Ảnh hưởng của những sự thay đổi về luật pháp tới triển vọng phát triển của ngành tư vấn tài chính australia

ẢNH HƯỞNG CỦA NHỮNG SỰ THAY ĐỔI VỀ LUẬT PHÁP TỚI TRIỂN VỌNG PHÁT TRIỂN CỦA NGÀNH TƯ VẤN TÀI CHÍNH AUSTRALIA ThS Nguyễn Tiến Thành Hứa Phương Linh Tình hình chung ngành tư vấn tài Australia Ngành tư vấn tài Australia phát triển Theo báo cáo IBIS có khoảng 18000 chuyên viên tư vấn tài cá nhân Autralia quản lý tổng cộng 500 tỷ USD quỹ tư vấn, tạo khoảng tỷ USD doanh thu năm Theo thống kê ASIC, có khoảng 2.050.000 người Australia sử dụng dịch vụ tư vấn tài năm 2011-2012, chiếm 15% dân số độ tuổi 15 16% số người lao động độ tuổi 15 Cịn theo thơng tin từ số đại lý cho thấy, trung bình có khoảng 15% số người sử dụng dịch vụ tư vấn tài nhận tư vấn liên tục, lại khoảng 85% số người sử dụng dịch vụ nhận lời khuyên khoảng 3.2 năm Cũng theo báo cáo, doanh thu ngành tư vấn tài Australia năm 2013 đạt khoảng tỷ USD, tốc độ tăng trưởng bình quân ngành đạt khoảng 2,6% năm tư vấn quản lý quỹ hưu trí đem lại doanh thu lớn với khoảng 34% doanh thu Doanh thu sản phẩm tư vấn tài năm 2013 10% Tư vấn quản lý quỹ hưu trí 8% 34% Tư vấn quản lý đầu tư Tư vấn quỹ tự quản lý 21% Tư vấn thuế Các sản phẩm khác 27% Nguyên nhân làm cho nhu cầu sử dụng dịch vụ tư vấn tài tăng lên năm trở lại số người tìm đến dịch vụ tư vấn quỹ hưu trí ngày cao nhiều Điều thay đổi cấu dân số thay đổi quy định nhà nước việc tiết kiệm hưu bổng Trường Đại học Kinh tế, ĐHQG Hà Nội Trường Đại học Ngoại Ngữ, ĐHQG Hà Nội Các chuyên viên tư vấn tài Australia trước thường đóng vai trò kép: cung cấp dịch vụ tư vấn tài cá nhân cho khách hàng phân phối sản phẩm tài Nhưng luật lệ chung thay đổi, ngành tư vấn tài cá nhân Australia phải thay đổi theo hướng trọng quyền lợi người lao động, xóa bỏ mâu thuẫn quyền lợi người tư vấn tài khách hàng Với đời đạo luật FOFA năm 2012, ngành tư vấn tài trải qua thay đổi to lớn.Sự thay đổi kéo dài năm 2015 Đạo luật yêu cầu minh bạch việc định giá, đạo đức nghề nghiệp chuyên viên tư vấn việc áp dụng khung bồi thường cho khách hàng Điều mang lại nhiều lợi ích cho khách hàng, bên cạnh mang lại gánh nặng lớn cho nhà cung cấp dịch vụ ngắn hạn, yêu cầu công ty phải tái cấu lại hoạt động hệ thống Chính vậy, số cơng ty phải rời khỏi ngành Tuy nhiên, ngành tư vấn tài kỳ vọng có tăng trưởng doanh thu bền vững dài hạn khách hàng đánh giá cao chuyên nghiệp minh bạch hoạt động ngành Truyền thông kỹ thuật số phương tiện truyền thông xã hội tạo hội cho chun viên tư vấn tài tiếp cận gần phục vụ cho hệ trẻ, giữ liên lạc với khách hàng thơng qua xây dựng uy tín cá nhân Một điều tra thực 200 chuyên viên tư vấn tài cá nhân cho thấy 20% chuyên viên sử dụng mạng xã hội Twitter, tăng 123% so với năm 2011, 34% chuyên viên sử dụng LinkedIn, tăng 74% Sự tăng trưởng phù hợp với bùng nổ thiết bị điện thoại, đặc biệt máy tính bảng Qua điều tra ta thấy chuyên viên tư vấn tài ngày trọng tới phương tiện truyền thơng xã hội cho mơ hình hoạt động họ Đối với chuyên viên tư vấn tài Australia, kỹ bán hàng kỹ ngoại ngữ kỹ vô quan trọng tuyển dụng Kiến thức ngôn ngữ châu Á nhu cầu đặc biệt quan trọng ngân hàng tuyển dụng chuyên viên tư vấn Số lượng chuyên viên tư vấn tài vùng nông thôn chưa đáp ứng đủ nhu cầu, họ bổ sung số lượng ngày tăng nhà cung cấp dịch vụ thông