Khóa luận tốt nghiệp quản trị doanh nghiệp (FULL) thực trạng sử dụng vốn và một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn

Thực trạng sử dụng vốn số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang HanhVINACOMIN LỜI MỞ ĐẦU Trong năm gần đây, Nhà nước ta bước thực tiến trình hội nhập kinh tế khu vực giới, mở cho Việt Nam thị trường nhằm nâng cao vị nình thị trường quốc tế Hòa vào xu hội nhập kinh tế giới với nhiều cam go thử thách, kinh tế động mang nhiều tính cạnh tranh, để bắt kịp nhịp độ phát triển chung ấy, vấn đề đặt cho doanh nghiệp giai đoạn làm để tổ chức hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu cao nhằm thu lợi nhuận lớn Bởi hiệu kinh tế không thước đo chất lượng, phản ánh lực, trình độ tổ chức, quản lý hoạt động sản xuất kinh doanh mà vấn đề sống cịn doanh nghiệp Trong nói hiệu sử dụng vốn điều kiện định tồn phát triển doanh nghiệp Vốn có vai trị quan trọng khơng thể thiếu kinh tế giới, Quốc gia, doanh nghiệp cá nhân Vốn điều kiện “ cần” cho trình sản xuất kinh doanh lưu thơng hàng hóa Có thể nói vốn tiền đề cần thiết việc hình thành phát triển hoạt động sản xuất kinh doanh, tong yếu tố định dẫn đến thành bại doanh nghiệp Vì vậy, doanh nghiệp cần phải khai thác tối đa sử dụng có hiệu nguồn vốn, tránh làm thất thốt, lãng phí nguồn vốn làm cho kinh tế đất nước chậm phát triển, ảnh hưởng tới nhiều mặt trị xã hội đất nước Xuất phát từ tầm quan trọng việc nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp, nên trình thực tập Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN, giúp đỡ dẫn ban lãnh đạo Công ty cán chun mơn phịng ban nhiệm vụ, với bảo tận tình giáo viên hướng dẫn, em tiến hành phân tích số liệu tài Công ty để đánh giá mặt mạnh hạn chế công tác hoạt động quản lý sử dụng vốn Công ty, em lựa chọn đề tài: ” Thực trạng sử dụng vốn số biện pháp nhằm Sinh viên: Đào Thị Thu Hà - Lớp QT1103N nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN” làm đề tài luận văn tốt nghiệp Đề tài nghiên cứu nhằm phân tích làm sáng tỏ vấn đề lý luận chung vốn kinh doanh Từ đó, đánh giá thực trạng sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp vận dụng lý luận vào thực tiễn để đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp Ngoài phần mở đầu phần kết luận, nội dung luận văn trình bày thành ba phần: - Phần 1: Cơ sở lý luận chung vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp - Phần 2: Thực trạng quản lý sử dụng vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN - Phần 3: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN Trong trình làm luận văn, tình hình nắm bắt thực tế cịn nhiều hạn chế nên đề tài em không tránh khỏi sai sót Em mong nhận phê bình, góp ý thầy cô giáo bạn để luận văn em hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! Phần I: Cơ sở lý luận chung vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1 Vốn kinh doanh vai trò vốn kinh doanh kinh tế thị trường 1.1.1.ái niệm vốn kinh doanh doanh nghiệp Tài doanh nghiệp khâu hệ thống tài kinh tế, phạm trù kinh tế khách quan gắn liền với đời kinh tế hàng hóa tiền tệ Qúa trình hoạt động kinh doanh từ góc độ tài q trình phân phối để tạo lập sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp nhằm thực mục tiêu hoạt động kinh doanh q trình đó, diễn vận động chuyển hóa liên tục nguồn tài chính, tạo luồng tiền tệ vào khỏi chu lỳ kinh doanh doanh nghiệp Vai trò tài doanh nghiệp thể chỗ xác định đắn nhu cầu vốn cần thiết thời kỳ Bất kỳ doanh nghiệp muốn tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh, cần có lượng vốn tiền tệ định Ta gọi loại vốn tiền tệ vốn kinh doanh Như vậy, vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu tiền toàn tài sản đầu tư vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lời Do vậy, vốn yếu tố có tính chất định hoạt động sản xuất kinh doanh Điều đòi hỏi doanh nghiệp phải hiểu rõ tầm quan trọng giá trị đồng vốn đẻ quản