Phân tích một số tác động đến nợ xấu tại các ngân hàng TMCP niêm yết ở Việt Nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM TRƯƠNG THỊ NGỌC BÍCH PHÂN TÍCH MỘT SỐ NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN NỢ XẤU TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN NIÊM YẾT Ở VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC:TS LẠI TIẾN DĨNH TP Hồ Chí Minh – Năm 2016 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan: Luận văn “Phân tích số nhân tố tác động đến nợ xấu ngân hàng thương mại cổ phần niêm yết Việt Nam” cơng trình nghiên cứu thân, đúc kết trình học tập tham khảo thực tiễn thời gian vừa qua Những số liệu sử dụng phục vụ cho luận văn tác giả thu thập từ nguồn đáng tin cậy, xử lý cách khách quan, trung thực Tơi xin chịu hồn tồn trách nhiệm lời cam đoan Tp.HCM, ngày 29 tháng 04 năm 2016 Trương Thị Ngọc Bích MỤC LỤC Trang TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU DANH MỤC CÁC BẢNG VẼ VÀ ĐỒ THỊ CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Sự cần thiết đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Kết cấu luận văn 1.7 Ý nghĩa khoa học đề tài nghiên cứu CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ NỢ XẤU VÀ CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN NỢ XẤU TẠI CÁC NHTMCP NIÊM YẾT Ở VIỆT NAM 2.1 Cơ sở lý luận nợ xấu 2.1.1 Khái niệm nợ xấu 2.1.2 Đặc trưng, phân loại nợ xấu 2.1.2.1 Đặc trưng nợ xấu 2.1.2.2 Phân loại nợ xấu 2.1.3 Chỉ tiêu phản ánh nợ xấu 2.1.4 Tác động nợ xấu 2.2 Tóm tắt nghiên cứu có liên quan đến yếu tố tác động đến nợ xấu NHTM 11 CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG VỀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG KINH DOANH VÀ NỢ XẤU TẠI CÁC NHTMCP NIÊM YẾT Ở VIỆT NAM 3.1 Sự tăng trưởng quy mô tổng tài sản, vốn chủ sở hữu NHTMCP niêm yết Việt Nam 13 3.2 Tiền gửi khách hàng NHTMCP niêm yết Việt Nam 17 3.3 Cho vay khách hàng NHTMCP niêm yết Việt Nam 20 3.4 Kết hoạt động kinh doanh NHTMCP niêm yết Việt Nam 23 3.5 Phân tích tình hình nợ xấu NHTMCP niêm yết Việt Nam 25 3.5.1 Khái quát nợ xấu thời gian vừa qua 25 3.5.2 Chất lượng nợ NHTMCP niêm yết Việt Nam 28 3.5.3 Sơ lược biện pháp hạn chế nợ xấu gia tăng thời gian qua 33 3.5.4 Điểm lại nguyên nhân yếu khiến cho tình trạng nợ xấu 36 NHTMCP niêm yết Việt Nam tăng cao thời gian qua 3.7.5 Khó khăn việc xử lý nợ xấu thời gian vừa qua 38 CHƯƠNG 4: PHƯƠNG PHÁP, DỮ LIỆU VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 4.1 Mẫu liệu nghiên cứu 43 4.2 Các biến nghiên cứu 44 4.3 Xây dựng giả thuyết nghiên cứu 46 4.3.1 Giả thuyết tốc độ tăng trưởng kinh tế 46 4.3.2 Giả thuyết tỷ lệ thất nghiệp 46 4.3.3 Giả thuyết tỷ lệ lạm phát 47 4.3.4 Giả thuyết tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng tổng dư nợ cho vay khách hàng 47 4.3.5 Giả thuyết lợi nhuận sau thuế vốn chủ sở hữu 48 4.3.6 Giả thuyết tính khơng hiệu việc sử dụng chi phí 48 4.3.7 Giả thuyết tỷ lệ nợ xấu năm trước 49 4.3.8 Giả thuyết tỷ lệ cho vay tổng tài sản 49 4.4 Mơ hình nghiên cứu 51 4.5 Kết nghiên cứu 51 4.5.1 Thống kê mô tả biến nghiên cứu 51 4.5.2 Ma trận hệ số tương quan biến nghiên cứu 54 4.5.3 Mơ hình hồi quy 55 4.5.4 Các kiểm định lựa chọn mơ hình 56 4.5.4.1 Kiểm định lựa chọn mơ hình 56 4.5.4.2 Kiểm định đa cộng tuyến 56 4.5.4.3 Đánh giá mức độ phù hợp mơ hình thơng qua hệ số R2 57 4.5.5 Các kết hồi quy 57 4.5.5.1 Kết hồi quy liệu theo Fixed Effect Model 57 4.5.5.2 Kết hồi quy liệu theo Random Effect Model 58 4.5.5.3 Kết kiểm định Hausman Test 62 4.5.5.4 Kết kiểm định tượng tự tương quan mơ hình 62 4.5.5.5 Kết kiểm định tượng đa cộng tuyến 62 4.5.5.6 Kiểm định bỏ bớt biến mơ hình