qua điện thoại di động 2 Những thay đổi FOFA ảnh hưởng tới kinh tế Australia Những thay đổi FOFA điều luật khác có liên quan - Sự đời nghĩa vụ “Lợi ích hàng đầu” yêu cầu chun viên tư vấn tài phải có nghĩa vụ phải hoạt động lợi ích tốt cho khách hàng, phải ln ln đặt lợi ích khách hàng lên có mâu thuẫn, xung đột xảy - Cấm khoản chi trả từ đại lý phân phối, nhà cung cấp sản phẩm cho người tư vấn tài Trừ trường hợp liên quan đến:  Bảo hiểm rủi ro cá nhân  Bảo hiểm nói chung  Các dịch vụ thực đầu tư - Lệnh cấm cho tất khoản lợi ích mềm (soft-dollar) ngoại trừ trường hợp liên quan đến:  Các sản phẩm bảo hiểm nói chung  Những sản phẩm 300$  Chương trình giáo dục đào tạo có liên quan tới việc tư vấn tài cho khách hàng bán lẻ  Các phầm mềm CNTT phần mềm hỗ trợ có liên quan khác dùng cho việc cung cấp sản phẩm tư vấn tài - Những đề xuất thay đổi lớn phủ có bao gồm phát triển sản phẩm MySuper yêu cầu tất quỹ hưu bổng thông thường phải chuyển sang tài khoản MySuper trước ngày 1/7/2014 Tất số dư tài khoản quỹ hưu bổng có phải chuyển giao cho MySuper trước ngày 1/7/2014, khuyến khích quỹ hồn thành sớm việc chuyển giao Sự thay đổi thị trường tư vấn tài Trung bình, giá dịch vụ tư vấn tài kỳ vọng giảm xuống sau thay đổi luật lệ cải cách tạo điều kiện cho thay đổi hướng tới giá phải cho dịch vụ tư vấn quy mô nhỏ minh bạch giá cho dịch vụ tư vấn phức tạp Mặc dỳ việc tăng minh bạch dẫn tới quan niệm cho giá dịch vụ tư vấn phức tạp tăng lên, thực tế hầu hết trường hợp phí cho trung dài hạn lại thấp so với trước Về rủi ro sụt giảm nhu cầu dịch vụ tư vấn, theo số nghiên cứu cho thấy nhu cầu dịch vụ tư vấn tồn diện nói chung ổn định sau luật lệ thay đổi Càng ngày, khách hàng cảm thấy hài lòng mục tiêu dịch vụ tư vấn hướng tới nhu cầu họ thời điểm khác vòng đời Do đó, có chuyển dịch từ dịch vụ tư vấn tồn diện, quy mơ lớn sang dịch vụ tư vấn quy mô nhỏ theo thời kỳ suốt đời khách hàng Xa nữa, ngày có nhiều người Australia tận dụng ưu điểm vượt trội loại hình tư vấn tài quy mơ nhỏ Dịch vụ tư vấn tài tồn diện yêu cầu cung cấp cho khách hàng có điều kiện tài gia đình tương đối phức tạp Những chuyên viên tư vấn tài phải dành nhiều thời gian để tìm hiểu hồn cảnh cụ thể khách hàng, có nghiên cứu kỹ thuật chuyên sâu để thiết kế giải pháp tài thích hợp cho họ Nhóm khách hàng sẵn sàng chi trả khoản phí tương xứng với quy mô tư vấn mà họ cung cấp Tuy nhiên, phần lớn khách hàng lựa chọn dịch vụ tư vấn quy mơ nhỏ, hồn cảnh thay đổi, họ tìm đến dịch vụ tư vấn nhỏ suốt đời Tỷ lệ người sử dụng dịch vụ tư vấn tài 2013 Thu nhập Tư 2026 vấn Tư vấn Tư vấn quy Tư tồn diện vấn Tư vấn Tư vấn quy phức tạp mơ nhỏ tồn diện phức tạp mô nhỏ % 132000 13 3.5 13 17 Những nghiên cứu việc thay đổi luật lệ đem đến tăng lên số lượng sản phẩm tư vấn tài cung cấp cho người dân Australia Cho tới năm 2026/2027, theo tính tốn có khoảng 1.88 triệu sản phẩm tư vấn tài cung cấp, tăng gần gấp đôi so với số lượng 893,000 sản phẩm tư vấn tài cung cấp khơng có cải cách luật lệ Nguyên nhân tăng lên số lượng sản phẩm tư vấn tài quy mơ nhỏ cung cấp, tăng từ 198,000 sản phẩm khơng có cải cách lên tới 1.1 triệu sản phẩm với cải cách Bên cạnh đó, tăng lên sản phẩm tư vấn tài quy mơ nhỏ với giá phải làm giảm đáng kể chi phí cho hợp đồng tư vấn tài năm 2026-2027 từ 2046$ trước cải