lý sử dụng có hiệu để bảo toàn phát triển vốn, đảm bảo cho doanh nghiệp ngày lớn mạnh Những đặc trưng vốn kinh doanh: Để quản lý sử dụng hiệu kinh doanh, doanh nghiệp cần phải nắm đặc trưng vốn sau: - Vốn biểu giá trị toàn tài sản thuộc quyền quản lý sử dụng doanh nghiệp thời điểm định Nghĩa vốn thể giá trị tài sản có thực cho dù tài sản hữu hình ( nhà xưởng, ,máy móc, thiết bị, sản phẩm, …) hay tài sản vơ hình ( chất xám, thơng tin, nhãn hiệu, phát minh, sáng chế,…) - Vốn phải vận động sinh lời.Tiền tệ hình thái vốn ban đầu doanh nghiệp chưa hẳn có tiền có vốn Để biến thành vốn tiền phải đưa vào sản xuất kinh doanh sinh lời Đồng thời vốn phải không ngừng bảo tồn, bổ sung, phát triển sau trình vận động để thực việc tái sản xuất giản dơn mở rộng doanh nghiệp - Vốn tích tụ tập trung đến khối lượng định có thẻ phát huy tác dụng Và vốn phải gắn liền với chủ sở hữu định đâu có nguồn vốn vơ chủ có chi tiêu lãng phí, thất hiệu - Doanh nghiệp phải xem xét đến yếu tố thời gian đồng vốn thay đổi yếu tố như: lạm phát, tiến khoa học kỹ thuật.Trong kinh tế thị trường, vốn phải xem thứ hàng hóa đặc biệt khác với hàng hóa thơng thường, vốn “ bán ra” se bị quyền sử dụng người mua quyền sử dụng vốn khoảng thời gian định Vai trò vốn kinh doanh doanh nghiệp Chuyển sang kinh tế thị trường ( KTTT ), vốn kinh doanh có tầm quan trọng đặc biệt doanh nghiệp Nền kinh tế thị trường thực môi trường vốn bộc lộ đầy đủ chất vai trị - Vốn kinh doanh điều kiện tiền đề để doanh nghiệp thực hoạt động sản xuất kinh doanh mình, khơng có vốn khơng có hoạt động sản xuất kinh doanh Về mặt pháp lý, tất doanh nghiệp dù thuộc thành phần kinh tế nào, thành lập vào hoạt động cần có lượng vốn cần thiết tối thiểu theo quy định Nhà nước gọi vốn pháp định - Vốn kinh doanh giúp doanh nghiệp tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh cách liên tục có hiệu Nếu doanh nghiệp thiếu vốn kinh doanh gây nhiều khó khăn cho tính liên tục q trình sản xuất, gây tổn thất Chính ln địi hỏi doanh nghiệp phải ln đảm bảo Sinh viên: Đào Thị Thu Hà - Lớp QT1103N đầy đủ, kịp thời vốn kinh doanh cho trình sản xuất, đáp ứng nhu cầu phát triển mở rộng sản xuất kinh doanh doanh nghiệp - Vốn kinh doanh điều kiện tạo nên lợi cạnh tranh doanh nghiệp chế thị trường Và cịn cơng cụ phản ánh, kiểm tra q trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thơng qua tiêu tài như: hiệu sử dụng vốn, hệ số toán, hệ số sinh lời, cấu nguồn vốn,… Người quản lý nhận biết thực trạng vốn doanh nghiệp, kiểm tra hiệu kinh doanh, phát khuyết tật nguyên nhân để tiến hành điều chỉnh trình kinh doanh 1.1.2 Phân loại vốn kinh doanh 1.1.2.1 Dựa vào vai trò đặc điểm luân chuyển giá trị vốn tham gia vào trình sản xuất kinh doanh Vốn kinh doanh doanh nghiệp chia làm hai loại vốn cố định vốn lưu động a) Vốn cố định doanh nghiệp: Vốn cố định doanh nghiệp phận vốn đầu tư ứng trước tài sản cố định hữu hình vơ hình với đặc điểm tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất, luân chuyển giá trị phần sau chu kỳ sản xuất hồn thành vịng tuần hồn tài sản cố định hết thời hạn sử dụng Vốn cố định có vai trị quan trọng Vốn cố định số vốn ứng trước để mua sắm tài sản cố định nên quy mô vốn cố định nhiều hay định đến quy mơ tài sản cố định, ảnh hưởng lớn đến trình độ trang bị kỹ thuật công nghệ, lực sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Song đặc điểm kinh tế tài sản cố định trình sử dụng lại có ảnh hưởng định chi phối đặc điểm tuần hoàn luân chuyển vốn cố định Có thể khái quát nét đặc trưng vốn cố định trình sản xuất kinh doanh sau: + Gía trị vốn cố định luân chuyển chu kỳ sản xuất kinh doanh Khi tham gia vào trình sản xuất, phận vốn cố định luân chuyển vào giá trị sản phẩm theo mức độ hao mòn tài sản cố định + Sau nhiều chu kỳ sản xuất, vốn cố định hình thành vịng ln chuyển tài sản cố định hết thời hạn sử dụng Sau chu kỳ sản xuất, phần vốn cố định luân chuyển vào giá