KIỂM TOÁN NGÂN HÀNG GÓP PHẦN ổn ĐỊNH hệ THỐNG TÀI CHÍNH VIỆT NAM tt

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH TRƯƠNG ĐỨC THÀNH KIỂM TỐN NGÂN HÀNG GĨP PHẦN ỔN ĐỊNH HỆ THỐNG TÀI CHÍNH VIỆT NAM LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ Chuyên ngành: Tài - Ngân hàng Mã số: 9.34.02.01 Người hướng dẫn khoa học: PGS.,TS LÊ THỊ MẬN TP HỒ CHÍ MINH - NĂM 2019 TÓM TẮT Luận án nghiên cứu hoạt động Kiểm toán Nhà nước (KTNN) việc kiểm toán ngân hàng trung ương (NHTW), ngân hàng thương mại có vốn nhà nước ngân hàng sách xã hội (NHCSXH) Nghiên cứu sử dụng phương pháp định tính cách diễn giải, quy nạp, thống kê mô tả phân tích tổng hợp để hệ thống hóa lý luận Kiểm toán Nhà nước mối quan hệ hoạt động kiểm toán NHTW, NHNo, NHCT, NHNT NHCSXH KTNN Luận án trình bày, hệ thống lại lý thuyết có liên quan đến kiểm tốn, hệ thống tài hoạt động kiểm tốn lĩnh vực kiểm tốn tổ chức tài nhà nước làm sở đề luận giải kết thu phân tích Nghiên cứu sử dụng hai nguồn liệu sơ cấp thứ cấp Dữ liệu sơ cấp thu thập thông qua việc khảo sát ý kiến chuyên gia KTNN quy trình thực kiểm toán toán NHTW, NHNo, NHCT, NHNT NHCSXH KTNN Dữ liệu thứ cấp thu thập từ BCTC, báo cáo kiểm toán văn Luật, nghị định, thông tư nhà nước Việt Nam để phân tích thực trạng, ưu nhược điểm hoạt động KTNN việc kiểm toán hoạt động đặc thù kiểm toán NHTW, NHNo, NHCT, NHNT NHCSXH KTNN Luận án làm rõ ưu, nhược điểm hoạt động KTNN việc kiểm toán toán NHTW, NHNo, NHCT, NHNT NHCSXH Tuy nhiên, hoạt động KTNN kiểm tốn ngân hàng cịn có số tồn số liệu kiểm toán gồm BCTC số liệu thứ cấp Ngoài ra, cơng tác kiểm tốn NHTW ngân hàng có vốn nhà nước chi phối phải tuân thủ theo Luật, nghị định thông tư, nhiên thực tế vấn đề đồng văn chưa cao dẫn đến kết luận KTNN chưa thực thỏa đáng Từ kết nghiên cứu thu được, tác giả trình bày định hướng giải pháp nâng cao chất lượng hoạt động kiểm tốn NHTW ngân hàng có vốn nhà nước chi phối, quan quản lý nhà nước, Chính phủ việc điều hành, quản lý ngân hàng Nghiên cứu nêu giải pháp nghiệp vụ theo hướng chuyên sâu để nâng cao lực, trình độ KTVNN hoạt động kiểm tốn NHTW ngân hàng có vốn nhà nước chi phối Việt Nam ý ng mại nhà nước ngày tố t nhằm ổn định hệ thống tài quốc gia GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU SỰ CẦN THIẾT CỦA ĐỀ TÀI Trong năm gần đây, ngân hàng không ngừng mở rộng, đa dạng hóa hoạt động kinh doanh mình, với rủi ro hoạt động hệ thống ngân hàng có chiều hướng gia tăng Do đó, việc thiết lập vận hành hiệu hệ thống ngân hàng nhằm giảm thiểu rủi ro nhiệm vụ quan trọng ngành kiểm tốn góp phần vào ổn định HTTC quốc gia Đối với quốc gia, hoạt động kiểm toán tốt tiềm lực kinh tế quốc gia nói chung ổn định HTTC lĩnh vực kiểm toán NHNN cải thiện Trong giai đoạn 2010-2018, tổng kiến nghị xử lý KTNN lĩnh vực tài chính, ngân hàng đạt 2.177 tỷ đồng, tăng thu NSNN 1.770 tỷ đồng, giảm chi thường xuyên 32 tỷ đồng; kiến nghị sửa đổi 72 văn bản; kiến nghị chuyển hồ sơ đề nghị quan điều tra 05 vụ việc Cuộc kiểm toán chuyên đề tái cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng giai đoạn 2010 – 2015 phát đưa ý kiến đánh giá, kiến nghị sách tiền tệ mang tầm vĩ mô HTTC Việt Nam như: Thực chất nợ xấu, vấn đề tồn nhóm 03 ngân hàng đồng, đánh giá tỷ lệ an toàn vốn toàn hệ thống TCTD, tình trạng sở hữu chéo, tình trạng tài số TCTD thua lỗ, vốn để lại hậu nghiêm trọng Hiện nay, nghiên cứu vấn đề kiểm toán nâng cao chất lượng kiểm toán thường tập trung vào nghiên cứu kiểm toán hoạt động hay kiểm soát nội gần như: Nguyễn Hữu Phúc (2009), Đỗ Trung Dũng Cù Hồng Diệu (2017), Nguyễn Thanh Huệ (2018), Có thể thấy bối cảnh nghiên cứu nước nước KTNN góp phần ổn định HTTC đặt hai vấn đề cần xem xét Thứ nhất, ngồi nước chưa có nghiên cứu đề cập đến vấn đề Thứ hai, nước lĩnh vực nghiên cứu khó khăn tiếp cận tài liệu liệu nghiên cứu, vấn đề bảo mật thông tin nên chưa quan tâm đến Do đó, khơng thể hình thành sở tham khảo cho nhà hoạch định sách, quan quản lý nhà nước ngân hàng cho nhà nghiên cứu, trường đại học KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng tác giả lựa chọn đề tài: “ Kiểm tốn ngân hàng góp phần ổn định hệ thống tài Việt Nam” làm đề tài nghiên cứu chuyên sâu lĩnh vực tài ngân hàng TĨM TẮT TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU CỦA ĐỀ TÀI TRONG VÀ NGOÀI NƯỚC VÀ XÁC ĐỊNH KHOẢNG TRỐNG NGHIÊN CỨU 2.1 Tóm tắt tổng quan tình hình nghiên cứu đề tài nước Các nghiên cứu nước mối quan hệ kiểm toán khâu hệ thống tài chính, cụ thể lĩnh vực ngân hàng khơng nhiều kể đến nghiên cứu sau: Goulart (2007); Dantas, J A cộng (2014); Dinu, Vasile Nedelcu, Mariana (2015); Varchenko O., cộng (2018); Atilla Arda cộng (2018) Tại Việt Nam, việc nghiên cứu KTNN nhằm ổn định hệ thống tài ít, đa phần nghiên cứu hồn thiện tổ chức, quy trình hoạt động, nâng cao chất lượng KTNN nghiên cứu sau:  Đề tài nghiên cứu khoa học cấp Bộ Nguyễn Thanh Huệ, “Hồn thiện hoạt động kiểm sốt chất lượng kiểm toán Kiểm toán trưởng kiểm toán nhà nước”, đề tài nghiệm thu năm 2018  “Tăng cường kiểm soát chất lượng kiểm toán nhằm nâng cao chất lượng, hiệu lực kiểm toán ngân sách Bộ, ngành”, 2017, đề tài nghiên cứu khoa học cấp Bộ tác giả Đỗ Trung Dũng Cù Hoàng Diệu đồng chủ nhiệm đề tài  “Tổ chức kiểm toán ngân sách nhà nước kiểm toán nhà nước Việt Nam thực hiện”, 2009, đề tài Luận án Tiến sĩ tác giả Nguyễn Hữu Phúc, bảo vệ thành công Đại học Kinh tế quốc dân  “Định hướng giải pháp đổi cơng tác kiểm tốn NSNN điều kiện thực Luật NSNN sửa đổi” 2004, đề tài nghiên cứu khoa học cấp Bộ tác giả Vương Đình Huệ làm chủ nhiệm đề tài  “Hồn thiện tổ chức kiểm tốn ngân sách cấp Bộ”, 2000, đề tài Luận án Tiến sĩ tác giả Mai Vinh, bảo vệ thành công Đại học Kinh tế quốc dân Ngồi ra, cịn có nghiên cứu khác liên quan như: Vương Văn Quang, 2013 “Hồn thiện Quy chế kiểm sốt chất lượng kiểm toán Kiểm toán nhà nước”; Đề tài nghiên cứu khoa học cấp Bộ Vũ Thị Thu Huyền, 2019 “Hồn thiện cơng tác kiểm tốn hoạt động chi tiêu ngân sách bộ, ngành” Các nghiên cứu ổn định HTTC Việt Nam khơng có nhiều, đề cập đến nghiên cứu gần như: Vũ Như Thăng (2014); Trương Văn Phước (2017); Phan Thị Linh Trần Thị Vân Trà (2019) Nhìn chung, nghiên cứu Việt Nam đề cập đến vấn đề hoạt động kiểm toán KTNN chưa sâu vào nghiên cứu lĩnh vực ngân hàng chịu quản lý nhà nước, cụ thể NHTW ngân hàng nhà nước chi phối Tính đến thời điểm chưa có cơng trình khoa khọc kể nước nghiên cứu hoạt động KTNN góp phần ổn định HTTC quốc gia Do đó, tác giả lựa chọn vấn đề làm đề tài nghiên cứu 2.2 Khoảng trống lĩnh vực nghiên cứu Các khoảng trống nghiên cứu gồm: Chưa có nghiên cứu Việt Nam nghiên cứu vể hoạt động kiểm tốn NHTW với góc nhìn tồn diện tất hoạt động riêng có NHTW, đặc biệt kiểm toán NHTW với mục tiêu ổn định tiền tệ kiểm soát hệ thống TCTD Từ đó, để đưa khuyến nghị hồn thiện hệ thống văn quy phạm pháp luật liên quan đến NHTW nâng cao chất lượng kiểm tốn, góp phần ổn định HTTC VN mặt quản lý điều hành chung hệ thống ngân hàng (ii) Chưa có nghiên cứu Việt Nam nghiên cứu vể hoạt động kiểm tốn ngân hàng có vốn nhà nước chi phố, cụ thể NHNo, NHCT, NHNT NHCSXH với đặc thù riêng có việc dẫn dắt thị trường tín dụng nơng thơn, chương trình ổn định việc làm, ưu đãi giáo dục thơng qua sách lãi suất NHCSXH… cho thấy vai trò ngân hàng đặc biệt quan trọng trình phát triển kinh tế Việt Nam (iii) Chưa có nghiên cứu Việt Nam nghiên cứu vể hoạt động kiểm toán NHCSXH với đặc thù riêng có gồm hoạt động tín dụng nhằm vào đối tượng hưởng CSXH nhà nước, góp phần đẩy lùi tín dụng đen góp phần vào ổn định HTTC đất nước MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU - Nghiên cứu mối quan hệ KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng mối quan hệ với ổn định hệ thống tài quốc gia - Phân tích thực trạng hoạt động KTNH KTNN Việt Nam - Xây dựng giải pháp nhằm nâng cao chất lượng KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng góp phần ổn định hệ thống tài Việt Nam CÂU HỎI NGHIÊN CỨU -Mối quan hệ KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng tính ổn định hệ thống tài quốc gia nào? -Thực trạng hoạt động KTNH KTNN Việt Nam sao? -Các giải pháp nhằm để góp phần nâng cao chất lượng KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng góp phần ổn định hệ thống tài Việt Nam ĐỐI TƯỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU Đối tượng nghiên cứu: Đối tượng nghiên cứu hoạt động KTNH KTNN Phạm vi nghiên cứu: Phạm vi quy định có hiệu lực hoạt động kiểm tốn lãnh thổ Việt Nam hoạt động ngân hàng trụ sở KTNN Việt Nam Giới hạn phạm vi nghiên cứu: Chỉ tập trung nghiên cứu cơng tác kiểm tốn KTNN góp phần vào ổn định hệ thống ngân hàng nói riêng ổn định HTTC Việt Nam nói chung, gồm: NHTW, NHNo, NHNT, NHCT NHCSXH Việt Nam, không nghiên cứu KTNH tổ chức kiểm toán khác PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU Để thực mục tiêu đề tài, tác giả sử dụng phương pháp nghiên cứu định tính, cụ thể là: (i) Phương pháp diễn giải, quy nạp sử dụng để hệ thống hóa lý luận KTNN hoạt động ngân hàng; (ii) Phương pháp thống kê mô tả sử dụng để phân tích, đánh giá thực trạng hoạt động kiểm tốn ngân hàng KTNN; (iii) Phương pháp phân tích tổng hợp sử dụng để đề xuất giải pháp nâng cao chất lượng kiểm toán ngân hàng KTNN Việt Nam; (iv) Phương pháp chuyên gia sử dụng để khảo sát ưu, nhược điểm công tác điều hành NHTW, NHCSXH, NHNN, NHNT, NHCT, nhằm hoàn thiện quy trình kiểm tốn, nâng cao chất lượng kiểm toán NH Phương pháp thu thập liệu: Các liệu thứ cấp nghiên cứu thu thập từ nguồn, như: Các giáo trình; Các văn quy phạm phạm luật; Các quy định nội thuộc KTNN Việt Nam; Các báo cáo kết kiểm toán KTNN ngân hàng, chủ yếu NHTW, NHNo, NHNT, NHCT NHCSXH, BCTC đối tác, báo cáo kiểm toán KTV tham gia kiểm tốn ngân hàng Các cơng trình nghiên cứu trướcc, web, tạp chí kế tốn kiểm tốn, Phương pháp chun gia ĐĨNG GĨP CỦA ĐỀ TÀI Nghiên cứu có ý nghĩa lớn có giá trị mặt lý luận thực tiễn nhiều đối tượng khác Cụ thể : (i) Luận án làm rõ vai trò KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng, làm rõ vai trò việc quản lý sử dụng tài nhà nước, tài sản nhà nước, việc tư vấn quản lý, sử dụng có hiệu nguồn lực công hệ thống ngân hàng; (ii) Luận án có giá trị thực tiễn việc cảnh báo sớm rủi ro nhằm hạn chế thiệt hại tài cho ngân hàng có vốn nhà nước chi phối; (iii) Luận án đề giải pháp vi mô vĩ mô nhằm nâng cao chất lượng KTNN hoạt động NH.; (iv) Luận án giúp cho quan quản lý nhà nước ngân hàng hoàn thiện văn quy phạm pháp luật hệ thống ngân hàng, giúp cho NHTM có vốn nhà nước chi phối hồn thiện hệ thống kiểm sốt nội bơ, nâng cao chất lượng hiệu hoạt động, hiệu tài chính, góp phần ổn định hệ thống tài quốc gia.v.v.; (v) Kết nghiên cứu luận án tài liệu tham khảo cho ngân hàng, nhà nghiên cứu, trường đại học KTNN hoạt động hệ thống ngân hàng KẾT CẤU NGHIÊN CỨU Nội dung luận án gồm chương: Chương 1: Tổng quan hoạt động kiểm toán ngân hàng Kiểm toán Nhà nước vấn đề ổn định hệ thống tài Chương 2: Thực trạng hoạt động kiểm toán ngân hàng Việt Nam Kiểm toán Nhà nước Chương 3: Giải pháp nâng cao chất lượng hoạt động kiểm toán ngân hàng Kiểm toán Nhà nước nhằm ổn định hệ thống tài Việt Nam CHƯƠNG TỔNG QUAN VỀ KIỂM TOÁN NGÂN HÀNG CỦA KIỂM TOÁN NHÀ NƯỚC VÀ VẤN ĐỀ ỔN ĐỊNH HỆ THỐNG TÀI CHÍNH 1.1 TỔNG QUAN VỀ HOẠT ĐỘNG KIỂM TOÁN NGÂN HÀNG CỦA KIỂM TOÁN NHÀ NƯỚC 1.1.1 Kiểm toán nhà nước 1.1.1.1 Khái niệm kiểm toán Kiểm tốn q trình chun gia độc lập có thẩm quyền, có kỹ nghiệp vụ, thu thập đánh giá chứng thông tin định lượng đơn vị nhằm mục đích xác nhận báo cáo mức độ phù hợp thông tin với chuẩn mực xây dựng 1.1.1.2 Hoạt động kiểm toán nhà nước Hoạt động kiểm toán KTNN việc đánh giá xác nhận tính đắn, trung thực thơng tin tài nhà nước, tài sản nhà nước BCTC liên quan đến quản lý, sử dụng tài nhà nước, tài sản nhà nước; việc chấp hành pháp luật hiệu việc quản lý, sử dụng tài nhà nước, tài sản nhà nước 1.1.1.3 Chức năng, nhiệm vụ kiểm toán nhà nước KTNN có chức đánh giá, xác nhận, kết luận kiến nghị việc quản lý, sử dụng tài nhà nước, tài sản nhà nước 1.1.2 Ngân hàng hoạt động kiểm toán ngân hàng Kiểm toán nhà nước 1.2.1.1 Ngân hàng nhà nước Ngân hàng trung ương: NHTW định chế có nhiệm vụ chủ yếu kiểm soát tiền tệ hệ thống ngân hàng quốc gia NHTW giao nhiệm vụ khác tùy theo cấu mơi trường tài đất nước Ngân hàng thương mại nhà nước: Theo quy định điều Luật TCTC số 47/2010/QH12 tổ chức hoạt động NHTM, khái niệm NHTM nhà nước trình bày là: “Ngân hàng thương mại nhà nước thành lập, tổ chức hình thức cơng ty trách nhiệm hữu hạn thành viên Nhà nước sở hữu 100% vốn điều lệ” Ngân hàng sách xã hội Việt Nam: Theo Quyết định 131/2002/QĐ-TTg NHCSXH TCTD thuộc Chính phủ Việt Nam nhằm mục đích cho vay hộ nghèo đối tượng sách khác 1.2.1.2 Hoạt động kiểm toán ngân hàng Hoạt động kiểm tốn ngân hàng q trình chun gia độc lập có thẩm quyền, có kỹ nghiệp vụ, thu thập đánh giá chứng thơng tin định lượng ngân hàng nhằm mục đích xác nhận báo cáo mức độ phù hợp thông tin với chuẩn mực xây dựng (Theo Luật kiểm toán số 81/2015/QH13) 1.2.1.3 Chất lượng kiểm toán ngân hàng Theo Ủy ban Chuẩn mực kiểm toán đảm bảo quốc tế (IAASB), chất lượng kiểm toán khả Kiểm toán viên đưa ý kiến hợp lý BCTC kiểm toán dựa việc thu thập chứng kiểm tốn đầy đủ, thích hợp kiểm toán thực đảm bảo: Tuân thủ chuẩn mực đạo đức nghề nghiệp kiểm toán, bao gồm giá trị đạo đức hành vi ứng xử phù hợp; Có đủ kiến thức, kinh nghiệm bố trí thời gian đầy đủ để thực kiểm tốn; Áp dụng quy trình, thủ tục kiểm tốn kiểm soát chất lượng kiểm toán nghiêm túc đầy đủ; Cung cấp báo cáo kiểm tốn có giá trị, kịp thời; Báo cáo kiểm toán thỏa mãn nhu cầu đối tượng khác  Các nhân tố ảnh hưởng đến chất lượng kiểm toán kiểm toán nhà nước: Về tính độc lập hoạt động kiểm tốn; Độc lập ngân sách; Độc lập nhân ; Về quan điểm người lãnh đạo kiểm toán; Cơ cấu tổ chức, chế phân công, phân cấp nhiệm vụ ; Chính sách cán bộ; Các quy định chuẩn mực, quy trình phương pháp kiểm tốn; Quy chế, thủ tục hoạt động kiểm soát chất lượng kiểm tốn; Đạo đức nghề nghiệp trình độ, lực kiểm toán viên: 1.2.1.4 Các phương pháp kỹ thuật kiểm toán Các phương pháp kỹ thuật kiểm toán bao gồm: Phương pháp cân đối, Phương pháp đối chiếu, Phương pháp kiểm kê, kỹ thuật điều tra hệ thống, thử nghiệm chi tiết kiểm soát, trao đổi, lấy ý kiến Vụ, Cục thuộc NHNN (Theo Quyết định số 11/2017/QĐ-KTNN ngày 21 tháng 11 năm 2017 Tổng KTNN) 1.2 HỆ THỐNG TÀI CHÍNH (HTTC) VÀ TÍNH ỔN ĐỊNH CỦA HTTC 1.2.1 Hệ thống tài 1.2.1.1 Khái niệm HTTC bao gồm yếu tố thị trường tài chính, định chế tài chính, hạ tầng tài chính, thực chức “thơng suốt” góp phần phân bổ có hiệu nguồn lực kinh tế.Theo Frederic S Mishkin (2004) thị trường tài (thị trường trái phiếu cổ phiếu) tổ chức trung gian tài (ngân hàng, cơng ty bảo hiểm, quỹ lương hưu) có chức luân chuyển vốn từ đối tượng từ người có dư vốn tới người thiếu vốn Đây thành phần HTTC vận hành góp phần điều phối nguồn lực vốn kinh tế có hiệu 1.2.1.2 Các khâu hệ thống tài HTTC tập hợp nhóm quan hệ tài (các khâu tài chính) khác đựơc hình thành trình tạo lập, quản lý sử dụng quỹ, nguồn vốn tiền tệ định Các nhóm quan hệ tài xem khâu tài Tập hợp tất khâu tài hình thành nên HTTC, gồm (i) Khâu Tài nhà nước; (ii) Khâu tài doanh nghiệp (iii) Khâu tài hộ gia đình tổ chức xã hội 1.2.1.3 Vai trị hệ thống tài Vai trị HTTC gồm: (i) Công cụ phân phối tổng sản phẩm quốc dân (ii) Công cụ quản lý điều tiết vĩ mô kinh tế 1.2.1.4 Chức hệ thống tài Chức HTTC tạo kênh chuyển tải vốn từ người thừa vốn đến người cần vốn Khi hệ thống vận hành có hiệu quả, góp phần thúc đẩy tăng trưởng kinh tế gia tăng phúc lợi xã hội 1.2.1.5 Phân loại hệ thống tài Có hai cách phân loại: (i) Theo tụ điểm tài chính, đặc điểm vai trị quan hệ tài chính, chia thành khâu tài chính; (ii) Theo quan hệ sở hữu nguồn tài chính, HTTC chia thành Tài nhà nước Tài phi nhà nước; Cách phân loại thứ ba: Theo mục đích sử dụng nguồn tài chính, HTTC phân chia thành tài nhà nước tài tư nhân; Cách phân loại thứ tư: Theo phạm vi hoạt động tài chính, lấy quốc gia làm chủ thể, HTTC phân chia thành tài nội địa tài quốc tế 1.2.2 Ổn định hệ thống tài 1.2.1.1 Khái niệm Ổn định HTTC trạng thái mà thị trường tài chính, định chế tài chính, hạ tầng tài thực chức “thơng suốt” góp phần phân bổ có hiệu nguồn lực kinh tế, có khả hạn chế chống đỡ cú sốc để tránh khả sụp đổ HTTC 1.2.1.1 Concept Financial stability is a state in which the financial market, financial institutions and financial infrastructure perform their functions "smoothly", contributing to the efficient allocation of resources of the economy and increasing the ability to limit and shoulder shocks to avoid potential collapses 1.2.1.2 The role of the State Bank in stabilizing the financial system The role of the central bank and state-owned banks in stabilizing the financial system is as follows (i) Maintaining financial stability; (ii) Financial stability enhances the effectiveness of monetary policy; (iii) The Central Bank maintains financial stability through the efficiency of the payment and clearing system 1.2.1.3 The financial system’s soundness indicators Unlike price stability, financial stability is not easily identified or measured due to the interdependence and complex interactions of different elements of the financial system and the economy Financial stability is difficult to define and even more difficult to measure For the past two decades, researchers from central banks around the world have been trying to capture financial stability conditions through various indicators of financial reporting vulnerabilities Many central banks adopt financial stability reports (FSR) to assess the risk to financial stability by focusing on a small number of financial soundness indicators (FSI) 1.3 RELATIONSHIP BETWEEN THE BANK AUDIT ACTIVITIES AND THE STABILITY OF THE NATIONAL FINANCIAL SYSTEM Within the governing mechanism of each country, the central bank and the system of state-controlled central banks are of special importance, a great channel of capital supply for the economy to implement the macroeconomic targets of the economy State Bank is autonomous in formulating and managing monetary policy, interest rates and exchange rates, performing the function of the real central bank, and is the bank that issues money and serves as bank for other banks, being the national payment center, regulating the currency market State-owned banks govern the implementation of policies and concretize the development path through credit policies It can be seen that the central bank and the state-owned banks obtain capital from the national financial sources, funds and state assets in the course of operations Because the central bank and the state-owned banks use the national financial resources, KTNN plays a very important role in the inspection and supervision of the use of these financial sources effectively Therefore, there are a wide range of subjects that need to be audited by KTNN, namely all national resources, funds and assets, and relevant organizations and individuals that manage and use national 10 finance, funds and state assets KTNN can be seen as a specialized tool in reviewing and controlling financial activities, ensuring a really healthy financial system 1.4 INTERNATIONAL EXPERIENCES RELATED TO BANK AUDIT BY STATE AUDITOR AND LESSONS FOR VIETNAM 1.4.1 Audit experience in the public sector of state audit in countries Experience of excessive budget waste of the Ministry of Defense of Malaysia Sierra Leone's experience in funding fraud and tax evasion and weak management Experience from Kenya on the embezzlement of state budget, tax evasion and weaknesses in the audit administration Experiences from the United States of America regarding the frauds in granting driving licenses in the State of California 1.4.2 Lessons for Vietnam in the management and administration of state audit activities in the public sector The Government should implement many measures to save budget and increase state revenue Regularly review the list of employees, review payroll and documents for the retired to stop paying for these individuals The Office of the General Auditor requires that the Board of Directors and the accounting department of the Ministries and branches directly under the Government provide all valid documents of withdrawing the money from the budget within one month and submitting the financial Statements on time to serve the annual audit Improve the oversight of citizens Consistent policies are needed to monitor regional offices, and overcome ineffective information exchanges, weakness in state budget planning, delays in improving public services CONCLUSION OF CHAPTER In Chapter 1, the author presented the concepts of audit, state audit, state-owned commercial banks, audit quality, experience and lessons learned from KTNN in other countries CHAPTER 2: CURRENT SITUATION OF BANK AUDIT ACTIVITIES BY 11 VIETNAM’S STATE AUDITOR 2.1 CURRENT SITUATION OF BANK AUDIT OF VIETNAM’S STATE AUDITOR 2.2.1 Central bank audit (NHTW); Vietnam Bank for Agriculture and Rural Development (NHNo) Audit; Vietnam Industrial and Commercial Bank Audit (NHCT); Vietnam Bank for Foreign Trade audit (NHNT); Vietnam Bank for Social Policies (NHCSXH) + Evaluation method: Based on Decision No 11/2017 / QD-KTNN dated November 21, 2017 of the State Auditor General + Auditing activities: The central bank audit activities include auditing income, expenses and operating results; the implementation of monetary policy; state management of DTNH; and interbank market operation activities Audit activities for commercial banks with state-owned capital, including NHNo, NHCT, NHNT include: specifically audits on the compliance with laws, policies, financial regimes, accounting, management and use of capital, state assets; The economy, effectiveness and efficiency in management and use of state capital, money and assets NHCSXH audit activities include auditing activities: Loans for employment purposes, Loans for poor households, Loans for students, and interest rate compensation scheme and management costs 2.2 RESULTS OF EXPERTS SURVEY 2.3.1 Survey method The author prepares a survey questionnaire to assess factors affecting KTNN’s quality in the audits of central bank and state-owned banks in order to collect experts' opinions on: (i ) Audit planning work; Audit implementation; (iii) Synthesization, conclusions and reporting The basis for selecting experts includes criteria such as: Having worked and directly worked as an auditor of the central bank or state-owned banks for consecutive years, or researched on KTNN over 10 years The survey was conducted using a sample of 50 experts who have been working in the KTNN and have participated in many audits of the central bank and state-owned banks Total votes sent: 50 votes; Total votes collected: 50 votes (100% of the votes issued) 2.3.2 Survey result 12 Figure 2.1: Current working position of experts participating in the survey Figure 2.2: Time to participate in the audit Figure 2.3: Position when participating in the audit Chart 2.4: Male / Female ratio Survey results on planning, implementation, synthesis, conclusions and reporting show that there are still issues The summary of the of survey results of experts in the field of auditing of NHNN on the audit cycle serves as the basis for the author to evaluate the quality of audit activities at NHNN, improve KTNN quality at the central bank and the state-owned banks, thus contributing to stabilizing the national financial system with relation to the fields of currency and credit management 2.3 ASSESSMENT OF BANK AUDIT RESULTS AND THE STABILITY OF THE FINANCIAL SYSTEM 2.4.1 For central banks In the 2014-2018 period, the central bank’s auditing results are as follows: + Auditing the administration of monetary policy of the State Bank, especially the operation of the open market, reveals that: In the period of 2015-2018, NHNN has basically ensured the administration of open market operations, contributing to ensuring a stable liquidity for credit institutions through flexible management of open market operations, thus supporting the goal of stabilizing the exchange rates Auditing of interest rate policy: The audit shows that the central bank implemented monetary policy closely, and the actual inflation rate is lower than the rate assigned by the National Assembly; The credit administration of the State Bank of Vietnam facilitates the reach of credit growth targets assigned by the National Assembly and the Government Auditing and assessing the management of exchange rates: According to the audit results of the State Audit, the central bank has implemented the decisions on the exchange rate management, the central bank changed the exchange rate management mechanism to flexible exchange rates regime in 2015, and there were positive changes in the period of 2016 - 2018 In addition, the central bank used the intervention plan to buy foreign currency in the market in 2018 for the 3-month foreign currency term This conclusion also shows that step by step, KTNN helps improve the central bank's management of exchange rates Auditing the refinancing activities: Through the audit, the State Audit has suggested that the central bank needs to improve the refinancing activities because for many years outstanding loans at some commercial banks have not been recovered, leading 13 to a considerable waste of capital Through this work, KTNN showed that the central bank used the TCV interest rate which is much lower than the market rate, many refinancing loans saw their values decreasing, and the long-term backlog was not settled KTNN also found shortcomings in lending regulations in special cases where there is no specific provision on the limit of loan amounts and interest rates In addition, KTNN also showed a stagnation in information processing at the central bank, in particular, due to the typical document dispatch: in the first months of 2018, it took 62 days at the latest from the date of notification to the day that commercial banks repay debt, which shows that the NHNN's operation of capital market and money market management is not on time, causing instability in the financial system Auditing compulsory reserve: The State Audit has contributed by specifying that the central bank use the required reserve ratio for a number of banks to support loans for rural development is unreasonable, which will cause instability in the as well as lack of safety for financial system in the field of commercial banks Auditing state management of DTNH: KTNN has clarified that the state budget revenue of the State Bank has not reached the prescribed rate (in the period of 20142016), but by the period of 2017-2018, the central bank had a relatively stable state budget approximately equal to the IMF’s recommended one, contributing to stabilizing the national financial system The audit activities of KTNN have contributed to the monitoring and operation of the interbank market of the Central Bank: In the period of 2015-2018, based on the implementation of resolutions and directives of the Government on the organization of implementation of monetary policy and safe and efficient banking operations, the audit results of KTNN showed that the central bank has contributed to controlling inflation according to the set target Specifically, the central bank guaranteed the average annual inflation of 1.41% in 2017 and 1.48% in 2018; credit in the economy in 2017 increased by 18.24% and total means of payment increased by 14.97%, compared to 2016; The average inflation was controlled at 3.53% in the period of 2017-2018, contributing to supporting economic growth of 6.81% in 2017 and 7.08% in 2018 respectively The audit results of the State Audit shows that the management of exchange rate policy in some months of the central bank was still unreasonable In addition, during this period, KTNN had recommendations which were promptly adopted by the audited entity, aiding in the reorganization of the management and operation of the central bank, thus contributing significantly to the stability of the financial system of Vietnam 2.2.2 For banks with dominant state capital (NHNo, NHCT, NHNT, NHCSXH) 2.4.2.1 For Bank of Agriculture and Rural Development in Vietnam 14 According to the audit results of KTNN, the mobilized capital of NHNo has increased significantly over 2012, 2015 and 2017, meeting the capital needs for business expansion for the corporate clients in general, and the businesses operating in Agro-forestry-fishery in particular, achieving the set growth target However, the NHNo’s audit showed the instability in the loan payback Also the assessment of the safety level by KTNN suggested that NHNo's business activities still violated the regulations on minimum capital safety KTNN has highlighted the problem of violating the minimum capital adequacy ratio and solvency ratio of NHNo in 2012 due to many reasons such as: the outstanding balance of risky assets was large NHNo has large outstanding loans for real estate businesses KTNN also clarifies the economics, effectiveness and efficiency in managing and using state capital, money and assets, and the implementation of government's decisions on rural credit, and showed that NHNo had made credit restructuring following the Restructuring Scheme, focusing on lending to agriculture, and rural areas and fields According to the audit of NHNo in 2012, 2015 and 2017, KTNN contributed to the recovery and remittance of more than VND 163 billion to the State Budget Specifically, the amount of increase in revenue from taxes identified by KTNN was over VND 19 billion Also, KTNN recovered the amount of inappropriate settlements for construction works at branches of over VND 31 billion, the interest amount from interest rate support scheme under Resolution 30a / 2008 / NQ-CP of the Government at branches of over VND 16 billion, the interest from lending to HTLS that were not in accordance with the regulation with the total amount of more than VND billion, the amount of more than VND 61 billion for the Enterprise Reorganization Assistance Fund at the Ministry of Finance, and collected outstanding debts of Group with the amount of over VND 30 billion, recovered written-off debts according to Circular 03/1997 / TTLT-NHNN-BTC with the amount of nearly VND billion The activities of recovery and handling have brought back a large amount of capital to the State Budget, contributing to the transparency of the State Bank's financial activities and use of State budget capital, and stabilization of the national financial system 2.4.2.2 For VietinBank (NHCT), Vietcombank (NHNT) The audits by KTNN have contributed to effective control in management, use of capital, money and state assets and the implementation of government policies to balance bank capital, conduct review of the compliance of the regulations of the Central Bank to ensure competitiveness, especially in the segment of customers with large and stable deposits NHCT and NHNT have implemented preferential credit programs of the State Bank for a number of sectors and fields: serving agriculture and rural development; serving production and business of exports; serving the production and business of small and 15 medium enterprises, lending for the purchases of social houses with interest rates lower than ordinary loans at the same term and the same level of risk (5% / year according to the Decision No 21 / QD-NHNN dated January 2, 2014) With respect to credit activities at NHCT and NHNT, KTNN has contributed to perfect the internal control processes in credit provision, helping NHCT and NHNT become more and more efficient in providing credit and making loans in a transparent, timely, safe and appropriate manner to contribute to stabilizing the financial system Issues in a number of stages are detected and corrected as follows: Prior to credit-granting stages: KTNN showed that NHCT and NHNT are weak and have errors in the management of legal documents at branches: some documents and the appraisal are still sketchy, superficial, the basis and content of appraisal are not sufficient and accurate as the inputs and outputs of the project; debt repayment plan; documents proving the equity capital involved in the project; loan maturity date; credit relationship status; the financial situation of customers, etc These altogether lead to inaccurate determination of capital needs, loan terms as well as the feasibility of loan plans; Disbursement implementation: The disbursement file does not contain any documents proving the purpose of loan use, or only contain non-legal documents such as a written contract of real estate purchase without notarization; or an economic contract that does not specify the quantity of goods or the value of the contract with only retail invoices and lists of items, i.e no financial invoices as regulated; The loan term on the Loan Acknowledgment form is not in accordance with the credit contract; Disbursement for some customers in cash or transfer to customers' accounts, making it difficult to control the loan use of customers but the bank does not have additional measures such as inventory notes; cash balance note ; Verifying the loan use: Minutes of the verification of loan use are sketchy, not going into depth to analyze the financial situation, inventory goods, production and business plan as well as fluctuations in the receivables and payables of customers for timely adjustments according to potential risks, remedial measures and inspection measures to prevent the transfer of capital between the parent company and subsidiaries which may lead to the use of capital for wrong purposes; failing to store sufficient documents proving the purpose of loan use; KTNN clarifies the economics, effectiveness and efficiency in managing and using state capital, money and assets by NHCT and NHNT Over the years, NHCT and NHNT all reported business results and made public financial information according to the provisions of Circular No 200/2015 / TT-BTC Based on the business results and the observance of the provisions of law, NHCT and NHNT are classified as class A Both banks maintain the minimum capital adequacy ratio greater than 9% annually; The daily quick ratio is larger than 15%; The 7-day solvency ratio for 16 VND, GBP, EUR, USD and other foreign currencies converted into USD during the year is greater than 1; Credit limit granted to a customer or a group of customers, as prescribed by the NHNN does not exceed 15% of the equity capital of the bank The total outstanding credit granted to a customer and a related person must not exceed 25% of the equity At NHCT and NHNT, in case of lending in excess of their own capital, there is a permission from the State Bank; The ratio of capital to purchase shares in accordance with regulations does not exceed 11% of the charter capital of NHCT Through the audit at NHCT and NHNT, the State Auditor pinpointed the observance of laws, policies, financial regimes, accounting and management and use of state capital and assets by NHNT and NHCT, and highlighted the economics, effectiveness and efficiency in the management and use of state capital and assets regarding the safety criteria of banking activities; The implementation of the regulation on financial supervision, evaluation of operational efficiency of financial information disclosure, especially the responsibility of the representative of the State capital at the Bank The audit results by KTNN have detected errors and contributed to timely rectification of these errors to ensure the stable operation of the Bank, improving the stability of Vietnam's financial system 2.3.3 For Vietnam Social Policy Bank (NHCSXH) According to the audit results, NHCSXH basically complies with the regulations on the mechanism of management and administration of the national fund for employment creation, lending to poor households, students, and interest subsidy operations and management costs Also through the results of the audit at NHCSXH, it is clear that NHCSXH has completed financial and credit plans, contributing to stabilizing the credit segment for social policy beneficiaries, helping to stabilize the financial system as follows: + Results of revenue and expenditure gap after the audit: KTNN has contributed to the correct adjustment of revenue and expenditure differences over the years This leads to the state budget increase of VND 188.8 billion compared to 2013 In 2015, the difference between revenue and expenditure was VND 390 billion, an increase of VND 25 billion compared to 2014 and the difference between 2017 revenues and expenditures was VND 275.31 billion + Regarding the implementation of the capital plan: KTNN showed that NHCSXH in 2014, 2015 and 2017 achieved the capital plan + Regarding the outstanding loan plan: NHCSXH has completed 100% the target of credit growth assigned by the Prime Minister + The results of the implementation of government's social policies: KTNN showed that NHCSXH and related socio-political organizations have strictly implemented the 17 preferential credit policy to ensure the preferential policy of the State actually benefits people's social life and only targets the right subjects that need preferential treatment according to the State's regulations Specifically, in 2014 NHCSXH made loans to 17 programs, in 2015 and 2017 NHCSXH made loans to 15 programs, all of which are under preferential credit policies to ensure timely funding for the beneficiaries eligible for a loan when they need it The average capital use ratio of the whole system is always more than 97% (the Ministry of Finance's regulations prescribed a rate of 93%) At the same time, NHCSXH ensures regular balance between capital sources and capital utilization and timely transfer of capital to branches for lending as planned The audit results by KTNN reflected the main features of the operations of NHCSXH in 2014, 2015 and 2017 KTNN also showed that NHCSXH has performed quite well and effectively in managing, using capital and finance, ensuring the effectiveness of the State's legal documents, NHCSXH's executive and guiding documents, thus promoting stability of life, employment, and learning for social policy beneficiaries Indeed, this is a branch of financial stage in the financial system, which plays a significant role in social stability, especially in the current economic conditions of our country where the number of social policy beneficiaries is not small It is also through the audit by KTNN that reveals some localities have not paid adequate attention to social policy credit activities, and have not allocated entrusted funds corresponding to their potentials There are no specific and positive measures to improve the quality of social policy credit leading to uneven credit quality in some regions and some localities It is necessary to reorganize NHCSXH’s activities in these localities in order to bring the credit work to social policy beneficiaries in a more and more substantive and effective manner Clearly, KTNN at VBSP has clarified the limitations and need to improve in the credit management for social policy beneficiaries, contributing significantly to stabilizing the national financial system 2.4 ASSESSMENT ON THE QUALITY OF STATE AUDIT ACTIVITIES 2.4.1 Research results The audit results have helped managers; The National Assembly, the Government and relevant agencies see the achievements, shortcomings and limitations in management and administration of state financial resources, state assets in the field of banking and money management The research findings could help build solutions to overcome difficulties, shortcomings and limitations in order to improve the efficiency and effectiveness in the process of managing and operating the monetary and banking market In addition, the audit conclusions and recommendations show that the Party's 18 guidelines and policies, the State's policies and laws in management and use of state resources at audited organizations have actually been enforced and brought about changes in socio-economic life Also, KTNN identified the positive effects that the policy has brought about as well as the negative consequences of not complying with the management and administration regulations of management agencies; and the impact of those policies through the financial indicators pointed out by KTNN The audit results also show that: The determination of audit objectives, audit content is generally in accordance with the current capacity of KTNN and basically meets the needs of management practices which are to evaluate the management and use of state financial resources The content of audit is determined relatively comprehensively: evaluating the activities of commercial banks in all aspects, clearly demonstrating the renewal of audit implementations, audit methods, administrative reforms in the audit work; appreciate and spend a lot of time to go into general audit, expanding the audit sample 2.4.2 Limitations and causes of restrictions 2.4.2.1 Limitations The status of the implementation of auditing commercial banks in recent years as well as the results of expert opinion survey show that although there have been many results achieved, there are still many shortcomings, limitations and inadequacies Specifically : + Limitations during the audit planning stage + Organizing surveys, collecting information + Planning the audit + Limitations during the phase of organizing the audit + Limitations in the stage of synthesis, conclusion and audit report compilation 2.4.2.2 Causes + Subjective reasons Firstly, the tasks of surveying and gathering information have not been properly focused; KTNN has not focused on collecting information from other sources, e.g from third parties (in addition to reports of the audited entities such as newspapers, previous audits, ); Secondly, the level of professional competency of KTNN is not equal, the ability to 19 general audit is still limited; General and detailed audit planning skills and preparation of audit report skill are still weak and limited; Thirdly, the application of information technology in audit activities is very limited; the softwares supporting the auditing and preparation of the audit report have not yet met the practical requirements of auditing activities; A regular database of audited entities has not been established (which ensures full updates of all information about the audited entities); Fourthly, the organization of human resources and time at each audit is not scientific and effective in all three stages of the audit process of KTNN (Information survey and technical planning; conducting the audit; and Prepare audit reports); Fifth, the quality control of auditing did not meet the requirements; Quality control reports have not been able to provide advice to the audit leaders in conducting audit activities; Human resources for quality control, professional experience and skills are weak and inadequate Sixthly, the fact that the rate of commmercial banks implementing KTNN's recommendations in the past few years is still low, has many reasons: The audit conclusions themselves are not really accurate, objective and even not have agreement with the audited entity; Some suggestions have not guaranteed the legality The arrangement of manpower and time for the inspection of whether the audited entity has implemented the conclusions and recommendations is still limited and inappropriate due to the priority of KTNN to participate in the audit Seventh, the internal coordinations among audit teams, and the collaboration between audit teams and audited entities are still limited Objective reasons Firstly, the system of legal regulations related to the activities of KTNN and the office of KTNN has not been consistent and synchronous but not timely amended Secondly, the perception of all levels, sectors, the public and the society in general about the position, roles, functions and duties of the KTNN has not been adequate and comprehensive Thirdly, in the recent years, KTNN has issued regulations to guide and direct the audit activities such as the KTNN’s System of standards; audit processes; The system of audit documents, forms, etc However, the implementation and application of the above provisions into practical operation is limited due to the inadequate detailed guidelines (systematic instructions related to standards of KTNN; regulatory guidelines on the selection of audit samples; provisions on gathering audit evidence; 20 provisions on determination of materiality and audit risk ); CONCLUSION OF CHAPTER By analyzing and evaluating the results achieved, the limitations and inadequacies of KTNN’s activities, the audit quality, the thesis has explained the causes and limitations of the operational quality related to auditing activities at commercial banks This is a practical basis to propose feasible solutions to improve the quality of audit activities at commercial banks of KTNN to meet the requirements of construction and development of our country today CHAPTER 3: SOLUTIONS TO IMPROVE THE QUALITY OF BANKING AUDIT ACTIVITIES OF THE STATE AUDIT OF VIETNAM 3.1 ORIENTATION OF BANKING AUDIT OF VIETNAM’S STATE AUDIT 3.1.1 General directions for the period 2020-2030 with a vision to 2030 The implementation of KTNN’s development strategy until 2020-2025 with a vision to 2030 is to ensure that KTNN develops comprehensively and substantially, meeting requirements and tasks assigned KTNN should be an auditing agency with responsibility, competence and reputation for examining and supervising the management and use of state finance and state assets 3.1.2 Orientation to improve the quality of audits at banks of the Vietnamese State Audit Focus on improving the quality of comprehensive audit of capacity, effectiveness and efficiency, in which: Prioritizing the strengthening and promoting the independence of KTNN, ensuring open, transparent and professional activities, formal, step-by-step modernization; expand the scope, scale and promote in-depth types of operation audits, information technology audits, focusing on issues of special public opinion, topical issues in order to make warning suggestions and recommendations, prevent future risks for related parties; pay attention to developing pre-auditing processes and procedures, especially in the submission of comments of KTNN to the National Assembly for consideration and decision of the state budget estimates, the decision to allocate the central budget 3.2 SOLUTIONS TO IMPROVE THE QUALITY OF BANKING AUDIT ACTIVITIES OF VIETNAM STATE AUDIT 3.2.1 Macro solutions  Completing the legal system: Studying and revising Laws on KTNN and legal documents: To clearly define the position and functions of KTNN with other State- 21 inspecting and supervising agencies; at the same time, ensuring the consistency and suitability between Laws on KTNN and the Law on Organization of the National Assembly, the Law on Organization of the Government, the Law on State Budget, specifically: Proposal to amend the Law on State Audit 2015 Study amendments to some provisions of the State Budget Law No 83/2015 / QH13 in Article 23 supplementing item 3: “Participating with the Finance and Budgeting Committee, and other agencies of the National Assembly and the Government in reviewing and verifying reports on state budget estimates, plans on central budget allocation, plans to adjust state budget estimates" into "Participating with the Finance and Budgeting Committee and other agencies of the National Assembly and the Government in considering and verifying reports on state budget estimates, plans for adjusting state budget estimates and central budget allocation plans of KTNN, the deadlines for submitting annual budget reports of ministries, provinces and centrally run cities” in accordance with the provisions of the KTNN Propose to the Prime Minister the amendment and supplementation of the Civil Law No 91/2015 / QH13 Civil Code dated November 24, 2015, in Article 282 Study the revision of Circular No 21/2012 / TT-NHNN dated June 18, 2012 on “Regulations on lending and borrowing activities; purchase, sale of valuable papers among credit institutions, branches of foreign banks” issued by the Governor of the State Bank of Circular No 18/2016 / TT-NHNN to amend and supplement a number of articles of Circular No 21/2012 / TT-NHNN of June 18, 2012 However, it is not consistent with the regulation on organization and operation of NHCSXH according to the Prime Minister's Decision No 16/2003 / QD-TTG of January 22, 2003 Complete documents guiding the implementation of Law on KTNN: (i) Resolution of the Standing Committee of the National Assembly defining the working position, title structure of KTNN; (ii) Resolution of the Standing Committee of the National Assembly stipulating the criteria for the General Auditor; (iii) Decree of the Government on the organization and operation of Internal Audit at agencies, organizations and entities that manage and use the state budget and assets; (iv) The General Auditor's Decision prescribes the solicitation of professional expertise in the audit by KTNN; (v) The State Audit General's decision prescribes the resolution of recommendations of the audited entities; (vi) The General Auditor's decision providing for the use of audit collaborators  Complete the system of audit standards and procedures: 22  Promulgate the Government's Decree on disciplining the administrative violations in the field of state audit One of the basic causes of the above situation is that the State has no regulations on disciplining administrative violations in this field Therefore, the early promulgation of a Decree on punishing administrative violations in the field of state audit is essential The development of the Government's Decree on administrative sanctions in the field of state audit should focus on the following 03 groups of violations: Firstly, acts of the audited entities and related organizations and individuals that violate or not observe legal obligations under the provisions of the State Audit Law during the process of performing audits; Secondly, in the implementation of conclusions and recommendations of KTNN, acts of administrative violations in the field of KTNN; Thirdly, in publicizing audit results, acts of administrative violations in the field of KTNN 3.2.2 Micro solution 3.2.2.1 Profession-related solution group Improve coordination mechanism in auditing activities From the status of audit of state-owned banks and expert survey results, the cases of violations with large amounts of money are usually discovered when auditing credit records with the main points as follows: Prior to lending: Legal documents; Collaterals records; Economic records Information verification while in lending process Follow-up after the disbursement 3.2.2.2 Group of supporting solutions Promote international cooperation on auditing activities related to the field of central bank audit of countries in the world Effective measures should be taken to control the quality of auditing and to limit negative competition in audit activities 3.3 LIMITATIONS AND FUTURE RESEARCH DIRECTIONS Firstly, the thesis only conducts research on KTNN’s activities at the central banks and three state-owned commercial banks, namely NHNo, NHCT, NHNT and NHCSXH Second, the audited figures are secondary and the auditing of the central bank and the 23 state-owned banks must always comply with the Laws, Decrees and Circulars, but in reality synchronization issues in these documents are not high, leading to inadequate results of the KTNN's conclusions Therefore, the future research can cover all state-owned banks, or may extend the sample to cover the whole country and in the region to gain a more general and comprehensive view of the KTNN’s activities, thus contributing to stabilizing the financial system more comprehensively CONCLUSION OF CHAPTER In chapter 3, the author presented the orientation to improve the quality of auditing, and presented solutions to improve the quality of auditing central banks and stateowned banks both for agents that manage KTNN, the Government in the management of the central bank and the banks with dominating state capital The study also pointed out in-depth professional solutions to enhance the capacity and qualifications of the auditors when auditing credit records at banks, in order to improve the quality of organizing the implementation auditing activities at the central bank and the state-owned banks dominated in Vietnam scientifically ... VIETNAM’S STATE AUDITOR 2.1 CURRENT SITUATION OF BANK AUDIT OF VIETNAM’S STATE AUDITOR 2.2.1 Central bank audit (NHTW); Vietnam Bank for Agriculture and Rural Development (NHNo) Audit; Vietnam... hàng trụ sở KTNN Việt Nam Giới hạn phạm vi nghiên cứu: Chỉ tập trung nghiên cứu cơng tác kiểm tốn KTNN góp phần vào ổn định hệ thống ngân hàng nói riêng ổn định HTTC Việt Nam nói chung, gồm: NHTW,... Nhà nước sở hữu 100% vốn điều lệ” Ngân hàng sách xã hội Việt Nam: Theo Quyết định 131/2002/QĐ-TTg NHCSXH TCTD thuộc Chính phủ Việt Nam nhằm mục đích cho vay hộ nghèo đối tượng sách khác 8 1.2.1.2