cách xuống 1,163$ sau cải cách.Chi phí ước tính cho dịch vụ tư vấn tồn diện dịch vụ tư vấn phức tạp vào khoảng 2,550$, dịch vụ tư vấn quy mô nhỏ vào khoảng 275$ Ngành quỹ hưu trí phát triển mạnh vòng 15 năm tới với mức tăng trung bình khoảng 8.7% năm Xu hướng già cấu dân số phát triển hệ thống quỹ hưu bổng có tăng trưởng sản phẩm Superannuation Guarantee (SG) từ 9% lên đến 12% ảnh hưởng đáng kể tới nhu cầu dịch vụ tư vấn tài Tất yếu tố thúc đẩy tăng lên số dư quỹ hưu bổng số lượng khách hàng sử dụng dịch vụ Bên cạnh suất hiệu hoạt động nhóm chuyên viên tư vấn tài tăng lên yếu tố sau:  Công nghệ cải tiến  Sự hợp ngành tư vấn tài  Sự đơn giản hóa khn khổ pháp lý xung quanh dịch vụ tư vấn tài Cụ thể, quy định dịch vụ tư vấn tài quy mơ nhỏ làm rõ đơn giản hóa Điều khiến cho dịch vụ cung cấp cho khách hàng cách nhanh chóng đơn giản Tổng số tiền hoa hồng phí chi trả cho dịch vụ tăng nhẹ từ 0.25% GDP (3.5 tỷ USD) năm 2012/2013 lên khoảng 0.28% GDP vào năm 2026/2027 (8 tỷ USD) Trong trường hợp quy định không thay đổi, tổng số hoa hồng chi phí đạt 0.36% GDP vào năm 2026/2027 (khoảng 10.8 tỷ USD) Số tiền chuyển vào khoản quỹ hưu trí khoản tiết kiệm khác 3 Bài học cho ngành tư vấn tài Việt Nam a Cần phải trọng việc giáo dục chuyên viên tư vấn tài kỹ chuyên môn đạo đức nghề nghiệp Ngành tư vấn tài Australia có u cầu cao chuyên viên tư vấn tài chính.Để cấp chứng nhận chun viên tư vấn tài chuyên viên phải đào tạo cách chun sâu có đủ kiến thức chun mơn theo yêu cầu quy định RG 146, ra, họ cần phải có đủ đạo đức nghề nghiệp để đem lại lợi ích tối đa cho khách hàng, đặt khách hàng lên trường hợp xảy mâu thuẫn lợi ích Việc trọng đào tạo chuyên viên tư vấn tài vô quan trọng muốn phát triển ngành tư vấn tài cá nhân Việt Nam Nếu đưa chuyên viên tư vấn tài mặt chuyên môn yếu mặt đạo đức không phá hủy phát triển tương lai ngành Việt Nam, mà cịn dẫn tới nhiều vụ bê bối tài lớn, làm ảnh hưởng tới toàn ngành dịch vụ tư vấn tài nói chung Việt Nam Có thể phát triển dịch vụ tư vấn quy mô nhỏ Việt Nam Dịch vụ tư vấn tài quy mơ nhỏ Australia ngày phát triển linh hoạt, đơn giản thuận tiện mang tới cho người sử dụng dịch vụ Ngồi ra, phù hợp với điều kiện người Việt Nam với mức chi phí thấp, 1/10 so với dịch vụ tư vấn tài tồn diện Những dịch vụ phù hợp với việc phát triển loại hình cơng ty vừa nhỏ, làm tăng tính linh hoạt việc cung cấp dịch vụ tư vấn, đạt hài lòng tối đa từ khách hàng sử dụng dịch vụ Đưa quy định cấm chuyên viên tư vấn tài khoản lợi ích từ đại lý phân phối nhằm tách bạch dịch vụ tư vấn tài cung cấp sản phẩm tài Australia tốt cho lợi ích khách hàng tăng tính minh bạch cho ngành tư vấn tài Năm 2012, Australia cho đời đạo luật FOFA, gây ảnh hưởng vơ lớn tới ngành tư vấn tài nước Ngành tư vấn tài cá nhân Australia thay đổi theo hướng trọng quyền lợi người lao động, xóa bỏ mâu thuẫn quyền lợi người tư vấn tài khách hàng, tăng tính minh bạch cho ngành tư vấn tài chính.Nhưng đời đạo luật đặt khơng gánh nặng cho cơng ty tư vấn, khiến khơng cơng ty phải rời khỏi ngành Nước ta khơng có ngành tư vấn tài phát triển Australia, ngành tư vấn tài Việt Nam chuẩn bị số 0, khơng có lực lượng khách hàng hùng hậu lượng khách hàng sử dụng dịch vụ Australia, không người dân biết đến nhiều Australia hay người dân Việt Nam có mức thu nhập thấp nhiều