trị sản phẩm tăng lên, phần vốn đầu tư ban đầu vào tài sản cố định giảm xuống tương ứng tài sản cố định hết thời hạn sử dụng, giá trị dịch chuyển hết vào giá trị sản phẩm sản xuất vốn cố định hồn thành vòng luân chuyển Từ đặc điểm vốn cố định, đòi hỏi việc quản lý vốn cố định phải ln gắn liền với việc quản lý hình thái vật tài sản cố định doanh nghiệp Tài sản cố định: tư liệu lao động chủ yếu mà có đặc điểm tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất, hình thái vật chất khơng thay đổi từ chu kỳ sản xuất loại bỏ khỏi trình sản xuất Nhà nước ta quy định phải có đủ điều kiện sau coi tài sản cố định: Thời hạn sử dụng tối thiểu phải năm trở lên giá trị phải đạt đến độ lớn định thời kỳ Để quản lý tốt tài sản cố định doanh nghiệp, người ta chia tài sản cố định thành: - Căn hình thái biểu hiện, tài sản cố định chia thành: tài sản cố định hữu hình tài sản cố định vơ hình - Căn vào cơng dụng kinh tế có: tài sản cố định dùng sản xuất kinh doanh tài sản cố định dùng sản xuất kinh doanh - Căn vào tình hình sử dụng: tài sản cố định dang sử dụng, tài sản cố định chưa sử dụng tài sản cố định không cần dùng - Căn vào quyến sở hữu: tài sản cố định tự có tài sản cố định thuê Yêu cầu việc quản lý vốn cố định doanh nghiệp phải tận dụng hết cơng suất máy móc thiết bị, đảm bảo tính khấu hao với giá trị hao mịn tài sản quỹ khấu hao đủ khả tái sản xuất tài sản cố định b) Vốn lưu động doanh nghiệp: phận vốn kinh doanh Nó số vốn tiền tệ ứng trước để hình thành nên tài sản lưu động nhằm đảm bảo cho trình kinh doanh doanh nghiệp thực thường xuyên liên tục Nó biểu tiền tài sản lưu động nên đặc điểm vận động vốn lưu động chịu chi phối đặc điểm tài sản lưu động Trong doanh nghiệp, người ta thường chia tài sản lưu động thành hai loại: tài sản lưu động sản xuất tài sản lưu động lưu thông - Tài sản lưu động sản xuất bao gồm loại nguyên, nhiên, vật liệu, phụ tùng thay thế, bán thành phẩm, sản phảm dở dang… Đang trình dự trữ sản xuất sản xuất - Tài sản lưu động lưu thông gồm sản phẩm thành phẩm chờ tiêu thụ, loại vốn tiền, khoản vốn vay, khoản chi phí chờ kết chuyển, chi phí trả trước Vốn lưu động doanh nghiệp có số đặc điểm sau: - Vốn lưu động vận động liên tục qua nhiều hình thái khác hình thái tiền tệ sang hình thái dự trữ vật tư, hàng hóa sản xuất, lưu thơng cuối trở hình thái tiền tệ ban đầu sau chu kỳ kinh doanh - Vốn lưu động dịch chuyển toàn giá trị lần vào giá trị sản phẩm tạo Vốn lưu động hồn thành vịng tuần hồn sau chu kỳ sản xuất kinh doanh thu hồi toàn lần doanh nghiệp tiêu thụ sản phẩm thu tiền - Trong trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, vốn lưu động không ngừng vận động qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh Dự trữsản xuất- lưu thơng, q trình diễn liên tục, thường xun, lặp lặp lại theo chu kỳ gọi trình luân chuyển vốn lưu động Từ đặc điển đó, cơng tác quản lý vốn lưu động quan tâm, ý từ việc xác định nhu cầu vốn lưu động thường xuyên, huy động nguồn tài trợ sử dụng vốn phải phù hợp sát với tình hình thực tế sản xuất kinh doanh.Đồng thời tổ chức quản lý sử dụng vốn lưu động chặt chẽ, đẩy nhanh tốc độ chu chuyển vốn lưu động, tăng hiệu suất sử dụng tăng hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.2.2 Căn vào hình thái biểu vốn Căn vào hình thái biểu vốn, người ta chia vốn kinh doanh thành hai loại: Vốn tiền Vốn vật - Vốn tiền: Bao gồm khoản vốn tiền tệ tiền mặt tồn quỹ, tiền gửi ngân hàng, vốn toán khoản đầu tư ngắn hạn.Ngoài vốn tiền doanh nghiệp bao gồm giấy tờ có giá để tốn - Vốn vật: Là khoản vốn có hình thái biểu cụ thể vật như: tài sản cố định, nguyên liệu, vật liệu, sản phẩm dở dang, thành phẩm, hàng hóa… Đối với doanh nghiệp khác nhau, tùy theo đặc điểm kinh doanh mà lực chọn tiêu thức phân loại vốn kinh doanh khác Việc phân loại vốn kinh doanh có ý nghĩa quan trọng, giúp cho việc quản lý sử dụng vốn kinh doanh mang kại hiệu 1.3 Nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp kinh tế thị trường Để quản lý sử dụng vốn kinh doanh có hiệu doanh nghiệp phải xem xét nguồn hình thành vốn để có phương án huy động vốn, tạo cấu nguồn vốn tối ưu góp phần tăng hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Để làm điều doanh nghiệp cần phải phân loại nguồn vốn kinh doanh theo tiêu thức định: 1.1.3.1 Căn vào quyền sở hữu vốn Theo tiêu thức này, nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp hình thành từ nguồn vốn chủ sở hữu nợ phải trả a) Nguồn vốn chủ sở hữu ( NVCSH) : Là phần vốn thuộc quyền sở hữu chủ doanh nghiệp, gồm : Vốn điều lệ chủ sở hữu đầu tư phần vốn tự bổ sung từ lợi nhuận để lại quỹ doanh nghiệp Tỷ trọng vốn chủ sở hữu tổng nguồn vốn doanh nghiệp thể mức độ tự chủ tài doanh nghiệp Do đó, tỷ trọng tổng nguồn vốn lớn chứng tỏ độc lập tài doanh nghiệp lớn, khả vay doanh nghiệp dễ dàng thực ngược lại Nguồn vốn chủ sở hữu xác định công thức: NVCSH = Tổng giá trị tài sản doanh nghiệp – Nợ phải trả b) Nợ phải trả: Là tất khoản nợ phát sinh trình sản xuất kinh doanh mà doanh nghiệp phải có trách nhiệm tốn như: Vốn chiếm dụng, khoản nợ vay + Vốn chiếm dụng: Là toàn số nợ phải trả cho người cung cấp, số phải nộp Ngân sách chưa đến hạn nộp, phải trả công nhân viên chưa đến hạn trả… Đây nguồn vốn mà doanh nghiệp sử dụng hợp pháp khoảng thời gian định mà khơng bắt buộc phải trả lãi suất vay Vì doanh nghiệp nên chủ động sử dụng nguồn vốn để phục vụ cho trình sản xuất kinh doanh phải đảm bảo kỷ luật toán + Các khoản nợ vay: Bao gồm nợ vay ngân hàng, nợ tín phiếu, nợ trái phiếu doanh nghiệp… Nguồn vốn vay có vai trị quan trọng việc bổ sung vốn cho doanh nghiệp để đáp ứng nhu cầu vốn ngắn hạn dài hạn Tuy nhiên, tỷ trọng nợ vay tổng nguồn vốn kinh doanh mà doanh nghiệp sử dụng cao chứng tỏ mức độ rủi ro kinh doanh lớn 1.1.3.2 Căn vào phạm vi huy động vốn Căn theo tiêu thức nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp chia loại: Nguồn vốn bên Nguồn vốn bên doanh nghiệp a) Nguồn vốn bên doanh nghiệp: nguồn vốn huy động từ hoạt động doanh nghiệp như: tiền khấu hao tài sản cố định, lợi nhuận để lại, khoản dự phòng, dự trữ, khoản thu từ lý nhượng bán tài sản cố định Sử dụng nguồn vốn giúp cho doanh nghiệp chủ động trình hoạt động sản xuất kinh doanh với chi phí sử dụng vốn thấp b) Nguồn vốn bên doanh nghiệp: nguồn vốn mà doanh nghiệp huy động từ bên doanh nghiệp để đáp ứng nhu cầu vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh bao gồm: Vốn vay tổ chức tín dụng, tổ chức kinh tế khác, nợ người cung cấp, phát hành trái phiếu khoản nợ khác Huy động nguồn vốn bên tạo cho doanh nghiệp cấu tài linh hoạt hơn, khai thác ảnh hưởng tích cực địn bẩy tài từ khuyếch đại doanh lợi vốn chủ sở hữu 1.1.3.3 Căn vào thời gian hoạt động sử dụng nguồn vốn Theo tiêu thức nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp chia thành: nguồn vốn thường xuyên nguồn vốn tạm thời - Nguồn vốn thường xuyên: Là nguồn vốn mang tính chất ổn định dài hạn mà doanh nghiệp sử dụng để đầu tư xây dựng bản, mua sắm tài sản cố định tài trợ phần tài sản lưu động tối thiểu thường xuyên cần thiết cho hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Nguồn vốn thường xuyên = Gía trị tổng tài sản – Nợ ngắn hạn Hoặc - = Vốn chủ sở hữu + Nợ dài hạn Nguồn vốn tạm thời: nguồn vốn có tính chất ngắn hạn mà doanh nghiệp sử dụng để đáp ứng nhu cầu vốn mang tích chất tạm thời Các khoản nợ thường phát sinh trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp như: Vay ngắn hạn ngân hàng tổ chức tín dụng khác, khoản nợ khác… Phân loại theo cách giúp cho doanh nghiệp xem xét, huy động nguồn vốn phù hợp với thời gian sử dụng tài sản có sở lập kế hoạch tài chính, hình thành nên dự định tổ chức nguồn vốn tương lai sở xây dựng quy mô lượng vốn cần thiết, lựa chọn nguồn vốn quy mơ thích hợp cho nguồn, tổ chức sử dụng vốn đạt hiệu cao Sự kết hợp hai nguồn vốn chủ sở hữu nợ phải trả tạo nên cấu nguồn vốn doanh nghiệp cịn gọi cấu tài doanh nghiệp, cấu tài Chương III: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH thành viên than Quang Hanh – VINACOMIN 3.1 Phương hướng Công ty thời gian tới Phương hướng quản trị vốn lưu động Như phân tích chương II, Cơng ty chưa thật đạt hiệu cao việc sử dụng vốn lưu động Do đó, phương hướng Cơng ty thời gian tới là: + Cơng ty phấn đấu đẩy nhanh vòng quay vốn lưu động, tăng tốc độ luân chuyển vốn lưu động Trong năm qua, Công ty không sử dụng hết nguồn vốn lưu động sẵn có nên gây tình trạng ứ đọng vốn Do vậy, năm tới Công ty phải phấn đấu đẩy nhanh vịng quay vốn lưu động, tránh tình trạng vốn lưu động bị ứ đọng + Công ty cần phấn đấu tăng thu nhập cho người lao động nhằm khuyến khích tạo điều kiện tốt cho người lao động an tâm làm việc Cơng ty Để đạt mục tiêu Cơng ty cần phải nỗ lực nhằm quản lý sử dụng vốn để có hiệu tốt Phương hướng hồn thiện cơng tác quản trị vốn lưu động Cơng ty hồn thiện cơng tác mặt sản xuất kinh doanh nhằm giảm thiểu chi phí, trì mở rộng thị trường, có sách tín dụng tốt với khách hàng, quản lý vốn tốn, đầu tư đồng cho máy móc thiết bị… từ nâng cao hiệu sử dụng vốn 3.2 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Giải pháp 1: Tăng cường công tác quản lý khoản phải thu, hạn chế tối đa lượng vốn bị chiếm dụng Cơ sở thực giải pháp - Mục tiêu: Các khoản phải thu Công ty thời gian qua chiếm tỷ trọng tương đối lớn tổng vốn lưu động Do vậy, ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Trong xu nay, bán hàng trả chậm trở nên phổ biến thành tập quán chung Việc tiêu thụ có ý nghĩa thu hồi vốn, thực tái sản xuất, tăng hiệu sử dụng vốn Đây thực chất việc chiếm dụng vốn lẫn doanh nghiệp kinh tế thị trường, mà cạnh tranh diễn khốc liệt việc chiếm dụng vốn lẫn điều khơng tránh khỏi, khơng phải mà công tác quản lý khoản phải thu phép lới lỏng, Số dư khoản phải thu cao doanh nghiệp bị chiếm dụng vốn nhiều Do đó, bất lợi đến hiệu sử dụng vốn hoạt động tài doanh nghiệp Việc đưa phương pháp giải pháp cụ thể nhằm giảm khoản phải thu giúp cho Công ty có thêm vốn đầu tư vào hoạt động khác cụ thể: + Giảm số vốn bị chiếm dụng tiết kiệm vốn ngắn hạn + Giảm khoản chi phí lãi vay + Giảm vịng quay vốn ngắn hạn, giảm kỳ thu tiền bình quân - Cơ sở thực biện pháp: Qua nghiên cứu thực trạng tình hình quản lý khoản phải thu, ta thấy Cơng ty chưa có sách ín dụng thương mại khách hàng Việc xây dựng sách tín dụng thương mại có ý nghĩa quan trọng cần thiết nhằm nâng cao hiệu sử dụng nguồn vốn lưu động Cơng ty Một sách tín dụng thương mại hợp lý đảm bảo ổn định, tự chủ mặt tài chính, đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn ngắn hạn Do Công ty chưa quản lý chặt chẽ khoản phải thu làm cho khoản chiếm tỷ trọng cao Trong TSNH năm gần đây, năm 2008 khoản phải thu 59,925,472,224 đồng chiếm 8,52%; năm 2009 135,901,336,432 đồng chiếm 13,82% năm 2010 267,936,552,213 đồng chiếm 23,73%, hầu hết khoản phải thu chiếm tỷ lệ cao cấu vốn ngắn hạn có xu hướng tăng theo năm Điều chứng tỏ Công ty bị khách hàng chiếm dụng vốn gây khó khăn việc huy động vốn cần thiết gây rủi ro công tác thu hồi nợ Tình hình thu hồi khoản phải thu tăng chứng tỏ công tác thu hồi nợ Công ty không hiệu quả, biểu kỳ thu tiền bình quân 62,82 ngày năm 2010, tăng 24,28 ngày so với năm 2009 Chỉ tiêu cho biết số ngày vòng quay khoản phải thu cao Dựa vào tiêu đánh giá hiệu công tác thu hồi nợ Công ty chưa tốt Ngồi ra, cịn biểu hiên tiêu số vòng quay khoản phải thu liên tục giảm qua năm Cụ thể: + Số vòng quay khoản phải thu năm 2008 :15,64 vòng + Số vòng quay khoản phải thu năm 2009 là:9,34 vòng + Số vòng quay khoản phải thu năm 2010 là:5,73 vịng Khoản phải thu khách hàng Cơng ty chủ yếu phải thu khách hàng khoản phải thu khác + Một số biện pháp làm giảm khoản phải thu ▪ Phân loại khoản nợ hạn, tìm hiểu nguyên nhân khoản nợ để có biện pháp xử lý tốt khoản nợ ▪ Lập sổ theo dõi chi tiết khoản phải thu ngồi Cơng ty, thường xun đơn đốc để thu hồi nợ hạn ▪ Đối với khoản nợ xấu mà Cơng ty khơng thể địi sử dụng hình thức bán nợ cho ngân hàng cho Công ty khác ▪Thành lập tổ cơng tác bố trí cán giỏi để nhanh chóng hồn thành thủ tục xây dựng để thu hồi vốn, có giải pháp kiên để thu hồi công nợ số khách hàng cố tình khơng trả Nhân viên kế tốn theo dõi nợ cần lập lịch trình theo dõi nợ rõ ràng, dễ theo dõi, dễ đối chiếu ▪ Ngồi ra, cần phải có chế khen thưởng với tỷ lệ thích hợp cho ban thu hồi cơng nợ việc thu hồi đạt hiệu Bên cạnh đó, trước ký kết hợp đồng với đối tác, Công ty cần phải: ▪ Soạn thảo hợp đồng chặt chẽ, rõ ràng với thời hạn phương thức toán, điều kiện ràng buộc nhiệm vụ bên liên quan yêu cầu khách hàng ứng trước 30-40% tổng giá trị hợp đồng( hợp đồng lớn) ▪ Trước ký hợp đồng, Cơng ty cần có phân loại khách hàng, tìm hiểu kỹ kỹ tốn khách hàng Với khách hàng lớn, có uy tín thực hợp đồng giá trị lớn chấp nhận toán chậm Đối với khách hàng mới, chưa có uy tín cần tiến hành phương thức tốn bán hàng với lượng hàng vừa phải để tạo quan hệ đối tác, từ chối khách hàng nợ nần khơng có khă tốn… Nhằm tránh rủi ro tài chính, giảm hiệu sử dụng vốn Thực trạng sử dụng vốn số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN Qua số liệu tìm hiểu được, lập bảng danh sách khách hàng phải thu sau: STT Tổng Tuối nợ 0-30 ngày 30-90 ngày 90-< năm 1- năm Tỷ lệ(%) 34.57 24.06 15.33 10.87 15.17 100 Tên khách hàng Công ty kinh doanh than Quảng Ninh Cơng ty CN hóa chất mỏ Quảng Ninh Công ty cổ phần XNK than – TKV …… Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Dương Huy Công ty cổ phần thiết bị điện- TKV Công ty CP khí Mạo Khê …… Cơng ty cổ phần dịch vụ kỹ thuật khai thác mỏ Xí nghiệp vật tư vận tải Công ty CP Hạ Long …… Công ty kho vận cảng Cẩm Phả- VINACOMIN Cơng ty tuyến than Cửa Ơng …… Cơng ty trách nhiệm hữu hạn thành viên môi trườngVINACOMIN Công ty TNHH TV Địa chất Việt Bắc- Vinacomin Ghi Theo dõi khoản nợ Theo dõi khoản nợ Theo dõi khoản nợ Gửi giấy thông báo nợ lâu Xem xét khả trả nợ khách hàng, dự phịng trường hợp bán bán nợ cho cơng ty Sinh viên: Đào Thị Thu Hà - Lớp QT1103N 98 Kết đạt được: công tác thu hối nợ thực đặn, có hiệu tạo khả quay vịng vốn nhanh, khơng nâng cao hiệu kinh doanh mà cịn tạo cho Cơng ty khả tốn khoản nợ cách chủ độn Qua đó, củng cố phát triển sản xuất, tăng hiệu kinh doanh cho công ty đồng thời tăng hiệu sử dụng vốn Giải pháp 2: Xác định quản lý lưu lượng tiền mặt quỹ hợp lý Cơ sở biện pháp Tiền mặt kết nối tất hoạt động liên quan đến tài doanh nghiệp Vì thế, nhà quản lý cần phải tập trung vào quản trị tiền mặt để giảm thiểu rủi ro khả toán, tăng hiệu sử dụng tiền, đồng thời ngăn ngừa hành vi gian lận tài nội DN bên thứ ba Quản trị tiền mặt trình bao gồm quản lý lưu lượng tiền mặt quỹ tài khoản toán ngân hàng, kiểm soát chi tiêu, dự báo nhu cầu tiền mặt doanh nghiệp, bù đắp thâm hụt ngân sách, giải tình trạng thừa, thiếu tiền mặt ngắn hạn dài hạn Dự trữ tiền mặt (tiền quỹ tiền tài khoản toán ngân hàng) điều tất yếu mà doanh nghiệp phải làm để đảm bảo việc thực giao dịch kinh doanh hàng ngày đáp ứng nhu cầu phát triển kinh doanh giai đoạn Doanh nghiệp giữ nhiều tiền mặt so với nhu cầu dẫn đến việc ứ đọng vốn, tăng rủi ro tỷ giá (nếu dự trữ ngoại tệ), tăng chi phí sử dụng vốn (vì tiền mặt quỹ khơng sinh lãi, tiền mặt tài khoản tốn ngân hàng thường có lãi thấp so với chi phí lãi vay doanh nghiệp) Hơn nữa, sức mua đồng tiền giảm sút nhanh lạm phát Qua nghiên cứu thực trạng tiền khoản tương đương tiền công ty, số liệu qua năm cho thấy tỷ trọng tiền mặt ngày chiếm tỷ trọng nhỏ tổng tài sản ( năm 2008, khoản mục chiếm 1.08% sang đến năm 2009 2010 0.25%) Điều phản ánh tiêu khả tốn Cơng ty giảm dần qua năm Như vậy, Sinh viên: Đào Thị Thu Hà - Lớp QT1103N 99 Công ty hội hưởng khoản ưu đãi giành cho giao dịch toán tiền mặt, khả phản ứng linh hoạt