THÔNG TIN TÀI LIỆU
MỤC LỤC LỜI MỞ ĐẦU NỘI DUNG Cơ sở lý luận triết học dùng làm tiền đề lý luận cho đề tài .3 Vận dụng nguyên lý triết học để phân tích, làm rõ thực trạng nợ xấu ngân hàng 2.1 Khái niệm nợ xấu cách phân loại nợ xấu 2.2 Phân tích nợ xấu góc nhìn khác .6 2.2.1 Nợ xấu đóng vai trò kết 2.2.2 Nợ xấu đóng vai trò ngun nhân 2.3 Những giải pháp kiến nghị 10 KẾT LUẬN 14 LỜI MỞ ĐẦU Hoạt động tín dụng hoạt động then chốt ngân hàng thương mại (NHTM), vấn đề nâng cao chất lượng tín dụng ln mối quan tâm hàng đầu NHTM Việc gia nhập WTO đặt NHTM Việt Nam đứng trước nhiều hội lẫn thách thức Khi NHTM nước tham gia vào thị trường tài Việt Nam, tính cạnh tranh NHTM ngày trở nên liệt Trong NHTM Việt Nam nhiều yếu khơng vốn mà lực chuyên môn, đặc biệt việc đánh giá khả trả nợ khách hàng Điều ảnh hưởng lớn đến số nợ xấu, tiêu phản ánh chất lượng tín dụng ngân hàng Hiện nợ xấu lo ngại hàng đầu các NHTM nước Tính đến cuối quý I năm 2012, nhiều ngân hàng phải đối mặt với số nợ xấu lên đến hàng nghìn tỷ đồng Theo báo cáo tài q 1/2012 ngân hàng Ngân Hàng TMCP Ngoại Thương (Vietcombank), Ngân Hàng TMCP Công Thương(Vietinbank), Ngân Hàng TMCP Á Châu (ACB), Ngân Hàng TMCP Sài Gòn-Hà Nội (SHB) dư nợ cho vay sụt giảm nợ xấu tăng nhanh Hiện tượng xảy NHTM quốc doanh lẫn khối NHTM cổ phần tư nhân, ngân hàng lớn ngân hàng nhỏ Trong ngân hàng kể đánh giá có tình hình tài lành mạnh, khả quản trị tốt, cấp tiêu tăng trưởng tín dụng 17% Ngân Hàng Nhà Nước xếp nhóm tăng trưởng tín dụng Nếu ngân hàng xếp vào nhóm thấp tăng trưởng tín dụng tình hình nợ xấu đến đâu? Các số tiêu nợ xấu ngân hàng thay đổi qua năm? Việc gia tăng tỷ lệ nợ xấu ảnh hưởng hoạt động ngân hàng ? Những nguyên nhân làm cho tỷ lệ nợ xấu tăng lên? Tất câu hỏi làm rõ qua chuyên đề mang tên : “Nợ xấu ngân hàng góc nhìn phạm trù nhân quả” NỘI DUNG Cơ sở lý luận triết học dùng làm tiền đề lý luận cho đề tài Nguyên tắc phương pháp luận mối quan hệ nguyên nhân- Kết Nguyên nhân sinh kết Do đó, nguyên nhân có trước kết Còn kết xuất sau nguyên nhân xuất shiện Song việc nối tiếp thời gian tượng biều mối quan hệ nhân Trong thực mối liên hệ nhân- biểu phức tạp Một kết thông thường nguyên nhân nguyên nhân sản sinh nhiều kết Khi nguyên nhân tác động chiều, hướng, lúc lên vật chúng gây lên ảnh hưởng chiều tới hình thành kết ngược lại Trong sợi dây chuyền vô tận vận động vật chất, khơng có tượng coi nguyên nhân kết xem kết cuối Trong mối quan hệ này, vật coi nguyên nhân việc khác, lại coi kết ngược lại Nguyên nhân sản sinh kết Nhưng sau xuất hiện, kết khơng giữ vai trò thụ động nguyên nhân Trái lại, tác động lại nguyên nhân theo hai chiều hướng tích cực tiêu cực Mối liên hệ nhân – có tính khách quan Khơng có vật tượng tồn mà khơng có ngun nhân Do đó, nhiệm vụ nhận thức khoa học phải khám phá ngun nhân Bởi có biết ngun nhân, định hướng cho phát triển tiếp sau Một vật tượng nhiều ngun nhân sinh Mỗi ngun nhân có vị trí khác việc hình thành kết Vì vậy, ta cần phải phân loại nguyên nhân đồng thời phải nắm nguyên nhân phát triển chiều để tạo sức mạnh tổng hợp hạn chế nguyên nhân ngược chiều Nguyên nhân sinh kết sau kết xuất lại tác động trở lại nguyên nhân sinh Vì vậy, phải biết khai thác tận dụng kết đạt để nâng cao nhận thức để thúc đẩy vật phát triển Vận dụng nguyên lý triết học để phân tích, làm rõ thực trạng nợ xấu ngân hàng 2.1 Khái niệm nợ xấu cách phân loại nợ xấu Hiện nay, để đánh giá chất lượng tài sản Có tổ chức tín dụng (ngân hàng, cơng ty tài chính…), khoản cho vay/cấp tín dụng (thường gọi với tên thông dụng khoản nợ) cam kết ngoại bảng (bảo lãnh, chấp nhận toán, cam kết cho vay khơng hủy ngang…) phân loại từ Nhóm - trích lập dự phòng rủi ro tương ứng Nợ xấu dùng để khoản nợ phân loại vào nhóm 3, Nợ xấu chất khái niệm dùng để khoản nợ cho vay khách hàng đối diện với rủi ro cao việc thu hồi nợ gốc lãi vay khách hàng gặp khó khăn Hệ thống quy định Việt Nam đánh giá rủi ro chủ yếu dựa số ngày hạn việc trả nợ vay Tuy nhiên, giới chuyên môn ghi nhận nhiều trường hợp khoản nợ điều chỉnh kỳ hạn trả nợ (giãn nợ) hay ký hợp đồng vay (đảo nợ) để ghi nhận vào nợ xấu Tỷ lệ nợ xấu tỷ lệ nợ xấu so với tổng nợ từ nhóm đến nhóm Trong đó, khái niệm Tỷ lệ cấp tín dụng xấu mở rộng hơn, tỷ lệ tổng nợ cam kết ngoại bảng từ nhóm đến nhóm so với tổng nợ cam kết ngoại bảng từ nhóm đến nhóm Dưới phương pháp phân loại nợ theo Thông tư 02/2013/TT-NHNN ngày 21/01/2013 Ngân hàng Nhà nước thay cho Quyết định 493 ban hành năm 2005 Cách phân loại khoản mục cam kết ngoại bảng thực với nguyên tắc tương tự Cách phân loại khác biệt với hướng dẫn IFRS thường cho đầy đủ rủi ro nợ xấu ngân hàng Việt Nam Các khoản nợ xấu phải trích lập dự phòng rủi ro tín dụng (cụ thể) cao nhiều so với nhóm nợ Nhóm nợ Phương pháp định lượng Phương pháp định tính – Nợ đủ tiêu chuẩn (Current) Nợ hạn, Có khả thu hồi đầy hạn 10 ngày đủ nợ gốc lãi hạn – Nợ cần ý (Special mentioned) Quá hạn từ 10 - 90 ngày; Có khả thu hồi đầy Nợ điều chỉnh hạn trả nợ đủ nợ gốc lãi, lần đầu có dấu hiệu suy giảm khả trả nợ – Nợ tiêu Quá hạn từ 91 - 180 ngày; chuẩn ( Sub-standard) Nợ gia hạn nợ lần đầu; Miễn giảm lãi – Nợ nghi ngờ ( Doubtful) – Nợ có khả vốn (Bad) Khơng có khả thu hồi nợ gốc lãi đến hạn Có khả tổn thất Quá hạn từ 181 - 360 Có khả tổn thất cao ngày; Nợ cấu lại thời hạn trả nợ lần đầu, lại tiếp tục hạn 90 ngày; Nợ cấu lại thời hạn trả nợ lần thứ hai… Nợ hạn 360 ngày; Khơng khả thu Nợ cấu lại thời hạn trả hồi, vốn nợ lần đầu, lại tiếp tục hạn từ 90 ngày trở lên; Nợ cấu lại thời hạn trả nợ lần thứ hai lại hạn; Nợ cấu lại thời hạn trả nợ lần thứ ba trở lên… 2.2 Phân tích nợ xấu góc nhìn khác 2.2.1 Nợ xấu đóng vai trò kết Nhìn nhận giai đoạn vừa qua nước ta, thấy tình trạng nợ xấu ngân hàng xuất phát từ nguyên nhân chủ yếu đây: Thứ nhất, từ yếu tố kinh tế vĩ mô: Khi kinh tế rơi vào tình trạng khủng hoảng, mơi trường kinh tế vĩ mơ khó khăn làm giảm khả trả nợ người vay khiến chất lượng tài sản hệ thống ngân hàng suy giảm Trong giai đoạn 2008-2010, kinh tế Việt Nam đối diện với tình trạng lạm phát cao, đồng thời chịu tác động tiêu cực khủng hoảng tài suy thối kinh tế tồn cầu, tái lặp lạm phát cao làm cho tốc độ tăng trưởng kinh tế suy giảm Trong hai năm 2011-2012, tốc độ tăng trưởng kinh tế giảm sút rõ rệt Năm 2011, tốc độ tăng trưởng kinh tế GDP đạt 5,89%, đến năm 2012 5,03% Chỉ số tăng trưởng sản xuất công nghiệp giảm xuống đáng kể, đạt 6,8% 4,8% Tiêu dùng cá nhân chậm, tổng mức hàng hóa bán lẻ doanh thu dịch vụ năm 2011 2012 tăng 24,2% 21,5%, loại trừ ảnh hưởng yếu tố giá số tăng 4,7% 3,4% Chỉ số tồn kho tăng mạnh mức cao so với kỳ năm trước Cuối năm 2011, số tồn kho ngành công nghiệp chế biến, chế tạo tăng 23% so với kỳ năm 2012 Tại thời điểm 31/12/2012, số tồn kho ngành công nghiệp chế biến tăng 20% so với kỳ năm trước Điều phản ảnh khả tiêu thụ sản phẩm sức cầu tiêu dùng kinh tế mức yếu dẫn đến đọng vốn sản xuất kinh doanh làm tăng nợ xấu tổ chức tín dụng Bên cạnh đó, số ngun nhân khác tình trạng tăng trưởng tín dụng q mức tập trung vào số ngành, phụ thuộc nhiều vào nguồn vốn từ bên quốc gia, hiệu hoạt động giám sát hệ thống, ảnh hưởng từ cú sốc bên khiến nợ xấu ngân hàng tăng cao Từ phía doanh nghiệp Nhiều doanh nghiệp phán đốn khơng xác xu hướng phát triển thị trường, dẫn đến mở rộng quy mô sản xuất ngành phát triển nóng mà khơng có đánh giá kỹ lưỡng Hậu cân cung cầu Một số doanh nghiệp thực dự án lớn lại chia nhỏ dự án để tìm tài trợ từ nhiều ngân hàng khác nhau, qua giúp doanh nghiệp dễ dàng việc vay vốn từ ngân hàng giảm bớt kiểm soát ngân hàng Chính yếu tố làm cho ngân hàng gặp khó khăn việc kiểm sốt khoản cho vay, dẫn đến tình trạng nợ xấu Nhiều doanh nghiệp sử dụng đòn bẩy tài thiếu hiệu quả, hoạt động kinh doanh yếu kém, thua lỗ Trong giai đoạn 2009-2012, thị trường chứng khoán Việt Nam rơi vào trạng thái suy giảm dài hạn, ảnh hưởng tới xu hướng huy động vốn doanh nghiệp Phần lớn doanh nghiệp tìm đến tổ chức tín dụng (TCTD) để vay vốn tài trợ cho kinh doanh thay phát hành chứng khốn Việc sử dụng đòn bẩy tài giai đoạn giúp doanh nghiệp tháo gỡ khó khăn vốn, song lại khiến doanh nghiệp phải đối mặt với trạng thái tăng rủi ro tài Khi kinh tế bộc lộ bất ổn vĩ mô, lạm phát bị đẩy lên mức cao, sức mua giảm sút tình trạng tồn kho kéo dài Điều khiến nhiều doang nghiệp ứ đọng vốn, khơng có khả trả nợ vay TCTD Do đó, việc sử dụng đòn bẩy tài khơng hiệu với kết kinh doanh lỗ nhiều doanh nghiệp trở thành nguyên nhân gia tăng nợ xấu TCTD Từ thân ngân hàng Nhận thức rủi ro tín dụng có hạn chế định Ngun nhân hạn chế nhiều yếu tố: (i) Nhận thức sai lầm mối quan hệ tầm quan trọng rủi ro, kinh doanh nguồn vốn, xem xét chưa đầy đủ khả vốn rủi ro tiềm ẩn gây ra, chủ quan mở rộng kinh doanh, tăng trưởng cho vay phụ thuộc chủ yếu vào huy động tiền gửi, phát triển kinh doanh thiếu (ii) Một số nhà quản lý ưa thích rủi ro, xem xét hồ sơ khách hàng truyền thống dựa vào tài liệu cung cấp, báo cáo văn bản, báo cáo tài chính, khơng thực đánh giá rủi ro cách khách quan Do làm xác tính thực xem xét hồ sơ vay vốn khách hàng Thiếu kinh nghiệm hạn chế kỹ quản lý: có tượng ngân hàng thiếu biện pháp hiệu để xác định, định hướng kiểm soát rủi ro khu vực, số liệu khứ không đầy đủ, hệ thống thông tin không cập nhật, kinh nghiệm cá nhân nhiều lạm dụng để lại hậu cho hoạt động ngân hàng Do đó, biện pháp quản lý yếu có nguy tập trung mang tính hệ thống Quản lý rủi ro khơng diễn xun suốt q trình: (i) Cơng tác thẩm định khơng kỹ lưỡng, nghiêm ngặt: q trình thẩm định trước cho vay, có trường hợp quan hệ cá nhân có ảnh hưởng định, có tượng buông lỏng công tác thẩm định, không đánh giá cách tồn diện, xác rủi ro khoản vay, thiếu hiểu biết đầy đủ tình hình hoạt động doanh nghiệp thời điểm tương lai, đánh giá lạc quan, thiếu phân tích ảnh hưởng tiềm ẩn mơi trường xung quanh, biến động bất thường kinh tế ngồi nước (ii) Q trình xét duyệt hồ sơ: có trường hợp ngân hàng bỏ qua thực tế thủ tục hồ sơ vay vốn khách hàng không đầy đủ, hay hồ sơ vay vốn khách hàng hồ sơ ảo (iii) Rủi ro bảo lãnh ngân hàng: mối quan tâm lớn công tác quản trị ngân hàng Những vấn đề thường gây rủi ro nghiệp vụ như: lực phân tích, thẩm định khách hàng yếu dẫn đến việc ngân hàng bị lừa đảo, vốn phải thực nghĩa vụ bảo lãnh bên bảo lãnh khả toán Hạn chế vận dụng quy định pháp luật nước, quốc tế liên quan đến nghiệp vụ bảo lãnh ngân hàng làm phát sinh tranh chấp kinh tế ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động ngân hàng Năng lực cán tín dụng thẩm định hạn chế yếu tố dẫn đến rủi ro thực bảo lãnh ngân hàng Thứ ba, đạo đức nghề nghiệp số cán ngân hàng khách hàng dẫn đến tình trạng thơng đồng rút ruột ngân hàng Ngân hàng ngành kinh doanh đặc thù, cần dựa tin cậy mức độ tín nhiệm đạo đức phải đặt lên hàng đầu khía cạnh mang tính bắt buộc Thực tế cho thấy, nhiều cán ngân hàng thông đồng rút ruột với khách hàng, cho vay khống dẫn đến hậu nghiêm trọng Chính có chi nhánh phải xử lý hàng chục nhân viên cấu kết với rút ruột ngân hàng Tuy nhiên chưa có tín h tốn, tỷ lệ nợ xấu có xuất phát từ đạo đức ngân hàng Ngồi ra, nợ xấu nằm dạng “chuyển vốn cho vay thành vốn góp.” Khoản nợ khơng “rất xấu” mà nguy hiểm chỗ tồn sổ sách nợ chủ nợ Thứ tư, tình trạng sở hữu chéo Một nghiên cứu Chương trình giảng dạy kinh tế Fulbright công bố sở hữu chéo Ngân hàng với doanh nghiệp (DN) Việt Nam cho thấy hệ thống Ngân hàng hình thành mạng lưới sở hữu chéo cho vay theo quan hệ phức tạp, nhằm mục đích thâu tóm ngân hàng, thu xếp vốn cho dự án đầu tư chưa minh bạch Theo đó, nhiều cơng ty lớn, đặc biệt tập đồn kinh tế Nhà nước tập đoàn cổ phần, dù khơng thuộc lĩnh vực tài đầu tư dài hạn với vai trò nhà sáng lập, nhà đầu tư chiến lược Ngân hàng thương mại Chưa kể, Ngân hàng sở hữu cổ phần lẫn nhau, cổ đông Ngân hàng thương mại công ty quản lý quỹ đầu tư vốn vào Ngân hàng khác có tiềm Hiện khơng tập đồn, tổng cơng ty Nhà nước tư nhân đầu tư, sở hữu chéo họ có tay nhiều Ngân hàng Theo Ủy ban Kinh tế Quốc hội, đến nay, gần 40 Doanh nghiệp Nhà nước tư nhân sở hữu 5% Ngân hàng Thương mại cổ phần doanh nghiệp lại sở hữu công ty đầu tư tài chính[7] Tình trạng sở hữu chéo dẫn tới nhiều hệ lụy, số làm tăng tỷ lệ xấu ngân hàng Bởi lẽ, việc sở hữu chéo dẫn đến tình trạng Ngân hàng tạo điều kiện doanh nghiệp sở hữu ngân hàng dễ dàng vay vốn từ ngân hàng kia, dễ dàng cho công ty doanh nghiệp có vốn sở hữu ngân hàng vay vốn, chí tổ chức tín dụng lớn chiếm cổ phần chi phối ngân hàng khác biến ngân hàng thành "sân sau” mình, họ buộc ngân hàng bị chi phối cấp tín dụng cho dự án khơng an tồn cho doanh nghiệp có quan hệ thân thiết Việc cho vay dễ dàng, thiếu kiểm soát cộng với việc thẩm định vốn vay thiếu cẩn trọng tất yếu dẫn đến nợ xấu Do đó, tình trạng sở hữu chéo xem nguyên nhân dẫn đến tình trạng nợ xấu tăng cao thời gian gần Thứ năm, quy định pháp luật nhằm hạn chế, giải tình trạng nợ xấu có chưa minh bạch, chưa hợp lý Có thể thấy rằng, pháp luật hành có khung pháp lý việc hạn chế giải nợ xấu TCTD như: quy định phân loại nợ; quy định trích lập dự phòng rủi ro; quy định xử lý tài sản đảm bảo nợ; quy định quyền khởi kiện yêu cầu tổ chức cá nhân hoàn trả vốn vay; quy định hoạt động mua bán nợ…Tuy nhiên, thực tế cho thấy, quy định vào thực tế trở nên không phù hợp, không phát huy hiệu việc giải nợ xấu, dẫn đến tình trạng nợ xấu khơng cải thiện mà có xu hướng tăng lên Có thể kể đến hạn chế như: (i) Quy định phân loại nợ xấu chưa rõ ràng, khiến cho việc giải nợ xấu khó khăn Về mặt nguyên tắc, để giải nợ xấu trước hết phải tìm số thực nguyên nhân dẫn đến có số có giải pháp cụ thể Tuy nhiên, rào cản lớn khiến cho việc xác định xác số nợ xấu tình trạng nợ xấu TCTD khơng rõ ràng quy định tiêu chí phân loại nợ Theo quy định Quyết định 493/2005/QĐ-NHNN, sửa đổi bổ sung Quyết định 18/2007/QĐ-NHNN NHNN nợ TCTD phân loại dựa phương pháp định lượng[8] định tính[9] NHNN cho phép ngân hàng lựa chọn phương pháp tùy theo khả điều kiện thực ngân hàng Chính vậy, có ngân hàng xác định tỷ lệ nợ xấu theo phương pháp định lượng, có ngân hàng theo phương pháp định tính Trong đó, phân loại nợ theo phương pháp định tính đánh giá phương pháp phân loại nợ phát huy hiệu hơn, giúp cho TCTD có đầy đủ sở để đánh giá tiềm lực khả toán nợ khách hàng cách xác đầy đủ Tuy nhiên, Tại Việt nam chưa có quy chuẩn chung tiêu chí định tính, Ngân hàng Nhà nước chưa có hướng dẫn cụ thể việc áp dụng phương pháp định tính mà có quy định chung chung Quyết định 493/QĐ-NHNN, mặt khác việc phân loại nợ theo phương pháp định tính yêu cầu TCTD thực phải xây dựng hệ thống đánh giá, xếp hạng tín nhiệm khách hàng cách chặt chẽ mà điều lại khơng dễ thực hiện, đòi hỏi phải tốn nhiều thời gian công sức Một yếu tố quan trọng việc phân loại nợ theo tiêu chí định tính làm tỷ lệ nợ xấu cao gấp – lần so với định lượng mà nợ xấu cao đồng nghĩa với doanh nghiệp phải trích lập tỷ lệ dự phòng cao, điều nhiều TCTD e ngại phân loại nợ xấu Do đó, Việt Nam có TCTD tiền hành phân loại nợ theo phương pháp định tính[10] Trong việc phân loại nợ theo tiêu chí định lượng lại không quan tâm đến kết sản xuất, kinh doanh doanh nghiệp, điều dẫn tới việc phân loại nợ không phản ánh thực chất khoản nợ, TCTD không chủ động chất lượng danh mục tín dụng Như vậy, quy định phân loại nợ xấu chưa rõ ràng khiến số nợ xấu NHTM không phản ánh đầy đủ xác, từ dẫn tới việc giải nợ xấu hạn chế nợ xấu gia tăng trở nên khó khăn (ii) Quy định xử lý nợ thông qua khởi kiện tòa án khoản nợ khơng có tài sản đảm bảo nợ phức tạp, gây khó khăn, nhiều thời gian TCTD trình thu hồi nợ Sở dĩ do, việc xử lý nợ thơng qua khởi kiện tòa án khoản nợ khơng có tài sản đảm bảo nợ yêu cầu mở thủ tục phá sản doanh nghiệp Theo hướng thời gian xử lý lâu (phải từ – năm) phải nhiều trình tự, thủ tục mở thủ tục phá sản, thành lập tổ lý tài sản, thực lý tài sản… Trong đó, tỷ lệ thu hồi nợ trường hợp thấp xử lý tài sản doanh nghiệp hình thức bán lý số tiền thu hồi phải phân chia cho chủ nợ có tài sản đảm bảo khác Thậm chí, dù có phán Tồ án, TCTD gặp trở ngại khâu thi hành án chậm, thủ tục thi hành án nhiều bất cập Tiếp đến phối hợp không đồng quan chức liên quan quan thẩm định, quan bán đấu giá… Từ lúc khởi kiện đến cưỡng chế, thi hành vụ xử lý nợ qua tồ án năm, trung bình – năm[11] Việc xử lý nợ xấu quan khởi kiện khó khăn tình hình nợ xấu TCTD không giải bao, khoản nợ xấu tiếp tục tồn động giấy tờ từ năm qua năm khác mà khơng có chế để thu hồi Do đó, để giải tình trạng nợ xấu nay, việc tạo khung pháp lý rõ ràng, tạo điều kiện thuận lợi cho TCTD khởi kiện yêu cầu tổ chức, cá nhân mắc nợ toán nợ cần thiết (iii) Khung pháp lý việc mua bán nợ có chưa hồn thiện, chưa phát huy hiệu hoạt động giải nợ xấu Tại Việt Nam, thị trường mua bán nợ manh nha hình thành với đời công ty xử lý mua bán nợ ngân hàng thương mại (AMC) công ty mua bán nợ – DATC thuộc Bộ Tài Cả DATC AMC nguyên tắc giống nhau, có nhiệm vụ mua lại khoản nợ xấu từ ngân hàng thương mại, từ chủ nợ, doanh nghiệp cấu lại bán cho thị trường Thông qua hoạt động mua bán nợ, nợ có hội phục hồi sản xuất kinh doanh, từ tạo dòng tiền vào để có nguồn trả nợ.Tuy nhiên, DATC có số vốn điều lệ hạn chế, nên hoạt động lâu chủ yếu mua bán nợ số ngân hàng thương mại lần tái cấu thứ giai đoạn 2001-2004 Còn AMC ngồi mua bán nợ có số nghiệp vụ repo tài sản hoạt động tín dụng Vì hoạt động mua bán nợ AMC dành cho ngân hàng thương mại hạn chế Ngồi ra, khung pháp lý cho hoạt động chủ thể hoạt động mua bán nợ chưa đầy đủ, khiến việc mua bán, giải nợ tồn đọng trở nên khó khăn Ví dụ, vấn đề cốt lõi hoạt động DATC MAC sau mua nợ cần xử lý doanh nghiệp yếu kém, nâng đỡ để phục hồi doanh nghiệp lại, có thu hồi vốn bỏ ra, chữa “lành” vết thương cho kinh tế Và yếu tố quan trọng hàng đầu để phục hồi doanh nghiệp vốn, có vốn doanh nghiệp phục hồi sản xuất, tiếp tục hoạt động, có có tiền để trả nợ Tuy nhiên, Quy định hành không cho phép công ty mua bán nợ cho vay bảo lãnh, việc xử lý, khơi phục doanh nghiệp nợ trở nên khó khăn nhiều thời gian Khơng khó khăn khâu xử lý doanh nghiệp sau mua, cơng ty mua bán nợ gặp khó khăn tiếp cận “khách hàng bán nợ” ngân hàng thương mại khơng có quy định buộc ngân hàng thương mại phải bán nợ họ để tỷ lệ nợ xấu cao họ không đủ lực xử lý nợ xấu nên đa số NHTM e ngại bán nợ Ngồi ra, có chào bán nợ xấu họ đòi giá cao đến phi thực tế, 70% chí 100% mệnh giá nợ Điều khiến cho việc đàm phán thời gian, ảnh hưởng nhiều tới nỗ lực mua xử lý nợ xấu DATC AMC… 2.2.2 Nợ xấu đóng vai trò ngun nhân Khi xem xét mối quan hệ nhân – góc độ nợ xấu đóng vai trò ngun nhân, hậu mà nợ xấu đem lại kinh tế là: - Thứ nhất: Việc giải nợ xấu chậm dẫn đến tình trạng bảng cân đối kế toán ngân hàng (NH) chiếm tỷ lệ nợ xấu cao, đồng nghĩa với việc NH cho vay DN không tiếp cận vốn để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh Tình trạng kéo dài gây ảnh hưởng xấu tới phát triển kinh tế đất nước năm - Thứ hai: Khi nợ xấu kéo dài chi phí bỏ mặt hữu hình vơ hình xử lý nợ xấu lớn Về mặt hữu hình việc tài sản cầm cố ngân hàng ngày bị hao mòn, hư hỏng, giá trị giá trị sử dụng dần, nợ xấu xử lý nhanh tài sản đem sử dụng nhanh chóng, tạo nên giá trị giá trị thặng dư cho kinh tế Về mặt vơ hình trình xử lý nợ xấu kéo dài, dẫn tới hệ số tín nhiệm Việt Nam khó mà trì mức tín nhiệm nay, điều gây ảnh hưỏng không nhỏ tới môi trường đầu tư - Thứ ba: Tỷ lệ nợ xấu lĩnh vực cho vay bất động sản thương mại bất động sản dân dụng báo cáo khơng thật lớn, nhiên lý phương án kinh doanh, số tiền cho vay lẽ rót vào lĩnh vực sản xuất lại rót vào bất động sản lĩnh vực phi sản xuất Khơng thể có số liệu thống kê thức lĩnh vực dư nợ cho vay loại không nhỏ kinh tế, tình trạng bất động sản xuống thời gian vừa qua làm cho nhu cầu bất động sản giảm mạnh, hàng tồn kho bất động sản ngày tăng lên, DN bất động sản bắt buộc phải liên tục hạ giá bán khơng thể bán được, q trình diễn liên tục thời gian dài dẫn tới tượng bán tháo, tuột dốc khơng phanh, dẫn tới tình trạng bán tháo mà khơng có người mua số tiền mà DN bất động sản bán trả hết nợ gốc cho ngân hàng - Thứ tư: Việc giải nợ xấu bị kéo dài làm suy giảm lực tài NH, lực tài NH xấu việc điều hành sách tiền tệ trở nên khó khăn hoạt động cung cấp tín dụng cho kinh tế bị ảnh hưởng đáng kể - Thứ năm: Việc tỷ lệ nợ xấu tăng tác động mạnh mẽ đến hoạt động ngân hàng Bởi số nợ xấu tăng cao làm tăng chi phí hoạt động, phải trích lập dự phòng nhiều khoản nợ nhóm 3, 4, Trong trường hợp thu hồi vốn lợi nhuận thu giảm so với tính tốn ký kết hợp đồng tín dụng Khi lợi nhuận giảm khoản đóng góp vào ngân sách giảm đi, kéo theo việc đầu tư vào đại hóa cơng nghệ ngân hàng, đào tạo nâng cao trình độ cán nhân viên giảm sút Bên cạnh tỷ lệ nợ xấu tăng cao gấp đến lần tín dụng quốc tế uy tín hệ số tín nhiệm ngân hàng bị sụt giảm nghiêm trọng Một ngân hàng mà mang số nợ xấu cao dễ gây tâm lý hoang mang cho khách hàng lẫn nhân viên Trong trường hợp ngân hàng vốn, phải khoanh nợ, giảm nợ chí xóa nợ, phần lớn phần vốn ngân sách cấp bù đắp, chủ yếu ngân hàng trích lập dự phòng rủi ro, phải giảm thu nhập, giảm lương, lại phải bắt đầu đối mặt với tình trạng cán nghĩ việc, thiếu nhân viên có đủ lực làm việc, mà nguồn nhân lực chất lượng cao quan trọng hệ thống ngân hàng, dẫn đến kết hoạt động kinh doanh xuống - Thứ sáu: Việc tăng cao tỷ lệ nợ xấu có tác động gián tiếp đến kinh tế thông qua mối quan hệ hữu ngân hàng – khách hàng – kinh tế Trước tiên nợ xấu ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh ngân hàng, sau ảnh hưởng đến phát triển kinh tế Bởi nợ xấu phát sinh tăng cao làm hạn chế khả khai thác đáp ứng vốn, dịch vụ ngân hàng cho kinh tế Mặt khác nợ xấu phát sinh khách hàng doanh nghiệp sản xuất kinh doanh hiệu tác động đến toàn kinh tế nguồn vốn bị ứ động việc sản xuất bị đình trệ làm cho kinh tế bị trì trệ, chí tuột dốc theo tác động dây chuyền Bên cạnh nợ xấu cao dẫn đến rủi ro vỡ khoản cao, vỡ cấu kỳ hạn ngân hàng trường hợp không thu hồi nợ Do mối liên hệ thị trường tài nói chung thị trường liên ngân hàng nói riêng, nên ngân hàng gặp phải rủi ro có khả ảnh hưởng đến hệ thống Tỷ lệ nợ xấu tổng dư nợ tăng cao ảnh hưởng tiêu cực đến thân ngân hàng mà ảnh hưởng đến tồn kinh tế 2.3 Những giải pháp kiến nghị Trên sở phân tích nguyên nhân dẫn đến nợ xấu, để giảm hạn chế nợ xấu phát sinh, giải pháp sau đề xuất: (1) Đối với ngân hàng có mức nợ xấu cao: (i) Hỗ trợ khoản: NHTW thực hỗ trợ khoản cho ngân hàng thông qua công cụ khác với vai trò người cho vay cuối (ii) Sáp nhập ngân hàng, thay đổi cấu sở hữu (2) Thiết lập chế tối đa hóa giá trị thu hồi nợ xấu: (i) Thành lập quan với chức xử lý nợ tập trung: tình trạng nợ xấu trở nên nghiêm trọng, gây khủng hoảng hệ thống ảnh hưởng đến kinh tế, Chính phủ ngồi biện pháp hỗ trợ trực tiếp, cần thành lập quan với chức quyền hạn đặc biệt, thực xử lý nợ xấu (ii) Tạo nguồn vốn để xử lý nợ xấu: Chính phủ cấp vốn trực tiếp thơng qua ngân sách nhà nước phát hành trái phiếu phủ; Cho phép ngân hàng vay nợ thơng qua hình thức phát hành trái phiếu công ty quản lý tài sản, vay từ nguồn khác vay từ NHTW (3) Tăng cường niềm tin dân: (i) Tăng hạn mức BHTG áp dụng bảo lãnh toàn nhằm ngăn ngừa hoảng loạn, trì niềm tin giải pháp thường lựa chọn tình trạng nợ xấu hệ thống ngân hàng lớn có nguy ảnh hưởng xấu tới hệ thống ngân hàng gây đổ vỡ ngân hàng (ii) Củng cố chuẩn mực kế toán, kiểm toán, phân loại nợ theo chuẩn mực quốc tế, tăng cường lực giám sát Điều đặc biệt cần thiết quốc gia chưa có chế tài, xử phạt đủ mạnh (iii) Tái cấu quan quản lý lĩnh vực ngân hàng (4) Thiết lập sở pháp lý cho việc tham gia Chính phủ xử lý đóng cửa ngân hàng: (i) Tái cấu tài doanh nghiệp cấu lại nợ: Ngân hàng cấu lại nợ cho doanh nghiệp dựa hình thức điều chỉnh kỳ hạn nợ, gia hạn nợ, giảm, miễn phần trả nợ lãi vay phải trả Bản chất biện pháp trì khả trả nợ khách hàng kết hợp với thiện chí trả nợ vay khách hàng (ii) Chứng khốn hóa khoản nợ xấu chuyển đổi tập hợp có chọn lọc khoản vay chấp ngân hàng mà trước khơng có thị trường thứ cấp Ngân hàng quan xử lý nợ xấu xử lý khoản nợ xấu cần có phát triển mạnh mẽ thị trường chứng khoán giao dịch mua bán nợ Thơng thường chứng khốn hóa thực nhóm tài sản chủ yếu khoản vay chấp bất động sản tài sản tài khơng chấp bất động sản (iii) Bán khoản nợ: Ngân hàng tổ chức xử lý nợ thực việc bán khoản nợ trường hợp khoản nợ xấu khơng có tài sản đảm bảo cần rút ngắn thời gian đòi nợ Đối với ngân hàng, khoản nợ xấu bán cho tổ chức có chức theo quy định để thu hồi vốn Các quan xử lý nợ xấu, sau tập trung nợ xấu từ ngân hàng, bán lại cho tổ chức tín dụng nhà đầu tư khác nhằm đạt mục tiêu thu hồi vốn nhanh, ngân hàng hay quan xử lý nợ xấu thường chấp nhận bán khoản nợ thấp giá trị (5) Nỗ lực từ ngân hàng có nợ xấu cao (i) Tăng cường xây dựng đội ngũ nhân viên có trình độ nghiệp vụ cao đạo đức tốt Để tránh tượng tiêu cực cán bộ, nhân viên TCTD nhằm trục lợi ích nhóm, lợi ích cá nhân, TCTD cần phải tăng cường hiệu công tác kiểm sốt nội theo hướng hồn thiện quy trình, nội dung phương pháp kiểm sốt, tạo tính độc lập cần thiết cho phận kiểm soát nội Ngoài ra, cần đẩy mạnh việc tuyên truyền giáo dục tư tưởng, ý thức chấp hành nội quy, quy chế pháp luật cho tất cán bộ, nhân viên TCTD Bên cạnh đó, cần thường xuyên bồi dưỡng nâng cao trình độ nghiệp vụ cán tín dụng Điều góp phần thay đổi tư hành động cán tín dụng giảm thiểu rủi ro cho TCTD (ii) Xử lý tài sản đảm bảo, đòi nợ bên bảo lãnh: khoản nợ xấu cấu, khách hàng khơng có khả trả nợ, ngân hàng chủ động xử lý tài sản đảm bảo nợ vay kể tài sản bất động sản, bao gồm đất đai, tài sản gắn liền với đất thuộc quyền định đoạt ngân hàng theo hình thức sau: tự bán cơng khai thị trường, bán qua Công ty mua bán nợ Nhà nước, bán qua Trung tâm dịch vụ bán đấu giá tài sản (iii) Sử dụng dự phòng rủi ro ngân hàng để xử lý: dự phòng rủi ro tính theo dư nợ gốc hạch tốn vào chi phí hoạt động ngân hàng Do tính chủ động cao nên biện pháp thường ngân hàng vận dụng tối đa nhằm xử lý nợ xấu nhanh chóng Thực chất biện pháp ngân hàng sử dụng nội lực để khắc phục gánh nặng nợ xấu ảnh hưởng đến kết kinh doanh ngân hàng Xử lý nợ xấu toán khiến cho nhà quản lý ngân hàng đau đầu nhiều thời gian, công sức Để giải tốn cần góp sức nhiều phía, từ phía nhà quản lý, ngân hàng doanh nghiệp Thực trạng nợ xấu TCTD cho thấy tình trạng nợ xấu mức báo động kinh tế, ví “cục máu đơng” làm tắc nghẽn hệ thống tài Sự tồn nợ xấu tác động tiêu cực đến nhiều mặt Trước hết, làm tăng nghẽn dòng tín dụng kinh tế Trong tháng đầu năm 2012, tốc độ tăng trưởng tín dụng đạt 0,57%[12] Điều chứng tỏ, dòng tiền loanh quanh hệ thống ngân hàng Nợ xấu làm cho lãi suất cho vay ngân hàng thương mại mức cao thời gian dài, gần giảm xuống, lớn Chênh lệch lãi suất cho vay lãi suất huy động cao Trước thực trạng vậy, việc đề giải pháp nhằm giải vấn đề nợ xấu cần thiết hết Nhiều giải pháp đưa thành lập công ty mua bán nợ với quy mô 200.000 tỷ đồng, thực chứng khốn hóa nợ xấu….Ngân hàng nhà nước tích cực đưa quy định nhằm giải quyết, ngăn chặn tình hình nợ xấu ngày gia tăng hệ thống ngân hàng, kể đến Thông tư 10/2012/TT-NHNN quy định xử lý sau tra, giám sát tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngồi với quy định TCTD có nợ xấu 10% liên tục tháng bị hạ tăng trưởng tín dụng, quy định buộc TCTD phải có trách nhiệm hơn, phải thực liệt vấn đề giải nợ xấu, cẩn trọng trình kinh doanh Bên cạnh kể tới Thơng tư số 26/2012/TT-NHNN hướng dẫn thủ tục chấp thuận NHNN việc niêm yết cổ phiếu thị trường chứng khốn nước nước ngồi tổ chức tín dụng cổ phần (TCTD) với quy định TCTD nợ xâu từ 3% trở lên không niêm yết Việc bị hủy niêm yết đồng nghĩa với việc khả huy động vốn TCTD bị thu hẹp, hội quảng bá thương hiệu doanh nghiệp bị hạn chế… Những quy định cho thấy, Ngân hàng nhà nhà nước trọng nâng cao trách nhiệm, chất lượng hoạt động TCTD để giải vấn đề nợ xấu tận gốc Đây bước hướng, nhiên, chưa đủ Vấn đề nợ xấu vấn đề phức tạp, nhiều nguyên nhân dẫn tới, đó, việc giải nợ xấu khơng đơn giản đưa vài giải pháp, hay ban hành vài văn quy định trách nhiệm chủ thể liên quan mà cần vào phân tích ngun nhân dẫn đến tình trạng nợ xấu để từ đưa giải pháp giải thích hợp Cần xác định rõ việc giải nợ xấu không giải “cục máu đơng” hai trăm ngàn tỷ mà phải quan tâm tới việc hạn chế không để “mầm bệnh máu đơng” tái phát Trên sở phân tích nguyên nhân thực trạng nợ xấu Việt Nam áp dụng đồng giải pháp sau: Thứ nhất, hoàn thiện quy định pháp luật phân loại nợ xấu Để tiến hành giải nợ xấu việc mà TCTD cần tiến hành phải xác định rõ, xác tình hình nợ doanh nghiệp Để làm điều này, thiết nghĩ pháp luật hành nên có quy định rõ ràng việc phân loại nợ xấu, nên thống tiêu chí phân loại nợ áp dụng cho tất TCTD, nên kết hợp phương pháp định lượng phương pháp định tính việc phân loại nợ xấu Đồng thời cần đưa quy chuẩn chung tiêu chí định tính, quy định cụ thể quy trình, cách thức để thực phân loại nợ theo tiêu chí định tính Cần có quy định mang tính chất bắt buộc chung TCTD việc nghiêm túc thực phân loại nợ xấu theo quy chuẩn ban hành, nghiêm cấm việc đảo nợ, cấu lại khoản nợ… để che dấu tình trạng nợ xấu Thứ hai, Xây dựng thị trường mua bán nợ, hoàn thiện quy định pháp luật hoạt động mua bán nợ DATC MAC Trong trình giải nợ xấu vai trò DATC MAC khơng thể phủ nhận Tuy nhiên, khung pháp lý để chủ thể hoạt động hiệu lại thiếu, nguyên nhân khiến cho hoạt động chủ thể hiệu thời gian qua Mặt khác, với quy mô nợ xấu lớn riêng DATC MAC tham gia mua bán nợ xấu thơi chưa đủ, nợ xấu xem “món hàng” mua bán, mang lại lợi nhuận cho nhà đầu tư, giới thị trường mua bán nợ xấu hoạt động hiệu Do đó, để góp phần vào việc giải nợ xấu, bên cạnh việc hoàn thiện khung pháp lý cho hoạt động mua bán nợ việc xây dựng thị trường mua bán nợ Việt Nam cần thiết Có thể kể đến số giải pháp sau: (i) Bổ sung quy định cho phép DATC MAC cho vay tín chấp doanh nghiệp “con nợ”, để tạo điều kiện cho doanh nghiệp phục hồi; (ii) Quy định cụ thể trách nhiệm TCTD công khai, minh bạch hóa khoản nợ Đồng thời TCTD phải có nghĩa bán khoản nợ khó đòi, xác định việc bán nợ xấu cho công ty giải nợ xấu chuyên nghiệp nghĩa vụ quyền TCTD… Chỉ nợ xấu công