VT: đ ng H n m c S d Tài s n Nh y lãi su t 28.957.531.104.917 1. Ti n g i t i các TCTD 12.513.334.119.163 2. Cho vay khách hàng 16.444.196.985.754 N nh y c m lãi su t 26.928.954.484.026 1.TG c a các TCTD 11.220.978,101,825 2. TG c a khác hàng 15.707.976.382.201 GAPrs 2.028.576.620.891 T l nh y c m lãi su t 1,08 (Ngu n: TrustBank) V i c c u tài s n n - có nh trên, VNCB s ch u nh hu ng c a r i ro lãi su t:
GAP = 2.028.576.620.891> 0
RSR = Tài s n Nh y lãi su t / N nh y c m lãi su t = 1,08 > 1
Ngân hàng đang tr ng thái nh y c m tài s n và r i ro khi lãi su t gi m. Khi lãi su t gi m thì thu lãi t tài s n s gi m nhi u h n chi phí lƣi su t cho ngu n
v n huy đ ng. M c chênh l ch gi a tài s n n nh y c m lãi su t và tài s n có nh y c m lãi su t là r t l n làm cho r i ro lãi su t s r t l n.
M i ph n tr m t ng lên c a lãi su t trong th i đi m này (gi s lãi su t TSC, TSN bi n đ ng nh nhau) s làm thu nh p ngân hàng gi m đi 2.028.576.620.891
đ ng
Vì Ngân hàng t p trung cho vay ng n h n l n trong khi đó kh n ng huy đ ng v n ng n h n ch a t ng x ng v i ngu n này, do v y TSC nh y c m v i lãi su t l n h n TSN nh y c m lãi su t, ngh a lƠ khe h nh y c m lãi su t là
d ng liên t c trong th i gian dài. Do v y, n u không tính đ n vi c đi u hoà v n gi a các ngân hàng trong h th ng v i nhau thì trong k phân tích n u lãi su t gi m thì chi nhánh s ch u r i ro lãi su t.
2.3.2.3 Th c tr ng qu n tr r i ro lãi su t t i VNCB
a) Th c tr ng công tác qu n tr r i ro lãi su t t i VNCB
V cách qu n lý lãi su t: Tr c đơy, lƣi su t kinh doanh do h i s quy đ nh th ng nh t trong toàn chi nhánh, kh ng ch m t s lo i hình ti n g i và cho vay. T n m 2010, 2011 lãi su t cho vay t ng lên t i 17 ậ 18%/ n m, th m chí t i
21%/n m. Di n bi n đó gơy b t l i nhi u m t cho n n kinh t , cho các doanh nghi p và cho chính các NHTM. Vì v y, trong đi u hành chính sách ti n t và qu n
lỦ ngơn hƠng, đòi h i NHNN c n có bi n pháp gi m d n lãi su t, ki m ch s gia
t ng nóng c a v n tín d ng, trong đó có v n đ u t vƠo b t đ ng, đ m b o thanh kho n cho các ngân hàng và n đnh t giá,ầ Do đó, ch riêng trong n m 2012, NHNN đƣ th c hi n t i 6 l n đi u ch nh gi m các lo i lãi su t đi u hành, ti p đ n
trong n m 2013 th c hi n 2 đ t đi u ch nh gi m lãi su t. V i ph ng pháp đi u hành ch đ ng, linh ho t và m nh d n nên lãi su t ti n g i n i t k h n 12 tháng t m c 14%/n m vƠo cu i n m 2011 đ n đ u n m 2014 gi m xu ng còn 8%/n m, tr n lãi su t cho vay các đ i t ng u tiên gi m t 12%/n m xu ng còn 8%/n m. Theo
đó lƣi su t VNCB c ng có nh ng bi n đ ng theo th tr ng lãi su t.
V ph ng th c qu n lý lãi su t: Ph ng th c qu n lý lãi su t c a VNCB h u h t theo cách c đnh lãi su t hoƠn toƠn (đ c bi t là lãi su t ti n g i).
V vi c xác đnh lãi su t trong kinh doanh: Hi n nay, lãi su t VNCB đ c
xác đ nh trên c s chênh l ch lãi su t ti n vay, ti n g i là th c d ng vƠ trên c s
lãi su t c b n c ng nh đ nh h ng lãi su t c a NHNN công b t ng th i k .
Ph ng pháp xác đnh lãi su t ti n vay: Tùy t ng th i k có cách xác đ nh khác
nhau, nh ng nhìn chung, không có c s khoa h c nào rõ ràng mà ch y u là d a trên vi c tham kh o lãi su t các NH trên đ a bàn.
Ph ng pháp xác đnh lãi su t ti n g i: Còn r t đ n gi n, ch y u trên c s
d ki n lãi su t đ u ra và chênh l ch lãi su t đ u ra - đ u vào. b) Th c tr ng qu n tr r i ro lãi su t t i VNCB
Th c tr ng công tác t ch c qu n tr r i ro lãi su t t i VNCB: hi n VNCB
ch a có b ph n chuyên bi t v qu n tr r i ro lãi su t.
h i s : Phòng K ho ch Ngu n v n là b ph n c p nh t s bi n đ ng lãi su t th tr ng vƠ tham m u cho t ng giám đ c v vi c đ ra chính sách lãi su t c a các chi nhánh.
các chi nhánh: Phòng kinh doanh là b ph n th c hi n nghi p v huy đ ng v n và cho vay, theo dõi chênh l ch lãi su t đ u ra - đ u vƠo vƠ cơn đ i ngu n, s d ng ngu n.
Nhìn chung, công tác này hi n ch a có s quan tơm đúng m c t i VNCB. Vi c t ch c nh n di n r i ro lãi su t t i VNCB hi n nay: VNCB đƣ nh n th c đ c vai trò c a r i ro lãi su t đ i v i ho t đ ng kinh doanh ngân hàng và tính nh y c m c a lãi su t v i các bi n s kinh t , chi nhánh r t quan tơm đ n s bi n
đ ng c a lãi su t trên th tr ng. Tuy nhiên, vi c s d ng các bi n pháp phân tích nh n di n r i ro lãi su t c a chi nhánh ch a đ c th c hi n.
Vi c đo l ng và phân tích r i ro lãi su t:
VNCB v n ch a xơy d ng m t mô hình đo l ng r i ro lãi su t c th nào cho riêng mình.
Vi c l ng đnh r i ro lãi su t ch d ng l i vi c rƠ soát c c u ngu n và s d ng ngu n đ xác đ nh khuynh hu ng r i ro ch ch a đi đ n vi c l ng
H u nh ngơn hƠng ch a đánh giá đ c giá tr th tr ng c a tài s n và n
ngơn hƠng thay đ i nh th nào, v n c a ngân hàng b nh h ng ra sao khi lãi su t th tr ng thay đ i.
V n đ ki m soát và tài tr r i ro lãi su t:
V th c hi n ki m soát r i ro: Hi n VNCB đƣ có nh ng bi n pháp đ phòng ch ng và ng phó v i r i ro lãi su t nh sau:
Ch đ ng cơn đ i v m t k h n gi a tài s n có và tài s n n .
i u ch nh lãi su t đ u ra đ duy trì chênh l ch lãi su t bình quơn đ u vào - đ u ra.
S d ng bi n pháp đi u chnh c c u huy đ ng và cho vay v n. Cơn đ i phù h p v m t th i gian gi a TSC và TSN.
V n đ tài tr r i ro lãi su t t i VNCB ch a đ c th c hi n
2.3.3 Nh ng t n t i và nguyên nhân c a nh ng t n t i trong công tác qu n tr r i ro lãi su t t i TrustBank r i ro lãi su t t i TrustBank
2.3.3.1 Nh ng t n t i trong công tác qu n tr r i ro lãi su t TrustBank
a) Nh ng t n t i thu c v qu n tr r i ro lãi su t nói chung
Ch a xơy d ng đ c chính sách lãi su t linh ho t và h p lỦ đ đ m b o ho t
đ ng kinh doanh, hi u qu , an toàn và lành m nh.
Lãi su t huy đ ng v n và cho vay c a Ngơn hƠng ch a đ c xây d ng trên
c s khoa h c và th c ti n v ng ch c, ch y u theo kinh nghi m.
Ph ng th c qu n lý lãi su t còn theo cách c đnh lãi su t hoƠn toƠn. c bi t lãi su t ti n g i h u nh đ c c đnh hoàn toàn.
b) Nh ng t n t i trong công tác qu n tr r i ro lãi su t
Ch a hoƠn thi n v m t t ch c qu n tr r i ro lãi su t: NH ch quan tơm đ n các lo i r i ro nh : r i ro tín d ng, r i ro thanh kho n...còn đ i v i r i ro lãi su t thì ch a có đ c s chú tr ng đáng k .
Ch a thi t l p h n m c r i ro vƠ c ch giám sát r i ro thích h p. Ch a có quy trình h ng d n c th v qu n tr r i lãi su t t khâu phân tích, d
Vi c đo l ng r i ro lãi su t còn nhi u b t c p: vi c l ng đ nh r i ro lãi su t ch d ng l i công tác rƠ soát c c u ngu n và s d ng ngu n đ xác đnh
khuynh h ng r i ro, ch a có s đo l ng c th v r i ro đó khi lƣi su t th
tr ng thay đ i, ch a đánh giá đ c m c r i ro c th lƠ bao nhiêu vƠ c ng ch a d đoán đ c chi u h ng bi n đ i lãi su t nào s gây t n th t cho ngân hàng.
Công tác thông tin, d báo trong ngân hàng còn h n ch , d n đ n nh h ng
đ n công tác qu n tr r i ro lãi su t.
2.3.3.2 Nguyên nhân c a nh ng t n t i trong công tác qu n tr r i ro lãi su t t i
VNCB.
a) Nguyên nhân ch quan
Ch a nh n th c m t cách đ y đ vai trò c a r i ro lãi su t trong ho t đ ng kinh doanh c a Ngân hàng c ng ch a th c hi n m t các toàn di n nh ng bi n pháp c n thi t đ phòng ng a r i ro lãi su t. Nh ng chu n m c qu c t trong vi c qu n tr r i ro lãi su t dù đang đ c tri n khai nh ng c ng m i ch d ng l i nh ng giai đo n đ u tiên. VNCB còn đang g p nhi u khó kh n vƠ
lúng túng trong vi c áp d ng nh ng chu n m c đó đ ph c v cho quá trình ho t đ ng c a mình.
i ng qu n tr đi u hành và nhân viên c a đ n v ch a đáp ng đ c yêu c u công tác qu n tr r i ro lãi su t. V n đ r i ro lãi su t đ c coi là khá m i m đ i v i đ i ng cán b nhân viên c a VNCB vƠ còn ch a đ c coi tr ng m t cách đúng m c. Vì v y mà công tác nh n bi t, d báo vƠ đánh giá
r i ro lãi su t c a các cán b ngân hàng v n còn nhi u h n ch , d n đ n vi c VNCB b ng nh ng b c quan tr ng trong công tác qu n tr r i ro lãi su t.
B c đ u tiên khi xác đ nh m c đ t n th t c a r i ro lãi su t là vi c tính toán r i ro lãi su t tác đ ng nh th nƠo đ n thu nh p ròng và giá tr tài s n c a ngân hàng. Vi c nƠy đòi h i các cán b ngân hàng ph i th c s hi u bi t sâu s c v qu n lý tài s n có và tài s n n c a ngơn hƠng, đ ng th i c ng
hóa r i ro lãi su t m t cách hi u qu . i v i VNCB thì đơy lƠ v n đ khá m i m mà nhi u cán b ngân hàng ch a đ c trang b nh ng ki n th c này. Ngoài ra, các bi n pháp phòng ng a, qu n lý r i ro lãi su t c n ph i có nh ng cán b có chuyên môn cao, am hi u v nh ng bi n đ ng trên th
tr ng tài chính-ngân hàng mà các ngơn hƠng th ng là t p trung vào các cán b ngu n v n. Song trình đ nghi p v chuyên môn và kh n ng phơn
tích, ngo i giao c a nhi u cán b , đ c bi t là các ngân hàng quy mô nh , còn th hi n nhi u y u kém. i u này d n đ n không ít thi t h i và nh ng ph n tác d ng c a các bi n pháp phòng ng a.
Bên c nh đó, trình đ hi u bi t c a các cán b ngân hàng v các nghi p v phái sinh v n còn r t h n ch . Các ngơn hƠng ch a có đ i ng nhơn viên am
hi u nh ng ki n th c v tài chính, pháp lý, v th tr ng giao dch, đ c bi t là k thu t đnh giá và giao d ch các công c tƠi chính phái sinh. i u đó t o ra nh ng tr ng i nh t đnh trong vi c tri n khai các nghi p v phái sinh phòng ng a r i ro lãi su t t i ngân hàng.
Công ngh thông tin ch a đáp ng đ c công tác đi u hành và qu n lý r i ro. Hi n nay, vai trò công ngh thông tin là h th ng h tr cho m i h at đ ng tác nghi p t i ngân hàng đ c bi t là công tác qu n tr r i ro lãi su t. Trong
đi u ki n công ngh thông tin t i còn h n ch , đang trong giai đo n tái c
c u l i toàn b thì đơy v n là m t khó kh n mƠ VNCB ph i đ i m t.
N ng l c tài chính c a VNCB nhìn chung còn h n ch , v n đi u l tuy t ng
lên khá nhi u nh ng đang trong tình tr ng t ng v n đ đáp ng nhu c u ho t
đ ng, kh n ng thanh kho n và tính b n v ng c a h th ng ch a cao.
Công tác qu n tr tài s n n - có, qu n tr r i ro còn h n ch : Chính s y u kém này s khi n VNCB d b t n th ng tr c nh ng r i ro ngo i sinh t th tr ng tài chính khu v c và qu c t .
b) Nguyên nhân khách quan
Môi tr ng kinh t v mô: nh ng bi n đ ng c a môi tr ng kinh t v mô nh kh ng ho ng kinh t , l m phát, b t n chính tr ,... luôn là nhân t tác
đ ng m nh m đ n ho t đ ng c a NHTM đ c bi t là công tác qu n tr r i ro lãi su t. M t m t, khi kinh t bi n đ ng hay nh ng b t n chính tr x y ra làm nh h ng giao d ch thanh toán trên th tr ng tr c ti p tác đ ng đ n cung ti n t . Mà m i quan h gi a m c cung ti n t và lãi su t là: n u m c cung ti n t t ng so v i c u ti n t thì lãi su t b gi m vƠ ng c l i. đi u ch nh kinh t v mô n đnh chính ph thi hành nh ng Chính sách tài chính, Chính sách ti n t , NHTW th c hi n chính sách lãi su t tái chi t kh u làm
tác đ ng đ n ho t đ ng qu n tr r i ro c a NHTM.
Hành lang pháp lý cho ho t đ ng qu n tr r i ro lãi su t ch a đ c hoàn thi n. Th tr ng ti n t Vi t Nam ch a phát tri n, vai trò đi u ti t c a NHNN còn m nh t. Cho đ n nay, trong các v n b n pháp lu t v ho t đ ng
ngơn hƠng ch a có v n b n nƠo quy đ nh v vi c qu n lỦ, đo l ng r i ro lãi su t t i các NHTM, k c trong quy ch giám sát c a Thanh tra NHNN c ng ch a có quy đ nh n i dung giám sát này. M t khi c quan qu n lỦ ch a có