với hội đầu tư phát sinh dự kiến, bị giảm uy tín với nhà cung cấp, ngân hàng bên liên quan Nội dung thực : Cơng ty sử dụng phương pháp Baumol mơ hình Miller Orr để xác định mức dự trữ tiền mặt hợp lý Sau xác định lưu lượng tiền mặt dự trữ thường xuyên, Công ty nên áp dụng sách, quy trình sau để giảm thiểu rủi ro thất thoát hoạt động: - Số lượng tiền mặt quỹ giới hạn mức thấp để đáp ứng nhu cầu tốn khơng thể chi trả qua ngân hàng Ưu tiên lựa chọn nhà cung cấp có tài khoản ngân hàng Thanh tốn qua ngân hàng có tính minh bạch cao, giảm thiểu rủi ro gian lận, đáp ứng yêu cầu pháp luật liên quan Theo Luật thuế Giá trị gia tăng (sửa đổi), có hiệu lực từ ngày 01/01/2009, tất giao dịch từ 20 triệu đồng trở lên khơng có chứng từ tốn qua ngân hàng không khấu trừ thuế giá trị gia tăng đầu vào – Xây dựng quy trình thu chi tiền mặt, tiền gửi ngân hàng, bao gồm danh sách mẫu bảng biểu, chứng từ (hợp đồng kinh tế, hóa đơn, phiếu nhập kho, biên giao nhận…) Đưa quy tắc rõ ràng trách nhiệm quyền hạn phận liên quan đến q trình tốn để việc tốn diễn thuận lợi xác - Tuân thủ nguyên tắc bất kiêm nhiệm, tách bạch vai trị kế tốn thủ quỹ Có kế hoạch kiểm kê quỹ thường xuyên đột xuất, đối chiếu tiền mặt tồn quỹ thực tế, sổ quỹ với số liệu kế toán Đối với tiền gửi ngân hàng, định kỳ đối chiếu số dư sổ sách kế tốn Cơng ty số dư ngân hàng để phát kịp thời xử lý khoản chênh lệch có * Xây dựng phát triển mơ hình dự báo tiền mặt Tính tốn xây dựng bảng hoạch định ngân sách giúp Công ty ước lượng khoảng định mức ngân quỹ công cụ hữu hiệu việc dự báo Sinh viên: Đào Thị Thu Hà - Lớp QT1103N 100 thời điểm thâm hụt ngân sách để doanh nghiệp chuẩn bị nguồn bù đắp cho khoản thiếu hụt Phịng kế tốn phải dự đốn nguồn nhập, xuất ngân quỹ theo đặc thù chu kỳ tính doanh, theo mùa vụ, theo kế hoạch phát triển doanh nghiệp thời kỳ Ngoài ra, phương thức dự đoán định kỳ chi tiết theo tuần, tháng, quý tổng quát cho hàng năm sử dụng thường xuyên Nguồn nhập ngân quỹ thường bao gồm khoản thu từ hoạt động sản – xuất kinh doanh, tiền từ nguồn vay, tăng vốn, bán tài sản cố định không dùng đến… Nguồn xuất ngân quỹ bao gồm khoản chi cho hoạt động sản xuất – kinh doanh, trả nợ vay, trả tiền vay, trả cổ tức, mua sắm tài sản cố định, đóng thuế khoản phải trả khác Mặc dù Cơng ty áp dụng phương pháp quản trị tiền mặt cách hiệu quả, đặc thù mùa vụ lý khách quan ngồi tầm kiểm sốt, DN bị thiếu thừa tiền mặt, nhà quản lý áp dụng biện pháp sau để cải thiện tình hình: Thứ nhất, biện pháp cần làm thiếu tiền mặt: đẩy nhanh tiến trình thu nợ; giảm số lượng hàng tồn kho; giảm tốc độ toán cho nhà cung cấp cách sử dụng hối phiếu toán thương lượng lại thời hạn toán với nhà cung cấp; bán tài sản thừa, không sử dụng; hoãn thời gian mua sắm tài sản cố định hoạch định lại khoản đầu tư; giãn thời gian chi trả cổ tức; sử dụng dịch vụ thấu chi ngân hàng vay ngắn hạn; sử dụng biện pháp “bán thuê lại” tài sản cố định Thứ hai, biện pháp cần làm thừa tiền mặt ngắn hạn: toán khoản thấu chi; sử dụng khoản đầu tư qua đêm ngân hàng; sử dụng hợp đồng tiền gửi có kỳ hạn với điều khoản rút gốc linh hoạt; đầu tư vào sản phẩm tài có tính khoản cao (trái phiếu phủ); đầu tư vào cổ phiếu quỹ ngắn hạn Thứ ba, biện pháp cần làm thừa tiền mặt dài hạn: đầu tư vào dự án mới; tăng tỷ lệ cổ tức; mua lại cổ phiếu; toán khoản vay dài hạn; mua lại công ty khác Kết luận : Đất nước ta nỗ lực trình hội nhập vào kinh tế giới Trong dịng chảy đó, u cầu kinh tế nước ta phải phát huy cho lợi nhanh chóng hạn chế mặt non yếu để tạo ta lực cho kinh tế phát triển Điều đòi hỏi doanh nghiệp Việt Nam phải nỗ lực việc nâng cao hiệu sử dụng nguồn lực- mà nguồn lực quan trọng nguồn lực vốn Để nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, cải thiện lực cạnh tranh tham gia cách đầy đủ vào trình hội nhập kinh tế giới, sử dụng vốn có hiệu nhằm bảo tồn phát triển vốn doanh nghiệp vấn đề cấp bách có ý nghĩa đặc biệt quan