Nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn việt nam chi nhánh tỉnh tây ninh

Cùng với cơ sở lý luận, đề tài dựa trên thực trạng quản lý rủi ro tín dụng tại chi nhánh kết hợp với các nghiên cứu trước đây, ý kiến của chuyên gia cũng như kinh nghiệm của bản thân, đề

TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH

VÕ THÀNH TRUNG

NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN RỦI RO

TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP

VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM –

CHI NHÁNH TỈNH TÂY NINH

LUẬN VĂN THẠC SỸ

TP HỒ CHÍ MINH - Năm 2017

TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH

VÕ THÀNH TRUNG

NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN RỦI RO

TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP

VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM –

CHI NHÁNH TỈNH TÂY NINH

LUẬN VĂN THẠC SỸ

Chuyên ngành: Tài chính ngân hàng

Mã số: 60.34.02.01

Người hướng dẫn khoa học: TS PHAN DIÊN VỸ

TP HỒ CHÍ MINH - Năm 2017

TÓM TẮT LUẬN VĂN

Đi cùng với xu hướng hội nhập kinh tế quốc tế, trong những năm qua, kinh tế Việt Nam đã có những bước phát triển mạnh mẽ Hoạt động ngân hàng cũng có những đổi mới để đáp ứng nhu cầu phát triển của nền kinh tế Tuy nhiên, công tác quản trị rủi ro tín dụng ngân hàng còn những bất cập, vấn đề đặt ra không chỉ tăng trưởng tín dụng mà còn phải kiểm soát và nâng cao chất lượng tín dụng Với mong muốn có kết quả đánh giá cụ thể các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng, tác giả đã chọn đề tài “Nhân tố ảnh hưởng đến rủi

ro tín dụng tại Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển nông thôn Việt Nam – Chi nhánh tỉnh Tây Ninh” làm luận văn tốt nghiệp thạc sỹ kinh tế

Cùng với cơ sở lý luận, đề tài dựa trên thực trạng quản lý rủi ro tín dụng tại chi nhánh kết hợp với các nghiên cứu trước đây, ý kiến của chuyên gia cũng như kinh nghiệm của bản thân, đề tài tiến hành xây dựng hồi quy mô hình Logistic để xác định các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

Trong mô hình hồi quy Logistic, biến phụ thuộc là mức độ rủi ro của khoản vay, nhận giá trị 0 và 1, còn biến độc lập là các biến sau: Kinh nghiệm của CBTD, Kinh nghiệm của khách hàng vay, TSBĐ, khả năng tài chính của

KH vay, tình hình sử dụng vốn vay, kiểm tra giám sát vốn vay, ngành nghề kinh doanh Đề tài đã tiến hành lấy mẫu ngẫu nhiên của 300 hồ sơ khách hàng, qua quá trình mã hóa dữ liệu và xử lý, đề tài đã sử dụng một số kỹ thuật phân tích trong phần mềm Stata 14 Cuối cùng đề tài xây dựng mô hình hồi quy điều chỉnh với 6 nhân tố, loại trừ nhân tố ngành nghề và được lượng hóa bằng

mô hình logistic như sau:

Ln { P(Y=1)/ P(Y=0)} = 8,0473 - 0,1169*Kinh nghiệm CBTD –

0,5356*Kinh nghiệm KH + 7,6937*TSĐB - 36,2324*Khả năng tài chính KH – 2,3921*Sử dụng vốn – 2,6954*Kiểm tra GSVV

Từ kết quả nghiên cứu, đề tài đưa ra một số giải pháp nhằm thúc đẩy công tác quản trị rủi ro, hạn chế rủi ro, nâng cao chất lượng tín dụng từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh tại chi nhánh

LỜI CAM ĐOAN

Tôi xin cam đoan rằng luận văn này chưa từng được trình nộp để lấy học vị thạc sĩ tại bất cứ một trường đại học nào Luận văn này là công trình nghiên cứu riêng của tác giả, kết quả nghiên cứu là trung thực, trong đó không có các nội dung đã được công bố trước đây hoặc các nội dung do người khác thực hiện ngoại trừ các trích dẫn được dẫn nguồn đầy đủ trong luận văn

Tp Hồ Chí Minh, ngày 30 tháng 10 năm 2017

Học viên

LỜI CẢM ƠN

Trong thời gian học tập tại trường Đại học Ngân hàng Tp Hồ Chí Minh, nhờ sự giảng dạy tận tình của các Thầy Cô khoa Sau đại học, với những tình cảm và lòng nhiệt tâm từ quý Thầy Cô đã thúc đẩy cho tôi hoàn thành tốt chương trình học và tiếp thu được những kiến thức mới cho bản thân

Xin chân thành cảm ơn sâu sắc đến TS Phan Diên Vỹ, người đã hướng dẫn tận tình từ khâu viết đề cương đến hoàn thành luận văn Thầy đã truyền đạt những kiến thức, đưa ra lời khuyên bổ ích cũng như hướng dẫn về mặt phương pháp khoa học và nội dung của đề tài nghiên cứu một cách tận tình

Sau cùng, tôi xin gửi lời cảm ơn của mình đến gia đình, những người bạn, tập thể các đồng nghiệp tại Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam – Chi nhánh tỉnh Tây Ninh đã tận tình hỗ trợ, góp ý và giúp đỡ tôi trong suốt thời gian học tập và nghiên cứu Trong quá trình nghiên cứu, mặc

dù đã cố gắng tham khảo tài liệu, trao đổi tiếp thu ý kiến của thầy cô, bạn bè nhưng cũng khó tránh khỏi thiếu sót Mong nhận được ý kiến đóng góp từ quý thầy cô

Trân trọng!

MỤC LỤC

TÓM TẮT LUẬN VĂN

LỜI CAM ĐOAN

LỜI CẢM ƠN

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT

DANH MỤC BẢNG BIỂU

CHƯƠNG I: GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU 1

1.1 Cơ sở khoa học của đề tài 1

1.2 Tính cấp thiết của đề tài 1

1.3 Mục tiêu nghiên cứu 2

1.3.1 Mục tiêu tổng quát 2

1.3.2 Mục tiêu cụ thể 3

1.4 Câu hỏi nghiên cứu 3

1.5 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu 3

1.5.1 Đối tượng nghiên cứu 3

1.5.2 Phạm vi nghiên cứu 4

1.6 Phương pháp nghiên cứu 4

1.7 Đóng góp của đề tài 4

1.8 Kết cấu của đề tài 5

CHƯƠNG II: CỞ SỞ LÝ LUẬN VỀ RỦI RO TÍN DỤNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 6

2.1 Rủi ro tín dụng của ngân hàng thương mại 6

2.1.1 Khái niệm và bản chất của rủi ro tín dụng 6

2.1.2 Phân loại rủi ro tín dụng 7

2.1.2.1 Phân loại theo nguồn gốc hình thành rủi ro 7

2.1.2.2 Phân loại theo tính chất của rủi ro tín dụng 7

2.1.3 Các dấu hiệu của rủi ro tín dụng 7

2.1.4 Mô hình phát hiện và ngăn ngừa rủi ro tín dụng theo Ủy ban Basel II 10

2.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng 12

2.2.1 Các nhân tố thuộc về khách hàng đi vay 12

2.2.2 Các nhân tố thuộc về ngân hàng cho vay 13

2.2.3 Các nhân tố khách quan 14

2.3 Tổng quan lĩnh vực nghiên cứu 16

2.3.1 Các nghiên cứu trên thế giới 16

2.3.2 Các nghiên cứu trong nước 17

Kết luận chương II 19

CHƯƠNG III: PHƯƠNG PHÁP VÀ MÔ HÌNH NGHIÊN CỨU 20

3.1 Quy trình nghiên cứu 20

3.2 Phương pháp nghiên cứu 21

3.3 Giả thuyết và mô hình nghiên cứu 24

Kết luận chương III 29

CHƯƠNG IV: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 30

4.1 Hoạt động tín dụng và quản trị rủi ro tín dụng tại Agribank - chi nhánh tỉnh Tây Ninh giai đoạn 2014- 2016 30

4.1.1 Sơ lược về hoạt động tín dụng và quản trị rủi ro tín dụng tại Agribank - chi nhánh tỉnh Tây Ninh giai đoạn 2014- 2016 30

4.1.1.1 Sơ lược về hoạt động tín dụng 30

4.1.1.2 Quản trị rủi ro tín dụng 31

4.1.2 Kết quả hoạt động kinh doanh Agribank - chi nhánh tỉnh Tây Ninh giai đoạn 2014 - 2016 32

4.1.3 Tình hình nợ quá hạn 34

4.1.4 Những thiệt hại từ rủi ro tín dụng 35

4.2 Kết quả nghiên cứu định tính 36

4.3 Kết quả nghiên cứu từ mô hình định lượng 39

4.3.1 Mô tả mẫu nghiên cứu 39

4.3.2 Kết quả chạy mô hình xác suất tuyến tính Logistic 48

4.3.3 Kiểm tra ma trận tương quan và hiện tượng đa cộng tuyến 51

4.3.4 Phân tích kết quả chạy mô hình 52

Kết luận chương IV 56

CHƯƠNG V: KIẾN NGHỊ VÀ GIẢI PHÁP 58

5.1 Tóm tắt kết quả nghiên cứu 58

5.2 Đề xuất giải pháp 59

5.2.1 Ngăn ngừa khả năng xảy ra rủi ro tín dụng thông qua nhân tố kinh nghiệm của khách hàng vay vốn 59

5.2.2 Ngăn ngừa khả năng xảy ra rủi ro tín dụng thông qua nhân tố khả năng tài chính của khách hàng vay vốn 60

5.2.3 Ngăn ngừa khả năng xảy ra rủi ro tín dụng thông qua nhân tố tài sản bảo đảm 61

5.2.4 Ngăn ngừa khả năng xảy ra rủi ro tín dụng thông qua nhân tố kinh nghiệm của cán bộ tín dụng 62

5.2.5 Ngăn ngừa khả năng xảy ra rủi ro tín dụng thông qua nhân tố sử dụng vốn 63

5.2.6 Ngăn ngừa khả năng xảy ra rủi ro tín dụng thông qua nhân tố kiểm tra, giám sát vốn vay 64

5.3 Hạn chế của nghiên cứu và hướng nghiên cứu mở rộng 65

Kết luận chương V 66

KẾT LUẬN CHUNG 67

TÀI LIỆU THAM KHẢO 68 PHỤ LỤC

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT

Tiếng Anh

AGRIBANK : Vietnam bank for agriculture and rural development

Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển nông thôn Việt Nam CIC : Credit Information Center Trung tâm thông tin tín dụng

GDP : Gross Domestic Product VAMC : VietNam Asset Management Company

DNNN : Doanh nghiệp nhà nước

DNTN : Doanh nghiệp tư nhân DPRR : Dự phòng rủi ro

ĐBSCL : Đồng bằng sông Cửu Long

GSVV : Giám sát vốn vay

HMTD : Hạn mức tín dụng

HSC : Hội sở chính KNCB : Kinh nghiệm cán bộ

KNKH : Kinh nghiệm khách hàng

KNTC : Khả năng tài chính

DANH MỤC BẢNG BIỂU

Bảng 3.1 Tổng hợp ý nghĩa của các biến độc lập trong mô hình 26

Bảng 4.1 Dư nợ và nợ quá hạn của Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh giai đoạn 2014 – 2016 30

Bảng 4.2 Kết quả hoạt động kinh doanh giai đoạn 2014 – 2016 32

Bảng 4.3 Tình hình nợ quá hạn 2014 – 2016 34

Bảng 4.4 Tổn thất tín dụng 2014 – 2016 35

Bảng 4.5 Cơ cấu mẫu nghiên cứu theo thời hạn vay 39

Bảng 4.6 Cơ cấu mẫu nghiên cứu theo loại hình kinh tế 40

Bảng 4.7 Cơ cấu mẫu nghiên cứu theo nhóm nợ 41

Bảng 4.8 Cơ cấu mẫu nghiên cứu theo kinh nghiệm của khách hàng vay 42

Bảng 4.9 Cơ cấu mẫu nghiên cứu theo khả năng tài chính của khách hàng 43

Bảng 4.10 Cơ cấu mẫu nghiên cứu theo tỷ lệ vốn vay/ TSĐB 44

Bảng 4.11 Cơ cấu mẫu theo sử dụng vốn 45

Bảng 4.12 Cơ cấu mẫu theo kinh nghiệm cán bộ tín dụng 46

Bảng 4.13 Cơ cấu mẫu theo kiểm tra giám sát vốn vay 46

Bảng 4.14 Một số đặc điểm khác của mẫu nghiên cứu 47

Bảng 4.15 Kiểm định độ phù hợp tổng quát 48

Bảng 4.16 Bảng tổng hợp dự báo 49

Bảng 4.17 Ma trận hệ số tương quan 51

Bảng 4.18 Hệ số phóng đại phương sai 52

DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ, SƠ ĐỒ

Hình 4.1 Tăng trưởng tín dụng giai đoạn 2014 - 2016 30

Sơ đồ 3.1 Quy trình nghiên cứu 20

Sơ đồ 3.2 Mô hình trình nghiên cứu chính thức 25

CHƯƠNG I: GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU

1.1 Cơ sở khoa học của đề tài

Đề tài nghiên cứu dựa trên các cơ sở lý thuyết về quản trị rủi ro tín dụng, các kế hoạch hoạt động và sử dụng các công cụ quản lý một cách có hiệu quả của nhà quản trị nhằm tối đa hóa lợi nhuận Đồng thời, tìm hiểu các nghiên cứu trước đây về các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng, lựa chọn nhân tố nào thích hợp đưa vào mô hình Trong luận văn, tác giả sử dụng mô hình nghiên cứu định lượng Logistic nhị phân, phân tích ảnh hưởng của các nhân tố (các biến độc lập) đến rủi ro tín dụng (một biến phụ thuộc) Từ đó, đưa ra các giải pháp khắc phục lỗ hỏng trong công tác quản trị, nhằm hạn chế rủi ro, nâng cao chất lượng tín dụng, đạt hiệu quả kinh doanh tốt nhất

Bài viết của tác giả Trương Đông Lộc (2010) nghiên cứu về “Các nhân

tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của các NHTM Nhà nước ở khu vực Đồng bằng sông Cửu Long”; tác giả Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết, tạp chí Ngân hàng số 5 tháng 03/2011, “Các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của Ngân hàng TMCP Ngoại thương chi nhánh thành phố Cần Thơ”; bài nghiên cứu “Các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của các Ngân hàng thương mại nhà nước ở khu vực đồng bằng sông Cửu Long” của Trương Đông Lộc được đăng trên Tạp chí Kinh tế và Phát triển và một số nghiên cứu nước ngoài như: nghiên cứu “ Factors Affecting Credit Risk in Personal Lending” của John M Chapman and associates được in trong quyển sách Commercial Banks and Consumer Instalment Credit; nghiên cứu “Determinants of Credit Risk in Indian Stated-owned Banks: An Empirical Investigation của Abhiman Das and Saibal Ghosh được đăng trên MPRA paper ,… được tham khảo, lựa chọn các nhân tố ảnh hưởng đưa vào mô hình định lượng Logistc để làm cơ sở khoa học cho đề tài của mình

1.2 Tính cấp thiết của đề tài

Ngày nay, hệ thống ngân hàng đóng vai trò hết sức quan trọng trong nền kinh tế Việt Nam Một mặt huy động và phân bổ nguồn vốn phục vụ cho các hoạt động sản xuất kinh doanh, mặt khác thúc đẩy sự lưu thông hàng hóa thông

qua các dịch vụ thanh toán của ngân hàng, hệ thống ngân hàng xem như mạch máu của nền kinh tế

Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam (Agribank) là Ngân hàng thương mại Nhà nước, phục vụ phát triển nông nghiệp nông thôn,

mà hoạt động chủ yếu là cấp tín dụng, là lĩnh vực kinh doanh chủ yếu, chiếm tỷ

lệ phần lớn nguồn thu nhập trong hoạt động kinh doanh ngân hàng Hoạt động tín dụng mang nhiều rủi ro từ nền kinh tế, như sự cạnh tranh gay gắt trên thị trường, rủi ro về giá cả, thiên tai, mất mùa Mặt khác, trong công tác quản trị rủi

ro của ngân hàng nông nghiệp cũng còn nhiều bất cập, còn lỗ hỏng

Các nghiên cứu trước đây về rủi ro tín dụng chủ yếu tập trung nghiên cứu rủi ro tín dụng chung của các ngân hàng thương mại Việt Nam Còn đối với từng ngân hàng, từng địa phương thì có đặc điểm kinh doanh, ngành nghề khác nhau, trình độ nhân viên ngân hàng, năng lực sản xuất kinh doanh của khách hàng, điều kiện tự nhiên, địa lý, xã hội,… từng vùng khác nhau Do đó, các nhân tố cũng có ảnh hưởng khác nhau đến rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng

Do hoạt động chính của Agribank - chi nhánh tỉnh Tây Ninh là tín dụng nên song song với việc mở rộng quy mô thì việc quản trị rủi ro tín dụng cũng được chi nhánh đặc biệt quan tâm Xuất phát từ sự bất cập trong công tác quản trị rủi ro tín dụng tại chi nhánh, cần có những giải pháp nhằm hạn chế rủi ro, nâng cao chất lượng tín dụng, nâng cao năng lực cạnh tranh, đạt hiệu quả kinh doanh, thúc đẩy phát triển ngân hàng Luận văn đi tìm hiểu nguyên nhân của những bất cập trong quản trị rủi ro Vậy đâu là nhân tố nào ảnh hưởng đến rủi

ro tín dụng của Agribank - chi nhánh tỉnh Tây Ninh? Đề tài “Nhân tố ảnh

hưởng đến rủi ro tín dụng tại Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển nông thôn Việt Nam - chi nhánh tỉnh Tây Ninh” được thực hiện không ngoài mục

đích trả lời câu hỏi trên để từ đó đề xuất một số giải pháp nhằm hạn chế tối đa rủi ro tín dụng trong hoạt động kinh doanh của chi nhánh

1.3 Mục tiêu nghiên cứu

1.3.1 Mục tiêu tổng quát

Mục tiêu chung của đề tài nghiên cứu là: Nhận diện các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng, đánh giá thực trạng rủi ro tín dụng tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh Từ đó đề xuất các giải pháp nhằm hạn chế rủi ro tín dụng, nâng cao hiệu quả hoạt động của Agribank – nhánh tỉnh Tây Ninh

Nghiên cứu, đề xuất các nhóm giải pháp giảm thiểu rủi ro tín dụng nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động tín dụng ngân hàng của Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

1.4 Câu hỏi nghiên cứu

Để đạt được những mục tiêu trên, đề tài nghiên cứu sẽ tập trung giải quyết các câu hỏi sau:

Thứ nhất: Thực trạng rủi ro tín dụng và các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam – chi nhánh tỉnh Tây Ninh hiện nay như thế nào?

Thứ hai: Những giải pháp có thể triển khai áp dụng nhằm hạn chế rủi ro tín dụng Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam – chi nhánh tỉnh Tây Ninh?

1.5 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu

1.5.1 Đối tượng nghiên cứu

Đối tượng nghiên cứu của đề tài: nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

Về thời gian, các số liệu sơ cấp được lấy để phân tích trong bài nghiên cứu từ hồ sơ vay vốn của khách hàng đã phát sinh, còn dư nợ đến 31/12/2016

Số liệu thứ cấp được lấy từ các báo cáo tổng kết, báo cáo quả hoạt động kinh doanh hàng năm trong giai đoạn 2014 – 2016

1.6 Phương pháp nghiên cứu

Phương pháp nghiên cứu định tính: thống kê, so sánh, đối chiếu với các nghiên cứu trước đây để lựa chọn và xác định các biến độc lập ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng Thống kê, tổng hợp các báo cáo tổng kết, báo cáo kết quả hoạt động hàng năm của Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh, kết hợp với tham khảo

ý kiến chuyên gia qua phỏng vấn trực tiếp để đưa ra những nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

Phương pháp nghiên cứu định lượng: từ những thành công của các nghiên cứu trước đây trong việc ứng dụng mô hình hồi quy Logistic trong nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng, tác giả cũng sử dụng mô hình hồi qui Logistic nhị phân với số liệu thu thập từ thực tế để ước lượng xác suất rủi ro tín dụng xảy ra tại Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

1.7 Đóng góp của đề tài

Đến thời điểm hiện nay, đề tài phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam – chi nhánh tỉnh Tây Ninh trên địa bàn tỉnh Tây Ninh vẫn chưa được đề cập trong các công trình nghiên cứu nào trước đó Vì vậy, đề tài này không có những trùng lấp hoàn toàn so với những nghiên cứu trước đây về địa điểm, thời gian nghiên cứu

Về mặt khoa học, dự kiến luận văn sẽ góp phần hệ thống hóa cơ sở lý luận về rủi ro tín dụng trong hoạt động của ngân hàng thương mại, xem xét một cách tổng thể và xác định các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng, đánh giá thực trạng, từ đó đề xuất giải pháp hạn chế rủi ro tín dụng tại Agribank - chi nhánh tỉnh Tây Ninh

1.8 Kết cấu của đề tài

Đề tài được chia làm 5 chương như sau:

Chương 1: Giới thiệu nghiên cứu

Chương 2: Cơ sở lý luận về rủi ro tín dụng tại Ngân hàng Thương mại Chương 3: Phương pháp và Mô hình nghiên cứu

Chương 4: Kết quả nghiên cứu

Chương 5: Kiến nghị và giải pháp

CHƯƠNG II: CỞ SỞ LÝ LUẬN VỀ RỦI RO TÍN

DỤNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI

2.1 RỦI RO TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI

2.1.1 Khái niệm và bản chất của rủi ro tín dụng

Rủi ro tín dụng là rủi ro thất thoát tài sản có thể phát sinh khi một bên đối tác không thực hiện một nghĩa vụ tài chính hoặc nghĩa vụ theo hợp đồng đối với một ngân hàng bao gồm cả việc không thực hiện thanh toán nợ cho dù đấy là nợ gốc hay nợ lãi khi khoản nợ đến hạn Hiểu một cách khác thì rủi ro tín dụng đó là rủi ro không thu hồi được nợ khi đến hạn do người vay đã không thực hiện đúng cam kết vay vốn theo hợp đồng tín dụng, không tuân thủ theo nguyên tắc có hoàn trả khi đáo hạn Đây là loại rủi ro gắn liền với hoạt động cấp tín dụng của ngân hàng (Trần Huy Hoàng, 2011)

Theo khoản 1, Điều 3 Thông tư số 02/2013/TT–NHNN của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam ngày 21/01/2013 về phân loại nợ, trích lập và sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro trong hoạt động ngân hàng của tổ chức tín dụng thì khái niệm rủi ro tín dụng được định nghĩa như sau: “Rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng là tổn thất có khả năng xảy ra đối với nợ của tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài do khách hàng không thực hiện hoặc không có khả năng thực hiện một phần hoặc toàn bộ nghĩa vụ của mình theo cam kết”

Hiểu theo nghĩa rộng, rủi ro tín dụng có thể xuất hiện trong các mối quan

hệ mà trong đó ngân hàng là chủ nợ, mà khách hàng nợ lại không thực hiện hoặc không đủ khả năng thực hiện nghĩa vụ trả nợ khi đến hạn Nó diễn ra trong quá trình cho vay, chiết khấu công cụ chuyển nhượng và giấy tờ có giá, cho thuê tài chính, bảo lãnh, bao thanh toán,… của ngân hàng và kể cả ngân hàng mua các loại trái phiếu của doanh nghiệp

Rủi ro tín dụng còn được gọi là rủi ro mất khả năng chi trả và rủi ro sai hẹn, là loại rủi ro liên quan đến chất lượng hoạt động tín dụng của ngân hàng

Có thể thấy rằng rủi ro tín dụng có hai cấp độ:

+ Khách hàng trả nợ không đúng hạn

+ Khách hàng không trả được nợ cho ngân hàng

2.1.2 Phân loại rủi ro tín dụng

2.1.2.1 Phân loại theo nguồn gốc hình thành rủi ro

Rủi ro giao dịch: nguyên nhân phát sinh là do những hạn chế trong quá trình giao dịch, xét duyệt cho vay và đánh giá khách hàng Rủi ro giao dịch bao gồm rủi ro lựa chọn, rủi ro đảm bảo và rủi ro nghiệp vụ

+Rủi ro lựa chọn: là rủi ro liên quan đến quá trình đánh giá và phân tích

tín dụng, khi ngân hàng lựa chọn những phương án vay vốn có hiệu quả để ra quyết định cho vay (Có hai sai lầm thường gặp đó là quyết định cho vay đối với

dự án không tốt và quyết định không cho vay đối với dự án tốt)

+ Rủi ro bảo đảm: Phát sinh từ các tiêu chuẩn bảo đảm như các điều

khoản trong hợp đồng cho vay, các loại tài sản đảm bảo, chủ thể đảm bảo, cách thức đảm bảo và mức cho vay trên tài sản đảm bảo

+ Rủi ro nghiệp vụ: Là rủi ro liên quan đến công tác quản lý khoản vay

và hoạt động cho vay, bao gồm cả việc sử dụng hệ thống xếp hạng rủi ro và kỹ thuật xử lý các khoản vay có vấn đề

Rủi ro danh mục: nguyên nhân phát sinh là do những hạn chế trong quản lý danh mục cho vay của ngân hàng, được phân chia thành rủi ro nội tại

và rủi ro tập trung

2.1.2.2 Phân theo tính chất của rủi ro tín dụng

Rủi ro khách quan: là rủi ro do các nguyên nhân khách quan gây ra như thiên tai, dịch bệnh, chiến tranh, hỏa hoạn, người vay bị chết, mất tích,… dẫn đến thất thoát vốn vay mặc dù ngân hàng cho vay và người đi vay đã thực hiện đầy đủ các qui định về quản lý và sử dụng khoản vay

Rủi ro chủ quan: là rủi ro thuộc về lỗi của ngân hàng hoặc bên đi vay

do vô tình hoặc cố ý gây ra dẫn đến thất thoát vốn vay Đối với rủi ro chủ quan nếu có những biện pháp hợp lý có thể khắc phục hoặc hạn chế được loại rủi ro này

2.1.3 Các dấu hiệu của rủi ro tín dụng

Nhận diện rủi ro tín dụng để từ đó có những giải pháp phù hợp nhằm phòng ngừa, khắc phục và xử lý các khoản tín dụng có rủi ro Đó là khâu quan

trọng quyết định đến hiệu quả kinh doanh của ngân hàng Sau khi khoản vay phát sinh và được phân loại, cán bộ khách hàng luôn phải theo dõi, giám sát khoản vay để nhận diện rủi ro thông qua các dấu hiệu cảnh báo sau:

Các dấu hiệu liên quan đến mối quan hệ giữa ngân hàng với khách hàng

Có dấu hiệu không thực hiện đầy đủ các cam kết với ngân hàng/quy định của ngân hàng như trì hoãn hoặc gây khó khăn cho ngân hàng trong kiểm tra tình hình sử dụng vốn vay, chậm gửi hoặc trì hoãn gửi các số liệu/báo cáo tài chính theo yêu cầu của ngân hàng mà không có sự giải thích minh bạch, thuyết phục,

Đề nghị cơ cấu nợ nhiều lần không rõ lý do hoặc thiếu các căn cứ thuyết phục mang tính khách quan

Sự sụt giảm bất thường số dư tài khoản thanh toán tại ngân hàng

Chậm thanh toán/thanh toán không đầy đủ các khoản nợ gốc/lãi khi đến hạn

Tài sản bảo đảm bị giảm sút bất thường so với định giá khi cho vay Có dấu hiệu tài sản đã cho người khác thuê, bán hay trao đổi hoặc không còn tồn tại

Mức độ vay thường xuyên gia tăng, yêu cầu các khoản vay vượt quá nhu cầu dự kiến

Khách hàng trông chờ các nguồn thu nhập khác không phải từ hoạt động sản xuất chính hoặc từ phương án vay vốn để thực hiện các nghĩa vụ thanh toán

nợ

Thu nhập khác tăng cao đột biến

Tìm kiếm thêm nhiều nguồn tài trợ vốn lưu động từ nhiều kênh khác như vay nặng lãi hoặc từ các TCTD khác

Sử dụng vốn ngắn hạn cho các hoạt động đầu tư dài hạn

Các yếu tố bên trong và bên ngoài doanh nghiệp

Phương thức thanh toán không an toàn: chiết khấu nhiều hơn, thanh toán chậm hơn, bán cho khách hàng mức độ tin cậy thấp,

Năng lực quản trị yếu kém: nội bộ mâu thuẫn, thường xuyên thay đổi nhân

sự chủ chốt, phương án kinh doanh không hiệu quả, không kiểm soát được hoạt động, tiến độ thực hiện, chi phí

Năng lực tài chính yếu kém: vốn chủ sở hữu thấp, dư nợ cao, hạch toán khống các khoản mục (hàng tồn kho, vốn chủ sở hữu, lợi nhuận, )

Đầu tư ngoài lĩnh vực kinh doanh chính của doanh nghiệp

Yếu tố chuyển giá: giao dịch với công ty con hoặc công ty của người có liên quan điều chỉnh giá nhằm đẩy chi phí tăng cao chuyển lợi nhuận cho cá nhân, công ty con

Thị hiếu tiêu dùng, xu hướng chi tiêu của khách hàng thay đổi

Các chính sách về thuế quan, trợ cấp, chống bán phá giá của nhà nhập khẩu

Không chủ động được nguồn nguyên liệu, giá cả đầu vào, chi phí biến động tăng không kiểm soát

Đối thủ cạnh tranh về giá, chất lượng sản phẩm dịch vụ

Sẵn sàng từ bỏ các hợp đồng có giá trị nhỏ và vừa có tỷ suất lợi nhuận cao

để tìm kiếm hợp đồng có giá trị lớn, đối tác có tên tuổi dù lợi nhuận đem về đạt thấp hơn

Nhóm dấu hiệu xuất phát từ chính sách tín dụng của Ngân hàng

Không xác định chính xác tổng nhu cầu vốn vay của khách hàng, cấp hạn mức tín dụng vượt quá nhu cầu thực tế

Sự đánh giá và phân loại khoản vay không chính xác về mức độ rủi ro của khách hàng

Rút vốn đột ngột (khi nghe tin đồn về doanh nghiệp) làm doanh nghiệp thiếu vốn trong ngắn hạn

Không xác định được và xác định đúng phương thức kinh doanh đặc thù nên áp dụng một cách máy móc trong nghiệp vụ cho vay, thời hạn cho vay cứng nhắc

Chính sách tín dụng quá cứng nhắc hoặc lỏng lẻo tạo kẻ hở cho khách hàng lợi dụng

Hồ sơ tín dụng tuân thủ không đầy đủ các quy định hiện hành của phê duyệt tín dụng

Trên cơ sở các dấu hiệu để nhận diện rủi ro nêu trên, cán bộ Khách hàng tiến hành đánh giá, phân loại khoản vay/khách hàng để xác định mức độ rủi ro Bên cạnh đó, việc giám sát tổng thể danh mục tín dụng cũng quan trọng không

kém Những vấn đề liên quan đến tín dụng có thể nảy sinh do việc tập trung danh mục tín dụng như:

-Tập trung vào một đơn vị hay một nhóm các đơn vị liên kết nhau

- Một ngành kinh tế nhất định

- Khu vực địa lý

- Các khoản cho vay cùng một thời gian đến hạn hoặc cùng một loại ngoại tệ

2.1.4 Mô hình phát hiện và ngăn ngừa rủi ro tín dụng theo Ủy ban Basel II

Để nhận dạng rủi ro, nhà quản trị phải lập được bảng liệt kê tất cả các dạng rủi ro đã, đang và sẽ có thể xuất hiện bằng các phương pháp: Lập bảng câu hỏi nghiên cứu, tiến hành điều tra, phân tích các hồ sơ tín dụng, đặc biệt quan tâm điều tra các hồ sơ đã có vấn đề Kết quả phân tích chỉ ra những dấu hiệu, biểu hiện, nguyên nhân RRTD, từ đó nhằm tìm ra biện pháp hữu hiệu nhất

để phòng chống rủi ro

Để đo lường rủi ro, cần thu thập số liệu và phân tích đánh giá mức độ rủi

ro dựa trên các tiêu chuẩn đặt ra

Hiệp ước Basel II cho phép ngân hàng chọn lựa giữa phương pháp chuẩn

và phương pháp phân hạng nội bộ Về bản chất cả hai phương pháp đều dùng

để xếp loại tín dụng Tuy nhiên, phương pháp chuẩn sử dụng phân hạng tài chính do các tổ chức phân hạng độc lập cung cấp còn phương pháp phân hạng nội bộ dựa vào đánh giá nội bộ của ngân hàng về hệ số rủi ro

Hệ thống chấm điểm xếp hạng tín dụng cần được tiến hành trên cơ sở các thông tin định lượng và thông tin định tính nhằm đánh giá rủi ro tín dụng đối với khách hàng theo một thang điểm chuẩn, thống nhất Cần xây dựng hệ thống chấm điểm xếp hạng tín dụng riêng theo từng đối tượng khách hàng

Về tính tổn thất tín dụng Theo Basel II, các ngân hàng sử dụng hệ thống

cơ sở dữ liệu nội bộ để đánh giá rủi ro tín dụng, từ đó xác định hệ số an toàn vốn tối thiểu, khả năng tổn thất tín dụng Với mỗi kỳ hạn, tổn thất có thể được tính dựa trên công thức sau:

EL = PD x EAD x LGD

Trong đó:

EL: Tổn thất TD ước tính (Expected Loss)

PD: Xác suất không trả được nợ (Probability of Default)

Để tính toán PD, ngân hàng dựa trên số liệu dư nợ cũ của khách hàng trong vòng ít nhất là năm năm bao gồm các khoản nợ đã trả, khoản nợ trong hạn và các khoản nợ không thu hồi được

EAD: Tổng dư nợ của khách hàng tại thời điểm không trả được nợ (Exposure at Default)

Đối với các khoản vay có kỳ hạn, việc xác định EAD là dễ dàng Tuy nhiên, đối với các khoản vay theo HMTD thì lại khá phức tạp Theo thống kê của Basel thì tại thời điểm không trả được nợ, khách hàng thường có xu hướng rút vốn vay xấp xỉ hạn mức được cấp

EAD = Dư nợbq + LEQ x HMTD chưa sử dụngbq

LEQ: tỷ trọng phần vốn chưa sử dụng ( Loan Equivalent Exposure) LEQ x HMTD chưa sử dụngbq: Là phần KH rút thêm tại thời điểm không trả được nợ ngoài mức dư nợ bình quân

Việc xác định LEQ có ý nghĩa chính xác của ước lượng về dư nợ của khách hàng tại thời điểm không trả được nợ Cơ sở xác định LEQ là các số liệu quá khứ

LGD: tỷ trọng tổn thất ước tính (Loss Give Default)

Là các tổn thất khi khách hàng không trả được nợ như lãi đến hạn nhưng không được thanh toán hay các chi phí xử lý tài sản thế chấp, chi phí cho dịch

vụ pháp lý và các chi phí khác có liên quan

LGD = ( EAD – số tiền có thể thu hồi)/EAD

Số tiền có thể thu hồi gồm các khoản tiền mà khách hàng trả và các khoản tiền thu được từ xử lý tài sản thế chấp, cầm cố

LGD = 100% - Tỷ lệ vốn có thể thu hồi được

Hai yếu tố giữ vai trò quan trọng trong việc quyết định khả năng thu hồi vốn khi khách hàng không trả được nợ là TSBĐ của khoản vay, là cơ cấu tài sản của khách hàng

Tỷ trọng tổn thất căn cứ vào việc xử lý các khoản tín dụng không trả được nợ: Ngân hàng sẽ ước tính các luồng tiền tương lai, khoảng thời gian dự kiến thu hồi được luồng tiền và chiết khấu chúng Việc xác định lãi suất chiết

khấu phù hợp là vô cùng khó khăn

2.2 CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG

2.2.1 Các nhân tố thuộc về khách hàng đi vay

Đạo đức, thiện chí của khách hàng

Trong quan hệ tín dụng, muốn có hiệu quả cao đòi hỏi phải có sự hợp tác

từ hai phía Sự thiếu thiện chí trong quá trình vay vốn tại ngân hàng được biểu hiện như cố tình sử dụng vốn sai mục đích, tìm cách lừa đảo ngân hàng, hoặc cũng có thể là các hành vi gián tiếp ảnh hưởng đến chất lượng tín dụng ngân hàng như kinh doanh trái pháp luật, lừa đảo chiếm dụng vốn lẫn nhau Tất cả các hành vi đó đều mang lại rủi ro cho ngân hàng Trong thực tế đã gặp nhiều trường hợp khách hàng lập phương án kinh doanh rất có hiệu quả, ký kết hợp đồng kinh tế chứng minh đầu vào, đầu ra rất hợp lý nhưng khi vay được vốn ngân hàng lại không sử dụng đúng như phương án ban đầu đề ra

Uy tín, năng lực tài chính của khách hàng

Đối với khách hàng cá nhân, năng lực tài chính của khách hàng được thể hiện thông qua tiền lương hàng tháng hay thu nhập từ hoạt động sản xuất kinh doanh của hộ gia đình

Đối với khách hàng là doanh nghiệp, năng lực tài chính thể hiện ở tỷ trọng và quy mô vốn tự có của doanh nghiệp tham gia vào phương án vay Quy mô và tỷ trọng này càng cao càng cho thấy tiềm lực tài chính của khách hàng càng lớn mạnh Tỷ trọng vốn của doanh nghiệp tham gia vào phương án càng cao càng nâng cao trách nhiệm trong việc thực hiện phương án nhằm tránh những rủi ro cho chính họ cũng như cho ngân hàng Thông thường, ngân hàng sẽ quy định một mức tài trợ cụ thể cho từng phương án và từng thời hạn cho vay của dự án, phương án sản xuất kinh doanh, hoặc phương án tiêu dùng

Lĩnh vực sản xuất, kinh doanh của khách hàng

Lợi nhuận thường đi kèm với rủi ro Đối với lĩnh vực BĐS, chứng khoán, xây dựng khi nền kinh tế hưng thịnh, thị trường kinh doanh thuận lợi thì lợi nhuận của ngành này mang lại lợi nhuận là rất lớn Nhưng khi nền kinh tế có nhiều bất ổn thì chính ngành này lại gặp rủi ro nhiều nhất

Việc sử dụng vốn

Ngân hàng cấp tín dụng dựa vào việc thẩm định phương án vay vốn của khách hàng Do đó, nếu khách hàng sử dụng vốn sai mục đích có nghĩa là nguồn trả nợ của khách hàng không đến từ phương án đó mà được sinh ra từ dòng tiền khác Điều này đồng nghĩa với việc ngân hàng không thể kiểm soát được dòng tiền của khách hàng, vì thế xác suất xảy ra rủi ro tín dụng được tăng cao

Tài sản đảm bảo

Để hạn chế những rủi ro ngay từ đầu thì biện pháp bảo đảm tín dụng là một tiêu chuẩn bổ sung những hạn chế của nhà quản trị ngân hàng cũng như phòng ngừa những diễn biến không thuận lợi Chính vì vậy, một khoản vay có tài sản bảo đảm luôn chứa đựng ít rủi ro và chắc chắn hơn những khoản cho vay không có tài sản bảo đảm Vì lúc này, người đi vay buộc phải có trách nhiệm nhiều hơn trong việc hoàn trả nợ vay để tránh trường hợp ngân hàng phát mãi tài sản của mình Việc xác định giá trị TSBĐ cho khoản vay do các bên thỏa thuận, hoặc thuê tổ chức có chức năng tư vấn, định giá độc lập xác định trên cơ sở giá thị trường tại thời điểm xác định, có tham khảo đến các loại giá như giá quy định của Nhà nước, giá chuyển nhượng thành công, giá trị còn lại trên sổ sách kế toán và các yếu tố khác về giá

2.2.2 Các nhân tố thuộc về ngân hàng cho vay

Chính sách, quy trình tín dụng và sự vận dụng chính sách, quy trình tín dụng trong hoạt động tín dụng

Chính sách tín dụng ảnh hưởng không nhỏ đến chất lượng tín dụng và vì thế tiềm ẩn nhiều rủi ro tín dụng Nó là kim chỉ nam cho hoạt động tín dụng của ngân hàng Một chính sách tín dụng không đầy đủ, đúng đắn và nhất quán sẽ tạo kẽ hở gây ảnh hưởng đến hoạt động cấp tín dụng nói riêng và hoạt động kinh doanh nói chung của một ngân hàng

Quy trình tín dụng được hình thành trên những quy định chung của pháp luật về ngân hàng và những đặc thù trong hoạt động của riêng mỗi ngân hàng Quy trình tín dụng nếu không chặt chẽ sẽ ảnh hưởng đến chất lượng quản lý RRTD

Việc nhận thức và vận dụng của cán bộ tín dụng đối với các chính sách

và quy trình tín dụng cũng ảnh hưởng đến chất lượng tín dụng của các NHTM

vì nếu nhận thức đầy đủ, thực hiện nghiêm túc các quy định, nhất là thẩm định khả năng tài chính, hiệu quả của phương án sản xuất kinh doanh, các điều kiện

về bảo đảm tiền vay của khách hàng rồi mới quyết định cho vay thì khả năng thu hồi vốn là rất lớn Ngược lại, nếu việc nhận thức hạn chế, thực hiện thiếu nghiêm túc, thẩm định chưa đầy đủ mà quyết định cho vay thì mức độ rủi ro sẽ rất cao, thậm chí có thể bị mất vốn

Phẩm chất, năng lực của cán bộ tín dụng trong việc thẩm định các

dự án, thẩm định khách hàng

Năng lực của cán bộ tín dụng là nhân tố có ảnh hưởng quan trọng đến hoạt động cấp tín dụng của một ngân hàng Bởi, họ là người trực tiếp tham gia vào quá trình cấp tín dụng Cán bộ tín dụng không có năng lực, làm việc thiếu tinh thần trách nhiệm, cố ý làm trái pháp luật sẽ gây ảnh hưởng rất nhiều đến chất lượng tín dụng của một ngân hàng Hiện nay, công tác đánh giá uy tín của khách hàng chủ yếu dựa vào cảm tính và chủ quan của các cán bộ tín dụng như dựa vào các quan hệ trong quá khứ: khách hàng vay trả đúng hạn được xem là khách hàng có uy tín, còn đối với khách hàng mới quan hệ thì chủ yếu dựa vào

ý kiến chủ quan của cán bộ tín dụng khi tiếp xúc với khách hàng, qua thông tin lịch sử từ CIC hoặc qua một số thông tin khác mà cán bộ khách hàng thu thập được

Kiểm soát nội bộ

Trong hoạt động của NHTM, mỗi bộ phận, mỗi con người khi làm việc đều là một chốt chặn để kiểm soát các rủi ro Tuy nhiên, thông qua hệ thống kiểm soát nội bộ, các nhà lãnh đạo ngân hàng sẽ nắm được tình hình hoạt động kinh doanh đang diễn ra một cách có hệ thống hơn; phát hiện những thuận lợi, khó khăn, sai trái từ đó đề ra

2.2.3 Các nhân tố khách quan

Các điều kiện tự nhiên

Các yếu tố rủi ro do thiên nhiên gây ta như hạn hán, bão lụt, xâm nhập mặn, xói lở đất, nước biển dâng và dịch bệnh gây tổn thất cho khách hàng

vay vốn làm ảnh hưởng đến hiệu quả sản xuất kinh doanh, đến khả năng trả nợ cho ngân hàng Từ đó, có thể làm cho ngân hàng không thu hồi được một phần hoặc toàn bộ vốn Mặc dù những rủi ro này là khó lường trước được nhưng bù lại nó chiếm tỷ lệ không lớn Mặt khác, khi gặp rủi ro này ngân hàng có thể sẽ được nhà nước hỗ trợ Hoặc để giảm thiểu rủi ro, ngân hàng nên tư vấn cho khách hàng các sản phẩm bảo hiểm tín dụng vì nếu rủi ro xảy ra sẽ được chia sẻ với các công ty bảo hiểm

Môi trường kinh tế và chính sách kinh tế vĩ mô của quốc gia

Sự ổn định của nền kinh tế ảnh hưởng rất nhiều đến hoạt động và hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp trên thị trường Ví dụ như một sự thay đổi về lãi suất, tỷ giá hối đoái, lạm phát, chỉ số giá cả tăng, nguyên vật liệu đầu vào tăng làm ảnh hưởng đến kết quả kinh doanh của khách hàng, khó khăn tài chính dẫn đến không có khả năng trả nợ, gây tổn thất cho ngân hàng

Trong nền kinh tế thị trường, các chính sách kinh tế vĩ mô của quốc gia bao gồm: Chính sách tiền tệ, chính sách lãi suất, chính sách đối ngoại,… có vai trò quan trọng đối với nền kinh tế nói chung và hoạt động của các ngân hàng cũng như các doanh nghiệp nói riêng Các chính sách nhằm ưu tiên phát triển hay hạn chế một ngành nào đó để đảm bảo cân đối cho nền kinh tế Do vậy, chủ trương, chính sách của Nhà nước đúng đắn, hợp lý thì mới thúc đẩy sản xuất kinh doanh phát triển, là điều kiện cần để đạt được chất lượng và hiệu quả cho các khoản tín dụng ngân hàng

Môi trường chính trị

Tính ổn định về chính trị trong nước sẽ là một trong những nhân tố thuận lợi cho các doanh nghiệp hoạt động kinh doanh hiệu quả Nếu xảy ra các diễn biến bất ổn chính trị như: chiến tranh, xung đột đảng phái, bạo động, biểu tình,… sẽ làm cho hoạt động sản xuất, lưu thông hàng hóa bị ngừng trệ,…Và như vậy, những món tiền khách hàng vay sẽ khó được hoàn trả đầy đủ cho ngân hàng các biện pháp giải quyết kịp thời Chất lượng tín dụng phụ thuộc vào việc chấp hành những chính sách và quy định nên việc phát hiện kịp thời các sai sót

sẽ hạn chế rủi ro trong quá trình cấp tín dụng

Hệ thống thông tin tín dụng

Thông tin đầy đủ và chính xác về khách hàng như lịch sử hình thành, quá trình phát triển, năng lực tài chính, mức độ tín nhiệm, nhân sự điều hành, đặc biệt là các thông tin về giá cả, thị trường, đầu vào, đầu ra, các chỉ tiêu trung bình ngành (peer group) là cơ sở quan trọng giúp cho việc thẩm định, xếp loại, lựa chọn khách hàng của các ngân hàng Nếu hệ thống này không phát huy hiệu quả sẽ tác động rất lớn đến việc đánh giá, thẩm định khách hàng của các ngân hàng Các NHTM không chỉ quan tâm đến việc nắm bắt thông tin nhằm đánh giá khách hàng đang có quan hệ tín dụng mà còn sử dụng thông tin vào những mục đích khác như gia tăng quan hệ với khách hàng hiện hữu, phát triển thêm khách hàng mới nhằm mở rộng thị phần, mở rộng đối tượng vay,…

2.3 TỔNG QUAN VỀ LĨNH VỰC NGHIÊN CỨU

2.3.1 Các nghiên cứu trên thế giới

Abhiman Das and Saibal Ghosh (2007), “Determinants of Credit Risk in

Indian State-owned Banks”, bài viết nghiên cứu về các nhân tố tác động đến rủi

ro tín dụng tại các ngân hàng thương mại nhà nước ở Indian Trong đó các nhân

tố vi mô ảnh hưởng lớn là tốc độ tăng trưởng tín dụng, danh mục cho vay nhiều rủi ro có tác động tiêu cực đến rủi ro tín dụng; các nhân tố vi mô khác như phát triển văn phòng chi nhánh, tỷ lệ chi phí hoạt động/ biên độ sinh lời ảnh hưởng không đáng kể đến rủi ro tín dụng Đồng thời trong các nhân tố vĩ mô thì nhân tố tăng trưởng GDP là có ảnh hưởng mạnh nhất đến rủi ro tín dụng

John M Chapman and associates (1940), “Factors Affecting Credit Risk

in Personal Lending”, đây là bài nghiên cứu được viết trong quyển sách

Commercial Banks and Consumer Instalment Credit Bài nghiên cứu đã đưa ra nhiều nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng thể nhân trong đó có bốn nhóm nhân tố lớn đó là: Nhóm nhân tố thuộc về bản thân người đi vay như: độ tuổi, giới tính, tình trạng hôn nhân, số người phụ thuộc, thời gian đã sống tại nơi cư trú; Nhóm nhân tố tính chất đặc trưng về công việc của người đi vay như: nghề nghiệp, lĩnh vực nghề nghiệp thuộc nhóm ngành nào và mức độ gắn bó với công việc của người đi vay; Nhóm nhân tố về tình hình tài chính của người đi vay; Nhóm nhân tố về bản thân của hồ sơ vay đó như: hồ sơ vay lớn hay nhỏ,

thời hạn của khoản vay và mục đích của từng khoản vay là gì Bài nghiên cứu

đã chỉ ra khả năng ảnh hưởng của từng nhóm nhân tố đến khả năng xảy ra nợ xấu đối với từng hồ sơ vay

Nhìn chung, các nghiên cứu nước ngoài trên, các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng chủ yếu là nguyên nhân khách quan của ngân hàng và cả khách hàng vay vốn Đó là các nhân tố phát sinh từ chính sách của Nhà nước như nợ công, tỷ lệ thất nghiệp, tốc độ tăng trưởng GDP, … Tuy nhiên, kết quả nghiên cứu đã khá lâu từ năm 1940 của John M Chapman and associates và phù hợp với tình hình của các NHTM phương tây thời bấy giờ hơn là đối với các NHTM thuộc các nhóm nước đang phát triển như Việt Nam

2.3.2 Các nghiên cứu trong nước

Trương Đông Lộc (2010), nghiên cứu về “Các nhân tố ảnh hưởng đến rủi

ro tín dụng của các NHTM Nhà nước ở khu vực đồng bằng sông Cửu Long”

Nghiên cứu đã đưa ra kết luận các nhân tố ảnh hưởng đó là: Khả năng tài chính của người vay, đảm bảo nợ vay, lĩnh vực ngành nghề chính tạo ra thu nhập để trả

nợ, kiểm tra giám sát nợ vay, kinh nghiệm của cán bộ tín dụng, kinh nghiệm của người vay Hạn chế của nghiên cứu này là kết quả chỉ kiểm định với các NHTM Nhà nước trên khu vực đồng bằng sông Cửu Long Do đó kết quả chỉ đúng ở khía cạnh nào đó, chưa mang tính khái quát cao

Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết (2011), nghiên cứu “Các nhân tố

ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của ngân hàng thương mại cổ phần Ngoại Thương Việt Nam - chi nhánh thành phố Cần Thơ” Với mục tiêu tìm ra nguyên

nhân dẫn đến rủi ro tín dụng, bài nghiên cứu đã sử dụng mô hình Probit với cỡ mẫu 438 khách hàng của ngân hàng Kết quả cho thấy các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của ngân hàng bao gồm: Khả năng tài chính của khách hàng

đi vay, việc sử dụng vốn vay, kinh nghiệm của cán bộ tín dụng, số lần kiểm tra, giám sát khoản vay của cán bộ tín dụng và việc đa dạng hóa hoạt động kinh doanh của khách hàng vay Tuy nhiên, kết quả nghiên cứu cho thấy ngoài những yếu tố đã nêu ra ở bài trước đó (2010) thì có thêm 2 biến khác cũng ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng, đó là việc sử dụng vốn vay của khách hàng và biến đa dạng hóa hoạt động kinh doanh, nhưng lại không có biến ngành nghề kinh doanh

chính Cũng tương tự, bài nghiên cứu chỉ mới kiểm định tại ngân hàng thương mại cổ phần Ngoại Thương Việt Nam - chi nhánh thành phố Cần Thơ

Nghiên cứu “Rủi ro tín dụng trong cho vay doanh nghiệp nhỏ và vừa tại Chi nhánh ngân hàng Đầu tư và phát triển Việt Nam ở Đồng Bằng Sông Cửu Long” của Lê Khương Ninh và Lâm Thị Bích Ngọc (2012) với nội dung là xác định các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng trong cho vay doanh nghiệp vừa

và nhỏ tại các chi nhánh Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam ở Đồng Bằng Sông Cửu Long Hai tác giả của Lê Khương Ninh và Lâm Thị Bích Ngọc cũng

đã ứng dụng mô hình Binary Logistic để đo lường những nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng cho vay doanh nghiệp vừa và nhỏ, bao gồm qui mô, nợ phải trả,

tỷ số ROA, xếp hạng khách hàng, luật kế toán, lịch sử nợ vay, kinh nghiệm cán

bộ tín dụng, cạnh tranh

Tóm lại, một số hạn chế của các nghiên cứu trong nước nêu trên là: một

số biến đưa vào mô hình nghiên cứu không còn phù hợp với tình hình kinh tế hiện nay (ví dụ như nhân tố lịch sử trả nợ vay của khách hàng thì hiện nay hệ thống NHTM đã có quy chế điều kiện để khách hàng tiếp tục được vay phải có lịch sử trả nợ tốt; luật kế toán chưa quy định rõ về thông tin kế toán, thì hiện nay đối với Doanh nghiệp khi vay vốn phải có báo cáo tài chính và được công bố rộng rãi, được kiểm toán….) Mặt khác, các nghiên cứu trên bao hàm tổng thể bức tranh toàn hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam, hoặc HTNH trên một khu vực như khu vực Đồng Bằng sông Cửu Long Còn của mỗi ngân hàng thương mại, từng địa phương sẽ có đặc điểm khác nhau về địa lý, điều kiện tự nhiên, xã hội, … khác nhau, do đó nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng khác nhau và mức độ ảnh hưởng của các nhân tố cũng khác nhau

Trong luận văn tốt nghiệp, tác giả kế thừa nghiên cứu các nhân tố ảnh

hưởng đến rủi ro tín dụng của tác giả Trương Đông Lộc, 2010, “Các nhân tố ảnh

hưởng đến rủi ro tín dụng của các NHTM Nhà nước ở khu vực đồng bằng sông Cửu Long”, bằng cách đưa các biến vào mô hình nghiên cứu Logistic, nhưng tác

giả chỉ chọn 6 nhân tố, còn nhân tố đa dạng hóa hoạt động kinh doanh của khách hàng thì tác giả không chọn đưa vào mô hình, bởi vì đối với các ngân hàng ngân hàng thương mại thì khách hàng kinh doanh trên nhiều lĩnh vực, có cả các lĩnh vực rủi ro lớn như kinh doanh chứng khoán, kinh doanh bất động sản, các nghề

thủy sản ở vùng đồng bằng sông Cửu Long, … Theo nghiên cứu của Trương Đông Lộc biến ngành nghề mà trong đó ngành nghề có ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng nhiều là ngành kinh doanh chứng khoán, ngành kinh doanh bất động sản Nhưng tại Agribank Tây Ninh thì cho vay các ngành nghề của khách hàng tương đối đơn giản hơn, chủ yếu là trồng trọt, chăn nuôi gia súc, gia cầm, kinh doanh dịch vụ thương mại,… không có ngành nghề kinh doanh chứng khoán và kinh doanh bất động sản, còn ngành nghề tại địa phương mang nhiều rủi ro đó là ngành nghề trồng trọt, chăn nuôi, mà ngành này Agribank là bắt buộc phải cho vay theo chính sách của Nhà nước nhằm phục vụ phát triển nông nghiệp nông thôn Do đó, 6 nhân tố đưa vào mô hình nghiên cứu là phù hợp tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

KẾT LUẬN CHƯƠNG 2

Trong chương 2 này, tác giả đã trình bày cơ sở lý luận về rủi ro tín dụng trong hoạt động của các NHTM, đồng thời chỉ ra được một số các dấu hiệu và các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng từ đó nêu lên những hậu quả mà rủi ro tín dụng có thể gây ra cho bản thân hoạt động của các ngân hàng thương mại và của cả nền kinh tế Chương 2 cũng đã trình bày cơ sở lý thuyết về các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của các nghiên cứu trước đây về mô hình, các biến ảnh hường và kết quả của các nghiên cứu đó Đây sẽ là cơ sở khoa học để tác giả đề xuất mô hình nghiên cứu và thiết kế nghiên cứu ở chương tiếp theo

Tham khảo các

mô hình nghiên cứu trước đây

Xây dựng mô hình nghiên cứu chính thức

CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP VÀ MÔ HÌNH

NGHIÊN CỨU

3.1 QUY TRÌNH NGHIÊN CỨU

Quy trình nghiên cứu được thể hiện ở sơ đồ 3.1, cụ thể như sau:

Sơ đồ 3.1 Quy trình nghiên cứu

- Hồi quy, thống kê mô tả

- Kiểm tra hiện tượng đa cộng tuyến

- Phân tích kết quả hồi quy

Viết báo cáo nghiên cứu

Nghiên cứu định tính:

+ Thống kê, tổng hợp các báo báo tổng kết, tham vấn chuyên gia về nhân tố ảnh hưởng rủi ro TD + Thống kê, mô tả những nghiên cứu trước đây, để đưa các biến vào mô hình phân tích định lượng

Nghiên cứu định lượng:

+ Xác định 6 nhân tố đưa vào mô hình

+ Tiến hành lấy dữ liệu của 300 mẫu nghiên cứu

3.2 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU

Tìm hiểu cơ sở lý luận về rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng Tham khảo các tài liệu có uy tín để xây dựng mô hình phù hợp với đề tài nghiên cứu Lựa chọn mô hình nghiên cứu phù hợp để xác định các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

Nghiên cứu định tính:

Thống kê, mô tả, tham vấn trực tiếp chuyên gia Qua cơ sở lý luận về rủi

ro tín dụng, các nghiên cứu trước đây về đề tài này cũng như bản thân đã và đang công tác tại phòng Kế hoạch – kinh doanh tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh., tôi nhận thấy có rất nhiều nguyên nhân để xảy ra rủi ro tín dụng Tuy nhiên, trong phạm vi của bài nghiên cứu không thể lượng hóa được tất cả các nhân tố đó Với mong muốn làm sáng tỏ thêm các nhân tố cũng như các nguyên nhân ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng Vì thế, bài nghiên cứu đã đưa vào

mô hình nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng mà thực tế ở tại đơn vị, đồng thời tác giả cũng căn cứ vào các báo cáo tổng kết hoạt động kinh doanh hàng năm của Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh và sử dụng phương pháp chuyên gia dưới hình thức tham vấn trực tiếp một số người có kinh nghiệm, am hiểu sâu rộng trong hoạt động tín dụng tại chi nhánh như: Giám đốc, PGĐ phụ trách tín dụng chi nhánh tỉnh, các Trưởng phòng chuyên đề Agribank chi nhánh tỉnh, các Giám đốc, PGĐ chi nhánh huyện và phòng giao dịch trực thuộc, …Với mục đích tìm ra, tổng hợp lại những nguyên nào ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại chi nhánh Và qua đó xem xét, đánh giá mức độ ảnh hưởng của các nhân tố đó như thế nào, trong đó có các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD mà tác giả đưa vào biến của mô hình nghiên cứu định lượng Từ đó, với kết quả của phương pháp nghiên cứu định tính có phù hợp với kết quả nghiên cứu định lượng hay không

Và với mục tiêu và mục đích cuối cùng của nghiên cứu đề tài là kết quả nghiên cứu định tính trên sẽ góp phần làm sáng tỏ và giải thích rõ ràng thêm nguyên nhân ảnh hưởng đến RRTD của các nhân tố trong mô hình nghiên cứu định lượng

Nghiên cứu định lượng:

Để thực hiện nghiên cứu bằng phương pháp định lượng Trước tiên, cần

phải xác định tổng thể mẫu, cần chọn ra bao nhiêu mẫu quan sát sát nhằm đáp ứng cho nhu cầu nghiên cứu cũng như đáp ứng mức độ chính xác của mô hình

Theo Nguyễn Đình Thọ (2011), cỡ mẫu là n ≥ 50 + 8p (n: kích thước mẫu tối thiểu cần thiết, p: số lượng biến độc lập trong mô hình) Vậy cỡ mẫu tối thiểu là n ≥ 50 + 8*6 = 98 Quy mô mẫu ước tính cho bài nghiên cứu này là 300

hồ sơ vay

Nguồn dữ liệu: Sử dụng dữ liệu của các nghiên cứu trong và ngoài nước

đã được công bố (từ tạp chí nước ngoài, tạp chí trong nước), từ các nghiên cứu này tác giả rút ra được những nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

Bên cạnh đó, các số liệu thứ cấp về thực trạng hoạt động kinh doanh tại chi nhánh được tác giả thu thập trực tiếp từ Phòng Tổng hợp của Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh, tứ các báo cáo tổng kết, báo cáo kết quả hoạt động hàng năm của chi nhánh, giai đoạn 2014 - 2016

Dữ liệu sơ cấp: Để sử dụng mô hình xác suất, trong nghiên cứu này tác giả đã sử dụng nghiên cứu với số biến quan sát là 300, bao gồm cả khách hàng doanh nghiệp và cá nhân Tuy nhiên Bài nghiên cứu chỉ thực hiện thu thập dữ liệu từ các hồ sơ tín dụng phát sinh và còn dư nợ đến 31/12/2016 tại Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh

Cách thức chọn mẫu: Dựa vào sao kê dư nợ đến 31/12/2016 của từng chi nhánh huyện và Hội sở tỉnh (gồm 8 huyện, 1 Hội sở và 1 chi nhánh thuộc Agribank tỉnh), do Phòng Tổng hợp Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh cung cấp, trong đó bao gồm các khoản cho vay đối với Doanh nghiệp và cá nhân, được sắp xếp theo thứ tự mã CIF (mã số khách hàng) Tác giả chọn mỗi chi nhánh trực thuộc tỉnh khoảng 30 khách hàng Mỗi chi nhánh, tác giả chọn mẫu

hệ thống theo bước nhảy là 10 (lý do: đã biết được đám đông nghiên cứu là tất

cả các hồ sơ vay phát sinh trong năm qua, tức là biết con số cụ thể và có sẵn danh sách đi kèm) Sau khi chọn được 300 khách hàng thì tiến hành khảo sát hồ

sơ tín dụng để thu thập các thông tin cần thiết cho mô hình Trên sao kê dư nợ

do phòng Tổng hợp Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh cung cấp có các thông tin dữ liệu đáp ứng cho mô hình gồm: giá trị tài sản đảm bảo, vốn tự có của

khách hàng ta tính được khả năng tài chính Tổng hợp tất cả các cán bộ tín dụng cho vay đối với khách hàng có tên trong mẫu nghiên cứu, tác giả nhờ Phòng Tổng hợp Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh cung cấp thêm thông tin

số năm công tác trong lĩnh vực tín dụng của từng cán bộ đó, ta có nhân tố kinh nghiệm của cán bộ tín dụng Còn lại thông tin các nhân tố như: số năm kinh nghiệm của khách hàng trong ngành nghề kinh doanh, số lần kiểm tra giám sát vốn vay đối với khách hàng đó, khách hàng có sử dụng vốn đúng mục đích hay không, thì tác giả tập hợp các khách hàng này lại rồi gửi đến Trưởng phòng kế hoạch – kinh doanh từng chi nhánh trực thuộc tỉnh nhờ sự hỗ trợ cung cấp thông tin các nhân tố này Sau khi thu thập đầy đủ thông tin hồ sơ khách hàng, tiến hành phân tích mô hình xác suất tuyến tính Logit với phần mềm Stata 14, theo các bước sau:

Bước 1: Đưa các biến vào mô hình hồi quy, sử dụng phương pháp hồi

quy Logistic Stata 14 xử lý tất cả các biến đưa vào cùng một lượt

Bước 2: Chạy kết quả mô hình hồi quy

- Kiểm định độ phù hợp của mô hình để lựa chọn mô hình tối ưu bằng cách sử dụng phương pháp hàm hợp lý cực đại của Logistic, để kiểm định giả thuyết:

H0: không có mối quan hệ tuyến tính giữa biến phụ thuộc với tập hợp các biến độc lập: β1, β2, β3, =…=βK= 0

Đánh giá độ phù hợp của mô hình bằng giá trị P – Value (P>|z|) Nếu giá trị P<0,05 và càng nhỏ thì độ phù hợp của mô hình càng cao, biến độc lập có thể giải thích cho biến phụ thuộc, mô hình có ý nghĩa thống kê, mô hình có thể

sử dụng được

- Xác định các hệ số của phương trình hồi quy, đó là các hệ số hồi quy riêng phần βk đo lường sự thay đổi trung bình của biến phụ thuộc khi biến độc lập Xk thay đổi một đơn vị, trong khi các biến độc lập khác được giữ nguyên Tuy nhiên, độ lớn của βk phụ thuộc vào đơn vị đo lường của các biến độc lập,

vì thế việc so sánh trực tiếp chúng với nhau là không có ý nghĩa Do đó, để có thể so sánh các hệ số hồi quy với nhau từ đó xác định tầm quan trọng (mức độ giải thích) của các biến độc lập cho biến phụ thuộc, người ta biểu diễn số đo

của tất cả các biến độc lập bằng đơn vị đo lường độ lệch chuẩn beta (βk#0)

- Mặt khác, đây là mô hình có khả năng dự báo Do đó, để dự đoán được các khả năng có thể xảy ra của mô hình ta có thể xem xét thêm qua Estat Classification Table

Bước 3 : Kiểm tra vi phạm các giả định hồi quy

Mô hình hồi quy được xem là phù hợp với tổng thể nghiên cứu khi không vi phạm các giả định Vì thế, sau khi xây dựng được phương trình hồi quy, cần phải kiểm tra các giả định sau: có liên hệ tuyến tính gữa các biến độc lập với biến phụ thuộc không và không có tương quan giữa các biến độc lập (không có hiện tượng đa cộng tuyến)

Để kiểm định tương quan giữa hai biến X và Y ta đặt giả thuyết

Ho: ρ= 0 (nghĩa là hai biến không có quan hệ tuyến tính với nhau)

H1: ρ ≠ 0 (Hai biến có quan hệ tuyến tính với nhau)

Sau đó dùng ma trận tương quan để xem các hệ số ma trận có lớn không (các hệ số <0,8 thì phù hợp) Đồng thời kiểm tra các biến đưa vào mô hình có đa cộng tuyến hay không bằng hệ số VIF( nếu vif <10 thì không có đa cộng tuyến):

Nếu các hệ số tương quan nhỏ hơn 0,8 và hệ số Vif nhỏ hơn 10 thì bác bỏ H0, chấp nhận H1 Và ngược lại, chấp nhận H0