khai, TCTD có trách nhiệm bán nợ cơng ty mua nợ tìm đến thực hoạt động mua bán nợ (iii) Cần đưa sách nhằm khuyến khích nhà đầu tư tham gia thị trường mua bán nợ, ví dụ đưa ưu đãi thuế, cho phép nhà đầu tư chủ nợ quyền tham gia vào quản trị kiểm soát doanh nghiệp phải xử lý nợ…, đơn giản hóa thủ tục xử lý tài sản đảm bảo nợ hay lý tài sản doanh nghiệp có chế để thực nhanh chóng trường hợp phải phá sản doanh nghiệp Những yếu tố cần thiết để giúp nhà đầu tư hiểu họ khuyến khích thu lợi ích tham gia mua bán, xử lý nợ xấu Có kích thích thị trường mua bán nợ Việt Nam vào hoạt động hiệu Thứ hai, nâng cao lực quản trị rủi ro TCTD Nâng cao lực quản trị rủi ro TCTD vấn đề lớn cần xem xét xây dựng trình dài, nhiên, việc quan trọng việc nâng cao lực rủi ro TCTD cần phải gấp rút xây dựng thước đo lượng hóa rủi ro để sở dó đưa định cho vay, phân loại nợ xác Thứ ba, nâng cao ý thức đạo đức, nghề nghiệp cho nhân viên tín dụng.Trước thực trạng ý thức đạo đức, nghề nghiệp nhân viên tín dụng việc tuyên truyền, giáo dục họ nâng cao ý thức cần thiết chưa đủ, cần có chế tài nghiêm khắc hành vi vi phạm nguyên tắc đạo đức nghề nghiệp Có nâng cao tinh thần trách nhiệm, ý thức đạo đức nghề nghiệp nhân viên tín dụng Thứ tư, hạn chế, tiến tới giải dứt điểm tình trạng sở hữu chéo Như phân tích sở hữu chéo khiến khó nhận dạng nợ chủ nợ thực hệ thống Trong thời gian dài việc quản lý sở hữu lỏng lẻo, dẫn đến tình trạng, khơng nhận diện chủ sở hữu thực Do đó, khơng xử lý tình trạng sở hữu chéo tồn hệ thơng ngân hàng vấn đề nợ xấu khó giải Việc giải tình trạng sở hữu chéo vấn đề lớn, khuân khổ viết tác giả xin đưa số giải pháp mà chuyên gia đánh giá cần thiết sau: (i) “Ngân hàng Nhà nước cần có hành lang pháp lý nhằm kiểm sốt đường dòng tiền bất cập Ngân hàng thương mại phát sinh từ đây” – TS Trần Du Lịch, thành viên Hội đồng Tư vấn sách tiền tệ quốc gia (ii) Theo chương trình giảng dạy kinh tế Fulbright, trước hết Ngân hàng Nhà nước cần sửa đổi giới hạn sở hữu, cấp tín dụng liên quan đến cổ đơng lớn, xóa bỏ lỗ hổng pháp lý để cá nhân, tổ chức khơng thể kiểm sốt Ngân hàng thông qua nhiều tầng nấc trung gian… Với nhóm cổ đơng hữu (gồm Nhà nước lẫn tư nhân), có nắm giữ cổ phiếu Ngân hàng trực tiếp hay gián tiếp vượt mức giới hạn quy định buộc phải có kế hoạch thoái vốn gửi cho Ngân hàng Nhà nước giám sát, chế tài (iii) “Chính phủ Việt Nam cần có điều hành rõ ràng, ngân hàng cần phải công bố thông tin minh bạch giám sát việc sở hữu chéo” – theo ông Tomoyuki Kimura, Giám đốc ADB Việt Nam… Thứ năm, cần có giải pháp giải nợ xấu phù hợp với nhóm nợ, giải pháp cần có hỗ trợ phủ thơng qua chế, sách Cụ thể: (i) Đối với số nhóm nợ xấu doanh nghiệp “con nợ” có hàng tồn kho khơng thể bán Đối với trường hợp việc hỗ trợ tạo điều kiện cho doanh nghiệp lý hàng tồn kho giải pháp hữu hiệu Chính phủ hỗ trợ cho doanh nghiệp trường hợp thông qua việc giảm thuế, miễn thuế để doanh nghiệp hạ giá thành, kích thích tiêu dùng, giải hàng tồn kho Hàng tồn kho giải quyết, doanh nghiệp có vốn để tiếp tục quay vòng phục hồi sản xuất Từ đó, có tiềm lực để trả nợ cho TCTD (ii) Đối với khoản nợ đánh giá hồn tồn khả thu đòi (ví dụ doanh nghiệp nợ bị phá sản, tài sản đảm bảo khơng giá trị) Cần xác định rõ trách nhiệm TCTD trường hợp TCTD phải chấp nhận chịu lỗ, trích dự phòng rủi ro để giải quyết, chí phải cắt lợi nhuận ngân hàng để bù đắp vào khoản nợ thu hồi (iii) Đối với khoản nợ có tài sản đảm bảo, khoản nợ doanh nghiệp “con nợ” có khả phục hồi có hỗ trợ Trong trường hợp nên kết hợp giải pháp chứng khốn hóa nợ xấu giải pháp mua bán chứng khoán nợ xấu Bởi lẽ: Thực tế cho thấy, khoản nợ có tài sản đảm bảo việc bán tài sản đảm bảo nhiều thời gian mà không hiệu Bởi, giá trị tài sản đảm bảo nợ “bốc hơi” nhiều so với thời điểm vay vốn, ví dụ tài sản tàu biển giá trị giảm 50%, cổ phiếu có nhiều mã giảm tới 60 – 70% so với thời điểm cầm cố, giá trị bất động sản giảm mạnh, tài sản đặc thù giá trị lớn khó xác định giá giao dịch… Điều khiến TCTD khó xử lý tài sản đảm bảo nợ, xử lý thu hồi phần nợ Ngồi ra, khó khăn khác mà ngân hàng thường gặp phải tài sản đảm bảo số doanh nghiệp máy móc thiết bị chuyên dùng có giá trị cao khó lý Khi bán phải ưu tiên thực nghĩa vụ nộp thuế nhập khẩu, hầu hết thiết bị miễn thuế nhập thường coi tài sản cố định thành lập công ty…, dẫn đến việc thực xử lý nợ xấu thông qua xử lý tài sản đảm bảo nợ thường kéo dài, tốn tài Vấn đề trở nên khó khăn mà việc thu hồi tài sản đảm bảo để tự khai thác TCTD gặp khơng khó khăn, chí bất khả thi tài sản đặc thù tàu biển, máy móc chuyên dụng tài sản gắn liền với tổ hợp tài sản khác đập thủy điện, tổ máy thủy điện nhà máy thủy điện, máy móc dây chuyền sản xuất, cơng trình đất…, nên tách rời để xử lý khai thác Nếu tiếp nhận để khai thác tài sản TCTD khơng có lực nghiệp vụ để thực khai thác tàu biển, khí chế tạo… Do trường hợp việc chứng khốn hóa khoản nợ sau bán chứng khốn nợ nợ cho doanh nghiệp có nhu cầu dường hợp lý nhất, lẽ: (i) Việc chứng khốn hóa nợ xấu có giải