trọng doanh nghiệp nói riêng tồn kinh tế nói chung Doanh nghiệp sử dụng lợi từ việc sử dụng hiệu nguồn vốn đem lại để tiến hành tái đầu tư, tái sản xuất, mở rộng quy mô, đưa doanh nghiệp ngày phát triển lớn mạnh Trong thực tế, ngành than ngành cơng nghiệp giữ vị trí quan trọng phát triển Quốc gia phát triển ngành khác kinh tế quốc dân Từ hoạt động nay, Ban lãnh đạo tồn thể cán cơng nhân viên Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN ln đồn kết, hăng say lao động, bước ổn định hoạt động sản xuất kinh doanh Qua thời gian thực tập Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh- VINACOMIN, em sâu phân tích tình hình sử dụng đánh giá hiệu sử dụng cốn Công ty Em ưu nhược điểm mà Công ty cần phát huy, đồng thời em mạnh dạn đề xuất số giải pháp nhằm nâng cao hiệu hiệu sử dụng vốn Cơng ty Tuy nhiên trình độ lý luận nắm bắt thực tế nhiều hạn chế, nên viết em không tránh khỏi sai sót Em mong nhận đóng góp, bổ sung ý kiến thầy cô giáo, anh chị phịng kinh doanh Cơng ty để viết em hoàn thiện Một lần em xin chân thành cảm ơn đến ban lãnh đạo Cơng ty tồn thể cán cơng nhân viên Công ty Em xin cảm ơn thầy cô giáo khoa Quản trị kinh doanh trường Đại Học Dân Lập Hải Phòng đặc biệt Thạc sĩ Hoàng Thị Hồng Lan- giáo viên hướng dẫn, tận tình giúp đỡ em suốt trình làm luận văn tốt nghiệp Em xin chân thành cảm ơn! MỤC LỤC LỜI MỞ ĐẦU Phần I: Cơ sở lý luận chung vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.Vốn kinh doanh vai trò vốn kinh doanh kinh tế thị trường 1.1.1.Khái niệm vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.2 Phân loại vốn kinh doanh 1.3 Nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp kinh tế thị trường 1.2 Phân tích vốn cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp 11 1.2.1 Hiệu sử dụng vốn .11 1.2.2 Sự cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp .12 1.2.3 Mục đích việc phân tích vốn tài liệu cần thiết cho phân tích 13 1.2.4 Phương pháp phân tích hiệu sử dụng vốn 14 1.2.5 Nội dung phân tích vốn 15 1.3 Những giải pháp nâng cao hiệu vốn kinh doanh 26 1.3.1 Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng đến hiệu sản xuất kinh doanh 26 1.3.2 Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 27 Chương II : Thực trạng quản lý sử dụng vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên than Quang Hanh – VINACOMIN 32 2.1 Tổng quan tình hình Cơng ty 32 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển 32 2.1.2 Chức năng, nhiệm vụ Công ty 33 2.1.4 Phân tích hoạt động sản xuất kinh doanh chung Công ty 39 2.2 Phân tích khái qt tình hình sử dụng vốn Công ty 48 2.2.1 Bảng cân đối kế toán đánh giá khái quát 48 2.3 Phân tích tiêu hiệu sử dụng vốn kinh doanh Cơng ty 59 2.3.1 Phân tích đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty 59 2.3.2 Phân tích tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động 62 2.3.3 Phân tích tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn cố định 76 2.5 Một số ưu, nhược điểm công tác quản lý sử dụng vốn Công ty than Quang Hanh .92 2.5.2.Nhược điểm 92 Chương III: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH thành viên than Quang Hanh – VINACOMIN .94 3.1 Phương hướng Công ty thời gian tới 94 3.2 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn 94 Kết luận 103 ... chức sử dụng vốn doanh nghiệp 1.3.2 Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp Để đảm bảo cho việc nâng cao hiệu sử dụjng vốn kinh doanh, doanh nghiệp cần thực biện pháp. .. động .Và gồm nội dung là: Khai thác tạo lập vốn, bảo toàn nâng cao hiệu sử dụng vốn, phân bổ sử dụng vốn doanh nghiệp Một số biện pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động: - Xác định xác nhu cầu vốn. .. luận chung vốn kinh doanh Từ đó, đánh giá thực trạng sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp vận dụng lý luận vào thực tiễn để đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp Ngoài phần