VỐN LƯU ĐỘNG VÀ MỘT SỐ BIỆN PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHẾ TẠO THIẾT BỊ ĐIỆN ĐÔNG ANH

đầu tư là điều kiện quyết định sự ra đời, tồn tại và tiếp tục hoạt động sản xuất kinh doanh của một doanh nghiệp, là yếu tố quyết định sự phát triển và tăng trưởng của nền sản xuất xã hội.

Lời mở đầu

Nớc ta hiện nay đang trên con đờng đổi mới nền kinh tế, các doanh nghiệp đãdần bắt nhịp đợc với nền kinh tế thị trờng Nền kinh tế thị trờng đã và đang mở ranhững cơ hội cũng nh những thách thức lớn đối với các doanh nghiệp Để có thể

đứng vững và không ngừng lớn mạnh đòi hỏi các doanh nghiệp phải có các nguồnlực dồi dào nh vốn, nguồn lao động, nguyên vật liệu Trong quá trình sản xuất kinhdoanh cũng nh khi bắt đầu tiến hành hoạt động kinh doanh thì vốn là 1 điều kiệntiên quyết để tạo ra những yếu tố trên Chính vì vậy vấn đề sử dụng vốn nói chung

và vốn lu động nói riêng là 1 vấn đề nóng bỏng không chỉ đợc các nhà quản lýdoanh nghiệp quan tâm mà còn thu hút đợc sự chú ý của các nhà đầu t trong lĩnhvực tài chính vào doanh nghiệp

Nhận thức đợc vấn đề đó, với những kiến thức đã học ở trờng và thông quaquá trình thực tập tại Công ty cổ phần chế tạo Thiết bị điện Đông Anh em đã tậptrung nghiên cứu công tác quản lý quá trình sản xuất kinh doanh và quá trình sửdụng vốn kinh doanh nói chung và VLĐ nói riêng Do đó qua thời gian thực tập đãgiúp em củng cố thêm nhận thức lý luận về công tác quản lý sản xuất và quản lý sửdụng vốn kinh doanh Đồng thời bớc đầu giúp em thấy đợc những thực tế của quátrình quản lý tại các cơ sở kinh doanh Với sự giúp đỡ tận tình của giáo viên hớngdẫn: GVC Lê Văn Chắt cùng sự giúp đỡ của ban lãnh đạo công ty, phòng tài chính

kế toán em đã hoàn thành bài luận văn tốt nghiệp về Vốn l“Vốn l u động và một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động tại công ty cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh ” Nội dung bài luận văn ngoài phần mở đầu và kết luận đ-

ợc chia làm 3 chơng:

Chơng 1: Những lý luận chung về vốn lu động trong doanh nghiệp

Chơng 2: Thực trạng về hoạt động sản xuất kinh doanh và tình hình sử dụng vốn lu động tại công ty cổ phần chế tạo Thiết bị điện Đông Anh.

Chơng 3: Đánh giá chung và một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả

sử dụng vốn lu động tại công ty cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh

Em xin bày tỏ lòng biết ơn sâu sắc tới thầy giáo hớng dẫn : GVC Lê VănChắt cùng các cô chú phòng Tài chính – kế toán của công ty cổ phần chế tạo thiết

bị điện Đông Anh đã giúp đỡ em hoàn thành luận tốt nghiệp văn này

Em xin chân thành cảm ơn !

Chơng 1:

Những lý luận chung về vốn lu động

trong doanh nghiệp

I Khái niệm và đặc điểm của vốn lu động

- Tài sản lu động lu thông của doanh nghiệp gồm sản phẩm hàng hoá cha đợctiêu thụ (hàng tồn kho), vốn bằng tiền và các khoản phải thu

Từ sự phân tích trên ta có thể rút ra: Vốn lu động của doanh nghiệp là số vốnứng ra để hình thành nên tài sản lu động nhằm đảm bảo cho quá trình kinh doanhcủa doanh nghiệp đợc thực hiện thờng xuyên liên tục Vốn lu động chuyển toàn bộgiá trị của chúng vào lu thông và tự trong lu thông toàn bộ giá trị của chúng đợchoàn lại một lần sau một chu kỳ kinh doanh

2 Đặc điểm của vốn lu động.

Vốn lu động là biểu hiện bằng tiền của phần tài sản lu động nhằm đảm bảocho quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp đợc thực hiện thờng xuyênliên tục Vốn lu động hoàn thành 1 vòng tuần hoàn sau 1 chu kì sản xuất Trongquá trình đó VLĐ chuyển toàn bộ 1 lần giá trị của nó vào giá trị sản phẩm khi kếtthúc quá trình sản xuất giá trị hàng hoá đợc thực hiện và VLĐ đợc thu hồi.Trong quá trình sản xuất VLĐ đợc chuyển qua nhiều hình thái khác nhau qua từnggiai đoạn, VLĐ có thể thay đổi hình thái biểu hiện nhng điểm xuất phát và điểmcuối cùng của vòng tuần hoàn là giá trị tiền và đồng thời quay về với điểm xuấtphát với giá trị lớn hơn Các giai đoạn của vòng tuần hoàn đó luôn đan xen vớinhau mà không tách biệt riêng rẽ

Tài sản lu động đợc thể hiện trong bảng cân đối kế toán của doanh nghiệp baogồm các bộ phận: tiền, các khoản phải thu, hàng tồn kho và TSLĐ khác Giá trị cácloại TSLĐ của các doanh nghiệp sản xuất, kinh doanh thờng chiếm tỷ trọng lớnhơn trong tổng giá trị tài sản của doanh nghiệp Do đó việc quản lý và sử dụng hợp

lý các loại tài sản lu động có ảnh hởng rất lớn đối với vệc hoàn thành nhiệm vụchung của doanh nghiệp

II Phân loại vốn lu động của doanh nghiệp

Trong hoạt động sản xuất kinh doanh để quản lý và sử dụng vốn lu động cóhiệu quả thì cần phải phân loại vốn lu động của doanh nghiệp theo các tiêu chíkhác nhau Thông thờng có những cách phân loại sau đây:

1 Phân loại theo hình thái biểu hiện

Vốn lu động có thể chia thành 2 loại sau:

- Vốn vật t, hàng hoá: gọi chung là hàng tồn kho gồm: nguyên, nhiên vậtliệu, sản phẩm dở dang, bán thành phẩm, thành phẩm

- Vốn bằng tiền: là bộ phận vốn lu động nh tiền mặt tồn quỹ, tiền gửi ngânhàng, các khoản phải thu, các khoản đầu t chứng khoán ngắn hạn

Theo cách phân loại này giúp cho các cán bộ quản lý doanh nghiệp có thểphân tích, đánh giá VLĐ hiện có của mình từ đó đa ra các quyết định về mức tồnkho dự trữ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp

2 Phân loại theo vai trò của từng loại VLĐ trong quá trình sản xuất kinh doanh

Theo cách phân lại này VLĐ đợc chia thành:

- Vốn lu động trong khâu dự trữ sản xuất: gồm giá trị các khoản nguyên vậtliệu chính, nhiên liệu, vật liệu phụ, phụ tùng, công cụ dụng cụ

- Vốn lu động trong khâu sản xuất: là các khoản giá trị sản phẩm dở dang,bán thành phẩm và các khoản chi phí chờ kết chuyển

- Vốn lu động trong khâu lu thông: bao gồm các khoản giá trị thành phẩm,vốn bằng tiền, các khoản vốn đầu t ngắn hạn , các khoản vốn trong thanh toán , cáckhoản thế chấp, ký cợc, ký quỹ ngắn hạn

Theo cách phân loại này cho ta thấy đợc vai trò và sự phân bố của vốn lu độngtrong từng khâu của quá trình chu chuyển, từ đó có các biện pháp điều chỉnh hợp lý

để mang lại hiệu quả cao nhất cho doanh nghiệp

3 Phân loại theo nguồn hình thành

Theo cách phân loại này VLĐ đợc chia thành:

- Nguồn vốn chủ sở hữu: Đối với các doanh nghiệp nhà nớc đó là số VLĐ đợcngân sách nhà nớc cấp hoặc có nguồn gốc từ ngân sách nhà nớc nh các khoảnchênh lệch giá và các khoản phải nộp nhng ngân sách để lại Đối với các doanhnghiệp thuộc các thành phần kinh tế khác thì đây là số vốn do xã viên, cổ đông

đóng góp, vốn do doanh nghiệp tự bỏ ra

- Nguồn vốn đi vay: là vốn mà doanh nghiệp có đợc do đi vay ngân hàng vàcác tổ chức tài chính trung gian khác, phát hành trái phiếu để huy động vốn

- Nguồn vốn huy động thông qua phát hành cổ phiếu

- Nguồn vốn liên doanh, liên kết

Theo cách phân loại VLĐ nh trên giúp cho ngời quản lý xem xét, lựa chọnphơng thức huy động các nguồn vốn một cách phù hợp với doanh nghiệp mình.

4 Phân loại theo thời gian huy động và sử dụng vốn

- Nguồn vốn dài hạn: là những nguồn vốn có tính chất ổn định, dài hạn nh vốnchủ sở hữu và vốn vay trung và dài hạn

- Nguồn vốn ngắn hạn: Là nguồn có tính chất ngắn hạn để đáp ứng các nhucầu có tính chất tạm thời nh vốn vay ngắn hạn tại ngân hàng, vay nợ tín dụng thơngmại, vốn chiếm dụng do cha thanh toán tiền lơng cho cán bộ công nhân viên

Theo cách phân loại nguồn vốn nh trên giúp cho ngời quản lý xem xét huy

động các nguồn vốn sao cho phù hợp với thời gian sử dụng vốn có hiệu quả

5 Phân loại theo phạm vi huy động

Căn cứ vào phạm vi huy động, VLĐ đợc hình thành từ nguồn vốn bên trong vànguồn vốn bên ngoài

- Nguồn vốn bên trong: là nguồn vốn huy động từ bên trong doanh nghiệp nhvốn tự bổ sung từ lợi nhuận sau thuế, các khoản dự phòng, thu từ thanh lý, nhợngbán TSCĐ, tiền khấu hao TSCĐ, nguồn vốn vay từ cán bộ công nhân viên chứctrong doanh nghiệp

- Nguồn vốn bên ngoài: là số vốn mà doanh nghiệp có thể huy động từ nguồnbên ngoài doanh nghiệp để đáp ứng nhu cầu về vốn cho hoạt động sản xuất kinhdoanh nh vay của các ngân hàng thơng mại, các tổ chức tín dụng, tổ chức kinh tếkhác

III Phơng pháp xác định vốn lu động

Để đảm bảo cho hoạt động kinh doanh diễn ra thờng xuyên, liên tục thì phải

có 1 lợng VLĐ nhất định Vì vậy mà các doanh nghiệp phải có phơng pháp xác

định VLĐ, đối với doanh nghiệp sản xuất có thể lựa chọn 1 trong 2 phơng pháp xác

định nhu cầu VLĐ là phơng pháp trực tiếp và phơng pháp gián tiếp

1 Phơng pháp trực tiếp xác định nhu cầu VLĐ

Phơng pháp trực tiếp xác định nhu cầu VLĐ kỳ kế hoạch là phơng pháp căn

cứ trên những yếu tố ảnh hởng trực tiếp tới số VLĐ cần có để tính toán

Nhu cầu VLĐ kỳ kế hoạch đợc tính nh sau:

Nhu cầu VLĐ = Mức dự trữ vật t hàng hoá + Nợ phải thu - Nợ phải trả (tồn kho) cần thiết

Trong đó:

 “Vốn lMức dự trữ vật t hàng hoá (tồn kho) cần thiết: Phải xác định mức dự trữcủa từng loại nguyên vật liệu hoặc hàng hoá rồi cộng lại

 Nợ phải thu: Nợ phải thu trong doanh nghiệp có nhiều loại nh: khoản tạm

ứng nội bộ, khoản bán chịu cho ngời mua, khoản ứng trớc cho ngời bán , trong đókhoản lớn nhất là khoản bán chịu cho ngời mua

 Nợ phải trả: Nợ phải trả trong doanh nghiệp cũng có nhiều loại nh: Phải trả

ngời cung cấp, tiền lơng phải trả, BHXH phải nộp , trong đó thì nợ phải trả ngờicung cấp là lớn nhất và đó cũng là khoản phát sinh đơng nhiên trong kinh doanh

 Tóm lại phơng pháp trực tiếp xác định nhu cầu VLĐ năm kế hoạch thíchhợp với các doanh nghiệp hoạt động ổn định, các hợp đồng cung cấp, tiêu thụ xác

định rõ thời hạn mua bán, các định mức kinh tế – kỹ thuật đã xác định

2 Phơng pháp gián tiếp xác định nhu cầu VLĐ

Phơng pháp này dựa trên kinh nghiệm thực tế của năm trớc để xác định nhucầu VLĐ năm kế hoạch Cơ sở để tính toán là tỷ lệ của từng loại VLĐ chủ yếu sovới DTT

 Bớc 1: Xác định số d bình quân các loại VLĐ năm trớc để tham khảo

 Bớc 2: Tính tỷ lệ các khoản VLĐ bình quân ( ở bớc 1) và tỷ lệ VLĐ so với DTTnăm trớc

 Bớc 3: Tính nhu cầu VLĐ năm kế hoạch:

Nhu cầu VLĐ năm kế hoạch đợc tính dựa vào DTT năm kế hoạch và tỷ lệVLĐ ở năm trớc ( ở bớc 2 ) nhng đã đợc điều chỉnh tăng hay giảm do tác động của

điều kiện kinh doanh năm kế hoạch

V IC = M 1 * ( T đ  T t )

Trong đó:

+ VIC là nhu cầu VLĐ năm kế hoạch

+ M1 là doanh thu thuần năm kế hoạch

+ Tđ là tỷ lệ nhu cầu VLĐ so với DTT năm trớc

+ Tt là tỷ lệ tăng(+) hay giảm(-) nhu cầu VLĐ năm kế hoạch

IV Hiệu quả sử dụng vốn lu động

1 Khái quát về hiệu quả sử dụng vốn lu động.

Đặc trng cơ bản nhất của VLĐ là sự luân chuyển liên tục trong suốt quá trìnhsản xuất kinh doanh và chuyển toàn bộ giá trị 1 lần vào sản phẩm trong chu kỳ

kinh doanh Do vậy khi đánh giá về hiệu quả sử dụng VLĐ, ngời ta chủ yếu đánhgiá về tốc độ luân chuyển của nó Tốc độ luân chuyển VLĐ nhanh hay chậm nóilên tình hình tổ chức các mặt công tác, mua sắm, dự trữ, sản xuất và tiêu thụ củadoanh nghiệp hợp lý hay không hợp lý, các khoản vật t dự trữ sử dụng tốt haykhông tốt, các khoản phí tổn thất trong sản xuất kinh doanh cao hay thấp, tiết kiệmhay không tiết kiệm

Ngoài mục tiêu sử dụng cho mua sắm, dự trữ, VLĐ còn đợc sử dụng trongthanh toán Bởi vậy, hiệu quả sử dụng vốn lu động còn thể hiện ở khả năng đảmbảo lợng VLĐ cần thiết để thực hiện thanh toán Đảm bảo đầy đủ VLĐ trong thanhtoán sẽ giúp doanh nghiệp tự chủ hơn trong kinh doanh tạo uy tín với bạn hàng vàkhách hàng

Có thể khái quát nh sau: hiệu quả sử dụng VLĐ là một phạm trù kinh tế phản

ánh trình độ và năng lực quản lý VLĐ của doanh nghiệp, đảm bảo VLĐ đợc luânchuyển với tốc độ cao, đảm bảo khả năng thanh toán của doanh nghiệp luôn ở tìnhtrạng tốt và mức chi phí vốn bỏ ra là thấp nhất Tóm lại xét về mặt kinh tế thì hiệuquả sử dụng VLĐ đợc hiểu là với số vốn ít nhất nhng tạo ra đợc nhiều sản phẩmnhất Nói cách khác với chi phí ít nhất nhng tạo ra một lợng giá trị và giá trị sửdụng nhiều nhất Đồng thời xét về mặt xã hội thì hiệu quả sử dụng VLĐ còn d ợcthể hiện ở mức độ thoả mãn nhu cầu xã hội về các sản phẩm mà do VLĐ tạo ra

2 Một số chỉ tiêu đánh giá hiệu quả quản lý và sử dụng VLĐ trong doanh nghiệp.

2.1 Số vòng quay VLĐ ( hiệu suất sử dụng VLĐ )

Chỉ tiêu này phản ánh số vòng quay VLĐ đợc thực hiện trong 1 thời kỳ nhất

định thờng tính trong 1 năm Chỉ tiêu này cho biết mỗi đồng vốn lu động sử dụngtrong kỳ đem lại bao nhiêu đồng doanh thu thuần, chỉ tiêu này càng lớn chứng tỏhiệu suất sử dụng VLĐ càng cao

L = M

VLĐ

Trong đó: L : Số lần luân chuyển hay vòng quay của VLĐ trong kỳ

M : Tổng mức luân chuyển của VLĐ ở trong kỳ Hiện naytổng mức luân chuyển của VLĐ đợc xác định bằng DTT của doanh nghiệp ở trongkỳ

VLĐ : Số VLĐ bình quân sử dụng trong kỳ

2.2 Kỳ luân chuyển VLĐ

Cho biết số ngày cần thiết để VLĐ quay đợc 1 vòng Thời gian quay càng nhỏthì tốc độ luân chuyển càng lớn

K = 360 Hay K = VLĐ * 360

L M

Trong đó: K : Kỳ luân chuyển VLĐ

VLĐ : VLĐ bình quân sử dụng trong kỳ

L : Số vòng quay VLĐ trong kỳ

M : Doanh thu thuần

2.3 Mức tiết kiệm hay lãng phí VLĐ

Đây là chỉ tiêu bổ sung cho việc đánh giá hiệu suất sử dụng VLĐ Nó phản

ánh số VLĐ có thể tiết kiệm hay lãng phí do tăng hay giảm tốc độ luân chuyểnVLĐ ở kỳ này so với kỳ gốc

Mức tiết kiệm(-) hay = M1 * ( K1 – K0)

lãng phí (+) VLĐ 360

Hoặc có thể xác định theo công thức sau:

Mức tiết kiệm(-) hay = Vlđ1 - M1

lãng phí (+) VLĐ L0

Trong đó:

Vlđ1 : Số VLĐ bình quân kỳ này

L0 : Số lần luân chuyển VLĐ ở kỳ gốc

M1 : Tổng mức luân chuyển của VLĐ trong kỳ này

K0 : Kỳ luân chuyển của VLĐ kỳ trớc

K1 : Kỳ luân chuyển của VLĐ kỳ này

2.4 Mức đảm nhiệm VLĐ

Mức đảm nhiệm VLĐ = VLĐ sử dụng bình quân trong kỳ

Doanh thu thuần

Chỉ tiêu này cho biết để đạt đợc 1 đồng doanh thu, doanh nghiệp phải sử dụngbao nhiêu đồng VLĐ Chỉ tiêu này càng thấp chứng tỏ hiệu quả kinh tế càng cao

2.5 Hệ số sinh lời VLĐ

Hệ số sinh lời VLĐ = Lợi nhuận trớc hoặc sau thuế

VLĐ sử dụng trong kỳ

Chỉ tiêu này phản ánh khả năng sinh lợi của VLĐ Nó cho biết mỗi đồng VLĐ

sử dụng trong kỳ đem lại bao nhiêu đồng lợi nhuận trớc hoặc sau thuế Hệ số nàycàng cao thì chứng tỏ hiệu quả sử dụng VLĐ của doanh nghiệp càng cao

2.6 Vòng quay hàng tồn kho

Vòng quay HTK = Doanh thu thuần

Tồn kho bình quân trong kỳ

Chỉ tiêu này phản ánh số lần luân chuyển hàng tồn kho trong 1 thời kỳ nhất

định Qua chỉ tiêu này giúp doanh nghiệp xác định mức dự trữ vật t, hàng hoá hợp

lý trong chu kỳ sản xuất kinh doanh

2.7 Kỳ thu tiền bình quân

Kỳ thu tiền trung bình = Số d bình quân các khoản phải thu

DTT bình quân 1 ngày trong kỳ Chỉ tiêu này cho biết số ngày cần thiết để thu đợc các khoản phải thu và kỳthu tiền trung bình càng ngắn thì tốc độ luân chuyển VLĐ càng nhanh và hiệu quả

sử dụng VLĐ càng cao

2.8 Khả năng thanh toán hiện thời

Khả năng thanh toán = Tổng giá trị TSLĐ + Các khoản đầu t ngắn hạn hiện thời Nợ ngắn hạn

Chỉ tiêu này phản ánh khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của doanh nghiệp Nóphản ánh khả năng chuyển đổi tài sản thành tiền để trang trải các khoản nợ ngắnhạn trong 1 giai đoạn tơng đơng với thời hạn của các khoản nợ đó của doanhnghiệp

2.9 Khả năng thanh toán nhanh

Khả năng thanh = Tổng giá trị TSLĐ - Giá trị hàng tồn kho

toán nhanh Nợ ngắn hạn

Chỉ tiêu này cho biết khả năng hoàn trả các khoản nợ ngắn hạn mà không phụthuộc vào việc bán tài sản dự trữ (hàng tồn kho) Hệ số này càng cao chắc chắn khảnăng thanh toán của doanh nghiệp tốt

2.10 Khả năng thanh toán tức thời

Khả năng thanh = Vốn bằng tiền + Các khoản tơng đơng tiền

toán tức thời Nợ ngắn hạn

Chỉ tiêu này phản ánh khả năng thanh toán tức thì ( ngay lập tức) khi nợ ngắnhạn đến kỳ thanh toán mà không phụ thuộc vào việc thu hồi các khoản phải thu vàviệc giải phóng hàng tồn kho Khi hệ số này cao thì cho thấy doanh nghiệp có khảnăng sẵn sàng thanh toán các khoản nợ đến hạn và ngợc lại

Tóm lại tất cả các chỉ tiêu trên là những chỉ tiêu cơ bản đánh giá hiệu quả sửdụng VLĐ trong doanh nghiệp, từ những chỉ tiêu này giúp nhà quản lý nắm bắt và

đánh giá, quản lý và sử dụng VLĐ 1 cách triệt để đem lại hiệu quả tốt hơn chodoanh nghiệp

3 Vai trò của VLĐ và các nhân tố ảnh hởng đến hiệu quả sử dụng VLĐ

3.1 Vai trò của VLĐ

Có thể nói VLĐ là điều kiện tiên quyết của quá trình sản xuất kinh doanh vìngoài tài sản cố định nh máy móc, thiết bị, nhà xởng doanh nghiệp phải bỏ ra 1 l-ợng tiền nhất định để mua sắm hàng hoá, nguyên vật liệu phục vụ cho quá trìnhsản xuất kinh doanh

- VLĐ đảm bảo cho quá trình tái sản xuất của doanh nghiệp đợc tiến hành ờng xuyên, liên tục VLĐ còn là công cụ phản ánh, đánh giá tình hình mua sắm, dựtrữ, sản xuất, tiêu thụ của doanh nghiệp.

th VLĐ còn có khả năng quyết định đến quy mô hoạt động của doanh nghiệp.Trong nền kinh tế thị trờng doanh nghiệp hoàn toàn chủ động trong việc sử dụngvốn nên khi muốn mở rộng quy mô thì doanh nghiệp phải huy động 1 lợng vốnnhất định để đầu t ít nhất là phải đủ để dự trữ vật t, hàng hoá Ngoài ra VLĐ còngiúp cho doanh nghiệp chớp đợc thời cơ kinh doanh và tạo lợi thế cạnh tranh chodoanh nghiệp

3.2 Các nhân tố ảnh hởng đến hiệu quả sử dụng VLĐ

Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả quản lý và sử dụng VLĐ trong doanh nghiệptrên đã giúp chúng ta có cơ sở khoa học để đánh giá khá đầy đủ về tình hình sửdụng VLĐ trong doanh nghiệp Tuy nhiên để đánh giá 1 cách chính xác và kháchquan hiệu quả sử dụng VLĐ của doanh nghiệp cao hay thấp chúng ta phải tính đếncác nhân tố khách quan và chủ quan tác động đến chúng

 Nhân tố khách quan: là những nhân tố từ bên ngoài tác động vào khôngnằm trong khả năng kiểm soát của doanh nghiệp, doanh nghiệp không thể thay đổi

mà chỉ có thể tự điều chỉnh hoạt động của mình để thích nghi với các nhân tố đó.Trớc tiên là yếu tố chính sách kinh tế của Nhà nớc Nó ảnh hởng rất lớn đếnhiệu quả sản xuất kinh doanh nói chung và hiệu quả sử dụng VLĐ nói riêng Vìvậy mà tuỳ theo từng thời kỳ, tuỳ theo từng mục tiêu phát triển mà nhà n ớc cóchính sách u đãi về vốn, về thuế và lãi suất tiền vay đối với từng nghành nghề cụthể Có thể có chính sách khuyến khích đối với ngành nghề này nhng lại hạn chếngành nghề khác

- Thứ 2 là ảnh hởng của môi trờng kinh tế vĩ mô nh lạm phát đẫn đến sự mấtgiá của đồng tiền làm cho vốn của doanh nghiệp bị mất dần theo tốc độ trợt giá củatiền tệ Hay các nhân tố tác động đến cung cầu đối với hàng hoá của doanh nghiệp,nếu nhu cầu hàng hoá giảm xuống sẽ làm cho hàng hoá của doanh gnhiệp khó tiêuthụ tồn đọng gây ứ đọng vốn Ngoài ra còn có các nhân tố khác nh mức độ cạnhtranh trên thị trờng, thiên tai

 Nhân tố chủ quan: là những nhân tố nằm trong tầm kiểm soát của doanhnghiệp, doanh nghiệp có thể điều chỉnh theo hớng có lợi cho mình

- Một nhân tố quan trọng tác động trực tiếp đến hiệu quả sử dụng VLĐ củamình là kết quả sản xuất kinh doanh hay nói cách khác là doanh thu và lợi nhuận.Doanh thu và lợi nhuận cao hay thấp phản ánh VLĐ sử dụng hiệu quả hay khôngquả

- Chất lợng công tác quản lý VLĐ cũng có ảnh hởng lớn đến hiệu quả sửdụng VLĐ của doanh nghiệp Bởi vì công tác quản lý VLĐ sẽ giúp cho doanh

nghiệp dự trữ đợc một lợng tiền mặt tốt vừa đảm bảo đợc khả năng thanh toán vừatránh đợc tình trạng thiếu tiền mặt tạm thời hay lãng phí do giữ quá nhiều tiền mặt

đồng thời cũng xác định đợc 1 lợng dự trữ hợp lý giúp cho quá trình sản xuất kinhdoanh đợc diễn ra liên tục mà không bị d thừa gây ứ đọng vốn

4 Bảo toàn vốn

Trong quá trình sản xuất kinh doanh các doanh nghiệp nói chung và công ty

cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh không tránh khỏi những rủi do bất ngờ xảy

ra gây thiệt hại đến tài sản và nguồn vốn của doanh nghiệp Những rủi do đó có thể

do những nhân tố khách quan mang lại nh đã trình bày ở phần 3.2 trên Để phòngngừa những rủi do đó và đảm bảo cho quá trình sản xuất kinh doanh đợc diễn ra th-ờng xuyên, liên tục đòi hỏi doanh nghiệp phải duy trì lợng VLĐ tối thiểu, thờngxuyên, cần thiết

Muốn vậy hàng năm doanh nghiệp phải có những biện pháp bảo toàn và pháttriển VLĐ Cũng nh vốn cố định, bảo toàn đợc VLĐ có nghĩa là bảo toàn đợc giátrị thực của vốn hay nói cách khác đi là bảo toàn đợc sức mua của đồng vốn không

bị giảm sút so với ban đầu Điều này thể hiện qua khả năng mua sắm TSLĐ và khảnăng thanh toán của doanh nghiệp trong quá trình sản xuất kinh doanh

Phải thờng xuyên tiến hành phân tích tình hình sử dụng VLĐ thông qua cácchỉ tiêu tài chính nh vòng quay toàn bộ VLĐ, hiệu suất sử dụng VLĐ, hệ số nợ đểngời quản lý có thể điều chỉnh kịp thời các biện pháp để nâng cao hiệu quả sử dụngvốn nhằm tăng mức doanh lợi

Ngoài ra hàng năm doanh nghiệp phải lập quỹ dự phòng tài chính nh dự phònggiảm giá hàng tồn kho, dự phòng nợ khó đòi nhằm bảo toàn vốn kinh doanh nóichung và VLĐ nói riêng Nguồn hình thành quỹ dự phòng đợc trích từ lợi nhuậnròng hàng năm của doanh nghiệp

Chơng 2:

Kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh và tình hình sử dụng VLĐ tại công ty cổ phần chế tạo

thiết bị điện Đông Anh

I Tổng quan về công ty cổ phần chế tạo thết bị điện

Đông Anh.

1 Quá trình hình thành và phát triển của công ty

Công ty cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh (CTCPCTTBĐ ĐA) tên giaodịch quốc tế EEMC (Electrical manufacturing joint stock company)

Địa chỉ: Tổ 26 thị trấn Đông Anh, huyện Đông Anh thành phố Hà Nội

Tel:(84)048833781 –8833779 Fax:(84)-048833113

Email: EEMC.com.vn

Số tài khoản 710A-002 đợc mở tại ngân hàng Công thơng Đông Anh

Ngày 26/3 năm 1971 nhà máy sửa chữa thiết bị điện đợc thành lập theo quyết

định số 88/NCQLKT của bộ điện than (nay là bộ công nghiệp) trực thuộc công tysản xuất thiết bị điện -tổng công ty Điện lực Việt Nam Nhà máy là 1 trong nhữnglá cờ đầu của công ty thực hiện việc hạch toán tập trung

Năm 1988 nhà máy tách khỏi công ty tiến hành hạch toán độc lập và lấy tên lànhà máy chế tạo thiết bị điện Đông Anh

Đến năm 2005 nhà máy chế tạo thiết bị điện chuyển đổi và lấy tên là công ty

cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh

cao hiệu quả sử dụng vốn theo đúng chức năng nhiệm vụ của mình

2 Chức năng, nhiệm vụ của công ty cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh.

Công ty có các chức năng và nhiệm vụ nh sau:

+ Sản xuất máy biến áp khô công suất đến 5600 KVA, điện áp đến 35 KV.+ Sản xuất biến dòng, biến điện áp 6 – 110 KV.

+ Sản xuất cầu chì tự rơi điện áp đến 6 – 35 KV

+ Sản xuất cầu dao cách ly trong nhà, ngoài trời có điện áp đến 6 – 110KV,máy cắt phụ tải đến 35KV

+ Sản xuất các loại tủ bảng điện: Tủ phân phối 0,4KV, tủ ki ốt, tủ điều khiển

đo lờng - bảo vệ cho các công trình đến 220KV

+Sản xuất sản phẩm về đồng: dây điện từ tiết diện tròn và chữ nhật, có bọcgiấy hoặc để trần tiết diện đến 120mm vuông, các loại đồng thanh cái, đồng lá.+ Sản xuất cáp nhôm trần, cáp thép các loại có tiết diện đến 700mm vuông.+ Sản xuất thiết bị trọn bộ trạm thuỷ điện nhỏ có công suất đến 60.000KW.+ Sản xuất các sản phẩm cơ khí – kết cấu thép

 Về hoạt động dịch vụ kỹ thuật

+ Sữa chữa máy biến áp các loại điện áp đến 500KV

+ Sửa chữa động cơ, máy phát và các thiết bị điện khác

+ Xây lắp các công trình điện đến 220KV và các công trình công nghiệp.+ Trung tâm thử nghiệm cao áp: thử nghiệm các loại vật liệu, thiết bị kỹ thuật

điện có cấp điện áp đến 500KV.

+ Vận tải, cho thuê kho bãi

+ Cung cấp và lắp đặt, hiệu chỉnh thiết bị trọn bộ các trạm thuỷ điện nhỏ côngsuất đến 200.000KW

 Về hoạt động kinh doanh

+ Kinh doanh, xuất nhập khẩu các loại thiết bị điện đến 500KV

+ Kinh doanh, xuất nhập khẩu các loại vật t công nghiệp khác

3 Tổ chức bộ máy quản lý của công ty

Công ty là đơn vị kinh tế hạch toán độc lập, tiến hành tổ chức quản lý theo hệtrực tuyến, chức năng phù hợp với quy mô sản xuất cũng nh chức năng và nhiệm vụcủa công ty Đứng đầu là chủ tịch Hội đồng quản trị, tiếp đó là Giám đốc Giúpviệc cho Giám đốc có 1 phó giám đốc kĩ thuật, 1 phó Giám đốc phụ trách về kinhdoanh chịu trách nhiệm về từng mặt hoạt động của công ty

Sơ đồ 1: Mô hình bộ máy quản lý của công ty

Giám đốc Chủ tịch HĐQT

Ban kiểm soát

 Chức năng, nhiệm vụ

 Chủ tịch hội đồng quản trị: Do đại hội cổ đông bầu ra Là đại diện phápnhân của công ty Chịu trách nhiệm trớc Hội đồng quản trị, trớc tất cả cán bộ côngnhân viên công ty và trớc pháp luật về mọi hoạt động của công ty

Chủ tịch hội đồng quản trị điều hành mọi hoạt động phát triển của công ty và

là ngời có quyền cao nhất công ty

- Ban kiểm soát: thực hiện nhiệm vụ do hội đồng quản trị giao, giám sát mọihoạt động của công ty

 Giám đốc công ty: Do chủ tịch hội đồng quản trị bổ nhiệm Là đại diện phápnhân của công ty Trực tiếp quản lý, điều hành và chịu trách nhiệm về kết quả hoạt

động sản xuất kinh doanh của công ty trớc hội đồng quản trị

 Phó giám đốc kĩ thuật: Do giám đốc công ty bổ nhiệm Là ngời giúp việccho giám đốc trong lĩnh vực sản xuất gồm các phòng ban nh: Phòng kĩ thuật, phòngKCS, phòng cơ điện, khối phân xởng sản xuất

 Phó giám đốc kinh doanh: Do giám đốc công ty bổ nhiệm Phó giám đốckinh doanh là ngời giúp việc cho giám đốc trong lĩnh vực hoạt động, quản lý và

điều hành của khối kinh tế gồm các phòng ban nh: phòng kế hoạch điều độ, phòngvật t, phòng tài chính kế toán

Giúp việc cho ban giám đốc là các phòng ban chức năng, giữa các phòng ban

và các phân xởng có mối quan hệ mật thiết hữu cơ với nhau đảm bảo sự ăn khớpnhịp nhàng trong toàn bộ hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty.Ngoài ra giúpviệc cho giám đốc còn có các hội đồng nh: Hội đồng đánh giá, hội đồng thi đua,hội đồng đào tạo - nâng bậc, hội đồng xét kỷ luật và khen thởng

+ Phòng hành chính - y tế: Quản lý các hoạt động hành chính và bảo vệ sứckhoẻ cho cán bộ công nhân viên trong công ty

P.GĐ Kinh doanh P.GĐ kỹ thuật

+ Phòng tổ chức lao động: theo dõi và thực hiện chế độ, chính sách về lao

động, tiền lơng và BHXH Xác định định mức lao động, định mức đơn giá và tiền

l-ơng

+ Ban thanh tra, bảo vệ

+ Nghành đời sống: phục vụ chế độ ăn ca và chế độ bồi dỡng độc hại cho cán

bộ, công nhân viên trong công ty

+ Phòng kĩ thuật

+ Phòng KCS: Kiểm tra chất lợng

+ Phòng cơ điện: quản lý hệ thống điện nớc và các máy móc thiết bị

+ Khối phân xởng sản xuất: trực tiếp sản xuất ra sản phẩm

+ Phòng kế hoạch điều độ: làm công tác lập kế hoạch điều độ sản xuất và theodõi việc thực hiện kế hoạch đã đề ra, maketing bán hàng

+ Phòng vật t: Đảm bảo nhu cầu về NVL, thu nhận và bảo quản vật t giao dịch

để mua vật t và tiêu thụ sản phẩm của công ty

+ Phòng tài chính kế toán: Tổ chức thực hiện hạch toán kinh tế trong toàncông ty, tham mu đắc lực cho GĐ trong việc quản lý chi tiêu, tài sản, vật t, tiền vốncủa toàn công ty

4 Tổ chức bộ máy kế toán của công ty.

4.1 Cơ cấu bộ máy kế toán của công ty.

Bộ máy kế toán của công ty đợc tổ chức theo hình thức tập trung.Toàn bộ cáccông tác kế toán của công ty đều tập trung tại phòng tài chính kế toán Dới cácphân xởng chỉ bố trí các nhân viên thống kê phân xởng làm nhiệm vụ hớng dẫn,kiểm tra, hạch toán ban đầu thu thập chứng từ gửi về phòng tài chính kế toán

Công ty là đơn vị hạch toán độc lập có quan hệ trực tiếp với ngân hàng vừahạch toán tổng hợp vừa hạch toán chi tiết

4.2 Nhiệm vụ, chức năng của các cán bộ và nhân viên kế toán.

- Trởng phòng kế toán: chỉ đạo, đôn đốc, giám sát toàn bộ hoạt động tài chínhcủa công ty Quản lý và kiểm tra toàn bộ công việc hạch toán của các nhân viêntrong phòng, là tham mu đắc lực cho giám đốc trong việc sử dụng đồng vốn có hiệuquả trong công tác sản xuất kinh doanh

- KT tổng hợp: Thay mặt KT trởng giải quyết toàn bộ công việc khi kế toán ởng đi vắng, phụ trách toàn bộ công tác kế toán đồng thời còn kiêm kế toán tổng

tr-hợp Là tham mu cho kế toán trởng trong mọi lĩnh vực, theo dõi các quỹ.

- KT tiền mặt: Hạch toán toàn bộ các nghiệp vụ kinh tế phát sinh liên quan

đến chi quỹ tiền mặt Theo dõi cho vay tạm ứng, thanh quyết toán hợp đồng khoánnội bộ và các khoản phải thu phải trả khác Theo dõi và lập kế hoạch thu chi tiềnmặt

- KT tiền gửi Ngân hàng: Hàng tháng phải lập kế hoạch chi tiêu bằng TGNH

và vay vốn tín dụng của ngân hàng Hàng ngày căn cứ báo chi séc của nhân viêntiếp liệu chuyển đến nếu thấy hợp lệ thì phát hành séc, nếu khách hàng mua hàngtrả bằng séc thì kiểm tra, thu nhận và làm thủ tục nộp séc

- KT tài sản cố định: Theo dõi tình hình tăng, giảmTSCĐ và khấu hao TSCĐcủa công ty Hàng năm căn cứ vào các chế độ, chính sách kế toán tài chính lựachọn pháp khấu hao TSCĐ thích hợp, lập kế hoạch khấu hao, thanh lý và mua sắmTSCĐ

- KT tiền lơng và BHXH: Có nhiệm vụ tính lơng, BHXH và các khoản phảithu, phải trả của cán bộ công nhân viên toàn công ty

- KT mua hàng: Theo dõi tình hình mua vật t của công ty thông qua các chứng

từ của bộ phận tiếp liệu, theo dõi tình hình thanh toán với ngời bán và thuế GTGT

đợc khấu trừ Đồng thời tham mu cho KT trởng trong việc lựa chọn nhà cung cấp

có nhiều lợi thế nhất

- KT nguyên vật liệu, công cụ dụng cụ: Theo dõi tình hình nhập xuất, tồn khoNVL và CCDC Hạch toán chi tiết NVL, CCDC theo phơng pháp ghi sổ song song

- KT tập hợp chi phí sản xuất và tính giá thành sản phẩm: Cuối tháng căn cứvào các bảng phân bổ nh bảng phân bổ, các bảng kê, NKCT có liên quan để tậphợp chi phí sản xuất và tính giá thành sản phẩm

- KT thành phẩm, tiêu thụ và xác định kết quả kinh doanh: Theo dõi tình hìnhnhập, xuất kho thành phẩm, tổng hợp doanh thu bán hàng, các khoản giảm trừ,theo dõi chi tiết công nợ phải thu của khách hàng và thực hiện nghĩa vụ với ngânsách nhà nớc, giá vốn hàng bán, xác định kết quả kinh doanh

- Thủ quỹ: làm nhiệm vụ thu chi tiền mặt, quản lý tiền mặt tồn quỹ, đối chiếu

số tồn thực tế tại quỹ với số d trên sổ quỹ tiền mặt

 Sơ đồ bộ máy kế toán của công ty đợc sắp xếp nh sau:

Sơ đồ 2: Sơ đồ bộ máy kế toán của công ty

4.3 Hình thức sổ kế toán của công ty

 Hình thức sổ kế toán: Hiện nay công ty đang áp dụng hình thức kế toánNhật kí chứng từ Đây là hình thức kết hợp giữa việc ghi chép theo thứ tự thời gianvới việc ghi sổ theo hệ thống giữa kế toán tổng hợp với kế toán chi tiết, giữa việcghi chép hàng ngày với việc tổng hợp số liệu báo cáo cuối tháng

 Phơng pháp kế toán của công ty:

- Phơng pháp hạch toán hàng tồn kho: theo phơng pháp Kê khai thờng xuyên

- Phơng pháp tính khấu hao tài sản cố định: phơng pháp đờng thẳng

- Kỳ hạch toán: tháng

- Niên độ kế toán: 01/01 đến 31/12 năm dơng lịch

- Phơng pháp tính thuế VAT: Phơng pháp khấu trừ

Trình tự ghi chép hình thức sổ KT đợc khái quát theo sơ đồ sau:

Trởng phòng TCKT

Kế toán TH (Kiêm phó phòng TCKT)

định

Kế toán tiền l

ơng

và BHX H

KT mua hàng

và thanh toán với ng

ời bán

KT nguyê

n vật liệu

và công

cụ dụng cụ

KT tập hợp CPSX

và tính giá

thành

KT thành phẩm

và tiêu thụ

Thủ quỹ

Báo cáo tài chính

Ghi chú: ghi hàng ngày

ghi cuối tháng đối chiếu

(3) Chứng từ liên quan đến thu chi đợc ghi vào bảng kê, NKCT liên quan

(4) Cuối tháng cân cứ vào số liệu từ các bảng phân bổ để ghi vào bảng kê, NKCTliên quan rồi từ các NKCT ghi vào sổ cái

(5) Căn cứ vào các sổ thẻ KT chi tiết, kế toán lập các bảng tổng hợp số liệu chi tiết

(6) Cuối tháng kiểm tra, đối chiếu số liệu giữa các NKCT với nhau, giữa sổ cái với bảng tổng hợp số liệu chi tiết

(7) Căn cứ vào số liệu từ NKCT, bảng kê, sổ tổng hợp số liệu chi tiết để lập báo

cáo tài chính

II Thực trạng về kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh

và tình hình sử dụng VLĐ tại công ty cổ phần chế tạo thiết bị điện Đông Anh.

1 Cơ cấu vốn và nguồn vốn kinh doanh của công ty.

1.1 Cơ cấu vốn kinh doanh

Để đánh giá tình hình quản lý và sử dụng vốn kinh doanh nói chung và VLĐnói riêng trớc hết ta đi nghiên cứu về vốn và nguồn vốn của công ty

Bảng 01: Cơ cấu vốn và nguồn vốn của công ty cổ phần chế tạo thiết bị điện

so với năm 2006 Điều này chứng tỏ quy mô sản xuất kinh doanh của công ty nămsau đợc mở rộng hơn năm trớc

Ngợc lại với TSLĐ thì TSCĐ năm 2007 lại giảm 4.372 tr đồng tơng ứng với tỉ

lệ giảm là -7,06% so với năm 2006 Nguyên nhân của vấn đề này là do TSCĐ bịhao mòn hữu hình, trong khi đó năm 2007 công ty cha đầu t đổi mới TSCĐ Nh vậy

ta thấy VLĐ của công ty tăng 41.367tr còn vốn cố định giảm 4.372tr đồng