II. Khả năng dài hạn 1 Năm tớ
2.5.1.nghĩa của phõn tớch mức độ tạo tiền và tỡnh hỡnh lưu chuyển tiền tệ
Phõn tớch mức độ tạo tiền và tỡnh hỡnh lưu chuyển tiền tệ cung cấp thụng tin cho người sử dụng cỏc đỏnh giỏ về sự thay đổi trong tài sản thuần, cơ cấu tài chớnh, khả năng chuyển đổi thành tiền của tài sản, khả năng thanh toỏn và khả năng của doanh nghiệp trong việc tạo ra cỏc luồng tiền trong quỏ trỡnh hoạt động. Phõn tớch lưu chuyển tiền tệ làm tăng khả năng đỏnh giỏ khỏch quan tỡnh hỡnh hoạt động kinh doanh cuả doanh nghiệp và khả năng so sỏnh giữa cỏc doanh nghiệp vỡ nú loại trừ được ảnh hưởng của cỏc phương phỏp kế toỏn khỏc nhau cho cựng một giao dịch và hiện tượng, đú là sự trở về “kế toỏn tiền mặt” từ “kế toỏn theo thực thể phỏt sinh”.
Phõn tớch mức độ tạo tiền và tỡnh hỡnh lưu chuyển tiền tệ là phõn tớch dũng lưu chuyển lượng tiền của doanh nghiệp thụng qua cỏc nghiệp vụ thu chi, thanh toỏn khi tiến hành hoạt động SXKD, hoạt động đầu tư, hoạt động tài chớnh trong một kỳ nhất định. Việc phõn tớch xuất phỏt từ cõn đối về thu chi tiền tệ thể hiện vũng lưu chuyển tiền tệ trong doanh nghiệp...
Phương trỡnh cõn đối của quỏ trỡnh lưu chuyển tiền tệ là: Tiền tồn đầu kỳ + Tiền thu trong kỳ = Tiền chi trong kỳ + Tiền tồn cuối kỳ
Vũng lưu chuyển tiền tệ ở doanh nghiệp cú thể biểu diễn đơn giản qua sơ đồ sau:
Sơ đồ 6.1: Vũng lưu chuyển tiền tệ
Sơ đồ trờn cho thấy: lợi nhuận khụng đồng nhất với tiền mặt. Tiền mặt, cỏc hỡnh thức biến đổi theo thời gian của tiền như hàng tồn kho, cỏc khoản phải thu và quy trở lại thành tiền là mạch mỏu của doanh nghiệp. Nếu mạch mỏu (dũng tiền) bị tắc nghẽn nghiờm trọng hay dự chỉ thiếu hụt tạm thời cũng cú thể dẫn doanh nghiệp đến chỗ phỏ sản.
Phõn tớch mức độ tạo tiền và khả năng lưu chuyển tiền cho phộp trả lời túm tắt cõu hỏi “tiền từ đõu mang lại và tiền được chi ra cho mục đớch gỡ” đồng thời cũng cho phộp lý giải: Tại sao doanh nghiệp đang làm ăn cú lói mà vẫn phải đi vay tiền để nộp thuế, vẫn cú thể bị phỏ sản vỡ khụng cú tiền để trả nợ. Điều đú tạo điều kiện cho dự bỏo về khả năng tài chớnh và sự phỏt triển tài chớnh của doanh nghiệp.
Tiền
Cỏc khoản phải thu
Hàng tồn kho Tài sản cố định Thu trực tiếp bằng tiền Bỏn chịu Đầu tư Khấu hao Tiờu thụ
Đối với những người ngoài doanh nghiệp, phõn tớch lưu chuyển tiền tệ là cụng việc đầu tiờn nếu muốn đỏnh giỏ khả năng chi trả nợ của doanh nghiệp. Vỡ vậy, nờn xem xột mối liờn hệ của cỏc thụng tin về lưu chuyển tiền tệ với bảng cõn đối kế toỏn và bỏo cỏo kết quả kinh doanh. Xem xột trong hệ thống bỏo cỏo liờn tục, khụng nờn chỉ dừng lại ở một bỏo cỏo. Việc nghiờn cứu lưu chuyển tiền tệ trong một số năm liờn tiếp sẽ tạo ra cỏi nhỡn sõu sắc và toàn diện hơn về tỡnh hỡnh tài chớnh của doanh nghiệp.
Phõn tớch mức độ tạo tiền và tỡnh hỡnh lưu chuyển tiền tệ thường được tiến hành trờn cỏc nội dung cơ bản sau: