BÀI tập QUẢN TRỊ rủi RO tài CHÍNH

BÀI TẬP QUẢN TRỊ RỦI RO TÀI CHÍNH BT4 Xác định đối khoản VND giao dịch: a) Công ty A bán 20.000 USD Áp dụng giá trị quy đổi bảng câu 20 ta có đối khoản VND bằng: 20.000 x 16,078 = 321.560.000 VND b) Công ty B mua 20.000 GBP Áp dụng giá trị quy đổi bảng câu 20 ta có đối khoản VND bằng: 20.000 x 1,8496 x 16,086 = 5.950.533.120.000 VND b) Công ty C bán 20.000 AUD Áp dụng giá trị quy đổi bảng câu 20 ta có đối khoản VND bằng: 20.000 x 0,7481 x 16.078 = 2.405.590.360.000 VND BT.8 a)Công ty bán giao mua kỳ hạn: Ngân hàng tiến hành giao dịch mua giao bán kỳ hạn với công ty Hồng Long Các giao dịch diễn hai thời điểm sau: Vào ngày hiệu lực: Ngân hàng VAB mua 106.000 USD theo tỷ giá mua USD/VND = 16,080 Đối khoản giao dịch này: 106.000 USD = 106.000 x 16,080 VND = 1.704.480.000 VND Ngân hàng VAB Nhận 106.000 USD Cty Hồng Long 1.704.480.000 VND Hai bên thỏa thuận tỷ giá bán kỳ hạn tháng sau: Chi 106.000 x 16,080 = 1.704.480.000 VND 106.000 USD = 16.090 + = 16,092 Vào ngày đáo hạn: Ngân hàng VAB Cty Hồng Long Nhận 106.000 x 16,092 = 17.057.552.000 VND 106.000 USD Chi 106.000 USD 17.057.552.000 VND b) Công ty mua giao bán kỳ hạn: Ngân hàng tiến hành giao dịch bán giao mua kỳ hạn với công ty Hồng Long Các giao dịch diễn hai thời điểm sau: Vào ngày hiệu lực: Ngân hàng VAB bán 106.000 USD theo tỷ giá bán USD/VND = 16,090 Đối khoản giao dịch này: 106.000 USD = 106.000 x 16,090 VND = 1.705.540.000 VND Ngân hàng VAB Cty Hồng Long Nhận Chi 106.000 x 16,090 VND = 106.000 USD 1.705.540.000 VND 106.000 USD 1.705.540.000 VND Hai bên thỏa thuận tỷ giá mua kỳ hạn tháng sau: = 16.080 + = 16,081 Vào ngày đáo hạn: Ngân hàng VAB Nhận 106.000 USD Cty Hồng Long 1.704.586.000 VND BT.20 Chi 106.000 x 16,081 = 1.704.586.000 VND 106.000 USD a)Công ty bán giao mua kỳ hạn: Ngân hàng tiến hành giao dịch mua giao bán kỳ hạn với công ty Hồng Phụng Các giao dịch diễn hai thời điểm sau: Vào ngày hiệu lực: Ngân hàng GHK mua 286.000 USD theo tỷ giá mua USD/VND = 16,078 Đối khoản giao dịch này: 286.000 USD = 286.000 x 16,078 VND = 4.598.308.000 VND Ngân hàng VAB Nhận 286.000 USD Chi 286.000 x 16,078 VND = 4.598.308.000 VND Cty Hồng Long 4.598.308.000 VND 286.000 USD Hai bên thỏa thuận tỷ giá bán kỳ hạn tháng sau: = 16.080 + = 16,082 Vào ngày đáo hạn: Ngân hàng VAB Cty Hồng Long Nhận 286.000 x 16,082 = 4.599.452.000 VND 286.000 USD Chi 286.000 USD 4.599.452.000 VND b) Công ty mua giao bán kỳ hạn: Ngân hàng tiến hành giao dịch bán giao mua kỳ hạn với công ty Hồng Long Các giao dịch diễn hai thời điểm sau: Vào ngày hiệu lực: Ngân hàng GHK bán 286.000 USD theo tỷ giá bán USD/VND = 16,080 Đối khoản giao dịch này: 286.000 USD = 286.000 x 16,080 VND = 4.598.880.000 VND Nhận Chi Ngân hàng VAB Cty Hồng Long 286.000 x 16,080 VND = 286.000 USD 4.598.880.000 286.000 USD 4.598.880.000 Hai bên thỏa thuận tỷ giá mua kỳ hạn tháng sau: = 16.078 + = 16,079 Vào ngày đáo hạn: Ngân hàng VAB Nhận 286.000 USD Cty Hồng Long 4.598.594.000 VND Chi 286.000 x 16,079 = 4.598.594.000 VND 286.000 USD BT12 Tỷ giá hòa vốn = Tỷ giá thực + Phí mua quyền chọn mua = 16,060 + 20 đồng = 16,080 Nếu tỷ giá giao thị trường hấp dẫn điểm hòa vốn cơng ty E thực quyền mua 10.000 USD theo tỷ giá thực 16,060 sau bán lại 10.000 USD thị trường giao với giá cao Lãi mà cơng ty E có chênh lệch tỷ giá thực trừ tỷ giá giao phí mua quyền chọn mua nhân thị giá hợp đồng Nếu tỷ giá giao cao ty giá hòa vốn thấp tỷ giá thực cơng ty E thực quyền chọn bán quyền đến hạn