ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ TRUYỀN THÔNG TOÀN CẦU GMI

B TR GIÁO D Că ÀOăT O NGă I H CăTH NGăLONG -o0o - LU NăV NăT T NGHI P tài: ánhăgiáăhi u qu s d ng v năl uăđ ng c a Công ty c ph n uăT ăTruy n Thơng Tồn C u GMI Giáoăviênăh ng d n Sinh viên th c hi n Mã sinh viên Chuyên ngành HÀ N I ậ 2014 : TS Tr nă ìnhăToƠn : Nguy n Thành Long : A17360 : Tài ậ Ngân hàng L IăNịIă B c sang n n kinh t th tr U ng có s qu n lý v mô c a Nhà n c m t thách th c m i đ i v i n n kinh t Vi t Nam nói chung hàng ngàn doanh nghi p c a n c ta nói riêng Th c t cho th y h u h t doanh nghi p đ u g p mn vàn khó kh n, đ c bi t v n kinh doanh Trong doanh nghi p th ng m i, v n l u đ ng lo i v n quan tr ng nh t ph c v tr c ti p cho q trình kinh doanh l u chuy n hàng hóa th ng chi m t tr ng l n t ng s v n kinh doanh c a doanh nghi p Nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng g n li n v i vi c nâng cao hi u qu s n xu t kinh doanh m c tiêu ph n đ u lâu dài đ i v i m i doanh nghi p Vi c qu n lý s d ng v n l u đ ng doanh nghi p có tác đ ng r t l n vi c t ng hay gi m chi phí s n xu t kinh doanh giá thành s n ph m, t làm t ng hay gi m l i nhu n c a doanh nghi p Do đó, v n đ qu n lý s d ng v n s n xu t kinh doanh nói chung v n l u đ ng nói riêng cho hi u qu v n đ b c xúc đ t đ i v i t t c doanh nghi p Công ty c ph n GMI công ty t nhân v n c đông đóng góp đ ti n hành ho t đ ng s n xu t kinh doanh, l nh v c kinh doanh ch y u c a công ty kinh doanh thi t b cơng ngh máy tính n t cung c p d ch v website C ng nh nhi u doanh nghi p khác thành l p công ty c ng g p khó kh n v v n vi c qu n lý v n nói chung v n l u đ ng nói riêng có ý ngh a s ng cịn đ i v i cơng ty Qua th i gian th c t p h công ty C ph n GMI đ ng d n ban lãnh đ o công ty, em t ng b c s giúp đ c a th y giáo c làm quen v i th c ti n, v n d ng lý lu n vào th c ti n c a công ty, đ ng th i t th c ti n làm sáng t lý lu n V i ý ngh a t m quan tr ng c a v n s n xu t kinh doanh nói chung v n l u đ ng nói riêng em sâu nghiên c u ch n đ tài : " ánh giá hi u qu s d ng v n l u đ ng c a Công ty c ph n u T Truy n Thơng Tồn C u GMI" Ngồi ph n m đ u k t lu n, n i dung c a chuyên đ g m ba ch ng Ch ngă1: T ng quan tình hình nghiên c u v lý thuy t th c ti n Ch ngă 2: Tình hình s d ng v nă l uă đ ng hi u qu s d ng v nă l uă đ ng c a công ty c ph n GMI Thang Long University Library Ch ngă3: M t s bi n pháp nh m nâng cao hi u qu s d ng v năl uăđ ng c a công ty c ph n GMI Qu n lý nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng m t v n đ ph c t p mà gi i quy t khơng nh ng ph i có ki n th c n ng l c mà cịn ph i có kinh nghi m th c t Nh ng nh ng h n ch nh t đ nh v m t trình đ th i gian th c t p ng n nên ch c ch n đ tài khơng tránh đ góp ý c a th y cô, nh ng ng c nh ng thi u sót Em r t mong nh n đ i có kinh nghi m b n đ c đ đ tài đ cs c hoàn thi n Em xin chân thành c m n th y giáo h ng d n anh ch phịng tài k tốn c a công ty c ph n GMI b ph n liên quan c a công ty nhi t tình giúp đ em hồn thành vi t Em xin chân thành c m n! Sinh viên Nguy n Thành Long L IăCAMă OAN Tôi xin cam đoan Khóa lu n t t nghi p t b n thân th c hi n có s h tr t giáo viên h ng d n khơng chép cơng trình nghiên c u c a ng i khác Các d li u thơng tin th c p s d ng Khóa lu n có ngu n g c đ c trích d n rõ ràng Tơi xin ch u hoàn toàn trách nhi m v l i cam đoan này! Sinh viên Nguy n Thành Long Thang Long University Library M CL C CH NGă1 T NG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN C U V LÝ THUY T VÀ TH C TI N 1.1 Khái ni m v v năl uăđ ng c a doanh nghi p .1 1.1.1 c m c a v n l u đ ng 1.1.2 Vai trò c a v n l u đ ng doanh nghi p 1.2 Khái ni m hi u qu s d ng v năl uăđ ng 1.3 Nhóm tiêu ch v hi u qu s n xu t kinh doanh c a doanh nghi p 1.3.1 T s l i nhu n doanh thu (ROS) 1.3.2 T su t l i nhu n t ng tài s n (ROA) 1.3.3 T su t l i nhu n v n CSH (ROE) .4 1.4 Nhóm ch tiêu v kh n ngăthanhătoán 1.4.1 Kh n ng toán ng n h n 1.4.2 Kh n ng toán nhanh .5 1.4.3 Kh n ng toán t c th i 1.5 Nhóm ch tiêu ph n ánh kh n ngăqu n lý n .6 1.5.1 T s n t ng tài s n 1.5.2 T s n v n CSH 1.6 Các ch tiêuăđánhăgiáăkh n ngăsinhăl i c a v năl uăđ ng 1.6.1 Hi u su t s d ng VL 1.6.2 K luân chuy n VL 1.6.3 Kh n ng sinh l i c a VL 1.7 Các ch tiêu v t ng b ph n c uăthƠnhăVL 1.7.1 Hàng t n kho 1.7.2 Các kho n ph i thu 1.7.3 Các kho n ph i tr 10 1.7.4 Th i gian quay vòng ti n 10 1.8 T ng quan nghiên c u th c ti n v hi u qu s d ngăVL .11 1.9 K t lu n 12 CH NGă2 TÌNH HÌNH S D NG V Nă L Uă D NG V Nă L Uă NG VÀ HI U QU NG C A CÔNG TY C PH Nă S Uă T ă TRUY N THƠNG TỒN C U 13 2.1 Quá trình hình thành phát tri n c a cơng ty c ph n GMI 13 2.2 C ăc u t ch c c a công ty c ph n GMI 13 2.3 Khái quát v ngành ngh kinh doanh c a công ty 13 2.3.1 Khái quát v ngành ngh kinh doanh c a công ty c ph n GMI 13 2.3.2 Quy trình ho t đ ng kinh doanh c a công ty 14 2.4 K t qu ho tă đ ng s n xu t kinh doanh c a công ty c ph n GMI giai đo năn mă2010ă- 2012 .16 2.4.1 Tình hình doanh thu – Chi phí – L i nhu n n m 2010 2011 c a công ty c ph n GMI 16 2.4.2 Tình hình Tài s n – Ngu n v n c a công ty giai đo n 2010-2012 21 2.5 Phân tích nhóm ch tiêu kh n ngăsinhăl i 28 2.6 Ch tiêu kh n ngăthanhătoán 29 2.7 Ch tiêu ph n ánh qu n lý n 32 2.8 Ch tiêuăđánhăgiáăkh n ngăsinhăl i c a v năl uăđ ng 34 2.9 Các ch tiêu v t ng b ph n c uăthƠnhăVL 35 2.9.1 Các ch tiêu v hàng t n kho 35 2.9.2 T c đ luân chuy n kho n ph i thu 37 2.9.3 T c đ luân chuy n kho n ph i tr .38 2.9.4 Th i gian quay vòng ti n 40 2.10 Các nhân t nhăh ng t i hi u qu s d ngăVL ă c a công ty c ph n GMI 41 2.11 ánhăgiáăhi u qu s d ng v năl uăđ ng t i công ty c ph n GMI 42 2.11.1 Nh ng k t qu đ t đ 2.11.2 H n ch 42 2.11.3 Nguyên nhân 43 c .42 Thang Long University Library 2.12 K t lu n 43 CH NGă3 M T S BI N PHÁP NH M NÂNG CAO HI U QU D NG V NăL Uă 3.1 Nh n xét v mơiătr NG T I CƠNG TY C S PH N GMI 45 ng kinh doanh c a công ty 45 3.1.1 Môi tr ng v mô 45 3.1.2 Môi tr ng công ngh 45 3.1.3 Môi tr ng ngành 45 3.2 Thu n l iăvƠăkhóăkh năc a công ty c ph n GMI .46 3.2.1 Thu n l i 46 3.2.2 Khó kh n 46 3.3 nhăh ng phát tri n c a công ty c ph n GMI .46 3.4 M t s bi n pháp nh m nâng cao hi u qu s d ng v năl uăđ ng t i công ty c ph n GMI 47 3.4.1 Các gi i pháp chung .47 3.4.2 Ch đ ng xây d ng k ho ch s d ng v n l u đ ng 48 3.4.3 Ch đ ng khai thác s d ng ngu n v n kinh doanh nói chung v n l u đ ng nói riêng m t cách hi u qu 49 3.4.4 T ng c ng công tác qu n lý v n b ng ti n 49 3.4.5 Gi i pháp cho v n đ hàng t n kho 50 3.4.6 T ng c ng công tác qu n lý kho n ph i thu, h n ch t i đa l ng v n b chi m d ng 50 3.4.7 Có bi n pháp s d ng có hi u qu v n b ng ti n t m th i nhàn r i 51 3.4.8 T i u hoá d ch v kèm 51 3.4.9 Xây d ng sách giá linh ho t, h p lý 52 3.4.10 3.5 Có bi n pháp phịng ng a nh ng r i ro v s d ng VL .52 i u ki n th c hi n gi i pháp 52 3.5.1 3.5.2 u t , nghiên c u, m r ng th tr ng 52 t o đ i ng nhân viên lành ngh .53 3.5.3 Thi t l p phòng ban ho c b nhi m cá nhân qu n lý v n l u đ ng 53 3.5.4 Xây d ng m t th ng hi u uy tín cho cơng ty 53 3.6 K t lu n 53 Thang Long University Library DANH M CăS ă , B NG BI U S đ 1.1 Th i gian quay vòng ti n .11 S đ 2.1 C c u t ch c công ty c ph n GMI 13 S đ 2.2 Quy trình bán hàng c a cơng ty 14 S đ 2.3 Quy trình cung c p d ch v c a cơng ty .15 B ng 2.1 Báo cáo k t qu ho t đ ng kinh doanh n m 2010-2011-2012 .17 B ng 2.3 C c u tài s n ngu n v n c a công ty c ph n GMI giai đo n 2010-2012 22 B ng 2.5 Ch tiêu kh n ng sinh l i c a công ty c ph n GMI 28 B ng 2.6 Kh n ng tốn c a cơng ty c ph n GMI 30 B ng 2.7 Ch tiêu kh n ng qu n lý n c a công ty c ph n GMI 32 B ng 2.8 Kh n ng sinh l i c a VL t i công ty c ph n GMI 34 B ng 2.9 Ch tiêu đánh giá hàng t n kho c a công ty c ph n GMI 36 B ng 2.10 H s t c đ luân chuy n kho n ph i thu c a công ty c ph n GMI 37 B ng 2.11 H s t c đ luân chuy n kho n ph i tr c a công ty c ph n GMI 39 B ng 2.12 Th i gian quay vịng ti n c a cơng ty c ph n GMI 40 DANH M C VI T T T Kí hi u vi t t t Tênăđ yăđ BKS CNTT H C GVHB KH - KT KT – XH V n CSH VL CP Ban ki m sốt Cơng ngh thơng tin i h i đ ng c đông Giá v n hàng bán Khoa h c – K thu t Kinh t - Xã h i V n ch s h u V n l u đ ng Chi phí CH NGă1 T NGăQUANăTÌNHăHÌNHăNGHIểNăC UăV ăLụăTHUY TăVÀă TH CăTI Nă 1.1 Kháiăni măv ăv năl uăđ ngăc aădoanhănghi p Trong b t k ho t đ ng s n xu t kinh doanh c ng c n ph i có đ i t đ ng S ti n ng tr c đ tho mãn nhu c u v đ i t ng lao đ ng đ ng lao c g i v n l u đ ng Xét v góc đ tài s n, v n l u đ ng bi u hi n b ng ti n c a tài s n l u đ ng ây nh ng tài s n ng n h n th ng xuyên luân chuy n trình s n xu t kinh doanh g m ti n m t kho n ph i thu tài s n khác có kh n ng chuy n đ i thành ti n vòng m t n m c m c a v n l u đ ng 1.1.1 Tài s n l u đ ng ln đ doanh, g n li n nh h c bi u hi n m i khâu c a trình s n xu t kinh ng đ n tồn b q trình s n xu t kinh doanh V n l u đ ng bi u hi n giá tr c a tài s n l u đ ng th có vai trị quan tr ng t ng khâu c a trình s n xu t kinh doanh Nó mang nh ng đ c m sau: - V n l u đ ng c a doanh nghi p không ng ng t ng giai đo n c a chu k s n xu t kinh doanh d tr s n xu t, s n xu t l u đ ng - Quá trình đ đ c di n liên t c th ng xuyên l p l i theo chu k c g i q trình tu n hồn, chu chuy n v n l u đ ng - Qua m i giai đo n c a chu k kinh doanh v n l u đ ng ln thay đ i theo hình thái bi u hi n: t hình thái v n ti n t ban đ u chuy n sang hình thái v n v t t hàng hóa d tr v n s n xu t r i cu i l i tr v hình thái v n ti n t i u th hi n v n l u đ ng t n t i d i m i hình th c - Sau m i chu k s n xu t v n l u đ ng hồn thành m t vịng chu chuy n Nh v y ta có th th y v n l u đ ng m t nh ng u ki n không th thi u đ c trình tái s n xu t, tránh tình tr ng s n xu t b ng ng l i, qua giúp cho ng i qu n lý có th ki m tra đánh giá m t cách tồn di n khâu c a q trình tái s n xu t t khâu mua v t t đ n khâu s n xu t tiêu th s n ph m V n l u đ ng c a doanh nghi p m t lúc có th phân b kh p giai đo n c a trình s n xu t đ c liên t c doanh nghi p ph i có đ v n l u Thang Long University Library tr ng nh ng v i th c tr ng kinh doanh c a cơng ty hàng hóa b đ ng nhi u, gây kho n chi phí l u kho, làm gi m l i nhu n mang l i Th i gian quay vịng ti n c a cơng ty r t dài th i gian luân chuy n hàng t n kho th i gian thu n trung bình dài th i gian tr n l i ng n gi m th i gian quay vòng ti n, cơng ty c n tìm bi n pháp kinh doanh t t đ có th luân chuy n hàng t n kho nhanh nh t có th , bên c nh th t ch t l i sách tín d ng đ i v i khách hàng đ gi m th i gian thu n 2.11.3.Ngun nhân Cơng ty c ph n GMI cịn t n t i nh ng h n ch ch y u nh ng nguyên nhân sau: - Công ty ch a xác đ nh nhu c u v n l u đ ng - Công ty ch a xác đ nh đ c m c d tr ti n m t t i u thi u cơng c đ u t tài ng n h n - Th i gian luân chuy n kho c a công ty dài, h s l u kho th p công ty d tr nhi u hàng t n kho, qu n lý hàng t n kho không h p lý gây t n đ ng v n - Công tác qu n lý v n c a cơng ty cịn ch a ch t ch h p lý, trình đ chuyên mơn c a nhân viên cịn h n ch 2.12 K tălu n Trong giai đo n 2010-2012 giai đo n khó kh n chung c a tồn b n n kinh t n c qu c t , đ c bi t s c mua c a ng i tiêu dùng gi m m nh n cho doanh nghi p g p khó kh n tốn hàng hóa b nhi u khó kh n nh ng cơng ty c ph n GMI v n trì đ t ng tr đ ng M c dù g p c ho t đ ng kinh doanh, ng th p ch m l i nh ng n l c c g ng không ng ng ngh c a tồn cơng ty Tuy nhiên, sau phân tích hi u qu qu n lý s d ng v n l u đ ng c a công ty, ta th y đ c cơng ty v n cịn t n t i nhi u m y u kém, đ c bi t v kho n ph i thu v n cao, kho n ph i tr l i th p d n d tr nhi u hàng t n kho n v n công ty b đ ng, v n ch s h u t ng lên nh ng ch a s d ng đ đ u t h p lý 43 Thang Long University Library Qua nh ng phân tích c c u ch tiêu tài c a v n l u đ ng ch ng này, ta th y nh ng m h n ch vi c qu n lý s d ng v n l u đ ng c a công ty c ph n GMI T dó, d a vào nh ng k t qu ta s đ a m t s bi n pháp nh m nâng cao hi u qu qu n lý s d ng v n l u đ ng cho công ty 44 ch ng CH NGă3 M Tă S ă BI Nă PHỄPă NH Mă NỂNGă CAOă HI Uă QU ă S ă D NGăV NăL Uă 3.1 Nh năxétăv ămôiătr 3.1.1 Môi tr NGăT IăCỌNGăTYăC ăPH NăGMI ngăkinhădoanhăc aăcôngăty ng v mô N m 2010 2011 Vi t Nam h ng ch u nh ng t n th t n ng n t cu c kh ng ho ng kinh t th gi i ng nh h ng c a suy thoái kinh t th hi n rõ ràng nh t i dân th t ch t chi tiêu, u nh h ng r t l n t i đ u c a hàng hóa, nh t m t hàng giá tr cao nh máy tính n t Do nhi u cơng ty ho t đ ng ngành r i vào tình tr ng đ ng hàng t n kho, v n quay vòng ch m, Sang n m 2012, n n kinh t b t đ u có s kh i s c v c d y t kh ng ho ng nhiên t c đ v n r t ch m, nhi u công ty v n ch a th ph c h i phong đ tr c 3.1.2 Môi tr ng công ngh N n khoa h c k thu t c a th gi i 20 n m tr l i có s ti n b v t b c, nh t ngành công ngh cao Vi t Nam h n 10 n m tr l i c ng d n b t k p xu th công ngh thông tin hi n đ i tồn c u Cơng ngh thơng tin d n đ c p cho ng c ph i dân t c p ti u h c, nhiên t c đ r t ch m Nguyên nhân m t ph n thi u nh ng giáo viên có chun mơn sâu v cơng ngh thơng tin nên t c đ ph c p h n ch Bên c nh m c s ng trung bình c a ng i dân Vi t Nam th p nên vi c mua nh ng b máy vi tính đ t ti n cịn q xa x 3.1.3 Môi tr ng ngành Ngành công ngh thông tin t i Vi t Nam v n non tr đà phát tri n v i xu th t t y u c a th gi i Hi n h u nh t t c ngành khác đ u áp d ng khoa h c công ngh vào s n xu t kinh doanh, nên máy vi tính hay d ch v website, bán hàng tr c n đ c đà theo phát tri n V m ng kinh doanh máy tính n t có r t nhi u tên l n th tr ng Vi t Nam nh Pico, Tr n Anh, Phúc Anh, V nhu c u: theo đánh giá c a chuyên gia Vi t Nam hi n có nhu c u r t l n v vi c s h u máy tính cá nhân, hay v i t c đ phát tri n c a bán hàng online vi c ng i s h u trang web bán hàng cá nhân r t ph bi n Vì th th i 45 Thang Long University Library gian t i ngành công ngh thông tin ph i phát tri n m nh h n n a đ có th đáp ng nhu c u c a ng i dân 3.2 Thu năl iăvƠăkhóăkh năc aăcơngătyăc ăph năGMI 3.2.1 Thu n l i Công ty c ph n GMI m t nh ng đ n v đ u ho t đ ng kinh doanh máy tính n t , cung c p d ch v website t i Hà N i Cơng ty có b dày v kinh nghi m ho t đ ng l nh v c Bên c nh đó, cơng ty có nh ng đ i tác lâu n m nh Tr n Anh, Phúc Anh Ngành công ngh thông tin t i Vi t Nam có nh ng b c ti n dài ch c ch n, m t nh ng ngành đóng góp to l n cho s phát tri n t t y u c a đ t n c B i v y, v i n m ngành, công ty c ph n GMI hồn tồn có kh n ng phát tri n ph c h i m t cách m nh m th i gian t i Ngoài ra, v i s phát tri n m nh m c a công ngh s c g ng không ng ng c a tồn th cán b cơng nhân viên cơng ty, có th th y r ng cơng ty có xu h ng ph c h i b t phá m nh m đ có đ c v th c a ngành vào th i gian t i 3.2.2 Khó kh n V i m t th tr ng ti m n ng nh ngành công ngh thơng tin vi c g p ph i nh ng đ i th c nh tranh v i ngu n ti m l c d i không th tránh kh i, tiêu bi u siêu th n máy nh Pico, Nguy n Kim, MediaMart, Do đó, m t cơng ty v i s v n đ u t nh nh GMI c n ph i có m t chi n l c a th tr nhăh 3.3 c h p lý nh m gi v ng th ph n ng ngăphátătri n c aăcơngătyăc ăph năGMI Duy trì phát tri n th ph n khách hàng truy n th ng T p trung nâng cao ch t l ng qu n lý c ng nh bán hàng cung c p d ch v đ b o đ m gi v ng th ph n khách hàng truy n th ng Bám sát nhu c u th hi u c a khách hàng đ k p th i đ a s n ph m th a mãn đ c nhu c u c a khách hàng B t k p t c đ phát tri n c a công ngh đ k p th i thay đ i m t hàng có nh ng chi n l qu 46 c bán hàng hi u M r ng phát tri n th tr ng khu v c mi n Bác Nâng cao s c m nh n i l c đ phát tri n, c ng c s c m nh c a đ i ng cán b công nhân viên, đ y m nh đào t o phát tri n nhân s M c tiêu n m t i c a công ty: ph c h i phát tri n tr thành th ng hi u siêu th laptop hàng đ u mi n B c 3.4 M tăs ăbi năphápănh mănơngăcao hi uăqu ăs ăd ngăv năl uăđ ngăt iăcơngătyă c ăph năGMI Sau phân tích v th c tr ng ho t đ ng kinh doanh cung c p d ch v c a công ty c ng nh th c tr ng qu n lý s d ng v n l u đ ng giai đo n 2010-2012, ta có th th y công ty c ph n GMI ho t đ ng ch a th c s n đ nh, hi u qu kinh doanh ch a cao T t nhiên giai đo n suy thối kinh t nh ng cơng ty đ tđ c c ng r t đáng khen ng i V i nh ng ki n th c h c đ c t i tr ng s đánh giá c a b n thân sau phân tích th c tr ng s d ng qu n lý v n l u đ ng, em xin đ a s bi n pháp nh m nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng t i công ty c ph n GMI 3.4.1 Các gi i pháp chung B t k m t công ty nào, b t đ u ho t đ ng kinh doanh c a c ng đ u ph i đ t m c tiêu bao trùm t t c nâng cao hi u qu kinh doanh, mu n v y, công ty c n tr ng bi n pháp c b n thi t y u: a) T ng c ng qu n tr chi n l c kinh doanh Trong u ki n bi n đ ng th ng xuyên c a mơi tr nh t doanh nghi p có th ch c ch n ch s bi n đ i ng kinh doanh, u có th t n t i, doanh nghi p t ch c b t bu c ph i có kh n ng thay đ i, thích ng v i bi n đ ng, qu n tr chi n l c s giúp doanh nghi p, t ch c t p trung thích ng m t cách t t nh t v i nh ng thay đ i dài h n Trong môi tru ng kinh doanh m i ph c h i n đ nh, ch a có u ch c ch n nh hi n nay, địi h i Cơng ty c ph n GMI c n ph i có m t chi n l doanh ch đ ng, s n sàng tr c kinh c m i bi n c b t ng , ng phó v i nh ng nguy c c ng nh nh y bén n m gi nh ng th i c n hi n môi tr ng b) L a ch n quy t đ nh kinh doanh hi u qu 47 Thang Long University Library Trong môi tr ng kinh doanh bi n đ ng, nh ng c h i th thách c ng nh nh ng c m b y xu t hi n bi n m t M t doanh nghi p có th t n t i đ hay không, m t doanh nghi p có th n m b t đ c c h i môi tr không N u c e dè, t t l doanh nghi p s ch ng làm đ c ng mang l i hay c c , không t n th t nh ng c ng không phát tri n, t t l s đ n t t h u Nh ng n u không xem xét th t k c h i, c „nh m m t‟ lao theo b t k m t g i m c a môi tr ng c ng c ng s nhanh chóng m c ph i nh ng l i l m không đáng có Ho t đ ng mơi tr ng c nh tranh gay g t, u có ngh a ch m t s su t nh c ng có th làm cho doanh nghi p t g ch tên kh i th tr cơng ty c n ph i ln t nh táo, nhìn đ ng Do đó, c đâu quy t đ nh đ n xác nh t cho hồn c nh hi n t i c a công ty 3.4.2 Ch đ ng xây d ng k ho ch s d ng v n l u đ ng Th c t s d ng v n l u đ ng c a cơng ty v n cịn nhi u t n t i h n ch , làm gi m hi u qu s d ng v n l u đ ng c a công ty Do đó, đ đ m b o cho vi c s d ng v n l u đ ng có hi u qu , công ty c n ph i ch đ ng xây d ng cho m t k hoach s d ng v n l u đ ng h p lý Mu n v y, công ty c n quan tâm đ n m t s v n đ : - Công ty c n xác đ nh xác nhu c u v n l u đ ng th ng xuyên c n thi t t i thi u c a cơng ty đ t có nh ng bi n pháp phù h p huy đ ng v n đáp ng nhu c u này, tránh tình tr ng th a v n, gây lãng phí ho c th a v n - Sau xác đ nh nhu c u v n l u đ ng, công ty c n xác đ nh s v n l u đ ng th c c a mình, có nh ng bi n pháp h p lý v i s v n th a ho c thi u Cơng ty có th tìm bi n pháp h p lý đ huy đ ng đ s v n thi u ho c đ a s v n th a đ u t , nh có th gi m th p nh t chi phí s d ng v n l u đ ng, nâng cáo hi u qu s d ng v n - Trong th c t ho t đ ng, cơng ty có th phát sinh nh ng nghi p v gây th a ho c thi u v n l u đ ng Khi đó, cơng ty c n ph i c n c vào k ho ch v ch đ u ch nh cho phù h p - c bi t, đ xây d ng m t chi n l c phù h p v i th c t , công ty c n ph i d a vào nh ng ch tiêu kinh t tài c a k tr th tr c k t h p v i nh ng d đoán v ng c a k này, s chênh l ch gi a d đoán v i th c t c a k tr 48 c 3.4.3 Ch đ ng khai thác s d ng ngu n v n kinh doanh nói chung v n l u đ ng nói riêng m t cách hi u qu Theo tình hình hi n c a công ty, t tr ng ngu n v n t doanh cao, có th giúp công ty đ m b o đ c l p v tài c ng nh h n ch r i ro tốn th i kì khó kh n, nh ng kh n ng đem l i l i nhu n r t th p, l i không t n d ng đ c u th t ch n thu Do công ty nên linh ho t tìm ngu n tài tr v i lãi su t phù h p đ s d ng làm ngu n v n kinh doanh M t s ngu n c b n nh : vay ngân hàng, ngu n v n liên doanh, liên k t, v n chi m d ng có th huy đ ng v n đ y đ k p th i, công ty c n ph i ý: xây d ng chi n l c huy đ ng v n phù h p v i th tr ng môi tr ng kinh doanh c a t ng th i k , t o ni m tin cho ngu n cung ng b ng cách nâng cao uy tín c a công ty Do ngu n v n huy đ ng t bên ngồi nên cơng ty c n ph i đ c bi t ý đ n công tác s d ng v n: n u phát sinh nhu c u b t th ng t t y u cơng ty c n có k ho ch ch đ ng cung ng k p th i, đ m b o ho t đ ng kinh doanh di n liên t c; ng c l i, n u th a v n, công ty ph i có bi n pháp x lý k p th i, nh m đ m b o páht huy th m nh, kh n ng sinh l i c a v n Do v y, đ có k ho ch huy đ ng s d ng v n sát v i th c t , công ty c n ph i d a vào th c tr ng s d ng v n k , c ng nh u ki n, xu h cung - c u th tr 3.4.4 T ng c ng thay đ i ng ng công tác qu n lý v n b ng ti n Nh nói, v n u ki n tiên quy t cho ho t đ ng c a m i công ty, nhiên, q trình ho t đ ng, cơng ty v n cịn tình tr ng th t v n i u c ng gây nh h ng không nh t i hi u qu ho t đ ng c a công ty Công ty c n quán tri t rõ ràng: công tác qu n lý v n, tài s n công vi c c a m i nhân viên, đ c bi t, giám đ c, k toán nh ng nhân viên nghi p v kinh doanh c n ph i n m ch c ch đ sách c a nhà n c v kinh t , đ c bi t sách tài chính, thu , tín d ng ngân hàng đ v n d ng vào t ch c kinh doanh pháp lu t, có hi u qu 49 Thang Long University Library áp ng đ v n cho ho t đ ng kinh doanh, t ng c ng công tác qu n lý, s d ng v n ph i m c đích, đ m b o ch đ , nguyên t c c a nhà n c, quy ch c a công ty Xây d ng đ nh m c v n l u đ ng, hàng hóa d tr , đ nh m c chi phí h p lý 3.4.5 Gi i pháp cho v n đ hàng t n kho Nh phân tích Ch ng 2, hàng t n kho c a công ty c ph n GMI chi m t tr ng cao c c u VL , thêm vào th i gian luân chuy n hàng t n kho đ ng v n t n nhi u chi phí qu n lý l u kho Vòng quay hàng t n kho dài, d n t i dài n vòng quay ti n dài, nh h ng không t t t i hi u qu kinh doanh c a công ty Do v y, công ty c ph n GMI c n có nh ng bi n pháp qu n lý hàng t n kho th t t t, có th là: - L p k ho ch cho ho t đ ng kinh doanh bán hàng c s tình hình c a n m báo cáo, chi ti t s l l ng theo t ng tháng, t ng quý Ln ki m tra k ch t ng hàng hóa nh p v , n u phát hi n hàng ph m ch t c n đ ngh cho bên cung c p đ i tr ho c đ n bù thi t h i - B o qu n l u tr t t hàng t n kho Hàng tháng, k tốn hàng hóa c n đ i chi u s sách, phát hi n s hàng cịn t n đ ng đ có bi n pháp x lý, k p th i đ a sách bán hàng h p lý nh m gi i phóng s hàng hóa t n đ ng, thu h i v n - c m c a m t hàng công ngh giá tr gi m r t nhanh ti n b công ngh , cơng ty c n xem xét cân đ i l ng hàng nh p v v i t c đ luân chuy n hàng, tránh tình tr ng hàng l i th i m t giá, t n đ ng khó gi i quy t - Ngồi cơng ty có th đ u t vào ph n m m qu n lý hàng t n kho, đào t o nhân s s d ng ph n m m đ có th qu n lý hàng l u kho d dàng hi u qu h n 3.4.6 T ng c ng công tác qu n lý kho n ph i thu, h n ch t i đa l ng v n b chi m d ng Th c t q trình kinh doanh c a cơng ty, kho n ph i thu chi m m t t tr ng t ng đ i cao, u cho th y cơng ty d dàng vi c cho khách hàng, 50 đ i tác n Do v y c ng nh h ng khơng đ n hi u qu s d ng v n l u đ ng c a công ty Mu n c i thi n v n đ này, công ty c n h n ch kho n ph i thu, n u có c n ph i tìm cách kh c ph c, c th , cơng ty có th : - Cơng ty c n phân lo i khách hàng, tìm hi u k v kh n ng toán c a h , h p đ ng c n ph i quy đ nh ch t ch v th i gian, ph ng th c tốn hình th c ph t vi ph m h p đ ng - Công ty có th m s theo dõi chi ti t kho n n , s p x p kho n ph i thu theo th i gian, nh v y cơng ty có th bi t rõ h n kho n n đ có bi n pháp h i thúc khách hàng Ki m tra đ nh k khách hàng v s l ng th i gian tốn, tránh tình tr ng đ kho n thu r i vào tình tr ng n khó địi 3.4.7 Có bi n pháp s d ng có hi u qu v n b ng ti n t m th i nhàn r i Th c t cho th y, v n b ng ti n c a công ty chi m t tr ng t ng đ i l n (>20%) Nh ng đ ng ti n đ khơng nh v y, vơ hình chung d n đ n tình tr ng lãng phí v n m t cách vơ ích Chính v y v n đ t ch c qu n lý s d ng v n b ng ti n có ý ngh a quan tr ng v i ho t đ ng kinh doanh c a cơng ty Cơng ty có th t n d ng, đ u t kho n ti n nhàn r i vào ho t đ ng nh : kinh doanh tài chính, đ u t ch ng khoán b t đ ng s n,…nh v y có th làm t ng kh n ng sinh l i c a v n, tránh hi n t ng lãng phí v n 3.4.8 T i u hố d ch v kèm có th nâng cao doanh thu c ng nh đ tin c y đ i v i khách hàng, công ty c n có đ i ng k s lành ngh hi u bi t v máy tính n t đ có th s a ch a nh ng h ng hóc v s n ph m, k p th i b o hành s n ph m cho khách hàng Doanh thu thu đ c t d ch v không nhi u nh ng l i ích c a vi c cung c p d ch v th a mãn khách hàng s t ng đ uy tín cho cơng ty, t khách hàng quay l i mua s d ng hàng hóa d ch v c a công ty th ng xuyên h n, n doanh thu t ng lên Mu n v y, công ty c n n d ng k đ i ng nhân l c Bên c nh đào t o cho h tác phong l ch s ti p xúc v i khách hàng, coi khách hàng Th ng đ 51 Thang Long University Library 3.4.9 Xây d ng sách giá linh ho t, h p lý C ng lo i hình kinh doanh c a doanh nghi p, ho t đ ng l nh công ngh n t , t c đ thay đ i công ngh r t nhanh c ng nh nhu c u c a khách hàng không ch ph thu c theo xu th mà ph thu c c vào thu nh p c a khách hàng i u địi h i doanh nghi p c n ph i nghiên c u, đ a sách giá h p lý v i nhi u đ i t ng khách hàng khác nhau, c ng nh có nh ng chuyên mơn t v n v i t ng nhóm khách hàng khác Cơng ty có th nghiên c u, tìm hi u, k t h p dịng s n ph m khác nhau, v i nh ng ch t l nhi u đ i t ng d ch v phong phú, v i m c đ giá thành đa d ng, phù h p v i ng khách hàng Bên c nh đó, cơng ty c ng nên đ a nh ng sách khuy n mãi, thúc đ y tiêu th s n ph m b ng nh ng s n ph m kèm đ c tr ng c a ngành công ngh n t 3.4.10 Có bi n pháp phịng ng a nh ng r i ro v s d ng VL Kinh doanh n n kinh t th tr ng, công ty c n ph i s n sàng đ i phó v i m i s thay đ i, bi n đ ng ph c t p có th x y b t k lúc Vì v y, đ h n ch nh ng t n th t có th x y ra, cơng ty c n th c hi n bi n pháp phòng ng a đ h n ch v n b hao h t M t s bi n pháp công ty có th áp d ng nh : - L p qu d phịng tài chính, qu n ph i thu khó địi, - Mua b o hi m cho tài s n c a công ty, - Cu i k , t ch c rà soát, đánh giá l i v t t hàng hoá, v n b ng ti n, đ i chi u l i s sách k toán đ x lý chênh l ch i uăki năth căhi năgi iăpháp 3.5 3.5.1 u t , nghiên c u, m r ng th tr ng Công ty mu n đa d ng hoá d ch v kèm, mu n m r ng th tr đ u tiên công ty c n ph i n m đ c tình hình th tr ng, vi c ng Công ty c n ph i t ch c nghiên c u k : tình hình đ i th c nh tranh, nhu c u hi n t i c a th tr ng khách hàng, tình hình c a đ i tác, b n hàng… 52 Không ch v y, đ c thù c a l nh v c kinh doanh công ngh thông tin, công ty c n đ c bi t đ u t , nghiên c u tìm hi u n m b t k p th i công ngh m i, đ k p th i đ a sách bán hàng đ n h p lý 3.5.2 t o đ i ng nhân viên lành ngh Con ng i y u t d n t i thành công c a m i doanh nghi p B i v y, công ty c n không ng ng đào t o c v m t chun mơn, mà cịn c v đ o đ c kinh doanh s trung thành t đ i v i công ty Xây d ng môi tr ng làm vi c s ch, v ng m nh, n ng đ ng, chuyên nghi p đ khuy n khích thành viên phát tri n hài lịng v i nh ng c ng hi n cho cơng ty 3.5.3 Thi t l p phịng ban ho c b nhi m cá nhân qu n lý v n l u đ ng Hi n t i cơng ty ch a có phịng ban hay cá nhân có chun mơn v ho ch đ nh v n lên k ho ch c th s d ng VL hi u qu Ta nên n d ng cá nhân ho c vài cá nhân có chun mơn v tài k tốn, có kinh nghi m vi c lên k ho ch s d ng VL , đ th c hi n nh ng công vi c nh sau: - Th ng xuyên ghi chép, thu th p d li u v hàng t n kho, kho n ph i thu, kho n ph i tr m i tu n, m i tháng, m i quý T k p th i cân đ i kho n m c lên k ho ch kinh doanh phù h p - Cân đ i gi a v n CSH kho n n v i chi n l c kinh doanh, tránh d th a v n lãng phí hay n h n không chi tr k p th i 3.5.4 Xây d ng m t th ng hi u uy tín cho cơng ty Cho dù b t k m t doanh nghi p nào, ho t đ ng l nh v c ch tín c n ph i đ t lên hàng đ u, u t t y u Công ty c n l u ý, không ph i ch ch tín v i khách hàng, mà cịn ch tín v i đ i tác làm n, v i đ i ng nhân viên, đ i ng c ng tác viên… 3.6 K tălu n Tóm l i, gi i pháp đ i nh m nâng cao hi u qu ho t đ ng tài ng n h n c a cơng ty c ph n GMI t p trung vào: gi m kho n ph i thu, t ng kho n ph i tr , gi m d tr hàng t n kho ti n m t t i u; l p qu d phịng ph i thu khó địi gi m giá hàng t n kho; đ u t ng n h n vào ch ng khoán kho n; Gi m vay 53 Thang Long University Library n ng n h n, thay vào s d ng tín d ng th ng m i; t ng kh n ng toán; t ng đ u t vào tài s n c đ nh…M t s ki n ngh ch y u v vi c xây d ng chu n m c hi u qu đ nâng cao ch t l ng công tác đánh giá hi u qu qu n lý tài nói chung c ng nh ng n h n Nh v y, đ xu t m t s gi i pháp nh m nâng cao hi u qu s d ng VL t i công ty c ph n GMI Tơi hy v ng m t s đóng góp có th h u ích cho q trình phát tri n c ng nh s d ng VL s d ng VL hi u qu h n t o công ty Nâng cao hi u qu n i d ng c b n quan tr ng nh t nh m nâng cao v th c a công ty th i gian t i 54 L IK T Trong u ki n n n kinh t th tr ng nh hi n nay, đ có th t n t i phát tri n kh ng đ nh ch đ ng c a th tr ng, m i doanh nghi p đ u ph i tìm cách huy đ ng t i đa s d ng v n cho hi u qu nh t ây đ c coi m t v n đ h t s c quan trong, có ý ngh a s ng đ i v i m i doanh nghi p Trong su t n m xây d ng phát tri n công ty c ph n GMI t ng b c thu đ c nh ng k t qu cao kinh doanh d n d n m r ng quy mô Công ty t o đ c ni m tin cho đ i tác Công ty quan tâm tr ng đ n v n đ nâng cao hi u qu s d ng v n, u th hi n s n l c c g ng v th tr n lên kh ng đ nh ng Tuy nhiên ho t đ ng s n xu t kinh doanh c a mình, Cơng ty v n cịn có m t s t n t i c n gi i quy t đ công tác qu n lý, s d ng v n ngày có hi u qu "V n l u đ ng m t s bi n pháp nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng" đ tài t ng đ i r ng c n đ c nghiên c u m t cách khoa h c d a c lý thuy t l n th c ti n Song trình đ th i gian nghiên c u h n ch nên chuyên đ c a em ch a phân tích đ y đ , sâu s c khơng tránh kh i nh ng sai sót Em r t mong nh n đ c nh ng ý ki n đóng góp c a th y giáo, ban lãnh đ o cơng ty phịng tài k tốn Cơng ty đ đ tài nghiên c u c a em thêm hoàn thi n M t l n n a, em xin chân thành c m n s giúp đ c a th y giáo Tr n ình Tồn h ng d n đ tài, th y cô giáo tr ng, cô anh ch t i công ty c ph n GMI th i gian em th c t p Em xin chân thành c m n! Sinh viên Nguy n Thành Long Thang Long University Library TÀI LI U THAM KH O TS L u Th H ng - N m 2002 - Giáo trình Tài doanh nghi p tr ng i h c Kinh T Qu c Dân - tái b n l n th nh t www.tailieu.vn - Hi u qu s d ng VL c a Công ty c ph n Thi t B Th ng M i www.tailieu.vn - M t s gi i pháp nh m nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng c a công ty c ph n Th ng m i D ch v Du l ch Hà N i www.tailieu.vn - V n l u đ ng bi n pháp nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng công ty c ph n công nghi p n c Hồng PH L C Ph l c 1: Cơng ty c ph n GMI - B ng cân đ i k toán n m 2010 Ph l c 2: Công ty c ph n GMI - Báo cáo k t qu kinh doanh n m 2010 Ph l c 3: Công ty c ph n GMI - B ng cân đ i k toán n m 2011 Ph l c 4: Công ty c ph n GMI - Báo cáo k t qu kinh doanh n m 2011 Ph l c 5: Công ty c ph n GMI - B ng cân đ i k tốn n m 2012 Ph l c 6: Cơng ty c ph n GMI - Báo cáo k t qu kinh doanh n m 2012 Thang Long University Library