PHÂN TÍCH ẢNH HƢỞNG CỦA CÁC ĐẶC TRƢNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA MỘT SỐ NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN TRÊN ĐỊA BÀN TP.HCM

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH VĂN THỊ THU HIỀN PHÂN TÍCH ẢNH HƢỞNG CỦA CÁC ĐẶC TRƢNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA MỘT SỐ NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN TRÊN ĐỊA BÀN TP.HCM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP Hồ Chí Minh - Năm 2014 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH VĂN THỊ THU HIỀN PHÂN TÍCH ẢNH HƢỞNG CỦA CÁC ĐẶC TRƢNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA MỘT SỐ NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN TRÊN ĐỊA BÀN TP.HCM Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng Mã số : 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC : TS Lại Tiến Dĩnh TP Hồ Chí Minh - Năm 2014 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu tơi, có hƣớng dẫn hỗ trợ từ ngƣời hƣớng dẫn khoa học TS Lại tiến Dĩnh Các nội dung nghiên cứu kết đề tài trung thực chƣa đƣợc công bố cơng trình nghiên cứu khoa học Những số liệu bảng biểu phục vụ cho việc phân tích, nhận xét, đánh giá đƣợc tác giả thu thập từ nguồn khác có ghi phần tài liệu tham khảo Nếu có sai sót, gian lận tơi xin hồn tồn chịu trách nhiệm trƣớc Hội đồng nhƣ kết luận văn TP Hồ Chí Minh, ngày 30 tháng 10 năm 2014 Tác giả Văn Thị Thu Hiền MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ LỜI MỞ ĐẦU 1 Lý chọn đề tài .1 Mục tiêu nghiên cứu 3 Đối tƣợng nghiên cứu .4 Phạm vi nghiên cứu Phƣơng pháp nghiên cứu Ý nghĩa thực tiễn .5 Kết cấu đề tài CHƢƠNG 1: LÝ THUYẾT ĐẶC TRƢNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ TÁC ĐỘNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA NGÂN HÀNG VÀ TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU TRƢỚC ĐÂY 1.1 Tổng quan đặc trƣng ngân hàng yếu tố vĩ mô tác động đến tỷ suất sinh lợi ngân hàng .7 1.2 Tổng quan nghiên cứu thực nghiệm trƣớc giới Việt Nam tỷ suất sinh lợi yếu tố ảnh hƣởng đến tỷ suất sinh lợi ngân hàng .16 1.2.1 Các nghiên cứu thực nghiệm giới gần 19 1.2.2 Các nghiên cứu thực nghiệm Việt Nam 20 Kết luận chƣơng 22 CHƢƠNG 2: PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN TẠI TP.HCM 23 2.1 Khả sinh lời tài sản 23 2.2 Khả sinh lời vốn chủ sở hữu 25 2.3 Quy mô vốn chủ sở hữu (CA) .26 2.4 Tỷ lệ dƣ nợ tổng nguồn vốn (LA) 31 2.5 Khả khoản (LDR) .33 2.6 Hiệu quản lý (EFF) .35 2.7 Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) .37 2.8 Quy mô ngân hàng (SIZE) 39 2.9 Tốc độ tăng trƣởng tổng sản phẩm quốc nội (GRT) 40 2.10 Tỷ lệ lạm phát (INF) 41 2.11 Cung tiền (M2) 42 Kết luận chƣơng 42 CHƢƠNG 3: NGHIÊN CỨU CÁC ĐẶC TRƢNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ TÁC ĐỘNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA MỘT SỐ NHTMCP TRÊN ĐỊA BÀN TP.HCM 44 3.1 Dữ liệu nghiên cứu 44 3.2 Mơ hình nghiên cứu .48 3.3 Phƣơng pháp nghiên cứu .49 3.4 Phân tích thống kê mơ tả .51 3.5 Phân tích tƣơng quan 54 3.6 Kết phân tích 60 Kết luận chƣơng 68 CHƢƠNG 4: MỘT SỐ GIẢI PHÁP ĐỀ XUẤT 69 4.1 Một số giải pháp đề xuất 69 4.1.1 Đề xuất ngân hàng 69 4.1.2 Đề xuất Chính phủ 76 4.2 Giới hạn đề tài .77 4.3 Kiến nghị hƣớng nghiên cứu tƣơng lai .77 Kết luận chƣơng 78 KẾT LUẬN CỦA LUẬN VĂN 79 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU VIẾT TẮT Chữ viết tắt Tên tiếng anh Nghĩa tiếng Việt BCTC CA Báo cáo tài Vốn chủ sở hữu Capital To Assets Chủ sở hữu CSH EFF Management quality Ratio Chỉ số hiệu quản lý GRT Gross Domestic Product Tốc độ tăng trƣởng GDP INF Inflation Rate Tỷ lệ lạm phát LA Liabilities To Assets Ratio Tỷ lệ dƣ nợ tổng nguồn vốn LDR Liquidity Ratio Chỉ số khả khoản M2 Money Supply Cung tiền NH Ngân hàng NHNN Ngân hàng Nhà nƣớc NHTM Ngân hàng thƣơng mại NHTMCP Ngân hàng thƣơng mại cổ phần NIM Net Interest Margin Tỷ lệ lãi cận biên ROA Return On Assets Tỷ lệ lãi ròng tổng tài sản ROE Return On Equity Tỷ lệ lãi ròng vốn chủ sở hữu SIZE Total Assets Quy mô SPSS Statistical Package for the Social Sciences Thành phố Hồ Chí Minh TP.HCM VIF Phần mềm thống kê Variance Inflation Factor Hệ số phóng đại phƣơng sai DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 1: Khả sinh lời tài sản bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 23 Bảng 2: Khả sinh lời vốn chủ sở hữu bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 25 Bảng 3: Mức vốn pháp định cho tổ chức tín dụng Việt Nam 27 Bảng 4: Nguồn vốn chủ sở hữu bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 .29 Bảng 5: Các NHTM Việt Nam có quy mơ vốn lớn 31 Bảng 6: Tỷ số tổng dƣ nợ tổng nguồn vốn bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 31 Bảng 7: Một số NHTMCP Việt Nam có tỷ số tổng dƣ nợ tổng nguồn vốn vƣợt khung an toàn 33 Bảng 8: Tỷ lệ cấp tín dụng so với nguồn vốn huy động bình qn số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 34 Bảng 9: Chỉ số hoạt động bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 2013 36 Bảng 10: Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 38 Bảng 1: Bảng mô tả liệu 112 quan sát mẫu nghiên cứu 14 ngân hàng TMCP TP.HCM .44 Bảng 2: Tổng hợp biến sử dụng nghiên cứu 46 Bảng 3: Thống kê mô tả biến 51 Bảng 4: Kết phân tích tƣơng quan 55 Bảng 5: Tóm tắt mơ hình 61 Bảng 6: Kết phân tích ANOVA mơ hình 61 Bảng 7: Hệ số hồi quy 61 Bảng 8: Tóm tắt mơ hình 64 Bảng 9: Kết phân tích ANOVA mơ hình 65 Bảng 10: Hệ số hồi quy 65 DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 1: Tỷ suất sinh lợi tài sản bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 23 Biểu đồ 2: Tỷ suất sinh lợi vốn chủ sở hữu bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 25 Biểu đồ 3: Vốn điều lệ số NHTMCP Việt Nam thời điểm 31/12/2013 28 Biểu đồ 4: Quy mơ vốn chủ sở hữu bình qn số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 .30 Biểu đồ 5: Tỷ số tổng dƣ nợ tổng nguồn vốn bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 32 Biểu đồ 6: Tỷ lệ cấp tín dụng so với nguồn vốn huy động bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 35 Biểu đồ 7: Tỷ lệ thu nhập tiền lãi/tổng chi phí tiền lãi bình qn số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 37 Biểu đồ 8: Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên bình quân số NHTMCP Việt Nam từ 2006 - 2013 38 Biểu đồ 9: Tốc độ tăng trƣởng tài sản bình quân số NHTMCP giai đoạn 2006 - 2013 .39