Quản trị vốn lưu động

11-1 Ch¬ng 7 Ch¬ng 7 Qu¶n trÞ vèn lu ®éng Qu¶n trÞ vèn lu ®éng 11-2 Quản trị vốn lu động Quản trị vốn lu động Vốn lu động và đặc điểm Quản trị tiền mặt và chứng khoán có giá Quản trị các khoản phải thu Quản trị hàng tồn kho Chính sách vốn lu động 11-3 Vèn lu ®éng vµ ®Æc ®iÓm Vèn lu ®éng vµ ®Æc ®iÓm  Tµi s¶n lu ®éng    §Æc ®iÓm cña tµi s¶n lu ®éng  !  "#$%&'()&*+ &, -./&&/0.*) 12 11-4 Vèn lu ®éng vµ ®Æc ®iÓm Vèn lu ®éng vµ ®Æc ®iÓm  Kh¸i niÖm vèn lu ®éng )345'6578) ./&9:84  §Æc ®iÓm vèn lu ®éng ;5 !  <==& !.>+3 5 !  <==&+3*?@* ( A !  11-5 Môc tiªu qu¶n trÞ vèn lu ®éng Môc tiªu qu¶n trÞ vèn lu ®éng  BC .D8 4  E)&85'&F * 0G   " &  H%   &/0 I)#/D 11-6 Quản trị tiền mặt Quản trị tiền mặt - Đối tợng quản trị tiền mặt Quản trị tiền mặt tại quỹ Các loại tiền gửi ngân hàng Đặc điểm tiền mặt JKF.D% JLFH/2. Do đó?M.4.D85'3.NO6>7 11-7 Động cơ nắm giữ tiền Động cơ nắm giữ tiền Cầu tiền giao dịch Để trả các khoản chi phí hàng ngày Cầu tiền dự phòng Để trả các khoản chi phí không dự đoán đợc trớc Cầu tiền tích luỹ Để thực hiện các cơ hội đầu t sinh lời 11-8 Nội dụng quản trị tiền mặt Nội dụng quản trị tiền mặt Kiểm soát tốc độ thu chi tiền mặt Nguyên tắc quản trị tiền mặt * Tăng tốc độ thu hồi tiền. J$ P 5Q JL#FP %/R +P ( * Giảm tốc độ chi trả. 11-9 Néi dông qu¶n trÞ tiÒn mÆt Néi dông qu¶n trÞ tiÒn mÆt  Ho¹ch ®Þnh ng©n s¸ch tiÒn mÆt $ P(G5 S5'5'  E* / F   (   T&QAU5'S 11-10 Néi dông qu¶n trÞ tiÒn mÆt Néi dông qu¶n trÞ tiÒn mÆt  VFH&QAU5'S CWKFQAU5'=/ FW(?)F &5=/5 ' TW;,*5' ! iW;M.4.DR8F S/ D C = C = 2 2 x x F F x x T T i i [...]... phí hàng tồn kho Quản trị hàng tồn kho - Mô hình sản lượng đặt hàng tối ưu (EOQ) - Mô hình tồn kho kịp thời (JIT) 1-16 Chính sách vốn lưu động Quy mô tối ưu vào tài sản lưu động Chính sách tài trợ vốn lưu động Nguồn tài trợ vốn ngắn hạn Hao mòn hữu hình TSCĐ Hao mòn về hiện trạng vật chất Về vật chất TSCĐ do tác động ma sát, tải trọng, nhiệt độ, hoá chất Là sự giảm sút về chất Về giá trị sử dụng lượng,... thu nợ Quản trị các khoản phải thu Chi phí sử dụng tín dụng thương mại 2/10 net 60 Tỷ lệ chiết khấu Chi phí thanh toán sử dụng = Tỷ lệ chiết TDTM 1 - khấu thanh 1-13 toán x 360 Thời hạn được chịu Thời hạn thanh toán được hư ởng chiết khấu 1-14 Quản trị các khoản phải thu Theo dõi khoản phải thu - Kỳ thu tiền bình quân - Phân tích tuổi khoản phải thu - Mô hình số dư khoản phải thu 1-15 Quản trị hàng...Nội dụng quản trị tiền mặt Ví dụ, một doanh nghiệp dự kiến nhu cầu chi tiêu là 50tr đồng/1tuần trong vòn 8 tuần liên tiếp Như vậy tổng nhu cầu chi tiêu dự kiến trong kỳ là 400tr Chi phí cho 1 lần giao dịch chứng khoán là 0.25tr lãi suất chứng khoán ngắn hạn trên thị trường là 2%/8 tuần Như vậy C được tính: 1-11 C= 2x0.25x400 0.02 = 100tr 1-12 Quản trị các khoản phải thu Chính sách... thuật ban đầu của TSCĐ Là sự giảm dần về mặt giá trị của Về giá trị TSCĐ (do đã dịch chuyển dần, từng phần vào giá trị sản phẩm) 1-17 Hao mòn vô hình TSCĐ Là hao mòn TSCĐ do xuất hiện Hao mòn TSCĐ cùng tính năng, tác dụng vô hình loại 1 Hao mòn vô hình loại 2 Hao mòn vô hình loại 3 1-18 nhưng giá bán thấp hơn Là hao mòn TSCĐ do xuất hiện TSCĐ có cùng giá trị trao đổi nhưng tính năng, kỹ thuật hoàn Là... năm 1-25 Giá trị còn lại x của tài sản Nhận xét Phương pháp này giúp doanh nghiệp nhanh chóng thu hồi lại số vốn đã ứng trước vào TSCĐ Ví dụ phương pháp tổng số thứ tự năm sử dụng Một tài sản cố định có nguyên giá là 45 triệu đồng, số năm sử dụng hữu ích là 5 năm Hệ số điều chỉnh khấu hao là 2 Xác định chi phí khấu hao cho từng năm Năm 0 - 1 (40%)x(45tr) = 18tr 2 (40%)x(27tr) = 10.8tr Giá trị còn lại... toán và xác định chính xác số hao mòn của TSCĐ trong mỗi kỳ kinh doanh Cơ sở trích khấu hao phải dựa trên nguyên giá TSCĐ: bao gồm toàn bộ các chi phí mua sắm, hình thành và đưa tài sản cố định vào hoạt động 1-20 Khấu hao tài sản cố định Các phương pháp khấu hao tài sản cố định Phương pháp khấu hao theo đường thẳng (phương pháp bình quân) Phương pháp khấu hao theo sản lượng Phương pháp tổng số năm sử