diện rủi ro, xem rủi ro đó thuộc loaij rủi ro nào?.
- Bước 2: đánh giá rủi ro.
Xem xét tần số, mức độ thiệt hại cho dự án nếu dự án xảy ra, rủi ro lớn không (bằng các phương pháp phân tích rủi ro). Nếu lớn và có thể khiến dự án không còn khả thi nữa thì ngân hàng sẽ không cho vay bởi khả năng trả nợ rất thấp. nếu thiệt hại nhỏ tiếp tục đánh giá các rủi ro và có những nhận xét.
- Bước 3: xử lý các rủi ro.
Nếu dự án còn khả thi hay sau khi đánh giá mức độ rủi ro của dự án cần đưa ra các cách xử lý để rủi ro nó gây ra cho dự án là thấp nhất và qua đó ngân hàng cũng xác định hạn mức tín dụng mà ngân hàng có thể cấp cho chủ đầu tư. Ngân hàng và chủ đầu tư sẽ có những thỏa thuận.
- Bước 4: kiểm tra.
Trong quá trình dự án thực hiện và đi vào hoạt động cần phải kiểm tra những yếu tố Rủi ro dự án
Mức độ thiệt hại tần số xảy ra
Rủi ro có lớn không? Đánh giá các rủi ro và xử lý. Dự án còn khả thi không? -Hạn mức TD? –Yêu cầu,quy định cho vay ? - Phòng ngừa? -Lập kế hoạch cho vay? … - Không cho vay Thảo thuận với khách hàng vay vốn
1.3.3.1.Phương pháp điều chỉnh tỉ lệ chiết khấu.
Phương pháp điều chỉnh tỷ lệ chiết khấu dựa vào mức rủi ro dự kiến.
Nguyên tắc cơ bản của phương pháp này là điều chỉnh mức tỷ lệ chiết khấu cơ sở được xem là không có rủi ro,hoặc có thể chấp nhận ở mức rủi ro tối thiểu. bằng việc ngân hang có thể cộng thêm vào lãi suât một mức bù cần thiết cho rủi ro, sau đó thực hiện tính toán các chỉ tiêu NPV, IRR,T… theo lãi suất mới nhận được, sau khi đã điều chỉnh theo mức rủi ro, cán bộ ngân hang sẽ xem xét có nên cho dự án này vay không.
Nếu rủi ro gắn với dự án càng lớn thì mức bù rủi ro càng lớn.
Bảng 14: BẢNG ĐIỀU CHỈNH TỶ LỆ CHIẾT KHẤU.
Mức bù rủi ro Áp dụng khi
4% Mở rộng dự án hoạt động đang có hoạt động.
7% Thực hiện dự án mới gắn với hoạt động chính của công ty. 10% Dự án sản xuất sản phẩm mới,tiếp cận thị trường mới.
1.3.3.2.Phương pháp hệ số tin cậy.
Phương pháp này điều chỉnh các giá trị của dòng tiền dự kiến bằng cách đưa vào các hệ số điều chỉnh đặc biệt đối với từng thời kỳ thực hiện dự án. Sau khi xác định dòng tiền điều chỉnh, cán bộ ngân hang sẽ xác định các chỉ tiêu hiệu quả của dự án. Nếu dự án vẫn có hiệu quả thì nó được chấp nhận.
1.3.3.3.Phương pháp phân tích độ nhạy cảm.
Phân tích độ nhạy cảm là xác định mối quan hệ động giữa các yếu tố của hoạt động đầu tư. Điều này giúp chuyên viên rủi ro xác định được những tình huống có thể xảy ra khi rủi ro đó xuất hiện từ đó đưa ra quyết định có nên cho vay không.
1.3.3.4.Phương pháp phân tích xác suất- mô phỏng Monte Carlo.
Đây là phương pháp có thể khắc phục được các nhược điểm của các phương pháp trên.
Các bước phân tích:
- Xác định các nhân tố tác động đến kết quả đầu tư.
- Tiến hành phân tích độ nhạy cảm để xác định các nhân tố tác động mạnh đến kết quả đầu tư.
- Xác định mối quan hệ giữa các nhân tố.
- Căn cứ vào các nhân tố tác động mạnh xây dựng các tình huống có thể xảy ra khi các rủi ro này xảy đến.
- Phân tích từng tình huống để có thể đưa ra quyết định, giải pháp. - Tính xác suất các tình huống có thể xảy ra.
Phương pháp này khá phức tạp bởi vậy phương pháp này đòi hỏi năng lực cao của chuyên gia phân tích,hệ thống phần mềm dữ liệu…
1.3.4. Nội dung quản lý rủi ro dự án..
Hoạt động đầu tư thường gắn liền với rủi ro, rủi ro càng lớn thì mức sinh lời yêu cầu càng cao. Không chỉ các nhà đầu tư mà các tổ chức tín dụng phỉa làm thế nào để nhận diện được rủi ro, chủ động trược những rủi ro xảy ra với dự án mà các ngân hàng đang xem xét khả năng tham gia tài trợ, qua đó đưa ra các biện pháp giảm thiểu rủi ro.
Thông thường các ngân hàng thường xem xét các rủi ro sau: