Đểcó thểquản trị vốn lưu động của mình theo cách có lợi nhất, từ đó gia tăng khả năng sinh lợi của công ty. Từ kết quả phân tích ở trên, đưa ra một số khuyến nghị như sau:
Phát triển kế hoạch vốn lưu động tối ưu
- Một chương trình tối ưu hóa vốn lưu động có hiệu quả nên bắt đầu với một nhiệm vụ chung từ hội đồng quản trị, giám đốc điều hành và giám đốc tài chính. Quản lý cấp cao cần phải làm rõ rằng việc cải thiện vốn lưu động là một ưu tiên trong toàn tổ chức, và cải thiện vốn lưu động được liên kết với cảdoanh nghiệp và cá nhân thực hiện.
- Phối hợp và cộng tác giữa các bộ phận trong tổ chức. Bởi vì vốn lưu động liên quan đến rất nhiều bộ phận khác nhau của một tổ chức, giám đốc tài chính cần phối hợp với các nhà quản lý khác trong công tyđể đặt các mục tiêu cải thiện vốn lưu động vào hệthống tổchức của họ.
- Xác định các đòn bẩy tối ưu hóa và sử dụng chúng một cách nhất quán. Nó có thể giúp cải thiện vốnlưu động, chẳng hạn như quản lý hàng tồn kho hiệu quả hơn,đưa sốliệu thống kê vốn lưu động cụthểvào trong dự báo và cải thiện quản trị các thành phần của vốn lưu động.
- Xây dựng thước đo để đo lường hiệu quả quản trị VLĐ. Các thước đo nên gắn với mục tiêu của chương trình tối ưu hóa VLĐ và sử dụng như một cơ chế phản hồi thông tin liên tục. Vì vậy, bộ phận kế toán và bộ phận phân tích và lập kế hoạch tài chính có thể giám sát hiệu quả của chương trình và tác động lên nó, ví dụ như chi phí vốn. Các thông tin phản hồi đóng một vai trò tích cực trong việc cải thiện vốn lưu động. Ví dụ, họcó thể được sửdụng để xác địnhlượng vốn cần thiếtđể tài trợ cho các quá trình sản xuất hoặc đểtạo biểu đồsốliệu thống kê cho thấy dòng lưu chuyển tiền và vốn lưu động theo thời gian.
- Ngoài ra, việc lập các báo cáo chi tiết giúp các công ty xem nơi nào chi phí có thể được củng cố, điều chỉnh, dođó làm cho dựbáo dễ dàng hơn và sắp xếp hợp lýhơn.
Thực hiện dự báo dòng tiền thích hợp.
- Quá trình này sẽ đi vào xem xétcác chu kỳthị trường, cáchành động của đối thủ cạnh tranh, việc mất đi một khách hàng quan trọng và tác động của các sựkiện bất ngờ đến thành quảkinh doanh của công ty.Đây cũng là cơ sở đểxem xét các nhu cầu vốn lưu độngkhông lường trước được.
Tạo kế hoạch dự phòng cho một số sự kiện bất ngờ
- Kếhoạch này sẽ giúp công ty đối phó với những sự kiện bất ngờ mà nó có một tác động vô cùng tai hại cho các hoạt động kinh doanh của công ty. Xây dựng các quy trình quản lý rủi ro dựa trên quan điểm thực tếvà khách quan vềnhu cầu vốn lưu động của công ty.
Thương lượng giảm giá với các nhà cung cấp.
- Công ty có thể hưởng lợi từgiảm giá thông qua thanh toán sớm, cung cấp số lượng lớn hoặcđơn đặt hàngthường xuyên.
Quản lý quá trình thu tiền hiệu quả hơn
- Khách hàng sẽ đưa ra nhiều lý cho việc thanh toán trễ hạn. Một trong những lý do phổ biến nhất là hoá đơn không chính xác, do đó, lập hóa đơn chính xác là thướcđo hiệu quảcủa các khoản phải thu.
- Nợ xấu ảnh hưởng đến vốn lưu động, thường có thể được giảm bằng cách kiểm tra tín dụng chặt chẽ hơn đối với khách hàng mới và quản lý hạn mức tín dụng một cách cẩn thận hơn.
Quản lý hàng tồn kho tích cực
- Giữ mức tồn kho không hợp lý là một trong những ảnh hưởng lớn nhất về vốn lưu động. Do vậy phải kiểm kê định kỳ hàng tồn kho. Nhưng những thông tinthu được từviệc kiểm kê cần phải được xem xét và thực thi. Phân tích doanh thu và số lượng bán của từng sản phẩm để quyết
định loại nào duy trì tồn kho và loại nào đặt hàng thường xuyên.
- Phối hợp với các khách hàng, nhà cung cấp để có kếhoạch hàng tồn kho cách hiệu quả, tạo ra sự phù hợp giữa sản xuất của công ty với mức tiêu thụcủa khách hàng hoặc giữa mức tiêu thụcủa công ty với mức sản xuất của nhà cung cấp sẽgiúp giảm mức tồn kho.
- Sắp xếp quy trình đặt hàng, sản xuất và phân phối, các công ty có thể tăng hiệu quảvốn có và tiết kiệm chi phí trực tiếp gần như ngay lập tức. Tại thời điểm này, điều khoản thanh toán có thể thương lượng một cách hiệu quảnhất.
Thanh toán cho nhà cung cấp đúng thời hạn.
- Khi công ty thanh toán đúng hạn sẽ phát triển mối quan hệ tốt với các nhà cung cấp, do đó có vị thế đàm phán thoả thuận tốt hơn các đối thủ thường xuyên thanh toán trễ hạn. Khi đó dòng lưu chuyển tiền mặt tốt hơn.
Thiết lập các mục tiêu thúc đẩy hành vi mong muốn.
- Khích lệ nhân viên thu nợ bằng cách thưởng cho người nào thu được khoản phải thu từ khách hàng đúng thời hạn.