Ta có độ lớn của đòn bẫy kinh doanh của các sản phẩm hoạt động như sau:
Tấm sóng chính phẩm: 581.329.129/121.826.962 = 4,7 Tấm phẳng chính phẩm: 38.863.131/15.074.591 = 2,6 Sắp nóc : 12.472.171/5.778.348 = 2,2
Để thấy mối quan hệ giữa đòn bẫy hoạt động và lợi nhuận ta giả sử trong tháng 6/2013 công ty tăng chi phí quảng cáo để đưa các sản phẩm mẫu mã đẹp, chất lượng đến gần hơn với người tiêu dùng, đồng thời nâng cao uy tín của công ty. Xây dựng chi phí hoa hồng bán hàng để tạo sự hăng say trong công việc đối với bộ phận bán hàng, dự kiến doanh thu 20% ta có bảng lợi nhuận sau:
Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc Tổng SDĐP 581.329.129đ 38.863.131đ 12.472.171đ Lợi nhuận 121.826.962đ 15.074.591đ 5.778.348đ Độ lớn 4,7 2,6 2,2 Tổng SDĐP Độ lớn của đòn bẫy kinh doanh =
Bảng 4.25: Lợi nhuận tăng khi doanh thu tăng 20% Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc Độ lớn của ĐBHĐ 4,7 2,6 2,2
Doanh thu tăng 20%
% Tăng của lợi nhuận 94% 52% 44%
Lợi nhuận tăng 114.517.344đ 7.838.787đ 2.542.473đ Qua kết quả trên ta nhận thấy độ lớn ĐBHĐ của các sản phẩm khá cao, cao nhất là sản phẩm tấm sóng chính phẩm với độ lớn ĐBHĐ là 4,7 tương ứng với % tăng của lợi nhuận là 94%, tiếp theo là sản phẩm tấm phẳng chính phẩm có độ lớn ĐBHĐ là 2,6 tương ứng với % tăng của lợi nhuận là 52% và thấp nhất là sản phẩm sắp nóc có độ lớn ĐBHĐ là 2,2 tương ứng với % tăng của lợi nhuận là 44% . Tuy nhiên không phải cứ độ lớn ĐBHĐ nào càng lớn thì càng có lợi, ta cùng xét bảng sau:
Bảng 4.26: So sánh các chỉ tiêu ảnh hưởng đến ĐBHĐ
Như chúng ta đã biết độ lớn ĐBHĐ phụ thuộc vào định phí và tỷ lệ thuận với định phí. Báo cáo thu nhập theo tỷ lệ % của các sản phẩm (bảng 4.24) thì độ lớn ĐBHĐ của sản phẩm tấm sóng chính phẩm lớn do định phí chiếm tỷ trọng lớn 9,38%, điều này góp phần làm cho tốc độ tăng lợi nhuận của sản phẩm tấm sóng chính phẩm là rất cao nhưng do tỷ lệ SDĐP nhỏ nên lợi nhuận sau khi tăng chẳng bao nhiêu, sau đó là sản phẩm tấm phẳng chính phẩm có tỷ lệ định phí là 8,85% và tỷ lệ SDĐP là 14,46%. Trong khi đó độ lớn ĐBHĐ của sản phẩm sắp nóc là 2,2 thấp hơn so với hai sản phẩm còn lại nhưng hoạt động hiệu quả hơn do có tỷ lệ SDĐP cao nhất 16,58%. Tốc độ tăng giảm lợi nhuận do độ lớn ĐBHĐ quyết định, mà ĐBHĐ là do hệ quả của cơ cấu chi phí. Ví dụ sản phẩm tấm sóng chính phẩm có tỷ lệ chi phí bất biến cao nhất trong 3 sản phẩm 9,38% dẫn đến độ lớn ĐBHĐ là 4,7, nhưng do tỷ lệ SDĐP thấp 11,87%, khi tăng doanh thu thì mặc dù tốc độ tăng lợi nhuận của sản phẩm tấm
Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc Tỷ lệ định phí 9,38% 8,85% 8,9% Tỷ lệ SDĐP 11,87% 14,46% 16,58% Độ lớn ĐBHĐ 4,7 2,6 2,2 Tỷ lệ lợi nhuận 2,49% 5,61% 7,68%
sóng chính phẩm cao hơn hai sản phẩm còn lại nhưng lợi nhuận mang về thấp hơn . Nhưng ngược lại khi doanh thu giảm thì sản phẩm này sẽ an toàn hơn. Bên cạnh đó qua khái niệm ĐBHĐ chúng ta thấy rằng không phải sản phẩm nào có độ lớn ĐBHĐ càng lớn là càng hoạt động hiệu quả mà còn phải căn cứ vào cơ cấu chi phí và tỷ lệ SDĐP của từng sản phẩm. Một lần nữa ta lại thấy được hiệu quả của sản phẩm sắp nóc có độ lớn ĐBHĐ thấp nhất nhưng có tỷ lệ lợi nhuận cao nhất 7,68%, tiếp theo là sản phẩm tấm phẳng chính phẩm 5,61%, cuối cùng là sản phẩm tấm sóng chính phẩm 2,49%.
4.5. PHÂN TÍCH ĐIỂM HÒA VỐN 4.5.1 Doanh thu hòa vốn 4.5.1 Doanh thu hòa vốn
Ta có công thức:
Ta có sản lượng hòa vốn của các dòng sản phẩm như sau: Tấm sóng chính phẩm: 459.493.168 /5.105= 90.008sp Tấm phẳng chính phẩm: 23.788.540 /6.591 = 3.609sp Sắp nóc : 6.693.822/7.518 = 890sp
Bảng 4.27: Sản lượng hòa vốn
ĐVT: Đồng
Ta thấy sản lượng hòa vốn của các dòng sản phẩm rất khác nhau, nguyên nhân chủ yếu là do qui mô các sản phẩm. Dòng sản phẩm nào có chi phí càng lớn thì sản lượng hòa vốn càng nhiều để có thể bù đắp chi phí. Tại mức sản lượng hòa vốn công ty sẽ không lời và không lỗ. Nếu muốn có lời thì công ty phải bán vượt qua sản lượng hòa vốn của mình, và cứ một sản phẩm được bán thêm sẽ được lợi nhuận bằng chính SDĐP của sản phẩm đó. Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc Định phí 459.493.168 23.788.540 6.693.822 SDĐP đơn vị 5.105 6.591 7.518 SL hòa vốn 90.0008sp 3.609sp 890sp Định phí Sản lượng hòa vốn = Số dư đảm phí đơn vị
Nếu nhìn thì ta không thấy rõ được mỗi dòng sản phẩm cần sản xuất như thế nào để đạt tới điểm hòa vốn. Sản phẩm tấm sóng chính phẩm sản xuất với sản lượng là 79% sản lượng tiêu thụ thì sẽ đạt tới điểm hòa vốn, hai sản phẩm còn lại là tấm phẳng chính phẩm và sắp nóc lần lượt là 61% và 54%
Doanh thu hòa vốn của các sản phẩm:
Tấm sóng chính phẩm: 90.008 x 43.016 = 3.871.784128đ Tấm phẳng chính phẩm: 3.609 x 45.584 = 164.512.656đ
Sắp nóc : 890 x 45.349 = 40.360.610đ
Bảng 4.28: Doanh thu hòa vốn
ĐVT: Đồng Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc SL hòa vốn 90.0008sp 3.609sp 890sp Giá bán 40.016 45.548 45.349 DT hòa vốn 3.871.784128 164.512.656 40.360.610
Cũng giống như sản lượng hòa vốn thì doanh thu hòa vốn của các dòng sản phẩm cũng khác nhau và nó phụ thuộc chủ yếu vào qui mô hoạt động của các dòng sản phẩm.
4.5.2. Thời gian hòa vốn
Trong đó:
Doanh thu hòa vốn = Sản lượng hòa vốn x giá bán
Doanh thu hòa vốn Thời gian hòa vốn =
Doanh thu bình quân 1 ngày
Doanh thu dự kiến trong kì Doanh thu bình quân một ngày =
Ta có thời gian hòa vốn của các sản phẩm như sau:
Tấm sóng chính phẩm: = 284 ngày
Tấm phẳng chính phẩm: = 220 ngày
Sắp nóc : = 193 ngày
Bảng 4.29: Thời gian hòa vốn
ĐVT: Đồng
Kết quả trên cho thấy rằng thời gian hòa vốn của sản phẩm sắp nóc là ít nhất 193 ngày và sản phẩm tấm sóng chính phẩm có thời gian hòa vốn dài nhất là 284 ngày. Điều này cũng có thể nói rằng tuy tốc độ tăng lợi nhuận của sản phẩm sắp nóc khá cao bên cạnh đó thời gian hòa vốn lại ngắn cho thấy đây là sản phẩm hoạt động khá hiệu quả hơn hai sản phẩm còn lại. Tuy nhiên do loại hình kinh doanh mặt hàng này thu hồi vốn lâu nên hầu hết 3 sản phẩm có thời gian hòa vốn khác nhau.
4.5.3. Tỷ lệ hòa vốn
Ta có tỷ lệ hòa vốn của các dòng sản phẩm sau: Tấm sóng chính phẩm: x 100 = 79% Tấm phẳng chính phẩm: x 100 = 61% Sắp nóc : x 100 = 54% Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc DT hòa vốn 3.871.784128 164.512.656 40.360.610 DT dự kiến 4.898.660.987 268.764.356 75.233.478
Thời gian hòa vốn 284 ngày 220 ngày 193 ngày
3.871.784.128 4.898.660.987/360 164.512.656 268.764.356/360 40.360.610 75.233.478/360 /360 Sản lượng hòa vốn Tỷ lệ hòa vốn = x 100%
Sản lượng tiêu thụ trong kì
90.008 113.881 3.609 5.896 890 1659
Bảng 4.30: Tỷ lệ hòa vốn
Tỷ lệ hòa vốn có thể được coi là thước đo sự rủi ro. Trong khi sản lượng hòa vốn càng ít càng tốt thì tỷ lệ hòa vốn cũng vậy, càng thấp càng an toàn. Và kết quả trên một lần nữa ta thấy sản phẩm tấm sóng chính phẩm có tỷ lệ hòa vốn cao, trong 100% sản phẩm tiêu thụ thì đã có 79% sản lượng hòa vốn là một lượng tiêu thụ không hề có lợi nhuận và có 21% sản lượng tiêu thụ có lợi nhuận nhưng nhìn chung cũng khá cao trong khi sản phẩm tấm sóng chính phẩm có SDĐP thấp hơn hai mặt hàng còn lại nên khi vượt qua điểm hòa vốn lợi nhuận cũng không tăng lên đáng kể.
Bên cạnh đó hai sản phẩm tấm phẳng chính phẩm và sắp nóc có tỷ lệ hòa vốn thấp hơn điều đó chứng tỏ sản lượng hòa vốn của hai mặt hàng còn lại chiếm tỷ lệ trong tổng sản phẩm tiêu thụ thấp hơn mặt hàng tấm sóng chính phẩm, cho nên tỷ lệ sản lượng tiêu thụ có lợi nhuận của hai sản phẩm sẽ cao hơn. Cụ thể như sản phẩm tấm phẳng chính phẩm chỉ cần tiêu thụ 61%, sắp nóc 54% trong tổng lượng tiêu thụ là đã hòa vốn.
4.5.4. Doanh thu an toàn
Doanh thu an toàn của các sản phẩm như sau:
Tấm sóng chính phẩm: 4.898.660.987 – 3.871.784.128 = 1.026.876.859đ Tấm phẳng chính phẩm: 268.764.356 – 164.512.656 = 104.251.700đ Sắp nóc : 75.233.478 – 40.360.610 = 34.872.868đ
Doanh thu an toàn phản ánh mức doanh thực hiện được đã vượt qua mức hòa vốn doanh thu như thế nào. Chỉ tiêu này có giá trị càng lớn thể hiện tính an toàn cao của hoạt động sản xuất kinh doanh.