so với người dân Australia Việc phát triển ngành tư vấn tài độc lập khỏi tổ chức tài khiến cho ngành có minh bạch, làm tăng tối đa quyền lợi khách hàng, giảm thiểu xung đột lợi ích chuyên viên tư vấn tài khách hàng Nhưng ngược lại, việc phát triển độc lập khả khiến công ty tư vấn tài cá nhân khó phát triển gánh nặng chịu lỗ, khơng có khách hàng, khơng có đầu phải gánh chi phí hoạt động Ngược lại, việc phát triển cơng ty tài phận công ty nhỏ tổ chức chuyên cung cấp sản phẩm tài giúp cho cơng ty hoạt động mà lo đến vấn đề phá sản khơng thể gánh vác chi phí hoạt động lại dẫn tới việc thiếu minh bạch ngành tư vấn tài chính, xung đột quyền lợi người tư vấn tài khách hàng sử dụng dịch vụ Bởi nhà nước cần phải có cân nhắc hợp lý đưa quy định pháp luật lộ trình phát triển cho ngành tư vấn tài nước ta Nên sử dụng phương tiện truyền thông đa phương tiện, mạng xã hội sản phẩm khác nhằm tăng uy tín cho chuyên viên tư vấn tài chính, giúp họ đến gần với khách hàng xây dựng mối quan hệ thân thiết với khách hàng Có khoảng 20% 34% chuyên viên tư vấn tài Australia sử dụng mạng xã hội Twitter LinkedIn, số lượng tiếp tục tăng với tốc độ nhanh chóng Điều cho thấy chuyên viên tư vấn tài ngày trọng tới truyền thông xã hội việc phát triển dịch vụ Việt Nam nước có tỷ lệ dân số sử dụng Internet, mạng xã hội cao, thời đại bùng nổ mạng di động 3G thiết bị điện thoại di động thông minh, tablet khiến cho ngày nhiều người Việt Nam sử dụng mạng xã hội cách thường xuyên Trong đó, người sử dụng mạng xã hội phần lớn giới trẻ, người độ tuổi lao động số người lớn tuổi Việc sử dụng mạng xã hội giúp cho chuyên viên tư vấn tài tiến gần với khách hàng mình, xây dựng uy tín cá nhân quảng bá rộng rãi dịch vụ tư vấn tài tới khách hàng có nhu cầu Tài liệu tham khảo Cull, M (2009), The rise of the financial planning industry, Australasian Accounting, Business and Finance Journal, 3(1) Financial Planning Association (2014), The future of the financial planning profession Industry Super Network (2011) A snapshot of financial planning industry Innovation and Business Skill Australia (2014) Environment scan - Financial Services Industry Macquarie Practice Consulting (2011) Resilience in uncertain times - Benchmarking Report – financial planning practices Murphy, B., & Watts, T (2009) Financial planning in Australia: industry or profession? Rice Warner Actuaries (2013) The financial advice industry post FoFA - Industry Super Network Santacruz, L., & Lukashenok, A (2009) Personal financial planning in Australia: an industry analysis In Proceedings of the Asian Finance Association International Conference (AsianFA 2009) (pp 1-34) University of Queensland Business School  ... chuyển giao Sự thay đổi thị trường tư vấn tài Trung bình, giá dịch vụ tư vấn tài kỳ vọng giảm xuống sau thay đổi luật lệ cải cách tạo điều kiện cho thay đổi hướng tới giá phải cho dịch vụ tư vấn quy... nhỏ, hồn cảnh thay đổi, họ tìm đến dịch vụ tư vấn nhỏ suốt đời Tỷ lệ người sử dụng dịch vụ tư vấn tài 2013 Thu nhập Tư 2026 vấn Tư vấn Tư vấn quy Tư tồn diện vấn Tư vấn Tư vấn quy phức tạp mơ... cịn dẫn tới nhiều vụ bê bối tài lớn, làm ảnh hưởng tới tồn ngành dịch vụ tư vấn tài nói chung Việt Nam Có thể phát triển dịch vụ tư vấn quy mơ nhỏ Việt Nam Dịch vụ tư vấn tài quy mô nhỏ Australia