Phân tích hiệu quả sử dụng nguồn vốn tại công ty cổ phần vật tư hậu giang

Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang phần vật tư Hậu Giang doanh nghiệp điển hình Sản phẩm công CHƯƠNG 1: ty nhiều người đón nhậnGIỚI thịTHIỆU trường ngày lớn hon mở rộng DOtrọng CHỌN ĐẺcủa TÀIviệc tính toán sử dụng vốn công hơn.Vì1.1 tàmLÝ quan lớn Năm 2008 năm mà kinh tế giới đầy biến động Giá ty xăng định lấy đề tài “Phân tích hiệu sử dụng nguồn vốn dầu giới thay đổi liên tục, giá thị trường từ mà thay đổi Công chóng ty cố phần vật tư Hậu Giang” làm đề tài tốt nghiệp mặt làm TIÊU người NGHIÊN cho dù bàng quan hay nhà kinh tế vô 1.2cho MỤC CỬU: lo 1.2.1 Mục tiêu chung: lắng cho tương tới Hàng loạtnguồn vốn kiệntại khác vực: đầu Phân tíchlaihiệu sử dụng Công ty lĩnh cô phần vật tư tàiHậu chính, xuất mặt khẩu, pháp giới thích liênhợp tụcnhàm thay Giangchứng tìm rakhoán, mặt mạnh, yếugiáđểxăng từ đódầu đưatrên giải đổi nâng có lúccao đóng làm nguồn cho nhà kinh tế vô đau đầu để tìm hiệu quảbăng sử dụng vốn giải 1.2.2 Mục tiêu cụ thể: pháp> hữu hiệu chung kinh vốn tế biến sổ: Phân tích hiệu cho quảnền sử dụng củađộng Côngnhư ty thôngqua Hơn Việt Nam thức gia nhập WTO vài cấu nămtư vốn, khả toán, tỷ suất sinh lợi vốn đầu gần đây.>VàTừ tìnhphân hình tích đề tồntrạng tại, phát triểnvàvà lợipháp kết thực bổ sung đềhội xuấtnhập mộtthắng số biện doanh đề nghiệp Việt tự rà soátnguồn lại mình, động ty ngày có hiệu nâng cao hơnNam nữaphải hiệuluôn sử dụng vốn hoạt Công 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN cứu hơn, tập phụcquả cácsử mặt hạnvốn chế,của để công làm điềucứ đóvào đâu? việc sử Đểtrung phânkhắc tích hiệu dụng ty ta dụng Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty để làm gì? vốn1.4 đóng vaiTƯỢNG trò đặc biệt quan trọng ĐÓI & PHẠM VI NGHIÊN cứu Sự Không quản lý gian: sử dụng đồng vốn nhà nước có hiệu hay 1.4.1 thể Quá trình nghiên cứu diễn Công ty cổ phần vật tư Hậu thấy qua phân tích tình hình hoạt động tài doanh nghiệp Giang Theo định kỳ, doanh nghiệp có báo cáo tài phản ảnh kết GVHD: Nguyễn Thuý An SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang > Phạm Hà Phương (2008), Xây dựng chiến lược kình doanh vật liệu xây dựng cho công ty cỗ phần vật tư Hậu Giang, Quản trị kinh doanh tổng họp K30 Đại học cần Thơ phương pháp thực hiện, chủ yếu tác giả sử dụng phương pháp phân tích ma trận SWOT ma trận QSPM đê xây dựng chiến lược kinh doanh cho công ty cổ phần vật tư Hậu Giang giai đoạn 2008 - 2010 Tác giả có nhiều tìm tòi việc tìm hiểu phân tích môi trường kinh doanh công ty công ty tong suốt thời gian từ năm 2005 - 2007 Đồng thời quan tâm theo sát mặt hàng chủ đạo mà công ty kinh doanh Có so sánh nhận xét tinh tế, mang tính khách quan phù hợp với tình hình thực tế công ty Đưa chiến lược: thâm nhập thị trường, phát triên thị trường đa dạng hoá đồng tâm dựa lợi mà công ty có đưa số biện pháp nhằm hạn chế khuyết điểm công ty trình thực nhàm hồ trợ chiến lược đưa vào thực thi đạt kết tối ưu Trần Trọng Tín (2007), Phân tích tình hình hoạt động kỉnh doanh công ty xăng dầu Tây Nam Bộ, Quản trị kinh doanh tổng họp K29 Đại học cần GVHD: Nguyễn Thuý An SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang Marketing Mix giải pháp 4P gồm có: sản phẩm, giá cả, phân phối, khuyến Đi sâu nghiên cứu thị truờng tiềm thị trường truyền thống; nhà cung ứng khách hàng, nhừng đổi thủ cạnh tranh đối thủ tiềm ẩn Tìm hiểu điểm mạnh, điểm yếu, hội nguy trước mắt Đe mục tiêu nhiệm vụ công ty tương lai Từ đưa chiến lựơc thâm nhập thị trường theo hướng 4P kèm theo nhừng đánh giá ưu điểm hạn chế thực > Hồ Thanh Tâm ( 2007 ), Phân tích hiệu sử dụng von công GVHD: Nguyễn Thuý An SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PHÁP LUẬN VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 2.1 PHƯƠNG PHÁP LUẬN Một số khái niệm vốn Vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu bàng tiền toàn 2.1.1 tài sản hữu hình vô hình đầu tu- vào kinh doanh nhằm mục đích sinh lợi Vốn kinh doanh sau ứng sử dụng vào kinh doanh sau chu kỳ hoạt động, phải thu để ứng tiếp cho chu kỳ hoạt động tiếp theo, vốn kinh doanh mồi doanh nghiệp hình thành từ nhiều nguồn khác vào nguồn hình thành vốn kinh doanh doanh nghiệp ta có thê nhận biết doanh nghiệp thuộc loại 2.1.1.1 vốn cố định -Vốn cố định: giá trị ứng trước tài sản cố định doanh nghiệp -Đặc điếm: Vốn cố định tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh, luân chuyển dần giá trị vào giá trị sản phẩm tài sản cổ định hết thời hạn sử dụng vốn cố định hoàn thành vòng luân chuyên Khi tham gia vào trình sản xuất kinh doanh, vốn cố định bị tách thành phần: V Một phận giá trị tương ứng với phần giá trị hao mòn gia GVHD: Nguyễn Thuý An SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang + Có giá trị từ 10.000.000 đồng trở lên 2.1.1.2 Vốn lưu động a Khái niệm Vốn lưu động số tiền ứng trước tài sản lưu động tài sản lun thông nhàm đảm bảo cho trình tái sản xuất doanh nghiệp thực thường xuyên, liên tục hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vốn lun động luân chuyên toàn giá trị lần tuần hoàn liên tục hoàn thành vòng tuần hoàn sau chu kỳ sản xuất kinh doanh doanh nghiệp b Phân loại vốn lưu động Đe quản lý tốt vốn lun động người ta phân vốn lun động thành loại: * Von lưu động nằm trình dự trữ sản xuất: Thê dạng nguyên vật liệu chính, vật liệu phụ, nhiên liệu, bao bì * Von lưu động nam trình trực tiếp sản xuất: Loại vốn thê dạng sản phẩm dớ dang, bán thành phẩm, chi chờ phân bổ * Vốn lưu động nam trình lưu thông: Loại vốn thê dạng thành phẩm nhập kho chuẩn bị tiêu thụ, tiền mặt quỳ, tiền gởi ngân hàng, khoản nợ phải thu, phải trả, tạm ứng, mua bán hàng hoá c Ket cấu vốn lưu động Là quan hệ tỷ lệ thành phần vốn lưu động chiếm tổng GVHD: Nguyễn Thuý An số SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang định để đáp ứng nhu cầu chi tiêu trình hoạt động sản xuất kinh doanh vốn - Vốn định qui mô sản xuất doanh nghiệp Một doanh nghiệp có vốn mạnh hoạt động kinh doanh phong phú đa dạng dỗ cạnh tranh thương trường - Trong thực tế, doanh nghiệp có vốn lớn thu hút nhiều quan hệ làm ăn, đảm bảo uy tín khoản toán nợ doanh nghiệp - Vốn giúp nguồn dự trữ hàng hoá dồi dào, nhằm đáp ứng yêu cầu sản xuất doanh nghiệp liên tục không bị ảnh hưởng mùa vụ hay biến động thị thường - Vốn góp phần cải tiến qui trình công nghệ, nâng cao chất lượng sản phẩm, hạ giá thành tạo sản phẩm có sức cạnh tranh mạnh thị trường nước 2.1.3 Sự cần thiết việc quản lý sử dụng vốn có hiệu Trong quản lý sản xuất kinh doanh, hiệu sử dụng vốn vấn đề then chốt gắn liền với tồn phát triển doanh nghiệp + Phân tích hiệu sử dụng vốn giúp doanh nghiệp đánh giá chất lượng sản xuất kinh doanh, xác định điểm mạnh, điểm yếu khả tiềm ấn doanh nghiệp GVHD: Nguyễn Thuý An SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang Nợ ngăn hạn Chỉ tiêu cho biết doanh nghiệp có tài sản chuyển đổi thành tiền mặt để đảm bảo toán khoản nợ ngắn hạn Tài sản lưu động - hàng tồn kho Khả toán nhanh (lần) = Nợ ngăn hạn Chỉ tiêu thể khả tiền mặt loại tài sản có thề chuyển thành tiền để toán nợ ngắn hạn Tiền măt Khả toán bàng tiền (lần) = Nợ ngăn hạn Chỉ tiêu thể khả tiền mặt để toán nợ ngắn hạn 2.1.4.2 Các số hiệu sử dụng vốn > Hiệu sử dụng vốn kinh doanh - Hiệu sử dụng vốn cố định Doanh thu Số vòng quay vốn cố định (vòng) = -Vốn cố định Chỉ tiêu cho biết đồng vốn cố định bó thu đồng doanh thu - Hiệu sử dụng vốn lưu động Doanh thu Số vòng quay vốn lưu động (vòng) = -Vốn lưu động Chỉ tiêu cho biết vòng quay đồng vốn luu động GVHD: Nguyễn Thuý An tạo SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang > Hiệu sử dụng nguồn vốn: Doanh thu Hiệu sử dụng vốn vay = Nợ phải trả Doanh thu Hiệu sử dụng vốn chủ sớ hữu = Vốn chủ sở hữu Doanh thu Vòng quay vốn = Tổng Nguồn vốn 2.1.4.3 Chỉ số khả sinh lời: Lợi nhuận - X 100% Vốn cố định Chỉ tiêu cho biết đồng vốn cố định bó thu đồng lợi nhuận Lợi nhuận Tỷ lệ sinh lợi vốn lun động (%) = - X 100% Vốn lun động Chỉ tiêu dùng đề đánh giá khả sinh lợi vốn lưu động X 100% Lợi nhuận Tổng nguồn vốn Mức lợi nhuận vốn chủ sở hữu (%) = Lợichủ nhuận Vốn sở hữu X 100% Lợi nhuận Mức lợi nhuận nợ phải trả (%) = X 100% Nợ phải trả GVHD: Nguyễn Thuý An SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang 2.1.4.4 Các tiêu cấu vốn, CO’ cấu nguồn vốn: a Các tiêu CO’ cấu vốn Vốn lưu động Tỷ suất đầu tư vốn lưu động = - X 100% Tong nguồn vốn Vốn cố định Tỷ suất đầu tư vốn cố định = X 100% Tổng nguồn vốn b Các tiêu CO’ cấu nguồn vốn Nợ phải trả Tỷ số nợ = - X 100% Tổng nguồn vốn Tỷ số Vốn chủ sở hữu / Tổng nguồn vốn 2.2 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN cứu 2.2.1 Phương pháp thu thập số liệu Nguồn số liệu sử dụng đề tài chủ yếu thu thập từ bảng cân đổi kế toán bảng báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty qua năm 2006 - 2008 2.2.2 Phương pháp phân tích Sử dụng chủ yếu phương pháp so sánh giản đơn để phân tích hiệu sử dụng vốn Công ty thông qua phân tích kết bảo toàn vốn, đầu tư vốn cho sản xuất, tái sản xuất đánh giá tăng trưởng Công ty Phương pháp so sánh phương pháp sử dụng phổ biến phân tích để xác định xu hướng, mức độ biến động tiêu phân tích Đe áp GVHD: Nguyễn Thuý An 10 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang + Số tương đối + Số bình quân CHƯƠNG 3: GIỚI THIỆU KHẢI QUÁT VỀ CÔNG TY CỚ PHẦN VẶT TU HẬU GIANG 3.1 KHÁI QUÁT Sự HĨNH THÀNH VÀ PHÁT TRĨẺN CỦA CỒNG TY CÓ PHẦN VẬT TƯ HẬU GIANG Công ty cổ phần vật tư Hậu Giang có tên giao dịch quốc tế HAU GIANG MATERIALS JOINT-STOCK COMPANY Có tên viết tắt HAMACO Vốn điều lệ: 24.953.600.000 Tru sở: 184 Trần Hưng Đạo, phường An Nghiệp, quận Ninh Kiều, TP cần Thơ Ngày 03/03/1976 Bộ trưởng Bộ vật tư ký định số 245/VT-ỌĐ việc thành lập Công ty Vật tư tỉnh Hậu Giang sau ngày Miền Nam hoàn toàn giải phóng nhân dân ta bắt đầu bước vào công xây dựng phát triển đất nước Công ty thành lập sở sáp nhập đơn vị: Ty Vật tư Kỹ thuật TP Cần Thơ, Công ty Xăng dầu TP cần Thơ, Ty Vật tư tỉnh cần Thơ, Công ty Xăng dầu tinh cần Thơ, Công ty Xăng dầu Sóc Trăng Công ty có nhiệm vụ tiếp nhận cung ứng vật tư hàng hóa địa bàn TP cần Thơ GVHD: Nguyễn Thuý An 14 11 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân 200 200 200 2007/200 2008/2007 Số % Số % CHỈ TIÊU tiền tiề n Phân Phân Phântích tích tíchhiệu hiệu hiệuquả quảsử sử sửdụng dụng dụngvốn vốn vốncủa củacông công côngty ty tycố cố cốphần phần phầnvật vật vậttư tư tưHậu Hậu HậuGiang Giang Giang Vốn lưu 108.9 121.0 187.69 12.12 11,1 66.5 54,9 động 74 99 93 năm trước, chứng tỏ công ty áp dụng biện pháp toán cóhàng Tỷ Nhìn trọng chung, đầu chi tưgiá vốn phí vào quachủ hàng cácyếu năm tồn kho cótrung tăng công ty tốc tăng độ dần tăng qua không Hơn Qua đótiền đánh mặt tổng ta quát qui tập mô, trình phần độ lớn làlực tiền sử gởi dụng ngân vốn Vốn cố định 15.01 doanh 15.64 26.932 63 4, 11.2 72,1 cầu 86 dễ dàng thuận tiện vừa thu lợi hiệu năm bàng nhằm của6 đảm bảo yêu toán 123.9cả 136.7 214.62 12.75 15,3 77.8 127, nhàm hạn việc bịkết chiếm dụng vốn khách hàng tốc độ giá tăng vàchế tổng sản lượng doanh thu, cơvậy đãvới góp vốn phần Nguyên làm lợi nhuận dothành năm nhuận doanh nghiệp vừatrị xây Xem dựng xét mối cấu quan sựcấu hệ biến động tổ chức cáctăng tínnhân phận dụng cấu để sử Tong vốn kinh 88 45 79 12 người bán 4: có giảm nhẹ năm 2007 2007, công dụng nguồnCác khoản trả trước choCHƯƠNG doanh PHÂN TÍCH sử DỤNG VỐN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN 2006 tăng 2007 2008 07/ 08/0 2008 ty Tổng giá thấy lợi nguyên nhuận vật liệu thuế tăng làm công cho, ty thị vào trường năm 2006 bấtvốn động làgiữa 6.253 sảncác triệu bị thiết vốn cho nguồn tốcHIỆU độtrước sử QUẢ dụng vốn vốn vay việc phân bổ cần loại CHỈ 06 VẬT TƯ cung HẬUúng GIANG TIÊU cao vàoSố năm 2008 đảm bảo nguồn cho khách hàng Số % Khoán %nhằm Số % đóng đồng năm 4vón phải thu: tiền tiền tiền ĐVT: ĐVT: triệu Triệu đồng đồng 4.1 ĐÁNH KHÁI QUÁT TÌNH HÌNH CHÍNH CỦA liên tục băng 2007 10.353 kinh triệu tế đồng thị trường tăng tưong bất ổn đuơng làm 65,56% TÀI nhà thầu năm xây dựng suốt Bảng trình 5: sản xuất CẤU kinh VỐN doanh BẰNG cho KHOẢN doanh PHẢI nghiệp THU có2008 hợp lý Tiền mặt 8.912 8, thêm 8.258 6,GIÁ 15.219 8,11 (1,36) 1,29 18 82 CÔNG giá 60,66 thị trường thay 55,7 đối liên(11,5 tục nhằm đảm bảo quyền lợi tốt khựng 18.300 lại Khoản phải 78.67 72,20 73.463 104.55 (4,96 thu 4) ) TY tương đương thờităng gian 76,76% dài là35,7 Hàng tồn 20.53 18,84 33.409 27,59 67.010 8,75những 8,11nguyên lớn làm kho khoản cho khách Tỷ trọng đầu tư vào mục có tăng 3.6 hàng PHƯƠNG HƯƠNG HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH TSLĐ khác 849 0, 5.969 4, 908 0,48 4,15 (4,45 78 hàng hoá của93ta chậm lại thấy rõ Hàng tồn đọng ) ĐVT: chiếm Triệu lượng DOANH tăng lên đángđồng kể Tổng 108.9 100 121.09 100 187.69 100 0 phần nhỏ tỷ trọng tư vào khoản phải thu năngnhằm ảnh NĂM Ngoài 2009: ta có dựđầu giảm giá hàng tồn nên kho khả cao 74 ratrong 2phòng CHỈ TIÊU 2007 ĐVT: Triệu hưởng2006 đảm mục tiêu định hướng phát2008 triên công ty đên nămđồng 2010 Số % Số tiền % Số % đến tông vốn kinh doanh công ty không đáng kê tiền 4- Giữ vừng phát triển thị trường tiềncác mặt hàng truyền thống Phải thu khách hàng 77.647Các khoản 98,69 phải 78.592 106,98 105.67 thu khác giảm đáng kể từ101,0 năm 2006 công Tiền mặt: Trả trước người bán 145 ý phát 0,18 91 bán 0,12 1.554 điều ty Chú triển thị truờng lẻ thị trường 1,49 nông thôn Lượng vốn tiền mặt công ty năm 2007 giảm nhẹ sau tăng Phải thu khác 6.187 7,86 1.281 1,74 3.742 3,hàng cho thấy công ty đãhoá có biện pháp hiệu quảmặt toán Đa dạng nghành hàng thuộc gầntácgũi vớithu mặt Dựa vào cấunhững vốn lưu động công ty58 thìcông khoản phải lên 5.300 6,74 6.500 8,85 6.414 6, hàng Dự phòng khoản làm khoản 13 lưu động Điềumục vào năm 2008 chiếm tỷ trọng caolượng vốn tổngđược vốn giảm khả bị chiếm dụng vốn, trung vàonhiên sản truyền vớilớn cơtrong cấu nghành lý trêntập50% phải chiếm thống, tỷ trọng cấuhàng vốn hợp lun động Tuy giúp TỎNG 77.647 100 73.464 100 104.55 100 xuất kinh khoản Nguồn: Phòng Ke toán-Tài vụ Cty cho công ty dễ dàng xoay trở sử dụng cần thiết đến tiền mặt, đáp CHỈ TIÊU 2006 2007 2008 so với năm 2006 phải thu giảm dần từ năm 2007 60,66% ứng Qua bảng tông hợp nguồn vốn kinh doanh ta thấy tông khả Số % Số % Số % 72,2% nguồn công ty Thế ta xét tiền toán nhanh tiềntiền mặt củatiền Hàng tồn kho 20.534 100 Điều 33.40 100thấy67.010 năm 2008 55,71% cho công ty đã100 có sách vốn khía kinh doanh công ty9nói chung, vốn lưu động vốn cố định nói Hàng tồn kho phù hợp riêng 21.836 106,3 34.77 104,0 68.432 102,1 cạnh khác cấu đầu tư1 vốn tiền ta thấy 2rằng không phù Dự phòng giảm giá hàng tồn 1.302 6,dều việc 1.362 4.08 1.422 102,1 cựcthểhon giảm lượng vốn khách nhìntích tổng tăng qua năm Nguyên nhâncông chủ ty yếubịcủa việchàng tăng hợp kho 34 chiếm giữ Các tài sản lưu động 849 100 5.969 100 908 100 cường không đảm bảo quyền lợi tối đa công ty khác vốn ưu mà công ty cần nắm nhàm tình bị kiềm Chi phí trả trước ngắn hạn Đây (40) (4,71 nguồn kinh doanh Công ty giữ Cônghạn ty chế muốn mớtrạng rộngtathêm quy Nguyên nhân chủ ) yếu năm 2007 2008 kinh tế thị trường mô Thuế GTGT khấu trừ vốn 122 2,04 401 44, ta 16 Qua bảng104,7 cấubằng vốn việc sắm khoản phải thuthiết ta thấy ràngmở đốirộng với hoạt động kinh doanh mua trang bị mới, Tài sản ngắn hạn khác 889 5.847 97,96 507 55, xáo trộn ảnh hưởng1 nhiều kinh tế thị trường84chung giới tiêu thị CHỈ TĨÊU 2007 2006 2008 Số % Số % Số % GVHD: GVHD: Nguyễn Nguyễn Thuý An An tiền 24 SVTH: Phạm Phạm Thị Thị Ngọc Ngọc Ngân Ngân 28 27 25 tiền SVTH: 26 tiền Thuý Tài sản cố định 14.2 95,2 15.07 96,3 15.08 56,02 98 7 Các khoản đầu tư tài dài 0,17 0, 11.42 42,43 26 26 hạn Tài sản dài hạn khác 689 4,59 542 3, 419 1,56 Tổng CHỈ TIÊU 15.0 100 13 2006 15.64 2007 26.93 100 2008 Số % Số % Số % Phân Phân tích hiệu hiệu sử dụng vốn vốn công tytycố cố phần vật tư Hậu Giang tiền tiền tiền Phântích tích hiệuquả quảsử sửdụng dụng vốncủa củacông côngty cốphần phầnvật vậttư tưHậu HậuGiang Tài sản cố định hừu hình 13.802 96, 11.130 73,8 11.52 76,4 53 Tài sản cố định vô hình ty 3.439 22,8 2.910 19,2 4.2.2 Phân tích việc sử dụng vốn cố định Giang phát triển theo chiều đảmnhận bảobán cạnh lunđang độngtăng (tài cường sản ngắn hạn) lớn, chỉsâu có nhàm thể chấp chịu tranh Chi phí xây dựng bảnđối dở Bảng496 3,47 509 TU3,38 649 CHỦ 4,3SỞ HỮU 11 : Cơ CẤU ĐẦU VỐN CỦA với thời dang Bảng 10: Cơ CÁU ĐẦU TƯ NỢ NGẮN HẠN Tổng 14.298 100hình 15.07 100 100 ĐVT : Triệu đồng nghiệp hành và15.08 bây vốnhạn đủ mạnh giandoanh định nhở khối lượng tồnlâu kho thấp, nêngiò tài nguồn sản ngắn chiếm tỷ CHỈ TIÊU 2006 2007 2008 đổ lệ cao Số cạnh Số % thêm Sốnhiều tiền doanh % nghiệp hình thành khác tranh ta % với tài với sảntiền dàicũng hạn.như tiền Nợ ngắn hạn 100.5 100 107.40 99,92vốn172.62 99,92 nợ vay mà chủ yếu nợ Ket cấu phần nguồn sử dụng nhiều 36 Nợ dài hạn 85 đổi 0,08 136hoạt động 0,08 kinh doanh, chăm sóc hạn, Chúng phương thức hậu ngắn ta thay Triệucơđồng tốt Tổng 100.5 100năng 107.49 100thấp 172.75 100ty nên cóĐVT: nên khả tự tài trợ Vì Công biện pháp cấu 36 lại cho CHỈ TĨÊU 2006 2007 2008 phù hợp, lý%nợ làm Sốbởi vì%việc chậm Số tiền Sốgiảm%đi khả thu hút đầu tiền tiền tư.39.407 Vay nợ ngắn hạn 39,20 4.328 4, 41.536 24,0 03 phí quỹ khác mà chủ yếu quỹ Phần còn43,30 lại nguồn kinh Phải trả người bán 43.528 78.640vốn73,2 86.913 50,3 ĐVT : Vòng Người mua trả tiền trước khen2.710 2,70 3.102 2, 7.664 4, 44hiện tính tự chủ tài Nguồn vốn kinh doanh tăng89 ba năm, thể 541 0,54 771 0, 2.029 Thuế khoản phải 72 18 tài sản hữu hình Trong tổng câu đâu tư tài sản cô định nộp Công ty tốt, tự đảm bảo trangNguôn: trải cácPhòng khoảnkênợtoán nguồn HAMACO Phải trả người lao động vô 4.654 4,63 2.735 2, 7.699 4, 55 dở 46 vốn giảm nhẹ chi phí xây dựng hình dang lại tăng dần Chi phí phải trả 45 0,04 mình.4.2 Cụ thể năm 2007 tuông đương 5.802 triệu đồng ; năm PHÂN CHUNG TÌNH HÌNH DỤNG VÓN CỦA CÔNG TY Hiệu sửTÍCH dụngtang vốn 24,74% lưu 1, động phản ánhsử5, tốc độ luân chuyển vốn tổng Phải trả nội 2.008 8.710 Trong 2,00 cấu nợ 2.004 phải trả công ty nợ ngắn hạn chiếm tỷ 87 05 2008 lưư 4.2.1 Phân tích việc sử dụng vốn lưu động trọng 7.643 7,60 15.825 14,7 18.070 10,4 Các khoản phải trả, phải tăng 43,11% tương đưong 12.610 triệu đồng, vốn chủ sở hữu động, Bảng đẩy mạnh độ luân chuyển vốn lưu động góptưphần giải cơtốc CẤU ĐẦU TUđược VÀO NỢ PHẢI vốn cố định thường sửphải dụng nhằm sắmquyết máy lớn ta Nguồn có thể9:thấy nợ trả nợđầu ngắn mua hạn công nộp TRẢ nhu cầu móc, ty 100.53 Tổng 100 107.40 10 172.62 10 ngắn hạn khác 90% Năm 2003 sau khi2007 thực hiện00,81 cổ phần hóa thì0 nguồn vốn chủlạisởđồng hữu bị, 6tăng sang vốn lưu động Năm năm ĐVT: 2008 giảm Triệu trang thiết nhà xưởng phục vụ cho hoạt xuấtcó kinh Nguyên do2006 ta giải thích rằngmọi nợ dàiđộng hạn sản thường chi doanh phi CHỈ TIÊU 2007 2008 tăng 1,24 Dựa cao Số % Số % Số % lên kế góp tăng cườngthu nguồn vốn lưu chođộng hoạt năm động2008 sản xuất kinh nhưđáng hiệu quảphần đem lại tiền doanh vốn không tiền số ta thấy ràng nguồn cổ nên địnhchỉ tăng trongbảng chuliệu kỳ54,9 kinh doanh công tytiền rấtvốn ngắn có lên nhu từ cầunăm Vốn đầu tư chủ sở hữuvào 12.477 12.47 43, 24.95 60, doanh cao 40 79 2006 đến Vốn khác chủ sở hữu vốn 3.089 10, 690 1, tù’ đónày đếncho nay.thấy hiệu vốn Điều lưu động công ty nhiều mà 74 6động nhân công ty đầu tư xây nợ dựng mua trongNguyên thời gian ngắn Xu hướng dùng để nhà hoạtxưởng, chủmáy yếumóc tương Quỳ đầu tư phát triển 3.006 13 4.424 15, Vốn đầu tu-,2của chủ sở hữu39nhìn chung tăng qua năm Mà cụ thể phổ Quỳ dự phòng tài đối 250 1,10 411 658 1, hàng tồntiện kho, dotại côngphục ty nên có tồn6 kho họp lý doanh đế sử dụng , phương vận cho hoạtsách động biến hầu hếtnhàm công tyvụhiện nay, sản nợ xuất nhiềukinh tiết kiệm Quỳ khác thuộc vốn chủ khoản sở 1.819 8,01 vốn đầu tư chủ sở hữu, quỳ đầu tư phát triển, quỹ dự vốn lưu hữu mở Lợi nhuận sau thuế chưa 5.143 22,6 8.350 29, 14.74 35, phòngmột tài động cánh có hiệu 04 phân phối tạo 93 lợi nhuận vốn rộng thuế có tác dụng lực 8tỷ suất Tổng 100 28.75 hay 4105 Riêng chính,22.695 lợi nhuận sau thuế chưa phân phối tăng khoản mục quỹ Hiệu vòng 4Tàiquả sảnsửcốdụng địnhvốn 1cố định 0 quay cố định phản ánh hiệu CHỈ TIÊU 200 2007 2008/200 GVHD: GVHD: Nguyễn Nguyễn Thuý Thuý An An200 2007/200 32 SVTH: SVTH: Phạm Phạm Thị Thị Ngọc Ngọc Ngân Ngân 30 29 31 33 Hiệu sử dụng vốn lưu động 7, 8, 7, (1,24) 0,81 45 26 02 Hiệu sử dụng vốn cố định 54,0 63,9 48, 9,86 ( 14,96 ) 96 CHỈ TIÊU 200 8,07 200 9,31 200 7,64 2007/200 1,24 2008/200 (1,67) Hiệu suất sử dụng nợ phải trả Hiệu suất sử dụng VCSH 34,61 34,18 31,49 (0,43 ) ( 2.69 ) Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần Hậu Giang Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vậtvật tư tư Hậu Giang CHỈ TIÊU 2006 2007 2008 Khoản phải thu 78.679 73.463 104.555 tích sinh lòi sản cố4.4.2 địnhsốPhân năm hiệu Nhưng 2008 thìtình giảm xuống Các liệu 2007 khoản phảiquả thu khoảnsang phảinăm trả cho thấy hình bị Bảng 16: BẢNG PHÂN TÍCH CÁC172.759 CHỈ SỐ CÓ KHẢ NÃNG SINH LỜI Khoản phải trả 100.536 107.492 chiếm dụng vốn khả chiếm dụng vốn Công ty Qua phân ĐVT: % Chênh lệch phải thu phải 21.857 34.029 48,96 đồng tù- 1khả đồng vốnthanh ban đầu tích 2007 năm 2008 toán68.204 Công ty chưa tốt so với nămở trả Hiệutàisuất sử dụngđộng nguồn ta4.3.2 thấy ràng trợ cho hoạt chủ vốn yếu làcủa nợ ngắn hạn, cho thấy Tỷ lệ phải thu / phải trả (%)2006 0,78 0,68 0,61 ĐVTty: Vòng công bị Nguyên nhân dẫn đến khả toántycủa Công cho khách 2006 2007 2008 2007/2006 2008/2007 động vốn quay vòng Vì nợ phải trả lớn hon khoản phải thu, hàng bị Khả toán hành 1,08 1,13 1,09 0,05 (0,04) hay chế tình hình thị trường khủng hoảng thị trường vật liệu xây hạn Khả toán nợ ngắn 0, 0, 0, (0,01) 0,01 Công ty dựng, hạn 09 hoạt08động ở09tình trạng chiếm dụng vốn Tuy xét góc Khả toán nhanhsắt 0, 0, xăng 0, (0,07 ) thay đổi (0,11) hưởng đến tađơn độ thép, sử Quaximăng bảng phân hiệugiásuất dụng vốnảnh Công ty qua ba 87 tích69vềdầu Dựa vào kết tính toán khả t lanh toán nhận thấy năm giản ta việc chiếm dụngsinh vốn lời củatrên người khác tốt bị chiếm dụng nhiều 4.4.2.1 Khả vốn lưuvẫn động năm CHỈ TIÊU 200 200 2008 Bởi nhiên mức ảnh vẫnsử vùng ta vốn kiếm soát nhận thấy ty dụnglời cótrên hiệu quảlưu nguồnlà vốn nợđo phải trả ĐánhCông giá6hưởng khả sinh động từ tiêu lường Tỷ lệ sinh lời vốn luu động 5,74 7,35 8,39 việcKhả kco dài thời hạntoán thanhhiện toánhành giúp Công đo ty tận nguồn thước khảdụng năngđược trả nợ Hiệu mức lợi Tỷ lệ sinh lời vốn cố định 41,65 56,91 58,44 vốn tạm Công ty suất sửthu dụng nợtrên phảikhoản trả năm thấp dosản lượng tiêucũng thụ nhuận vốn2008 đầu tư vàolàtài lưunăm động, qua Mức sinh lợi tông nguồn vốn 5,04 6,51 7,33 thời, đápthời ứngđiểm đượcnhất nhuđịnh cầu vốn tái sản xuất Quađêbathực nămhiện ta thấy, tỷ số nàyĐiều luôncần lớnquan giảm đánh giá Mức lợi nhuận vốn chủmột sở hữu 26,66 30,44 37,59 tâm cho ảnh chung kinh vốn tế nợ tăng bảng Riêngtrên hiệu đượchưởng hiệu của việcnền sử dụng lun động củaphải đon trả vị Như ta Mức lợi nhuận nợ phảithấy trả 6,22 8,28 9,11 tính lợi ích lại so vớivàchi lãi suất hàng, Cônggiữa ty trênmang đà phát triến cóphí khảbỏnăng toánngân tốt suất toán sử lãi suất khoản dụng100 vốnđồng chủ vốn sở hữu ba năm sở hữu nói lưu liên độngtụcsẽgiảm mangtrong lại 5,74 đồngdovàvốn chì chủ số tăng CHỈ TIÊU chậm nợ, tuythanh năm toán 2008 có giảm chút Công ty năm Qua thulà thập tình toán Công ty thấy Khả toán khoản nợtương ngắn hạn, tỷ1,61) số cótachiều chủ tậpkết trung đầu tư vàocác vốn cố định phần vốn lưu động nên 2007yếu 2008 7,35 đồng ( hình vượt đương năm 2008 lượng hướng giữ tốc độ( tăng vốn khách hàng chiếm dụng cao lượng mà Công tycòn chiếm mức quân bình qua bavốn năm có giảm nhẹ vào vốn năm 2007 gần quaybị vòng đồng chậm Điều nghĩa làvẫn việc bố trí vượt tuông đương 1,04 đồng) Điều nàyhơn chúng minh ràng hoạt động dụng 4.4.1 Phân tích toán co cấu kinh được, liệugiảm cho thấy năm 2006 lượng vốn bị khách hàng chiếm dụng lệsố năm gần Công ty nhiềư vào Bảng 14: TÌNH THANH TOÁN CỦA CÔNG TY QUA NĂM doanhTỷ công ty qualà 3HÌNH năm tốt nên số liênđầu tụctư tăng 4.4.2.1 Khả sinh lòi vốn cố định nguồn ĐVT : Triệu đồng Tương tự vốn lun động ta có đánh tương tự Bảng 15:nhiên, KHẢ NĂNG CÁC KHOẢN NỌ cao Tuy chênhTHANH lệchđộng nàyTOÁN bước đượcngắn rút ngắn Năm 2008, vốn nguồn huy chủ yếu hạngiá nên làm cho ĐVT :100 lần Cứ khả đồng vố cố toán định tạongắn đồng vốn vào năm hạn 41,65 có phần giảm đi,lãinhưng tỷ lệ2006 giảmvà tăng lên năm 2007 56,91 đồng năm 2008 58,44 đồng Nhưng vốn cố định GVHD: Nguyễn Thuý An 34 35 36 37 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang động kinh tế Điều nói lên công ty có biện pháp tích cực đổ giảm chi phí tăng thu nhập Riêng mức lợi nhuận vốn chủ sở hữu tiêu phản ánh khả sinh lợi vốn tụ’ có hay xác hon đo lường mức lợi nhuận mức đầu tư vốn chủ sở hữu Trong kinh doanh nhà đầu tư thường quan tâm đến tiêu họ quan tâm đến khả thu nhập từ nguồn vốn họ bỏ đầu tu- để sản xuất kinh doanh Tỷ số mức lợi nhuận vốn chủ sở hữu qua năm gia tăng Cả mức lợi nhuận mức sinh lợi tông vốn tăng năm qua cho thấy Công ty áp dụng nhiều biện pháp đồng đề đẩy mạnh hoạt động kinh doanh, tăng thị phần hạ thấp chi phí để tăng mức lợi nhuận vốn cho chủ sớ hữu; giảm thiệt hại không chủ động ôn định đầu vào 4.4.3 Mức lợi nhuận thu từ nguồn vốn tình hình bảo toàn nguồn vốn công ty 4.4.3.1 Mức lợi nhuận thu đưọc từ nguồn vốn công ty Trong điều kiện chế thị trường chưa ổn định nhiều mặt cân đối, tượng lạm phát mối đe doạ thường xuyên Lạm phát nguyên nhân gây phá sản, khả yếu quản lý kinh tế, nhũng tiêu cực GVHD: Nguyễn Thuý An 38 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang Năm 2006 doanh lợi tổng vốn đạt 5,04%, năm doanh thu có cao sách tiết kiệm chi phí Công ty thực chưa đạt hiệu tốt nên tổng chi đơn vị cao, điều làm hạn chế lợi nhuận đạt Công ty Sang năm 2007 chi số tăng đến 6,51% nguyên nhân năm khoản phải thu có giảm so với năm trước (giảm 5.216 triệu đồng), lượng hàng tiêu thụ giảm, điều đồng nghĩa đồng nghĩa với khoản chi phí nguyên vật liệu giảm đi, chi phí sản xuất giảm, Công ty khắc phục điếm yếu nguồn nguyên liệu đầu vào như: chủ động to chức sản xuất, ký kết hợp đồng đầu tư bao tiêu sản phẩm cho nông dân để ổn định đầu vào đầu Bên cạnh đó, năm Công ty áp dụng phương pháp quản lý chi phí có hiệu hơn, cụ thê chi phí quản lý doanh nghiệp giảm nhiêu Nhìn chung, năm qua mức lợi nhuận tổng vốn có chuyển biến tích cực, Công ty sử dụng đồng vốn có hiệu Tỷ số mức lợi nhuận vốn chủ sở hữu hai năm đầu gia tăng vốn chủ sờ hữu không thay đổi cho thấy có mức lợi nhuận gia tăng dần hai năm qua năm 2007 2008 Cả mức lợi nhuận mức sinh lợi GVHD: Nguyễn Thuý An 39 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang Tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh mà Công ty cần xây dựng phương thức bảo vệ nguồn vốn theo bước sau: + Sau mồi lần kiềm kê, Công ty tiến hành đánh giá lại toàn vật tư hàng hóa, vốn bàng tiền, vốn toán để xác định số vốn lun động có Công ty theo giá trị Trên sở đánh giá lại mà đối chiếu với sô sách kế toán để điều chỉnh cho hợp lý + Những vật tư hàng hóa tồn đọng lâu ngày không sử dụng được, phâm chất không phù họp với nhu cầu sản xuất Công ty cần phải chủ động giải + Nhũng khoản vốn toán bị chiếm dụng cần có biện pháp đôn đốc, thu hồi kịp thời đưa nhanh vào hoạt động sản xuất kinh doanh GVHD: Nguyễn Thuý An 40 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang CHƯƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ sử DỤNG VỐN Công ty cần mở rộng qui mô hoạt động kinh doanh cần tính đến vị trí gần nguồn nguyên liệu để tiết kiệm chi phí, hạ giá thành hàng hóa Dùng lợi Ích vật chất đe khuyến khích tiết kiệm chi phí, đồng thời xử lý nghiêm minh trường họp gây lãng phí chi phí Tiết kiệm chi phí quản lý, chi phí điện nước, điện thoại, chi phí tiếp khách nhằm tăng lợi nhuận cho công ty rà soát kiểm tra khoản mục chi phí có tỷ trọng lớn nhằm có biện pháp hạn chế cụ thể Công ty cần tính toán nhu cầu trì lượng vốn tiền cho phù họp với tình hình thực tế Công ty giai đoạn cụ thể nhằm tránh tình trạng bị ứ đọng vốn, phải đảm bảo khả toán bàng tiền mặt, kê nợ ngắn hạn cách chuấn bị tốt kế hoạch sản xuất, kế hoạch tài Qua kết ba năm gần cho thấy lượng vốn bị khách GVHD: Nguyễn Thuý An 41 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang Công ty cần phát triển đội ngũ tiếp thị có trình độ chuyên môn cao theo mạng lưới đại lý Áp dụng chế giá bán linh hoạt, động phù họp với đổi tượng khách hàng, có sách ưu đãi cho nhừng khách hàng lâu năm có uy tín có quan hệ hai chiều Quá trình sản xuất kinh doanh đơn vị biếu trình tuần hoàn vốn Do đó, để sản xuất kinh doanh diễn liên tục phải đảm bảo lưọng vốn cần thiết Đây thử thách máy lãnh đạo làm đê tạo vốn trì phát triến sản xuất kinh doanh sử dụng số vốn để bảo toàn mang lại hiệu sản xuất kinh GVHD: Nguyễn Thuý An 42 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang CHƯƠNG KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 6.1 KÉT LUẬN Qua phân tích hiệu sử dụng vốn Công ty, việc người lãnh đạo phải thật tận tâm, tận lực lo cho việc chung; học lớn xuyên suốt trình hình thành phát triển Công ty cán nòng cốt phải biết chắt chiu, sử dụng đồng vốn giao mình, đồng thời nắm vững nghiệp vụ kế toán tài phục vụ có hiệu nhiệm vụ chung phát triên sản xuất kinh doanh, mặt chuyên môn, thường xuyên kiểm tra để nắm tình hình biến động nguồn vốn, hiệu sử dụng vốn đế có biện pháp thích ứng nhằm bảo toàn phát triển vốn Công ty chưa có sách thu tiền bán hàng thật hiệu nên khoản phải thu tăng vọt qua năm Các khoản phải trả cho người bán chiếm tỷ trọng GVHD: Nguyễn Thuý An 43 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang Thực qui chế dân chủ Công Ty không làm cho công nhân viên an tâm, hăng hái thi đua lao động sản xuất mà nâng cao lòng nhiệt tình gắn bó với Công Ty, với công trình sản phẩm làm Do vậy, mà suất, hiệu ngày cao Phong trào thi đua phát huy sáng kiến kỳ thuật Ban lãnh đạo Công ty tô chức Công ty đặc biệt quan tâm, năm qua có nhiều sáng kiến đưa vào áp dụng làm lợi cho Công ty nhiều triệu đồng Thực quản lý tài chính, tài sản Công ty theo đứng quy định hành theo đứng pháp luật nhà nước Quan tâm công tác xây dựng tổ chức Đảng đoàn thể vũng mạnh, xây dựng Công ty an toàn văn minh, có đời sống văn hóa tốt 6.2 KIẾN NGHỊ Công ty nên trọng đến việc chủ động nguồn vốn kinh doanh đế tránh phụ thuộc nhiều vào khoản nợ ngắn hạn ảnh hưởng đến khả GVHD: Nguyễn Thuý An 44 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang TÀI LIỆU THAM KHẢO Võ Thành Danh, Bùi Văn Trịnh, La Xuân Đào ( 1998 ), Giáo trình kế toán phân tích, NXB Thống kê Bùi Văn Trịnh ( 2001 ), Phân tích hoạt động kinh doanh, Trường Đại học Cần Thơ GVHD: Nguyễn Thuý An 45 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Chỉ tiêu Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008 108.974.464.0 121.099.311.4 187.691.775.2 A Tài sản ngắn hạn 12 8.258.362.619 19 15.219.088.63 13 I Tiền khoản 912 308 697 tương Tiền 8.912.308.697 Phân tích hiệu quả8.258.362.619 sử dụng vốn của15.219.088.63 công ty cố phần vật tư Hậu Giang III Các khoản phải thu 78.678.796.88 73.463.248.32 104.554.582.06 99 ngắn BÁO CÁO TÀI CHÍNH 77.646.532.44 78.592.038.02 105.672.993.8 Phải thu khách hàng 76 Trả trước người bán 90.681.0930 1.553.825.127 144.986.732 Phải thu nội ngắn hạn4 Phải thu khác 6.187.277.715 1.280.529.215 3.741.523.138 (6.500 (6.413.760.042 Dự phòng khoản (5.300.000.000 ) 000.000) ) phải 20.533.889.64 33.409.193.86 67.009.945.21 thu ngắn hạn khó đòi IV Hàng tồn kho Hàng tồn kho 21.835.889.649 34.771.193.865 68.431.945.216 Dự phòng giảm giá (1.302.000.0009 (1.362.000.0005 (1.422.000.0006 ) ) ) hàng V sản ngắn hạn khác 849.468.779 5.968.506.607 908.159.262 tồnTài kho Chi phí trả trước (40.000.000) ngắn 121.446.933 400.839.678 hạn Thuế GTGT khấu trừ3 Tài sản ngắn hạn 889.468.779 5.847.059.674 507.319.584 khác 15.013.915.80 15.646.498.97 26.931.878.90 B Tài sản dài hạn I Tài sản cố định 14.298.431.723 15.078.137.151 15.087.219.282 11.528.555.32 Tài sản cố định hữu 13.801.839.000 11.129.579.42 hình- Nguyên giá 22.254.876.353 20.723 9572 23.193.459.077 259 (11.664.903.758 (8.453.037.355 (9.594.377.837 - Giá trị hao mòn lũy kế ) 3.439.376.129 ) 1) Tài sản cố định vô 2.909.854.739 hình- Nguyên giá 4.120.644.765 4.120.644.765 - Giá trị hao mòn lũy kế (681.268.636) (1.210.790.026 ) 496.592.717 509.181.606 648.809.216 Chi phí xây dựng dở dang III Các khoản đầu tư tài 26.000.000 26.000.000 11.426.000.00 dài hạn 11.426.000.00 Dự phòng giảm giá 26.000.000 26.000.000 đầu tư IV Tài sản dài hạn khác 689.484.083 542.361.814 418.659.620 Chi phí trả trước dài 689.484.083 542 361 814 418.659.620 hạn TỐNG TÀI SẢN 123.988.379.8 136.745.810.3 214.623.654.1 15 107.491.842.1 90 172.759.512.2 15 100.536.229.4 A Nợ phải trả 36 99 12 100.536.229.4 107 406 785 172 623 366 I Nợ ngăn hạn 36 089 657 39.406.833.25 4.328.405.896 41.536.558.76 Vay nợ ngắn hạn 78.639.890.33 86.913.307.078 43.527.880.53 Phải trả người bán Người mua trả tiền 2.709.909.9277 3.102.459.0446 7.663.636.9566 trước 540.779.288 771.306.243 2.029.492.620 Thuế khoản phải nộp5.Nhà Phảinước trả người lao 4.654.221.738 2.735.186.939 7.699.509.342 động Chi phí phải trả 44.827.475 Phải trả nội 2.008.591 900 2.003.874.902 8.710.668.731 Các khoản phải trả, 7.643.185.312 15.825.661.72 18.070.193.16 phải GVHD: Nguyễn Thuý An 47 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân 85.057.110 136.145.555 II Nợ dài hạn 46 85 057 110 136.14.555 Dự phòng trợ cấp việc 23.452.150.37 29.253.968.19 41.864.141.90 làm B Vốn chủ sở hữu 22.695.537.249 28.751.508.911 41.049.479.953 I Vốn chủ sở hữu sở Vốn đầu tu- chủ Thặng dư vốn cố phần Vốn khác chủ sở hừuQuỹ đầu tư phát triển Ọuỹ dự phòng tài Quỹ khác thuộc vốn chủ Lợi nhuận sau thuế chưa II Nguồn von kinh phí quỳ Quỹ khen thưởng, phúc lợiNGUỒN VỐN TỎNG 12.476.800.00 12.476.800.00 24.953.600.00 3.089.000.000 4.424.229.241 410 937 857 690.180.852 5.143.065.052 8.350.541.817 756.613.136 502.459.276 14.747.657.30 814.661.945 123.988.379.8 15 502.459.276 136.745.810.3 90 814.661.945 214.623.654.1 15 3.006.466.984 250.205.207 1.819.000.000 GVHD: Nguyễn Thuý An 658.041.803 48 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PHÁP LUẬN VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN cứu 2.1 PHƯƠNG PHÁP LUẬN 2.1.1 Một số khái niệm vốn 2.1.1.1 vốn cổ định .5 2.1.1.2 Vốn lưu động 2.1.2 Vai trò vốn hoạt động sản xuất kinh doanh 2.1.3Sự cần thiết việc quản lý sử dụng vốn có hiệu 2.1.4 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn 2.1.4.1 Phân tích khả toán 2.1.4.2 Các chi số hiệu sử dụng vốn 2.1.4.3 Chỉ sổ khả sinh lời: 2.1.4.4 Các tiêu CO’ cấu vốn, CO’ cấu nguồn vốn: 10 2.2 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN cứu 10 2.2.1 Phươn g pháp thu thập số liệu 10 2.2.2 Phương pháp phân tích 10 CHƯƠNG 3: 11 GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CÓ PHẦN VẬT TU 11 HẬU GIANG .ĩ * 11 3.1 KHÁI QUÁT SỤ HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN CỦA CÔNG TY CÓ PHẦN VẬT TÚ HẬU GIANG .11 3.2 CHỨC NẲNG,NHIẸM VỤ VÀ MỤC TIÊU CỦA CÔNG TY.12 3.3 Cơ CẨU TỎ CHỨC VÀ TÌNH HÌNH NHÂN sụ 13 3.4 THUẬN LỢI VÀ KHÓ KHẢN ’ .20 4.1 Thuận lọi 20 3.4.2 Khó khăn: 21 3.5 KÉT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH QUA NẢM 22 3.6 PHƯƠNG HỨỎNG HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH DOANH GVHD: Nguyễn Thuý An 49 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vật tư Hậu Giang 4.3.2 Hiệu suất sử dụng nguồn vốn công ty 34 4.4 PHÂN TÍCH CẨC CHỈ TĨÊU ĐẺ ĐẢNH GIẢ HIỆU QUẢ sử DỤNG VÓN * ’ 34 4.4.1 Phân tích khả toán 34 4.4.2 Phân tích khả sinh lòi 37 4.4.2.1 Khả sinh lòi vốn lưu động 37 4.4.2.1 Khả sinh lòi vốn cố định 37 4.4.3 Mức lợi nhuận thu đưọc từ nguồn vốn tình hình bảo toàn nguồn vốn công ty 38 4.4.3.1 Mức lọi nhuận thu từ nguồn vốn công ty 38 4.4.3.2 Tình hình bảo toàn vốn công ty .39 CHƯƠNG .41 MỘT SÓ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ sử DỤNG VÓN .41 CHƯƠNG * 43 GVHD: Nguyễn Thuý An 50 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân [...]... 13 3.3 Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang GVHD: Nguyễn Thuý An 14 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang GVHD: Nguyễn Thuý An 15 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang > Phòng kế hoạch - marketing: có trưởng phòng Mar và 3 nhân viên ■ Tổ chức công tác phân tích, ... n Phân Phân Phântích tích tíchhiệu hiệu hiệuquả quả qu sử sử s dụng dụng dụngvốn vốn vốncủa của củacông công côngty ty tycố cố c phần phần phầnvật vật vậttư tư t Hậu Hậu HậuGiang Giang Giang Vốn lưu 108.9 121.0 187.69 12.12 11,1 66.5 54,9 động 74 99 2 5 3 93 9 năm trước, nó chứng tỏ công ty đang áp dụng các biện pháp thanh toán cóhàng Tỷ Nhìn trọng chung, đầu chi tưgiá vốn phí vào quachủ hàng cácyếu... Các khoản đầu tư tài chính dài 0,17 0, 11.42 42,43 26 26 hạn 1 6 3 Tài sản dài hạn khác 689 4,59 542 3, 419 1,56 4 Tổng CHỈ TIÊU 15.0 100 13 2006 15.64 1 6 0 2007 26.93 100 2 2008 Số % Số % Số % Phân Phân tích hiệu hiệu quả sử dụng vốn vốn của công tytycố cố phần vật tư Hậu Giang tiền tiền tiền Phântích tích hiệuquả qu sử s dụng dụng vốncủa củacông côngty c phần phầnvật vậttư t Hậu HậuGiang Tài sản... 7 Hiệu quả sử dụng vốn lưu động 7, 8, 7, (1,24) 0,81 45 26 02 Hiệu quả sử dụng vốn cố định 54,0 63,9 48, 9,86 ( 14,96 ) 6 2 96 CHỈ TIÊU 200 6 8,07 200 7 9,31 200 8 7,64 2007/200 6 1,24 2008/200 7 (1,67) Hiệu suất sử dụng nợ phải trả Hiệu suất sử dụng VCSH 34,61 34,18 31,49 (0,43 ) ( 2.69 ) Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần Hậu Giang Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần. .. 21 3.5 KÉT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH QUA 3 NẢM 22 3.6 PHƯƠNG HỨỎNG HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH DOANH GVHD: Nguyễn Thuý An 49 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang 4.3.2 Hiệu suất sử dụng nguồn vốn của công ty 34 4.4 PHÂN TÍCH CẨC CHỈ TĨÊU ĐẺ ĐẢNH GIẢ HIỆU QUẢ sử DỤNG VÓN * ’ 34 4.4.1 Phân tích khả năng... động các nguồn vốn, hiệu quả sử dụng vốn đế có các biện pháp thích ứng nhằm bảo toàn và phát triển vốn Công ty chưa có chính sách thu tiền bán hàng thật hiệu quả nên khoản phải thu tăng vọt qua các năm Các khoản phải trả cho người bán chiếm tỷ trọng GVHD: Nguyễn Thuý An 43 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang Thực hiện qui chế dân chủ Công Ty không.. .Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang HCM đổ mở rộng mạng lưới kinh doanh tại TP HCM Năm 2002 nhàm phát triển thị trường Bạc Liêu, Sóc Trăng, Công ty thành lập chi nhánh Bạc Liêu Năm 2003: Công ty được Nhà nước tặng thưởng Huân chưong lao động hạng nhất Đồng thời Công ty bắt đầu phát triến thêm mặt hàng dầu nhờn Tháng 4 năm 2003, Công ty chuyển đổi thành Công ty cổ phần. .. lưọng vốn cần thiết Đây là một thử thách đối với bộ máy lãnh đạo là làm thế nào đê tạo được vốn và duy trì phát triến sản xuất kinh doanh và sử dụng số vốn đó như thế nào để có thể bảo toàn và mang lại hiệu quả sản xuất kinh GVHD: Nguyễn Thuý An 42 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang CHƯƠNG 6 KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 6.1 KÉT LUẬN Qua phân tích hiệu quả. .. Nguyễn Thuý An 12 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang 4- Thường xuyên nghiên cứu thị trường, cũng như những biến động của môi trường kinh doanh có ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của công ty 4- Tích luỳ nguồn vốn để phát triển kinh doanh, sử dụng có hiệu quả các nguồn vốn hiện có Huy động được nhiều vốn đê tăng khả năng phát triên kinh doanh 4-... với nhu cầu sản xuất thì Công ty cần phải chủ động giải quyết + Nhũng khoản vốn trong thanh toán bị chiếm dụng cần có biện pháp đôn đốc, thu hồi kịp thời và đưa nhanh vào hoạt động sản xuất kinh doanh GVHD: Nguyễn Thuý An 40 SVTH: Phạm Thị Ngọc Ngân Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty cố phần vật tư Hậu Giang CHƯƠNG 5 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ sử DỤNG VỐN Công ty cần mở rộng hơn nữa qui ... tiề n Phân Phân Phântích tích tíchhiệu hiệu hiệuquả qu sử sử s dụng dụng dụngvốn vốn vốncủa củacông công côngty ty tycố cố c phần phần phầnvật vật vậttư tư t Hậu Hậu HậuGiang Giang Giang Vốn lưu... tích hiệu hiệu sử dụng vốn vốn công tytycố cố phần vật tư Hậu Giang tiền tiền tiền Phântích tích hiệuquả qu sử s dụng dụng vốncủa củacông côngty c phần phầnvật vậttư t Hậu HậuGiang Tài sản cố định... sử dụng nợ phải trả Hiệu suất sử dụng VCSH 34,61 34,18 31,49 (0,43 ) ( 2.69 ) Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần Hậu Giang Phân tích hiệu sử dụng vốn công ty cố phần vậtvật tư tư Hậu Giang