Bài giảng lý luận tài chính chương 3 định chế tài chính trung gian

ĐỊNH CHẾ TÀI CHÍNH TRUNG GIAN khái niệm, đặc điểm - Khái niệm: Các định chế tài trung gian tổ chức thực huy động nguồn tiền nhàn rỗi chủ thể kinh tế nhiều hình thức, phương pháp, chế khác nhau, sau cung cấp cho chủ thể có nhu cầu vốn Người tiết định chế TC người cần kiệm trung gian vốn Đặc điểm • - Định chế tài trung gian tổ chức kinh tế hoạt động kinh doanh tiền tệ, loại giấy tờ có giá • - Định chế thực hoạt động làm trung gian việc huy động vốn nhàn rỗi qua hình thức, phương pháp, chế khác nhau, từ cung ứng nguồn vốn tập trung cho chủ thể kinh tế • Bảo vệ giá trị vốn cung ứng, chuyển giao tương lai • Trung gian chuyển giao thời hạn sử dụng • Trung gian chuyển giao rủi ro, thời Phân loại • -Căn đăc trưng hoạt động • Ngân hàng thương mại • Quỹ tín dụng • Quỹ tiết kiệm • Công ty BH • Cty tài • Quỹ tương hỗ… • -Căn phương thức huy động • Định chế huy động tiền gởi • Định chế huy động theo hợp đồng • Định chế làm trung gian đầu tư Vai trò Các loại hình tổ chức định chế tài trung gian 3.1 Định chế Ngân hàng 1- Sự đời & phát triển 2-Chức NHTM -Chức trung gian tín dụng -Chức trung gian tốn -Chức cung cấp DVTC 3- Phân loại NHTM - Quản lý nguồn vốn kinh doanh ngân hàng 4.1 Cơ cấu nguồn vốn kinh doanh ngân hàng - Nguồn vốn sở hữu ngân hàng Phân biệt vốn điều lệ, vốn pháp định ? Các quỹ lợi nhuận chưa phân phối, bao gồm: • Quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ • Quỹ dự phòng tài • Quỹ đầu tư phát triển nghiệp vụ • Lợi nhuận không chia -Nguồn vốn huy động + Nguồn vốn huy động tiền gửi + Các nguồn vốn vay khác VỐN ĐIỀU LỆ MỘT SỐ NHTM VIỆT NAM 2006 Đ/V : TỶ VND _ BIDB 4253 _ VCB 4360 _ VietinBANK 3406 _ AGRIBANK 6433 _ SACOMBANK 2080 _ EXIMBANK 1212 _ Techcombank 1500 Nguồn : NHNN • VỐN ĐIỀU LỆ MỘT SỐ NHTM VIỆT NAM 2008 Đ/V : TỶ VND _ BIDB 7.700 ( Tỷ VND) 437 (Tr USD) _ VCB 12.100 688 _ VietinBANK 13.550 770 _ AGRIBANK 10.500 596 _ SACOMBANK 5.116 291 _ EXIMBANK 7.200 409 _ ACB 6.536 371 _ Techcombank 3.642 207 Nguồn : NHNN KẾÂT QUẢ KINH DOANH CỦA MỘT SỐ • NHTM CP ĐẾN 9/2007- đ/v : TỶ VND NHTM Vốn điều lệ Vốn huy động ACB 2530 Sacombank 4400 Eximbank 1870 Techcombank 2524 Nguồn : TCNH 11/2007 63.816 33850 21.020 25000 Dư nơ Lơi nhuận trước thuế 25.376 1450 26.900 1060 15.517 473 14.500 492 4.2 Quản lý nguồn vốn kinh doanh - Xác định tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu + Hệ sơ an toàn : Vớn điều lệ & quỹ / Tởng tàisản có ( > 8% ) + Sớ lần vớn huy đợng so với vớn tự có 5- Quản lý vốn kinh doanh 5.1 Cơ cấu vốn kinh doanh ngân hàng _ Vốn tài sản phục vụ kinh doanh ngânhàng _ Vốn tiền Tiền mặt quỹ Tiền gửi ngân hàng khác Tiền gửi ngân hàng Trung ương _ Vốn tín dụng - Vốn đầu tư tài 5.2 Quản lý vốn kinh doanh - Rủi ro tín dụng Để đo lường rủi ro tín dụng ngân hàng thường dùng bốn tiêu sau: • Tỷ số giá trị khoản nợ hạn so với tổng dư nợ cho vay cho thuê ( < 3%) • Tỷ số khoản xoá nợ ròng so với tổng cho vay cho thuê Tỷ số phân bổ dự phòng tổn thất tín dụng hàng năm so với tổng số cho vay cho thuê hay với tổng vốn chủ sở hữu • Tỷ số dự phòng tổn thất tín dụng so với tổng số cho vay cho thuê hay với tổng vốn chủ sở hữu - Rủi ro toán 3.2 Định chế phi ngân hàng • A - Công ty bảo hiểm • Là tổ chức tài chính, hoạt động chủ yếu nhằm đảm bảo mặt tài chính, cách cung ứng dịch vụ bảo hiểm cho khách hàng rủi ro xảy sở người tham gia phải trả khoản tiền gọi phí bảo hiểm -Sự cần thiết khách quan hoạt đợng BH: + Khắc phục hạn chế loại Quỹ dự phòng khác kinh tế + Đáp ứng nhu cầu bù đắp tởn thất người tham gia BH + Góp phần điều tiết nguờn vớn thị trường Căn vào đối tượng bảo hiểm - Bảo hiểm tài sản - Bảo hiểm người - Bảo hiểm trách nhiệm dân sư Cơ chế phân phối tài doanh nghiệp BH - Cơ chế phân phối tài theo kỹ thuật phân chia -Cơ chế phân phối tài theo kỹ thuật tồn tích 3- Cơ chế phân phối tài theo kỹ thuật tái bảo hiểm ( Reinsurance ) đồng bảo hiểm ( Coinsurance ) Hoạt động kinh doanh bảo hiểm có vai trò đặc biệt quan trọng tiến trình phát triển kinh tế - xã hội quốc gia Các công ty bảo hiểm xem “lá chắn” kinh tế, bảo vệ cho tổ chức, cá nhân Mặt khác bảo hiểm có khả tập trung, huy động nguồn vốn cho đầu tư phát triển B- Coâng ty taøi C-Quỹ tín dụng D- Công ty đầu tư E- Quỹ tương hỗ… • LÃI SUẤT • 4.1 Khái niệm lãi suất - Tiền lãi (interest) chi phí cho việc sử dụng vốn vay - Lãi suất: ( rate of interest) tỉ lệ % tiền lãi tổng số vốn vay • Lãi suất người vay phải trả cho việc sử dụng tiền người cho vay Nói khác đi, lãi suất số tiền phải trả để thuê mượn vốn khoảng thời gian định 4.2- Các loại lãi suất : • - Lãi suất danh nghĩa(nominal interest rate-NIR) Loại lãi suất niêm yết báo chí, niêm yết ngân hàng, phương tiện truyền thông khác - Lãi suất thực (real interest rate - RIR) Là số lãi mà người vay phải trả tính theo giá trị thực tế, nói cách khác loại lãi suất vận hành không gian thời gian mà lạm phát giả sử không RIR = NIR - tỉ lệ lạm phát Đặc biệt ngân hàng để bảo đảm trình huy động đạt hiệu quả, nói cáùch khác để RIR > cáùc ngân hàng phải giữ cho NIR> tỉ lệ lạm phát Đây điều hoàn toàn không đơn giản ngân hàng áp dụng sách lãi suất cố định Điều giải thích lý sao, chế độ lãi suất thả có xu hướng áp dụng hầu hết NHTM giới Phân tích ưu & nhược điểm lãi suất cố định & lãi suất thả ? Sự đa dạng thị trường tạo nên nhiều phận thi trường khác nhau, từ loại LS thị trường phát sinh như: LS thị trường liên ngân hàng, LS thị trường hối đoái, LS thị trường chứng khoán 4.3- Các nhân tớ ảnh hưởng đến biến đợng LS?? [...]... phần điều tiết nguờn vớn trên thị trường Căn cứ vào đối tượng bảo hiểm - Bảo hiểm tài sản - Bảo hiểm con người - Bảo hiểm trách nhiệm dân sư Cơ chế phân phối tài chính trong doanh nghiệp BH 1 - Cơ chế phân phối tài chính theo kỹ thuật phân chia 2 -Cơ chế phân phối tài chính theo kỹ thuật tồn tích 3- Cơ chế phân phối tài chính theo kỹ thuật tái bảo hiểm ( Reinsurance ) và đồng bảo hiểm ( Coinsurance )... sở hữu - Rủi ro thanh toán 3. 2 Định chế phi ngân hàng • A - Công ty bảo hiểm • Là một tổ chức tài chính, hoạt động chủ yếu là nhằm đảm bảo về mặt tài chính, bằng cách cung ứng dịch vụ bảo hiểm cho khách hàng về những rủi ro có thể xảy ra trên cơ sở người tham gia phải trả một khoản tiền gọi là phí bảo hiểm -Sự cần thiết khách quan của hoạt đợng BH: + Khắc phục những hạn chế của các loại Quỹ dự phòng... ngân hàng luôn phải giữ cho NIR> tỉ lệ lạm phát Đây là điều hoàn toàn không đơn giản nếu ngân hàng áp dụng chính sách lãi suất cố định Điều này giải thích lý do vì sao, chế độ lãi suất thả nổi đã và đang có xu hướng áp dụng tại hầu hết các NHTM trên thế giới Phân tích ưu & nhược điểm của lãi suất cố định & lãi suất thả nổi ? Sự đa dạng của thị trường tạo nên nhiều bộ phận thi trường khác nhau, từ đó các... khoảng thời gian nhất định 4.2- Các loại lãi suất : • - Lãi suất danh nghĩa(nominal interest rate-NIR) Loại lãi suất này được niêm yết trên báo chí, niêm yết tại các ngân hàng, trên các phương tiện truyền thông khác - Lãi suất thực (real interest rate - RIR) Là số lãi mà người vay phải trả tính theo giá trị thực tế, nói cách khác đây là loại lãi suất được vận hành trong không gian và thời gian mà trong...5.2 Quản lý vốn kinh doanh - Rủi ro tín dụng Để đo lường rủi ro tín dụng ngân hàng thường dùng bốn chỉ tiêu sau: • Tỷ số giữa giá trị các khoản nợ quá hạn so với tổng dư nợ cho vay và cho thuê ( < 3% ) • Tỷ số giữa các khoản xoá nợ ròng so với tổng cho vay và cho thuê Tỷ số giữa phân bổ dự phòng tổn thất... phát triển kinh tế - xã hội của một quốc gia Các công ty bảo hiểm được xem là “lá chắn” về kinh tế, bảo vệ cho mọi tổ chức, cá nhân Mặt khác bảo hiểm còn có khả năng tập trung, huy động nguồn vốn cho đầu tư phát triển B- Coâng ty taøi chính C-Quỹ tín dụng D- Công ty đầu tư E- Quỹ tương hỗ… • 4 LÃI SUẤT • 4.1 Khái niệm lãi suất - Tiền lãi (interest) là chi phí cho việc sử dụng vốn vay - Lãi suất: ( rate... của thị trường tạo nên nhiều bộ phận thi trường khác nhau, từ đó các loại LS thị trường sẽ phát sinh như: LS trên thị trường liên ngân hàng, LS trên thị trường hối đoái, LS trên thị trường chứng khoán 4 .3- Các nhân tớ ảnh hưởng đến sự biến đợng của LS?? ... Cty tài • Quỹ tương hỗ… • -Căn phương thức huy động • Định chế huy động tiền gởi • Định chế huy động theo hợp đồng • Định chế làm trung gian đầu tư Vai trò Các loại hình tổ chức định chế tài. .. TC người cần kiệm trung gian vốn Đặc điểm • - Định chế tài trung gian tổ chức kinh tế hoạt động kinh doanh tiền tệ, loại giấy tờ có giá • - Định chế thực hoạt động làm trung gian việc huy động... chức định chế tài trung gian 3. 1 Định chế Ngân hàng 1- Sự đời & phát triển 2-Chức NHTM -Chức trung gian tín dụng -Chức trung gian tốn -Chức cung cấp DVTC 3- Phân loại NHTM - Quản lý nguồn vốn kinh