nhanh chóng, dứt điểm thời gian ngắn khoản nợ xấu TCTD, tạo điều kiện cho doanh nghiệp “con nợ” khơi thông nguồn vốn, có hội phục hồi sản xuất (ii) Việc bán chứng khoán nợ xấu cho “bên mua” đơn vị am hiểu lĩnh vực hoạt động nợ, có vốn, có lực xoay chuyển tình để tạo giá trị gia tăng mang lại hiệu nhiều so với việc TCTD tiếp tục ơm chứng khốn Sẽ hợp lý công ty sản xuất hàng tiêu dùng mua lại cơng ty sản xuất bao bì bế tắc nợ nần, hay cơng ty giấy mua lại công ty chuyên sản xuất bột giấy… (iii) Việc chứng khốn hóa nợ xấu sau tiến hành mua bán chứng khoán vừa giúp khơi thông nguồn vốn cho doanh nghiệp “con nợ”, giải nợ xấu báo cáo tài TCTD, đồng thời thu lại vốn thơng qua việc bán chứng khốn nợ xấu cho doanh nghiệp có nhu cầu Trong đó, chứng khốn hóa nợ xấu TCTD gặp rủi ro trường hợp doanh nghiệp “con nợ” sau chứng khốn hóa khơng thể phục hồi, mà TCTD khơng có khả để khơi phục nợ Hoặc khơng chứng khốn hóa nợ xấu mà thực mua bán nợ ln thời gian giải hệ thống nợ xấu nhiều thời gian thực tế việc thành lập công ty mua bán nợ quy mô hàng trăm nghìn tỷ đồng dự định NHNN khó thực hiện, doanh nghiệp mua bán nợ dã tồn DATC MAC đời lâu hiệu hoạt động thấp, để đợi doanh nghiệp có nhu cầu tìm đến để mua nợ tốn khơng thời gian Chính thế, lúc thị trường mua bán nợ vào quỹ đạo việc chứng khốn nợ xấu sau thực bán chứng khốn nợ xấu thông qua chế sàn giao dịch giải vướng mắc đặt (iv) Việc kết hợp hai giải pháp mang lại lợi ích cho phía Phía doanh nghiệp mang nợ, giúp đơn vị mang nợ phục hồi hoạt động, lý nợ xấu cân đối cấu tài Phía ngân hàng, giải dứt điểm tình trạng nợ xấu mà khơng nhiều thời gian Phía doanh nghiệp mua chứng khốn nợ, có hội mua lại doanh nghiệp hỗ trợ cho hoạt động với giá hời, phục hồi hoạt động doanh nghiệp nợ mang lại lợi nhuận cho doanh nghiệp mua, chí trường hợp doanh nghiệp nợ khơng sở phục hồi “xác” doanh nghiệp mua nợ mua việc sử dụng “xác” hoạt động thua lỗ sau chuyển đổi mơ hình hoạt động đem lại lợi ích tiết kiệm thuế thu nhập doanh nghiệp mua nợ… Như thấy rằng, việc kết hợp chứng khốn hóa nợ xấu mua bán chứng khốn nợ xấu góp phần giải nhanh hiệu tình trạng nợ xấu TCTD Tuy nhiên, để TCTD thực hiệu giải pháp mua bán chứng khoán nợ xấu cần có can thiệp từ phía quan nhà nước có thẩm quyền Thiết nghĩ, để hoạt động mua bán chứng khốn nợ dễ dàng thực nên nhà nước đưa hoạt động mua bán vào hoạt động mua bán thị trường có tổ chức đặt điều hành nhà tổ chức thị trường, đưa chứng khoán nợ xấu vào mua bán thị trường chứng khoán giải pháp Mặt khác, để chứng khốn nợ xấu đến với chủ thể có nhu cầu việc cơng khai thơng tin chứng khốn nợ xấu cần thiết Pháp luật cần đặt quy định bắt buộc công khai thông tin nợ xấu chứng khoán nợ xấu TCTD chế tài đủ mạnh, có thị trường mua bán chứng khốn nợ xấu có hội phát triển KẾT LUẬN Nhìn chung tình hình nợ xấu tổng dư nợ toàn hệ thống ngân hàng Việt Nam tăng dần giai đoạn 2010-2012 Trong tỷ lệ nợ xấu tăng cao vào năm 2011 năm 2012 Nguyên nhân thực trạng xuất phát từ phía ngân hàng, lẫn nhân tố khách quan bên ngồi, chủ yếu từ phía phủ Về phía ngân hàng, lực quản lý chất lượng tín dụng chưa tốt, chưa xác định đối tượng lĩnh vực để phát triển tín dụng Một số ngân hàng chưa đảm bảo điều kiện vốn nên sa vào tình trạng tăng trưởng tín dụng nóng, dẫn theo hàng loạt hậu quả, cuối làm cho tỷ lệ nợ xấu tổng dư nợ tăng lên Ngoài ra, số nợ xấu tăng cao yếu tố khách quan bên tình hình kinh tế vĩ mơ chưa ổn định, tỷ lệ lạm phát cao sách phủ Từ thực trạng nguyên nhân tăng tỷ lệ nợ xấu nêu giải pháp khắc phục đề Trong nguyên nhân phân tích có sách ưu phủ doanh nghiệp nhà nước Rõ ràng nhân tố quan trọng làm cho tỷ lệ nợ xấu toàn hệ thống ngân hàng tăng cao, số nợ xấu thuộc doanh nghiệp quốc doanh lại chiếm tỷ trọng cao tổng số nợ xấu toàn hệ thống ngân hàng, chưa có biện pháp để khắc phục tình trạng Liệu có phải giải pháp tốt phủ giang tay cứu vớt, cấu lại tổ chức doanh nghiệp quốc doanh vỡ nợ? Không thể loại bỏ khả doanh nghiệp ỷ lại phía sau họ có phủ chống lưng, họ có làm kiểu nữa, phủ cứu họ Thử hỏi doanh nghiệp nhà nước vòng tay mẹ biết đến trưởng thành? Trước thực trạng việc phủ cần xem lại cách thức quản lý doanh nghiệp quốc doanh cần thiết khơng để giải tình trang nợ xấu tăng cao, mà để tạo điều kiện thúc đẩy kinh tế Việt Nam phát triển bên vững, để doanh nghiệp Việt Nam có đủ lĩnh lực cạnh tranh bước vào sân chơi toàn cầu ... tăng tỷ lệ nợ xấu ảnh hưởng hoạt động ngân hàng ? Những nguyên nhân làm cho tỷ lệ nợ xấu tăng lên? Tất câu hỏi làm rõ qua chuyên đề mang tên : Nợ xấu ngân hàng góc nhìn phạm trù nhân quả NỘI... số nợ xấu lên đến hàng nghìn tỷ đồng Theo báo cáo tài quý 1/2012 ngân hàng Ngân Hàng TMCP Ngoại Thương (Vietcombank), Ngân Hàng TMCP Công Thương(Vietinbank), Ngân Hàng TMCP Á Châu (ACB), Ngân Hàng. .. ty mua bán nợ gặp khó khăn tiếp cận “khách hàng bán nợ ngân hàng thương mại khơng có quy định buộc ngân hàng thương mại phải bán nợ họ để tỷ lệ nợ xấu cao họ không đủ lực xử lý nợ xấu nên đa
Ngày đăng: 17/10/2018, 21:18
Xem thêm: