QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐƠNG TÓM TẮT LUẬN VĂN THẠC SĨ

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO ĐẠI HỌC ĐÀ NẴNG ĐỖ THỊ QUẾ MINH QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐƠNG Chun ngành: Tài - Ngân hàng Mã số: 60.34.20 TÓM TẮT LUẬN VĂN THẠC SĨ QUẢN TRỊ KINH DOANH Đà Nẵng - Năm 2013 Cơng trình hồn thành ĐẠI HỌC ĐÀ NẴNG Người hướng dẫn khoa học : PGS.TS NGUYỄN NGỌC VŨ Phản biện 1: PGS TS LÂM CHÍ DŨNG Phản biện 2: TS TRỊNH THỊ THÚY HỒNG Luận văn bảo vệ Hội đồng chấm Luận văn tốt nghiệp Thạc sĩ Quản trị kinh doanh họp Đại học Đà Nẵng vào ngày 23 tháng năm 2013 Có thể tìm hiểu luận văn tại: Trung tâm Thơng tin - Học liệu, Đại học Đà Nẵng Thư viện trường Đại học Kinh tế, Đại học Đà Nẵng MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Trong hoạt động kinh doanh ngân hàng có nhiều loại rủi ro xảy rủi ro tín dụng, rủi ro khoản, rủi ro ngoại hối,… rủi ro đặc thù khó phịng ngừa ngân hàng rủi ro lãi suất Khi lãi suất thị trường biến động gây ảnh hưởng đến nguồn thu từ danh mục cho vay đầu tư chứng khoán chi phí trả lãi khoản tiền gửi, nguồn vay ngân hàng Những tác động làm giảm chi phí nguồn vốn, giảm thu nhập từ tài sản hạ thấp vốn chủ sở hữu ngân hàng Điều làm thay đổi tiêu cực đến tồn bảng cân đối kế tốn báo cáo thu nhập ngân hàng Do vậy, công tác quản trị rủi ro ngân hàng cần thiết nhằm giúp ngân hàng hạn chế thiệt hại lãi suất thị trường biến động Ngoài ra, việc quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng tốt xác định giá trị ngân hàng hệ thống Xuất phát từ nhận thức nhận thấy tầm quan trọng vấn đề, nhân viên công tác Ngân hàng TMCP Phương Đông Tôi xin chọn đề tài “Quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông ” cho luận văn tốt nghiệp Mục đích nghiên cứu đề tài - Nghiên cứu vấn đề lý luận RRLS quản trị RRLS ngân hàng thương mại - Đánh giá thực trạng rủi ro lãi suất quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông - Đề xuất số giải pháp nhằm hoàn thiện quản trị RRLS Ngân hàng TMCP Phương Đông Đối tượng phạm vi nghiên cứu - Luận văn tập trung nghiên cứu lý luận thực tế nguyên nhân dẫn đến rủi ro lãi suất, thực trạng công tác quản trị rủi ro lãi suất thời gian qua Ngân hàng TMCP Phương Đơng, từ đưa giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác quản trị rủi ro lãi suất Phương pháp nghiên cứu Trong trình nghiên cứu, luận văn sử dụng phương pháp nghiên cứu như: - Phương pháp thống kê, Phương pháp so sánh, Phương pháp phân tích, Phương pháp tổng hợp Kết cấu luận văn Ngoài phần mở đầu, kết luận danh mục tài liệu tham khảo, nội dung luận văn kết cấu thành chương Chương Những vấn đề lý luận quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Chương Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Chương Hồn thiện cơng tác quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Tổng quan tài liệu nghiên cứu CHƯƠNG NHỮNG VẤN ĐỀ LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 RỦI RO LÃI SUẤT 1.1.1 Lãi suất a Khái niệm lãi suất Lãi suất chi phí phải bỏ cho việc vay tiền, giá quyền sử dụng tiền tệ khoảng thời gian định mà người sử dụng phải trả cho người sở hữu Lãi suất = Tiền lãi/Vốn vay * 100% b Phân loại lãi suất - Căn vào thời hạn tín dụng - Căn vào loại hình tín dụng - Căn vào giá trị thực lãi suất - Căn vào mức độ ổn định lãi suất 1.1.2 Rủi ro lãi suất a Khái niệm rủi ro lãi suất - Rủi ro lãi suất khả xảy tổn thất dự kiến gắn với thay đổi lãi suất nhiều nhân tố khác cấu trúc kỳ hạn tài sản nguồn, quy mô kỳ hạn hợp đồng kỳ hạn b Phân loại rủi ro lãi suất - Rủi ro tái tài trợ - Rủi ro tái đầu tư - Rủi ro giá trị thị trường c Nguyên nhân gây rủi ro lãi suất - Sự không phù hợp kỳ hạn nguồn tài sản: Một ngân hàng vừa huy động vừa cho vay với kỳ hạn không giống với mức lãi suất khác phát sinh rủi ro lãi suất - Sự thay đổi lãi suất thị trường khác với dự kiến ngân hàng: Thay đổi lãi suất dự kiến, làm mức chênh lệch lãi suất tăng giảm khơng lượng đốn trước, ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng - NH sử dụng lãi suất cố định hợp đồng: Việc sử dụng lãi suất cố định hợp đồng huy động nguồn cho vay hay đầu tư, việc trì hợp đồng làm chênh lệch lãi suất gia tăng Do gây rủi ro cho ngân hàng 1.1.3 Tác động rủi ro lãi suất đến hoạt động kinh doanh NH a Khía cạnh lợi nhuận b Khía cạnh giá trị kinh tế c Thiệt hại ẩn 1.2 QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT 1.2.1 Khái niệm quản trị rủi ro lãi suất Quản trị RRLS trình tiếp cận rủi ro cách khoa học, tồn diện có hệ thống nhằm nhận dạng, đo lường, kiểm soát, tối thiểu hoá tác động bất lợi rủi ro biến động lãi suất gây 1.2.2 Mục tiêu nguyên tắc quản trị rủi ro lãi suất a Mục tiêu b Nguyên tắc quản trị rủi ro lãi suất 1.2.3 Nội dung quản trị rủi ro lãi suất a Nhận dạng rủi ro - Nhận dạng rủi ro: Dấu hiệu rủi ro lãi suất ngân hàng chia làm loại: rủi ro đánh giá lại, rủi ro bản, rủi ro đường cong lợi tức, rủi ro quyền chọn - Các phương pháp nhận dạng rủi ro lãi suất thực b Đo lường rủi ro Đo lường rủi ro: trình xác định mức độ nghiêm trọng tổn thất khả xuất loại rủi ro (đã nhận diện), sở đó, xếp hạng rủi ro theo thứ tự ưu tiên mà nguồn lực phải dành để kiểm soát Các phương pháp đo lường rủi ro lãi suất - Phương pháp định giá lại - Phương pháp kỳ hạn đến hạn - Phương pháp vịng đời bình qn - Phương pháp giá trị rủi ro VaR (Value-at-Risk) Các tiêu đo lường rủi ro lãi suất Khe hở nhạy cảm lãi suất ( ký hiệu GAPrs) GAPrs = RSA - RSL Trong đó: RSA Tài sản nhạy cảm với lãi suất (TS NCLS) RSL Nợ nhạy cảm với lãi suất (Nợ NCLS) Tỷ lệ TS NCLS Nợ NCLS ( ký hiệu ISR) ISR = RSA/RSL Tỷ số GAP với TS NCLS (IS GAP tương đối) IS GAP tương đối=GAP/RSA Chỉ tiêu tổn thất thu nhập lãi ròng NH (∆ Net Interest Income) ( ký hiệu ∆NII) ∆NII = (RSA x ∆RA) – (RSL × ∆RL) (1) Trong đó: ∆RA, ∆RL chênh lệch lãi suất Tài sản Nợ NCLS Trong trường hợp mức độ biến động lãi suất Tài sản Nợ (1) viết lại: ∆NII = GAPrs x ∆i Trong đó: ∆i chênh lệch lãi suất có biến động (=Rdự kiến – Rhiện hành) Chỉ tiêu mức thay đổi giá trị vốn chủ sở hữu Chênh lệch kỳ hạn bình quân tài sản nợ ( Khe hở kỳ hạn đến hạn- GAPM) GAPM = MA - ML Chỉ tiêu mức thay đổi giá trị vốn chủ sở hữu tính theo địn bẩy nợ ∆E = −( D A − DL x L ∆r ) xAx A 1+ r Đo lường rủi ro theo hiệp ước Basel I II c Kiểm soát rủi ro Là việc sử dụng biện pháp kỹ thuật, công cụ, chiến lược chương trình hoạt động để ngăn ngừa, né tránh, giảm thiểu chuyển giao rủi ro Căn vào mức độ rủi ro tính tốn, hệ số an toàn cần đảm bảo, khả chấp nhận rủi ro mà có biện pháp phịng chống khác nhằm làm giảm mức độ thiệt hại Các kỹ thuật lựa chọn để giảm thiểu rủi ro lãi suất là: - Duy trì khe hở lãi suất GAPrs thấp - Duy trì khe hở vịng đời mức Zero - Sử dụng công cụ phái sinh để phòng ngừa rủi ro lãi suất d Tài trợ rủi ro Là việc ngân hàng dự trữ nguồn quỹ dự phòng cần thiết, sẵn sàng bù đắp tổn thất xảy để đảm bảo an toàn cho hoạt động kinh doanh 1.2.4 Các tiêu chí phản ánh kết cơng tác quản trị RRLS NHTM - Mức giảm chênh lệch khe hở nhạy cảm lãi suất GAPrs - Mức giảm tổn thất ( hay mức tăng ) thu nhập lãi ròng ngân hàng - Mức giảm chênh lệch khe hở kỳ hạn bình qn tài sản nợ có - Mức tăng nguồn vốn chủ sở hữu - Mức độ gia tăng tỷ lệ giá trị hợp đồng phái sinh/giá trị tài sản nhạy cảm lãi suất 1.3 CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN QNUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT 1.3.1 Các nhân tố khách quan a Thị trường công cụ phái sinh: Sử dụng công cụ phái sinh chiến lược quản trị rủi ro lãi suất thích hợp ngân hàng b Sự biến động lãi suất thị trường: Kết tăng giảm lãi suất thị trường làm giá trị thị trường tài sản nợ thay đổi, ảnh hưởng đến giá trị ròng ngân hàng c Các yêu cầu từ phía NHTW: thông qua quy định NHTW áp dụng cho rủi ro mà ngân hàng phải có điều chỉnh công tác quản trị cho phù hợp 1.3.2 Những nhân tố thuộc ngân hàng a Khả dự báo mức thay đổi lãi suất ngân hàng giả định hành vi: Ngân hàng phải xác định mức biến động dãy lãi suất có khả xảy tương lai để phục vụ công tác đo lường rủi ro b Các nhân tố cấu tổ chức, chế quản lý nhân lực quản trị: Việc có phận chức chuyên trách, có am hiểu nghiệp vụ chun mơn , có kỹ xử lý trước biến động thị trường nâng cao hiệu quản trị rủi ro KẾT LUẬN CHƯƠNG Trong chương 1, tác giả tập trung nghiên cứu làm rõ vấn đề rủi ro lãi suất, quản trị rủi ro lãi suất CHƯƠNG THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐÔNG 2.1 GIỚI THIỆU CHUNG VỀ NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐÔNG 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển Ngân hàng TMCP Phương Đông 2.1.2 Cơ cấu tổ chức 2.1.3 Kết đạt a Hoạt động huy động vốn Năm 2011 nguồn vốn huy động tăng 5.146 tỷ đồng so với năm 2010 tương ứng với tỉ lệ tăng 51,47% Nguyên nhân mức độ tăng đáng kể lượng tiền gửi dân cư, tiền gửi tổ chức tín dụng 5.481 tỷ đồng, lượng tiền gửi tổ chức kinh tế giảm 335 tỷ đồng Trong năm 2012 nguồn vốn huy động tiếp tục tăng so với năm 2011 4.782 tỷ đồng, tương ứng với tỉ lệ tăng 31,58% Mức tăng xuất phát từ lượng tiền gửi tổ chức tín dụng tăng 53,6% so với năm 2011, tầng lớp dân cư tăng 31,58% so với năm 2011 Mức giảm nhiều lượng giảm nguồn huy động từ tổ chức kinh tế, giảm 870 tỷ đồng b Hoạt động cho vay Năm 2012 dư nợ bình quân ngân hàng 13.846 tỷ đồng, tăng năm trước 2.261 tỷ đồng với mức tăng 19,52% Dư nợ năm qua ngân hàng tăng đồng thời ngân hàng nổ lực giải nợ xấu Năm 2010 tỷ lệ nợ xấu OCB 3,08%, năm 2011 2,87%, đến năm 2012 2,34% Mức nợ xấu tình hình khó khăn chung kinh tế, doanh 10 o Phòng thị trường tiền tệ 2.2.2 Mơ hình đo lường rủi ro lãi suất sử dụng Quy trình đo lường rủi ro Phòng Quản lý TS Nợ & Có - Thu thập liệu Tài sản Nợ từ hệ thống công nghệ thông tin - Thực giả định mức độ biến động lãi suất theo kỳ hạn định lại lãi suất Phân nhóm loại TS Nợ, TS có theo mức độ nhạy cảm - Sử dụng tiêu đo lường rủi ro để tính tốn mức độ rủi ro 2.2.3 Cơng tác kiểm soát rủi ro lãi suất Theo định HĐQT ngân hàng quan chun trách có nhiệm vụ quản lý rủi ro thị trường rủi ro hoạt động Khối Quản lý rủi ro 2.2.4 Công tác dự báo lãi suất tương lai Dự báo biến động lãi suất tương lai để làm sở cho công tác quản trị rủi ro cán nhân viên phòng Quản lý TS Nợ Có thực kết hợp dự đốn dựa thông tin khứ, diễn biến thị trường tại, theo dõi động thái điều hành NHNN 2.2.5 Đội ngũ nhân lực quản lý rủi ro lãi suất Số lượng nhân viên làm việc Khối Thị trường Đầu tư gồm 17 người, đào tạo theo chuyên môn quản lý nguồn vốn 2.2.6 Thay đổi quy định đầu tư tài sản Với nguồn nhạy cảm lãi suất tài sản thay đổi lãi suất cho phù hợp 11 2.3 PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI OCB 2.3.1 Sự biến động lãi suất thị trường thời gian 2010-2012 Năm 2010 yêu cầu ngân hàng nhà nước tập trung cho vay ưu đãi số lĩnh vực ưu tiên, nên lãi suất huy động cao lãi suất cho vay năm 2010 bị khống chế mức trần 12%/năm Lãi suất cho vay trung dài hạn điều chỉnh từ lãi suất huy động kỳ hạn dài năm 2010 mức 17-19%/năm Năm 2011 cịn vài NHTM e dè thực sách ưu tiên lãi suất ưu đãi số lĩnh vực SXKD, với sức ép lạm phát mặt lãi suất tăng cao khoảng 5% so với năm 2010 điều chỉnh mức 17-18%/năm vay ngắn hạn, vay dài hạn điều chỉnh mức 23-24%/năm Năm 2012 với yếu tố ổn định thị trường, lãi suất điều chỉnh giảm mức 15-16,5%/năm vay ngắn hạn, 20%/năm vay trung dài hạn Mặc dù công bố đạt mức lợi nhuận cao, nhìn chung thu nhập lãi suất rịng ngân hàng sụt giảm biến đổi lợi nhuận ròng bị ảnh hưởng từ giá trị tài sản Nợ Có ngân hàng Chênh lệch thu nhập-chi phí lớn, nguyên nhân chủ yếu thu nhập lãi rịng giảm sút 2.3.2 Sử dụng cơng cụ phái sinh để phòng ngừa RRLS Giá trị đầu tư chứng khoán năm 2010 67,5 tỷ đồng, năm 2011 84,1 tỷ đồng, tăng 24,5% so với năm 2010 Năm 2012 giá trị đầu tư chứng khoán 47,7 tỷ đồng, giảm 43,3% so với năm 2011 Với hoạt động mua bán kinh doanh chứng khoán, lợi nhuận từ hoạt động sụt giảm liên tục năm 2011 2012 Thực tế 12 vài năm trở lại đây, với ảm đạm thị trường chứng khốn, ngân hàng khơng cịn coi việc kiếm lời từ kinh doanh chênh lệch chứng khoán khoản sinh lời từ kênh đầu tư hoạt động kinh doanh truyền thống ngân hàng Trên bảng cân đối kế toán ngân hàng phát sinh toán giao dịch hoán đổi SWAP, mua bán USD hoán đổi năm 2010 tỷ đồng, năm 2011 đồng, năm 2012 790 triệu đồng 2.3.3 Hệ thống công nghệ thông tin Hệ thống thơng tin OCB đáp ứng việc truy xuất số liệu chi tiết tài sản đầu tư, nợ đến hạn, để làm sở cho việc quản trị rủi ro lãi suất Tuy nhiên lại chưa có chương tình cập nhật sở liệu thị trường động thái khách hàng gởi tiền- vay tiền có thay đổi lãi suất để làm sở liệu cho việc phân tích, dự báo tương lai 2.4 ĐÁNH GIÁ KẾT QUẢ ĐẠT ĐƯỢC VÀ HẠN CHẾ CÒN TỒN TẠI CỦA CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT 2.4.1 Kết đạt công tác quản trị rủi ro lãi suất a Nhận thức tầm quan trọng công tác quản trị RRLS OCB đánh giá tầm quan trọng công tác quản trị rủi ro lãi suất tích cực thực biện pháp nhằm tăng cường phòng chống rủi ro phát rủi ro b Thực giải pháp đồng để quản trị RRLS Trong thời gian qua, OCB bước xây dựng hoàn thiện dần mơ hình tổ chức phù hợp với thị trường, có tách biệt cơng việc đảm nhận phịng ban, có chế quản lý, kiểm sốt rủi ro lãi suất 13 c Thực báo cáo Gap thường xuyên để đo lường RRLS Ngân hàng áp dụng kỹ thuật đơn giản để đo lường rủi ro lãi suất lập bảng kỳ hạn/ tái định lãi suất phân bố TSC-TSN giao dịch ngoại bảng nhạy cảm lãi suất theo nhóm thời hạn (time bands) tùy theo kỳ hạn (đối với loại lãi suất cố định) kỳ hạn cịn lại tính tới lúc đ ược tái định lãi suất (đối với loại lãi suất thả nổi) d Công tác kiểm soát rủi ro lãi suất Ngân hàng bước có quan tâm đến việc kiểm sốt rủi ro lãi suất, cụ thể ngân hàng có cân đối hài hịa kỳ hạn cho vay huy động cách hợp lý e Đầu tư hệ thống công nghệ thông tin đại Ngân hàng đầu tư hệ thống thông tin quản lý đầy đủ (MIS) phép truy xuất thông tin hợp lý vŕ xác kịp thời f Mức độ yêu cầu thông tin thu thập đầy đủ Để mơ tả rủi ro lãi suất gắn liền với tình hình kinh doanh NH, hệ thống thơng tin NH thu thập đầy đủ chi tiết khoản đầu tư tài sản, khoản huy động vốn 2.4.2 Những vấn đề tồn nguyên nhân tồn a Những vấn đề tồn - Quy trình cụ thể, chun mơn Phịng ban chức chưa chuẩn hóa - Phương pháp đo lường RRLS nhiều hạn chế - Chưa xây dựng sách huy động, cho vay hợp lý bao gồm: Các biện pháp tâm lý tác động vào tình cảm khách hàng để trì, củng cố phát triển mối quan hệ tốt đẹp, bền vững, lâu dài ngân hàng khách hàng Chính sách tín dụng cụ thể để nhân 14 viên tín dụng lãnh đạo chi nhánh có định hướng đưa định cho vay khách hàng Các sản phẩm liên quan đến huy động cho vay trung dài hạn theo lãi suất thị trường cạnh tranh, nắm bắt tâm lý khách hàng thường xuyên b Nguyên nhân * Nguyên nhân từ phía ngân hàng - Quá trình quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng nhiều mặt hạn chế - OCB quan tâm có điều chỉnh ngắn hạn chưa mang tính chiến lược đầu tư mặt kỹ thuật chuyên môn để quản trị hiệu - Do chế quản lý tiếp nối từ cơng việc phận nguồn vốn thuộc mơ hình cũ nên cơng việc quản trị cịn bị thụ động - Ngân hàng thiếu nắm bắt tâm lý, chưa có đánh giá thường xuyên khách hàng vay gửi để có tác động theo hướng tích cực cho ngân hàng * Nguyên nhân từ phía khách hàng - Khách hàng gửi tiền thường có tâm lý lựa chọn ngân hàng với tiêu chí thời điểm khác nhau, nên thường không trung thành với ngân hàng suốt thời gian gửi - Khách hàng vay vốn nhiều khơng tính tốn xác thu nhập bất thường hay lường hết khả rủi ro tới nên vay vốn thường không theo thời hạn ký kết * Nguyên nhân từ kinh tế - Những tác động kinh tế giới nói chung khả phát triển kinh tế chi nhánh ngân hàng có ảnh hưởng đến tâm lý, hoạt động kinh doanh khách hàng - Hệ thống NHNN chưa có yêu cầu, chưa có 15 hướng dẫn cụ thể, quan tâm đến quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng - Thị trường cơng cụ phái sinh chưa có nhiều điều kiện phát triển nước khu vực giới nên giao dịch với cơng cụ tài ngân hàng chưa đạt kết để kiểm soát quản trị rủi ro lãi suất KẾT LUẬN CHƯƠNG Chương luận văn giới thiệu, trình bày, phân tích số nội dung sau: - Khái quát trình hình thành, phát triển, chức nhiệm vụ Ngân hàng TMCP Phương Đơng - Phân tích đánh giá thực trạng công tác quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông, kết đạt công tác quản trị rủi ro - Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến cơng tác quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đơng Từ tác giả đánh giá mặt thành công, hạn chế nguyên nhân tồn Trên sở đó, luận văn đưa giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác quản trị rủi ro lãi suất kiến nghị 16 CHƯƠNG HOÀN THIỆN CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐÔNG 3.1 CƠ SỞ ĐỀ XUẤT GIẢI PHÁP 3.1.1 Định hướng xây dựng sách quản lý RRLS Trong quy trình quản lý rủi ro, yếu tố khơng thể tách rời hệ thống hạn mức văn hướng dẫn hoạt động rủi ro xây dựng cho tồn ngân hàng Thơng lệ quản trị rủi ro hiệu phải cấp cao chức quản lý rủi ro HĐQT Ban điều hành (BĐH) thực 3.1.2 Định hướng quản trị rủi ro lãi suất - Xây dựng sách lãi suất huy động cho vay vốn phù hợp với mức độ rủi ro hoạt động ngân hàng, cạnh tranh hệ thống ngân hàng hấp dẫn khách hàng - Cân đối cho phù hợp kỳ hạn tài sản có tài sản nợ nhằm giảm mức độ tổn thất thu nhập ròng ngân hàng biến động lãi suất - Sử dụng công cụ phái sinh ngoại bảng nhằm phịng ngừa RRLS 3.2 HỒN THIỆN CƠNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT 3.2.1 Giải pháp nhằm hoàn thiện máy quản trị RRLS a Nhiệm vụ Hội đồng Quản trị b Nhiệm vụ Ban Giám đốc c Nhiệm vụ Phòng Quản lý Rủi ro 3.2.2 Giải pháp cho mơ hình đo lường RRLS hiệu 17 Định hướng xây dựng mơ hình mơ từ báo cáo Gap NH với dãy kịch giả định Một mơ hình mơ dự kiến dòng tiền tương lai, thu nhập tài sản có tài sản nợ ngân h àng thay thế 3.2.3 Giải pháp nhằm nâng cao cơng tác kiểm sốt RRLS - Xem xét thu hồi nợ tránh lệch pha với thu thập người vay - Bám sát diễn biến cân đối nguồn vốn sử dụng vốn hàng ngày điều chỉnh cấu nguồn vốn sử dụng vốn phù hợp với thực tế kỳ hạn loại tiền 3.2.4 Giải pháp nâng cao chất lượng nhân lực quản lý RRLS Cán quản lý phải thực chun nghiệp có trình độ, kiến thức chun mơn việc cân đối nguồn vốn 3.2.5 Nhóm giải pháp bổ sung quy định - Mục tiêu quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng trì rủi ro mức ngân hàng tự đặt trường hợp có biến động lãi suất Do đó, ngân hàng phải có hệ thống hạn mức rủi ro lãi suất hướng dẫn - Vốn có vai trị quan trọng việc hỗ trợ giảm thiểu rủi ro Để quản lý hiệu quả, ngân hàng cần phải biết chuyển mức độ rủi ro lãi suất cho dù rủi ro hoạt động kinh doanh hay không kinh doanh thành đánh giá chung mức vốn đạt yêu cầu 3.2.6 Xây dựng quy trình quản trị rủi ro lãi suất a Nhận dạng rủi ro - Trước tiên Phịng QL TS Nợ Có nên xem xét chất độ phức tạp sản phẩm hoạt động ngân hàng 18 tính chất rủi ro hoạt động kinh doanh doanh trước nhận dạng nguồn gây nên rủi ro lãi suất đóng góp có liên quan nguồn rủi ro đến rủi ro lãi suất chung ngân hàng b Đo lường rủi ro Các bước cần thực tiến trình đo lường RRLS - Thu thập liệu - Thực kịch giả định - Tính tốn mức độ rủi ro c Kiểm sốt rủi ro: Các nhân tố q trình kiểm sốt rủi ro bao gồm - Kiểm tốn q trình quản lý rủi ro lãi suất - Hạn mức rủi ro - Hạn mức thu nhập chịu rủi ro - Hạn mức Gap d Tài trợ rủi ro: Bao gồm nội dung - Chiến lược đánh giá - Báo cáo rủi ro lãi suất 3.2.7 Nhóm giải pháp bổ sung a Bổ sung bước trình kiểm tra lãi suất - Bước 1: Kiểm tra tài liệu báo cáo trước để phát có rủi ro lãi suất hay khơng - Bước 2: Tiếp cận kiểm tra thông tin rủi ro lãi suất báo cáo gần - Bước 3: Phân tích xu hướng để phát rủi ro lãi suất tiềm ngân hàng - Bước 4: Kiểm tra việc đo lường, theo dõi kiểm soát rủi ro lãi suất 19 - Bước 5: Thảo luận với cấp lãnh đạo phương pháp tính thay đổi để hạn chế - Bước 6: Quyết định phạm vi việc kiểm tra bao gồm danh mục khoản cho vay, danh mục đầu tư, tài khoản tiền gửi, sản phẩm phái sinh ngoại bảng, nguồn khác có rủi ro lãi suất b Đánh giá chất lượng trình quản lý rủi ro lãi suất (cao, trung bình, kém) - Các sách ngân hàng Các sách bao gồm: - Quy trình quản lý rủi ro để nhận dạng, đo lường, giám sát kiểm soát rủi ro - Thiết lập khả chịu đựng rủi ro, hạn mức rủi ro khả quản lý rủi ro: có phù hợp với chất phức tạp rủi ro lãi suất ngân hàng có đánh giá lại định kỳ có thay đổi điều kiện thị trường hoạt động ngân hàng hay không - Các hoạt động ngoại bảng ngân hàng - Xem xét hoạt động ngoại bảng ngân hàng để xác định có qn với chiến lược sách rủi ro lãi suất hay không - Việc sử dụng cơng cụ phái sinh có đạt chiến lược quản trị cách hiệu hay không c Đánh giá chất lượng báo cáo đo lường rủi ro lãi suất sử dụng Đánh giá báo cáo Gap với nội dung sau: - Đã bao gồm tất tài sản có, tài sản nợ, khoản mục ngoại bảng hay khơng - Có phản ánh giả định phù hợp để đưa khoản mục 20 bảng cân đối vào nhóm kỳ hạn đáo hạn hay dãy thời gian khác - Có cho phép ban điều hành đánh giá thời gian đáo hạn tài sản có nợ khơng, có ngày định giá theo hợp đồng cách phù hợp khơng - Có cho phép ban điều hành xem xét biến động theo mùa, xu hướng khối lượng khứ, đặc điểm hành vi - Có cho phép ban điều hành xem xét quyền chọn ẩn mà khách hàng thực khơng d Đánh giá chất lượng giám sát rủi ro lãi suất - Xác định loại hạn mức sử dụng để kiểm soát rủi ro lãi suất xác định rõ hiệu hạn mức - Xác định liệu ngân hàng có thiết lập mức độ thu nhập mà ngân hàng sẵn sàng chịu rủi ro lãi suất biến động ngược chiều Nếu ban điều hành sử dụng tỷ lệ Gap để hạn chế rủi ro lãi suất, xác liệu hạn mức có chuyển thành hạn mức thu nhập chịu rủi ro không - Xác định liệu ban điều hành có thiết lập hạn mức rủi ro dài hạn hay định giá lại (Gap) e Đánh giá cán Ban điều hành Hội đồng quản trị - Đánh giá trình độ lực, kinh nghiệm cán BĐH, HĐQT có đáp ứng kỹ cần thiết kiến thức để quản lý rủi ro lãi suất cách hiệu khơng - Đồng thời đánh giá trình độ lực, kinh nghiệm cán phụ trách công tác quản lý rủi ro lãi suất 3.3 KIẾN NGHỊ ĐỐI VỚI NHNN - Điều hành linh hoạt thận trọng sách tiền tệ, lãi suất, 21 tỷ giá, kiểm sốt lạm phát, nhanh chóng can thiệp vào hoạt động ngân hàng để tạo lập cạnh tranh bình đẳng ngân hàng - Tích cực kiểm sốt tiêu khác dự trữ bắt buộc, khe hở kỳ hạn để hạn chế rủi ro lãi suất, rủi ro ngân hàng, - Đóng vai trò trung gian tổ chức hội thảo để khuyến khích ngân hàng chia sẻ kinh nghiệm quản lý TSN-TSC, giúp cho ngân hàng có nhìn đắn tầm quan trọng quản lý rủi ro lãi suất - Tăng cường công tác đạo, hỗ trợ cho công tác quản lý rủi ro NHTM việc ban hành văn thống quản trị rủi ro đào tạo cho cán nghiệp vụ kinh nghiệm quản trị rủi ro nước nước - Đảm bảo nắm bắt, phân tích đánh giá kịp thời diễn biến thị trường tài lãi suất, tỷ giá, giá vàng…dự báo diễn biến tình hình kinh tế có tác động liên quan trực tiếp đến ngân hàng nhằm triển khai kịp thời sách hỗ trợ NHTM - Thanh tra giám sát chặt chẽ hoạt động cho vay bất động sản, tín dụng tiêu dùng, cho vay đầu tư, kinh doanh ngoại hối - Chỉ đạo việc sáp nhập ngân hàng có lực tài yếu, lành mạnh hóa hệ thống ngân hàng nhằm tạo niềm tin cho người dân hệ thống ngân hàng - Cần tiến hành khảo sát phản ứng thị trường trước thay đổi sách quản lý tiền tệ để nhận định xu hướng tác động sách tiền tệ đến thị trường - Hồn thiện mơi trường pháp lý cho công cụ phái sinh: hợp đồng tương lai, hợp đồng hoán đổi lãi suất, hợp đồng trần, sàn, 22 KẾT LUẬN Việc kiểm soát hiệu rủi ro lãi suất địi hỏi có quy trình quản lý rủi ro toàn diện đảm bảo phát kịp thời, đo lường, giám sát kiểm soát rủi ro Cách thức thực quy trình đa dạng, phụ thuộc vào quy mô phức tạp ngân hàng Trong nhiều trường hợp, ngân hàng chọn việc thiết lập truyền tải nguyên tắc cách thực quản lý rủi ro văn để có hướng dẫn kiểm sốt rủi ro thức Cho dù ngân hàng sử dụng chế thủ tục hay quy trình quản lý rủi ro lãi suất ngân hàng nên thiết lập sau: - Trách nhiệm thẩm quyền nhận biết rủi ro lãi suất tiềm ẩn phát sinh từ sản phẩm hay hoạt động hay tại; thiết lập trì hệ thống đo lường rủi ro lãi suất; lập thực chiến lược; loại trừ sách cho phép - Một hệ thống đo lường rủi ro lãi suất ngân hàng nên giúp nhận biết lượng hóa nguồn dẫn đến rủi ro lãi suất ngân hàng cách kịp thời - Một hệ thống giám sát báo cáo tình hình r ủi ro bao gồm quản lý cấp cao hội đồng quản trị hay ủy ban quản lý rủi ro nên nhận báo cáo tình hình rủi ro lãi suất ngân hàng hàng quý thường xuyên nến tính chất mức độ rủi ro ngân hàng địi hỏi cần có báo cáo Những báo cáo nên cho phép nhà qu ản lý cấp cao hội đồng quản trị đánh giá khoản rủi ro lãi suất chịu, tuân thủ theo hạn mức thiết lập chiến lược quản lý có phù hợp với khả chịu đự ng rủi ro mà hội đồng quản trị đ ã đặt hay không 23 - Hạn mức rủi ro kiểm sốt theo tính chất khoản rủi ro lãi suất gặp phải Khi định hạn mức rủi ro, quản lý cấp cao nên xem xét chất chiến lược hoạt động ngân h àng, trình thực trước đây, mức độ thu nhập vốn sẵn có để bù đắp khoản tổn thất khả chịu đựng rủi ro HĐQT đặt Lãi suất yếu tố thị trường định, mặt khác tác động lớn đến kết kinh doanh ngân hàng Chính vậy, việc quản lý rủi ro lãi suất không trọng nguyên nhân dẫn đến thu nhập lãi ròng ngân hàng sụt giảm Ngân hàng tự thiết kế thực mơ hình đo lường rủi ro hay mua mơ hình từ nhà cung cấp bên ngồi Thực mơ hình tự xây dựng (nếu ngân hàng có khả năng) thường chọn lựa mơ hình thiết kế thích hợp với tình hình hoạt động đặc trưng riêng ngân hàng Để thực mô hình riêng, ngân hàng ph ải thiết kế mơ hình cần hỗ trợ lập trình từ Khối Cơng nghệ thông tin Trên sở vận dụng tổng hợp phương pháp nghiên cứu lý luận thực tiễn, luận văn hoàn thiện số vấn đề sau: Thứ nhất, luận văn hệ thống hóa vấn đề chung lãi suất, rủi ro lãi suất; Từ đó, đưa phương pháp luận quản trị rủi ro lãi suất, tổng hợp tiêu chí đánh giá kết rủi ro Thứ hai, sở phương pháp luận, luận văn sâu vào phân tích trực trạng công tác quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng Phương Đông thời gian qua Từ kết đạt được, hạn chế nguyên nhân cần khắc phục thời gian tới Thứ ba, đưa giải pháp cần hoàn thiện kiến nghị nhằm hạn chế rủi ro lãi suất ngân hàng 24 Mặc dù tác giả cố gắng vừa làm công tác, vừa làm luận văn nên thời gian có hạn chế, đề tài khó trách khỏi thiếu sót Tác giả mong góp ý Q thầy cơ, bạn bè cá nhân, tập thể có quan tâm đến lĩnh vực quản trị rủi ro lãi suất của NHTM để đề tài hoàn thiện