hồi quy 63 4.5.5.7 Kết hồi quy liệu sau bỏ bớt biến hiệu hoạt động (INEF) 65 4.5.5.8 Kết kiểm định tượng đa cộng tuyến, tự tương quan mơ hình hồi quy sau bỏ bớt biến hiệu hoạt động (INEF) 66 4.5.5.9 Phân tích ý nghĩa hệ số hồi quy biến tác động đến nợ xấu NHTMCP niêm yết Việt Nam 66 CHƯƠNG 5: GIẢI PHÁP VÀ GỢI Ý CHÍNH SÁCH NHẰM HẠN CHẾ NỢ XẤU TẠI CÁC NHTMCP NIÊM YẾT Ở VIỆT NAM 5.1 Các ngân hàng thương mại cần thực nghiêm cơng tác trích lập dự phịng rủi ro tín dụng 70 5.2 Chuyển nợ thành vốn góp doanh nghiệp vay vốn 71 5.3 Đa dạng hóa nguồn thu nhập cho ngân hàng, giảm áp lực gia tăng lợi nhuận từ tín dụng 72 5.4 Nâng cao lực xử lý nợ xấu VAMC thời gian tới 72 5.5 Chính phủ cần nới lỏng room giới hạn vốn góp ngân hàng thương mại vào doanh nghiệp vay vốn 73 5.6 Chính phủ cần giám sát hoạt động Doanh nghiệp Nhà nước 74 5.7 Chính phủ cần tạo điều kiện để thị trường BĐS phục hồi 74 5.8 Phát triển thị trường mua bán nợ KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT ACB Ngân hàng thương mại cổ phần Á Châu BCBS Ủy ban Basel giám sát ngân hàng BCTC Báo cáo tài BCTN Báo cáo thường niên CTG Ngân hàng thương mại cổ phần Công thương Việt Nam BĐS Bất động sản BIDV Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư phát triển Việt Nam DNNN Doanh nghiệp nhà nước EIB Ngân hàng thương mại cổ phần Xuất Nhập Khẩu FEM Mơ hình ảnh hưởng cố định (Fixed effects model) GDP Tổng sản phẩm quốc nội (Gross Domestic Product) IMF Quỹ tiền tệ Quốc tế (International Monetary Fund) MB Ngân hàng Quân Đội NCB Ngân hàng thương mại cổ phần Quốc Dân NHNN Ngân hàng Nhà nước NHTM Ngân hàng thương mại NHTMCP Ngân hàng thương mại cổ phần NHTMVN Ngân hàng thương mại Việt Nam NPLs Nợ xấu (Non – performing loans) OLS Phương pháp bình phương nhỏ (Ordinary least squares) REM Mơ hình ảnh hưởng ngẫu nhiên (Random EFFects model) ROA Tỷ suất lợi nhuận tổng tài sản ROE Tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu (Returm on equity) ROEA Tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu bình quân RRTD Rủi ro tín dụng SHB Ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn- Hà Nội STB Ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gịn Thương Tín TCTC Tổ chức tài TCTD Tổ chức tín dụng TP.HCM Thành phố Hồ Chí Minh TSĐB Tài sản đảm bảo UBGSTCQG Uỷ ban giám sát tài quốc gia VAMC Cơng ty Quản lý Tài sản Tổ chức Tín dụng Việt Nam (Viet Nam Asset Management Company) VCB Ngân hàng thương mại cổ phần Ngoại thương Việt Nam VCSH Vốn chủ sở hữu VNĐ Việt Nam đồng WB Ngân hàng Thế giới (World Bank) Danh mục bảng biểu Trang Bảng 2.1 : Tóm tắt nghiên cứu biến vĩ mơ ảnh hưởng đến nợ xấu ngân hàng 11 Bảng 2.2 : Tóm tắt nghiên cứu biến vi mô ảnh hưởng đến nợ xấu ngân hàng 12 Bảng 3.1 : Quy mô tổng tài sản, vốn chủ sở hữu ngân hàng TMCP niêm yết 14 Bảng 3.2 : Tiền gửi khách hàng ngân hàng TMCP niêm yết 18 Bảng 3.3 : Tình hình cho vay khách hàng NHTMCP niêm yết 20 Bảng 3.4 : Tổng lợi nhuận trước thuế NHTMCP niêm yết 24 Bảng 3.5 : Tình hình tổng nợ xấu NHTMCP niêm yết Việt Nam 2006 - 2015 29 Bảng 4.1 : Mô tả biến kỳ vọng tác động đến nợ xấu NHTMCP niêm yết 50 Bảng 4.2: Bảng thống kê mô tả biến nghiên cứu 52 Bảng 4.3: Ma trận hệ số tương quan biến 55 Bảng 4.4: Kết hồi quy theo Fixed Effect Model 57 Bảng 4.5 : Kết hồi quy theo Random Effect Model 58 Bảng 4.6 : So sánh hệ số hồi quy NPLR theo FEM REM 60 Bảng 4.7 : Kết kiểm định Hausman Test 62 Bảng 4.8 : Kiểm định tượng đa cộng tuyến hệ số VIF 63 Bảng 4.9 : Kiểm định bỏ bớt biến mơ hình hồi quy 64 Bảng 4.10 : Kết hồi quy liệu sau bỏ bớt biến INEF 65 Bảng 4.11 : Kết kiểm định tượng đa cộng tuyến mơ hình hồi quy khơng có biến INEF 66