3.3 GIẢ THUYẾT VÀ MÔ HÌNH NGHIÊN CỨU

Từ việc tham khảo các bài nghiên cứu trước đây như đã trình bày ở chương 2, dựa vào đặc điểm của ngành ngân hàng, đặt biệt là nghiệp vụ tín dụng ngân hàng, đồng thời dựa vào thực tế hoạt động kinh doanh của Agribank – chi nhánh tỉnh Tây Ninh Bản thân bài nghiên cứu này cũng đã tham khảo mô hình xác suất tuyến tính Logit trong bài nghiên cứu của PGS.TS Trương Đông Lộc để phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín Tuy nhiên, các nghiên cứu còn có rất nhiều nhân tố khác nữa Dựa vào tình hình thực tế tại chi nhánh, tác giả nghiên cứu trong phạm vi các nhân tố thuộc về hồ sơ vay vốn của khách hàng gồm có 6 nhân tố Cụ thể, Tác giả đề tài đề xuất mô hình nghiên cứu như sau:

Sơ đồ 3.2 Mô hình nghiên cứu chính thức

Nghiên cứu tiến hành khảo sát các hồ sơ vay vốn đã phát sinh tại chi nhánh có số dư đến 31/12/2016 Các số liệu được thu thập dựa theo các biến

số đặt trước và tiến hành ứng dụng mô hình xác suất Logit để đo lường mức

độ tương quan giữa các biến số và khả năng xảy ra rủi ro của các hồ sơ vay phát sinh tại Chi nhánh

Mô hình Logit được sử dụng trong nghiên cứu này có dạng như sau:

có rủi ro) Trong nghiên cứu này, tác giả xác định các khoản vay có rủi ro

là những khoản vay thuộc nhóm nợ từ nhóm 02 đến nhóm 05 và những khoản vay không có rủi ro là những khoản vay thuộc nhóm 01 Các khoản nợ được phân nhóm như trên là phù hợp theo Thông tư 02/2013/TT–NHNN

tín dụng

ngày 21/01/2013 và Thông tư 09/2014/TT-NHNN ngày 18/03/2014

X1, X2, X3, X4, X5, X6 là các biến độc lập, được thể hiện qua bảng sau:

Bảng 3.1 Tổng hợp ý nghĩa của các biến độc lập trong mô hình

- KNCB: Kinh nghiệm của cán

bộ cho vay (X1)

- Số năm trực tiếp làm công tác tín dụng

- KNKH: Kinh nghiệm của

khách hàng đi vay (X2)

- Số năm người đi vay hoạt động trong ngành nghề vay vốn tính đến thời điểm vay (đối với khách hàng cá nhân tính bằng số năm kinh nghiệm đi làm)

- TSĐB: Tài sản đảm bảo (X3) - Số tiền vay trên giá trị tài sản đảm bảo

- KNTC: Khả năng tài chính của

khách hàng đi vay (X4)

- Vốn tự có của khách hàng tham gia trên tổng nhu cầu vốn để thực hiện phương án vay vốn

- SDVV: Sử dụng vốn vay (X5) - Khách hàng sử dụng vốn vay đúng mục đích

hay không (có = 1, không = 0)

- KTGSVV: Kiểm tra, giám sát

khoản vay (X6)

- Số lần đã kiểm tra trước khi khoản vay chuyển sang nợ quá hạn hoặc đến 31/12/2016 Đối với biến TSĐB (X3): được giải thích là tỷ số giữa số tiền vay trên giá trị tài sản đảm bảo (Số tiền vay/Giá trị tài sản đảm bảo), khi áp dụng vào mô hình định lượng thì với kỳ vọng rằng giá trị biến X3 (biến TSĐB), hay tỷ số giữa

số tiền vay/ giá trị tài sản tỷ lệ thuận với rủi ro tín dụng

βi, (i=1,2,3,4,5,6): là hệ số hồi quy riêng tương ứng với biến độc lập

Xi

α là hằng số

Trên cơ sở mô hình và các biến nghiên cứu nêu trên, bài nghiên cứu đưa

ra một số giả thuyết như sau:

Giả thuyết H1: Kinh nghiệm của cán bộ tín dụng có mối quan hệ tỷ lệ

nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng β1<0

Một cán bộ tín dụng có kiến thức, trình độ chuyên môn vững vàng và đã công tác lâu năm trong công việc tín dụng sẽ có khả năng nhận diện khách

hàng, phân tích tình hình tài chính và dự báo khó khăn để có thể tư vấn tốt nhất cho khách hàng của mình Vì vậy, cán bộ càng có thâm niên công tác trong nghề càng có khả năng quản lý khoản vay và hạn chế được rủi ro hơn

Giả thuyết H2: Kinh nghiệm của khách hàng đi vay trong lĩnh vực kinh

doanh của mình có mối quan hệ tỷ lệ nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng β2< 0

Kinh nghiệm là trải nghiệm của một người về một sự việc nào đó, mà qua đó họ rút ra được những bài học, những cách thức làm việc phù hợp nhất Các nghiên cứu về rủi ro tín dụng cũng đã chỉ ra rằng năng lực quản trị và kinh nghiệm làm việc trong một ngành hàng nào đó của người đi vay là yếu tố quan trọng để thực hiện thành công một dự án hay một phương án kinh doanh Người đi vay càng có nhiều kinh nghiệm sẽ có khả năng dự báo những tình huống xấu nhất cũng như có khả năng ứng phó kịp thời với những bất trắc có thể xảy ra trong hoạt động kinh doanh của mình để hạn chế thấp nhất những tổn thất Theo Trương Đông Lộc (2010), khách hàng đi vay càng có nhiều kinh nghiệm trong ngành nghề nào đó thì khả năng thành công càng cao hay kinh nghiệm của người đi vay tỷ lệ nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng

Giả thuyết H3: Tỷ lệ vốn vay trên giá trị tài sản bảo đảm có mối quan

hệ tỷ lệ thuận với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng β3 > 0

Kinh doanh ngân hàng là một loại hình kinh doanh đặc biệt vì đối tượng kinh doanh là tiền và thu nhập chủ yếu được tạo ra từ hoạt động tín dụng Trong đó, bất kỳ khoản vay nào cũng đều chứa đựng những rủi ro nhất định Để hạn chế những rủi ro ngay từ đầu thì biện pháp bảo đảm tín dụng là một tiêu chuẩn bổ sung những hạn chế của nhà quản trị ngân hàng cũng như phòng ngừa những diễn biến không thuận lợi Chính vì vậy, một khoản vay có tài sản bảo đảm luôn chứa đựng ít rủi ro và chắc chắn hơn những khoản cho vay không có tài sản bảo đảm Vì lúc này, người đi vay buộc phải có trách nhiệm nhiều hơn trong việc hoàn trả nợ vay để tránh trường hợp ngân hàng phát mãi tài sản của mình Theo Trương Đông Lộc (2010), tỷ lệ giữa số tiền vay vốn trên tổng giá trị tài sản bảo đảm càng thấp thì khả năng xảy ra rủi ro tín dụng càng thấp và

ngược lại

Giả thuyết H4: Khả năng tài chính của khách hàng đi vay có mối quan

hệ tỷ lệ nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng β4< 0

Khả năng tài chính của khách hàng vay vốn được đo lường bằng tỷ lệ giữa vốn tự có tham gia vào dự án/ phương án vay vốn trên tổng nhu cầu vốn của dự án/ phương án đó Khi mà khách hàng có vốn tự có lớn, vốn vay nhỏ trong tổng nhu cầu vốn của phương án, dự án, thì lúc đó khách hàng đỡ chịu áp lực lãi vay phát sinh, mặt khác khách hàng kinh doanh trên chính số tiền tự có

mà họ tiết kiệm được thì họ càng nâng niu nguồn vốn đó và họ sẽ nghiên cứu làm cách nào để không bị mất đi nguồn vốn đó mà còn nảy nở thêm lợi nhuận Theo các nghiên cứu trước đây, khả năng tài chính của khách hàng vay càng mạnh sẽ làm gia tăng khả năng chịu đựng rủi ro

Giả thuyết H5: Việc sử dụng vốn vay đúng mục đích hay không có mối

quan hệ tỷ lệ nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng β5< 0

Tín dụng vẫn là nguồn thu nhập lớn nhất đối với các ngân hàng nhưng bài toán rủi ro vẫn khiến các nhà quản trị bận tâm Việc làm sao kiểm soát nguồn vốn cho vay đúng với mục đích ban đầu mà khách hàng đã cam kết là một câu hỏi khó và có ảnh hưởng rất lớn đến rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng Bởi, mỗi mục đích vay vốn sẽ gắn liền với thời gian và nguồn trả nợ khác nhau Do dự án, phương án vay vốn mà khách hàng đề ra và ngân hàng đã thẩm định, trên cơ sở đó ngân hàng và khách hàng thỏa thuận các kỳ hạn trả nợ phù hợp vớ chu trình, nguồn thu nhập tạo ra từ dự án đó Nếu người vay sử dụng vốn sai mục đích sẽ ảnh hưởng đến khả năng trả nợ không đúng hạn Nghiên cứu này sử dụng biến giả, bằng 1 nếu khách hàng sử dụng vốn vay đúng mục đích và bằng 0 nếu sử dụng sai mục đích

Giả thuyết H6: Số lần kiểm tra trước khi khoản vay chuyển sang nợ

xấu/ Tổng thời gian đã vay đến khi khoản vay chuyển sang nợ xấu (tính theo năm) có mối quan hệ tỷ lệ nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng β6< 0

Một trong những nguyên nhân gây ra rủi ro tín dụng là việc kiểm tra, giám sát sau khi cho vay không chặt chẽ Việc định lượng biến kiểm tra, giám