Chỉ tiêu Tấm sóng chính phẩm Tấm phẳng chính phẩm Sắp nóc SL hòa vốn 90.008 sp 3.609 sp 890 sp SL tiêu thụ trong kì 113.881 sp 5.896 sp 1659 sp Tỷ lệ hòa vốn 79% 61% 54%
Doanh thu an toàn = Doanh thu đạt được – Doanh thu hòa vốn
Mức doanh thu an toàn
Tỷ lệ số dư an toàn = x 100
Ta có tỷ lệ số dư an toàn của các dòng sản phẩm như sau:
Tấm sóng chính phẩm: x 100 = 20,9%
Tấm phẳng chính phẩm: x 100 = 38,8%
Sắp nóc : x 100 = 46,3%
Bảng 4.31: Tổng hợp chỉ tiêu các thước đo hòa vốn
Các sản phẩm có tỷ lệ số dư an toàn được xếp theo thứ tự giảm dần: Sắp nóc, tấm phẳng chính phẩm, tấm sóng chính phẩm. Sản phẩm nào có doanh thu an toàn thấp so với doanh thu hòa vốn là do tỷ lệ định phí trong tổng chi phí cao. Điều này có nghĩa là mức rủi ro của các sản phẩm có tỷ lệ số dư an toàn thấp sẽ cao hơn các sản phẩm có tỷ lệ số dư an toàn cao. Nếu hoạt động kinh doanh không thành công hoặc thị trường biến động khiến doanh thu giảm thì sản phẩm nào có tỷ lệ số dư an toàn thấp sẽ lỗ nhiều hơn các sản phẩm khác cụ thể là sản phẩm tấm sóng chính phẩm sẽ lỗ nhiều hơn hai sản phẩm còn lại là do sản phẩm tấm sóng chính phẩm có tỷ lệ số dư an toàn thấp nhất 20,9% qua đó ta có thể thấy mức độ rủi ro của sản phẩm này là cao nhất. Sản phẩm sắp nóc có tỷ lệ số dư an toàn cao nhất 46,3% cho thấy mức độ rủi ro của sản phẩm này thấp nhất nhưng nếu tốc độ tiêu thụ ổn định, nếu không lỗ sẽ diễn ra nhanh chóng nếu lượng tiêu thụ giảm. Trong khi đó mặt hàng tấm phẳng chính phẩm có kết cấu chi phí khá tốt và có tỷ lệ số dư an toàn là 38,8%,
Chỉ tiêu Tấm sóng
chính phẩm
Tấm phẳng
chính phẩm Sắp nóc
Sản lượng hòa vốn 90.008sp 3.609sp 890sp
Doanh thu hòa vốn 3.871.784.128đ 164.512.656đ 40.360.610đ
Thời gian hòa vốn 284 ngày 220 ngày 193 ngày
Tỷ lệ hòa vốn 79% 61% 54%
Doanh thu an toàn 1.026.876.859đ 104.251.700đ 34.872.868đ
Tỷ lệ số dư an toàn 20,9% 38,8% 46,3% 1.026.876.859 4.898.660.98 7 104.251.700 268.764.356 34.872.868 đ 75.233.478
mặc dù lợi nhuận tăng chậm hơn so với hai mặt hàng còn lại, nhưng nếu sản lượng tiêu thụ tăng giảm không ổn định thì lỗ sẽ diễn ra chậm hơn hai sản phẩm tấm sóng chính phẩm và sắp nóc.
4.6 ỨNG DỤNG PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ CHI PHÍ – KHỐI LƯỢNG – LỢI NHUẬN TRONG TỔ CHỨC ĐIỀU HÀNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN VẬT LIỆU XÂY DỰNG MOTILEN CẦN THƠ
4.6.1 Phân tích dự báo doanh thu
Từ mức lợi nhuận theo kế hoạch đặt ra, công ty có thể tìm được mức sản lượng và doanh thu cần thiết để đạt được mức lợi nhuận đó. Với nội dung phân tích này giúp được cho rất nhiều nhà quản trị nói chung và công ty nói riêng trong việc định ra chính sách bán hàng, lập kế hoạch sản lượng và tiêu thụ.
Trong tình hình giá cả leo thang như hiện nay, các khoản mục chi phí NVL đều tăng giá, nhất là chi phí nhiên liệu và công ty dự kiến chi phí nhiên liệu sẽ tăng, tỷ lệ lạm phát cũng không có xu hướng giảm. Trước tính hình đó công ty thấy phải tăng giá bán sản phẩm vào tháng tới từ 4% - 12%. Công ty cũng dự kiến mức lợi nhuận đạt được của các sản phẩm vào tháng 7/2013 sẽ tăng 10% so với tháng 6/2013.
Bảng 4.32: Chỉ tiêu giá bán lợi nhuận của 3 sản phẩm trong tháng 7/2013 Sản phẩm Lợi nhuận mong muốn Giá bán hiện tại Giá bán (4% - 12%) Tấm sóng chính phẩm 134.009.658 43.016 44.736 – 48.177 Tấm phẳng chính phẩm 16.582.050 45.794 47.626 – 51.289 Sắp nóc 6.356.183 45.349 47.163 – 50.791
Ta có công thức tính sản lượng tiêu thụ cần thiết như sau:
Ta có sản lượng mong muốn của các sản phẩm: Tấm sóng chính phẩm: 116.268SP Tấm phẳng chính phẩm: 6.097SP
Sắp nóc : 1.736SP
Sản lượng tiêu thụ để đạt được lợi nhuận mong muốn =
Định phí + Lợi nhuận mong muốn SDĐP đơn vị
4.6.2 Ứng dụng mối quan hệ chi phí - khối lượng - lợi nhuận trong việc lựa chọn phương án kinh doanh
Tại công ty cổ phần vật liệu xây dựng Motilen Cần Thơ sản xuất và kinh doanh sản phẩm tấm phẳng chính phẩm trong tháng 6/2013 có các tài liệu như sau:
Trong tháng sản xuất và tiêu thụ 5.896 sản phẩm đơn giá 45.584đ/sp, chi phí khả biến đơn vị là 38.993đ, chi phí bất biến là 23.788.540đ. Báo cáo kết quả kinh doanh theo dạng số dư đảm phí của Công ty cổ phần vật liệu xây dựng Motilen như sau:
Bảng 4.33: Báo cáo thu nhập theo SDĐP của sản phẩm tấm phẳng chính phẩm tháng 6/2013 ĐVT: Đồng Chỉ tiêu Tấm phẳng chính phẩm Tổng số Đơn vị Tỷ lệ % Doanh thu 268.764.356 45.584 100 Chi phí khả biến 229.901.225 38.993 85,5 Số dư đảm phí 38.863.131 6.591 14,5 Chi phí bất biến 23.788.540 4.035 Lợi nhuận 15.074.591 2.557
Chúng ta sẽ nghiên cứu sự tác động của các nhân tố biến phí, định phí, giá bán, số lượng sản phẩm tiêu thụ đến sự biến động của lợi nhuận thông qua các trường hợp sau.
4.6.2.1 Lựa chọn phương án kinh doanh khi chi phí bất biến và sản lượng thay đổi:
Để sản phẩm tấm phẳng chính phẩm đầu ra đạt năng suất cao công ty dự tính sẽ đầu tư thêm máy móc, đảm bảo năng suất hoạt động tốt hơn, sản phẩm tạo ra nhiều hơn. Đồng thời khi đó số nguyên vật liệu bị hao hụt và sản phẩm hỏng sẽ giảm, làm tăng sản lượng cho công ty. Như vậy công ty phải bỏ ra 1.500.000.000đ và thời gian khấu hao là 5 năm. Khi đó sản lượng tiêu thụ dự kiến tăng 10%. Công ty có nên chọn phương án này hay không?
Phân tích:
Lượng tiêu thụ dự kiến tăng 10%: 5.896 x 110% = 6.486sp
Chi phí khấu hao cho máy móc: 1.500.000.000 = 25.000.000đ 5 x12
Chi phí khấu hao phân bổ cho sản phẩm tấm phẳng chính phẩm: (25.000.000 x 6.486)/122.026= 1.328.815đ
Chi phí bất biến mới là: 23.788.540 + 1.328.815 = 25.117.355đ LN mới là: 6.486 x (45.584 – 38.993) – 25.117.355= 17.631.817đ Lợi nhuận tăng thêm: 17.631.817 – 15.074.591 =2.557.280đ
Ta thấy nếu thực hiện theo phương án này thì lợi nhuận sẽ tăng 2.557.280đ và công ty nên thực hiện phương án này.
4.6.2.2 Lựa chọn phướng án kinh doanh khi chi phí khả biến và sản lượng thay đổi
Qua việc khảo sát của phòng kinh doanh, trong mấy tháng gần đây, lượng đơn đặt hàng của khách hàng có dấu hiệu giảm sút. Với tình hình thực tế trên công ty dự kiến kì tới sẽ thực hiện chính sách xây dựng